Curs Introductiv Trading

Curs introductiv de trading

Copyright © 2009 office@capitalforte.ro

Trading

• Sistem (management al capitalului, metoda, disciplina)

• Prioritatea in trading trebuie sa fie intotdeauna conservarea capitalului.

• Castigam numai cand piata se misca in directia anticipata.• Castigul depinde de piata.

• Pierdem cand piata se misca in directia contrara.• Pierderea depinde de trader.

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni

- Scadere Crestere- -5% +5,3%- -10% +11,1%- -20% +25,0%- -40% +66,7%- -60% +150,0%- -80% +400,0%- -85% +566,7%

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni

- cash disponibil: 100%- risc maxim pe tranzactie: 2% - expunere maxima: 70%

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni

- depinde de dinamica cotatiei- nivelele de suport anterioare- medii mobile

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni

- formatiuni grafice – target price- nivelele de rezistenta anterioare

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni

- raport (pierdere potentiala / castig potential)- valori recomandare: < 1/3

Elemente de management al capitalului

• Asimetria procentelor• Capitalul disponibil• Riscul unei tranzactii• Castigul unei tranzactii• Raportul risk/reward• Volumul de actiuni - risc maxim pe tranzactie: R [RON]

- riscul pe actiune: r [RON]- volum de actiuni: ( R/r )

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

• Conditii initiale:Capital disponibil 100%Risc tranzactie 2%Expunere maxima 70%• Calcul volum/expunere:Risc/actiuneVolum de cumparatExpunere

- 5.000 RON- 100 RON- 3.500 RON

- 0,006 RON- Risc tranzactie/Risc actiune = 16.600 actiuni- 16.600 x 0,164 RON/actiune = 2.722,40 RON

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

• Trailing Stop - nivel de pret (inferior pretului curent) sub care se vinde pentru protejarea unui profit realizat pina la acel moment

A good exit can salvage a bad entry, but a poor exit can turn a winning trade into a big loss.

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

Elemente de management al capitalului

• Rezultate:Capital disponibil Capital investit

Profit (% capital disponibil)Risc (% capital disponibil)

Profit (% capital investit)Risk / reward

5.000,00 RON2.788,80 RON (55,77% < 70%)

605,90 RON (+12,12%)- 166,00 RON (-3,22%)

605,90 RON (+21,73%)0,274 < 1/33,65 RON castig pentru 1 RON riscat

Trendul ascendent

• Trendul ascendent• Zone de cumparare/vanzare• Stop Loss• Trailing Stop• Target price

- succesiune de maxime si minime din ce in ce mai inalte

- swinguri ascendente de amplitudine si durata mai mare decit swingurile descendete

- volum mare pe swingurile ascendente (impuls)

- volum mic pe swingurile descendente (corectie)

- linii de trend cu panta din ce in ce mai abrupta

Trendul ascendent

Trendul ascendent – faza euforica

Trendul ascendent – swinguri ascendente

Trendul ascendent – swinguri descendente

Trendul ascendent – pozitii LONG

• Swingurile descendente

• Swinguri ascendente

amplitudine si durata micaasteptare + identificare nivel STOP LOSSamplitudine si durata mareEntry LONG la depasirea maximului anterior

Trendul ascendent – pozitii LONG

Trendul ascendent – pozitii LONG

Trendul ascendent – pozitii LONG

Trendul ascendent – pozitii LONG

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – prima pozitie LONG

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – prima pozitie LONG

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – confirmare vs incertitudine

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul ascendent – confirmare vs incertitudine

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent

• Trendul descendent• Zone de cumparare/vanzare• Stop Loss• Trailing Stop• Target price

- succesiune de minime si maxime din ce in ce mai joase

- swinguri descendente de amplitudine si durata mai mare decit swingurile ascendete

- volum mare pe swingurile descendente (impuls)

- volum mic pe swingurile ascendente (rally)

- linii de trend cu panta din ce in ce mai mica

Trendul descendent

Trendul descendent – faza calma

Trendul descendent – swinguri descendente

Trendul descendent – swinguri ascendente

Trendul descendent – pozitii SHORT

• Swingurile ascendente

• Swinguri descendente

amplitudine si durata micaasteptare + identificare nivel STOP LOSSamplitudine si durata mareEntry SHORT la depasirea minimului anterior

Trendul descendent – pozitii SHORT

Trendul descendent – pozitii SHORT

Trendul descendent – pozitii SHORT

Trendul descendent – pozitii SHORT

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – identificarea noului trend

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – prima pozitie SHORT

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – prima pozitie SHORT

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – trend confirmat

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – confirmare vs incertitudine

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Trendul descendent – confirmare vs incertitudine

• Medii mobile

• Formatiuni de continuare

suport dinamicnivel STOP LOSS si nivele Trailing Stopcalcul nivel Entry si Target Price

Zone de consolidare

• Caracteristici• Suport / Rezistenta• Linii interne• Zone extreme

supracumparare/supravanzare• Stop Loss• Trailing Stop• Target price

- miscare laterala pe termen mediu

Zone de consolidare

Zone de consolidare

• Caracteristici• Suport / Rezistenta• Linii interne• Zone extreme

supracumparare/supravanzare• Stop Loss• Trailing Stop• Target price

- minime si maxime consecutive la (aproximativ) aceleasi nivele de pret

Zone de consolidare - rezistenta

Zone de consolidare - suport

Zone de consolidare - range

Zone de consolidare – linii interne

Zone de consolidare – linii interne

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

Zone de consolidare – zone extreme

If you do not change direction, you may end up where you are heading. Lao Tzu

• Tradingul este un sistem (management al capitalului, metoda, disciplina)

• Prioritatea in trading trebuie sa fie intotdeauna conservarea capitalului.

• Castigam numai cand piata se misca in directia anticipata.• Castigul depinde de piata.

• Pierdem cand piata se misca in directia contrara.• Pierderea depinde de trader.