Monte Titoli - London Stock Exchange Group...2.0 Gestione accentrata 6 2.1 Conto titoli 6 2.2 Custodia – commissioni di accentramento6 2.3 Regolamento contante connesso agli eventi

Monte Titoli Elenco dei corrispettivi

per i servizi resi agli Intermediari

Versione 7 aprilefebbraio 2014

Contenuti

1.0 Principi generali 5

2.0 Gestione accentrata 6

Conto titoli 6 2.1

Custodia – commissioni di accentramento6 2.2

Regolamento contante connesso agli eventi societari 13 2.3

Eventi societari su strumenti finanziari accentrati tramite NCSD 14 2.4

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT francese 15 2.5

3.0 Servizio fiscale 16

Assistenza fiscale su strumenti finanziari di diritto estero 16 3.1

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT italiana 16 3.2

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT Italiana per attività manuali svolte da Monte Titoli 16 3.3

4.0 Servizio X-TRM – Matching e Order Routing 18

Corrispettivo di acquisizione operazioni 18 4.1

Commissioni di set-up servizio X-TRM 18 4.2

Cancellazione/Inserimento operazione 19 4.3

Spostamento cut-off 19 4.4

Esecuzione operazioni societarie su fails in X-TRM 19 4.5

5.0 Regolamento Domestico 20

Trasferimenti franco pagamento non riscontrati 20 5.1

Trasferimenti franco pagamento riscontrati 21 5.2

Liquidazione Express II 21 5.3

6.0 Regolamento estero (CBSS) 24

ICSDs 24 6.1

NCSDs 27 6.2

Versione 7 aprilefebbraio 2014

7 AprileFebbraio 2014

7.0 Servizio di Prestito Titoli 32

8.0 Servizio di Collateral Management – X-COM 33

Garanzie trasferite 33 8.1

9.0 Canali di comunicazione 34

RNI, SIANet.Ng, SWIFT 34 9.1

MT-X 34 9.2

A2A 36 9.3

10.0 Servizio EPAG – Gestione degli incarichi di pagamento 37

11.0 Servizi FIS – Flussi informativi standardizzati e CPA – Comunicazioni assembleari 38

Segnalazioni 38 11.1

Editor Flussi FIS e CPA 39 11.2

12.0 RCC - Regolamento dei corrispettivi Clienti 40

13.0 Servizio ATIE - Anagrafe Titoli Impediti ed Estratti 41

14.0 Miscellanea 42

15.0 Ambiente di collaudo 44

AprileFebbraio 2014

5

1.0 Principi generali

Il presente documento descrive i corrispettivi applicati da Monte Titoli per i servizi resi ai partecipanti ai rispettivi

servizi secondo quanto previsto dalla contrattualistica vigente ed in particolare all'articolo 10 delle Condizioni Generali

Parte 1.

Ai sensi dell'articolo 7 delle suddette Condizioni Generali - Parte 1, le modifiche ai corrispettivi indicati nel presente

documento saranno notificate da Monte Titoli attraverso la pubblicazione sul proprio sito Internet. Della pubblicazione

di tali modifiche sul sito internet è data notizia al cliente a mezzo e-mail all'indirizzo indicato dal cliente stesso.

I corrispettivi applicati da Monte Titoli si basano sui principi di unbundling e di separazione contabile.

Allo scopo di facilitare la comprensione del processo di fatturazione, nel presente prospetto per ciascun corrispettivo

viene indicato il corrispondente codice di fatturazione riportato in fattura. Per alcune voci di corrispettivo la

riconciliazione dei volumi fatturati è resa possibile tramite i moduli di dettaglio allegati alla fattura.

I corrispettivi sono espressi e addebitati in euro.

La fatturazione avviene su base mensile, salvo ove diversamente indicato.

L'addebito delle competenze maturate a favore di Monte Titoli avviene con valuta pari all'ultimo giorno lavorativo del

mese successivo a quello di emissione del documento Fattura.

Per i servizi che prevedono l'applicazione di un canone mensile (o trimestrale o annuale), in caso di attivazione o

recesso nel corso del mese (o trimestre o anno), il primo ovvero l'ultimo canone si applicano per intero

indipendentemente dal giorno di attivazione o di cessazione.

Gli articoli di fatturazione sono assoggettati alla normativa IVA vigente.

Per i corrispettivi rappresentati da canoni mensili differenziati in base alla fascia di volumi, è data facoltà agli

intermediari di chiedere la variazione della fascia prescelta, inoltrando la richiesta di variazione entro il 15 dicembre di

ciascun anno o, se festivo, il giorno lavorativo immediatamente successivo. La modifica entrerà in vigore dal mese di

gennaio dell'anno successivo. Non è consentita la variazione della fascia prescelta in corso d'anno.

I corrispettivi di cui al presente documento si applicano anche alle infrastrutture di mercato (CCP, I/CSD, banche

centrali) qualora le stesse partecipino ai servizi secondo modalità standard.

Qualora l'accesso di questi soggetti richieda forme di personalizzazione dei servizi e specifiche soluzioni di

interoperabilità, i relativi corrispettivi sono definititi caso per caso e negoziati nel rispetto di quanto previsto dal capitolo

4 del Code of Conduct.

AprileFebbraio 2014

6

2.0 Gestione accentrata

Conto titoli 2.1

Ai sensi della normativa applicabile ai servizi di Monte Titoli, gli intermediari clienti del servizio di Gestione Accentrata

mantengono conti distinti di proprietà e di terzi presso Monte Titoli.

E' facoltà degli intermediari aprire conti titoli di terzi aggiuntivi (c.d. "conti liquidatori") per segregare l'attività di taluni

loro clienti. Alle suddette tipologie di conto si applicano i canoni di tenuta conto indicati al paragrafo successivo.

2.1.1 Canone di tenuta conto

Canone mensile Codice fatturazione

Conto proprietà

Conto terzi

250,00

250,00

CA0078

CA0078

Conto liquidatore (cad.) 50,00 CA0079

Per gli emittenti che rivestono il ruolo di intermediari limitatamente agli strumenti finanziari di propria emissione o emessi da società controllate:

Conto proprietà

Conto terzi

150,00

150,00

CA0080

CA0080

Custodia – commissioni di accentramento 2.2

Monte Titoli applica commissioni di accentramento distinte per modalità di accentramento degli strumenti finanziari:

- direttamente in Monte Titoli e, in tale ambito, per comparto1 degli strumenti finanziari e scaglioni di giacenza

media;

- tramite collegamenti attivati con i depositari centrali nazionali (NCSD);

- tramite collegamenti attivati con i depositari centrali internazionali Euroclear Bank e Clearstream Banking

Luxembourg (ICSD) e, in tale ambito, per gruppo Paesi e comparto degli strumenti finanziari e scaglioni di

giacenza media.

Le commissioni di accentramento sono calcolate applicando le aliquote, espresse in basis points su base annua, alla

giacenza media mensile degli strumenti finanziari complessivamente in essere su tutti i conti titoli intestati

all'intermediario (di proprietà, di terzi e liquidatori).

La giacenza media mensile è calcolata come media delle giacenze giornaliere degli strumenti finanziari rilevate nel

mese di riferimento come segue:

- per gli strumenti finanziari direttamente accentrati in Monte Titoli, distintamente per ciascun comparto di

strumenti finanziari

1 Ogni comparto raggruppa una o più tipologie di strumenti finanziari come indicato nelle successive tabelle.

AprileFebbraio 2014

7

- per gli strumenti finanziari accentrati tramite collegamenti attivati con specifici NCSD (Euroclear UK & Ireland,

Clearstream Banking Frankfurt, SIX SIS e VP Lux), distintamente per ciascun comparto di strumenti finanziari

- per gli strumenti finanziari accentrati tramite collegamenti attivati con altri NCSD, senza distinzione del comparto

degli strumenti finanziari

- per gli strumenti finanziari detenuti per il tramite di ICSD, per gruppo Paesi e comparto degli strumenti finanziari.

Gli strumenti finanziari sono valorizzati secondo le seguenti modalità:

- Azioni: al prezzo di mercato o, qualora non disponibile, al valore nominale, con eccezione delle azioni prive di

valore nominale (non par value), che sono valorizzate al valore convenzionale di € 1,00

- Obbligazioni, strumenti finanziari assimilati e titoli di Stato: al valore nominale

- Warrant, covered warrant, quote di fondi comuni e valori assimilati: al prezzo di mercato o, qualora non

disponibile, al valore nominale, con eccezione di warrant e covered warrant in attesa di quotazione, che sono

valorizzati al valore convenzionale di € 0,30.

Per gli strumenti finanziari denominati in valute diverse dall'euro, la giacenza media espressa in euro è calcolata

applicando il cambio ufficiale giornaliero.

L'elenco degli strumenti finanziari ammessi tramite i collegamenti con NCSD e ICSD è disponibile sulla piattaforma

MT-X ed è aggiornato con cadenza mensile.

2.2.1 Strumenti finanziari accentrati direttamente presso Monte Titoli

Strumenti finanziari accentrati direttamente presso Monte Titoli

Comparto

Scaglioni di giacenza media mensile (mld €)

(da-a)

Aliquote in basis points su base annua

Codice fatturazione

Azioni, quote di fondi chiusi, quote di fondi immobiliari e warrant

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - 25

25 - 50

50 - oltre

0,2252

0,2027

0,1802

0,1576

0,1351

0,1283

MK0029

Covered warrant, certificates, quote di fondi comuni aperti, ETF, ETC e azioni SICAV

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - 25

25 - oltre

0,1071

0,1016

0,0961

0,0906

0,0851

MK0031

Obbligazioni e strumenti finanziari assimilati (certificati di deposito, ABS, covered bonds, short term European papers, ecc.)

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - 25

25 - 50

50 - oltre

0,2252

0,2027

0,1802

0,1576

0,1351

0,1283

MK0033

AprileFebbraio 2014

8

Comparto

Scaglioni di giacenza media mensile (mld €)

(da-a)


Codice fatturazione

Titoli di Stato

0 - 10

10 - 15

15 - 25

25 - 50

50 - oltre

0,091

0,073

0,063

0,054

0,045

MK0035

2.2.2 Strumenti finanziari accentrati tramite i collegamenti attivati con i NCSD

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con Euroclear UK & Ireland

Comparto

Scaglioni di giacenza media mensile (mld Euro)

(da-a)


Codice fatturazione

Azioni, warrant, covered warrant, fondi di investimento

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,2000

0,9500

0,6000

0,5000

MK0063

Strumenti finanziari a reddito fisso

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,0000

0,8000

0,7000

0,6000

MK0064

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con Clearstream Banking Frankfurt

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0,3500 MK0065


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

0,5500

0,4500

0,4000

0,3300

MK0066

AprileFebbraio 2014

9

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con SIX SIS

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,5000

2,0000

1,5000

1,1000

MK0067


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,5000

2,0000

1,5000

1,1000

MK0068

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con la piattaforma ESES

Comparto Aliquote in basis points

su base annua Codice fatturazione


0,3500

MK0037

Covered warrant, certificates, quote di fondi comuni aperti, ETF, ETC e azioni SICAV

MK0038


MK0039

Titoli di Stato MK0040

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con VP Lux



Tutti gli strumenti 1,0000 MK0100

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con la Banca centrale del Belgio (NBB)

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione

Tutti gli strumenti finanziari

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

0,4500

0,4000

0,3500

0,3000

MK0069

AprileFebbraio 2014

10

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite dei collegamenti con altri organismi nazionali di gestione accentrata (NCSD)




0,3500

MK0037

Covered warrant, certificates, quote di fondi comuni aperti, ETF, ETC e

azioni SICAV MK0038


MK0039

Titoli di Stato MK0040

2.2.3 Strumenti finanziari accentrati tramite i collegamenti attivati con gli ICSD

Gruppo Paesi 1: International2

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione

Azioni, warrant, covered warrant

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,00

1,80

1,65

1,55

MK0045

Fondi di investimento

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,00

1,80

1,65

1,55

MK0046


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

0,64

0,49

0,36

0,27

MK0047

2 Strumenti finanziari con codifica ISIN XS, LU ed EU.

AprileFebbraio 2014

11

Gruppo Paesi 2: Belgio, Francia, Germania

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione

Azioni, warrant e covered warrant

0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,30

1,10

0,95

0,85

MK0048


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,00

1,80

1,65

1,55

MK0049


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

0,90

0,70

0,55

0,45

MK0050

Gruppo Paesi 3: Finlandia, Olanda, Svezia, Spagna (1), Portogallo (2), Slovenia, Grecia, Irlanda, Australia, Canada e USA

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,50

1,30

1,15

1,05

MK0051


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,00

1,80

1,65

1,55

MK0052


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,10

0,90

0,75

0,65

MK0053

(1) Monte Titoli si riserva di recuperare gli ulteriori costi (supervisory fees) addebitati dalla Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) sui titoli

negoziati nel mercato AIAF e addebitati a Monte Titoli dall’ICSD (codice fatturazione SC0001)

(2) Monte Titoli si riserva di recuperare gli ulteriori costi di custodia di Interbolsa addebitati a Monte Titoli dall’ICSD (codice fatturazione SC0002)

AprileFebbraio 2014

12

Gruppo Paesi 4: Regno Unito (compresi Jersey e Guernsey)

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

1,30

1,10

0,95

0,85

MK0054


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

2,00

1,80

1,65

1,55

MK0055


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

0,80

0,60

0,45

0,35

MK0056

Gruppo Paesi 5: Giappone e Israele

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

5,00

4,80

4,65

4,55

MK0057


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

5,00

4,80

4,65

4,55

MK0058


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

3,00

2,80

2,65

2,55

MK0059

AprileFebbraio 2014

13

Gruppo Paesi 6: Svizzera, Argentina, Bermuda, Repubblica Slovacca

Comparto


(da-a)


Codice fatturazione


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

15,00

14,80

14,65

14,55

MK0060


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

15,00

14,80

14,65

14,55

MK0061


0 - 1

1 - 5

5 - 10

10 - oltre

15,00

14,80

14,65

14,55

MK0062

Regolamento contante connesso agli eventi societari 2.3

Corrispettivo per notifica di regolamento fondi:

Importo Codice fatturazione

Notifica di regolamento fondi connesso alla gestione di operazioni societarie, a titolo previsionale e definitivo, indipendentemente dalla modalità di regolamento

0,50 SA0083

- Uno sconto del 10% sarà applicato sul corrispettivo per notifica regolamento fondi con decorrenza 1o luglio 2013 e

ciò fino al completamento dei rilasci del progetto di armonizzazione delle corporate action agli standard europei.

Corrispettivo per regolamento fondi in Target2


Regolamento fondi in TARGET2 degli importi a debito o a credito degli intermediari derivanti dall'esecuzione delle operazioni societarie relative ai Titoli di Stato e agli strumenti finanziari accentrati in Monte Titoli tramite i collegamenti con i NCSD o gli ICSD. Il corrispettivo è addebitato agli intermediari anche nel caso in cui questi si avvalgano di banche tramite

0,30 SA0088

Corrispettivo per ricezione di disposizioni di servizio in assenza di saldo


Ricezione di disposizioni di servizio in assenza di saldo 1,00 SA0090

Corrispettivo per annunci di evento


Annunci di evento 1,00 SA0091

AprileFebbraio 2014

14

Corrispettivo per regolamento fondi in divise diverse da euro connesso alla gestione di operazioni societarie


- per il tramite di banche corrispondenti 3,00 SA0097

- per il tramite di Clearstream Banking Luxembourg:

Dollaro Canadese CAD, Dollaro USA USD 8,50 SA0098a

Dollaro Australiano AUD, Franco Svizzero CHF, Corona Danese DKK, Sterlina Inglese GBP, Dollaro Hong Kong HKD, Corona Norvegese NOK, Dollaro Neozelandese NZD, Corona Svedese SEK, Dollaro Singapore SGD

11,00 SA0098b

Altre divise 12,00 SA0098c

- per il tramite di Euroclear Bank:

Dollaro Canadese CAD, Dollaro USA USD 8,00 SA0099a

Dollaro Australiano AUD, Franco Svizzero CHF, Corona Danese DKK, Sterlina Inglese GBP, Dollaro Hong Kong HKD, Corona Norvegese NOK, Dollaro Neozelandese NZD, Corona Svedese SEK, Dollaro Singapore SGD

11,50 SA0099b

Altre divise 14,00 SA0099c

Eventi societari su strumenti finanziari accentrati tramite NCSD 2.4

Monte Titoli applica corrispettivi per l’esecuzione di eventi societari su strumenti finanziari detenuti per il tramite dei

collegamenti sottoindicati:

Strumenti finanziari detenuti per il tramite del collegamento con Euroclear UK & Ireland


Incasso dividendi, interessi o altri proventi, e rimborso di capitale (per operazione)

10,00 ES0001

Strumenti finanziari detenuti per il tramite del collegamento con Clearstream Frankfurt



10,00 ES0002

Strumenti finanziari detenuti per il tramite del collegamento con SIX SIS



10,00 ES0003

AprileFebbraio 2014

15

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT 2.5francese

Monte Titoli applica corrispettivi per l'inoltro a Euroclear France di dichiarazioni fiscali e pagamento dei relativi importi,

nell'ambito della tassazione applicata dal governo francese sulle transazioni finanziarie (c.d. Financial Transaction

Tax - FTT)


Importo unitario per ciascuna transazione dichiarata all'interno di dichiarazioni validate entro la scadenza fissata da Monte Titoli

0,70 FTT001

Importo unitario per ciascuna transazione dichiarata all'interno di dichiarazioni validate oltre la scadenza fissata da Monte Titoli

0,70 FTT002

Recupero di eventuali penali e/o interessi passivi applicati da Euroclear France per transazioni dichiarate oltre il termine stabilito Applicabile per pertinenza

3 FTT004

Intervento amministrativo per la cancellazione di una dichiarazione 150,00 FTT003

3 L’intervento amministrativo necessario per il recupero verrà addebitato a parte, sotto il codice di fatturazione SA0089

AprileFebbraio 2014

16

3.0 Servizio fiscale

Assistenza fiscale su strumenti finanziari di diritto estero 3.1

Corrispettivi applicati per ciascuna operazione di pagamento, per ciascun ISIN e per ciascun percettore.


Incasso proventi con applicazione della ritenuta convenzionale alla fonte 50,00 SF0058

Istanza di rimborso "standard" della maggior ritenuta applicata rispetto a quella convenzionale

50,00 SF0059

Istanza di rimborso "quick" della maggior ritenuta applicata rispetto a quella convenzionale successivamente alla data di pagamento dei proventi

50,00 SF0060

Rettifica della ritenuta fiscale applicata al pagamento dei proventi su strumenti finanziari USA

50,00 SF0061

Corrispettivo applicato per certificazione fiscale


Deposito di ciascuna certificazione fiscale inerente il percettore degli importi, limitatamente agli strumenti finanziari USA, e rilascio di certificazioni di incasso proventi da parte di Monte Titoli per gli strumenti finanziari di qualsiasi paese estero

50,00 SF0062

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT italiana 3.2

Corrispettivo applicato per dichiarazione fiscale, il corrispettivo include tutti le funzioni previste nel modello operativo

del servizio


Richiesta di inoltro di una dichiarazione fiscale e del relativo pagamento 50,00 FT005

Gestione dichiarazioni fiscali e pagamenti relativi alla FTT Italiana 3.3per attività manuali svolte da Monte Titoli

Corrispettivo applicato per ciascuna operazione


Ravvedimento operoso per mancata dichiarazione e/o pagamento in ritardo 100,00 FTT006

Dichiarazione fuori termini servizio/modifica dati dichiarazione fuori termine 100,00 FTT007

Cancellazione e riproposizione F24 100,00 FTT008

AprileFebbraio 2014

17


Dichiarazione di rimborso somme pagate in eccesso da riportare nel nuovo F24 o nella dichiarazione annuale

200,00 FTT009

Mancato accredito del cash account 200,00 FTT010

AprileFebbraio 2014

18

4.0 Servizio X-TRM – Matching e Order Routing

Corrispettivo di acquisizione operazioni 4.1

Il corrispettivo di acquisizione delle operazioni è applicato:

- alle operazioni inserite nel Servizio X-TRM direttamente dai partecipanti (c.d. operazioni over-the-counter)

destinate al regolamento in Express II;

- alle operazioni inserite nel Servizio X-TRM direttamente dai partecipanti (c.d. operazioni over-the-counter)

destinate al regolamento presso sistemi esteri;

- alle operazioni di consegna franco pagamento inoltrate dai partecipanti tramite msg. RNI 710 destinate al

regolamento presso sistemi esteri e per le quali Monte Titoli fornisce tramite X-TRM l'informativa dell'avvenuto o

meno riscontro su tali sistemi esteri;

- alle operazioni generate automaticamente dal sistema (quali le operazioni di collateralizzazione e i saldi bilaterali

generati dall'interposizione della controparte centrale);

- alle operazioni provenienti da Repo e-MID e Hi-MTF;

- alle operazioni non regolate in Express II al termine del ciclo diurno di liquidazione netta e riproposte alla

liquidazione lorda4.


Acquisizione operazioni (cad) 0,175 EX0002

Per le operazioni negoziate su mercati domestici o over-the-counter inoltrate da X-TRM per il regolamento sugli ICSD

è prevista l'applicazione del seguente corrispettivo per il recupero del costo SWIFT.

Commissioni di set-up servizio X-TRM 4.2


Set-up fee per intermediari che non conferiscono procura ad un soggetto

terzo5

2.500,00 EX0001

Set-up fee per intermediari che conferiscono procura ad un soggetto terzo6

350,00 EX0008

4 Qualora l'operazione sia soggetta a shaping, il corrispettivo si applica ad ogni singola operazione risultante dallo shaping

5 La set up fee non viene applicata agli intermediari che richiedono la partecipazione a X-TRM esclusivamente in connessione alla partecipazione al servizio di

regolamento estero per la sola operatività franco pagamento.


Corrispettivo per il recupero costo SWIFT 0,30 XT0002

AprileFebbraio 2014

19


Contributo spese di gestione anagrafica per variazioni al profilo di partecipazione al Servizio, applicabile a tutti gli intermediari

350,00 EX0008

Cancellazione/Inserimento operazione 4.3

Cancellazione bilaterale

Il corrispettivo si applica alle sole istruzioni cancellate

Spostamento cut-off 4.4

Per ogni richiesta di spostamento del cut–off giornaliero per l’inserimento in X-TRM delle operazioni contro

pagamento da regolare in T+1 si applica il seguente corrispettivo:

Esecuzione operazioni societarie su fails in X-TRM 4.5

6 La set up fee non viene applicata agli intermediari che richiedono la partecipazione a X-TRM esclusivamente in connessione alla partecipazione al servizio di

regolamento estero per la sola operatività franco pagamento.


Corrispettivo unitario per cancellazione per via telematica 1,00 EX0009

Cancellazione/inserimento operazioni in via amministrativa (cad), in subordine alla ricezione dell'istruzione da entrambe le controparti

20,00 EX0004


Spostamento cut-off entro 30 minuti 1.000,00 EX0034

Spostamento cut-off oltre 30 minuti 1.500,00 EX0035


Per operazione in fail soggetta ad elaborazione a seguito di esecuzione di operazione societaria

10,00 EX0005

AprileFebbraio 2014

20

5.0 Regolamento Domestico

Per "regolamento domestico" o "intrasistema" si intendono operazioni di trasferimento di strumenti finanziari tra conti

titoli di intermediari partecipanti a Monte Titoli. Tali operazioni possono essere disposte come operazioni di

trasferimento franco pagamento non riscontrato (c.d. operazioni di giro) o essere immesse, tramite il servizio X-TRM,

nei servizi di liquidazione Express II. In quest'ultimo caso possono essere operazioni di trasferimento franco

pagamento o contro pagamento e sono sempre riscontrate.

I corrispettivi applicati alle operazioni di regolamento “intrasistema” non variano in base alla modalità di

accentramento dello strumento finanziario, vale a dire se direttamente accentrati in Monte Titoli o se accentrati tramite

collegamenti con NCSD e ICSD.

Trasferimenti franco pagamento non riscontrati 5.1


Operazione di trasferimento fra due intermediari partecipanti a

Monte Titoli (o fra conti diversi del medesimo intermediario) disposta dall'intermediario o dal Servizio di Collateral Management X-COM per il trasferimento di strumenti finanziari in garanzia

7

Addebito 0,30

Accredito 0,30

DT0030

DT0031

Operazione di trasferimento in contropartita ad un intermediario partecipante ad altro NCSD, su strumenti finanziari accentrati direttamente in Monte Titoli

Ordinante 0,60

Beneficiario 0,60

DT0036

DT0037

Operazione di trasferimento di più posizioni (saldi su più strumenti finanziari e/o più conti) impartita dall'intermediario con una o più istruzioni (c.d. giri globali o massivi) , applicabile a ciascun saldo oggetto del trasferimento

6,00 DT0034

Scarico di saldi dei covered warrant, applicabile a ciascun saldo scaricato

6,00 DT0044

7 Il corrispettivo si applica:

- ai trasferimenti franco pagamento non riscontrati tra conti aperti in Monte Titoli, effettuati su istruzione del partecipante ordinante

- ai trasferimenti disposti dal servizio X-COM per allocazione, restituzione, integrazione, svincolo e sostituzione delle garanzie

e viene addebitato agli intestatari dei conti addebitati e accreditati.

AprileFebbraio 2014

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Trasferimenti franco pagamento riscontrati 5.2

Il corrispettivo si applica agli intermediari intestatari del conto oggetto di addebito o accredito.


Operazione di trasferimento (ritiro o consegna) fra due intermediari

partecipanti al sistema Monte Titoli, indipendentemente dalla modalità di accentramento dello strumento finanziario oggetto dell'operazione

Addebito 0,475

Accredito 0,475

EX0006

EX0007

Liquidazione Express II 5.3

5.3.1 Liquidazione netta

Ciclo netto notturno

Il corrispettivo unitario è applicato, nel momento di invio al ciclo notturno della liquidazione netta, a:

- singole operazioni OTC,

- singole operazioni negoziate sui mercati non garantiti da controparte centrale,

- saldi bilaterali provenienti dai mercati garantiti da controparte centrale.


Corrispettivo unitario per l'invio al ciclo netto notturno delle istruzioni di regolamento

0,30 EX0011

Per ogni operazione di collateralizzazione regolata è previsto il seguente corrispettivo:


Regolamento delle operazioni di collateralizzazione

- Firm collateralization 0,70 EX0012

- Self collateralization e Tri-party Guarantee 0,70 EX0013

Ciclo netto diurno- riproposizione

Alle operazioni non regolate nel ciclo netto notturno e automaticamente riproposte nel ciclo netto diurno è applicato il

seguente corrispettivo:


Corrispettivo per la riproposizione delle operazioni dal ciclo notturno al ciclo diurno della liquidazione netta

0,60 DT0065

AprileFebbraio 2014

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Cicli netti notturno e diurno- saldo multilaterale contante

Per ogni saldo multilaterale contante regolato in TARGET2 si applicano al soggetto pagatore in Express II

(partecipante ovvero sua banca tramite) i seguenti corrispettivi:


Regolamento fondi in TARGET 2 del saldo multilaterale contanti 0,30 EX0033

Corrispettivo per messaggio SWIFT disposto da Monte Titoli in TARGET2 nell'ambito del ciclo diurno di liquidazione netta.

E' inclusa la maggiorazione del 20% a titolo di non-repudiation

0,531 RE0002

5.3.2 Liquidazione lorda

Nel servizio di liquidazione lorda confluiscono:

- operazioni OTC o di mercato direttamente immesse per il regolamento su base lorda alle quali si applica il

seguente corrispettivo al momento del regolamento:


Corrispettivo unitario per il regolamento su base lorda delle istruzioni di regolamento intrasistema

0,30 DT0067

- operazioni non regolate nei cicli di liquidazione netta ed automaticamente riproposte per il regolamento su base

lorda alle quali si applica il corrispettivo di X-TRM pari ad € 0.175 di cui al paragrafo 4.1:


0,175 EX0002

In entrambe le fattispecie, al momento del regolamento della gamba contanti, si applicano:

- il seguente corrispettivo:


0,30 DT0079

- le seguenti voci di recupero spese:


Corrispettivo per messaggio SWIFT disposto da Monte Titoli in TARGET2.

E' inclusa la maggiorazione del 20% a titolo di non-repudiation. 0,2655 RE0001

Corrispettivo per messaggio SWIFT disposto da Monte Titoli in TARGET2 nell'ambito del processo di regolamento della liquidazione lorda derivante dall'applicazione del mini-netting.

L'importo include la maggiorazione del 20% a titolo di non-repudiation

0,531 RE0002

AprileFebbraio 2014

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5.3.3 Penali Express II

Sono applicate nei due casi seguenti8:

1) ritardato pagamento del saldo contante del ciclo netto diurno. Tale voce si compone di:

o una componente fissa:

Frequenza ritardo nell'anno solare

Ritardo (in minuti)

Corrispettivo applicabile Codice fatturazione

Fino a 15 minuti Fino a 30 minuti Oltre 30 minuti

EX0030

1 500,00 2.000,00 4.000,00

2 1.000,00 4.000,00 8.000,00

3 e successivi 2.000,00 8.000,00 16.000,00

o una componente variabile:


Regolamento della parte contante oltre il cut-off del servizio (componente variabile)

10 bps al giorno calcolati sull'ammontare del saldo contante a debito regolato oltre il cut-off

EX0030

2) mancato regolamento titoli alla chiusura della giornata di regolamento:


Mancato regolamento della parte titoli alla chiusura della giornata contabile coincidente con la data di regolamento prevista (cad)

Determinato in base a quanto descritto nel documento "modello di applicazione delle penali" (disponibile sul sito di Monte Titoli)

EX0030

(importo a debito)

Ridistribuzione agli intermediari in bonis dei proventi generati dalle penali per la mancata ricezione titoli alla chiusura della giornata contabile coincidente con la data di regolamento prevista (cad)

Determinato in base a quanto descritto nel documento "modello di applicazione delle penali" (disponibile sul sito di Monte Titoli)

EX0040

(importo a credito)

5.3.4 ECSDA links

Corrispettivo unitario per il regolamento operazioni OTC

Il corrispettivo ricomprende i costi inerenti il matching e il regolamento contante in TARGET2

8 Per ulteriori informazioni si rimanda al documento “Modelli di applicazione delle penali” disponibile sul sito www.montetitol i.it.


Trasferimento franco e contro pagamento 6,00 FC0001

AprileFebbraio 2014

24

6.0 Regolamento estero (CBSS)

Per regolamento estero si intendono operazioni di trasferimento di strumenti finanziari regolate da Monte Titoli per

conto dei propri partecipanti presso altri depositari centrali nazionali (NCSD) e depositari internazionali (ICSD).

ICSDs 6.1

Per ICSDs si intendono Euroclear Bank (EB) e Clearstream Banking Luxembourg (CBL)

Si distinguono tre tipologie di operazioni:

- Internal: quando la controparte dell'operazione è partecipante al medesimo ICSD su cui viene richiesto il

regolamento dell'operazione;

- Bridge: quando la controparte dell'operazione è partecipante all'ICSD diverso da quello su cui viene richiesto il

regolamento dell'operazione;

- External: quando la controparte dell'operazione è partecipante ad un NCSD.

6.1.1 Regolamento

I corrispettivi evidenziati nelle tabelle seguenti si differenziano in base alla tipologia di operazione, di strumento

finanziario ed al mercato di riferimento degli strumenti finanziari.

Ad essi vanno aggiunti:

- il corrispettivo X-TRM: 0,175 € (EX0002) per le operazioni impartite dall'intermediario tramite X-TRM e tramite

msg. RNI 710, per le quali Monte Titoli fornisce tramite X-TRM l'informativa dell'avvenuto (o meno) riscontro sul

sistema di regolamento estero

- per le sole operazioni contro pagamento, i corrispettivi per il regolamento della gamba contante tra l'intermediario

e Monte Titoli:

o 0,30 € (DT0067) liquidazione lorda Express II

o 0,30 € (DT0079) regolamento in TARGET2

o 0,2655 € (RE0001) recupero costo messaggio SWIFT disposto da Monte Titoli in TARGET2

- il corrispettivo a titolo di rimborso del costo dell'invio del messaggio SWIFT per ciascuna istruzione di

regolamento trasmessa agli ICSD: 0,30 € (XT0002)

AprileFebbraio 2014

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Gruppo Paesi 1: International9


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 0,60 DT0080

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 1,10 DT0081

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti- CBL & EB External 33,825 DT0082

Fondi - CBL & EB External 39,825 DT0083

Strumenti finanziari a reddito Fisso - External 39,825 DT0084

Gruppo Paesi 2: Belgio, Francia, Germania


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 0,60 DT0080a

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 2,325 DT0081a

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti - CBL & EB External 5,60 DT0082a

Fondi - CBL & EB External 5,60 DT0083a

Strumenti finanziari a reddito fisso - External 5,60 DT0084a

Gruppo Paesi 3: Spagna, Finlandia, Olanda, Svezia, Portogallo, Slovenia, Australia, USA, Canada


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 1,325 DT0080b

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 3,075 DT0081b

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti - CBL & EB External 7,825 DT0082b

Fondi - CBL & EB External 7,825 DT0083b

Strumenti finanziari a reddito fisso - External 7,825 DT0084b

9 Strumenti finanziari con codifica ISIN XS LU, e altri titoli inclusi tra gli International dagli ICSD

AprileFebbraio 2014

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Gruppo Paesi 4: Regno Unito (compresi Jersey e Guernsey)


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 1,325 DT0080c

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 3,075 DT0081c

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti - CBL & EB External 5,825 DT0082c

Fondi - CBL & EB External 5,825 DT0083c

Strumenti finanziari a reddito fisso - External 5,825 DT0084c

Gruppo Paesi 5: Giappone, Israele e Irlanda


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 1,325 DT0080d

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 3,075 DT0081d

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti - CBL & EB External 21,825 DT0082d

Fondi - CBL & EB External 21,825 DT0083d

Strumenti finanziari a reddito fisso - External 21,825 DT0084d

Gruppo Paesi 6: Grecia, Svizzera, Argentina, Bermuda, Repubblica Slovacca


Tutti gli strumenti - CBL & EB Internal 1,325 DT0080e

Tutti gli strumenti - CBL & EB Bridge 3,075 DT0081e

Azioni, Warrants, Covered Warrants e Diritti - CBL & EB External 63,825 DT0082e

Fondi - CBL & EB External 63,825 DT0083e

Strumenti finanziari a reddito fisso - External 63,825 DT0084e

AprileFebbraio 2014

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6.1.2 Cancellazione


Tutti gli strumenti

Internal 0,30 DT0085

Bridge 7,00 DT0086

External 50,00 DT0087

NCSDs 6.2

Il corrispettivo si applica alle operazioni di trasferimento franco e, ove disponibile, contro pagamento in contropartita

ad un intermediario partecipante ad altro NCSD su strumenti finanziari accentrati in Monte Titoli tramite tale NCSD.

6.2.1 Regolamento

I corrispettivi evidenziati nelle tabelle seguenti si differenziano in base alla tipologia di operazione ed al mercato di

riferimento degli strumenti finanziari.

A tali corrispettivi vanno aggiunti:

- Per le operazioni franco pagamento su strumenti finanziari detenuti presso Euroclear UK & Ireland o la Banca

Nazionale del Belgio, impartite dall'intermediario tramite X-TRM o tramite msg. RNI 710, per le quali Monte Titoli

fornisce tramite X-TRM l'informativa dell'avvenuto (o meno) riscontro sul sistema di regolamento estero:

o 0,175 € (EX0002), corrispettivo X-TRM;

- Per le operazioni contro pagamento su strumenti finanziari detenuti presso Euroclear UK & Ireland, e

Clearstream Frankfurt, SIX SIS o la Banca Nazionale del Belgio impartite dall'intermediario tramite X-TRM:

o 0,175 € (EX0002), corrispettivo X-TRM

o 0,30 € (DT0067) liquidazione lorda Express II

o 0,30 € (DT0079) regolamento gamba contante tra intermediario e Monte Titoli in TARGET2

o 0,2655 € (RE0001) recupero costo messaggio SWIFT disposto da Monte Titoli in TARGET2.

AprileFebbraio 2014

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Nazionalità titolo Volume mensile di

istruzioni Importo Codice fatturazione

Trasferimenti franco pagamento (ordinante/beneficiario)

Irlanda 1 - 1000

> 1000

7,8250

6,8250 DT0088

Altre nazionalità 1 - 1000

> 1000

5,8250

4,8250 DT0088a

Trasferimenti contro pagamento

Irlanda 1 - 1000

> 1000

6,9595

5,9595 DT0089

Altre nazionalità 1 - 1000

> 1000

4,9595

3,9595 DT0089a


Volume mensile di


Trasferimenti franco pagamento (ordinante/beneficiario)

1 - 1000

> 1000

5,5000

4,5000 DT0090

Trasferimenti contro pagamento 1 - 1000

> 1000

4,4595

3,4595 DT0091


Volume mensile di


Trasferimenti franco pagamento (ordinante/beneficiario) 1 - 1000

> 1000

8,0000

7,0000 DT0098

Trasferimenti contro pagamento 1 - 1000

> 1000

6,9595

5,9595 DT0099

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con OeKB


Trasferimenti franco pagamento (ordinante/beneficiario) 4,50 DT0038

Trasferimenti contro pagamento 4,50 DT0038

AprileFebbraio 2014

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Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con VP Lux




Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite del collegamento con la Banca Centrale del Belgio (NBB)

Strumenti finanziari accentrati indirettamente per il tramite dei collegamenti con altri organismi nazionali di gestione accentrata (NCSD)


Trasferimenti franco pagamento non riscontrati Ordinante 4,50

Beneficiario 4,50

DT0038

DT0039

6.2.2 Modifica/Cancellazione



Modifica 20,00 DT0092

Cancellazione 20,00 DT0093




AprileFebbraio 2014

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6.2.3 Penali di matching e regolamento

In relazione alle operazioni contro e franco pagamento su strumenti finanziari detenuti per il tramite di Euroclear UK &

Ireland, SIX SIS e ESES regolate tramite tali sistemi, Monte Titoli addebita al partecipante interessato penali di

regolamento o matching nella stessa misura dalla stessa sostenute.


Codice fatturazione

Recupero penali di regolamento DT0096

Recupero penali di matching DT0097


Codice fatturazione

Recupero penali di regolamento DT0102

AprileFebbraio 2014

31


Codice fatturazione

Recupero penali per transazioni “late same-day”10

DT0103

Recupero penali per transazioni “late forward-effect”11

DT0104

10

Sono così definite, in ESES, le istruzioni ricevute dopo le ore 14:30 della data di regolamento. 11

Sono così definite, in ESES, le istruzioni ricevute dopo le ore 20:00 del giorno lavorativo precedente la data di regolamento.

AprileFebbraio 2014

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7.0 Servizio di Prestito Titoli

Il Servizio di Prestito Titoli prevede l'applicazione di corrispettivi per la partecipazione al servizio e corrispettivi a carico

del prenditore e del prestatore per ciascuna operazione di prestito titoli.


Set-up fee per l'abilitazione al Servizio 2.500,00 EX0026

Canone di partecipazione al Servizio (mensile) gratuito EX0024

Corrispettivo a carico del prenditore per le operazioni estinte entro la giornata di apertura dell'operazione.

Monte Titoli riconosce al prestatore la retrocessione di € 100,00

110,00

EX0031

Corrispettivo a carico del prestatore per le operazioni estinte successivamente alla giornata di apertura dell'operazione

10 bps su base annua sull'importo versato dal

prenditore al prestatore a titolo di garanzia dell'operazione

EX0032

Corrispettivo per il regolamento del prestito titoli

Apertura e chiusura prestito notturno 0,60

Apertura prestito diurno 0,60

Chiusura prestito diurno 0,60

DT0063

DT0064

DT0062

Per le operazioni di prestito che si estinguono successivamente alla giornata di accensione, è prevista l’applicazione di

un corrispettivo corrisposto dal soggetto prenditore a favore del soggetto prestatore, oggetto di compensazione con la

remunerazione della garanzia corrisposta dal soggetto prestatore a favore del soggetto prenditore12

.

12

Si rinvia al documento “Servizio Prestito Titoli – Tassi applicati” allegato al contratto di partecipazione al Servizio disponibile sul sito www.montetitoli.it alla

sezione “Area Dowload> Contratti” per i dettagli sulle modalità di calcolo dei corrispettivi a carico del soggetto prenditore a favore del soggetto prestatore e della remunerazione della garanzia riconosciuta dal soggetto prestatore al soggetto prenditore.

AprileFebbraio 2014

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8.0 Servizio di Collateral Management – X-COM

Il Servizio prevede l'applicazione di corrispettivi sull'ammontare delle garanzie trasferite a carico del partecipante

datore degli strumenti finanziari in garanzia.

Al trasferimento di ogni specie titolo (ISIN) connesso al regolamento delle operazioni gestite dal Servizio (operazione

di allocazione garanzie, restituzione di garanzie, sostituzione di garanzie, storni di garanzie , ecc.) viene applicativo il

corrispettivo per i trasferimenti franco pagamento non riscontrati tra conti di intermediari partecipanti al Sistema di

Gestione Accentrata come illustrato alla sezione Regolamento Domestico. Qualora un Partecipante al Servizio di

Collateral Management si avvalga di un agente di regolamento titoli il corrispettivo è applicato a quest’ultimo.

Garanzie trasferite 8.1

Il corrispettivo sull'ammontare delle garanzie trasferite è applicato al partecipante datore di garanzie e comprende le

funzioni di riscontro, l’informativa di regolamento e dei saldi delle esposizioni bilaterali e le nuove funzioni disponibili

nella piattaforma MT-X.

Il corrispettivo è calcolato applicando le aliquote, espresse in basis points su base annua, alla giacenza media

mensile degli strumenti finanziari complessivamente trasferiti in garanzia dal partecipante datore a copertura delle

operazioni di finanziamento.

La giacenza media mensile è calcolata come media della giacenza giornaliera dei titoli trasferiti in garanzia e i titoli in

garanzia sono valorizzati al valore nominale.

Per gli strumenti finanziari denominati in valute diverse dall'euro, la giacenza media espressa in euro è calcolata

applicando il cambio ufficiale giornaliero.

Garanzie trasferite a Banca d’Italia in connessione al Sistema di gestione delle garanzie in pooling (fase 1 del servizio)

Scaglioni di giacenza media mensile

(mld Euro)

(da-a)

Aliquote in basis points su base annua13

Codice fatturazione

0 - 2 0,35

XC0001

>2 - 5 0,30

>5 - 10 0,25

>10 - 20 0,20

>20 0,15

13

Alla tariffa è applicato uno sconto del 50% dall’avvio della fase 1 fino all’avvio della fase 2.

AprileFebbraio 2014

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9.0 Canali di comunicazione

I partecipanti possono utilizzare i seguenti canali per istruire e ricevere reporting da Monte Titoli:

- Rete Nazionale Interbancaria (RNI)

- SIANet.Ng con comunicazione tramite protocollo RNI

- SWIFT

- Monte Titoli Internet Communication System (MT-X).

Per garantire la continuità operativa i partecipanti sono tenuti ad attivare almeno due protocolli di comunicazione, uno

dei quali è la piattaforma MT-X.

I partecipanti al servizio di Gestione Accentrata possono inoltre scegliere il canale di comunicazione distintamente per

ciascun messaggio e possono richiedere la funzionalità multichannel, cioè la ricezione di un messaggio mediante più

canali contemporaneamente (ad esempio sia via RNI sia via MT-X). Tale facoltà può essere comunicata mediante

compilazione ed inoltro della modulistica di adesione.

RNI, SIANet.Ng, SWIFT 9.1

I costi di trasmissione dei messaggi tra gli intermediari e Monte Titoli via RNI, SIANet.Ng e SWIFT sono a carico degli

intermediari e sono direttamente addebitati da SIA-SSB e SWIFT.

Nel caso in cui i costi di trasmissione dei messaggi vengano addebitati da SIA-SSB o da SWIFT a Monte Titoli, la

stessa procede al recupero nei confronti dei propri partecipanti. Le casistiche sono indicate ai paragrafi: 4.1, 5.3.1,

5.3.2, 6.1.1 del presente documento.

MT-X 9.2

La piattaforma MT-X consente di accedere ai servizi di:

- - Gestione Accentrata, RCC, FIS, CPA, EPAG

- - X-COM

- - X-TRM, Express II e Regolamento Estero

Per l'accesso ai servizi di regolamento e pre-settlement via web gli utenti MT-X devono richiedere esplicitamente a

Monte Titoli l'abilitazione all'accesso a X-TRM On-Line.

Accesso a MT-X

MT-X è accessibile:

- come interfaccia utente via browser in modalità HTTPS

- attraverso connessione application to application (A2A) con i sistemi dell'intermediario.

AprileFebbraio 2014

35

Canone Codice fatturazione

- Connessione in modalità HTTPS

Attivazione prima utenza (una tantum) 85,00 MX0028

Attivazione ciascuna utenza successiva (una tantum) 385,00 MX0008

- Manutenzione utenze (annuo) dall'anno successivo a quello di attivazione

per la prima utenza 85,00 MX0029

per ogni utenza successiva alla prima 145,00 MX0009

- Collegamento MT-X ai sistemi informativi del Cliente (connessione A2A) Preventivo in base alle

esigenze MX0010

Attivazione utenze MT-X in ambiente di collaudo (cad) 50,00 MX0035

Accesso a X-TRM OnLine

X-TRM On-Line permette l’accesso ai servizi X-TRM, Express II e Regolamento Estero via web.

Oltre all'utenza per l'accesso alla piattaforma MT-X, per accedere a X-TRM OnLine è prevista l'applicazione di un

canone mensile commisurato al volume annuo di operazioni visibili al partecipante in X-TRM OnLine in base al suo

profilo operativo nel servizio X-TRM (operazioni proprie + operazioni di altri partecipanti a X-TRM che gli abbiano

conferito mandato operativo).

Per operazioni visibili in X-TRM si intendono:

- tutte le operazioni immesse nel Servizio X-TRM dai partecipanti e quelle negoziate sui mercati garantiti e non

garantiti da controparte centrale

- le operazioni generate automaticamente dal sistema.

La fascia è indicata dall'intermediario all'adesione e può essere modificata con le modalità indicate nei principi

generali.

Per le operazioni che eccedono i volumi della linea prescelta è prevista l'applicazione di un corrispettivo per

operazione.

Volumi annui

(numero operazioni visibili nel Servizio X-TRM) Canone mensile Codice fatturazione

1 250.000 A 200,00

MX0030

250.001 1.000.000 B 325,00

1.000.001 5.000.000 C 425,00

5.000.001 10.000.000 D 600,00

10.000.001 Oltre E 750,00

Corrispettivo applicato a ciascuna operazione eccedente la fascia prescelta (incluso nella fattura di dicembre dell'anno di riferimento)

0,005 MX0031

Informativa di regolamento fornita ai negoziatori, se autorizzati dal loro liquidatore

Inclusa nel canone

AprileFebbraio 2014

36

Per la funzionalità opzionale di upload massivo è previsto il canone mensile sotto indicato:


Funzionalità di upload massivo in X-TRM On-Line 100,00 MX0033

A2A 9.3

Al protocollo di comunicazione A2A viene applicato un canone mensile, la fatturazione è trimestrale anticipata, con

applicazione pro-rata qualora l’adesione avvenga durante il trimestre di riferimento, i conguagli saranno valutati

nell’anno solare

Volumi annui

(numero di operazioni riscontrate presenti nel servizio X-TRM) Canone mensile Codice fatturazione

1 250.000 € 250,00

A2A001 250.001 1.000.000 € 500,00

Oltre 1.000.000 € 1.000,00

Corrispettivo applicato in caso di superamento di una delle prime due fasce € 0,005 A2A002


Set up fee apparato 1.500,00 A2A003a

Il corrispettivo degli apparati è annuale anticipato indipendentemente dalla data di attivazione con rinnovo automatico

il 31 dicembre per l’anno successivo

Canone annuale Codice fatturazione

Upgrade VPN 256K € 1.000,00 A2A003b

Upgrade VPN 512K € 1.500,00 A2A003c

Upgrade VPN 1024K € 3.000,00 A2A003d

Seconda linea 128K € 3.500,00 A2A003e

Seconda linea 256k € 4.500,00 A2A003f

Seconda linea 512k € 5000,00 A2A003g

Seconda linea 1024K € 8000,00 A2A003h

AprileFebbraio 2014

37

10.0 Servizio EPAG – Gestione degli incarichi di pagamento

Il Servizio, fruibile esclusivamente attraverso la piattaforma MT-X, è rivolto agli Intermediari, enti pagatori e relative

banche tramite per la gestione dell'incarico di banca pagatrice o di banca d'appoggio con riferimento ai pagamenti

connessi ai servizi di gestione accentrata e RCC.

Il modulo base del servizio è attivato di default da Monte Titoli.

Il modulo completo opzionale è attivato su richiesta.


Modulo base (conferimento incarico all'ente pagatore, gestione accettazione e rifiuto incarico da parte dell'ente pagatore)

gratuito

Modulo completo (elenco incarichi conferiti ed accettati consultabile con criteri di ricerca e report di dettaglio riepilogativi degli incarichi) - Canone mensile

25,00 EP0002

Servizio di notifica via posta elettronica (cad.) 1,00 EP0004

AprileFebbraio 2014

38

11.0 Servizi FIS – Flussi informativi standardizzati e CPA – Comunicazioni assembleari

Segnalazioni 11.1

Il Servizio FIS gestisce le comunicazioni relative ai nominativi dei titolari degli strumenti finanziari, accentrati presso

Monte Titoli, che gli intermediari sono tenuti a trasmettere agli emittenti ai sensi della normativa vigente.

Il Servizio CPA consente la trasmissione telematica delle comunicazioni assembleari dagli intermediari agli emittenti.

Il servizio SHID permette agli intermediari di inoltrare agli emittenti l'elenco dei nominativi dei titolari degli strumenti

finanziari accentrati presso Monte Titoli in occasioni diverse da quello prestabilite dalla normativa vigente. Il cliente

partecipante ai servizi FIS, CPA e SHID può scegliere tra due distinte modalità di applicazione dei corrispettivo, a

consumo o a scaglioni.

Corrispettivo a consumo Importo Codice fatturazione

Segnalazione di ciascun nominativo nell'ambito dei servizi FIS , CPA e SHID 0,90 MX0005

Il corrispettivo a scaglioni è applicato con cadenza mensile, sulla base della linea prescelta all'adesione ai servizi o

come modificata con le modalità indicate nei Principi generali del presente documento.

Per il corrispettivo a scaglioni concorrono al computo del volume i nominativi complessivamente inviati per i servizi

FIS, CPA e SHID con riferimento a tutti i conti titoli intestati all'intermediario. Per i nominativi che eccedono i volumi

della linea prescelta è prevista l'applicazione di un corrispettivo per segnalazione, variabile in funzione del volume

eccedente. Il nominativo è conteggiato una sola volta, anche se lo stesso può essere oggetto di invii ripetuti a seguito

del riscontro di errori da parte di Monte Titoli.

Volumi annui (numero nominativi)

Linea Canone mensile

Codice fatturazione

Segnalazione eccedente la linea scelta

Codice fatturazione

Volumi (Nominativi eccedenti)

Importo

1 25.000 A 210,00

MX0003

25.001 50.000 0,24

MX0004

25.001 50.000 B 405,00 50.001 100.000 0,24

50.001 100.000 C 810,00 100.001 250.000 0,20

100.001 250.000 D 1.620,00 250.001 500.000 0,15

250.001 500.000 E 2.400,00 500.001 1.000.000 0,13

500.001 1.000.000 F 3.900,00 1.000.001 oltre 0,08

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Editor Flussi FIS e CPA 11.2

L’Editor Flussi FIS è un'interfaccia di input da installare sulla postazione che ospita MT-X,

volta a semplificare l'inserimento e/o la modifica dei dati inclusi nel flusso dei nominativi.


Primo Editor Flussi FIS riservato ai clienti dei Servizi FIS e CPA gratuito

Ulteriori Editor Flussi FIS (all'atto di consegna e, successivamente, all'inizio di ogni anno)

100,00 MX0007

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12.0 RCC - Regolamento dei corrispettivi Clienti

RCC gestisce il calcolo delle competenze dovute dagli Emittenti agli Intermediari per le segnalazioni dei nominativi

degli azionisti.

Coloro che fruiscono del Servizio RCC tramite MT-X (c.d. modalità interattiva) accedono ai report dei corrispettivi

maturati e alla funzionalità per l'emissione della fattura.

Il regolamento degli importi avviene in modo automatico a fronte di un'istruzione impartita da Monte Titoli.


Calcolo dei corrispettivi relativi alle operazioni societarie che non prevedono l'invio di segnalazioni nominative. Il corrispettivo è applicato in occasione di ogni esecuzione per le operazioni societarie in via continuativa e per ciascun conto titoli sul quale è effettuato il calcolo

2,00 RC0008

Calcolo dei corrispettivi relativi alle operazioni societarie che prevedono l'invio di segnalazioni nominative. Per ciascuna segnalazione del nominativo oggetto di calcolo

0,003 RC0006

Canone mensile per ciascun conto titoli abilitato al Servizio RCC con accesso interattivo

8,50 RC0009

Importo unitario delle notifiche di regolamento dei corrispettivi a titolo

previsionale e definitivo 0,30 RC0011

Elaborazione comunicazioni segnalazioni nominative trasmesse con modalità non telematiche agli emittenti (per msg RNI 713 elaborato)

5,00 RC0013

Per le operazioni societarie che prevedono l'invio delle segnalazioni dei nominativi, è data facoltà agli Intermediari di

acquistare anticipatamente volumi (slot) di segnalazione per multipli di n. 50.000, come da tabella. Concorrono alla

formazione dei volumi le segnalazioni dei nominativi relative a tutti i conti titoli dell'intermediario su cui maturano

corrispettivi a suo favore. Sono applicate riduzioni, in funzione della fascia di volume prescelto. La richiesta di

acquisto deve essere formulata entro il 15 dicembre, con validità dall'anno successivo. Lo slot viene fatturato ed

addebitato nel mese di gennaio dell'anno di riferimento.

Slot volumi di segnalazioni nominative Sconto Codice fatturazione

300.000 950.000 10%

RC0007 1.000.000 2.450.000 15%

2.500.000 oltre 20%

Importo

Per ciascun nominativo eccedente lo slot prescelto 0,003 RC0006

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13.0 Servizio ATIE - Anagrafe Titoli Impediti ed Estratti

Il servizio ATIE consente la raccolta e la divulgazione delle segnalazioni relative a strumenti finanziari smarriti,

sottratti, denunciati o colpiti da ordine di sequestro nonché di quelle segnalazioni relative a estrazioni per premi e

rimborsi effettuate dagli emittenti su titoli di Stato e obbligazioni.


Partecipazione alle sottoprocedure ATI e/o ATE 180,00 AT0001

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14.0 Miscellanea

I corrispettivi di cui alla presente sezione sono applicati in capo ad ogni singolo documento, periodo, ISIN , istruzione,

anche nel caso in cui sia formulata una singola richiesta.

Per ogni richiesta di personalizzazione è fornito un preventivo al Cliente, che deve essere formalmente accettato

prima di dare seguito alla richiesta.


Rilascio di duplicati di documenti di qualsiasi natura. A titolo esemplificativo: documenti contrattuali; copia messaggi. Il corrispettivo è applicato a ciascun documento rilasciato

20,00 SA0084

Corrispettivo per :

1) rilascio di dichiarazioni/attestazioni, laddove previsto dalle norme vigenti applicabili

2) richiesta di duplicati di estratti conto giornalieri o mensili fino a max. 1.300 pagine. Il corrispettivo è applicato: - per l'estratto conto giornaliero, per ogni singola giornata, codice ISIN e conto; - per l'estratto conto mensile, per ciascun mese di riferimento, codice ISIN e conto.

150,00 SA0077

Richiesta di duplicati di estratti conto giornalieri o mensili, per ciascuna pagina successiva a n. 1.300

0,10 SA0078

Richiesta di estrazione dati (query) senza elaborazione. Il corrispettivo si applica a ciascuna indagine, per conto titoli, per codice ISIN, per giornata contabile

100,00 CR0001

Richiesta estrazione dati (query) con elaborazione. Il corrispettivo si applica a ciascuna indagine, per conto titoli, per codice ISIN, per giornata contabile

200,00 CR0002

Richiesta dettagli fatturazione in modalità elaborabile. Il corrispettivo si applica a ciascun periodo di riferimento

10,00 CR0003

Inquiry saldo del conto titoli on-line. Il corrispettivo si applica a ciascuna richiesta 0,20 SA0081

Ricezione delle Disposizioni di Servizio tramite posta elettronica (cad.) 1,00 SA0087

Operazioni di ritiro degli strumenti finanziari detenuti in forma cartolare 26,00 DT0076

Gestione istruzioni pervenute in modalità non telematica, eccetto i casi in cui il ricorso alla modalità non telematica sia esplicitamente richiesto da Monte Titoli

Corrispettivo per l'intervento amministrativo di Monte Titoli conseguente alla mancata comunicazione/aggiornamento di dati operativi e/o a richieste di storno/ rettifica e/o tardiva comunicazione di istruzioni su operazioni societarie da parte degli intermediari

50,00 SA0094

Inoltro di informative al sistema su richiesta dell'intermediario per testi non eccedenti n. 50 righe

150,00 SA0092

Inoltro di informative al sistema su richiesta dell'intermediario per ciascuna riga eccedente il limite di 50 righe

2,00 SA0093

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Corrispettivo per l'intervento amministrativo di Monte Titoli per garantire il buon fine delle istruzioni impartite dagli intermediari, o delle disposizioni di pagamento impartite da Monte Titoli per conto degli intermediari, dovuto alla mancata comunicazione/mancato aggiornamento dei dati operativi. Rientrano in tale ambito le istruzioni di storno/rettifica delle operazioni societarie e per i costi di conversione in euro

Corrispettivo applicabile per l'intervento amministrativo di Monte Titoli finalizzato al recupero di penali/interessi passivi addebitati dalla depositaria estera per dichiarazione e/o pagamento tardivo da parte dell'intermediario nell'ambito della FTT.

50,00 SA0089

Out of Pocket (spese legali, amministrative, eccetera) Applicabile per

pertinenza CONSUL

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15.0 Ambiente di collaudo

L'utilizzo dell'ambiente di collaudo di Monte Titoli è incluso nei corrispettivi dei servizi. Solamente a fronte di richieste

utente per un supporto personalizzato, come ad esempio nei casi di fusioni, migrazione dei sistemi tecnologici del

cliente, riorganizzazioni societarie, Monte Titoli applicherà un corrispettivo. Per maggiori informazioni consultare il

documento "linee guida all'utilizzo dell'ambiente di collaudo".

Non si applica inoltre alcuna tariffa durante le finestre di test annunciate da Monte Titoli in occasione del

lancio/upgrade di servizi, qualora oggetto di test fossero le funzionalità annunciate dalla stessa, e nei casi in cui il test,

in condivisione con Monte Titoli, viene considerato propedeutico alla verifica del corretto funzionamento delle sue

applicazioni a fronte di casistiche particolari.


Supporto personalizzato ad attività di collaudo richiesta dal cliente durante i giorni feriali (per giornata)

500,00 CONSUL

Supporto personalizzato ad attività di collaudo richiesta dal cliente durante i giorni festivi (per giornata)

2.000,00 CONSUL

Documents

Monte Titoli - London Stock Exchange Group...2.0 Gestione accentrata 6 2.1 Conto titoli 6 2.2 Custodia – commissioni di accentramento6 2.3 Regolamento contante connesso agli eventi