Gazdasági InformatikaII.

2006/2007. tanév 2. félév

I. Hitelkonstrukciók

I.1. Rövid lejáratú Hitel

Rövid lejáratú hitel

Kérdés? X összegű hitelt felveszünk. Adott az

éves kamatláb, valamint a futamidő. A hitelt egyenlő részletekben törlesztjük. Mennyit kell törlesztenünk havonta?

Megoldás Célérték kereséssel

Ismert Adatok: Felvett hitel összege Éves kamatláb Futamidő

Kiszámolandó: Fizetendő részletek havonta=

Adósságtörlesztés (Tőkerész törlesztés)+Kamatfizetés

Egyeztetni kell az időintervallumokat. Ha a futamidő hónap, Akkor a kamatlábat is hónapra kell megadni.

Képletek

Havi kamat: Éves kamat/12

Havi Kamattörlesztés: adósság * havi kamat

Adósságtörlesztés: Részlet – Kamattörlesztés

Következő hónap Adóssága: Adósság – Előző hónapban kifizetett adósság

Célérték Keresés (Eszközök menüből)

Célcella:utolsó adósság cellája (M4) Célérték:0 – vagyis a végén az

adósságunk megszűnik Módosuló cella: Első részlet (D7) –

mellyel minden havi részlet megegyezik

I. 2. Pénzügyi Függvények

Beépített + Bővítmény (Analisys Toolpak)

Jellemzők: Előjeles összegek: ha kiadás

számunkra, akkor negatív; ha bevétel, akkor pozitív

Időperiódusok egyeztetése

Megoldás Pénzügyi függvénnyel

Részlet (PMT) Paraméterei:

Kamatláb Időperiódusok száma Jelenérték: A felvett kölcsön összege

Pozitív: ha mi veszünk fel pénzt Negatív: ha mi adunk kölcsön pénzt

Jövőérték: az utolsó időperiódus végén az egyenleg Negatív: nem fizettük vissza teljesen a kölcsönt, ezért még

fizetnünk kell Pozitív: túl magas részleteket fizettünk, visszakapunk valamennyi

összeget Nulla: (alapértelmezett) a kölcsönt pontosan visszafizettük

Típus 0: az adott időperiódus végén fizetünk (alapértelmezett) 1: az adott időperiódus elején fizetünk

Figyelem!

A függvény csak a kamatokat számolja az egyéb költségeket (kezelési költség, adó…stb.) nem!

Az első két változó (kamatláb, időperiódusok száma) azonos „mértékegységben” legyenek megadva! Azaz hónap – hónap; év – év ….stb.

Feladat megoldása

PMT(35%/12;10;1000000) = -116.732

Kamat(hó)

Törlesztés időtartalma

(hó)Kölcsön összege

EredményNegatív, mert mi

törlesztünk

Törlesztett kölcsönPMT (RÉSZLET)

KamatfizetésIPMT(RRÉSZLET)

AdósságtörlesztésPPMT(PRÉSZLET)

PMT (RÉSZLET) = IPMT (RRÉSZLET) + PPMT (PRÉSZLET)

Törlesztés

Első években az adósság csökkenése igen kicsi – a befizetés nagy része kamatfizetésre megy el

Az idő elteltével az adósság csökken, és a befizetett összeg egyre nagyobb részben csökkenti az adósságot.

Idő, mint tényező

AZ IPMT és a PPMT függvényeknek plusz egy változójuk: Hányadik befizetésről van szó (2.

változó) A többi 5 változó a PMT függvényével

azonos

I. 3. Hosszú lejáratú Hitel

Példa

1 000 000 Ft kölcsönt veszünk fel 20 éves futamidőre. Éves kamatláb: 35 %.

Mutassuk ki a kamatfizetés valamint a tőkefizetés alakulását!

Microsoft Excel munkalap

Törlesztések alakulása

0

100000

200000

300000

400000

500000

600000

700000

1 3 5 7 9 11 13 15 17 19

Év

Ös

sze

g

Kamatfizetés

Tőketörlesztés

Adósság csökkenése

-

500 000,00

1 000 000,00

1 500 000,00

2 000 000,00

2 500 000,00

1 3 5 7 9 11 13 15 17 19

ÉV

Ös

sze

g

I.4. Esetek

I.4.1.Változó törlesztő részletek

I.4.2.Változó Kamatláb

I.4.3. Átütemezések

Megváltozott Feltételek

Új futamidő Új kamatláb Új futamidő és új kamatláb

Új futamidő és kamatláb hatása a fizetendő részletekre

Adatok menü Adattábla Sorérték bemeneti cellája:A6 Oszlopérték bemeneti cellája: A4