Foto: Scanpix · er billigst på dagen, som en vinder. Lige nu er det Jyske F1, men der er nogle reguleringsmu-ligheder i lånebetingelserne, der betyder, at det måske ikke er det

Februar 2014 - Se flere guider på bt.dk/plus og b.dk/plus

16sider

Guide

Se eksperternes dom

Foto: Scanpix

UDNYT PRISKRIGEN

Vælg det boliglån

BEDSTE

2

PLUS udgives af Berlingske Media, Pilestræde 34, 1147 København K, Mail: [email protected], Web: www.bt.dk/plus og

www.b.dk/plus, Ansv. chefredaktør: Olav Skaaning An-dersen, Redaktør: Mette Bernt Knudsen, Bemærk: Der

kan være omtalt forhold, der ikke længere er gældende. Se udgivelsesdato på forsiden af publikationen.

INDHOLD:

Vælg det bedste boliglån

Priskrig på nye boliglån .....................................................................4-5

PRISTJEK: Så billige er de nye boliglån ................................. 6-15

Boliglån oversigt .......................................................................................16

3

4

Priskrig på nye boliglån

Det populære F1-lån har fået skarp konkurrence

[email protected]

Med en stribe nye superlån på hylderne har nogle af landets største realkreditselskaber og banker indledt en priskrig.

Og for danskere med hang til billige boliglån er det en ren bolsjebutik. Det kan dog nemt blive uoverskueligt for almindelige mennesker at vælge. De bedste bolsjer er nemlig ikke altid de billigste, advarer eksperter.

FlexKort, Kort Rente, Jyske F1, Jyske Q4. Den senere tids usikkerhed om danskernes elskede F1-lån har fået branchen til at tænke

kreativt og lancere en række nye billiglån. Men er det godt eller skidt for boligejerne med endnu flere låneprodukter at vælge mellem? Både og, lyder svaret fra to privatøkonomiske eksperter, som BT har bedt om at vurdere de mange nye billiglån i en stor pristest.

- På den ene side er det udmærket med større valgfrihed, på den anden side er det blevet et endnu mere uoverskueligt marked for hr. og fru Jensen, siger Hans Peter Christensen, direktør i rådgivningsfirmaet Uvildige, der efterlyser fælles standarder for branchen, så det bliver nemmere at sammenligne lånene.

Men under alle omstændigheder kan forbru-

FlexKort, Kort Rente, Jyske F1, Jyske Q4. Den senere tids usikkerhed om danskernes elskede F1-lån har fået branchen til at tænke kreativt og lancere en række nye billiglån. Foto: Scanpix

5

gerne glæde sig over, at priserne er kommet under pres, påpeger John Norden, direktør for prisportalen Mybanker.dk.

- Mere konkurrence betyder, at realkredit-ten og de store banker ikke bare kan blive ved med at sætte priserne op, siger han med henvisning til, at selskaberne har skruet deres bidragssatser og kursskæring kraftigt i vejret det seneste år – især på de helt korte flekslån.

Hele øvelsen går ud på at nedbringe andelen af F1-lån, fordi de ifølge politikere og interna-tionale ratingbureauer udgør en sikkerhedsri-siko for det danske realkreditsystem.

- Selskaberne forsøger at ’lokke’ kunderne væk fra F1-lånene ved at gøre dem dyrere og komme med nogle billigere alternativer, siger Hans Peter Christensen.

Røre i andedammenRealkredit Danmark var først med sit nye

FlexKort-lån, der hurtigt efter lanceringen i efteråret 2013 fik selskab af et tilsvarende lån fra Nordea, kaldet Kort Rente. Der kom dog først for alvor røre i andedammen, da Jyske Bank meldte sig på banen med en helt ny type boliglån, som er en slags bankudgave af real-kredittens F1-lån.

Senest har Nykredit, som også ejer Total-kredit, kastet sig ind i priskrigen ved at an-noncere, at selskabet fra midten af året igen udbyder rene F1- og F3-lån. Det er ellers kun et par år siden, at landets største realkreditin-stitut som det eneste indførte tolagsbelåning. Det går ud på, at man kun kan finansiere op til 60 pct. af boligen med et F1-lån, mens de sidste 20 pct. op til belåningsgrænsen på 80 pct. af ejendommens værdi som minimum skal være et femårigt lån med afdrag.

Nykredits områdedirektør Sune Worm Mor-tensen fortæller, at de ’nye’ F1- og F3-lån er ’skruet sammen på en måde, så de bliver meget konkurrencedygtige’. Og han har mere ammu-nition klar:

- Vi kommer også med et nyt bankbaseret alternativ til F1-lånet, siger han.

Trods den massive oprustning i branchen er de to privatøkonomiske eksperter dog enige om, at det er en priskrig på marginaler – hvil-ket også fremgår af BTs pristjek på de følgende sider.

- Man kan selvfølgelig altid kåre det lån, der er billigst på dagen, som en vinder. Lige nu er det Jyske F1, men der er nogle reguleringsmu-

ligheder i lånebetingelserne, der betyder, at det måske ikke er det billigste lån på sigt, siger John Norden.

Hans Peter Christensen understreger, at prisforskellene er så små, at man ikke skal bruge for mange ressourcer på det. Som regel vil omkostningerne ved at skifte til et nyt lån overstige besparelsen. Det er derfor mest re-levant at se på de mange nye lånemuligheder, hvis man er ny på boligmarkedet – eller hvis man har mulighed for at konvertere til et mere fordelagtigt lån i sit nuværende realkredit- el-ler pengeinstitut.

Få StyR På LåNeBegReBeRNe

Belåningsgrad: Man kan maksimalt få et realkreditlån, der udgør 80 pct. af boligens værdi (60 pct. for fritidshuse), mens de sidste 20 pct. typisk finansieres med 5 pct. i kontant udbetaling og 15 pct. som et bolig-lån i banken eller et pantebrev.

Bidragssats: Det gebyr, man betaler til realkreditinstituttet for at administrere boliglånet. Gebyret afhænger af, hvor stor belåningsgraden er, og hvor risikabelt lånet er. Man betaler altså mest i bidrag for et afdragsfrit F1 og mindst for et fastforren-tet 30-årigt lån med afdrag.

Kursskæring: Hver gang et flekslån skal refinansieres, skal man betale såkaldt kurs-skæring, der i øjeblikket ligger på mellem 0,2-0,3 pct. af det samlede lån. Ved F1 lån skal der altså betales kursskæring én gang om året, mens det kun er hvert femte år ved et F5-lån.

åOP: Står for ’årlige omkostninger i pro-cent’. Det er det vigtigste nøgletal, når du sammenligner lån, da samtlige omkostnin-ger regnes sammen til én, samlet procent-sats for, hvad man skal betale i udgifter hvert år i hele lånets løbetid.

6

Så billige er de nye boliglån

PRIStJeK

eKSPeRteRNeS VURDeRINg

F1-lånet har fået konkurrence af en stribe nye billiglån. Men hvor attraktive er de sammenlignet med danskernes foretrukne boliglån? BT har sammenlignet priser og vilkår og bedt to privatøkonomiske eksperter - John Norden, direktør i Mybanker.dk, og Hans Peter Christensen, direktør i Uvildige.dk - om at komme med deres vurdering af de mange nye boliglån.

Sådan har vi gjort

Prissammenligningen er baseret på selskabernes egne tal. De er alle blevet bedt om at tage udgangspunkt i et 30-årigt lån på 1 mio. kr. (udbetalt efter etableringsomkostninger) med 10 års afdragsfrihed og en belåningsgrad på 80 pct.

Kilder: Nordea, Realkredit Danmark, Jyske bank, Nykredit, BRF kredit samt John Norden, direktør i Mybanker.dk, og Hans Peter Christensen, direktør i Uvildige.dk.

Stjernerne er uddelt af Hans Peter Christensen, direktør i Uvildige.dk.

7

30-årigt lån på 1 mio. kr. (80 pct. belåning) med 10 års afdragsfri-hed

Månedlig ydelse før skat*

Månedlig ydelse efter skat*

Rentesats

Kursskæring

Bidragssats

Etableringsomkostninger

ÅOP

Refinansieringstidspunklt

Samlet tilbagebetaling efter skat**

RD FlexKort

1.180 kr.

820 kr.

0,2 pct.

0,2 pct.

1,18 pct.

21.593 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.291.458 kr.

Realkredit Danmarks lancerede i september 2013 FlexKort. Det nye lån er en slags hybrid mellem et F1- og et F3-lån, da det får ny rente hvert halve år, men kun skal refinansieres hvert tredje år. Dermed skal man kun betale kursskæring hvert tredje år i stedet for én gang om året.

FORDeLe: Det er pt. RD's billigste lån, så har man i forvejen et F1-lån, kan man lige så godt hoppe over i FlexKort - især hvis selskabet tilbyder, at man kan gøre det uden omkostninger. Det er et meget gennemsnitligt produkt, hvor RD har forsøgt at blande den lave rente med lidt mere tryghed.

ULeMPeR: Da man er bundet af lånet i tre år, men får ny rente hvert halve år, risike-rer man, at lånet løbende bliver dyrere og dyrere, hvis renterne stiger. Samtidig ved man ikke, hvordan det ser ud om tre år, når lånet skal refinansieres. Selskabet har nemlig mulighed for at ændre ved løbetiden på produktet, hvis markedsvilkårene ændrer sig.

Pris ******

Sikkerhed ******

Fleksibilitet ******

BeDØMMeLSe

8




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Nordea Kort rente

1.197 kr.

833 kr.

0,35 pct.

0,3 pct.

1,05 pct.

23.476 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.236.585 kr.

I oktober 2013 kom Nordea Kredit med sin pendant til RD’s nye FlexKort. Nordeas vari-ant hedder Kort Rente og er - ligesom konkurrentens - et treårigt obligationslån, der får ny rente hvert halve år.

FORDeLe: Kort Rente er i øjeblikket Nordeas bil-ligste lån og et fint alternativ for de kunder, der i forvejen har et F1-lån. Man kan nemlig nyde godt af det lave renteniveau samtidig med, at man slipper billigere end ved et F1-lån, da der kun skal betales kursskæring hvert tredje år.

ULeMPeR: Det kan dog også være en ulempe at binde sig i tre år til et lån, der får ny rente hvert halve år, hvis renten stiger. Og i øjeblikket er det ikke særlig meget dyrere at vælge et traditionelt F3-lån, hvor man er sikret den samme rente i de tre år, lånet løber.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

9




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Jyske F1

928 kr.

645 kr.

0,15 pct. ***

0 pct. ****

0,94 pct. *****

22.310 kr.

1,22 pct.

1. januar 2015 (ny rente)

1.190.225 kr.

I kølvandet på efterårets nye billiglån fra RD og Nordea har Jyske Bank meldt sig på banen med et boligbanklån. Jyske F1 er et variabelt forrentet lån, hvor banken én gang om året fastsætter en rente på niveau med realkredittens F1-rente. I modsætning til et almindeligt flekslån skal der ikke betales kurs-skæring eller kurtage, når lånet fornyes, og man kan indfri det til kurs 100 med fem dages varsel.

FORDeLe: Jyske F1 er en klar vinder på prisen, da det lige nu er det billigste boliglån på markedet. Det scorer også rimelig højt på fleksibilitet, da man forholdsvis nemt kan komme ud af lånet. Man skal dog huske, at det er relativt dyrt at skifte, hvis man f.eks. hellere vil have et realkreditlån.

* Skattesats 30,6 pct.

** Ved uændret rentesats

*** Basisrente

**** Der beregnes ikke kurtage eller kursskæring

***** Rentetillæg

ULeMPeR: Lånet får bundkarakter for sikkerhed, da Jyske Bank har flere mulig-heder for at ændre rentetillægget, der svarer til realkredittens bidragssats. Ifølge lånebetingelserne kan det både ændres generelt, hvis markeds- eller forretnings-mæssige forholder begrunder det, og individuelt, hvis der f.eks. sker ændringer i kundens kreditværdighed. Bliver man f.eks. arbejdsløs eller skilt, kan banken altså gå ind og sige, at nu er du en mere risikabel kunde, så vi hæver prisen.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

BILLIgSt

10




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Jyske Q4

1.120 kr.

779 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,05 pct. *****

22.310 kr.

1,45 pct.


1.225.711 kr.

Udover en konkurrent til det traditionelle F1-lån har Jyske Bank lanceret en vifte af andre boliglån med både fast og variabel rente. I sidste kategori er Jyske Q4, der er baseret på Cibor-renten og tilpas-ses fire gange om året.

FORDeLe: Det er et udmærket produkt , og i pe-rioder med faldende renter er det muligt, at Jyske Q4 slår Jyske F1 på prisen. Det scorer lidt højere på sikkerhed, da lånet følger referencerenten CIBOR. I modsætning til Jyske F1 er det altså ikke banken, der bestemmer grundrenten. Dette lån kan også indfries til kurs 100 med 5 dages varsel.



*** Basisrente


***** Rentetillæg

ULeMPeR: Lige nu har banken et billigere produkt, hvorfor der umiddelbart ikke er noget, der taler for at vælge Q4 frem for F1.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

11




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Jyske Q4 Plus

1.503 kr.

1.045 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,5 pct. *****

22.310 kr.

1,91 pct.


1.297.465 kr.

Jyske Q4, der rentetilpasses fire gange om året, fås også i en plus-variant. Lånet henvender sig til dem, der har en penge på bankbogen, da der er tilknyt-tet en indlånskonto med samme rentesats som på lånet. Hvis man får 0,25 pct. i rente på sin nuværen-de indlånskonto, skal man ved et boliglån på 1 mio. kr. have et indestående på omkring 300.000 kr., før det kan betale sig at vælge Q4 Plus.

FORDeLe: Q4 Plus får seks stjerner for fleksibilitet. Det er et rigtig godt produkt for folk med svin-gende indtægter, der i perioder har store summer stående på bankkontoen. Da indlånet modregnes i udlånet, kan den samlede rente på Jyske Q4 Plus meget vel ende med at blive lavere end på F1 eller Q4.



*** Basisrente


***** Rentetillæg

ULeMPeR: Fleksibiliteten koster, og i perioder, hvor man ingen penge har på indlånskontoen, er lånet markant dyrere end Q4 og F1. Ligesom de to andre lån fra Jyske Bank ligger Q4 Plus i den lave ende, hvad angår sikkerhed.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

FLeKSIBeLt

MeSt

12




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Nykredit F1

1.018 kr.

708 kr.

0,26 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,33 pct.

1. januar 2015

1.190.108 kr.

Nykredit, der også ejer Totalkredit, relancerer medio 2014 de klassiske flekslån. I 2012 indførte selskabet såkaldt tolagsbelåning, der betød, at man f.eks. kun kunne få F1-lån svarende til højest 60 pct. af boligens værdi. Som minimum skulle de sidste 20 pct. op til belåningsgrænsen på 80 pct. være med fast rente og afdrag. Men snart kan man altså igen finansiere hele boligen (op til de 80 pct.) med et F1-lån hos Nykredit.

FORDeLe: Selvom der er tale om gammel vin på nye flasker, bliver Nykredits F1-lån prismæssigt konkurrencedygtigt med de mange nye billiglån på markedet. Det skyldes, at både kursskæringen og bidragssatsen kommer til at ligge under kon-kurrenternes nuværende niveau.

ULeMPeR: F1-lånet er under en del pres i øjeblikket, og det er derfor usikkert, hvad fremtiden bringer. Lånet er blevet så udbredt blandt boligejerne, at realkreditsekto-ren nu forsøger at nedbringe andelen - bl.a. ved at gøre lånet dyrere i form af højere bidragssatser og kursskæring. Men da lånet kun løber i et år, er der ingen større fare ved at vælge F1.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

13




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



Nykredit F3

1.239 kr.

862 kr.

0,52 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,6 pct.

1. oktober 2016

1.228.887 kr.

Efter et par år med såkaldt tolagsbelåning bliver det fra midten af 2014 igen muligt at få et F3-lån hos Nykredit og datterselskabet Totalkredit. Det ’nye’ F3-lån skal kun rentetilpasses og refinansieres hvert tredje år, hvilket betyder, at man er sikret den samme rente i tre år.

FORDeLe: Det er et lån uden overraskelser i tre år. Selvom F3 er lidt dyrere end F1, betaler man i øjeblikket kun meget lidt ekstra for den sikkerhed, det giver at kende renten de næste tre år.

ULeMPeR: F3 er knap så fleksibelt, da det kun er hvert tredje år, du kan vælge noget andet. det kan nemlig hurtigt blive dyrt, hvis du gerne vil ud af lånet før tid.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

RISIKOMINDSt

14




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



BRF Kredit F1

1.047 kr.

726 kr.

0,276 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,49 pct.

1. april 2015

1.214.505 kr.

BRF Kredits billigste lån hedder fortsat F1, og realkreditselskabet har ingen aktuelle planer om at lancere et billigere alternativ.

FORDeLe: BRF har ikke hævet bidragssatsen lige så meget som RD og Nordea, hvilket betyder, at selskabets F1-lån i øjeblikket er billigere end de to konkurrenters nye lån, FlexKort og kort Rente.

ULeMPeR: Selvom BRFs F1-lån er det næstbilligste lån lige nu, ser det ud til, at Nykredits F1-lån bliver en smule billigere, når det kommer på markedet til sommer.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

15




Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP



BRF Kredit F3

1.171 kr.

813 kr.

0,42 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,7 pct.

1. april 2017

1.245.180 kr.

Med et traditionelt F3-lån er man sikret en fast rente i tre år - i modsætning til de nye lån fra RD og Nordea, der også skal refinansieres hvert tredje år, men får ny rente hver sjette måned.

FORDeLe: Lånet er kun knap 90 kr. dyrere om måneden efter skat end et F1-lån i samme selskab - altså et attraktivt valg, hvis man gerne vil sove lidt roligere om natten. Og sammenlignet med

ULeMPeR: Man er bundet i tre år, hvilket er godt, hvis renten stiger - men skidt hvis den falder. Sker det sidste, har de nye lån til gengæld en fordel, da renten tilpasses hver sjette måned.

Pris ******

Sikkerhed ******


BeDØMMeLSe

RISIKOMINDSt

16


Sådan har vi gjortPrissammenligningen er baseret på selskabernes egne tal. De er alle blevet bedt om at tage udgangspunkt i et 30-årigt lån på 1 mio. kr. med 10 års afdrags-frihed og en belåningsgrad på 80 pct.


Stjernerne er uddelt af Hans Peter Christensen, direktør i Uvildige.dk

Realkredit Danmarks lancerede i september 2013 FlexKort. Det nye lån er en slags hybrid mellem et F1- og et F3-lån, da det får ny rente hvert halve år, men kun skal re�nansieres hvert tredje år. Dermed skal man kun betale kursskæring hvert tredje år i stedet for én gang om året.

FORDELEDet er pt. RD's billigste lån, så har man i forvejen et F1-lån, kan man lige så godt hoppe over i FlexKort - især hvis selskabet tilbyder, at man kan gøre det uden omkostninger. Det er et meget gennemsnitligt produkt, hvor RD har forsøgt at blande den lave rente med lidt mere tryghed.

ULEMPERDa man er bundet af lånet i tre år, men får ny rente hvert halve år, risikerer man, at lånet løbende bliver dyrere og dyrere, hvis renterne stiger. Samtidig ved man ikke, hvordan det ser ud om tre år, når lånet skal re�nansieres. Selskabet har nemlig mulighed for at ændre ved løbetiden på produktet, hvis markedsvilkårene ændrer sig.

BEDØMMELSE

I oktober 2013 kom Nordea Kredit med sin pendant til RD's nye FlexKort. Nordeas variant hedder Kort Rente og er - ligesom konkur-rentens - et treårigt obligationslån, der får ny rente hvert halve år.

FORDELEKort Rente er i øjeblikket Nordeas billigste lån og et �nt alternativ for de kunder, der i forvejen har et F1-lån. Man kan nemlig nyde godt af det lave renteniveau samtidig med, at man slipper billigere end ved et F1-lån, da der kun skal betales kursskæring hvert tredje år.

ULEMPERDet kan dog også være en ulempe at binde sig i tre år til et lån, der får ny rente hvert halve år, hvis renten stiger. Og i øjeblikket er det ikke særlig meget dyrere at vælge et traditionelt F3-lån, hvor man er sikret den samme rente i de tre år, lånet løber.

BEDØMMELSE

I kølvandet på e�erårets nye billiglån fra RD og Nordea har Jyske Bank meldt sig på banen med et boligbanklån. Jyske F1 er et variabelt forrentet lån, hvor banken én gang om året fastsætter en rente på niveau med realkredittens F1-rente. I modsætning til et almindeligt �ekslån skal der ikke betales kursskæring eller kurtage, når lånet fornyes, og man kan indfri det til kurs 100 med fem dages varsel.

FORDELEJyske F1 er en klar vinder på prisen, da det lige nu er det billigste boliglån på markedet. Det scorer også rimelig højt på �eksibilitet, da man forholds-vis nemt kan komme ud af lånet. Man skal dog huske, at det er relativt dyrt at ski�e, hvis man f.eks. hellere vil have et realkreditlån.

ULEMPERLånet får bundkarakter for sikkerhed, da Jyske Bank har �ere muligheder for at ændre rentetillægget, der svarer til realkredittens bidragssats. Ifølge lånebetingelserne kan det både ændres generelt, hvis markeds- eller forretningsmæssige forhold begrunder det, og individuelt, hvis der f.eks. sker ændringer i kundens kreditværdighed. Bliver man f.eks. arbejdsløs eller skilt, kan banken altså gå ind og sige, at nu er du en mere risikabel kunde, så vi hæver prisen.

BEDØMMELSE

Udover en konkurrent til det traditionelle F1-lån har Jyske Bank lanceret en vi�e af andre boliglån med både fast og variabel rente. I sidste kategori er Jyske Q4, der er baseret på Cibor-renten og tilpasses �re gange om året.

FORDELEDet er et udmærket produkt , og i perioder med faldende renter er det muligt, at Jyske Q4 slår Jyske F1 på prisen. Det scorer lidt højere på sikkerhed, da lånet følger reference-renten Cibor. I modsætning til Jyske F1 er det altså ikke banken, der bestemmer grundrenten. Dette lån kan også indfries til kurs 100 med fem dages varsel.

ULEMPERLige nu har banken et billigere produkt, hvorfor der umiddelbart ikke er noget, der taler for at vælge Q4 frem for F1.

BEDØMMELSE

Jyske Q4, der rentetilpasses �re gange om året, fås også i en plus-variant. Lånet henvender sig til dem, der har penge på bankbogen, da der er tilknyttet en indlånskonto med samme rentesats som på lånet. Hvis man får 0,25 pct. i rente på sin nuværende indlånskonto, skal man ved et boliglån på 1 mio. kr. have et indestående på omkring 300.000 kr., før det kan betale sig at vælge Q4 Plus.

FORDELEQ4 Plus får seks stjerner for �eksibil-itet. Det er et rigtig godt produkt for folk med svingende indtægter, der i perioder har store summer stående på bankkontoen. Da indlånet modregnes i udlånet, kan den samlede rente på Jyske Q4 Plus meget vel ende med at blive lavere end på F1 eller Q4.

ULEMPERFleksibiliteten koster, og i perioder, hvor man ingen penge har på indlånskontoen, er lånet markant dyrere end Q4 og F1. Ligesom de to andre lån fra Jyske Bank ligger Q4 Plus i den lave ende, hvad angår sikkerhed.

BEDØMMELSE

Nykredit, der også ejer Totalkredit, relancerer medio 2014 de klassiske �ekslån. I 2012 indførte selskabet såkaldt tolagsbelåning, der betød, at man f.eks. kun kunne få F1-lån svarende til højst 60 pct. af boligens værdi. Som minimum skulle de sidste 20 pct. op til belåningsgrænsen på 80 pct. være med fast rente og afdrag. Men snart kan man altså igen �nansiere hele boligen (op til de 80 pct.) med et F1-lån hos Nykredit.

FORDELESelvom der er tale om gammel vin på nye �asker, bliver Nykredits F1-lån prismæssigt konkurrencedygtigt med de mange nye billiglån på markedet. Det skyldes, at både kursskæringen og bidragssatsen kommer til at ligge under konkurren-ternes nuværende niveau.

ULEMPERF1-lånet er under en del pres i øjeblikket, og det er derfor usikkert, hvad fremtiden bringer. Lånet er blevet så udbredt blandt boligejerne, at realkreditsektoren nu forsøger at nedbringe andelen - bl.a. ved at gøre lånet dyrere i form af højere bidragssatser og kursskæring. Men da lånet kun løber i et år, er der ingen større fare ved at vælge F1.

BEDØMMELSE

E�er et par år med såkaldt tolags-belåning bliver det fra midten af 2014 igen muligt at få et F3-lån hos Nykredit og datterselskabet Totalkredit. Det 'nye' F3-lån skal kun rentetilpasses og re�nansieres hvert tredje år, hvilket be�der, at man er sikret den samme rente i tre år.

FORDELEDet er et lån uden overraskelser i tre år. Selvom F3 er lidt dyrere end F1, betaler man i øjeblikket kun meget lidt ekstra for den sikkerhed, det giver at kende renten de næste tre år.

ULEMPERF3 er knap så �eksibelt, da det kun er hvert tredje år, du kan vælge noget andet. det kan nemlig hurtigt blive dyrt, hvis du gerne vil ud af lånet før tid.

BEDØMMELSE


FORDELEBRF har ikke hævet bidragssatsen lige så meget som RD og Nordea, hvilket be�der, at selskabets F1-lån i øjeblikket er billigere end de to konkurrenters nye lån, FlexKort og kort Rente.

ULEMPERSelvom BRFs F1-lån er det næstbillig-ste lån lige nu, ser det ud til, at Nykredits F1-lån bliver en smule billigere, når det kommer på markedet til sommer.

BEDØMMELSE

Med et traditionelt F3-lån er man sikret en fast rente i tre år - i modsætning til de nye lån fra RD og Nordea, der også skal re�nansieres hvert tredje år, men får ny rente hver sjette måned.

FORDELELånet er kun knap 90 kr. dyrere om måneden e�er skat end et F1-lån i samme selskab - altså et attraktivt valg, hvis man gerne vil sove lidt roligere om natten. Og sammenlig-net med konkurrenternes nye lån, FlexKort og Kort Rente, er det faktisk en smule billigere.

ULEMPERMan er bundet i tre år, hvilket er godt, hvis renten stiger - men skidt, hvis den falder. Sker det sidste, har de nye lån til gengæld en fordel, da renten tilpasses hver sjette måned.

BEDØMMELSE

PRISTJEK: Så billige er de nye boliglån

1.180 kr.

820 kr.

0,2 pct.

0,2 pct.

1,18 pct.

21.593 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.291.458 kr.

1.197 kr.

833 kr.

0,35 pct.

0,3 pct.

1,05 pct.

23.476 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.236.585 kr.

928 kr.

645 kr.

0,15 pct.***

0 pct. ****

0,94 pct.*****

22.310 kr.

1,22 pct.


1.190.225 kr.

1.120 kr.

779 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,05 pct.*****

22.310 kr.

1,45 pct.


1.225.711 kr.

1.503 kr.

1.045 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,50 pct.*****

22.310 kr.

1,91 pct.


1.297.465 kr.

1.018 kr.

708 kr.

0,26 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,33 pct.

1. januar 2015

1.190.108 kr.

1.239 kr.

862 kr.

0,52 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,6 pct.

1. oktober 2016

1.228.887 kr.

1.047 kr.

726 kr.

0,276 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,49 pct.

1. april 2015

1.214.505 kr.

1.171 kr.

813 kr.

0,42 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,7 pct.

1. april 2017

1.245.180 kr.



*** Basisrente


***** Rentetillæg

Nordea Kort rente Jyske F1 Jyske Q4 Jyske Q4 Plus Nykredit F1 Nykredit F3 BRF Kredit F1 BRF Kredit F3

30-årigt lån på 1 mio. kr. (80 pct. belåning) med 10 års afdrags-frihed: RD FlexKortMånedlig ydelse før skat

Månedlig ydelse e�er skat*

Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP

Re�nansieringstidspunkt

Samlet tilbagebetaling e�er skat**

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Eksperternes vurdering

GRAFIK FOTO: Mads Nissen

SE Billigst

�eksibelt��eekkkssiibbeMest

risikorriiissiiikkkoMindst


privatøkonomi 25 SØNDAG 23. FEBRUAR 2014


Sådan har vi gjortPrissammenligningen er baseret på selskabernes egne tal. De er alle blevet bedt om at tage udgangspunkt i et 30-årigt lån på 1 mio. kr. med 10 års afdrags-frihed og en belåningsgrad på 80 pct.


Stjernerne er uddelt af Hans Peter Christensen, direktør i Uvildige.dk

Realkredit Danmarks lancerede i september 2013 FlexKort. Det nye lån er en slags hybrid mellem et F1- og et F3-lån, da det får ny rente hvert halve år, men kun skal re�nansieres hvert tredje år. Dermed skal man kun betale kursskæring hvert tredje år i stedet for én gang om året.

FORDELEDet er pt. RD's billigste lån, så har man i forvejen et F1-lån, kan man lige så godt hoppe over i FlexKort - især hvis selskabet tilbyder, at man kan gøre det uden omkostninger. Det er et meget gennemsnitligt produkt, hvor RD har forsøgt at blande den lave rente med lidt mere tryghed.

ULEMPERDa man er bundet af lånet i tre år, men får ny rente hvert halve år, risikerer man, at lånet løbende bliver dyrere og dyrere, hvis renterne stiger. Samtidig ved man ikke, hvordan det ser ud om tre år, når lånet skal re�nansieres. Selskabet har nemlig mulighed for at ændre ved løbetiden på produktet, hvis markedsvilkårene ændrer sig.

BEDØMMELSE

I oktober 2013 kom Nordea Kredit med sin pendant til RD's nye FlexKort. Nordeas variant hedder Kort Rente og er - ligesom konkur-rentens - et treårigt obligationslån, der får ny rente hvert halve år.

FORDELEKort Rente er i øjeblikket Nordeas billigste lån og et �nt alternativ for de kunder, der i forvejen har et F1-lån. Man kan nemlig nyde godt af det lave renteniveau samtidig med, at man slipper billigere end ved et F1-lån, da der kun skal betales kursskæring hvert tredje år.

ULEMPERDet kan dog også være en ulempe at binde sig i tre år til et lån, der får ny rente hvert halve år, hvis renten stiger. Og i øjeblikket er det ikke særlig meget dyrere at vælge et traditionelt F3-lån, hvor man er sikret den samme rente i de tre år, lånet løber.

BEDØMMELSE

I kølvandet på e�erårets nye billiglån fra RD og Nordea har Jyske Bank meldt sig på banen med et boligbanklån. Jyske F1 er et variabelt forrentet lån, hvor banken én gang om året fastsætter en rente på niveau med realkredittens F1-rente. I modsætning til et almindeligt �ekslån skal der ikke betales kursskæring eller kurtage, når lånet fornyes, og man kan indfri det til kurs 100 med fem dages varsel.

FORDELEJyske F1 er en klar vinder på prisen, da det lige nu er det billigste boliglån på markedet. Det scorer også rimelig højt på �eksibilitet, da man forholds-vis nemt kan komme ud af lånet. Man skal dog huske, at det er relativt dyrt at ski�e, hvis man f.eks. hellere vil have et realkreditlån.

ULEMPERLånet får bundkarakter for sikkerhed, da Jyske Bank har �ere muligheder for at ændre rentetillægget, der svarer til realkredittens bidragssats. Ifølge lånebetingelserne kan det både ændres generelt, hvis markeds- eller forretningsmæssige forhold begrunder det, og individuelt, hvis der f.eks. sker ændringer i kundens kreditværdighed. Bliver man f.eks. arbejdsløs eller skilt, kan banken altså gå ind og sige, at nu er du en mere risikabel kunde, så vi hæver prisen.

BEDØMMELSE

Udover en konkurrent til det traditionelle F1-lån har Jyske Bank lanceret en vi�e af andre boliglån med både fast og variabel rente. I sidste kategori er Jyske Q4, der er baseret på Cibor-renten og tilpasses �re gange om året.

FORDELEDet er et udmærket produkt , og i perioder med faldende renter er det muligt, at Jyske Q4 slår Jyske F1 på prisen. Det scorer lidt højere på sikkerhed, da lånet følger reference-renten Cibor. I modsætning til Jyske F1 er det altså ikke banken, der bestemmer grundrenten. Dette lån kan også indfries til kurs 100 med fem dages varsel.

ULEMPERLige nu har banken et billigere produkt, hvorfor der umiddelbart ikke er noget, der taler for at vælge Q4 frem for F1.

BEDØMMELSE

Jyske Q4, der rentetilpasses �re gange om året, fås også i en plus-variant. Lånet henvender sig til dem, der har penge på bankbogen, da der er tilknyttet en indlånskonto med samme rentesats som på lånet. Hvis man får 0,25 pct. i rente på sin nuværende indlånskonto, skal man ved et boliglån på 1 mio. kr. have et indestående på omkring 300.000 kr., før det kan betale sig at vælge Q4 Plus.

FORDELEQ4 Plus får seks stjerner for �eksibil-itet. Det er et rigtig godt produkt for folk med svingende indtægter, der i perioder har store summer stående på bankkontoen. Da indlånet modregnes i udlånet, kan den samlede rente på Jyske Q4 Plus meget vel ende med at blive lavere end på F1 eller Q4.

ULEMPERFleksibiliteten koster, og i perioder, hvor man ingen penge har på indlånskontoen, er lånet markant dyrere end Q4 og F1. Ligesom de to andre lån fra Jyske Bank ligger Q4 Plus i den lave ende, hvad angår sikkerhed.

BEDØMMELSE

Nykredit, der også ejer Totalkredit, relancerer medio 2014 de klassiske �ekslån. I 2012 indførte selskabet såkaldt tolagsbelåning, der betød, at man f.eks. kun kunne få F1-lån svarende til højst 60 pct. af boligens værdi. Som minimum skulle de sidste 20 pct. op til belåningsgrænsen på 80 pct. være med fast rente og afdrag. Men snart kan man altså igen �nansiere hele boligen (op til de 80 pct.) med et F1-lån hos Nykredit.

FORDELESelvom der er tale om gammel vin på nye �asker, bliver Nykredits F1-lån prismæssigt konkurrencedygtigt med de mange nye billiglån på markedet. Det skyldes, at både kursskæringen og bidragssatsen kommer til at ligge under konkurren-ternes nuværende niveau.

ULEMPERF1-lånet er under en del pres i øjeblikket, og det er derfor usikkert, hvad fremtiden bringer. Lånet er blevet så udbredt blandt boligejerne, at realkreditsektoren nu forsøger at nedbringe andelen - bl.a. ved at gøre lånet dyrere i form af højere bidragssatser og kursskæring. Men da lånet kun løber i et år, er der ingen større fare ved at vælge F1.

BEDØMMELSE

E�er et par år med såkaldt tolags-belåning bliver det fra midten af 2014 igen muligt at få et F3-lån hos Nykredit og datterselskabet Totalkredit. Det 'nye' F3-lån skal kun rentetilpasses og re�nansieres hvert tredje år, hvilket be�der, at man er sikret den samme rente i tre år.

FORDELEDet er et lån uden overraskelser i tre år. Selvom F3 er lidt dyrere end F1, betaler man i øjeblikket kun meget lidt ekstra for den sikkerhed, det giver at kende renten de næste tre år.

ULEMPERF3 er knap så �eksibelt, da det kun er hvert tredje år, du kan vælge noget andet. det kan nemlig hurtigt blive dyrt, hvis du gerne vil ud af lånet før tid.

BEDØMMELSE


FORDELEBRF har ikke hævet bidragssatsen lige så meget som RD og Nordea, hvilket be�der, at selskabets F1-lån i øjeblikket er billigere end de to konkurrenters nye lån, FlexKort og kort Rente.

ULEMPERSelvom BRFs F1-lån er det næstbillig-ste lån lige nu, ser det ud til, at Nykredits F1-lån bliver en smule billigere, når det kommer på markedet til sommer.

BEDØMMELSE

Med et traditionelt F3-lån er man sikret en fast rente i tre år - i modsætning til de nye lån fra RD og Nordea, der også skal re�nansieres hvert tredje år, men får ny rente hver sjette måned.

FORDELELånet er kun knap 90 kr. dyrere om måneden e�er skat end et F1-lån i samme selskab - altså et attraktivt valg, hvis man gerne vil sove lidt roligere om natten. Og sammenlig-net med konkurrenternes nye lån, FlexKort og Kort Rente, er det faktisk en smule billigere.

ULEMPERMan er bundet i tre år, hvilket er godt, hvis renten stiger - men skidt, hvis den falder. Sker det sidste, har de nye lån til gengæld en fordel, da renten tilpasses hver sjette måned.

BEDØMMELSE

PRISTJEK: Så billige er de nye boliglån

1.180 kr.

820 kr.

0,2 pct.

0,2 pct.

1,18 pct.

21.593 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.291.458 kr.

1.197 kr.

833 kr.

0,35 pct.

0,3 pct.

1,05 pct.

23.476 kr.

1,5 pct.

1. juli 2016 (ny rente 1/7 -14)

1.236.585 kr.

928 kr.

645 kr.

0,15 pct.***

0 pct. ****

0,94 pct.*****

22.310 kr.

1,22 pct.


1.190.225 kr.

1.120 kr.

779 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,05 pct.*****

22.310 kr.

1,45 pct.


1.225.711 kr.

1.503 kr.

1.045 kr.

0,27 pct.

0 pct. ****

1,50 pct.*****

22.310 kr.

1,91 pct.


1.297.465 kr.

1.018 kr.

708 kr.

0,26 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,33 pct.

1. januar 2015

1.190.108 kr.

1.239 kr.

862 kr.

0,52 pct.

0,10 pct.

0,94 pct.

23.810 kr.

1,6 pct.

1. oktober 2016

1.228.887 kr.

1.047 kr.

726 kr.

0,276 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,49 pct.

1. april 2015

1.214.505 kr.

1.171 kr.

813 kr.

0,42 pct.

0,2 pct.

0,95 pct.

24.590 kr.

1,7 pct.

1. april 2017

1.245.180 kr.



*** Basisrente


***** Rentetillæg

Nordea Kort rente Jyske F1 Jyske Q4 Jyske Q4 Plus Nykredit F1 Nykredit F3 BRF Kredit F1 BRF Kredit F3

30-årigt lån på 1 mio. kr. (80 pct. belåning) med 10 års afdrags-frihed: RD FlexKortMånedlig ydelse før skat

Månedlig ydelse e�er skat*

Rentesats

Kursskæring

Bidragssats


ÅOP

Re�nansieringstidspunkt

Samlet tilbagebetaling e�er skat**

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Pris

Sikkerhed

Fleksibilitet

Eksperternes vurdering

GRAFIK FOTO: Mads Nissen

SE Billigst

�eksibelt��eekkkssiibbeMest



privatøkonomi24 SØNDAG 23. FEBRUAR 2014

BOLIgLåN OVeRSIgt

Documents

Foto: Scanpix · er billigst på dagen, som en vinder. Lige nu er det Jyske F1, men der er nogle reguleringsmu-ligheder i lånebetingelserne, der betyder, at det måske ikke er det