Presentación de PowerPoint · 12,0 22,0 32,0 42,0 ... PESO DE LA SHADOW ECONOMY (ECONOMIA INFORMAL) EN LA ECONOMÍA ¿EL MUNDO VA 12. 13. 14 DÉFICIT FISCAL DÉFICIT ... end of period

[email protected]

economía

2

alacolombiana

2018colombiana 2019

¿Colombia va

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¿Colombia va

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@CONSUMIENDO

ESTOY EMOCIONADO

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I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III I III

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017p 2018pr

¿CÓMO VA LA ECONOMÍA COLOMBIANA?CONSTRUCCIÓN 4,15%

ADMINISTRACIÓN PÚBLICA 3,88%

INFORMACIÓN Y COMUNICACIONES

3,73%GANADERÍA 3,55%

ACTIVIDADES PROFESIONALES 3,29%

COMERCIO 2,89%

PIB 2,84%

ACTIVIDADES FINANCIERAS Y

SEGUROS 2,68%OTRAS ACTIVIDADES 2,58%

ENERGÍA, GAS Y AGUA 2,58%

IMPUESTOS 2,50%

INDUSTRIA 2,48%

ACTIVIDADES INMOBILIARIAS 1,76%

AGRO 0,92%

MINERÍA -0,07%

2,4%

2,8%

3,3%

3,9%

5,7%

6,3%

6,7%

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9,1%

13,3%

13,6%

16,8%

OTRAS

COMUNICACIONES

ELEC/GAS/AGUA

ACT FINANCIERAS

MINERÍA

AGRO

CONSTRUCCIÓN

ACT

PROFESIONALES

ACT

INMOBILIARIAS

IMPUESTOS

INDUSTRIA

ADMON PÚBLICA

COMERCIO

PESO EN LA

ECONOMÍA

COLOMBIANA

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@CONSUMIENDO

Fuente: DANE

-16,0

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2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017p 2018pr

¿CÓMO VA LA ECONOMÍA COLOMBIANA?

CONSTRUCCIÓN 4,15%

PIB 2,84%

MINERÍA -0,07%

2,4%

2,8%

3,3%

3,9%

5,7%

6,3%

6,7%

7,1%

9,0%

9,1%

13,3%

13,6%

16,8%

OTRAS

COMUNICACIONES

ELEC/GAS/AGUA

ACT FINANCIERAS

MINERÍA

AGRO

CONSTRUCCIÓN

ACT

PROFESIONALES

ACT

INMOBILIARIAS

IMPUESTOS

INDUSTRIA

ADMON PÚBLICA

COMERCIO

PESO EN LA

ECONOMÍA

COLOMBIANA

9

@CONSUMIENDO

18 TRIMESTRES DE

CRECIMIENTO DEL PIB,

PESE AL DECRECIMIENTO

DE LA MINERIA

Fuente: DANE

-5,0

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2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017p 2018pr


PIB 2,84%

ACTIVIDADES FINANCIERAS Y

SEGUROS 2,68%

2,4%

2,8%

3,3%

3,9%

5,7%

6,3%

6,7%

7,1%

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13,3%

13,6%

16,8%

OTRAS

COMUNICACIONES

ELEC/GAS/AGUA

ACT FINANCIERAS

MINERÍA

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CONSTRUCCIÓN

ACT

PROFESIONALES

ACT

INMOBILIARIAS

IMPUESTOS

INDUSTRIA

ADMON PÚBLICA

COMERCIO

PESO EN LA

ECONOMÍA

COLOMBIANA

10

@CONSUMIENDO

Fuente: DANE

11Fuente: Fondo Monetario Internacional

@CONSUMIENDO

COLOMBIA; 25,3

CHILE; 13,2

MEXICO; 28,1

PERU; 41,5

PROMEDIO MUNDIAL; 27,8

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1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

PESO DE LA SHADOW ECONOMY (ECONOMIA INFORMAL) EN LA ECONOMÍA

¿EL MUNDO VA

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DÉFICITFISCAL

DÉFICITCOMERCIAL

&


@CONSUMIENDO

Fuente: Banco Mundial 16

@CONSUMIENDO

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I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016p 2017pr 2018pr


PIB 2,7%

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6,7%

7,1%

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13,3%

13,6%

16,8%

OTRAS

COMUNICACIONES

ELEC/GAS/AGUA

ACT FINANCIERAS

MINERÍA

AGRO

CONSTRUCCIÓN

ACT

PROFESIONALES

ACT

INMOBILIARIAS

IMPUESTOS

INDUSTRIA

ADMON PÚBLICA

COMERCIO

PESO EN LA

ECONOMÍA

COLOMBIANA

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@CONSUMIENDO

Fuente: DANE

18TR3NDENCIA#1

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LA POBLACIÓN CAMBIÓ

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25

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33

20

41

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57

LA POBLACIÓN CAMBIÓ

0-19 20-39 40-59 60+

9%18%

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1985 1990 1995 2000 2005 2010 2015 2020

POBLACIÓN GENERACIONES RADDAR

ROJA | GRANDIOSA(1903-1922)

AZUL | SILENCIOSA(1933-1942)

CAFÉ | BABYBOOMERS (1943-1962)

GRIS | X (1963-1982)

VERDE |MILLENIALS (1983-2002)

NARANJA |CENTENIALS (2003-2023)

NACE/CRECE/NO TIENE HIJOS/NO MUERE

@CONSUMIENDO

Fuente: Banco Mundial; RADDAR

19TR3NDENCIA#2

-POBREZA+INGRESO=+INSATISFACCIÓN

World; 20.182

Latinoamerica; 18.335

Argentina; 24.233

Brazil; 17.725

Chile; 29.221

Colombia; 17.990

Ecuador; 11.092

Mexico; 22.970

Venezuela; 14.535

Peru; 16.459

Bolivia; 8.835

-

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30.000PARIDAD DE COMPRA EN DÓLARES SEGÚN EL FMI

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2005 2015 2005 2015 2005 2015 2005 2015 2005 2015

LATINOAMERICA ARGENTINA CHILE COLOMBIA PERU

CAMBIOS EN LA ESTRUCTURA DE INGRESO

PERSONAS E PERSONAD D PERSONAS D+ PERSONAS C PERSONAS C+ PERSONAS AB

Fuente: Fondo Monetario Internacional; RADDAR

20TR3NDENCIA#2

-POBREZA+INGRESO=+INSATISFACCIÓN

World; 509

Latinoamerica; 400

Argentina; 383

Brazil; 369

Chile; 850

Colombia; 649

Ecuador; 342

Mexico; 408

United States; 540

Venezuela; 185

Peru; 524

Bolivia; 423

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INDICE DE PARIDAD DE COMPRA

World; 20.182

Latinoamerica; 18.335

Argentina; 24.233

Brazil; 17.725

Chile; 29.221

Colombia; 17.990

Ecuador; 11.092

Mexico; 22.970

Venezuela; 14.535

Peru; 16.459

Bolivia; 8.835

-

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

30.000PARIDAD DE COMPRA EN DÓLARES SEGÚN EL FMI


21TR3NDENCIA#3

CALENTAMIENTO=VOLVER A LO BÁSICO

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LOS NUEVOS (VIEJOS) MIEDOS

TERREMOTO HURACAN EL NIÑO

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

INGRESO LATINO

@CONSUMIENDO



@CONSUMIENDO

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MACRO&MICROFORECASTOUTLOOK – COLOMBIA2022

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COLOMBIA SEGÚN EL WORLD ECONOMIC OUTLOOK DEL FMI

Gross domestic product, constant prices Inflation, end of period consumer prices Unemployment rate General government net lending/borrowing Current account balance


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Gross domestic product, constant prices Inflation, end of period consumer prices

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Gross domestic product, constant prices Unemployment rate

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Gross domestic product, constant prices Current account balance

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Gross domestic product, constant prices General government net lending/borrowing


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-18

EMBI (Emerging Markets Bonds Index o Indicador de Bonos de Mercados Emergentes)

es la diferencia de tasa de interés que pagan los bonos, frente a los de la FED

Global LATINO Argentina Colombia Venezuela

Fuente: J.P. Morgan

¿CUÁNTOSSOMOS?

47,5

MILLONES

¿

?

3

MILLONES...

MILLONESDE PERSONAS

Posverdad#326Fuente: Dane; RADDAR

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@CONSUMIENDO

Fuente: Dane; RADDAR

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@CONSUMIENDO

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ESE 3

ESE 4

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POBLACIÓN POR ESTRATOS SOCIOECONÓMICOS 2005

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ESE 5

ESE 6

POBLACIÓN POR ESTRATOS SOCIOECONÓMICOS 2018


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@CONSUMIENDO


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¿COMO VA LA ECONOMÍA COLOMBIANA?

PIB - DANE CONSUMO DE HOGARES - DANE GASTOMETRIA - RADDAR

31Fuente: Gallup Poll - Invamer

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César GaviriaErnesto Samper Andres Pastrana Alvaro Uribe 1 Alvaro Uribe 2 Juan Manuel Santos 1 Juan Manuel Santos 2 Ivan Duque

CONDICIÓN DE LA OPINIÓN PÚBLICA

LAS COSAS EN EL PÁIS VA MEJORANDO ESTÁ SATISFECHO CON SU ESTÁNDAR DE VIDA, ES DECIR, CON TODAS LAS COSAS QUE PUEDE COMPRAR Y HACER

32Fuente: Gallup Poll - Invamer

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5

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6

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7

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8

JA

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1

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5

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COLOMBIA BOGOTÁ

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

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COLOMBIA MEDELLÍN

0

10

20

30

40

50

60

70

80

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5

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oct-

17

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COLOMBIA CALI

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

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jul-

95

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96

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97

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98

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99

jun

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01

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6

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10

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1

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oct-

13

jun

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v-1

5

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16

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oct-

17

jun

-18

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-19

COLOMBIA BARRANQUILLA

33

@CONSUMIENDO

34

35Fuente: RADDAR

SALARIO

PROMEDIO; 5,8%

SALARIO

PROMEDIO REAL;

2,5%

-6,0%

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTO HAN CRECIDO LOS SALARIOS?

2.333.332

2.281.419

1.200.000

1.400.000

1.600.000

1.800.000

2.000.000

2.200.000

2.400.000

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTO HAN CRECIDO LOS SALARIOS?

SALARIO PROMEDIO SALARIO PROMEDIO REAL

36Fuente: RADDAR

7,58 7,51 7,13

8,24 8,23

12,90

14,81

16,25

18,88

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

VALOR DE LAS REMESAS A HOGARES

-10,0%

0,0%

10,0%

20,0%

30,0%

40,0%

50,0%

60,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

EL CRECIMIENTO DEL GASTO DE HOGARES FYE

BENEFICIADO POR LAS REMESAS

VAR GASTO VAR REMESAS

1,87%1,67%

1,81%1,67%

2,38%2,52% 2,63%

2,87%

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

REMESAS EN EL GASTO

EL GASTO DE LOS

HOGARES

COLOMBIANOS EN

2018 FUE DE

BILLONES DE PESOS37

@CONSUMIENDO

EL GASTO POR

PERSONAS EN

COLOMBIA EN

2018 FUE DE

MILLONES DE PESOS38

@CONSUMIENDO

EL GASTO DE LOS

HOGARES EN

COLOMBIA EN

PESOS 2018 CRECIÓ

39

@CONSUMIENDO

EL GASTO DE LOS

HOGARES EN

COLOMBIA EN 2018

EN TÉRMINOS

REALES CRECIÓ

40

@CONSUMIENDO

-1,4

9%

-1,6

6%

2,0

8%

4,4

1%

3,0

1%

4,1

7%

5,0

4%

5,0

3%

0,9

5%

0,4

8%

3,3

3%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

CRECIMIENTO DEL GASTO DE LOS

HOGARES COLOMBIANOS

ANUAL REALES

2018 FUE UN BUEN AÑO

PARA EL CRECIMIENTO DEL

GASTO DE LOS HOGARES

EN TÉRMINOS REALES,

LOGRANDO UN

CRECIMIENTO SUPERIOR AL

3%, SITUACIÓN QUE NO

OCURRÍA DESDE 2015.

AÚN ES UN CRECIMIENTO

POR DEBAJO DEL

PROMEDIO HISTÓRICO.

41

42

-5,0%

-3,0%

-1,0%

1,0%

3,0%

5,0%

7,0%

9,0%

11,0%

13,0%e

ne

-05

ab

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5

jul-

05

oct-

05

en

e-0

6

ab

r-0

6

jul-

06

oct-

06

en

e-0

7

ab

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7

jul-

07

oct-

07

en

e-0

8

ab

r-0

8

jul-

08

oct-

08

en

e-0

9

ab

r-0

9

jul-

09

oct-

09

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0

ab

r-10

jul-

10

oct-

10

en

e-1

1

ab

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jul-

11

oct-

11

en

e-1

2

ab

r-12

jul-

12

oct-

12

en

e-1

3

ab

r-13

jul-

13

oct-

13

en

e-1

4

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jul-

14

oct-

14

en

e-1

5

ab

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jul-

15

oct-

15

en

e-1

6

ab

r-16

jul-

16

oct-

16

en

e-1

7

ab

r-17

jul-

17

oct-

17

en

e-1

8

ab

r-18

jul-

18

oct-

18

DINÁMICA DE GASTOMETRÍA EN COLOMBIA

GASTOMETRIA 2015 IPC GASTO REAL 2015

ADAPTACIÓN

Fuente: RADDAR

43

EL CRECIMIENTO

DEL GASTO DE LOS

HOGARES EN

COLOMBIA

LOGRA SU MEJOR

CRECIMIENTO

ANUAL REAL

EN 38 MESES: 4,3%

EL DATO MUESTRA

UNA NUEVA

DINÁMICA DE

MERCADO

Gasto Beta

en Pesos;

7,4%

IPC; 3,014%

Gasto Beta

Real; 4,3%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%

en

e-1

4fe

b-1

4m

ar-

14

ab

r-14

ma

y-1

4ju

n-1

4ju

l-14

ag

o-1

4se

p-1

4o

ct-

14

no

v-1

4d

ic-1

4e

ne

-15

feb

-15

ma

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ab

r-15

ma

y-1

5ju

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ct-

15

no

v-1

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ic-1

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-16

feb

-16

ma

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ab

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ma

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6ju

n-1

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16

no

v-1

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-17

feb

-17

ma

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ab

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ma

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7ju

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17

no

v-1

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-18

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ma

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ma

y-1

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8o

ct-

18

no

v-1

8d

ic-1

8e

ne

-19

feb

-19

DINÁMICA DEL GASTO DE LOS HOGARES EN COLOMBIA

44

GASTO MACRO&MICROFORECASTOUTLOOK – COLOMBIA2022

IPC 2018; 3,2%

GASTO PER CAPITA; 4,6%

GASTO PER CAPITA REAL; 1,3%

-6,0%

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%en

e-12

jun

-12

no

v-1

2

abr-

13

sep

-13

feb

-14

jul-

14

dic

-14

may

-15

oct

-15

mar

-16

ago

-16

ene-

17

jun

-17

no

v-1

7

abr-

18

sep

-18

CRECIMIENTO DEL GASTO

1.000.000

1.050.000

1.100.000

1.150.000

1.200.000

1.250.000

dic

-11

may

-12

oct

-12

mar

-13

ago

-13

en

e-1

4

jun

-14

no

v-1

4

abr-

15

sep

-15

feb

-16

jul-

16

dic

-16

may

-17

oct

-17

mar

-18

ago

-18

GASTO PER CAPITA REAL

GASTO PER CAPITA REALFuente: RADDAR

45


31,7% 31,7% 31,5% 31,8% 32,7% 34,1% 33,2% 32,7%

24,7% 24,8% 24,9% 24,8% 24,5% 24,0% 24,0% 24,0%

3,5% 3,4% 3,4% 3,4% 3,3% 3,2% 3,2% 3,2%4,5% 4,5% 4,6% 4,6% 4,6% 4,5% 4,6% 4,7%

4,5% 4,6% 4,7% 4,7% 4,7% 4,5% 4,7% 4,8%3,0% 3,0% 3,2% 3,2% 3,5% 3,6% 3,7% 3,8%

17,0% 17,0% 16,9% 16,7% 16,2% 15,6% 15,8% 16,0%

11,0% 10,9% 10,8% 10,7% 10,6% 10,5% 10,8% 10,9%

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CÓMO REPARTEN $100 LOS COLOMBIANOS EN SU BOLSILLO?

POCKETSHARE

VARIOS

TRANS/COM

ENTRETENIMIENTO

EDUCACIÓN

SALUD

MODA

HOGAR

ALIMENTOS

ALIMENTOS; 103,0

HOGAR; 96,9

MODA; 91,0

SALUD; 104,4

EDUCACIÓN; 105,7

ENTRETENIMIENTO; 125,8

TRANS/COM; 94,0

VARIOS; 99,2

90

95

100

105

110

115

120

125

130

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿QUÉ TANTO HA CAMBIADO EL PESO DE LOS GASTOS EN LOS COLOMBIANOS?

(ÍNDICE DE POCKETSHARE)

Fuente: RADDAR

46


31,7% 31,7% 31,5%31,8%

32,7%

34,1%

33,2%32,7%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8

¿ C Ó M O R E P A R T E N $ 1 0 0 L O S C O L O M B I A N O S E N S U

B O L S I L L O ?

ALIMENTOS

24,7% 24,8%24,9% 24,8%

24,5%

24,0% 24,0% 24,0%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

HOGAR

3,5% 3,4% 3,4%3,4%

3,3%3,2% 3,2%

3,2%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

MODA

4,5%4,5%

4,6%4,6%

4,6%4,5%

4,6%4,7%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

SALUD

4,5%4,6%

4,7%4,7% 4,7%

4,5%

4,7%

4,8%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

EDUCACIÓN

3,0% 3,0%3,2%

3,2%

3,5%3,6%

3,7%3,8%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

ENTRETENIMIENTO

17,0% 17,0% 16,9%16,7%

16,2%

15,6%15,8%

16,0%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

TRANS/COM

11,0%10,9% 10,8%

10,7%10,6%

10,5%

10,8%10,9%

2 0 1 1 2 0 1 2 2 0 1 3 2 0 1 4 2 0 1 5 2 0 1 6 2 0 1 7 2 0 1 8


B O L S I L L O ?

VARIOS

Fuente: RADDAR

47


1,0%

-0,5%

-0,8%

0,0%

-0,3%

0,0%

0,2%

0,0%

0,3%0,1%

0,8%

0,1%

-1,0%

0,2%

-0,1%

0,1%

2018-2011 2018-2017

¿QUE TANTO CAMBIÓ EL PESO DE LOS GRUPOS EN EL GASTO?

ALIMENTOS HOGAR MODA SALUD EDUCACIÓN ENTRETENIMIENTO TRANS/COM VARIOS

Fuente: RADDAR

@CONSUMIENDO

35,8%27,7% 30,5% 29,8%

33,7% 33,0%

10,8%18,7%

21,4%

33,9%33,1%

23,7%

5,4% 3,2%

3,9%

1,7%2,5%

3,2%5,1%

2,8%

4,3%

5,5%6,2%

4,6%3,3% 9,6%

5,3%

2,0%1,0%

4,6%

3,4% 3,1%4,1%

4,4%0,7%

3,3%

24,4% 21,2%18,5%

13,8% 16,1%

16,4%

11,8% 13,8% 12,1% 9,0% 6,7%11,1%

LOW MILLENIAL HIGH MILLENIAL GENERACION X BABY BOOMER GENERACION

SILENCIOSA

PROMEDIO

VERDES CLAROS VERDES OSCUROS GRISES CAFÉ AZUL TODOS

ESTRUCTURA DE GASTO POR GENERACIONES EN COLOMBIA

ALIMENTOS VIVIENDA VESTUARIO Y CALZADO SALUD EDUCACION ENTRETENIMIENTO TRANSPORTE Y COMUNICACIONES GASTOS VARIOS

48

ALIMENTOS; 5

HOGAR; 8

MODA-INEXMODA; 2

SALUD; 9

EDUCACIÓN; 7

ENTRETENIMIENTO; 1

TRANS Y COM; 4

VARIOS; 3

TOTAL; 6

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿QUÉ GRUPO CRECE MÁS CADA AÑO EN TÉRMINOS REALES?

7,2%

4,6%

4,2%

3,8%

3,4%

3,3%

2,8%

2,4%

2,3%

3,1%

2,7%

1,6%

1,7%

-0,7%

0,5%

0,4%

0,3%

0,1%

ENTRETENIMIENTO

MODA-INEXMODA

VARIOS

TRANS Y COM

ALIMENTOS

TOTAL

EDUCACIÓN

HOGAR

SALUD

CRECIMIENTOS REALES DE LOS GRANDES

GRUPOS DE CONSUMO

2018 2017

EN 2018, 5 DE LOS 8 GRANDES GRUPOS CRECIERON POR ENCIMA DEL PROMEDIO,

DONDE EL CRECIMIENTO DE ENTRETENIMIENTO CONTINUO CON EL LIDERAZGO, CONSOLIDANDO UNA FUERTE TENDENCIA EN ESTA CATEGORÍA.

TODOS LOS GRUPOS DE GASTO CRECIERON MÁS EN 2018 QUE EN 2017.

49

@CONSUMIENDO

Fuente: RADDAR

EN 2018, SOLO 4 DE LAS 13 PRINCIPALES CIUDADES CRECIERON POR ENCIMA DEL

PROMEDIO, DONDE BOGOTÁ ES LA ÚNICA DE LAS 5 GRANDES QUE CRECE A ESE NIVEL.

EL GASTO EN TODAS LAS CIUDADES CRECIÓ MÁS EN 2018 QUE EN 2017.

MEDELLÍN; 6

BARRANQUILLA;

12

BOGOTÁ; 4

CARTAGENA; 2

MANIZALES; 14

MONTERIA; 15

NEIVA; 8

VILLAVICENCIO; 1

PASTO; 3

CUCUTA; 10

PEREIRA; 13

BUCARAMANGA;

11

CALI; 7

RESTO; 9

NACIONAL; 5

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿QUE CIUDAD CRECIÓ MÁS CADA AÑO?

7,7%

5,4%

4,2%

3,7%

3,3%

3,3%

3,2%

3,1%

3,0%

3,0%

2,9%

2,7%

2,6%

2,6%

2,0%

1,4%

0,6%

3,9%

0,3%

0,5%

0,8%

1,1%

0,6%

0,4%

0,2%

-0,4%

0,0%

0,1%

0,4%

-0,1%

VILLAVICENCIO

CARTAGENA

PASTO

BOGOTÁ

NACIONAL

MEDELLÍN

CALI

NEIVA

RESTO

CUCUTA

BUCARAMANGA

BARRANQUILLA

PEREIRA

MANIZALES

MONTERIA

CRECIMIENTOS REALES DEL GASTO DE

HOGARES POR CIUDADES2018 2017

50


@CONSUMIENDO

$2.651.333 $3.234.626

$3.752.292 $4.138.380

$5.504.046

$7.760.704

$11.253.021

1. NSE 1 2. NSE 2 PROMEDIO 3. NSE 3 4. NSE 4 5. NSE 5 6. NSE 6

¿CUANTO AL MES GASTÓ UN HOGAR

EN PROMEDIO EN COLOMBIA EN 2018? NIVEL DE INGRESOS

INGRESO PER

CÁPITA EN DÓLARES

PPA

DÓLARES PPA DIACÁLCULO SIMPLE

MENSUAL

CÁLCULO CORRECTO

MENSUAL

POBRES HASTA 4 4$ 372.000$ 826.667$

VULNERABLES DE 4 A MENOS DE 10 10$ 930.000$ 2.066.667$

CLASE MEDIA DE 10 A 50 50$ 4.650.000$ 10.333.333$

INGRESOS ALTOS MAS DE 50

Fuente: DANE - Nuevo IPC, Cálculos de RADDAR

NIVEL DE INGRESOS

INGRESO PER

CÁPITA EN DÓLARES

PPA

DÓLARES PPA DIACÁLCULO SIMPLE

MENSUAL

CÁLCULO CORRECTO

MENSUAL

Fuente: DANE - Nuevo IPC 2018, Cálculos de RADDAR. #datoRADDAR

4$

VULNERABLES DE 4 A MENOS DE 10 10$

372.000$ 826.667$

INGRESOS ALTOS MAS DE 504.650.000$ 10.333.333$

CLASE MEDIA DE 10 A 50 50$

930.000$ 2.066.667$

POBRES HASTA 4GASTO ENERGÍA GAS ACUEDUCTO TODOS PESO

1. NSE 1 2.651.333 51.619 65.642 69.862 187.122 7,1%

2. NSE 2 3.234.626 62.975 80.083 85.232 228.289 7,1%

3. NSE 3 4.138.380 69.071 90.841 86.489 246.401 6,0%

4. NSE 4 5.504.046 81.056 108.737 103.527 293.320 5,3%

5. NSE 5 7.760.704 88.247 112.178 118.328 318.752 4,1%

6. NSE 6 11.253.021 106.631 121.993 142.979 371.603 3,3%

Promedio 3.752.292 65.198 84.342 85.340 234.880 6,3%

SITUACION ACTUAL


@CONSUMIENDO

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%

en

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8

¿DE QUE INFLACIÓN ESTAMOS HABLANDO?

TOTAL FRECUENTES

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

5,0%

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7,0%

8,0%

9,0%2

00

6-I

20

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-III

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II

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20

17

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20

18

-I

20

18

-III

¿PRECIOS EN LOS HOGARES?

DEFLACTOR DE CONSUMO DE HOGARES IPC PROMEDIO TRIMESTRAL


@CONSUMIENDO

16,7%

43,0%

13,2%

46,5%

10,3%

50,5%

FRESCOS REGULADOS

PESO EN EL IPC DANE

1998 2008 2018

0,05%

0,98%

0,43% 0,44%

1,00%

0,30%

CERVEZA PAPA

PESO EN EL IPC DE LA CERVEZA Y LA PAPA

1998 2008 2018


@CONSUMIENDO

TASA DE BAN

REP; 4,3%

TASA DE

USURA; 28,7%

TASA CREDITO

DE CONSUMO;

18,8%

TASA DE

TARJETA DE

CREDITO;

26,7%

TASA

HIPOTECARIA;

9,5%

IPC; 3,2%0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

30,0%

35,0%e

ne

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TASAS DE INTERES

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

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8,0%

10,0%

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8

TASAS DE INTERES

TASA DE BAN REP IPC TASA DE BAN REP R

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

30,0%

35,0%

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8

TASAS DE INTERES

TASA DE USURA IPC TASA DE USURA R

-1,0%

1,0%

3,0%

5,0%

7,0%

9,0%

11,0%

13,0%

15,0%

en

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8

TASAS DE INTERES

TASA HIPOTECARIA IPC

TASA HIPOTECARIA R

-4,0%

1,0%

6,0%

11,0%

16,0%

21,0%

26,0%

en

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8

TASAS DE INTERES

TASA CREDITO DE CONSUMO

IPC

TASA CREDITO DE CONSUMO R

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

30,0%

35,0%

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8

TASAS DE INTERES

TASA DE TARJETA DE CREDITO

IPC

TASA DE TARJETA DE CREDITO R

55Fuente: RADDAR

0

0,02

0,04

0,06

0,08

0,1

0,12

0,14

0,16

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

30,0%

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8

se

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8

ANÁLISIS DE RIESGO DE MI MAMÁ

TASA DE USURA MENOS TASA DE BANREP VARIACIÓN DE GASTOMETRIA

-15,0%

-5,0%

5,0%

15,0%

25,0%

35,0%

45,0%

55,0%

65,0%

en

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8

¿QUE HACE MI MAMÁ?

TASA DE USURA MENOS TASA DE BANREP VARIACIÓN DE GASTOMETRIA

COLOCACIÓN DE CRÉDITOS CARTERA

56Fuente: RADDAR

15,00%

17,00%

19,00%

21,00%

23,00%

25,00%

27,00%

en

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8

¿CUANTO CUESTA COMPRAR

UN CARRO?

TASA DE CRÉDITO DE CONSUMO

28.000.000

29.000.000

30.000.000

31.000.000

32.000.000

33.000.000

34.000.000

35.000.000

36.000.000

37.000.000

38.000.000

en

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-18

¿CUANTO CUESTA COMPRAR UN

CARRO?

PRECIO MEDIO

$700.000,00

$750.000,00

$800.000,00

$850.000,00

$900.000,00

$950.000,00

$1.000.000,00

en

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2

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5

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16

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r-17

en

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8

oct-

18

VALOR DE UNA CUOTA

MENSUAL DE CRÉDITO DE

VEHÍCULO

57Fuente: Banco de la República - RADDAR

25.000.000

30.000.000

35.000.000

40.000.000

45.000.000

50.000.000

en

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8

PRECIO MEDIO DE VIVIENDA NUEVA EN COLOMBIA

$550.000,00

$600.000,00

$650.000,00

$700.000,00

$750.000,00

$800.000,00

$850.000,00

$900.000,00

$950.000,00

$1.000.000,00

$1.050.000,00

en

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8

CUOTA MENSUAL HIPOTECARIA

9,00%

9,50%

10,00%

10,50%

11,00%

11,50%

12,00%

12,50%

13,00%

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8

TASA HIPOTECARIA

30,0%

35,0%

40,0%

45,0%

50,0%

55,0%

60,0%

65,0%

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8

CUOTA EN EL SALARIO PROMEDIO

58

7,7%

10,4%

7,4%

4,0%

6,7%

12,1%

9,0%

15,0%

13,6%

11,2%

3,8%

25,6%

3,3%

19,0%17,9%

13,7%14,4%

7,8%

14,3%

18,4%

8,1%

10,3%

8,1%

4,9%

7,0%8,2%

11,5%

8,0%

4,1%6,1%

2014 2015 2016 2017 2018

DINÁMICA DE LAS FUENTES Y USOS DE LOS HOGARES

EFECTIVO TARJETA DE CRÉDITO CREDITO HIPOTECARIO CREDITO DE CONSUMO GASTOMETRIA INGRESO DE LOS HOGARES

59

60,8% 61,6% 61,8% 61,6% 61,8% 61,7% 61,4% 61,5% 62,0% 62,3% 62,0% 61,8%

5,9%7,0% 6,9% 7,0% 8,0% 9,2% 9,7% 9,9% 10,2% 10,7% 11,6% 12,1%1,1%

1,3% 1,4% 1,5%1,7%

1,9% 2,1% 2,3% 2,4%2,6% 2,7% 2,9%

32,1%30,0% 29,9% 29,9% 28,6% 27,2% 26,8% 26,2% 25,4% 24,4% 23,7% 23,3%

2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿COMO DISTRIBUIMOS NUESTRO BOLSILLO?

FRECUENTES SERVICIO DEUDA CONSUMO SERVICIO DEUDA HIPOTECARIA DISPONIBLE

Fuente: RADDAR

1.600,0

1.800,0

2.000,0

2.200,0

2.400,0

2.600,0

2.800,0

3.000,0

3.200,0

3.400,0

ene-

01

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-17

PESOS POR DÓLAR Y LAS GUERRAS DE DESCUENTOS EN EL SIGLO XXI

LA PRIMERA BATALLA

Nace de la revaluación, que hace que el comercio importe muchos más productos y que le digan al

comprador que las cosas están descuento.

LA SEGUNDA BATALLA

La causa el efecto

contrario; una devaluación

generada por la crisis

mundial de 2008, que hizo

que la gente no comprará, y las marcas y el

comercio bajaron precios,

llevándonos al la inflación

más baja dela historia.

LA TERCERA BATALLA

Es causada por la devaluación por la caída del precio del petróleo, que aumento el precio de los importados,

causando que la gente tuviera que comprar menos y eso hizo

que los precios bajos se tomarán el mercado, que se suma a una inflación alta a

mediados de 2016 por El Niño y el paro camionero.

LA FALSA CALMA

El mercado estuvo cerca de 5 años con baja inflación, un dólar barato y buenas

condiciones para los compradores e importadores; donde los empresarios locales y los exportadores sufrieron

mucho…

60

61

¿CÓMO NOS PEGAN LAS POSVERDADES?Enojo, ira o enfado vehemente contra una persona o contra sus actos.

@CONSUMIENDO

62

@CONSUMIENDO

TODO ES MALO

@CONSUMIENDO

63

@CONSUMIENDO

BOGGIEMAN; 38

AZUCAR; 56

SAL; 70

SODIO; 45

GLUTEN; 9

ANTIBIOTICOS;

16

-

10

20

30

40

50

60

70

80

en

e-0

5

jul-

05

en

e-0

6

jul-

06

en

e-0

7

jul-

07

en

e-0

8

jul-

08

en

e-0

9

jul-

09

en

e-1

0

jul-

10

en

e-1

1

jul-

11

en

e-1

2

jul-

12

en

e-1

3

jul-

13

en

e-1

4

jul-

14

en

e-1

5

jul-

15

en

e-1

6

jul-

16

en

e-1

7

jul-

17

en

e-1

8

jul-

18

en

e-1

9

¿QUÉ ASUSTA A LAS MAMÁS EN COLOMBIA?

64

Y PEDIMOS LO MEJORAL MENOR PRECIO

@CONSUMIENDO

LENTAMENTE LOS CANALES SE ADAPTAN Y AJUSTAN…

25%

42% 45%

37%

49%

57% 56% 55% 54%2%

2%2%

1%

2%

1% 1% 2% 1%

25%

25%

30%

22%

19%

13%17%

14% 16%

5%

6%

3%

4%

3% 4%3%

2% 3%

3%

3%1%

4%

2%2%

1%

1%1%

3%

3%2%

2%

2%1%

2%

2%2%

0%

0%0%

0%

0% 0%0%

0%1%29%

14% 12%

23%

17% 16% 11%

14%14%

1%0% 1%

0%1% 1%

0%0%

0%

7% 4% 4%7% 4% 4%

4%5%

4%

0% 0% 0% 0% 0% 0%0%

0% 1%0% 0% 0% 0% 0% 0% 3% 5% 3%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTAS VECES FUIMOS A COMPRAR EN CADA FORMATO?12. Hard discount

11. Catálogo

10. Otros Formatos

09. Punto autorizado

08. Supermercado

07. Internet

06. Zona Comercial

05. Almacén en

Centro Comercial

04. Almacén de la

Marca

03. Almacén de Gran

Cadena

02. Vendedor

ambulante

01. Tienda de barrio

65Fuente: RADDAR


66Fuente: RADDAR

25,2% 25,2%

29,9%

21,6%19,1%

12,9%17,1%

13,7%15,6%

29,2%

13,8%

12,4%

23,4%

17,2%

16,3%11,3%

14,2%14,4%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTAS VECES FUIMOS A COMPRAR EN CADA FORMATO?

08. Supermercado

03. Almacén de cadena


3%

3%

1%

4%

2% 2%

1%

1% 1%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTAS VECES FUIMOS A COMPRAR EN CADA FORMATO?

05. Almacén en Centro Comercial

67

@CONSUMIENDO


68

@CONSUMIENDO

51,5%

58,7% 58,8% 57,8%

65,9%

71,2%69,5%

71,4%69,2%

48,5%

41,3% 41,2%42,2%

34,1%

28,8%

30,5%

28,6%

30,8%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿CUÁNTAS VECES FUIMOS A COMPRAR EN CADA FORMATO

TRADICIONAL MODERNO

69

@CONSUMIENDO

-10,0%

-5,0%

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

en

e-1

0

jun

-10

no

v-1

0

ab

r-11

se

p-1

1

feb

-12

jul-

12

dic

-12

ma

y-1

3

oct-

13

ma

r-14

ag

o-1

4

en

e-1

5

jun

-15

no

v-1

5

ab

r-16

se

p-1

6

feb

-17

jul-

17

dic

-17

ma

y-1

8

oct-

18

CRECIMIENTO DEL GASTO DE HOGARES

Y LAS VENTAS DE CENTROS COMERCIALES

(Acumulado 12 meses)

CC REAL GASTO REAL

2,5

%

8,0

%

-1,7

%

4,1

%

4,4

%

5,1

%

2,1

%

2,7

%

8,0

%

19

,8%

4,4

%

15

,7%

6,2

%

18

,9%

3,0

%

15

,4%

6,3

%

11,5

%

4,2

%

9,3

%8,1

%

2,9

%

5,0

%

-0,1

%

10

,3%

13

,9%

5,0

%

8,2

%

8,5

%

4,6

%

0,9

%

-2,4

%

4,8

% 3,6

%

0,5

%

-0,7

%

6,7

%

2,9

%

3,3

%

-0,4

%

GASTO RADDAR CENTROS COMERCIALES

RADDAR

G REAL CC REAL

¿COMÓ HA CRECIÓ EL GASTO DE LOS HOGARES EN

COLOMBIA?

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

4,7%5,0% 5,0%

5,5%

6,2%

6,5%

6,2%6,4%

6,2% 6,1%5,9%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

COMPRAS EN CENTROS COMERCIALES EN EL

TOTAL DEL GASTO

70

EN LOS ÚLTIMOS AÑOS, EN EL

COMPRADOR

COLOMBIANO, HA PRIMADO

“EL CAZADOR DE

PROMOCIONES” EN SUS

TRANSACCIONES, AL PUNTO

QUE 93 DE CADA 100 DE

ELLAS EN 2017 FUERON CON

ESTE MINDSET.

EN 2018, COMIENZA A VERSE

UN CAMBIO DE TENDENCIA,

QUE MUESTRA QUE

EL COMPRADOR BUSCA

MENOS PROMOCIONES Y

PRECIOS BAJOS, PERO QUE

AÚN ESTAS SON

ENORMEMENTE IMPORTANTE

PARA EL.

COMPRADOR

32%44%

65% 60% 57%47%

88% 93%86%

45%30%

25%26% 33%

42%

9%6%

11%23% 27%

10% 13% 10% 11%3% 1% 3%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

CANTIDAD DE TRANSACCIONES POR

TIPO DE COMPRADOR1. CAZADOR DE PROMOCIONES 2. CAZADOR DE OPORTUNIDAD 3. CAZADOR DE VALOR

Fuente: RADDAR

71

18%

15%

32%

28%

30%

27%

17%

12%

41%

31%

39%

10%

22%

32%

31%

39%

42%

54%

29%

62%

48%

41%

52%

48%

002-ALIMENTOS (G)

223-VIVIENDA (G)

341-VESTUARIO Y CALZADO (G)

421-SALUD (G)

469-EDUCACIÓN (G)

516-CULTURA DIVERSION Y

ESPARCIMIENTO (G)

571-TRANSPORTE Y

COMUNICACIONES (G)

637-GASTOS VARIOS (G)

TIPOS DE COMPRADOR EN 2010

1. CAZADOR DE PROMOCIONES 2. CAZADOR DE OPORTUNIDAD 3. CAZADOR DE VALOR

92%

88%

80%

96%

99%

99%

98%

92%

7%

8%

19%

3%

1%

1%

2%

7%

1%

4%

0%

1%

0%

0%

0%

1%

TIPOS DE COMPRADOR EN 2018

@CONSUMIENDO

Fuente: RADDAR

72

EL CONSUMIDOR

COLOMBIANO HA TENIDO UN

PROCESO DE FORMACIÓN

MUY IMPORTANTE EN LOS

ÚLTIMOS AÑOS, DEJANDO

COMO CONSECUENCIA UN

NIVEL DE CONOCIMIENTO

“BÁSICO” DEL USO DE LOS

PRODUCTOS CERCANO AL

93% DE LOS CONSUMIDORES.

EL CONSUMIDOR SABE MAS Y

EXIGE MÁS, Y ALGUNOS

PARECEN CONSIDERAR QUE

NO ES NECESARIO SER

EXPERTO PARA SATISFACERSE

CON EL PRODUCTO.

CONSUMIDOR

21% 19% 18% 22%12% 10% 10%

3% 4%

73% 75% 75%75%

80% 86% 86%91% 88%

5% 6% 7% 3% 8% 4% 5% 5% 7%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

TIPOS DE CONSUMIDOR EN COLOMBIA

1. APRENDIZ 2. CONOCEDOR 3. EXPERTO

Fuente: RADDAR

73

2%

21%

25%

72%

36%

92%

46%

14%

90%

75%

67%

28%

55%

5%

44%

83%

8%

4%

7%

0%

9%

3%

10%

3%

002-ALIMENTOS (G)

223-VIVIENDA (G)

341-VESTUARIO Y CALZADO (G)

421-SALUD (G)

469-EDUCACIÓN (G)

516-CULTURA DIVERSION Y

ESPARCIMIENTO (G)

571-TRANSPORTE Y

COMUNICACIONES (G)

637-GASTOS VARIOS (G)

TIPOS DE CONSUMIDOR DE 2010

1. BUSCADOR DE EXPERIENCIAS 2. BUSCADOR DE TIEMPO 3. BUSCADOR DE BIENESTAR

1%

6%

28%

18%

37%

46%

34%

6%

94%

88%

66%

79%

57%

50%

66%

91%

5%

6%

5%

3%

6%

4%

0%

3%

TIPOS DE CONSUMIDOR EN 2018

@CONSUMIENDO

Fuente: RADDAR

¿POR QUÉ CAMBIO EL COMPRADOR?

↗ AUMENTARON LOS PRECIOS

↗ EL SALARIO REAL SE FRENÓ

↗ SE IMPLEMENTO EL IVA DEL 19%

↗ LOS IMPORTADOS SUBIERON DE PRECIO

↗ HAY MUCHA INCERTIDUMBRE…

74

¿POR QUÉ CAMBIO EL CONSUMIDOR?

↗ PERDIDA DE VALOR PERCIBIDO DE LAS MARCAS

↗ GUERRAS DE PROMOCIONES Y DESCUENTOS

↗ CAMBIOS DE IMAGINARIOS Y PERCEPCIONES

↗ DESABASTECIMIENTO Y AGOTADOS

↗ REVOLUCIÓN DIGITAL

↗ GENERACIONES DE CONSUMO

@CONSUMIENDO

PERSONALIDADES

Precio Valor

Ap

ren

diz

Ex

pe

rto

Comprador

Co

nsu

mid

or

75

LÍQUIDA

EFICAZ

PRUDENTE

segmentación

76

COMO CONSECUENCIA DEL

AUMENTO DE CONOCIMIENTO

SOBRE LOS PRODUCTOS Y

SERVICIOS, Y LA BÚSQUEDA DE

PRECIOS BAJOS, 85 DE CADA

100 TRANSACCIONES DEL 2017,

FUERON REALIZADAS POR

PERSONAS CON LA

PERSONALIDAD “EFICAZ”, YA

QUE SABEN COMO ES EL

PRODUCTO Y COMO USARLO,

PERO BUSCAN PAGAR LO

MENOS POSIBLE POR EL.

EN 2018, ESTO SE REDUJÓ A

75%, LO CUAL ES UNA MEJORA

IMPORTANTE, PERO CONTINUA

SIENDO UN ENORME RETO AL

MERCADEO.

MINDSETS

7% 10% 13% 15%6% 5% 8%

3% 3%

9%6% 3%

5%

4% 4%1%

0% 1%

5% 3% 2%3%

1%1% 0%

0% 0%

23%33%

48%44%

46%

40%

75% 85%75%

34%

26%

20% 20%

26%36%

8%5%

10%17% 15%

7%10%

8%10%

2% 1%3%

1% 3% 4%1%

4%2% 4% 5% 7%

3% 2% 2% 1% 3% 2% 0% 0% 1%1% 1% 1% 1% 1% 0% 0% 0% 0%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

PARTICIPACIÓN DE LOS TIPOS DE PERSONALIDADES

EN EL MERCADO

9. PLENA

8. ACTUAL

7. OPTIMIZADORA

6. TRANQUILA

5. CÓMODA

4. EFICAZ

3. INTENSA

2. PRUDENTE

1. LÍQUIDA

Fuente: RADDAR

77

78

… EL COMPRADOR

ESTA MOJADO…

79

… EL CONSUMIDOR

TIENE GRIPA…

80

… Y TODO ESTA

EMBARRADO…

81

PASAMOS DE SER

SHOPPERS PREMIUM…

82

…A BUSCADORES DE

PRECIOS BAJOS…

83

FORECAST

@CONSUMIENDO

244245 245

248

246

243244

245

243

247 247

245 245 245

243

246

243244

246

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

240

242

244

246

248

250

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

DINÁMICA DE LOS DÍAS HÁBILES.

DÍAS HÁBILES Variación Anual PIB

84

I TRIMESTRE 2019 II TRIMESTRE 2019 III TRIMESTRE 2019 IV TRIMESTRE 2019

POLÍTICA

• Inicio de ley de

garantías• Elecciones regionales

• Implementación de

reforma tributaria ECONOMIA

• Ejecución del gasto público

antes de la ley de garantías

• Comienzo de campañas

Alcaldías

• Presentación del plan de

desarrollo

DEPORTES• Copa América

• Clasificación de los

Olímpicos

• Reforma Pensional ?

2 DÍAS HÁBILES

DE MÁS

Fuente: RADDAR

85

21

20

19

21 21

19

20

21

20

22

20 20

ene. feb. mar. abr. may. jun. jul. ago. sep. oct. nov. dic.

DÍAS HÁBILES 2018

2120 20 20

22

18

2220

2122

1921

ene. feb. mar. abr. may. jun. jul. ago. sep. oct. nov. dic.

DÍAS HÁBILES 2019

Fuente: RADDAR

86


MACROECONÓMICOCRECEREMOS DEBAJO PERO

PIB CERCA DEL POTENCIAL

POLÍTICO

2019 ES UN AÑO ELECTORAL

PAROS Y MARCHASEL GASTO CRECERÁ POCO

DEPENDIENDO DEL EMPLEOMICROECONÓMICO

VIENE EL NIÑO

PRECIOS BAJOSCOMERCIO

87

2,9%3,7%

2,7%

3,2%

2,5%

2,7%

-2,0%

-1,0%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

5,0%

6,0%

7,0%

8,0%

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

P

20

19

P

DINÁMICA DEL PIB

TECHO PIB PISO

3,5%

3,5%3,1% 3,1%

2,7%2,8%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

P

20

19

P

DINÁMICA DE INFLACION

TECHO IPC PISO

3,9%4,1%

3,5% 3,6%

3,1% 3,0%

-2,0%

-1,0%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

5,0%

6,0%

7,0%

8,0%

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

P

20

19

P

DINÁMICA DEL GASTO

TECHO GASTO PISO

El Consumo en 2019…

Fuente: RADDAR

El nuevo normal de Colombia

88


89

MACROECONOMÍA O DINÁMICA DEL PIB

PASADO 2011-2014 PRESENTE 2015-2017 FUTURO 2018-2022

MICROECONOMÍA O EL GASTO DE HOGARES

ENTORNO POLÍTICO

La economía colombiana creció de manera positiva en este periodo, impulsada

fundamentalmente por la entrada de ingresos por el petróleo, pero con un costo

muy grande en el aparato productivo, porque aumento mucho las

importaciones.

VAR PIB: 5,2%↗

Se acentúa una desceleración de la economía, ante el menor valor de las

exportaciones petroleras, y esto aumenta los déficits fiscal y comercial, llevando al gobierno a una reforma tributaria muy

fuerte.

VAR PIB: 2,3%↘

Pasado el ajuste del choque macroeconómico de los precios del

petróleo, la economía sigue se senda de crecimiento, pero por debajo de su

potencial, porque los déficit hacen que la economía vaya despacio.

VAR PIB: 3%↗

La inflación se mantuvo por debajo del (4%↓), el desempleo es estable cerca del

(9%↔) y el ingreso PC PPP aumenta (6%↑).

El gasto de hogares no crece al ritmo de la economía, porque es la

inversión la que la jalona.VAR GASTO DE HOGARES: 4,5% ↔

La inflación crece por el fenómeno de El Niño(9%↑), el desempleo comienza a

crecer cerca del (10%↔) y el ingreso PC PPP aumenta solo (3,6%↓).

El Freno en el gasto de hogares frena más la economía

VAR GASTO DE HOGARES: 2% ↔

El gasto de los hogares volverá a senda de crecimiento, apalancado en el crecimiento

del empleo, baja inflación, menores tasas de interés y cambio de canales de compra.

VAR GASTO DE HOGARES: 3,2% ↗

El gobierno Santos (2010-2018), logra su reelección con la bandera de la Paz con las

FARC, pero esto polariza al país en dos posiciones política casi irreconciliables,

debido a haber perdido del plebiscito de los acuerdos.

CONDICIÓN POLÍTICA: POLARIZACIÓN

Continua la polarización del país, donde los acuerdos de paz con las FARC, hacen que la popularidad del gobierno caiga a

menos del 14% y esto le reduce margen de acción política para reformas.

CONDICIÓN POLÍTICA: POLARIZACIÓN

Habra dos momentos: 2018 será el proceso electoral, donde se espera que gane un

candidato no polarizador ni de izquierda y que el Senado sea de mayoría de centro

derecha, lo que dará pie a una tensa calma política para el próximo presidente.

CONDICIÓN POLÍTICA: TENSA


90

La economía colombiana volverá a tener un crecimiento moderado, pero a menor velocidad de lo que podría ir, debido

a que debe “pagar” por la creencia del mercado de ser una economía de $2000xU$; el nivel de gasto de los hogares

continuará creciendo pero con una menor velocidad.

El paso veloz hacía la premiunización del mercado, conllevo la llegada de un fenómeno de “precios bajos” muy fuerte en el

mercado, causando la lógica #esinteligentecomprarbarato, y esto hace que el comprador de promociones lidere el mercado.

Con la economía creciendo y la tasa de natalidad desacelerando, la reducción de pobreza

continuará y se consolidará más la clase media, e incluso la clase alta; pero depende del tamaño de

la migración venezolana.


2011 2012 2013 2014 2015 20162017est

2018p

2019p

2020p

2021p

2022p

VAR PIB REAL 6,5% 6,0% 5,8% 2,4% 3,3% 2,0% 1,7% 3,0% 4,0% 3,9% 3,8% 3,8%

VAR PC PPP 7,9% 6,7% 6,2% 3,1% 3,3% 4,2% 3,3% 4,7% 5,1% 4,9% 4,8% 4,6%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

5,0%

6,0%

7,0%

8,0%

9,0%

COLOMBIA - ESCENARIO MACRO&MICROECONÓMICO SEGÚN FMI

15%

93%

75%42%

6%

22%

43%

1% 3%

2 0 1 2 2 0 1 7 2 0 2 2 P

S H A R E D E C O M P R A S E N E C U A D O R P O R M I N D S E T S

CAZADOR DE VALOR

CAZADOR DE OPORTUNIDADES

CAZADOR DE PROMOCIONES

58,4% 54,6%

33,4%28,7%

21,7%22,9%

23,4%

22,9%

12,9% 14,3%

23,0%24,6%

4,0% 4,6%

10,3%11,4%

2,0% 2,3%6,4% 8,0%

1,0% 1,2% 3,4% 4,4%

2 0 0 0 2 0 0 5 2 0 1 5 2 0 2 0

C O M P O S I C I Ó N P O B L A C I O N A L P O R N I V EL ES D E I N G R ES O EN C O L O M B I A

S EG Ú N T H E EC O N O M I S T - R A D D A R

PERSONAS E PERSONAD D PERSONAS D+

PERSONAS C PERSONAS C+ PERSONAS AB

91Fuente: RADDAR

INGRESO POR OCUPADO; 5,8%

SALARIO MÍNIMO; 5,9%

IPC; 3,2%

OCUPADOS; -0,7%

DESEMPLEO; 9,1%

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

¿DE DONDE VIENE EL DINERO?

A MANERA DE MAPA DE RIESGOS

↗ LA ECONOMÍA CRECE MEJOR QUE EN 2018

↗ EL ENTORNO MUNDIAL NO ES EL MEJOR

↗ LA INFLACIÓN SE IRÁ FRENANDO

↗ EL GASTO DE HOGARES CRECE MEJOR

↗ 2019 SERÁ UN AÑO POLÍTICO

↗ EL SERVICIO DE DEUDA ES EL RETO

↗ EL AUMENTO DE LOS SALARIOS PARECE POSITIVO

↗ SE ESTA FRENANDO LA CREACIÓN DE EMPLEOS

↗ LAS MAMÁS VEN RIESGO DE CRÉDITO

↗ LAS MAMÁS VEN RIESGO EN CONSUMOS TRADICIONALES

↗ 2019 REQUIERE NUEVOS PRODUCTOS Y REGLAS, PORQUE HAY UN

NUEVO MERCADO.92

93

[email protected]

gasto y

94

a la

2018

colombiano 2019comercio

GRACIASPOR ESCUCHAR AL CONSUMIDOR

LA ECONOMÍA COLOMBIANA YA

CAMBIÓ…

...¿Y SU NEGOCIO TAMBIEN?

95

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Presentación de PowerPoint · 12,0 22,0 32,0 42,0 ... PESO DE LA SHADOW ECONOMY (ECONOMIA INFORMAL) EN LA ECONOMÍA ¿EL MUNDO VA 12. 13. 14 DÉFICIT FISCAL DÉFICIT ... end of period