Faktoring czy kredyt

… oto jest pytanie

Łukasz SadowskiKierownik ds. Rozwoju Sieci Partnerów Biznesowych

Czym jest

płynność finansowa i dlaczego firmy dąŜą do tego Ŝeby ją mieć

Odsetek oceniających negatywnie dostępność danego źródła finansowania

Dotacje UE40%

Kredyt obrotowy

17%

Kredyt inwestycyjny

20%

Faktoring12%

Leasing11%

Źródło: badanie Bibby MSP Index, 2014

Problem z pozyskaniem finansowania

57,0

38,0

21,0

43,0

62,0

79,0

0,0 20,0 40,0 60,0 80,0 100,0

Pomiar 10.2013

Pomiar 04.2013

Pomiar 10.2012

Były problemy z usykaniem finansowania Nie było problemów

Źródło: badanie Bibby MSP Index, 2013

Jak działa faktoring?

Krok 1 - SprzedaŜ towaru i wystawienie fakturyDostawca dostarcza towar, bądź usługę wraz z fakturą do kontrahenta. Następnie przesyła kopię faktury do faktora.

Krok 2 – wypłata gotówki i monitoring naleŜnościFaktor księguje wierzytelności i w ciągu 24 godzin wypłaca dostawcy do 90% kwoty faktury. Do momentu zapłaty wierzytelność jest monitorowana przez faktora.

Krok 3 – płatność od kontrahentaKontrahent reguluje płatność do faktora, który wypłaca dostawcy pozostałą naleŜność po odliczeniu prowizji i opłat.

Gdzie te róŜnice?

Specyfika

produktu

Dostępność

Dopasowanie

wysokości

finansowania

Zabezpieczenia

Proces

podjęcia

współpracy

Wpływ na

bilans

Koszt

pozyskania

finansowania

Co daje kredyt a co faktoring?

Kredyt Faktoring

Kredyt a faktoring – porównanie

Faktoring Kredyt

Elastyczny czas kredytowania Tak Nie

Wysokość finansowania dopasowana do potrzeb

Tak Nie zawsze

Decyzja o finansowaniu oparta o sytuację finansową wnioskującego

Nie Tak

Konieczność przedstawienia twardych zabezpieczeń

Nie Tak

Zarządzanie naleŜnościami, miękka windykacja

Tak Nie

Szybka i prosta procedura pozyskania finansowania

Tak Nie

Niski „koszt finansowania” Nie Tak

Kiedy faktoring zwykle jest na „TAK” a kredyt na „NIE”

- złe wskaźniki finansowe (strata finansowa, ujemne

kapitały własne, wysokie zadłuŜenie)

- brak majątku trwałego

- krótki staŜ firmy

- zaległości w ZUS i US

- zaległości w spłacie rat leasingowych

- wpisy w KRD

- Słabe scoringi BIK

…ALE JAKOŚĆ ODBIORCÓW KLIENTA JEST DOBRA !

Faktoring? Nie, dziękuję … ale

• Nie mam majątku Ŝeby wziąć kredyt w banku, a potrzebuję gotówki na prowadzenie działalności

• Mam mnóstwo zamówień, ale brakuje mi pieniędzy Ŝeby je zrealizować

• Opóźniam się ze spłatą leasingów

• Nie płacę ZUS/US na czas, bo kontrahenci opóźniają płatności

• Moi klienci nie płacą mi na czas, wiecznie się spóźniają i muszę czekać na swoje pieniądze

• Nie płacę swoim dostawcom w terminie

• Nie mam zdolności kredytowej, a potrzebuję pieniędzy

Kredyt

Faktoring

Firma na etapie szybkiego rozwoju

Tkaniny s.c.

1979 Rozpoczęcie działalności jako producent mebli

1991 Rozszerzenie działalności o sprzedaŜ tkanin

2002 Nakierowanie współpracy na duŜe zagraniczne firmy

2004 Podpisanie umowy faktoringu z BFS

Efekt

-

4 000 000,00

8 000 000,00

12 000 000,00

16 000 000,00

17/0

2/20

04

10/1

1/20

05

08/0

8/20

06

27/1

2/20

07

30/0

9/20

09

18/1

2/20

09

13/1

0/20

10

07/1

2/20

10

17/1

0/20

11

20/1

2/20

11

25/0

6/20

13

31/0

3/20

14

Limit finansowania

Kredyt

Faktoring

Firma z przejściowymi kłopotami

Opakowania Sp. z o. o.o.

2000 Rozpoczęcie działalności

2004 Podpisanie umowy faktoringu z BFS

2005 Zmiany właścicielskie

2008 Znaczne pogorszenie się kondycji finansowej firmy

Rezultaty

(2 000 000,00)

(1 500 000,00)

(1 000 000,00)

(500 000,00)

-

500 000,00

1 000 000,00

1 500 000,00

2 000 000,00

2 500 000,00

3 000 000,00

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013

Limit finansowania Zysk netto

A moŜe faktoring i kredyt?

Faktoring i kredyt…

Uzupełnia

niewystarczające

kwoty

pozyskanych

kredytów

bankowych

„Paliwo” do

zasilenia

dokonanych

inwestycji –

pomaga

w bieżącym

regulowaniu

zobowiązań

kredytowych

Wspomaga

procesy

restrukturyzacji

zadłużenia wobec

banków

Większa

dostępność i

dodatkowe usługi

rekompensują

wyższy koszt

finansowania

Komu faktoring, a komu kredyt

Faktoring Kredyt

Firmy o dobrym standingu poszukujące:, • moŜliwości finansowania rosnącej sprzedaŜy, • optymalizacji kosztów związanych z

posiadanym portfelem naleŜności,• poprawy struktury bilansu• dywersyfikacji źródeł finansowania

Firmy o bardzo dobrym standingu, które pozytywnie przejdą analizę kredytową

Firmy w fazie dynamicznego wzrostu:• których szybki rozwój rodzi dodatkowe potrzeby

w zakresie lepszej kontroli portfela naleŜności• które mają nowe potrzeby w zakresie

finansowania sprzedaŜy• które skorzystały z leasingu

Firmy realizujące duŜe projekty inwestycyjne

Firmy o słabszym standingu:• które nie mają wystarczających zabezpieczeń

do pozyskania finasowania• które mają zaległości w ZUS i US• których kontrahenci stale się opóźniają

Brak oferty

Dziękujemy za Państwa uwagę

Zapraszamy do kontaktu z namibezpłatna infolinia: 800 224 229www.bibbyfinacialservises.pl