At Nielsen, data drives everything we do—even art. That’s why we used real data to create this image. Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

NIELSEN KVARTALSRAPPORT DVH Q3 2019MARKEDSUTVIKLING OG KJEDEANDELER KVARTALSVIS OFFENTLIGGJØRING

RAPPORTEN INNEHOLDER TALL TOM UKE 39 2019. BASERT PÅ NIELSEN SCANTRACK BUTOMS BASE

2Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

Kilde: Nielsen ScanTrack Nielsen kvartalsrapport DVH basert på totalomsetning av food og nonfood. Hittil i år (YTD), periodeslutt uke 39/2019.

Tallene i denne rapporten gjelder for perioden uke 1 til og med uke 39 2019 (YTD), og endringene er sammenlignet mot samme periode i fjor (2018).

Kvartalsrapport DVH inkluderer ukentlig omsetning ut av butikk eks. mva. fra dagligvarebutikker som er tilknyttet følgende kjeder:

• Bunnpris

• Coop

• NorgesGruppen

• Rema

Fra og med denne kvartalsrapporten er omsetningen fra butikker på mindre enn 100kvm inkludert i tallgrunnlaget. Det er ingen trendbrudd i rapporten da disse butikkene er inkludert i den historiske dataen, men det vil være små justeringer på noen parametere i forhold til tidligere rapporter.

Verdeveksten i Norsk dagligvare YTD 1,6% mot samme periode (YTD) i fjor.

KJEDEANDELER DVH, YTD PR UKE 39 2019

KJEDEYTD PR UKE

39 2018YTD PR UKE 39

2019ENDRING

ANDEL

NORGESGRUPPEN 43,3 43,8 0,5

KIWI 21,4 22,0 0,5

MENY 10,2 10,2 0,0

SPAR_EUROSPAR 7,1 7,3 0,1

JOKER 3,8 3,7 - 0,1

NORGESGRUPPEN ØVRIGE 0,8 0,7 - 0,1

COOP 29,0 29,1 0,1

EXTRA 13,0 14,4 1,4

COOP PRIX 4,8 4,0 - 0,7

OBS 5,0 4,8 - 0,2

COOP MEGA 3,8 3,7 - 0,1

COOP MARKED 1,8 1,6 - 0,2

MATROKEN 0,6 0,6 0,0

REMA 1000 23,9 23,4 - 0,5

BUNNPRIS 3,7 3,6 - 0,1

3Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

YTD 2018 YTD 2019

129 537 131 651

INNSIKT OG KOMMENTARER1. NORGE DVH

UTVIKLING ANTALL BUTIKKER

Verdiveksten i dagligvaremarkedet til og med tredje kvartal er på +1,6% eller 2,1 milliarder NOK (eks. MVA). Vi gjør oppmerksom på at det er en halv salgsdag mindre i januar 2019 da 31.12.18 falt på dag 1 i uke 1 2019. Vi forventet en høyere vekst i Q2 som følge av den sene påsken, men den skuffende sommeren dro markedet ned og sørget for at Q2 ble årets svakeste kvartal så langt. Veksten har tatt seg marginalt opp i Q3, men veksten hittil i år er fortsatt relativt beskjeden.

Tallene for organisk vekst viser hittil i år en vekst for totalmarkedet på 0,9%.

Vi ser fortsatt en positiv utvikling i flere kategorier, men i likhet med tidligere perioder er det noen kategorier som opplever en markant nedgang. Utviklingen i markedet påvirkes av flere faktorer og for å kunne gi en økt innsikt i utviklingen ser vi også på følgende elementer :

1. Utvikling antall butikker

2. Tilstøtende markeder

3. Utvikling pr kategori

4. Leverandørenes merkevarer vs kjedenes egne merkevarer

Målt mot tilsvarende periode i fjor (YTD per uke 39) har den totale butikkmassen økt med 3 butikker og lavpris har så langt en tilvekst på 42 butikker. Flere av lavprisbutikkene tilkommer fra omprofilering av andre formater.

Endring i butikkmassen fordelte seg slik per segment :

Lavpris: +42 butikker

Nærbutikk: -31 butikker

Supermarked: -7 butikker

Lavpriskjedene står nå for 68,5% av omsetningen i totalmarkedet opp 0,6%-poeng mot tilsvarende periode i fjor. Lavpris forsterker dermed sin posisjon på bekostning av både nærbutikker (6,5%) og bredsortimentsbutikker (24,1%). Både nærbutikker og bredsortiment har nedgang i antall butikker, noe som kan forklare den vedvarende fallende trenden for disse segmentene.

+1,6%VEKST I TOTALMARKEDET YTD

+2,1 MRD. NOK (EKS. MVA)

+3ØKNING I ANTALL BUTIKKER

4Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

I vår rapport, Norske Dagligvarekjeder 2019, ser vi at nær halvparten av Norges befolkning har handlet dagligvarer i Dollar Stores i løpet av siste halvår. Rapporten viser også at 37% av de som handler i Dollar Stores handlet på Normal, samtidig som andelen som sier de handlet på Europris og Nille går ned i forhold til fjorårets rapport.

Selv om kanalen som helhet vokser, er situasjonen vidt forskjellige for aktørene som operer i dette segmentet. Normal har åpnet over 80 butikker siden oppstarten i juni 2017, og Ila. høsten planlegger de å åpne ytterligere to butikker, én i Oslo og én i Molde***. Både Nille og TGR legger ned butikker og sliter med fallende økonomiske resultater****.

I september åpnet den franske dagligvarekjeden, Picard, butikk på Frogner i Oslo*****. I likhet med Iceland fokuserer kjeden på frossenmat, men der Iceland konkurrerer på pris, satser Picardpå et premiumsortiment.

Godtlevertgruppen (Godt Levert og Adams Matkasse) hadde i 2018 en omsetning på ca. 580 Mill NOK, ned fra ca. 643 Mill NOK året før*. Kolonial.no hadde en omsetning på ca. 920 Mill NOK, opp fra ca. 800Mill NOK i 2017. Samlet omsetning for de to største nettaktørene endte dermed rundt 1,5 MrdNOK i 2018.

* Proff.no** SSB.no -Grensehandel*** Normal.no**** E24.no*****Daglbladet.no

2. TILSTØTENDE MARKEDERFor å forstå mer av utviklingen innenfor tradisjonell dagligvarehandel ser vi også på hvordan utviklingen er i tilstøtende markeder som i stor grad tilbyr de samme produkter som tradisjonell dagligvare gjør. Som tilstøtende markeder har vi definerte disse tre segmentene:

• Dagligvarer solgt på nett (Nettbutikker + matkasser/dagligvarer levert på døren)

• Grensehandel (dagligvarer)

• Dollar Stores (som f eks Europris, Nille, Normal etc.)

DAGLIGVARER KJØPT PÅ NETT

GRENSEHANDEL (DAGLIGVARER)

DOLLAR STORES (EUROPRIS, NILLE, NORMAL ETC.)

SSB rapporterer en omsetning på 16,6 MrdNOK siste rullerende år t.o.m. Q2 2019, som tilsvarer en vekst på 10%**. Legger vi MenonEconomics’ anslag til grunn for andelen som tilfaller dagligvarer (65%) ble det handlet dagligvarer for ca. 11 Mrd NOK i denne perioden. SSB’stall for Q2 viste en betydelig økning i antall turer, med 31% i forhold til Q2 i fjor. Dette kan skyldes at mange tok turen over grensen for å handle påskematen. I samme periode økte estimert grensehandel i verdi «kun» 7%, som tilsier at hver handlende la igjen ca. 20% mindre penger per tur.

10%VEKST I GRENSEHANDEL SISTE 12 MND TALL FRA SSB Q2 2019

46%AV NORGES BEFOLKNING HAR HANDLET I DOLLAR STORES DE SISTE 6 MÅNEDENE

5Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

*Kilde: Nilsen FMCGNO (Omsetninginkl. Mva)

3. UTVIKLING PER KATEGORI (NORGE DVH*)

• Fersk og pakket mat har de høyeste prosentvise veksten med henholdsvis 2,5% og 2,4% vekst mot fjoråret.

• De fire største hovedkategoriene har en samlet verdiøkning på ca. 2,2 Mrd NOK, hvor ca. 1 Mrd NOK kommer fra Fersk Mat. Innen Fersk Mat er det Grønnsaker/Poteter, Fjærkre og Ferske Ferdigretter som bidrar mest til veksten.

• Sigaretter og Pipe-/Sigarettobakk har et samlet omsetningstap på ca. 200 Mill. NOK hittil i år. Samtidig ser vi at kategorier Snus og Munntobakk øker med ca. 130 Mill. NOK i samme periode. Dette er kategorier som er utsatt for sterk konkurranse fra både grensebutikker og nettbutikker som spesialiserer seg på tobakksalg.

• Vask-og husholdningsprodukter (-1,7%) samt Helse og skjønnhet (-2,9%) har hatt en negativ utvikling i tradisjonell dagligvare over lengre tid som følge av konkurranse fra andre kanaler. Dyremat/Dyreartikler (-0,7%) utfordres også fra andre kanaler og ser en svak nedgang hittil i år.

• Innen hovedkategorien Sjokolade og Sukkervarer (-0,3%) ser vi at Sjokolade har en vekst på ca. 100 Mill NOK, mens de øvrige kategoriene har en negativ utvikling. 1. januar 2019 ble det gjort endringer i sukkeravgiften, men effekten av denne er utfordrende å isolere da konkurransen fra grensehandel og andre kanaler også ansees som viktige forklaringsvariabler for utviklingen innenfor sjokolade og sukkervarer.

FERSK MAT

-1,7

DRIKKEVARER

PAKKET MAT

KJØLEVARER OG OLJER

TOBAKK

DYPFRYST MAT

SJOKOLADE OG SUKKERVARER

VASKE OGHUSHOLDNINGSPRODUKTER

HELSE OG SKJØNNHET

SPESIALPRODUKTER

DYREMAT / DYREARTIKLER

2,5

1,3

2,4

1,9

-0,7

2,1

-0,3

1,7

-2,9

-0,7

UTVIKLING I % PR VAREGRUPPE YTD (RANGERT ETTER OMSETNING I VERDI)

6Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

PRIVATE LABEL

NON PRIVATE LABEL

33%

67%

PRIVATE LABEL

NON PRIVATE LABEL

16,6%

83,4% 82,7%

17,3%

YTD 2019YTD 2018

*Kilde: Nielsen FMCGNO

4. MERKEVARER VS. KJEDENES EGNE MERKEVARERKjedenes egne merkevarer står for 67% av verdiveksten hittil i år og har nå en andel på 17,3% av totalmarkedet. Kjedenes egne merkevarer har økt sin andel med 0,7%-poeng mot tilsvarende periode I fjor.

ANDEL AV VEKST, YTD W 39 2019 VS YTD W39 2018

ANDEL AV TOTALOMSETNINGEN

7

APPENDIX

Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

8Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

KVARTAL / ÅR PERIODE YTD PUBLISERINGSUKE DATA T.O.M. UKE

Q2 2019 Juni 19 28 26

Q3 2019 September 19 41 39

Helår 2019 Desember 19 9 52

PUBLISERINGSPLAN KVARTALSRAPPORTEN (MED FORBEHOLD OM ENDRINGER):

For spørsmål til rapporten, vennligst kontakt:

Hege Witsø-Bjølmerhege.witso-bjolmer@nielsen.comHead of Retailer Services+47 905 06 148

For Nielsen logo og andre rapporter/ pressemeldinger se: nielsen.com/no

Private Label brands:

(EMV) er merker som selges eksklusivt i én norsk detaljist organisasjon og som er helt eller delvis eiet av detaljist organisasjonen. Eneste avvik fra dette er ved eksklusivt samarbeid med en merkevareleverandør, og da må hele merkevaren eksklusivt selges/distribueres innenfor én paraplykjede.

Organisk vekst:

Utvalget av butikker endres fortløpende gjennom året både på YTD og månedsnivå.

Eksempel:

Butikk X åpner uke 30 2017, butikken vil inkluderes i utvalget for organisk vekst fra og med uke 30 2018 (Omsetning uke 1 tom 29 2018 vil ikke registreres på butikken). Dette gjør at nye butikker vil bli en del av sammenligningsgrunnlaget gjennom året. Dvs at når butikken har hatt omsetning i et år vil den bli en del av universet og vil både registreres i YTD- og periodetall.

Type Private Label:

1. Generisk merke/Generic brand

2. Detaljist-merke/Store brand

3. Ikke-detaljistmerke/Non-Store brand

4. Eksklusivt merke/Exclusive brand

BEGREPERTHE PRICE OF LIGHT IS LESS THAN THE COST OF DARKNESSARTHUR C. NIELSENFOUNDER OF ACNIELSEN

9Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.

PICARD: https://www.dagbladet.no/mat/apner-fancy-fransk-frossenmatbutikk-i-oslo/71519482

TGR: https://e24.no/naeringsliv/i/6jypoQ/tgr-maa-legge-ned-butikker-etter-svakt-2018

NILLE: https://e24.no/naeringsliv/i/pLl6kW/dn-nille-har-tapt-700-millioner-paa-to-aar

ARTIKLER

10Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute. 191218

ABOUT NIELSENNielsen Holdings plc (NYSE: NLSN) is a global measurement and data analytics company that provides the most complete and trusted view available of consumers and markets worldwide. Our approach marries proprietary Nielsen data with other data sources to help clients around the world understand what’s happening now, what’s happening next, and how to best act on this knowledge. For more than 90 years Nielsen has provided data and analytics based on scientific rigor and innovation, continually developing new ways to answer the most important questions facing the media, advertising, retail and fast-moving consumer goods industries. An S&P 500 company, Nielsen has operations in over 100 countries, covering more than 90% of the world’s population. For more information, visit www.nielsen.com.

THE SCIENCE BEHIND WHAT’S NEXT ™

THE SCIENCE BEHIND WHAT’S NEXT™

At Nielsen, data drives everything we do—even art. That’s why we used real data to create this image. Copyright © 2019 The Nielsen Company (US), LLC. Confidential and proprietary. Do not distribute.