Upload
others
View
1
Download
0
Embed Size (px)
Citation preview
Godiπnje izvjeπÊe 2001.
Godiπnje izvjeπÊe 2001.
3
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
I Uvod 4
II Petogodiπnji pregled poslovanja i osnovni financijski pokazatelji 6
za Grupu, temeljeni na revidiranim financijskim izvjeπÊima 6
za Banku, temeljeni na revidiranim financijskim izvjeπÊima 7
III IzvjeπÊe Predsjednika Uprave 8
IV Opis poslovanja 12
V Pregled hrvatskog gospodarstva u 2001. 14
VI Financijski pregled i pregled poslovanja 17
VII Poslovodstvo i organizacija upravljanja 25
VIII Odgovornosti Uprave 31
IX IzvjeπÊe revizora 33
X Financijska izvjeπÊa 35
Financijska izvjeπÊa Grupe 35
Financijska izvjeπÊa Banke 41
RaËunovodstvene konvencije i politike 47
Biljeπke uz financijska izvjeπÊa Grupe i Banke 54
XI Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima (nerevidirana) 106
XII Informacije dioniËarima 113
Sadræaj
4 Uvod
Uvod
Uprava ZagrebaËke banke d.d. sa zadovoljstvom podnosi Godiπnje izvjeπÊe dioniËarima
Banke. IzvjeπÊe obuhvaÊa financijski pregled, pregled poslovanja, revidirana financijska
izvjeπÊa i popratno izvjeπÊe revizora, te
dodatna nerevidirana financijska izvjeπÊa
iskazana u EUR-ima. Revidirana financijska
izvjeπÊa prikazana su za Banku i za Grupu
ZagrebaËke banke.
Godiπnje izvjeπÊe na hrvatskom i engleskom
jeziku
Ovaj dokument ukljuËuje Godiπnje izvjeπÊe ZagrebaËke
banke d.d. za 2001. na hrvatskom jeziku koje se podnosi
dioniËarima Banke na glavnoj skupπtini. IzvjeπÊe je izdano
i na engleskom jeziku.
Pravni oblik
Godiπnje izvjeπÊe ukljuËuje godiπnja financijska izvjeπÊa
izraena u skladu s Meunarodnim raËunovodstvenim
standardima i revidirana u skladu s Meunarodnim
revizijskim standardima.
Godiπnje izvjeπÊe izraeno je u skladu s Ëlankom 276
Zakona o trgovaËkim druπtvima, prema kojem Uprava
mora podnijeti glavnoj skupπtini IzvjeπÊe o stanju druπtva,
6 Petogodiπnji pregled poslovanja Grupe
Petogodiπnji pregled poslovanja Grupe
Prepravljeno
2001. 2000. 1999. 1998. 1997.
u u u u u
milijunima milijunima milijunima milijunima milijunima
RaËun dobiti i gubitka i bilanca kn kn kn kn kn
Ukupan prihod 2.673 3.145 2.090 2.125 1.925
Dobit prije umanjenja vrijednosti i ostalih rezerviranja 848 1.396 686 676 550
Dobit prije poreza 603 1.079 341 290 445
Neto dobit tekuÊe godine 464 977 285 197 328
DioniËki kapital i rezerve 3.766 3.641 3.158 2.919 2.550
Ukupna aktiva 47.772 37.196 28.748 26.288 23.432
Pokazatelji po dionici kn kn kn kn kn
Zarada po dionici 171 359 111 79 126
Dividenda po dionici 140,6 117,0 20,3 19,4 24,7
Neto aktiva po dionici 1.305 1.262 1.095 1.012 884
Prinos na kapital i ukupnu aktivu % % % % %
Prinos poslije oporezivanja na prosjeËni kapital i rezerve 12,52 28,76 9,38 7,21 13,18
Prinos prije oporezivanja na prosjeËnu ukupnu aktivu 1,42 3,28 1,24 1,17 2,01
Gore navedene financijske informacije izdvojene su ili
izvedene iz revidiranih financijskih izvjeπÊa Grupe za
svaku od pet godina zakljuËno s 31. prosincem 2001.
Financijske informacije za 2000. godinu prepravljene su
u skladu s promjenama raËunovodstvenih politika, kao
πto je navedeno u biljeπci 42. Financijske informacije za
razdoblje prije 2000. godine nisu prepravljene jer efekt
promjene raËunovodstvenih politika u tim razdobljima
nije znaËajan.
7
Petogodiπnji pregled poslovanja Banke
Prepravljeno
2001. 2000. 1999. 1998. 1997.
u u u u u
milijunima milijunima milijunima milijunima milijunima
RaËun dobiti i gubitka i bilanca kn kn kn kn kn
Ukupan prihod 1.928 2.395 1.687 1.514 1.319
Dobit prije umanjenja vrijednosti i ostalih rezerviranja 683 1.294 720 620 515
Dobit prije poreza 516 1.009 379 364 407
Neto dobit tekuÊe godine 387 939 304 262 270
DioniËki kapital i rezerve 3.667 3.614 3.168 2.909 2.477
Ukupna aktiva 41.079 32.453 27.406 25.726 22.813
Pokazatelji po dionici kn kn kn kn kn
Zarada po dionici 143 345 119 105 104
Dividenda po dionici 140,6 117,0 20,3 19,4 24,7
Neto aktiva po dionici 1.271 1.253 1.098 1.009 859
Prinos na kapital i ukupnu aktivu % % % % %
Prinos poslije oporezivanja na prosjeËni kapital i rezerve 10,63 27,70 10,01 9,71 11,05
Prinos prije oporezivanja na prosjeËnu ukupnu aktivu 1,40 3,37 1,43 1,50 1,90
Gore navedene financijske informacije izdvojene su ili
izvedene iz revidiranih financijskih izvjeπÊa Banke za
svaku od pet godina zakljuËno s 31. prosincem 2001.
Financijske informacije za 2000. godinu prepravljene su
u skladu s promjenama raËunovodstvenih politika, kao
πto je navedeno u biljeπci 42. Financijske informacije za
razdoblje prije 2000. godine nisu prepravljane jer efekt
promjene raËunovodstvenih politika u tim razdobljima
nije znaËajan.
Petogodiπnji pregled poslovanja Banke
IzvjeπÊePredsjednika Uprave
8
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
IzvjeπÊe Predsjednika Uprave
¹ U 2000. godini Grupa je ostvarila 1.079 milijuna kn dobiti prije poreza. Ukoliko se iz tog rezultata iskljuËi efekt kapitalnedobiti od prodaje dionica Plive (461 milijun kn) te prihod po osnovi revalorizacije zamjenskih obveznica (108 milijuna kn)tada rezultat Grupe prije poreza za 2000. godinu iznosi 510 milijuna kn.U 2001. godini efekt vrednovanja dionica Plive, sukladno njihovoj cijeni na burzi, na dan 31. prosinca 2001. donio je 70milijuna kn nerealiziranog gubitka, dok rashod po osnovi revalorizacije zamjenskih obveznica iznosi 39 milijuna kn, takoda je rezultat ukupno umanjen za 109 milijuna kn. Nakon iskljuËenja tih stavki, dobit prije oporezivanja iznosila je 712milijuna kn.
Poπtovani dioniËari, izuzetno mi je zadovoljstvo predstaviti
financijsko izvjeπÊe Grupe ZagrebaËke banke za 2001.
godinu.
Grupa ZagrebaËke banke uspjeπno je zavrπila 2001.
poslovnu godinu ostvarivπi dobit prije oporezivanja u
iznosu 603 milijuna kn. Dobit ZagrebaËke banke prije
oporezivanja dosegla je 516 milijuna kn, dok su ostale
Ëlanice Grupe doprinijele ukupnoj dobiti prije poreza u
iznosu od 87 milijuna kn.
U usporedbi s 2000. godinom, nakon iskljuËenja
najznaËajnih utjecaja primjene Meunarodnog
raËunovodstvenog standarda 39 (revalorizacija dionica
Plive) i indeksacije zamjenskih obveznica dobit prije
poreza ostvarena iz osnovne bankarske djelatnosti
porasla je za 40%¹ u odnosu na 2000. godinu. Ovaj
uspjeh posebno je vrijedan uzme li se u obzir zaoπtrena
konkurencija i nastavak trenda pada kamatnih stopa.
U 2001. godini uspjeli smo neoËekivano nadmaπiti rast
πtednje u odnosu na prethodnu, rekordnu 2000. godinu.
U Grupi ZagrebaËke banke tijekom 2001. godine πtednja
je porasla za 1,5 milijardu EUR, a na razini Banke rast
je iznosio 1,2 milijarde EUR. Sigurno je da je na ovako
snaæan rast utjecala zamjena novËanica zemalja Ëlanica
EMU u EUR, no opredjeljenje velikog broja graana da
upravo u ZagrebaËku banku donesu svoje dugo Ëuvane
uπteevine izvan banaka, i to u tako znaËajnom iznosu,
potvrda je sigurnosti naπeg poslovanja te povjerenja
koje uæivamo.
Osim znaËajnog rasta πtednje, vrijedno je naglasiti kako
su naπa Ëetiri investicijska fonda (ZB Plus, ZB Europlus,
ZB Bond i ZB Global), kojima upravlja ZB Invest, Ëlanica
Grupe ZagrebaËke banke, uspjeli prikupiti gotovo 1
milijardu kn do 1. veljaËe 2002., Ëime smo potvrdili svoju
vodeÊu poziciju u ulagaËkim proizvodima.
Takoer, vaæno je spomenuti da smo u sklopu mirovinske
reforme ostvarili izuzetne rezultate, zajedno s partnerom
Allianz AG München. Naime, Banka i Allianz AG München
su osnovali obvezni mirovinski fond AZ fond kojim
upravlja Allianz ZB, pridruæeno druπtvo ZagrebaËke banke.
Ukupno gledano, zadræali smo vodeÊu poziciju u Hrvatskoj
u svim segmentima poslovanja i to unatoË znatno
pooπtrenoj konkurenciji, te smo dodatno uËvrstili i proπirili
svoje poslovanje na træiπtu susjedne Bosne i
Hercegovine.
Poslovanje s graanima
Tradicija sigurnosti i atraktivnosti πtednje, rastuÊe
povjerenje graana, kao i uvoenje efektive EUR-a,
osigurali su u 2001. godini porast ukupne πtednje graana
9
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
IzvjeπÊe Predsjednika Uprave
od 43%. ©tednja graana je u prosincu dostigla 3,2
milijarde EUR u ZagrebaËkoj banci, dok ukupna πtednja
graana na razini Grupe krajem 2001. godine iznosi 3,8
milijardi EUR.
Ukupni zajmovi graanima krajem godine iznose 8,8
milijardi kn, odnosno 13% viπe u usporedbi s 2000.
godinom.
Obiljeæje poslovanja s graanima je znaËajno sniæavanje
cijena proizvoda i usluga, Ëime smo, nadam se, dodatno
opravdali povjerenje klijenata. Osim poboljπanja
komercijalnih uvjeta naπih proizvoda i usluga, nastavili
smo i s uvoenjem novih, atraktivnih proizvoda kao πto
su otvorena πtednja, studentski raËun, te proπirili kreditnu
ponudu prilagoavajuÊi je razliËitim segmentima klijenata
ovisno o njihovim potrebama i moguÊnostima. Pored
toga, nastavili smo s promoviranjem direktnih kanala
distribucije, posjedujemo jedinu mreæu uplatno-isplatnih
bankomata, a uz veÊ tradicionalnu ponudu telebankinga
i telefonskog bankarstva (zabafon), tijekom 2001. razvili
smo i internet rjeπenje (e-zaba). Veseli nas Ëinjenica da
konstantno raste broj klijenata, korisnika naπih direktnih
kanala distribucije i transakcija, koji su od poËetnog
uvoenja prvih bankomata i bankovnih kartica na
hrvatskom træiπtu nastavili s prihvaÊanjem sve
sofisticiranijih proizvoda, koje nudi ZagrebaËka banka
kao træiπni lider. Time je Banka pribliæila svoje usluge
klijentima i bitno smanjila potrebu za dolazak u poslovnice.
Kao dokaz ovoj tvrdnji navodim da je udio transakcija
koje se obavljaju u poslovnicama ZagrebaËke banke u
ukupnom broju transakcija s graanima pao ispod 50%
svih transakcija u poslovanju s graanima, odnosno da
se viπe od 50% transakcija odvija putem direktnih kanala
distribucije (bankomati, POS-ovi, kartice, PC i telefonsko
bankarstvo), dakle izvan poslovnica (prije svega nekoliko
godina, ovaj odnos je iznosio 80:20 u korist transakcija
obavljenih u poslovnicama). Ovime, naravno,
poveÊavamo troπkovnu efikasnost poslovanja,
omoguÊavamo klijentu jeftiniju uslugu, ali i kvalitetniju
uslugu u poslovnicama, koje postaju mjesto gdje se
klijenta savjetuje o moguÊnostima i najboljim rjeπenjima
za ulaganje, kreditiranje, investiranje i sl. Podsjetio bih
da je ZagrebaËka banka prva hrvatska banka koja je na
zadovoljstvo svojih klijenata osposobila i zapoËela
komunikaciju i odræavanje poslovnog odnosa s klijentima
putem osobnih bankara.
U sijeËnju 2002. godine, najavili smo i proveli, sukladno
strategiji vodeÊe banke, daljnje znaËajno poboljπanje
kreditnih uvjeta koje se odnosi na viπe od 70% kreditnog
portfelja ZagrebaËke banke plasiranog graanima.
ZagrebaËka banka posluje s najveÊim brojem klijenata
u Hrvatskoj, odnosno s preko 1,5 milijun graana, a po
volumenu ostvaruje i najveÊi træiπni udio. Uvjereni smo
da je broj i raznolika struktura naπih klijenata jedan od
najznaËajnijih elemenata daljnjega rasta i uspjeha.
Poslovanje s pravnim osobama
Nakon nekoliko stagnantnih godina, prije svega uslijed
opÊe gospodarske situacije, proπle je godine porasla
potraænja za kreditiranjem pravnih osoba. Ukupni bruto
plasmani druπtvima iznose 10,4 milijarde kn i u odnosu
na kraj 2000. godine uveÊani su za 1,0 milijardu kn ili
oko 10%.
U namjeri da poboljπamo konkurentnost, i dodatno
potaknemo poduzetniËku aktivnost, a time i pridonesemo
razvoju hrvatskog gospodarstva, u nekoliko navrata bitno
smo sniæavali kamatne stope na zajmove pravnim
osobama (smanjenje se kreÊe od 0,5 do 5 pp). Time
smo najπiru paletu kreditnih proizvoda u Hrvatskoj joπ
viπe pribliæili svojim klijentima - pravnim osobama, te i
u ovom sluËaju nadam se, potvrdili ulogu vodeÊe banke
u kreiranju træiπnih trendova.
Nastavljena je i uspjeπna suradnja na kreditiranju malog
i srednjeg poduzetniπtva u suradnji s Ministarstvom za
obrt, malo i srednje poduzetniπtvo i jedinicama podruËne
i lokalne samouprave. Temeljem zakljuËenih ugovora o
poslovnoj suradnji iz 2000. godine po programu "Gruda
snijega", Banka je u 2001. godini odobrila 557 zajmova
u vrijednosti 230 milijuna kn od Ëega se 80 milijuna kn
odnosi na kreditiranje u suradnji s Gradom Zagrebom.
Po programu kreditiranja izvoza iz 2000. godine odobreno
je 97 zajmova u vrijednosti 210 milijuna kn.
Za realizaciju programa "Poduzetnik" iz 2001. godine,
zakljuËeni su ugovori o poslovnoj suradnji s 27 jedinica
podruËne i lokalne samouprave temeljem kojih Êe Banka
osigurati kreditni fond u iznosu 420 milijuna kn.
NajznaËajniji dio zajmova realizira se u suradnji s Gradom
Zagrebom (oko 30%), a vrlo dobri rezultati ostvareni su
i u Primorsko-goranskoj, ZagrebaËkoj, Krapinsko-
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
10 IzvjeπÊe Predsjednika Uprave
zagorskoj, Istarskoj, VirovitiËko-podravskoj, Vukovarsko-
srijemskoj i Bjelovarsko-bilogorskoj æupaniji.
ZagrebaËka banka aktivni je sudionik reforme platnog
prometa. Dugotrajno smo se pripremali za promjene,
dijelom zato jer se radi o izuzetno vaænom i sloæenom
poduhvatu, a dijelom i zbog kaπnjenja u provoenju
reforme kojom je u konaËnici, omoguÊeno da se platni
promet, kao kljuËni dio bankarskog poslovanja, odvija u
bankama. Sada smo u moguÊnosti, zahvaljujuÊi
dobivenom odobrenju od HNB-a, otvoriti kunske platno-
prometne raËune svim pravnim osobama. Aktivno
ukljuËivanje u platni promet u zemlji i uvoenje Interneta
kao kanala distribucije za ukupne usluge deviznog i
kunskog platnog prometa, otvaraju nove dimenzije
buduÊeg bankarstva, odnosno bankarskih usluga
ZagrebaËke banke. Naπe tehnoloπko rjeπenje e-zaba,
koje koristi Internet kao platformu za obavljanje deviznog
i kunskog platnog prometa, zasniva se na najmodernijim
svjetskim tehnologijama te omoguÊava bræe,
jednostavnije i pouzdanije poslovanje 24 sata na dan,
365 dana u godini.
Transakcije na træiπtu kapitala
Nova izdanja
ZagrebaËka banka je i ove godine bila vodeÊi sudionik
u gotovo svim transakcijama na træiπtu kapitala.
ZagrebaËka banka, kao jedan od aranæera i zajmodavatelja
realizirala je, s uglednim meunarodnim bankama, prvi
euro-sindicirani zajam za Grad Zagreb u iznosu od 34
milijuna EUR.
Sudjelovali smo takoer i u inauguralnom izdanju
obveznica RH na domaÊem træiπtu u iznosu od 200
milijuna EUR dospijeÊa 2004., te u posljednjem izdanju
krajem godine u iznosu od 200 milijuna EUR dospijeÊa
2008. godine i to kao zajedniËki agent izdanja, vodeÊi
aranæer i pokrovitelj cjelokupnog izdanja.
JaËanje domaÊeg træiπta kapitala daje Dræavi alternativnu
moguÊnost financiranja, Ëime se umanjuje ovisnost o
financiranju na inozemnom træiπtu. Ove Êe promjene,
vjerujemo, utjecati na porast cijena hrvatskih izdanja
duæniËkih vrijednosnica na sekundarnom træiπtu, a πto
bi trebalo joπ viπe uËvrstiti sklonost postojeÊih ulagaËa
prema hrvatskim vrijednosnicama. Za oËekivati je da Êe
time padati i cijena buduÊih zaduæenja Republike
Hrvatske, pod pretpostavkom daljnjeg poboljπanja
politiËke i gospodarske situacije.
Prodaja nebankarskog vlasniËkog portfelja
Nakon prodaje turistiËke tvrtke Jadranturist iz Rovinja,
ZagrebaËka banka nastavila je ranije zapoËetu prodaju
nebankarskih vlasniËkih udjela, pa je tako u svibnju
prodala Novoj kreditnoj banci Maribor svoj 21%-tni udjel
u Adria Bank iz BeËa, a u kolovozu tvrtki Autor d.o.o.
udjel od 88,4% u Croatia records-u.
Opredijelili smo se za snaæan poslovni rast osnovne
bankarske djelatnosti u zemlji i inozemstvu, pa stoga
namjeravamo nastaviti s daljnjom prodajom nebankarskih
udjela u vlasniπtvu.
Poslovanje Grupe ZagrebaËke banke u Bosni i
Hercegovini
Na træiπtu Bosne i Hercegovine, Grupa je nastavila πiriti
svoje poslovanje. Tijekom 2001. godine konsolidirali
smo naπu poziciju u BiH πirenjem mreæe naπih dviju
banaka, ZagrebaËke banke BH i Universal banke Sarajevo.
Universal banka Sarajevo preuzela je dio poslovanja
Komercijalne banke Tuzla u likvidaciji, Ëime je znatno
proπirena njena infrastruktura i baza klijenata.
Istovremeno, uskladili smo vrijednost preuzete neto
aktive na fer vrijednost, te priznali gubitak od umanjenja
vrijednosti i stvorili solidne temelje za bræi razvoj
poslovanja i rast profitabilnosti.
U ZagrebaËkoj banci BH depoziti su porasli za 91%, te
krajem 2002. godine iznose 254 milijuna EUR πto ovu
banku svrstava u red vodeÊih banaka po πtednji u Bosni
i Hercegovini. U okviru reforme platnog prometa u Bosni
i Hercegovini, ZagrebaËka banka BH jedna je od vodeÊih
banaka prema broju otvorenih raËuna i transakcija.
Tijekom 2001. godine ZagrebaËka banka BH je zauzela
vodeÊu poziciju u uslugama direktnog bankarstva
instaliranjem bankomata i POS ureaja, te u izdavanju
Maestro International debitnih kartica te VISA kartica.
ZagrebaËka banka BH otvorila je i prvu poslovnicu u
Banja Luci, Ëime je poslovanje Grupe ZagrebaËke banke
11
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
IzvjeπÊe Predsjednika Uprave
proπireno na cijeli teritorij Bosne i Hercegovine.
Strateπko povezivanje s bankom UniCredito
Italiano i osiguravateljem Allianz
Kao πto je poznato (iz naπih izjava za javnost), Uprava
ZagrebaËke banke zapoËela je tijekom 2001. godine
pregovore oko strateπkog povezivanja s Konzorcijem
koji Ëine jedna od najuspjeπnijih financijskih institucija
u Europi UniCredito Italiano i najveÊi europski
osiguravatelj Allianz iz Münchena. Transakcija strateπkog
povezivanja s Konzorcijem uspjeπno je okonËana
poËetkom oæujka 2002.
S danaπnjim danom, Konzorcij ima viπe od 80% kapitala
Banke s pravom glasa te Êe Banka postati Ëlanica
UniCredito Grupe.
Strateπko partnerstvo s Konzorcijem osigurat Êe nam
postizanje najviπih standarda u svim naπim aktivnostima,
a posebno u pruæanju usluga klijentima. ZagrebaËka
banka zadræat Êe prepoznatljivost svog imena i hrvatski
identitet, a dobit Êe potporu Konzorcija u svom πirenju
u susjednim zemljama.
***
Zahvaljujem svim klijentima i poslovnim partnerima te
dioniËarima, na povjerenju tijekom proteklih godina i
veselim se naπim zajedniËkim uspjesima u buduÊnosti.
Takoer, zahvaljujem na doprinosu kolega Ëlanova Uprave
i Nadzornog odbora, direktorima i zaposlenicima koji veÊ
godinama grade i unapreuju Grupu i Banku kao vodeÊe
financijske institucije u Hrvatskoj, te partnera na treÊim
træiπtima.
Franjo LukoviÊ
Predsjednik Uprave
12 Opis poslovanja
Opis poslovanja
Grupa ZagrebaËke banke je grupacija sa sjediπtem u
Hrvatskoj i pruæa sve vrste financijskih usluga pravnim
osobama i stanovniπtvu u Hrvatskoj i susjednoj Bosni
i Hercegovini. Grupa u strukturi komitenata ima viπe od
8.000 pravnih osoba - korisnika zajmova Grupe, preko
100.000 pravnih osoba - deponenata, preko 1,5 milijun
graana - deponenata, te preko 150.000 graana korisnika
zajmova.
Banka pruæa cjelokupnu paletu bankovnih usluga koje
ukljuËuju poslovanje s pravnim osobama, stanovniπtvom
i bankama, poslovanje s inozemstvom te usluge
investicijskog bankarstva.
ZagrebaËka banka d.d. je ovlaπtena
poslovna banka koja posluje u Hrvatskoj
i matiËno je druπtvo Grupe ZagrebaËke
banke.
13
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Poslovanje podruænica
Glavne podruænice Banke na dan 31. prosinca 2001.
prikazane su u tablici u nastavku:
Pravna osoba Adresa Zemlja PodruËje % kapitala
sjediπta djelatnosti u vlasniπtvu
Grupe
Varaædinska banka d.d. Kapucinski trg 5 Hrvatska Bankarstvo 93,8
42000 Varaædin
Prva stambena πtedionica d.d. Nova Ves 11 Hrvatska Bankarstvo 100,0
10000 Zagreb
Hrvatska stambena πtedionica d.d. Kapucinski trg 5 Hrvatska Bankarstvo 55,0
42000 Varaædin
ZagrebaËka banka BH d.d. Kardinala Stepinca bb Bosna i Bankarstvo 73,6
88000 Mostar Hercegovina
Universal banka d.d. Branilaca Sarajeva 20 Bosna i Bankarstvo 98,9
33000 Sarajevo Hercegovina
ZB Brokeri d.o.o. Paromlinska 2 Hrvatska Trgovanje 100,0
10000 Zagreb vrijednosnicama
Zagreb nekretnine d.o.o. Nova Ves 17 Hrvatska Nekretnine 100,0
10000 Zagreb
ZB Invest d.o.o. GrπkoviÊeva 31 Hrvatska Upravljanje 100,0
10000 Zagreb fondovima
ZABA turizam d.o.o. Paromlinska 2 Hrvatska Ulaganja 100,0
10000 Zagreb
Istraturist Holding d.d. Jadranska 66 Hrvatska Turizam 71,8
51470 Umag
Centar Kaptol d.o.o. Nova Ves 17 Hrvatska Ulaganja u 100,0
10000 Zagreb nekretnine
Centar gradski podrum d.o.o. Augusta Cesarca 2 Hrvatska Upravljanje 100,0
10000 Zagreb nekretninama
Opis poslovanja
14 Pregled hrvatskog gospodarstva u 2001. godini
Pregled hrvatskog gospodarstva u 2001. godini
Makro-ekonomski pokazatelji za Hrvatsku
2001. 2000. 1999.
Procjena glavnog
ekonomiste Banke
Bruto domaÊi proizvod, % promjene 4,0 3,7 (0,4)
BDP po glavi stanovnika, u USD 4.720 4.344 4.399
Osobna potroπnja, % promjene 5,2 4,1 (2,7)
Javna potroπnja, % promjene (4,8) (0,7) 0,8
Investicije u fiksna sredstva, % promjene 7,5 (3,5) (1,1)
Izvoz robe i usluga, % promjene 9,2 8,7 0,7
Uvoz robe i usluga, % promjene 14,0 4,2 (2,7)
PreraivaËka industrija, % promjene 6,4 2,9 (2,9)
Graevinarstvo, % promjene 3,1 (9,1) (7,7)
Turizam (noÊenja), % promjene 11,0 45,0 (15,0)
Stopa nezaposlenosti (prema istraæivanju), % 15,5 16,0 13,6
Cijene na malo, % promjene 4,9 6,2 4,2
Bilanca srediπnje dræave prije privatizacije, (% BDP) (4,5) (6,9) (6,4)
TekuÊa bilanca plaÊanja, (% BDP) (3,9) (2,1) (7,0)
Vanjski dug, milijarde USD 11,2 11,0 9,9
Inozemna aktiva monetarnog sustava, milijarde USD 8,6 5,9 4,6
NovËana masa (M1), % promjene, kraj razdoblja 19,4 30,7 2,6
ProsjeËni teËaj kn/EUR 7,49 7,63 7,58
TeËaj kn/EUR na kraju godine 7,37 7,60 7,68
Izvori: Dræavni zavod za statistiku, Hrvatska narodna banka i Ministarstvo financija
15
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Pregled hrvatskog gospodarstva u 2001. godini
OjaËan oporavak gospodarstva
U 2001. godini, ojaËan je trend oporavka gospodarstva,
zapoËet u prethodnoj godini. Porastu bruto domaÊeg
proizvoda od oko 4,0% uz nastavak relativno dinamiËnog
rasta osobne potroπnje (5,2%) te daljnjeg jaËanja izvoza
robe i usluga (9,2%), znatno je doprinio i porast investicija
u fiksna sredstva od 7,5%.
Snaæan skok ulaganja u opremu (oko 20%) najznaËajnija
je promjena u odnosu na prethodnih nekoliko godina
obiljeæenih padom ulaganja koja ukazuje na bitnu pozitivnu
promjenu oËekivanja domaÊih i stranih ulagaËa u odnosu
na perspektive buduÊih gospodarskih kretanja. Tome je
znatno doprinijelo zakljuËivanje Sporazuma o stabilizaciji
i pridruæivanju s Europskom Unijom, Ëime je uËinjen
odluËan korak prema buduÊem Ëlanstvu u EU, te niza
sporazuma o slobodnoj trgovini sa zemljama CEFTA-e,
EFTA-e i jugoistoËne Europe Ëime je liberaliziran pristup
hrvatskih proizvoda træiπtu od oko 600 milijuna ljudi.
ZnaËajan rast domaÊe i izvozne potraænje generirao je
relativno visoke stope rasta u industriji, turizmu, trgovini
i prometu, a i graevinarstvo je uspjelo preokrenuti
viπegodiπnji trend pada.
U takvom kontekstu, ostvareni su i relativno povoljniji
trendovi na træiπtu rada. Postupno se zaustavlja trend
pada zaposlenosti u druπtvima koja se restrukturiraju,
a istovremeno jaËa trend zapoπljavanja u novim malim
i srednjim druπtvima, πto rezultira zaustavljanjem pada
ukupne zaposlenosti u nepoljoprivrednom poslovnom
sektoru te zaustavljanjem rasta stope nezaposlenosti.
Deficit tekuÊe bilance plaÊanja na odræivoj razini
Iako je jaËanje domaÊe i izvozne potraænje, a posebno
investicijske, zbog njihove visoke uvozne intenzivnosti,
rezultiralo znaËajnim poveÊanjem uvoza, naroËito
investicijske opreme, deficit tekuÊe bilance, usprkos
poveÊanju u odnosu na prethodnu godinu, zadræan je
na odræivoj razini od oko 3,9% BDP-a. Deficit tekuÊe
bilance financiran je prilivom kapitala kroz direktna strana
ulaganja.
Ublaæavanju tekuÊeg deficita znatno je doprinio i snaæan
porast prihoda od turizma, a znaËajan porast inozemne
aktive monetarnog sustava, uz tek manji rast inozemnog
duga u odnosu na prethodnu godinu, rezultirao je
znaËajnim smanjenjem neto inozemnog duga i time
ojaËao vanjsku likvidnost i solventnost zemlje te njezinu
poziciju na meunarodnim financijskim træiπtima.
Nastavljena politika fiskalnog prilagoavanja
Restriktivnom politikom javnih izdataka te postupnim
smanjenjem ukupnog poreznog tereta, nastavljena je
politika fiskalne prilagodbe, zapoËeta u 2000. godini,
koja je usmjerena na stvaranje preduvjeta za dinamiËniji
dugoroËni rast gospodarstva.
Promjene u sferi socijalnih davanja uvedene krajem
godine, te pripremljene reforme mirovinskog i
zdravstvenog sustava koje Êe se primijeniti u 2002.
godini, vodit Êe daljnjoj prilagodbi javnog sektora i
dugoroËnoj odræivosti javnih financija.
Monetarna i kreditna ekspanzija
JaËanju domaÊe potraænje i gospodarskog rasta u 2001.
godini znatno je doprinio nastavak monetarne ekspanzije
temeljem monetizacije priljeva inozemnog kapitala te
znatnog jaËanja kreditne aktivnosti banaka. Snaæan rast
monetarnih agregata rezultirao je padom kamatnih stopa
banaka.
Kreditna aktivnost banaka potaknuta je, uz veÊu potraænju
za zajmovima, i rastom πtednje te poveÊanom likvidnoπÊu
banaka pod utjecajem smanjenja stope obvezne rezerve.
Zamjena "in-valuta" u euro dovela je krajem godine do
znaËajnog priljeva sredstava koja su se dræala izvan
bankarskog sustava, u visini od oko 15% ukupnih likvidnih
sredstava (M4), u bankarski sustav, πto je stvorilo osnovu
za daljnji pad kamatnih stopa i ekspanziju zajmova.
Smanjenje inflacije uz umjereno jaËanje teËaja
kune
Usprkos znaËajnom priljevu inozemnog kapitala, veÊe
jaËanje teËaja kune prema euru sprijeËeno je
intervencijama srediπnje banke na deviznom træiπtu.
Umjerena aprecijacija teËaja, pad cijena nafte te blago
smanjenje jediniËnih troπkova rada, rezultirali su
16
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Pregled hrvatskog gospodarstva u 2001. godini
usporavanjem inflacije krajem 2001. godine na 2,6%
godiπnje.
Bankarstvo
Nastavkom procesa konsolidacije bankarskog sektora,
koji Êe se uglavnom dovrπiti tijekom 2002. godine,
formirano je konkurentno træiπte bankarskih usluga na
kojem dominira nekoliko vodeÊih banaka, odnosno
bankarskih grupacija, koje su upravljane u skladu s
meunarodnim standardima te nude sve suvremene
bankarske usluge zasnovane na razvijenoj tehnoloπkoj
osnovi.
Takoer, usvojenim novim zakonom o srediπnjoj banci
te novim zakonom o bankama, koji je u proceduri
donoπenja, i regulatorni okvir bankarskog poslovanja
znatno se pribliæava standardima Europske Unije.
To je, zajedno s u praksi potvrenim urednim
funkcioniranjem sustava osiguranja πtednih depozita,
rezultiralo daljnjim jaËanjem povjerenja u bankarski sustav
πto se manifestiralo visokim stopama rasta πtednje.
Istovremeno, banke su bile sve spremnije uz niæe
kamatne stope i naknade zadovoljiti rastuÊu potraænju
za bankarskim uslugama pravnih osoba, kuÊanstava te
srediπnje i lokalne dræave.
17
Annual Report 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
Financijski pregled i pregled poslovanja
Rezultati Grupe
Grupa je u 2001. godini ostvarila dobit prije oporezivanja
u iznosu od 603 milijuna kn. Pri usporedbi ostvarenih
financijskih rezultata u odnosu na prethodnu godinu
treba imati u vidu niz stavaka koje se pojavljuju
jednokratno i Ëija volatilnost utjeËe na usporedivost
pokazatelja o uspjeπnosti Grupe. Izmeu ostalog, u
2000. godini na visinu dobiti veliki je utjecaj imao prihod
ostvaren prodajom dijela vlasniËkog portfelja dionica
Plive kao i prihodi ostvareni revalorizacijom zamjenskih
obveznica u ukupnom iznosu od 569 milijuna kn. U
2001. godini, revalorizacijom zamjenskih obveznica kao
i svoenjem vrijednosti dionica Plive na træiπnu vrijednost,
ostvaren je rashod u iznosu od 109 milijuna kn.
Nakon iskljuËenja gore navedenih efekata, dobit Grupe
prije poreza za 2001. godinu iznosi 712 milijuna kn i
predstavlja poveÊanje od 40% u odnosu na usporedni
podatak za prethodnu godinu (510 milijuna kn).
Promjene u Grupi
Na usporedivost pokazatelja 2001. i 2000. godine utjecale
su promjene na vlasniËkim udjelima na razini Grupe od
kojih navodimo najznaËajnije.
U oæujku 2001. godine ZagrebaËka banka prodala je svoj
cjelokupni udio u Jadranturistu, bivπoj podruænici koja
se bavi turizmom. U konsolidirani raËun dobiti i gubitka
Grupe ukljuËen je ostvareni rezultat poslovanja
Jadranturista do datuma prodaje. Do kraja godine iz
turistiËkog sektora u Grupi je ostao samo Istraturist, πto
bitno utjeËe na usporedivost prihoda i rashoda s
prethodnom godinom.
18
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Bankarstvo 608 1.119
Turizam 11 21
Ulaganja u nekretnine 3 (17)
Konsolidacijska usklaenja (2) (11)
Dobit iz poslovanja 620 1.112
Stjecanje veÊinskog udjela u Varaædinskoj banci,
ZagrebaËka banka realizirala je koncem svibnja 2000.
godine, zbog Ëega se ova podruænica konsolidira u
financijskim izvjeπÊima Grupe od 1. lipnja 2000. godine,
dok je u 2001. godini ukljuËeno cijelo obraËunsko
razdoblje.
U prosincu 2000. ZagrebaËka banka je stekla veÊinski
udjel u Universal banci iz Sarajeva, stoga je bilanca te
banke konsolidirana s danom 31. prosinca 2000., a raËun
dobiti i gubitka od 1. sijeËnja 2001. U prvom polugodiπtu
2001. godine, Banka je dodatno poveÊala svoj udjel u
Universal banci Sarajevo.
Tijekom 2001. godine u konsolidaciju Grupe ukljuËen je
i ZB Invest, druπtvo koje upravlja investicijskim fondovima
i koje je u manje od dvije godine rada uspjelo prikupiti
znaËajan kapital i pozicionirati se kao træiπni lider u
upravljanju investicijskim fondovima. Fondovi su se
pokazali vrlo atraktivnim, jer omoguÊuju stabilne i viπe
prinose nego πto je kamata na oroËene depozite.
Investicijski fondovi kojima upravlja ZB Invest do poËetka
veljaËe 2002. upravljaju s gotovo 1 milijardom kn te
ostvaruju najveÊi træiπni udio od 56%.
U 2001. godini, ZagrebaËka banka i Allianz AG München
su zajedniËki osnovali Allianz ZB d.o.o., druπtvo za
upravljanje obveznim mirovinskim fondom. U prvoj
godini svog poslovanja druπtvo je ostvarilo gubitke, te
je udio Grupe u tim gubicima ukljuËen u raËun dobiti i
gubitka Grupe. Allianz ZB postigao je izvanredne rezultate,
ne samo temeljem ostvarenog gubitka koji je manji od
planiranog, veÊ i zahvaljujuÊi velikom broju prijavljenih
osiguranika obveznog mirovinskog fonda.
Ostvarenje rezultata Grupe prema poslovnim
segmentima
Bankarstvo je, u skladu s BanËinom orijentacijom na
proπirenju Grupe novim Ëlanicama iz bankovne djelatnosti,
bilo glavni izvor dobiti Grupe ostvarene u 2001. Pozitivno
je bilo i poslovanje turistiËkih podruænica kao i podruænica
Grupe koje se bave upravljanjem nekretninama koje su
ostvarile dobit u poslovanju u iznosu od 3 milijuna kn (u
2000.: gubitak od 17 milijuna kn).
Grupa ZagrebaËke banke obavlja bankarsku djelatnost
u dvije dræave - Hrvatskoj i Bosni i Hercegovini. Udio
ZagrebaËke banke i Varaædinske banke u Republici
Hrvatskoj Ëini 33,8% depozita i 24,1% zajmova
komitentima.
Rezultati ostvareni po pojedinim segmentima, prije
konsolidacijskih usklaenja, sumarno su prikazani u
donjoj tablici.
Ostvarenje rezultata u bankarstvu
U segment bankarstva ukljuËeni su rezultati ZagrebaËke
banke, Varaædinske banke, ZABE BH, Universal banke,
Prve stambene πtedionice, Hrvatske stambene
πtedionice, ZB Brokera, ZANE-a, ZABA turizma i ZB
Investa.
Neto prihod od kamata
Neto prihod od kamata iznosi 1,5 milijardi kn i porastao
je u odnosu na proπlogodiπnje razdoblje za 20,4%,
uglavnom kao rezultat bræeg poveÊanja kamatonosne
aktive. Kamatna maræa Grupe je u odnosu na prosjeËnu
kamatnu maræu ostvarenu tijekom 2000. smanjena s
19
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
Kamatonosna aktiva Kamatna pasiva
2001. 2000. 2001. 2000.
Banke 4,3% 5,9% 5,2% 5,6%
Pravne osobe 10,2% 10,3% 3,2% 3,4%
Javni sektor 6,7% 6,9% 4,8% 5,7%
Stanovniπtvo 11,5% 12,2% 3,1% 3,7%
Ukupno 7,7% 8,5% 3,5% 4,0%
4,5% na 4,3% πto je rezultat stabilizacije gospodarstva
i pooπtrene konkurencije.
Od ukupnog iznosa prihoda od kamata 66,8% potjeËe
od zajmova odobrenih pravnim osobama i stanovniπtvu,
a obraËunane kamate na sredstva stanovniπtva s 58,1%
uËeπÊa najzastupljenije su u rashodima od kamata.
ProsjeËne godiπnje kamatne stope ostvarene u Banci
prikazane su u sljedeÊoj tablici:
ProsjeËne godiπnje kamatne stope
U uvjetima pooπtrene konkurencije, smanjenja riziËnosti
kao i dinamike na meunarodnom træiπtu novca prosjeËne
kamatne stope na zajmove i depozite su u padu, a
poveÊane prihode od kamata Grupa je, uz konkurentnije
uvjete odobravanja zajmova, ostvarivala poveÊanjem
volumena.
Neto prihod od naknada i provizija
Neto prihod od naknada i provizija dostigao je iznos od
573 milijuna kn i zabiljeæio je porast od 27,9%, uglavnom
kao rezultat poveÊanja obujma usluga te uvoenja novih
proizvoda. Prihodi su u 2001. godini porasli 22,1% dok
su rashodi ostvareni na proπlogodiπnjoj razini. Neto
prihod od provizija i naknada Ëini 23,6% ukupnog prihoda
u segmentu bankarstva.
Ostvareni neto prihod od naknada i provizija na razini
Banke iznosi 407 milijuna kn, πto je u odnosu na
prethodnu godinu porast od 10,3%. Banka je u 2001.
godini ostvarila 492 milijuna kn prihoda od naknada, dok
je rashod iznosio 85 milijuna kn.
Prihodi od naknada i provizija poveÊani su u Banci za
8,1%, a najveÊe ostvarenje biljeæe prihodi od kartiËnog
poslovanja (Eurocard/Mastercard i Cirrus Maestro kartice),
koji iznose 171 milijun kn i Ëine 34,7% ukupnog prihoda
od naknada. Uz prihode od kartiËnog poslovanja Banka
znaËajne prihode ostvaruje iz platnog prometa s
inozemstvom, kreditnog poslovanja i izdanih instrumenta
osiguranja plaÊanja.
Rashodi po provizijama i naknadama ostvareni u Banci
na razini su proπlogodiπnjih, pri Ëemu najveÊi udio od
57,7% Ëine rashodi za bankarske usluge u zemlji i
inozemstvu u iznosu od 49,1 milijun kn i najveÊim dijelom
se odnose na rashode po kartiËnom poslovanju.
Ostali prihodi
U okviru bankarstva ostvareno je 318 milijuna kn ostalih
prihoda (u 2000.: 920 milijuna kn). U ovom segmentu
prihoda vaæno je razdvojiti one koji su rezultat redovne
djelatnosti, od onih koji se javljaju samo povremeno. Iz
redovne djelatnosti tijekom 2001. godine ostvareno je
403 milijuna kn ostalih prihoda, πto je za 33,4% viπe od
prethodne godine. U toj skupini najznaËajniji su prihodi
od kupoprodaje deviza u iznosu od 265 milijuna kn,
prihodi od dividendi u iznosu od 22 milijuna kn te prihod
od ulaganja u fondove u inozemstvu od 26 milijuna kn.
Segment bankarstva je u 2000. godini ostvario 617
milijuna kn izvanrednih prihoda od Ëega se na prihod od
prodaje dijela vlasniËkog portfelja dionica Plive odnosilo
461 milijun kn, dok je u 2001. od prodaje vlasniËkih
udjela ostvareno 24 milijuna kn.
Visinu ostvarenih ostalih prihoda u 2001. umanjuje i
rashod po osnovi indeksacije zamjenskih obveznica.
Uslijed pada cijena industrijskih proizvoda u 2001. godini
(kumulativno za 3,18%) ostvaren je rashod od 39 milijuna
kn, dok su prethodne godine zbog rasta cijena
industrijskih proizvoda, indeksacijom zamjenskih
20
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
obveznica ostvareni znaËajni prihodi od 108 milijuna kn.
Troπkovi poslovanja
U usporedbi s 2000. godinom, troπkovi poslovanja Banke
poveÊani su za 144 milijuna kn ili 13,1%. Ostali
administrativni troπkovi Banke u odnosu na prethodnu
godinu porasli su za 67 milijuna kn ili 21,6%, uglavnom
kao rezultat porasta troπkova konzultantskih usluga oko
razrade sporazuma s buduÊim strateπkim partnerom,
troπkova odræavanja informatiËke opreme i ostalih
troπkova koriπtenja software-a te porasta troπkova
prijevoza efektive posebno u prosincu vezano uz zamjenu
in-valuta uvoenjem eura.
Ukupni troπkovi osiguranja depozita na nivou Grupe, koji
se plaÊaju Dræavnoj agenciji za osiguranje πtednih uloga
i sanaciju banaka, iznose 102 milijuna kn πto predstavlja
poveÊanje od 26 milijuna kn ili 34,2% u odnosu na 2000.
godinu. Do poveÊanja troπkova doπlo je prvenstveno
zbog porasta iznosa depozita. Troπak osiguranja depozita
u 2001. godini na nivou Banke iznosi 87 milijuna kn
(2000.: 70 milijuna kn).
Trend kretanja troπkova Grupe takoer je rezultat utjecaja
kupnje novih udjela u segmentu bankarstva.
Gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja
Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova, unatoË bitno
veÊoj aktivi Grupe te ukljuËivanju novih podruænica,
iznose 160 milijuna kn i smanjeni su za 46 milijuna kn
ili 21,9% u odnosu na prethodnu godinu. Na smanjenje
gubitaka od umanjenja vrijednosti prvenstveno je utjecalo
smanjenje rezervacija u Banci, kao rezultat uspjeπne
naplate prethodnih godina rezerviranih zajmova
komitentima. Gubici od umanjenja vrijednosti su tijekom
godine poveÊani kao posljedica umanjenja vrijednosti
dijela kreditnog portfelja Universal banke. VeÊina gubitaka
od umanjenja vrijednosti odnosi se na preuzete zajmove
od Komercijalne banke Tuzla, banke koja je bila u likvidaciji
i dio Ëije imovine i obveza je preuzela Universal banka
u veljaËi 2001. godine.
Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja
ostvareni su u iznosu od 80 milijuna kn i znaËajno su
poveÊani u odnosu na prethodnu godinu kada su iznosili
16 milijuna kn. PoveÊanje je velikim dijelom rezultat
dodatnih umanjenja vrijednosti u Universal banci (za
ostalu imovinu preuzetu od Komercijalne banke Tuzla),
a na poveÊanje su takoer utjecali i gubici od umanjenja
vrijednosti za pojedine vlasniËke udjele na nivou Banke
kao i formiranje rezervacija po sudskim sporovima.
Kao posljedica iskazanog gubitka u Universal banci za
2001. godinu i vjerojatne dokapitalizacije, Banka je
priznala gubitak od umanjenja vrijednosti svog vlasniËkog
udjela u Universal banci od 163 milijuna kn. BuduÊi da
je gubitak Universal banke u cijelosti ukljuËen u
konsolidirani raËun dobiti i gubitka Grupe, gubitak od
umanjenja vrijednosti udjela Banke u Universal banci u
iznosu od 163 milijuna kn u postupku konsolidacije je
eliminiran i iskazuje se samo u izvjeπÊima Banke.
Ostvarenje rezultata u segmentu turizma
U cilju daljnjeg smanjenja nebankarskih udjela, Banka
je u mjesecu oæujku 2001. godine prodala svoj cjelokupan
udio u Jadranturistu Rovinj, tako da iz turistiËkog sektora
u Grupi ostaje samo podruænica Istraturist koja je u
2001. godini ostvarila dobit nakon poreza u iznosu od
37 milijuna kn, πto je za 24 milijuna kn ili 184,6% viπe
od prethodne godine.
Ostvareni prihodi iz poslovanja veÊi su 11,5% kao rezultat
poveÊanja broja noÊenja, poveÊanja prosjeËnih cijena
noÊenja kao i poboljπanja kvalitete smjeπtajnih kapaciteta,
dok su troπkovi poslovanja zadræali proπlogodiπnju razinu.
Broj noÊenja ostvaren u turistiËkim objektima Istraturista
poveÊan je za oko 5,4% u odnosu na prethodnu godinu.
Ostvareni rezultati poslovanja u segmentu
ulaganja u nekretnine
Druπtva koja se bave upravljanjem i ulaganjima u
nekretnine ostvarila su u promatranom razdoblju
konsolidiranu dobit od 3 milijuna kn. Druπtvo Centar
Kaptol je u 2001. godini ostvarilo dobit od 3,6 milijuna
kn. Odræavao je poziciju træiπnog lidera u shopping
centrima Republike Hrvatske, uz visoki stupanj
komercijalizacije. Druπtvo Centar gradski podrum ove
je godine ostvarilo gubitak od 437 tisuÊa kn.
21
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
VlasniËke vrijednosnice
Materijalna i nematerijalna imovina,ulaganja u nekretnine i ostala aktiva
0
20
40
60
80
100
39,2%
41,7%
9,9%
7,2%2,0%
35,0%
51,7%
7,1%4,8%1,4%
Zajmovi komitentima
2000. 2001.
Trendovi u bilanci Grupe
Od poËetka promatranog razdoblja bilanca Grupe porasla
je za 10,6 milijardi kn ili 28,4% i krajem 2001. godine
iznosi 47,8 milijardi kn. Na ovaj porast najviπe je utjecao
priljev deviznih sredstava stanovniπtva uslijed zamjene
efektive EURO in-valuta u EUR. Kako se aktivnost odvijala
u posljednjem tromjeseËju 2001. godine, a posebno pri
kraju prosinca, taj je snaæni rast utjecao na promjenu
strukture bilance.
Uslijed kratkoÊe vremena u kojem se odvijao priljev
depozita, sredstva su plasirana u najlikvidnije instrumente
- u bilanci iskazano pod sredstvima Riznice. Sredstva
Riznice su zabiljeæila porast od 59,3% i u strukturi bilance
sudjeluju s 51,7% (2000.: 41,7%).
Struktura aktive i pasive Grupe
Aktiva
Za potrebe analize aktiva je podijeljena u pet kategorija,
a trendovi pojedinih kategorija prikazani su u donjem
grafikonu.
Sredstva Riznice
Sredstva kojima upravlja Riznica omoguÊuju odvijanje
svakodnevnog poslovanja, donose prinose od plasiranja
sredstava, osiguravaju poπtivanje propisa monetarne
politike HNB-a, a obuhvaÊaju novac u blagajni, tekuÊe
raËune kod banaka, sredstva obvezne rezerve kod HNB-
a, plasmane i zajmove drugim bankama i duæniËke
vrijednosnice.
U usporedbi s 31. prosincem 2000. godine sredstva
Riznice poveÊana su za 9,2 milijarde kn ili 59,3% i 31.
prosinca 2001. iznose 24,7 milijardi kn. NajveÊi porast
biljeæe gotovinske rezerve koje su poveÊane za 3,7
milijardi kn i krajem godine iznose 4,8 milijardi kn. Porast
gotovinskih rezervi prvenstveno je rezultat rekordnog
priljeva depozita stanovniπtva koncem prosinca 2001.
godine.
Tijekom 2001. godine znaËajno su poveÊana i ulaganja
u duæniËke vrijednosnice te plasmane i zajmove drugim
bankama. Ulaganja u duæniËke vrijednosnice poveÊana
su za 3,1 milijardu kn, prvenstveno plasiranjem u
blagajniËke i trezorske zapise te obveznice Republike
Hrvatske te koncem 2001. godine iznose 7 milijardi kn.
Sredstva izdvojene obvezne rezerve poveÊana su za
19,6% u odnosu na prethodno izvjeπtajno razdoblje i
koncem 2001. godine iznose 4,1 milijardu kn. Do
poveÊanja je prvenstveno doπlo zbog poveÊanja osnovice
na koju se obraËunava obvezna rezerva, a u koju su
ukljuËeni uzeti zajmovi u stranoj valuti, s izuzetkom
refinanciranih uzetih zajmova. U 2001. godini Hrvatska
narodna banka snizila je stopu obvezne rezerve s 23,5%
na 19%.
Donja tablica prikazuje strukturu sredstava kojima upravlja
Riznica. Od poËetka godine uËeπÊe sredstava kojima
upravlja Riznica u ukupnoj aktivi Grupe poveÊano je s
41,7% krajem 2000. na 51,7% krajem 2001. godine.
Potraæivanja od RH po javnom dugui zamjenske obveznice
Sredstva Riznice
%
22
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
31. prosinca 31. prosinca
2001. 2000.
% %
Gotovinske rezerve 19,4 7,1
Obvezna rezerva kod HNB-a
- u kunama 9,4 8,7
- u devizama 7,3 13,5
BlagajniËki zapisi 6,8 7,0
Plasmani i zajmovi drugim bankama 33,0 42,7
Ulaganja u fondove 2,3 2,6
DuæniËke vrijednosnice 21,8 18,4
Ukupno 100,0 100,0
2001. 2001. 2000. 2000.
u % u %
milijunima milijunima
kn kn
Bruto zajmovi Pravne osobe 10.425 54,3 9.461 54,9
Stanovniπtvo 8.777 45,7 7.786 45,1
Ukupno 19.202 100,0 17.247 100,0
Rezervacije za umanjenje vrijednosti Pravne osobe (1.888) 76,0 (2.090) 78,9
Stanovniπtvo (597) 24,0 (559) 21,1
Ukupno (2.485) 100,0 (2.649) 100,0
Neto zajmovi Pravne osobe 8.537 51,1 7.371 50,5
Stanovniπtvo 8.180 48,9 7.227 49,5
Ukupno 16.717 100,0 14.598 100,0
Dani zajmovi
U odnosu na poËetak obraËunskog razdoblja neto zajmovi
pravnim osobama i stanovniπtvu poveÊani su za 2,1
milijardu kn ili 14,5% i na kraju 2001. godine iznose 16,7
milijardi kn. Udio zajmova komitentima u ukupnoj aktivi
Grupe nastavlja silazni trend i smanjen je s 39,2% krajem
2000. na 35,0% krajem 2001. godine.
U strukturi bruto zajmova nije doπlo do bitnije promjene
u odnosu na prethodnu godinu. Krajem 2001. godine
taj omjer je iznosio 54,3%:45,7% u korist zajmova
odobrenih pravnim osobama.
U 2001. godini Grupa je smanjila udio rezervacija za
umanjenje vrijednosti u ukupnim bruto zajmovima s
15,4% krajem 2000. godine na 12,9% krajem 2001.
godine. Rezervacije za umanjenje vrijednosti smanjene
su tijekom 2001. godine za 164 milijuna kn. Na kretanje
rezervacija tijekom godine znatno su ujecala: smanjenja
rezervacija kao rezultat naplate u prethodnim godinama
rezerviranih zajmova, definitivnih otpisa te poveÊanja
rezervacija po zajmovima preuzetim od Komercijalne
banke Tuzla.
Struktura portfelja zajmova komitentima:
23
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
0
20
40
60
80
100
DioniËki kapital i rezerve
Depoziti pravnih osoba
Depoziti stanovniπtva
%
2000. 2001.
5,2%
9,8%1,1%
21,2%
12,3%
50,4%
4,5%7,9%0,5%
20,2%
9,0%
57,9%
Zajmovi pravnim osobama
Koncem 2001. godine bruto zajmovi pravnim osobama
iznose 10,4 milijardi kn i poveÊani su za 1,0 milijardu kn
ili 10,2% u odnosu na prethodnu godinu. PoveÊanje je
prvenstveno pod utjecajem rasta zajmova industrijskom
sektoru, trgovini na veliko i malo, hotelijerstvu, agro-
sektoru, transportnim uslugama i poslovanju s
nekretninama, dok kreditna izloæenost prema javnoj
upravi stagnira. Vrlo je zadovoljavajuÊa Ëinjenica da je
kreditiranje pravnih osoba tijekom 2001. godine bilo
intenzivirano, πto ukazuje na ostvarenje gospodarskog
rasta i razvoja i poboljπanje financijskog poloæaja
poduzetnika.
Zajmovi stanovniπtvu
Tijekom 2001. usporen je trend rasta zajmova
stanovniπtvu. Bruto zajmovi stanovniπtvu u 2001. godini
poveÊani su za 1 milijardu kn i iznose 8,8 milijardi kn πto
predstavlja poveÊanje od 12,7% u odnosu na konac
2000. godine (2000.: 25,2% u odnosu na 1999.). Od
poËetka godine rasli su svi kreditni proizvodi namijenjeni
stanovniπtvu, osim zajmova za kupnju automobila.
ZnaËajno je poraslo uËeπÊe nenamjenskih zajmova,
zajmova obrtnicima i gospodarskih zajmova, dok je
rastuÊi trend uËeπÊa zajmova po tekuÊim i æiro raËunima
zaustavljen. Takoer, smanjeno je i uËeπÊe stambenih
zajmova u ukupnom kreditnom portfelju stanovniπtva s
53,5% krajem 2000. na 49,7% krajem 2001. U 2001.
ukupno je stanovniπtvu odobreno novih zajmova u iznosu
od 250 milijuna EUR.
VlasniËke vrijednosnice
Tijekom 2001. godine doπlo je do znaËajnije promjene
strukture ulaganja uslijed prodaje udjela u Jadranturistu
Rovinj i Adria Bank BeË, dokapitalizacije Universal banke
Sarajevo (krajem godine udjel je rezerviran u 100%-
tnom iznosu), ZagrebaËke banke BH i Allianz-a, te
privremenog smanjenja vrijednosti vlasniËkog udjela u
Plivi za 70 milijuna kn kao rezultat promjene cijena na
træiπtu. VeÊ je poËetkom 2002. godine doπlo do poveÊanja
træiπne cijene dionica Plive te je gubitak ostvaren u 2001.
godini u cijelosti anuliran.
Nakon donoπenja Zakona o obveznim i dobrovoljnim
mirovinskim fondovima, ZagrebaËka banka i Allianz
München (jedan od najveÊih svjetskih osiguratelja)
odluËili su se zajedniËki aktivno ukljuËiti u proces
mirovinske reforme u RH. Krajem kolovoza 2001. osnovali
su s 90 milijuna kn (uplata Banke 44 milijuna kn ili 49%)
temeljnog kapitala druπtvo Allianz ZB d.o.o. koje Êe
upravljati A-Z obveznim mirovinskim fondom.
Pasiva Grupe
Donji grafikon prikazuje promjene u strukturi pasive
Grupe:
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata u odnosu na poËetak
obraËunskog razdoblja porasli su za 10 milijardi kn ili
36,7% i krajem 2001. godine iznose 37,3 milijarde kn.
U strukturi ukupnih izvora sredstava Grupe udio tekuÊih
raËuna i depozita komitenata porastao je sa 73,4%
krajem 2000. na 78,1% krajem 2001. godine.
U odnosu na poËetak obraËunskog razdoblja ukupna
πtednja stanovniπtva poveÊana je za rekordnih 8,3
milijarde kn ili 42,5%, od Ëega se 87,1% porasta odnosi
na devizne depozite pod utjecajem zamjene EURO
valuta EUR-om. Iz tog su razloga ukupni πtedni i oroËeni
depoziti stanovniπtava kod banaka u Grupi u prosincu
porasli za 3,8 milijardi kn u odnosu na studeni.
Depoziti Prve stambene πtedionice su krajem
Uzeti zajmovi i depoziti banaka
Interesi manjinskih dioniËara
Ostale obveze i rezervacije
24
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Financijski pregled i pregled poslovanja
2001. 2000.
Inozemni investitori 63,3% 65,0%
Pravne osobe u privatnom vlasniπtvu 18,8% 17,5%
Trezorske dionice 3,2% 2,6%
Stanovniπtvo 10,8% 10,8%
Javni sektor 3,9% 4,1%
100,0% 100,0%
Ukupno % Kunski % Devizni %
u u u
milijunima milijunima milijunima
kn kn kn
Depoziti stanovniπtva 8.257 42,5 1.062 51,9 7.196 41,4
Depoziti pravnih osoba 1.758 22,3 1.228 28,7 530 14,6
10.015 36,7 2.290 36,2 7.726 36,8
* Struktura dioniËara izraËunata je na temelju ukupnog
broja izdanih dionica Banke.
obraËunskog razdoblja dosegli iznos od 410 milijuna kn,
πto je za 266 milijuna kn viπe od stanja krajem 2000.
godine, uz poveÊanje novosklopljenih ugovora o
stambenoj πtednji za 67,8%.
TekuÊi raËuni i depoziti pravnih osoba takoer su nastavili
trend rasta i u odnosu na prethodnu godinu poveÊani
su za 1,8 milijardi kn odnosno 22,3 % i koncem 2001.
godine iznose 9,6 milijardi kn.
U strukturi ukupnih depozita komitenata, tekuÊi raËuni
i depoziti pravnih osoba sudjeluju s 25,8% (2000.: 28,9%)
uz prisutni trend daljnjeg bræeg rasta oroËenih depozita
u odnosu na depozite po vienju.
PoveÊanje tekuÊih raËuna i depozita
Uzeti zajmovi
Uzeti zajmovi su u odnosu na poËetak godine smanjeni
za 502 milijuna kn ili 11,9%. Smanjen je i udio uzetih
zajmova u ukupnim izvorima Grupe s 11,4% krajem
2000. na 7,8% krajem 2001. godine.
DioniËki kapital i rezerve
DioniËki kapital i rezerve Grupe poveÊani su za 3,4% i
krajem 2001. godine iznose 3,8 milijardi kn.
Uprava Banke predloæila je isplatu dividende u iznosu
od 406 milijuna kn iz zadræane dobiti ostvarene do 31.
prosinca 2000. od Ëega je 174 milijuna prihvaÊeno na
izvanrednoj skupπtini dioniËara Banke odræanoj dana 27.
veljaËe 2002. Preostali iznos od 232 milijuna kn bit Êe
predloæen na sljedeÊoj glavnoj skupπtini dioniËara.
DioniËki kapital Banke iskazan je u DEM (nakon uvoenja
EUR u 2002. godini kapital Banke iskazuje se u EUR) i
obuhvaÊa redovne i povlaπtene dionice, koje kotiraju na
ZagrebaËkoj burzi. Ove dionice takoer kotiraju na
meunarodnim burzama (London i Frankfurt), u obliku
GDR-ova. Na dan 31. prosinca 2001. inozemni investitori
Ëinili su 63,3% vlasniËke strukture, u odnosu na 65,0%
krajem 2000.
Struktura dioniËara Banke*
Na dan izrade ovog izvjeπtaja Konzorcij UniCredito Italiano
S.p.A. i Allianz AG kontroliraju preko 80% dioniËkog
kapitala Banke s pravom glasa.
25
Annual Report 2001.
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
Sukladno odredbama Zakona o trgovaËkim druπtvima i Statuta Banke, Banka ima Nadzorni
odbor i Upravu, koji djeluju kao dva posebna tijela, te nijedna osoba ne moæe biti Ëlan
obaju tijela. Prema hrvatskim zakonima, Ëlanovi Uprave i Nadzornog odbora duæni su
obnaπati svoje duænosti s pozornoπÊu savjesnog gospodarstvenika djelujuÊi pritom u
skladu s interesima Banke, njezinih dioniËara, zaposlenika, vjerovnika i komitenata.
Nadzorni odbor
Temeljna zadaÊa Nadzornog odbora jest nadzor i kontrola
rada Uprave. Osim toga, Nadzorni odbor nadleæan je za
imenovanje i opoziv Ëlanova Uprave. Meutim, Nadzorni
odbor ne nadzire dnevno poslovanje Banke. Nadzorni
odbor Banke ima devet Ëlanova koje biraju dioniËari na
glavnoj skupπtini na razdoblje od Ëetiri godine. »lanovi
Nadzornog odbora Banke na dan 31. prosinca 2001. bili
su:
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
26
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
Dr. Petar –ukan Predsjednik Hrvatski institut graevinarstva
Prof. dr. Jakπa BarbiÊ Zamjenik predsjednika SveuËiliπte u Zagrebu, Pravni fakultet
Mr. Miljenko ÆivaljiÊ »lan Franck d.d. (prehrambena industrija)
Milan ArtukoviÊ »lan Franck d.d. (prehrambena industrija)
Ante VlahoviÊ »lan Tvornica duhana Rovinj (duhanska industrija)
Vladimir Bogatec »lan Umirovljeni Glavni direktor ZagrebaËke banke
Friedrich von Schwarzenberg »lan Mirabaud & Cie, Zürich
Charles McVeigh III »lan Schroder Salomon Smith Barney, London
Dr. Klaus Junker »lan Allianz AG, München
Franjo LukoviÊ Predsjednik
Nikola KaliniÊ Zamjenik predsjednika
Sanja RenduliÊ »lan
Milivoj Goldπtajn »lan
Zvonimir JurjeviÊ »lan
Damir Odak »lan
Tomica Pustiπek »lan
Nagrade za rad Ëlanova Nadzornog odbora
Nagrade za rad Ëlanova Nadzornog odbora za 2001.
godinu iznosile su 1.269 tisuÊa kn (2000.: 1.114 tisuÊa
kn).
Uprava
Uprava je odgovorna za upravljanje poslovanjem Banke,
a svaki Ëlan Uprave nadleæan je za odreeni broj poslovnih
funkcija i funkcija podrπke. U skladu s odredbama Statuta
Banke, Uprava moæe imati pet do devet Ëlanova, a
odluku o konaËnom broju Ëlanova Uprave donosi Nadzorni
odbor na prijedlog Predsjednika Uprave. Sada Uprava
broji sedam Ëlanova koji su izabrani na razdoblje od Ëetiri
godine. Prije imenovanja, kandidate za Predsjednika i
Ëlanove Uprave mora potvrditi Hrvatska narodna banka.
»lanovi Uprave koji su svoju funkciju obavljali tijekom
godine bili su, kako slijedi:
Nitko od Ëlanova Uprave ne obavlja znaËajnu poslovnu
djelatnost izvan Grupe.
Nagrade za rad Ëlanovima Uprave
Svaki Ëlan Uprave sklopio je s Bankom ugovor o radu.
Prema tim ugovorima, Ëlanovi Uprave imaju pravo na
naknadu u tri oblika: fiksna plaÊa, bonus, koji se temelji
na financijskom rezultatu Banke, a isplaÊuje se dijelom
u gotovini, a dijelom u dionicama Banke, te shema
sudjelovanja u dobiti za Ëlanove Uprave koju je Nadzorni
odbor odobrio u svibnju 2001.
Bruto iznos naknada Ëlanovima Uprave za 2001. godinu
iznosio je 10,9 milijuna kn (iznos ukljuËuje fiksnu plaÊu,
bonuse isplaÊene u gotovini za 2000. i premije æivotnog
osiguranja koje plaÊa Banka u iznosu od 540 tisuÊa kn).
27
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Direktori sektora
Direktori sektora i direkcija, koji su odgovorni izravno
Upravi, na dan 1. sijeËnja 2002. bili su sljedeÊi:
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
Ime Funkcija
Katarina ©obat Direktorica Sektora prodajne mreæe
Petra Brit Jelinek Jardas Direktorica Sektora upravljanja proizvodima za graane
Biljana Ljuban Direktorica Sektora upravljanja prodajom graanima
Neven KovaËeviÊ Direktor Sektora razvoja kanala distribucije
Damir Odak Direktor Sektora poslovnog bankarstva za velike sustave
Tea MartinËiÊ Direktorica Sektora poslovnog bankarstva
Sanja Martinko Direktorica Sektora upravljanja proizvodima za klijente poslovnog bankarstva
Nikolina SlavujeviÊ Direktorica Sektora riznice
Daniela RoguljiÊ Direktorica Sektora træiπta kapitala i financijskih institucija
Duilio BeliÊ Direktor Sektora upravljanja imovinom
Renata BabiÊ Direktorica Sektora razvoja strateπkog portfelja
Eugen PaiÊ-Karega Direktor Sektora upravljanja rizicima
Tomica Pustiπek Direktor Sektora financija
Goran PavliÊ Direktor Sektora informatike
Ines DabiÊ Direktorica Sektora upravljanja poslovnim promjenama
Goran Padjen Direktor Sektora upravljanja ljudskim resursom
Davorin JuzbaπiÊ Direktor Sektora podrπke poslovanju
Bruno BonifaËiÊ Direktor Sektora tehniËkih poslova
Igor TepπiÊ Direktor Direkcije pravnih poslova
Aleksandra CvetkoviÊ Direktorica Direkcije unutarnje kontrole
Anita CvetiÊ OreπËanin Direktorica Direkcije marketinga
Hrvoje Poljak Direktor Direkcije korporativnih komunikacija
28
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
Redovne Zajmovi Izvanbilanca
dionice u milijunima u milijunima
broj kn kn
Pravne osobe zastupljene u Nadzornom odboru
Institut graevinarstva Hrvatske - 0,4 10,3
Pravni fakultet, SveuËiliπte u Zagrebu - - -
Franck Grupa 13.436 - 40,7
Tvornica duhana Rovinj Grupa 22.827 219,4 190,1
Allianz Grupa (broj GDR-ova konvertiran u redovne dionice) 286.560 20,0 0,8
»lanovi Nadzornog odbora
Dr. Petar –ukan - - -
Prof. dr. Jakπa BarbiÊ - - -
Mr. Miljenko ÆivaljiÊ - - -
Milan ArtukoviÊ - - -
Ante VlahoviÊ - 0,1 -
Vladimir Bogatec - - -
Friedrich von Schwarzenberg - - -
Charles McVeigh III 219 - -
Dr. Klaus Junker - - -
»lanovi Uprave
Franjo LukoviÊ 1.310 1,4 -
Nikola KaliniÊ 2.072 - -
Sanja RenduliÊ 798 - -
Milivoj Goldπtajn 717 - -
Zvonimir JurjeviÊ 613 - -
Damir Odak 394 - -
Tomica Pustiπek 493 0,5 -
Dionice i kreditne transakcije Ëlanova Nadzornog
odbora i Uprave Banke
U sljedeÊoj tablici navedene su dionice Banke u vlasniπtvu
Ëlanova Uprave, te pravnih osoba Ëije interese zastupaju
Ëlanovi Nadzornog odbora Banke na dan 31. prosinca
2001. godine. Tablica takoer prikazuje vrijednost zajmova
i izvanbilanËne izloæenosti Grupe prema tim pojedincima
i pravnim osobama. Ovi zajmovi i izvanbilanËne obveze
odobreni su na osnovi uobiËajenih træiπnih uvjeta i uredno
se otplaÊuju.
29
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
»lanovi Uprave Broj Izvrπna Razdoblje u kojem se opcije
opcija cijena mogu realizirati
opcija
kn
Franjo LukoviÊ 2.300 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
2.300 725 Ukinute 2001.
2.300 1.334 Ukinute 2001.
Nikola KaliniÊ 1.900 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
2.100 725 Ukinute 2001.
2.100 1.334 Ukinute 2001.
Sanja RenduliÊ 1.900 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
1.900 725 Ukinute 2001.
1.900 1.334 Ukinute 2001.
Milivoj Goldπtajn 1.900 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
1.900 725 Ukinute 2001.
1.900 1.334 Ukinute 2001.
Zvonimir JurjeviÊ 1.900 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
1.900 725 Ukinute 2001.
1.900 1.334 Ukinute 2001.
Damir Odak 1.500 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
1.300 725 Ukinute 2001.
1.900 1.334 Ukinute 2001.
Tomica Pustiπek 1.400 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
1.300 725 Ukinute 2001.
1.900 1.334 Ukinute 2001.
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
»lanovima Uprave odobrene su sljedeÊe opcije za kupnju
dionica Banke na dan 31. prosinca 2001.:
U svibnju 2001. Nadzorni odbor donio je odluku o ukidanju
opcija odobrenih Ëlanovima Uprave u 1999. i 2000.
godini.
U veljaËi 2002., glavna Skupπtina ZagrebaËke banke
dodijelila je 26.651 dionicu Ëlanovima Uprave i visokom
poslovodstvu, Ëija je vrijednost bila jednaka vrijednosti
gore spomenutih ukinutih opcija.
Organizacija upravljanja
Duænosti, odgovornosti i ovlasti Ëlanova Uprave i
Nadzornog odbora regulirane su Zakonom o trgovaËkim
druπtvima i detaljnije razraene u Statutu Banke. Uprava
se sastaje jednom tjedno, a Nadzorni odbor se sastaje
prema potrebi, ali najmanje jednom tromjeseËno.
30
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
Poslovodstvo i organizacija upravljanja
Vlasnici Global Depository Receipts (GDR-ova)
i Euro Depository Receipts (EDR-ova) 62,53%
HT d.d. (Hrvatska) 1,90%
Kapitalni fond d.d. (Hrvatska) 1,80%
Zaposleni
Grupa zapoπljava oko 5.800 ljudi u srediπnjici i u
podruænicama te u mreæi poslovnica. Politika obuke i
rasporeivanja sadaπnjih zaposlenika provodi se u cilju
zadovoljavanja izmijenjenih zahtjeva poslovanja Banke
i Grupe. Na taj se naËin nastoji potaknuti sve zaposlene
na maksimalan razvoj njihovih potencijala. Banka
zapoπljava oko 4.200 ljudi i ima politiku zadræavanja i
rehabilitacije zaposlenika onesposobljenih tijekom
njihovog radnog vijeka.
Bonus nagraivanje
Kao dio strategije Banke za poticanje i nagraivanje
uspjeπnosti u 1995. godini uveden je sustav bonus
nagraivanja poslovodstva. Prema toj strategiji bonusi
se odnose na Upravu i visoko poslovodstvo Banke, a
odobrava ih Nadzorni odbor. Nagrade poslovodstvu
isplaÊuju se nakon glavne skupπtine. Oko 244 Ëlana
Uprave i visokog poslovodstva sudjeluje u sustavu bonus
nagraivanja za 2001.
Zbog ukidanja plana opcija za otkup dionica, za Ëlanove
Uprave i visoko poslovodstvo uvedena je shema
sudjelovanja u dobiti kao novi vid nagraivanja. Plan je
odobrio Nadzorni odbor u svibnju 2001., a odnosi se na
Ëlanove Uprave i visoko poslovodstvo.
ZnaËajni dioniËari
Na dan 31. prosinca 2001. sljedeÊe pravne osobe imale
su viπe od 1,5% udjela u dioniËkom kapitalu Banke:
GDR-ovi i EDR-ovi vode se kod Bankers Trust Co. u ime
stranih investitora. Vlasnici GDR-ova imaju moguÊnost
indirektnog prava glasa preko uputa koje mogu slati
Bankers Trust-u.
Dividende
Na izvanrednoj skupπtini dioniËara, koja je odræana 27.
veljaËe 2002. odobrena je dividenda u iznosu od 174
milijuna kn, koja Êe biti plaÊena iz zadræane dobiti za
2000. godinu, preostale nakon plaÊanja redovne
dividende za 2000. godinu odobrene u 2001. Preostalih
232 milijuna kn bit Êe predloæeno za isplatu iz zadræane
dobiti do dana 31. prosinca 2000., na sljedeÊoj glavnoj
skupπtini dioniËara.
Glavna skupπtina
Revidirana financijska izvjeπÊa bit Êe predloæena na
usvajanje dioniËarima na glavnoj skupπtini.
Za Upravu
Tomica Pustiπek
»lan Uprave
31Odgovornosti Uprave
Odgovornosti Uprave
Zakon o trgovaËkim druπtvima zahtijeva od Uprave da
za svaku poslovnu godinu pripremi financijska izvjeπÊa
koja Êe pruæiti istinitu i vjernu sliku stanja u Banci i Grupi
te dobiti ili gubitka u toj godini. Kod pripremanja
financijskih izvjeπÊa, sukladno Meunarodnim
raËunovodstvenim standardima, Uprava mora:
� odabrati prikladne raËunovodstvene politike, koje Êe
dosljedno primjenjivati;
�donositi razumne i razborite procjene;
�izvjeπÊivati o dosljednoj primjeni raËunovodstvenih
standarda;
�pripremiti financijska izvjeπÊa temeljem principa
neograniËenosti vremena poslovanja, osim u
sluËajevima kada se ne moæe pretpostaviti da Êe Banka
i Grupa nastaviti poslovanje.
Uprava je odgovorna za odræavanje odgovarajuÊe
raËunovodstvene evidencije, koja u svakom trenutku,
s prihvatljivom toËnoπÊu, iskazuje financijsko stanje
Banke i Grupe, te joj omoguÊuje da financijska izvjeπÊa
budu u skladu s hrvatskim zakonima i Meunarodnim
raËunovodstvenim standardima. Uprava ima opÊu
odgovornost za poduzimanje prihvatljivih mjera s ciljem
zaπtite imovine Banke te spreËavanja i otkrivanja prijevare
i ostalih nepravilnosti.
Member firm ofKPMG International
KPMG Audit Plc isregistered to carry on auditwork by the Institute ofChartered Accountantsin England and Wales.
Registered in EnglandNumber 3110745Registered office8 Salisbury SquareLondon EC4Y 8BB
33
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
IzvjeπÊe revizora dioniËarima ZagrebaËke banke d.d.
Obavili smo reviziju financijskih izvjeπÊa na stranama 35 do 105.
Odgovornosti Uprave i revizora
Kao πto je opisano na 31. strani, Uprava Banke odgovorna je za pripremu financijskih izvjeπÊa. Naπa je odgovornost
donijeti, na temelju obavljene revizije, neovisno miπljenje o tim izvjeπÊima i izvijestiti vas o naπem miπljenju.
Osnova za donoπenje miπljenja
Reviziju smo proveli u skladu s Meunarodnim revizijskim standardima koje je objavilo Meunarodno udruæenje
raËunovoa. Navedeni standardi zahtijevaju da se revizija planira i provodi na naËin kako bi se s razumnom mjerom
sigurnosti moglo utvrditi da u financijskim izvjeπÊima nema znaËajno netoËnih podataka. Revizija ukljuËuje pregled
dokumentacije, metodom uzorka, relevantne za podatke iznesene u financijskim izvjeπÊima. Ona takoer ukljuËuje
ocjenu raËunovodstvenih politika i znaËajnih procjena Uprave tijekom izrade financijskih izvjeπÊa kao i sveukupne
prezentacije financijskih izvjeπÊa. Vjerujemo da revizija koju smo obavili daje razumne osnove za naπe miπljenje.
Miπljenje revizora
Po naπem miπljenju, financijska izvjeπÊa daju istinit i vjeran prikaz stanja Banke i Grupe na dan 31. prosinca 2001.,
njihovih rezultata i gotovinskih tokova za tu godinu, a sastavljena su u skladu s Meunarodnim raËunovodstvenim
standardima, koje je objavio Odbor za meunarodne raËunovodstvene standarde.
KPMG Audit Plc 8. oæujka 2002.
Chartered Accountants 8 Salisbury Square
London EC4Y 8BB
United Kingdom
KPMG Croatia d.o.o. 8. oæujka 2002.
Ovlaπteni revizori Centar Kaptol
Nova Ves 11
10000 Zagreb
Hrvatska
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
3535353535Financijska izvjeπÊa
RaËun dobiti i gubitka Grupe za 2001. godinu
Prepravljeno Prepravljeno Prepravljeno
Biljeπke Ukupno Poslovne Poslovne Ukupno Poslovne Poslovne
aktivnosti aktivnosti aktivnosti aktivnosti
Grupe koje s kojima Grupa Grupe koje s kojima Grupa
Êe se nastaviti neÊe nastaviti Êe se nastaviti neÊe nastaviti
2001. 2001. 2001. 2000. 2000. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Prihod od kamata i sliËni prihodi 1 2.680 2.680 - 2.364 2.363 1
Rashod od kamata i sliËni rashodi 2 (1.171) (1.167) (4) (1.111) (1.106) (5)
Neto prihod od kamata 1.509 1.513 (4) 1.253 1.257 (4)
Prihod od naknada i provizija 679 678 1 556 555 1
Rashod od naknada i provizija (106) (105) (1) (108) (105) (3)
Neto prihod od naknada i provizija 573 573 - 448 450 (2)
Ostali poslovni prihodi 3 591 354 237 1.444 949 495
Ukupan prihod 2.673 2.440 233 3.145 2.656 489
Troπkovi poslovanja 4 (1.825) (1.602) (223) (1.749) (1.301) (448)
Dobit prije umanjenja vrijednosti
i ostalih rezerviranja 848 838 10 1.396 1.355 41
Gubici od umanjenja
vrijednosti zajmova 13b (160) (160) - (206) (209) 3
Ostali gubici od umanjenja
vrijednosti i rezerviranja 5 (80) (79) (1) (16) (14) (2)
Umanjenje gubitka/(gubitak) od
poslovnih aktivnosti koje se
neÊe nastaviti 12 - 12 (62) - (62)
Dobit iz poslovnih aktivnosti 620 599 21 1.112 1.132 (20)
Gubitak pridruæenih druπtava (17) (17) - (33) (33) -
Dobit prije poreza 603 582 21 1.079 1.099 (20)
Porez 6 (128) (144) 16 (73) (73) -
Dobit poslije poreza 475 438 37 1.006 1.026 (20)
Interesi manjinskih dioniËara 30 (11) (10) (1) (29) (21) (8)
Neto dobit/(gubitak)
tekuÊe godine 464 428 36 977 1.005 (28)
kn kn
Osnovna zarada po dionici 41 171 359
Smanjena zarada po dionici 41 167 356
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
3636363636 Financijska izvjeπÊa
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Gotovinske rezerve 9 4.799 1.099
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 4.122 3.444
BlagajniËki zapisi 1.667 1.081
Plasmani i zajmovi drugim bankama 11 8.158 6.622
Ulaganja u fondove 570 410
DuæniËke vrijednosnice 12 5.384 2.850
Zajmovi komitentima 13a 16.717 14.598
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 15 1.153 1.520
Zamjenske obveznice 16 1.133 1.171
VlasniËke vrijednosnice 18 695 742
Ulaganja u nekretnine 19 210 256
Zemljiπta, zgrade i oprema 20 1.796 2.254
Nematerijalna imovina 21 143 151
Ostala aktiva 22 1.225 998
Ukupna aktiva 47.772 37.196
Bilanca Grupe na dan 31. prosinca 2001.
Aktiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
3737373737Financijska izvjeπÊa
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 23 581 353
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 24 37.322 27.307
Uzeti zajmovi 25 3.727 4.229
Rezervacije za obveze i troπkove 26 139 186
Ostale obveze 27 1.998 1.061
Ukupne obveze 43.767 33.136
DioniËki kapital i rezerve
DioniËki kapital 28 1.096 1.096
Rezerve od revalorizacije dionica 28 (7) 27
1.089 1.123
Trezorske dionice 28 (242) (270)
Rezerve za dionice iz plana lojalnost i opcije 29 65 35
Revalorizacijske rezerve - 352
Ostale rezerve 29 502 487
Zadræana dobit 1.946 1.577
Predloæena dividenda 28 406 337
DioniËki kapital i rezerve 3.766 3.641
Interesi manjinskih dioniËara 30 239 419
Ukupne obveze, interesi manjinskih dioniËara i dioniËki kapital i rezerve 47.772 37.196
Pasiva
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Financijska izvjeπÊa odobrena su od strane Uprave 8. oæujka 2002.
Franjo LukoviÊ
Predsjednik Uprave
Tomica Pustiπek
»lan Uprave
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
3838383838 Financijska izvjeπÊa
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Poslovne aktivnosti
NaplaÊena kamata i sliËni primici 2.653 2.311
NaplaÊene naknade i provizije 674 717
PlaÊena kamata i sliËni troπkovi (1.123) (1.047)
PlaÊene naknade i provizije (105) (107)
Primici od dividendi 27 25
PlaÊeni administrativni i marketinπki troπkovi (1.639) (1.477)
Neto primici od trgovanja 265 187
Ostali neto primici 338 363
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti
prije promjena u poslovnoj aktivi i poslovnim izvorima 1.090 972
(PoveÊanje)/smanjenje poslovne aktive
BlagajniËki zapisi (130) (117)
Plasmani i zajmovi drugim bankama (1.473) (2.705)
Zajmovi komitentima (2.296) (581)
Ulaganja u fondove (154) 98
TrgovaËki portfelj duæniËkih vrijednosnica - (444)
DuæniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju (2.042) -
VlasniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju 14 -
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 332 164
Ostala aktiva (52) (135)
Neto poveÊanje poslovne aktive (5.801) (3.720)
PoveÊanje/(smanjenje) poslovnih izvora
Depoziti po vienju 4.207 2.471
©tednja i oroËeni depoziti 6.209 3.580
Uzeti zajmovi bankarskog segmenta (435) (1.378)
Ostala pasiva 653 (39)
Neto poveÊanje poslovnih izvora 10.634 4.634
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije
plaÊanja poreza na dobit 5.923 1.886
PlaÊeni porezi na dobit (38) (26)
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti 5.885 1.860
IzvjeπÊe o gotovinskom toku Grupe za 2001. godinu
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
3939393939Financijska izvjeπÊa
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
UlagaËke aktivnosti
Kupnja ulaganja u nekretnine (1) (5)
Kupnja zemljiπta, zgrada, opreme i nematerijalne imovine (275) (177)
Osnivanje pridruæenog druπtva (44) -
PoveÊanje dioniËkog kapitala pridruæenog druπtva (34) -
Stjecanje udjela u podruænicama, umanjeno za
gotovinu i ekvivalente gotovine steËenih podruænica 17 - 279
Isplata manjinskim dioniËarima (1) (160)
Neto prodaja vlasniËkih vrijednosnica - 507
Prodaja udjela u podruænici, umanjena za gotovinu i
ekvivalente gotovine prodane podruænice 17 163 -
Primici od prodaje ulaganja u nekretnine 12 15
Primici od prodaje zemljiπta, zgrada. opreme i
nematerijalne imovine 31 2
Neto kupnja investicijskog portfelja duæniËkih vrijednosnica - (1.785)
Neto (kupnja)/naplata duæniËkih vrijednosnica koje
se dræe do dospijeÊa (493) -
Naplata zamjenskih obveznica - 92
Neto odljev gotovine iz ulagaËkih aktivnosti (642) (1.232)
Financijske aktivnosti
Neto primici od/(otplate) uzetih zajmova nebankarskih podruænica 34 (21)
Neto primici od trezorskih dionica 1 179
IsplaÊena dividenda (297) (55)
Dividenda isplaÊena manjinskim dioniËarima (1) (2)
Neto (odljev)/priljev iz financijskih aktivnosti (263) 101
Neto priljev gotovine 4.980 729
UËinci promjene deviznog teËaja (125) 244
UËinci promjene deviznog teËaja pri konsolidaciji
podruænica u inozemstvu (21) -
Neto poveÊanje gotovine i ekvivalenata gotovine 31 4.834 973
Gotovina i ekvivalenti gotovine na poËetku godine 31 5.507 4.534
Gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 31 10.341 5.507
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4040404040 Financijska izvjeπÊa
DioniËki Rezerve od Trezorske Ostale Rezerve za Revaloriza- Zadræana Predloæena Ukupno
kapital revaloriza- dionice rezerve dionice iz cijske dobit dividenda
cije dionica plana rezerve
lojalnosti
i opcije
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn kn kn
Stanje 1. sijeËnja 2001. prema
prijaπnjem izvjeπÊu 1.096 27 (270) 487 35 352 1.577 337 3.641
Promjene u raËunovodstvenim
politikama u skladu s
primjenom MRS-a 39 - - - - - (352) 352 - -
Prepravljeno stanje 1. sijeËnja 2001. 1.096 27 (270) 487 35 - 1.929 337 3.641
Odobrena dividenda za 2000. - - - - - - - (337) (337)
Dividenda na trezorske dionice za 2000. - - - - - - 20 - 20
Revalorizacija dioniËkog kapitala - (34) - - - - - - (34)
Prodaja trezorskih dionica - - 28 20 - - - - 48
Dionice iz plana lojalnosti za 2000. - - - - (31) - - - (31)
TeËajne razlike po osnovu
konsolidacije podruænica u
inozemstvu - - - (5) - - - - (5)
Neto dobit tekuÊe godine - - - - - - 464 - 464
Predloæena dividenda iz zadræane
dobiti ostvarene do
31. prosinca 2000. (biljeπka 28) - - - - - - (406) 406 -
Predloæeni plan dodjele dionica
iz kapitala za 2001. godinu - - - - 23 - (23) - -
Efekt ukinutih opcija za 1999. i
2000. i dionica odobrenih u zamjenu
(dohodak od kapitala u dionicama) - - - - 38 - (38) - -
Stanje 31. prosinca 2001. 1.096 (7) (242) 502 65 - 1.946 406 3.766
Stanje 1. sijeËnja 2000.
prema prijaπnjem izvjeπÊu 1.096 39 (302) 432 - 818 1.016 59 3.158
Promjena raËunovodstvene politike za
plan dodjele dionica iz kapitala - - - - 15 - (15) - -
Prepravljeno stanje 1. sijeËnja 2000. 1.096 39 (302) 432 15 818 1.001 59 3.158
Odobrena dividenda za 1999. - - - - - - - (59) (59)
Dividenda na trezorske dionice za 1999. - - - - - - 3 - 3
Revalorizacija dioniËkog kapitala - (12) - - - - - - (12)
Revalorizacija vlasniËkih vrijednosnica - - - - - (5) - - (5)
Prodaja trezorskih dionica - - 32 - - - - - 32
UËinci pripajanja - - - - - - 5 - 5
Rezerve za opcije - - - - 4 - - - 4
TeËajne razlike po osnovi
konsolidacije podruænice
u inozemstvu - - - (1) - - - - (1)
Prijenos na ostale rezerve - - - 56 - - (56) - -
Prijenos po osnovu prodaje
revaloriziranih vlasniËkih vrijednosnica - - - - - (461) - - (461)
Neto dobit tekuÊe godine - - - - - - 977 - 977
Predloæena dividenda za 2000. - - - - - - (337) 337 -
Predloæeni plan dodjele dionica
iz kapitala za 2000. godinu - - - - 16 - (16) - -
Stanje 31. prosinca 2000. 1.096 27 (270) 487 35 352 1.577 337 3.641
IzvjeπÊe o promjenama kapitala i rezervi Grupe za 2001. godinu
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4141414141Financijska izvjeπÊa
Prepravljeno
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Prihod od kamata i sliËni prihodi 1 2.303 2.185
Rashod od kamata i sliËni rashodi 2 (1.022) (1.018)
Neto prihod od kamata 1.281 1.167
Prihod od naknada i provizija 492 455
Rashod od naknada i provizija (85) (86)
Neto prihod od naknada i provizija 407 369
Ostali poslovni prihodi 3 240 859
Ukupan prihod 1.928 2.395
Troπkovi poslovanja 4 (1.245) (1.101)
Dobit prije umanjenja vrijednosti
i ostalih rezerviranja 683 1.294
Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova 13b 26 (188)
Ostali gubici zbog umanjenja vrijednosti
i rezerviranja 5 (193) (97)
Dobit prije poreza 516 1.009
Porez 6 (129) (70)
Neto dobit tekuÊe godine 387 939
kn kn
Osnovna zarada po dionici 41 143 345
Smanjena zarada po dionici 41 139 342
RaËun dobiti i gubitka Banke za 2001. godinu
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4242424242 Financijska izvjeπÊa
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Gotovinske rezerve 9 3.406 628
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 3.825 3.161
BlagajniËki zapisi 1.504 971
Plasmani i zajmovi drugim bankama 11 6.984 5.642
Ulaganja u fondove 570 410
DuæniËke vrijednosnice 12 4.642 2.460
Zajmovi komitentima 13a 14.387 13.161
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 15 1.104 1.455
Zamjenske obveznice 16 1.114 1.151
Ulaganja u podruænice 17 992 1.214
Ostale vlasniËke vrijednosnice 18 696 688
Zemljiπta, zgrade i oprema 20 743 687
Nematerijalna imovina 21 36 35
Ostala aktiva 22 1.076 790
Ukupna aktiva 41.079 32.453
Bilanca Banke na dan 31. prosinca 2001.
Aktiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4343434343Financijska izvjeπÊa
Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 23 678 458
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 24 31.455 23.628
Uzeti zajmovi 25 3.241 3.716
Rezervacije za obveze i troπkove 26 112 104
Ostale obveze 27 1.926 933
Ukupne obveze 37.412 28.839
DioniËki kapital i rezerve
DioniËki kapital 28 1.096 1.096
Rezerve od revalorizacije dionica 28 (7) 27
1.089 1.123
Trezorske dionice 28 (242) (270)
Rezerve za dionice iz plana lojalnosti i opcije 29 65 35
Revalorizacijske rezerve - 352
Ostale rezerve 29 508 488
Zadræana dobit 1.841 1.549
Predloæena dividenda 28 406 337
DioniËki kapital i rezerve 3.667 3.614
Ukupne obveze i dioniËki kapital i rezerve 41.079 32.453
Pasiva
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Financijska izvjeπÊa odobrena su od strane Uprave 8. oæujka 2002.
Franjo LukoviÊ
Predsjednik Uprave
Tomica Pustiπek
»lan Uprave
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4444444444 Financijska izvjeπÊa
IzvjeπÊe o gotovinskom toku Banke za 2001. godinu
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Poslovne aktivnosti
NaplaÊena kamata i sliËni primici 2.288 2.147
NaplaÊene naknade i provizije 488 438
PlaÊena kamata i sliËni troπkovi (980) (953)
PlaÊene naknade i provizije (85) (86)
Primici od dividendi 25 23
PlaÊeni administrativni i marketinπki troπkovi (1.109) (926)
Neto primici od trgovanja 219 158
Ostali neto primici 27 13
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije
promjena u poslovnoj aktivi i poslovnim izvorima 873 814
(PoveÊanje)/smanjenje poslovne aktive
BlagajniËki zapisi (130) (117)
Plasmani i zajmovi drugim bankama (1.295) (2.693)
Zajmovi komitentima (1.557) (365)
Ulaganja u fondove (154) 98
TrgovaËki portfelj duæniËkih vrijednosnica - (438)
DuæniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju (1.937) -
VlasniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju 3 -
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 318 157
Ostala aktiva (48) (125)
Neto poveÊanje poslovne aktive (4.800) (3.483)
PoveÊanje/(smanjenje) poslovnih izvora
Depoziti po vienju 3.551 2.363
©tednja i oroËeni depoziti 4.921 3.343
Uzeti zajmovi bankarskog segmenta (418) (1.353)
Ostala pasiva 665 (30)
Neto poveÊanje poslovnih izvora 8.719 4.323
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije
plaÊanja poreza na dobit 4.792 1.654
PlaÊeni porez na dobit (42) (28)
Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti 4.750 1.626
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4545454545Financijska izvjeπÊa
Biljeπka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
UlagaËke aktivnosti
Kupnja zemljiπta, zgrada, opreme i nematerijalne imovine (158) (136)
Osnivanje pridruæenog druπtva (44) -
PoveÊanje dioniËkog kapitala pridruæenog druπtva (34) -
PoveÊanje dioniËkog kapitala podruænica (112) -
Kupnja udjela u podruænicama (1) (601)
Primici od prodaje udjela u podruænici 163 -
Neto prodaje investicijskog portfelja vlasniËkih vrijednosnica - 528
Primici od prodaje zemljiπta, zgrada, opreme i
nematerijalne imovine 5 -
Neto kupnja investicijskog portfelja duæniËkih vrijednosnica - (1.458)
Neto (kupnja)/naplata duæniËkih vrijednosnica
koje se dræe do dospijeÊa (305) -
Naplata zamjenskih obveznica - 92
Neto odljev gotovine iz ulagaËkih aktivnosti (486) (1.575)
Financijske aktivnosti
Neto primici od trezorskih dionica 1 179
IsplaÊena dividenda (297) (55)
Neto (odljev)/priljev gotovine iz financijskih aktivnosti (296) 124
Neto priljev gotovine 3.968 175
UËinci promjene deviznog teËaja (123) 251
Neto poveÊanje gotovine i ekvivalenata gotovine 31 3.845 426
Gotovina i ekvivalenti gotovine na poËetku godine 31 4.643 4.217
Gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 31 8.488 4.643
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4646464646 Financijska izvjeπÊa
DioniËki Rezerve od Trezorske Ostale Rezerve za Revaloriza- Zadræana Predloæena Ukupno
kapital revaloriza- dionice rezerve dionice iz cijske dobit dividenda
cije dionica plana rezerve
lojalnosti
i opcije
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn kn kn
Stanje 1. sijeËnja 2001. prema
prijaπnjem izvjeπÊu 1.096 27 (270) 488 35 352 1.549 337 3.614
Promjena raËunovodstvenih
politika u skladu
s primjenom MRS-a 39 - - - - - (352) 352 - -
Prepravljeno stanje 1. sijeËnja 2001. 1.096 27 (270) 488 35 - 1.901 337 3.614
Odobrena dividenda za 2000. - - - - - - - (337) (337)
Dividenda na trezorske dionice za 2000. - - - - - - 20 - 20
Revalorizacija dioniËkog kapitala - (34) - - - - - - (34)
Prodaja trezorskih dionica - - 28 20 - - - - 48
Dionice iz plana lojalnosti za 2000. - - - - (31) - - - (31)
Neto dobit tekuÊe godine - - - - - - 387 - 387
Predloæena dividenda iz
zadræane dobiti ostvarene do
31. prosinca 2000. (biljeπka 28) - - - - - - (406) 406 -
Predloæeni plan dodjele dionica
iz kapitala za 2001. godinu - - - - 23 - (23) - -
Efekt ukinutih opcija za 1999. i 2000.
i dionica odobrenih u zamjenu
(dohodak od kapitala u dionicama) - - - - 38 - (38) - -
Stanje 31. prosinca 2001. 1.096 (7) (242) 508 65 - 1.841 406 3.667
Stanje 1. sijeËnja 2000.
prema prijaπnjem izvjeπÊu 1.096 39 (302) 432 - 818 1.026 59 3.168
Promjena raËunovodstvene politike
za plan dodjele dionica iz kapitala - - - - 15 - (15) - -
Prepravljeno stanje 1. sijeËnja 2000. 1.096 39 (302) 432 15 818 1.011 59 3.168
Odobrena dividenda za 1999. - - - - - - - (59) (59)
Dividenda na trezorske dionice za 1999. - - - - - - 3 - 3
Revalorizacija dioniËkog kapitala - (12) - - - - - - (12)
Revalorizacija vlasniËkih vrijednosnica - - - - - (5) - - (5)
Prodaja trezorskih dionica - - 32 - - - - - 32
UËinci pripajanja - - - - - - 5 - 5
Rezerve za opcije - - - - 4 - - - 4
Prijenos na ostale rezerve - - - 56 - - (56) - -
Prijenos po osnovu prodaje
revaloriziranih vlasniËkih vrijednosnica - - - - - (461) - - (461)
Neto dobit tekuÊe godine - - - - - - 939 - 939
Predloæena dividenda za 2000. - - - - - - (337) 337 -
Predloæeni plan dodjele dionica
iz kapitala za 2000. godinu - - - - 16 - (16) - -
Stanje 31. prosinca 2000. 1.096 27 (270) 488 35 352 1.549 337 3.614
IzvjeπÊe o promjenama kapitala i rezervi Banke za 2001. godinu
RaËunovodstvene politike i biljeπke na stranama 47 do 105 Ëine sastavni dio ovih financijskih izvjeπÊa.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4747474747RaËunovodstvene konvencije i politike
RaËunovodstvene konvencije i politike
Glavne raËunovodstvene politike primijenjene pri izradi financijskih izvjeπÊa opisane su u nastavku.
I RaËunovodstveni standardi i konvencije
Financijska izvjeπÊa sastavljena su u skladu s Meunarodnim raËunovodstvenim standardima (MRS-ovi) izdanim od strane
Meunarodnog odbora za raËunovodstvene standarde, vaæeÊim tumaËenjima Meunarodnog odbora za tumaËenja u
financijskom izvjeπÊivanju pri Meunarodnom odboru za raËunovodstvene standarde i hrvatskim Zakonom o raËunovodstvu.
Financijska izvjeπÊa sastavljena su u kunama i brojevi su zaokruæeni na milijune.
Osnova za izradu izvjeπÊa
Financijska izvjeπÊa sastavljena su na osnovi fer vrijednosti za derivativne financijske instrumente, financijsku imovinu i
obveze koji se dræe radi trgovanja, te imovinu raspoloæivu za prodaju, osim onih za koje ne postoji pouzdana mjera fer
vrijednosti. Ostala financijska imovina i obveze te nefinancijska imovina i obveze iskazani su po amortiziranom troπku ili
povijesnom troπku.
»lanice Grupe konzistentno primjenjuju iste raËunovodstvene politike, te se one ne razlikuju od raËunovodstvenih politika
primijenjenih proπle godine, s izuzetkom primjene MRS-a 39 i promjene raËunovodstvene politike za plan lojalnosti (vidi
biljeπku 42).
Financijska izvjeπÊa prikazana su u obrascu koji je opÊeprihvaÊen od banaka i meunarodno priznat, te je u skladu s
Meunarodnim raËunovodstvenim standardom 30 “Objavljivanja u financijskim izvjeπÊima banaka i sliËnih financijskih
institucija”.
Osnove konsolidacijeFinancijska izvjeπÊa prikazana su za Banku i za Grupu. Financijska izvjeπÊa Grupe sastoje se od konsolidiranih izvjeπÊa Banke
i njenih podruænica, te udjela Grupe u pridruæenim druπtvima.
Podruænice su druπtva nad kojima Banka ima kontrolu. Kontrola postoji kada Banka ima moguÊnost, direktno ili indirektno,
upravljati financijskim i operativnim politikama druπtva s ciljem ostvarivanja dobiti iz tih aktivnosti. Financijska izvjeπÊa
podruænice ukljuËena su u konsolidirana financijska izvjeπÊa od datuma poËetka kontrole do datuma prestanka kontrole.
Pridruæena druπtva su druπtva nad kojima Banka izravno ili neizravno ostvaruje znaËajni utjecaj, ali nema kontrolu nad
financijskim i operativnim politikama. Konsolidirana financijska izvjeπÊa ukljuËuju udio Grupe u ukupnim promjenama kapitala
pridruæenog druπtva na bazi metode udjela, od datuma poËetka znaËajnog utjecaja do datuma prestanka. Ukoliko udio Grupe
u gubicima premaπuje knjigovodstvenu vrijednost pridruæenog druπtva, knjigovodstvena vrijednost se svodi na nulu te
prestaje priznavanje daljnjih gubitaka, osim ukoliko Grupa ima daljnje obveze prema pridruæenom druπtvu.
Stanja i transakcije meu Ëlanicama Grupe te sva nerealizirana dobit iz transakcija meu Ëlanicama Grupe, eliminiraju su pri
konsolidaciji financijskih izvjeπÊa. Nerealizirana dobit iz transakcija s pridruæenim druπtvima eliminira se do razine udjela
Grupe u takvim druπtvima. Nerealizirana dobit ostvarena iz transakcija s pridruæenim druπtvima eliminira se od ulaganja u
pridruæeno druπtvo. Nerealizirani gubici eliminiraju se na isti naËin kao i nerealizirana dobit, ali samo do iznosa koji ne
predstavlja umanjenje vrijednosti.
II SpecifiËne raËunovodstvene politike
1 Prihod od kamata i rashod od kamataPrihod od kamata i rashod od kamata priznaju se u raËunu dobiti i gubitka kako nastaju, u skladu s obraËunom, uzimajuÊi u
obzir efektivni prinos sredstva ili trenutno vaæeÊu varijabilnu kamatnu stopu. Prihod ili rashod od kamata ukljuËuje
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4848484848 RaËunovodstvene konvencije i politike
amortizaciju diskonta ili premije kao i ostalih razlika izmeu poËetne knjigovodstvene vrijednosti kamatonosnog instrumenta i
njegova iznosa po dospijeÊu, koji je izraËunat temeljem efektivne kamatne stope.
2 Prihod od naknada i provizijaPrihod od provizija i naknada Ëine uglavnom naknade od pravnih osoba za garancije i ostale usluge koje im Grupa pruæa,
provizije za upravljanje imovinom u ime pravnih osoba i stanovniπtva te provizije za domaÊi i meunarodni platni promet.
Naknade i provizije se priznaju kao prihod po obavljanju bankovne usluge.
3 Neto prihod od trgovanjaNeto prihod od trgovanja ukljuËuje dobitke i gubitke od kupoprodaje deviza te promjene u fer vrijednosti financijske imovine i
obveza koje se dræe radi trgovanja.
4 Neto dobici od financijskih instrumenata kojima se ne trgujeNeto dobit ili gubitak od financijskih instrumenata kojima se ne trguje ukljuËuju neto dobitke ili gubitke koji proizlaze iz
prodaje i promjena u fer vrijednosti imovine raspoloæive za prodaju.
5 Prihod od dividendiPrihodi od dividendi na temelju vlasniËkih vrijednosnica priznaju se u raËunu dobiti i gubitka u trenutku nastanka prava na
primitak dividende.
6 Prihod od prodanih roba i pruæenih uslugaPrihodi od prodaje roba i pruæenih usluga priznaju se u raËunu dobiti i gubitka u trenutku prijenosa znaËajnih rizika i koristi
vezanih uz vlasniπtvo, na kupca.
7 Transakcije u stranim valutamaTransakcije u stranim valutama pretvaraju se u kune po teËaju strane valute vaæeÊem na dan transakcije. Monetarna aktiva,
monetarne obveze i dioniËki kapital iskazani u stranim valutama, usklauju se s kretanjem teËaja strane valute na dan
bilance, a pozicije uz valutnu klauzulu se usklauju s kretanjem srednjeg teËaja uz koji su ugovorno vezane, osim dijela
zajmova stanovniπtvu koji se, u skladu s ugovorima, usklauju po prodajnom teËaju Banke na dan bilance. TeËajne razlike
nastale zbog pretvaranja u kune priznaju se u raËunu dobiti i gubitka. Nemonetarna imovina i obveze denominirane u stranim
valutama, koji su iskazani po povijesnom troπku, pretvaraju se po teËaju strane valute vaæeÊem na dan transakcije.
Nemonetarna imovina i obveze denominirane u stranoj valuti, koje su iskazane po fer vrijednosti pretvaraju se u izvjeπtajnu
valutu po teËajevima stranih valuta vaæeÊim na dan utvrivanja fer vrijednosti. TeËajevi najznaËajnijih valuta u kojima su
iskazani imovina, obveze i kapital Grupe i Banke, koriπteni za preraËun u kune na dan 31. prosinca 2001. i 31. prosinca 2000.
su: 1 EUR = 7,370, odnosno 1 EUR = 7,598, 1 DEM = 3,768, odnosno, 1 DEM = 3,885, i 1 USD = 8,356, odnosno 1 USD
= 8,155.
Financijska izvjeπÊa podruænica u inozemstvuAktiva i pasiva podruænica i pridruæenih druπtava u inozemstvu, ukljuËujuÊi konsolidacijska usklaenja zbog svoenja na fer
vrijednost, pretvaraju se u kune prema teËaju vaæeÊem na dan bilance. Prihodi i rashodi proizaπli iz poslovanja u inozemstvu
pretvaraju se u kune prema teËaju koji je pribliæno jednak teËaju vaæeÊem na dan transakcije. TeËajne razlike do kojih dolazi
kod pretvaranja u kune priznaju se izravno kroz rezerve.
8 Financijski instrumentiKlasifikacijaFinancijske instrumente koji se dræe radi trgovanja, Grupa dræi zbog ostvarenja kratkoroËne dobiti. Tu su ukljuËena ulaganja,
odreeni kupljeni zajmovi i terminski ugovori koji se ne koriste kao instrumenti zaπtite, i obveze po kratkoroËnoj prodaji
financijskih instrumenata. U poziciji ostale aktive izvjeπtajno su prikazani svi derivativi koji se dræe radi trgovanja, a imaju neto
dugovnu poziciju (pozitivna fer vrijednost). U poziciji ostale pasive izvjeπtajno su prikazani svi derivativi koji se dræe radi
trgovanja, a imaju neto potraænu poziciju (negativna fer vrijednost).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
4949494949RaËunovodstvene konvencije i politike
Zajmovi i potraæivanja koja je kreirala Grupa ukljuËuju zajmove drugim bankama i komitentima, osim kupljenih zajmova, kao i
obveznice koje su kupljene prilikom izdavanja.
Imovina koja se dræi do dospijeÊa obuhvaÊa financijsku imovinu s fiksnim ili odredivim plaÊanjima i fiksnom roËnoπÊu, koju
Grupa ima namjeru i sposobnost dræati do dospijeÊa. Tu su ukljuËene odreene duæniËke vrijednosnice.
Imovina raspoloæiva za prodaju je financijska imovina koja se ne dræi radi trgovanja, koju nije kreirala Grupa, niti se dræi do
dospijeÊa. Instrumenti raspoloæivi za prodaju ukljuËuju plasmane na træiπtu novca, te odreene duæniËke i vlasniËke
vrijednosnice.
PriznavanjeFinancijska imovina koja se dræi radi trgovanja, imovina raspoloæiva za prodaju i ulaganja koja se dræe do dospijeÊa priznaju se
u bilanci na datum trgovanja odnosno na dan kada je Grupa preuzela obvezu kupnje imovine. Od tog datuma, u raËunu dobiti
i gubitka, priznaju se svi dobici ili gubici koji nastaju zbog promjena u fer vrijednosti imovine koja se dræi radi trgovanja i
imovine raspoloæive za prodaju.
Financijska imovina klasificirana kao dani zajmovi te ostala potraæivanja koja je kreirala Grupa priznaju se u bilanci od dana
namire.
IskazivanjeFinancijska imovina se poËetno iskazuje po troπku nabave, ukljuËujuÊi i transakcijske troπkove.
Nakon poËetnog priznavanja, sva financijska imovina koja se dræi radi trgovanja i imovina raspoloæiva za prodaju iskazuju se
po fer vrijednosti, osim one financijske imovine koja nema kotiranu cijenu na aktivnom træiπtu i Ëija se fer vrijednost ne moæe
pouzdano utvrditi. Takva financijska imovina iskazuje se po troπku, ukljuËujuÊi transakcijske troπkove, umanjena za gubitke
od umanjenja vrijednosti.
Sve financijske obveze kojima se ne trguje, dani zajmovi i potraæivanja kreirani od strane Grupe te imovina koja se dræi do
dospijeÊa iskazuju se po amortiziranom troπku umanjenom za gubitke od umanjenja vrijednosti. Amortizirani troπak se
raËuna metodom efektivne kamatne stope. Premije i diskonti, ukljuËujuÊi poËetne transakcijske troπkove, ukljuËuju se u
knjigovodstvenu vrijednost instrumenta i amortiziraju temeljem efektivne kamatne stope instrumenta.
Principi mjerenja fer vrijednostiFer vrijednost financijske imovine temelji se na træiπnoj cijeni na datum bilance, bez umanjenja za transakcijske troπkove.
Ukoliko træiπna cijena nije dostupna, fer vrijednost imovine procjenjuje se primjenom metode diskontiranog novËanog toka.
Ukoliko se koristi metoda diskontiranog novËanog toka, procijenjeni buduÊi novËani tokovi se temelje na najboljoj procjeni
rukovodstva, a diskontna stopa je træiπna stopa vaæeÊa na datum bilance. Ukoliko se koristi pricing model, ulazne varijable
temelje se na podacima s træiπta na dan bilance.
Fer vrijednost derivativnih instrumenata kojima se ne trguje na ureenom træiπtu procjenjuje se temeljem iznosa primitaka ili
izdataka koje bi Grupa imala u sluËaju da prekine ugovor na datum bilance, uzimajuÊi u obzir trenutne træiπne uvjete i kreditnu
sposobnost druge ugovorne strane.
Dobici i gubici vezani uz naknadna mjerenjaDobici i gubici vezani uz promjene u fer vrijednosti financijske imovine koja se dræi radi trgovanja i imovine raspoloæive za
prodaju priznaju se u raËunu dobiti i gubitka razdoblja.
Gubitak od umanjenja vrijednosti financijske imovineNa datum bilance sva se financijska imovina pregledava, kako bi se ustanovilo postojanje objektivnih razloga za umanjenje
vrijednosti. Ukoliko postoje takve indicije, procjenjuje se nadoknadivi iznos.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5050505050 RaËunovodstvene konvencije i politike
Nadoknadivi iznos financijske imovine koja se vodi po amortiziranom troπku, izraËunava se kao sadaπnja vrijednost oËekivanih
buduÊih novËanih tokova, diskontiranih originalnom efektivnom kamatnom stopom instrumenta. Ukoliko se buduÊi novËani
tokovi oËekuju u kratkom roku od dana izrade bilance, novËane tokove nije potrebno diskontirati.
Dani zajmovi iskazani su na neto principu, umanjeni za posebnu i opÊu rezervaciju za umanjenje vrijednosti formiranu zbog
nenaplativosti.
Posebne rezervacije za umanjenja vrijednosti se formiraju zbog umanjenja vrijednosti zajmova temeljem redovnih pregleda
stanja, kako bi se smanjila knjigovodstvena vrijednost danih zajmova do nadoknadivog iznosa. OpÊe rezervacije za umanjenje
vrijednosti se koriste za umanjenje knjigovodstvene vrijednosti portfelja sliËnih zajmova do njihovog procijenjenog
nadoknadivog iznosa na datum bilance. OËekivani novËani primici i izdaci za portfelj sliËnih sredstava procjenjuju se temeljem
postojeÊeg iskustva uzimajuÊi u obzir kreditni rating komitenata kojima su odobreni zajmovi i kaπnjenja u naplati redovnih ili
zateznih kamata. PoveÊanja rezervacija priznaju se u raËunu dobiti i gubitka. Ukoliko je zajam nenaplativ, a sve pravne
procedure su dovrπene, te je poznat konaËni iznos gubitka, zajam se direktno otpisuje. Ako se u sljedeÊem razdoblju iznos
gubitka od umanjenja vrijednosti smanji, a umanjenje se direktno moæe povezati s dogaajem koji se dogodio nakon otpisa,
otpisani iznos se tad prihoduje u raËunu dobiti i gubitka.
Prestanak priznavanjaFinancijska imovina se prestaje priznavati kad Grupa prestane imati kontrolu nad ugovornim pravima vezanim uz tu imovinu,
odnosno kad su prava ostvarena, dospjela ili predana. Financijska obveza se prestaje priznavati kad viπe ne postoji.
Kad se prodaje imovina raspoloæiva za prodaju, imovina koja se dræi radi trgovanja i imovina koja se dræi do dospijeÊa, njihovo
priznavanje prestaje i potraæivanja od kupaca priznaju se na datum kad Grupa preuzme obvezu prodaje imovine.
Zajmovi i potraæivanja koja je kreirala Grupa prestaju se priznavati na dan kada Grupa prenese svoja prava.
Posebni instrumentiBlagajniËki zapisi i trezorski zapisiBlagajniËki zapisi klasificiraju se kao imovina raspoloæiva za prodaju i iskazuju po procijenjenoj fer vrijednosti. Fer vrijednost se
procjenjuje metodom diskontiranog novËanog toka vezanom uz trenutnu kamatnu stopu. Promjene u fer vrijednosti vezane
uz amortiziraciju premije ili diskonta ukljuËuju se u prihod od kamata, dok se promjene u fer vrijednosti vezane uz promjene
kamatnih stopa na træiπtu ukljuËuju u ostale poslovne prihode.
Trezorski zapisi Ministarstva financija podijeljeni su u dva portfelja: imovina dostupna za prodaju i imovina koja se dræi do
dospijeÊa. RaËunovodstveni tretman za trezorske zapise koji su dostupni za prodaju jednak je gore opisanom tretmanu za
blagajniËke zapise. Trezorski zapisi koji se dræe do dospijeÊa vode se po amortiziranom troπku smanjenom za umanjenje
vrijednosti. Amortizacija diskonta provodi se uz koriπtenje efektivne kamatne stope i priznaje u raËun dobiti i gubitka.
Ulaganja u fondoveUlaganja u fondove klasificirana su kao imovina raspoloæiva za prodaju i vode se po fer vrijednosti. Promjene u fer vrijednosti
ukljuËene su u raËun dobiti i gubitka, u Ostale poslovne prihode.
UlaganjaDuæniËke vrijednosnice za koje Grupa ima i namjeru i moguÊnost dræanja do dospijeÊa, klasificirane su kao financijska imovina
koja se dræi do dospijeÊa. Ostala ulaganja Grupe, osim ulaganja u pridruæena druπtva, klasificiraju se kao imovina raspoloæiva
za prodaju.
Ulaganja u podruænice i pridruæena druπtva u financijskim izvjeπÊima Banke evidentiraju se po troπku ulaganja smanjenom za
gubitak od umanjenja vrijednosti.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5151515151RaËunovodstvene konvencije i politike
Zajmovi bankama i komitentimaZajmovi koje je kreirala Grupa klasificiraju se kao dani zajmovi i potraæivanja kreirana od strane Grupe. Zajmovi se prikazuju u
neto iznosu, koji predstavlja procijenjeni nadoknadivi iznos, odnosno nakon umanjenja vrijednosti.
Potraæivanja po javnom duguJavni dug klasificiran je u kategoriju dani zajmovi i potraæivanja koja je kreirala Grupa i iskazuje se po amortiziranom troπku
umanjenom za gubitke od umanjenja vrijednosti. Amortizacija diskonta ukljuËuje se u prihod od kamata.
Naknadno kupljeni javni dug klasificira se u imovinu raspoloæivu za prodaju, te iskazuje po fer vrijednosti. Sve promjene u fer
vrijednosti priznaju se u raËunu dobiti i gubitka za razdoblje.
Zamjenske obvezniceZamjenske obveznice klasificiraju se u kategoriju dani zajmovi i potraæivanja koja je kreirala Grupa i iskazuju po
revaloriziranom troπku umanjenom za gubitke od umanjenja vrijednosti. Revalorizacija zamjenskih obveznica ukljuËuje se u
ostale poslovne prihode.
Ugovori s pravom reotkupaGrupa ugovara kupnje/(prodaje) ulaganja ugovarajuÊi ponovnu prodaju/(kupnju) suπtinski istih ulaganja na odreeni datum u
buduÊnosti po fiksnoj cijeni. Ulaganja koja su kupljena s obvezom ponovne prodaje u buduÊnosti ne priznaju se u bilanci.
Izdaci temeljem tih ugovora priznaju se kao dani zajmovi bankama ili komitentima. Takoer se evidentira da su kupljena
potraæivanja osigurana odgovarajuÊim vrijednosnicama iz ugovora o reotkupu. Ulaganja prodana temeljem ugovora o
reotkupu i nadalje se priznaju u bilanci i iskazuju u skladu s raËunovodstvenom politikom za financijsku imovinu raspoloæivu za
prodaju ili imovinu koja se dræi do dospijeÊa. Primici od prodaje ulaganja prikazuju se kao obveze prema bankama ili
komitentima.
Razlika izmeu cijene kod prodaje i ponovne kupnje razgraniËava se kroz razdoblje transakcije i ukljuËuje u prihod ili rashod
od kamata.
9 Zemljiπta, zgrade i opremaZemljiπta, zgrade i oprema vode se po troπku ulaganja umanjenom za akumuliranu amortizaciju i gubitke proizaπle iz
umanjenja vrijednosti imovine.
Sva imovina, osim zemljiπta, i materijalne imovine u pripremi, amortizira se linearnom metodom po propisanim stopama
utvrenim tako da se nabavna cijena ili procijenjena vrijednost imovine otpisuje u toku procijenjenog korisnog vijeka upotrebe
imovine. Koriste se sljedeÊe godiπnje stope:
% godiπnje
Zgrade 2
RaËunala 30
Namjeπtaj i oprema 7 do 33
Motorna vozila 25
Troπak redovnog odræavanja izravno tereti dobit iz poslovanja. U iznimnim sluËajevima, troπak odræavanja se kapitalizira, ako
odræavanje rezultira poveÊanjem kapaciteta ili znaËajnim poboljπanjem odreene imovine.
10 Nematerijalna imovinaGoodwill predstavlja razliku izmeu veÊeg troπka stjecanja udjela u podruænici i niæe fer vrijednosti neto imovine druπtva koju
je moguÊe identificirati na dan kupnje. Goodwill se otpisuje na teret raËuna dobiti i gubitka Grupe tijekom procijenjenog
korisnog vijeka.
Goodwill nastao konsolidiranjem podruænica u inozemstvu obraËunava se po metodi povijesnog troπka nakon umanjenja
vrijednosti.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5252525252 RaËunovodstvene konvencije i politike
Ostala nematerijalna imovina kupljena od strane Grupe iskazuje se po troπku stjecanja, umanjenom za akumuliranu
amortizaciju i gubitke od umanjenja vrijednosti.
Sva nematerijalna imovina, osim nematerijalne imovine u pripremi amortizira se linearnom metodom amortizacije, po
sljedeÊim stopama:
% godiπnje
Software 20
Goodwill 10
11 Ulaganja u nekretnineUlaganja u nekretnine iskazana su po troπku stjecanja umanjenom za akumuliranu amortizaciju i umanjenja vrijednosti.
Sva ulaganja u nekretnine, osim onih u pripremi, amortiziraju se linearnom metodom po sljedeÊim stopama amortizacije:
% godiπnje
Parkiraliπta 3
Ostale zgrade 2 do 3
12 PoreziPorezni rashod sastoji se od tekuÊeg poreza i odgoenog poreza. TekuÊi porez predstavlja poreznu obvezu obraËunanu na
oporezivi iznos dobiti za poslovnu godinu, sukladno poreznim stopama vaæeÊim na dan bilance, i sva usklaenja porezne
obveze iz prethodnih razdoblja.
Iznos odgoenog poreza izraËunava se metodom bilanËne obveze, pri Ëemu se uzimaju u obzir privremene razlike izmeu
knjigovodstvenih vrijednosti aktive i pasive koje se koriste za potrebe financijskog izvjeπtavanja i iznosa koji se koristi za
potrebe izraËuna poreza. Iznos odgoenog poreza temelji se na pretpostavljenom naËinu realizacije ili namire
knjigovodstvene vrijednosti aktive i pasive po stopama vaæeÊim na dan bilance.
Odgoena porezna imovina priznaje se u visini u kojoj je vjerojatno da Êe se ostvariti buduÊa oporeziva dobit na teret koje se
moæe iskoristiti neiskoriπteni porezni gubitak. Odgoena porezna imovina umanjuje se za iznos za koji viπe nije vjerojatno da
Êe se moÊi iskoristiti kao porezna olakπica.
13 Umanjenje vrijednostiNeto knjigovodstvena vrijednost imovine, osim odgoene porezne imovine i financijske imovine (vidi raËunovodstvene
politike, poglavlje 8), pregledava se na datum bilance kako bi se utvrdilo postoje li indikacije umanjenja vrijednosti imovine.
Ako se utvrdi postojanje takvih indikacija, procjenjuje se nadoknadivi iznos imovine. Za nematerijalnu imovinu koja joπ nije u
upotrebi, nadoknadivi iznos se, takoer, procjenjuje na datum bilance. Gubitak uslijed umanjenja vrijednosti priznaje se u
raËunu dobiti i gubitka u svim sluËajevima kada je neto knjigovodstvena vrijednost odreenog dijela imovine veÊa od
njegovog nadoknadivog iznosa.
Nadoknadivi iznos ostale imovine je neto prodajna vrijednost ili vrijednost u upotrebi, ovisno o tome koji je iznos viπi.
Vrijednost u upotrebi se procjenjuje diskontiranjem oËekivanih buduÊih novËanih primitaka i izdataka koristeÊi diskontnu
stopu prije poreza koja odraæava trenutnu træiπnu procjenu vremenske vrijednosti novca i rizike specifiËne za pojedinu
imovinu. Za imovinu koja ne generira nezavisno odredive novËane primitke i izdatke, nadoknadivi iznos se odreuje temeljem
grupe sredstava kojoj ta imovina pripada i koja generira gotovinu.
Gubitak od umanjenja vrijednosti goodwill-a ne prihoduje se osim ukoliko je gubitak bio uzrokovan specifiËnim vanjskim
dogaajima, za koje se ne oËekuje da Êe se ponoviti, a do poveÊanja nadoknadivog iznosa je doπlo zbog promjene utjecaja
tog specifiËnog dogaaja.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5353535353RaËunovodstvene konvencije i politike
Kod ostale aktive, gubitak od umanjenja vrijednosti se prihoduje ukoliko je doπlo do promjena u procjenama koje su bile
koriπtene za odreivanje nadoknadivog iznosa. Gubitak od umanjenja vrijednosti se prihoduje samo do iznosa
knjigovodstvene vrijednosti sredstva, umanjene za amortizaciju, kakva bi bila da nije priznat gubitak od umanjenja vrijednosti.
14 Zadræana dobitSva dobit na kraju poslovne godine, zadræana nakon rasporeivanja, prenosi se u rezerve.
15 Dohodak iz kapitala - dodjela vlastitih dionica zaposlenicima i plan opcijaBanka je do 2001. primjenjivala plan opcija na dionice u svrhu nagraivanja visokog poslovodstva Banke koje je time stjecalo
pravo na kupovanje dionica Banke po izvrπnoj cijeni opcije. Izvrπna cijena opcije bila je jednaka prosjeËnoj træiπnoj cijeni
dionica tijekom godine, izraËunatoj na dan izdavanja opcije. Razlika izmeu træiπne vrijednosti dionica i izvrπne cijene opcija
priznavala se u raËunu dobiti i gubitka, a u bilanci se odobravala rezerva za dionice iz plana lojalnosti i opcije. Ta se rezerva
iskoriπtavala u trenutku izvrπenja opcije. RezultirajuÊi viπak, odnosno manjak, evidentirao se u ostalim rezervama.
U 2001. prestao je postojati plan opcija na dionice i za ovu godinu nisu izdane nove opcije. Banka je umjesto toga uvela
shemu sudjelovanja u dobiti za visoko poslovodstvo, prema kojoj poslovodstvo sudjeluje u dobiti Banke. Za iznos
sudjelovanja poslovodstva u dobiti Banke tereti se raËun dobiti i gubitka razdoblja.
Banka takoer primjenjuje sustav nagraivanja visokog poslovodstva, prema kojem se poslovodstvu dodjeljuju dionice u
skladu s planom lojalnosti. U 2001. Banka je promijenila raËunovodstvenu politiku za bonus shemu kako bi se ona uskladila s
politikom za trezorske dionice. U prijaπnjim godinama, za dionice koje su bile dodijeljene prema ovom sustavu nagraivanja
teretio se raËun dobiti i gubitka za tu godinu u iznosu pune træiπne vrijednosti dionica na kraju godine, a u bilanci se
odobravala rezerva za dionice iz plana lojalnosti i opcije, koja je sastavni dio kapitala i rezervi na kraju godine. Ova rezerva
koristila se po izdavanju dionica, nakon zavrπetka financijske godine. Banka je u skladu s promjenom raËunovodstvenih
politika prepravila financijske informacije za prijaπnje godine. Usporedni podaci za 2000. prepravljeni su kako bi se postigla
usklaenost s podacima tekuÊe godine, a u skladu s promjenom raËunovodstvene politike. Efekt promjene je poveÊanje
raËuna dobiti i gubitka za 2000. kako je prikazano u biljeπci 42 - Promjene raËunovodstvenih politika.
16 Usporedni podaciGdje je to bilo potrebno, usporedne informacije su prerasporeene kako bi bile usporedive s iznosima za tekuÊu godinu i
ostalim objavljenim podacima.
Uvoenje MRS-a 39 imalo je za posljedicu odreene promjene u prezentaciji financijskih instrumenata u financijskim
izvjeπÊima. U skladu s prijelaznim zahtjevima tog standarda, prepravljanje usporednih podataka nije potrebno.
Banka je prerasporedila pozicije bilance vezane uz ulaganja u vlasniËke i duæniËke vrijednosnice, jer efekti nove
raËunovodstvene politike nisu bitno razliËiti od efekata stare raËunovodstvene politike.
Banka je promijenila prezentaciju posebnih i opÊih rezervacija za umanjenja vrijednosti imovine (kao πto je objaπnjeno u
raËunovodstvenoj politici u poglavlju 8 - Financijski instrumenti - Gubitak od umanjenja vrijednosti financijske imovine). Dok je
u prijaπnjim godinama Banka iskazivala posebne i opÊe rezervacije za umanjenje vrijednosti odvojeno, u 2001. rezervacije za
umanjenje vrijednosti iskazane su u jednom iznosu.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5454545454 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Pravne osobe 740 644 584 582
Stanovniπtvo 915 786 799 731
Dræava i javni sektor 467 334 430 317
Banke i druge financijske institucije 524 574 459 544
Ostale organizacije 34 26 31 11
2.680 2.364 2.303 2.185
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Zajmovi komitentima 1.790 1.587 1.514 1.452
BlagajniËki zapisi 86 100 77 93
DuæniËke vrijednosnice 321 129 288 121
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 69 80 67 78
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 147 190 137 181
Plasmani i zajmovi drugim bankama 267 278 220 260
2.680 2.364 2.303 2.185
Pozicija “Banke i druge financijske institucije” ukljuËuje prihode po osnovi kamata na blagajniËke zapise i obveznu rezervu
kod Hrvatske narodne banke.
1 Prihod od kamata i sliËni prihodi
a) Analiza po izvorima
Ukupan prihod od kamata i sliËni prihodi potjeËu iz sljedeÊih izvora:
Analiza prihoda od kamata i sliËnih prihoda po bankarskim proizvodima prikazana je u nastavku:
b) Analiza po proizvodima
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5555555555Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Pravne osobe 189 150 168 140
Stanovniπtvo 680 629 583 563
Dræava i javni sektor 64 64 63 64
Banke i druge financijske institucije 209 240 183 233
Ostale organizacije 29 28 25 18
1.171 1.111 1.022 1.018
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
TekuÊi raËuni i depoziti pravnih osoba 255 185 231 175
TekuÊi raËuni i depoziti stanovniπtva 680 629 583 563
Uzeti zajmovi 223 288 194 271
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 13 9 14 9
1.171 1.111 1.022 1.018
2 Rashod od kamata i sliËni troπkovi
a) Analiza po primateljima
Analiza ukupnog rashoda od kamata i sliËnih troπkova po primateljima prikazana je u nastavku:
b) Analiza po proizvodima
Analiza rashoda od kamata i sliËnih troπkova po bankarskim proizvodima prikazana je u nastavku:
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5656565656 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
2001.
u milijunima
kn
Neto dobit od trgovanja:
VlasniËki instrumenti i povezani derivativni instrumenti 3
Neto teËajne razlike od kupoprodaje deviza i povezani derivativni instrumenti 265
268
Neto dobit od instrumenata kojima se ne trguje:
a) Prestanak priznavanja:
VlasniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 24
DuæniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 14
38
b) Promjene fer vrijednosti:
VlasniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju (70)
DuæniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 18
(52)
(14)
3 Ostali poslovni prihodi
Grupa 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Ukupno Bankarstvo Turizam Ulaganja u Ukupno Bankarstvo Turizam Ulaganja u
nekretnine nekretnine
Dobit od teËajnih razlika nastalih
revalorizacijom monetarne
aktive i pasive - - - - 6 6 - -
Revalorizacija zamjenskih obveznica (39) (39) - - 108 108 - -
Prihod od dividendi 22 22 - - 34 34 - -
Neto dobit od ulaganja
u fondove 26 26 - - 3 3 - -
Neto dobit od trgovanja 268 268 - - 187 187 - -
Neto dobit od instrumenata
kojima se ne trguje (14) (15) - 1 - - - -
Neto dobit od trgovaËkog portfelja
duæniËkih vrijednosnica u 2000. - - - - 16 16 - -
Neto dobit od investicijskog portfelja
duæniËkih vrijednosnica u 2000. - - - - 462 462 - -
Prihod od hotelijerstva 211 - 211 - 356 - 356 -
Prihod od trgovine na malo 12 - 12 - 109 - 109 -
Dobit od prodaje materijalne imovine 5 - 5 - 24 - 21 3
Prihod od najamnine - ulaganja u
nekretnine 27 - - 27 16 - - 16
Ostali prihodi 73 56 9 8 123 110 9 4
591 318 237 36 1.444 926 495 23
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5757575757Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Dobit od teËajnih razlika nastalih
revalorizacijom monetarne aktive
i pasive - 3
Revalorizacija zamjenskih obveznica (38) 106
Prihod od dividendi 20 31
Neto dobit od ulaganja u fondove 26 3
Neto dobit od trgovanja 222 158
Neto dobit od instrumenata kojima
se ne trguje (20) -
Neto dobit od trgovaËkog portfelja
duæniËkih vrijednosnica u 2000. - 15
Neto dobit od investicijskog portfelja
duæniËkih vrijednosnica u 2000. - 461
Ostali prihodi 30 82
240 859
2001.
u milijunima
kn
Neto dobit od trgovanja:
VlasniËki instrumenti i povezani derivativni instrumenti 3
Neto teËajne razlike od kupoprodaje deviza i povezani derivativni instrumenti 219
222
Neto dobit od instrumenata kojima se ne trguje:
a) Prestanak priznavanja:
VlasniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 20
DuæniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 13
33
b) Promjene fer vrijednosti:
VlasniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju (70)
DuæniËkih instrumenata raspoloæivih za prodaju 17
(53)
(20)
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5858585858 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Prepravljeno
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Ukupno Bankarstvo Turizam Ulaganja u Ukupno Bankarstvo Turizam Ulaganja u
nekretnine nekretnine
Gubitak zbog teËajnih razlika
nastalih revalorizacijom
monetarne aktive i pasive 2 6 (4) - - - - -
Administrativni troπkovi i
troπkovi marketinga 527 490 27 10 412 364 36 12
Troπkovi osoblja 875 794 77 4 814 695 117 2
Dræavni doprinosi 16 11 5 - 25 11 12 2
Amortizacija 171 128 32 11 166 98 59 9
Troπkovi osiguranja depozita 102 102 - - 76 76 - -
Troπkovi restrukturiranja 19 19 - - 7 7 - -
Hotelijerstvo 73 - 73 - 114 - 114 -
Trgovina na malo 11 - 11 - 106 - 106 -
Amortizacija goodwill-a 10 10 - - 5 5 - -
Popravci i odræavanje
- ulaganja u nekretnine 3 - - 3 - - - -
Ostali troπkovi 16 14 2 - 24 20 4 -
1.825 1.574 223 28 1.749 1.276 448 25
4 Troπkovi poslovanja
Troπkovi plaÊa ukljuËuju 143 milijuna kn (2000.: 139 milijuna kn) obveznih doprinosa za mirovinsko osiguranje koji se plaÊaju
Hrvatskom zavodu za mirovinsko osiguranje u Hrvatskoj i adekvatnim institucijama u BIH. Doprinosi se izraËunavaju kao
postotak od bruto plaÊa djelatnika.
Banka Prepravljeno
2001. 2000
u milijunima u milijunima
kn kn
Administrativni troπkovi i troπkovi marketinga 378 311
Troπkovi osoblja 640 605
Dræavni doprinosi 8 10
Amortizacija 92 78
Dobit od teËajnih razlika nastalih
revalorizacijom monetarne aktive i pasive 9 -
Troπkovi osiguranja depozita 87 70
Troπkovi restrukturiranja 19 7
Ostali troπkovi 12 20
1.245 1.101
Troπkovi osoblja ukljuËuju 106 milijuna kn (2000.: 106 milijuna kn) obveznih doprinosa za mirovinsko osiguranje koji se plaÊaju
Hrvatskom zavodu za mirovinsko osiguranje. Doprinosi se izraËunavaju kao postotak od bruto plaÊa djelatnika.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
5959595959Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
5 Ostali gubici zbog umanjenja vrijednosti i ostala rezerviranja
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Porez na dobit tekuÊe godine u skladu s hrvatskim
zakonom po stopi od 20,0% (2000.: 35,0%) 158 68 143 65
(Prihodovanje)/tereÊenje po odgoenom porezu (30) 5 (14) 5
128 73 129 70
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
VlasniËke vrijednosnice 20 6 178 86
Garancije i ostale preuzete obveze (8) (1) (11) 5
Sudski sporovi 15 - 15 -
Obveznice javnog duga (2) (3) (2) (3)
Ostalo 55 14 13 9
80 16 193 97
6 Porez na dobit
TereÊenje/(prihodovanje) umanjenja vrijednosti i rezerviranja za obveze i troπkove u raËunu dobiti i gubitka, osim rezerviranja
za umanjenje vrijednosti po zajmovima komitentima, analizirano je u nastavku:
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6060606060 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
2001.
u milijunima
kn
31. prosinca 2002. 238
31. prosinca 2003. 67
31. prosinca 2004. 127
31. prosinca 2005. 96
31. prosinca 2006. 201
729
Porezni gubici koji nisu priznati kao odgoena porezna imovina
po stopi od 20% u Hrvatskoj i 30% u Bosni i Hercegovini 165
Usklaenje izmeu propisane i prosjeËne efektivne stope poreza na dobit:
Na dan 31. prosinca 2001. neiskoriπteni porezni gubici podruænica Banke iznosili su 729 milijuna kn. Ove porezne gubitke
moæe, u svrhu smanjenja oporezive dobiti u razdoblju do 5 godina, iskoristiti iskljuËivo ona pravna osoba u kojoj je gubitak
nastao u Hrvatskoj i u Bosni i Hercegovini. Rokovi u kojima se neiskoriπteni porezni gubitak moæe iskoristiti navedeni su u
nastavku:
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
% % % %
Zakonski propisana stopa poreza na dobit 20,0 35,0 20,0 35,0
Stavke koje ne podlijeæu porezu na dobit
Primljene dividende i (dobici)/
gubici od prodaje ulaganja (0,7) (16,9) (0,8) (17,9)
Zaπtitna kamata na dioniËki kapital i rezerve (0,1) (10,5) (0,2) (5,8)
Dobit od revalorizacije dioniËkog kapitala (1,1) (0,4) (1,3) (0,4)
Konsolidacijska usklaenja (0,3) (0,9) - -
Nepriznati troπkovi kod izraËuna poreza na dobit
Umanjenje vrijednosti ulaganja 0,5 1,9 10,0 1,9
Ostali porezno nepriznati troπkovi 2,1 1,6 0,6 0,7
Porez plaÊen u inozemstvu 0,3 - 0,4 -
Amortizacija koja nije bila priznata u prethodnim godinama (1,1) (1,1) - -
Ulaganja koja umanjuju poreznu osnovicu - (0,5) - -
Iskoriπteni porezni gubici (1,1) (6,3) - (6,8)
Porezni gubici koji nisu priznati kao
odgoena porezna imovina 9,9 4,6 - -
ProsjeËna efektivna stopa poreza na dobit 28,4 6,5 28,7 6,7
Osloboenje od dvostrukog oporezivanja (2,2) - (1,0) -
Ukupni porezni troπak 26,2 6,5 27,7 6,7
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6161616161Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
7 Financijske informacije po segmentima
Informacije po segmentima prikazane su obzirom na poslovne aktivnosti Grupe i temelje se na pojedinaËnim financijskim
izvjeπÊima Banke i podruænica. Segmenti su odvojivi dijelovi Grupe koji imaju proizvode ili usluge koje u sebi nose rizike i
koristi koji su razliËite od drugih segmenata. Iskazivanje aktive i obveza segmenta te prihoda i rezultata segmenta temelji se
na raËunovodstvenim politikama koje su prikazane u biljeπci: RaËunovodstvene konvencije i politike.
Transakcije meu segmentima vrednuju se po uobiËajenim træiπnim uvjetima.
Ukupna aktiva Grupe ukljuËuje 3,1 milijardu kn (2000.: 1,8 milijardi kn) izloæenosti prema Bosni i Hercegovini.
Grupa Bankarstvo Turizam Ulaganja u Konsolidacijska Ukupno
nekretnine usklaenja
2001. 2001. 2001. 2001. 2001.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn
Neto prihod od kamata
Vanjski komitenti 1.513 (4) - - 1.509
Meu segmentima 26 (11) (13) (2) -
1.539 (15) (13) (2) 1.509
Neto prihod od naknada i provizija
Vanjski komitenti 573 - - - 573
573 - - - 573
Ostali poslovni prihodi 318 238 37 (2) 591
Ukupan prihod 2.430 223 24 (4) 2.673
Gubici od umanjenja vrijednosti
priznati u raËunu dobiti i gubitka (239) (1) - - (240)
Gubitak od poslovnih aktivnosti
s kojima Grupa neÊe nastaviti 2 10 - - 12
Rezultat po segmentima 608 11 3 (2) 620
Gubitak pridruæenih druπtava (17) - - - (17)
Porez na dobit (144) 16 - - (128)
Interesi manjinskih dioniËara (10) (1) - - (11)
Neto dobit tekuÊe godine 437 26 3 (2) 464
Aktiva po segmentima 47.078 691 260 (359) 47.670
Ulaganja u pridruæena druπtva 66 - - - 66
Predujmovi za porez na dobit 3 3 - - 6
Odgoena porezna imovina 14 16 - - 30
Ukupna aktiva 47.161 710 260 (359) 47.772
Obveze po segmentima 43.590 166 243 (340) 43.659
Obveze za poreze 108 - - - 108
Ukupne obveze 43.698 166 243 (340) 43.767
Kapitalni izdaci 250 61 1 - 312
Gotovinski tokovi
iz poslovnih aktivnosti 5.882 32 1 (30) 5.885
iz ulagaËkih aktivnosti (605) (48) 12 (1) (642)
iz financijskih aktivnosti (297) 17 (18) 35 (263)
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6262626262 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Prepravljeno Prepravljeno Prepravljeno Prepravljeno Prepravljeno
Bankarstvo Turizam Ulaganja u Konsolidacijska Ukupno
nekretnine usklaenja
2000. 2000. 2000. 2000. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn
Neto prihod od kamata
Vanjski komitenti 1.256 (4) 1 - 1.253
Meu segmentima 48 (25) (21) (2) -
1.304 (29) (20) (2) 1.253
Neto prihod od naknada i provizija
Vanjski komitenti 450 (1) - - 449
Meu segmentima - (1) - - (1)
450 (2) - - 448
Ostali poslovni prihodi 920 500 28 (4) 1.444
Ukupan prihod 2.674 469 8 (6) 3.145
Gubici od umanjenja vrijednosti
iskazani u raËunu dobiti i gubitka (222) - - - (222)
Gubitak od poslovnih aktivnosti
s kojima Grupa neÊe nastaviti (56) - - (6) (62)
Rezultat po segmentima 1.119 21 (17) (11) 1.112
Gubitak pridruæenog druπtva (33) - - - (33)
Porez na dobit (73) - - - (73)
Interesi manjinskih dioniËara (22) (7) - - (29)
Neto dobit tekuÊe godine 991 14 (17) (11) 977
Aktiva po segmentima 36.136 1.323 282 (564) 37.177
Ulaganja u pridruæeno druπtvo 5 - - - 5
Predujmovi za porez na dobit 12 2 - - 14
Ukupna aktiva 36.153 1.325 282 (564) 37.196
Obveze po segmentima 32.986 372 266 (493) 33.131
Obveze za poreze 1 3 1 - 5
Ukupne obveze 32.987 375 267 (493) 33.136
Kapitalni izdaci 213 28 5 - 246
Gotovinski tok
iz poslovnih aktivnosti 1.877 50 (11) (56) 1.860
iz ulagaËkih aktivnosti (1.265) (18) 10 41 (1.232)
iz financijskih aktivnosti 123 (34) 4 8 101
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6363636363Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
8 Poslovne aktivnosti s kojima Grupa neÊe nastaviti
Poslovne aktivnosti s kojima Grupa neÊe nastaviti ukljuËuju dvije podruænice Banke, Jadranturist i Istraturist, koje se bave
turizmom.
JadranturistNa dan 31. prosinca 2000. Grupa je iskazala gubitak u iznosu od 62 milijuna kn, od poslovnih aktivnosti s kojima neÊe
nastaviti, koji se odnosi na prodaju udjela u Jadranturistu na dan 8. oæujka 2001. Rezultati Jadranturista za prva dva mjeseca
2001. konsolidirani su u raËunu dobiti i gubitka Grupe. Udjel Grupe u gubicima Jadranturista u 2001., do dana prodaje udjela,
bio je 10 milijuna kn. Smanjenje gubitka za umanjenje vrijednosti koje se odnosi na rezerviranja koja je Banka formirala 31.
prosinca 2000. iznosilo je 12 milijuna kn. U skladu s tim ukupni utjecaj na raËun dobiti i gubitka Grupe iznosio je 2 milijuna kn.
IstraturistU lipnju 2001., Uprava je donijela odluku o prodaji udjela Grupe u Istraturistu. Do dana potpisivanja Godiπnjeg izvjeπÊa nije
odreen datum prodaje.
Dana 31. prosinca 2001. neto imovina Istraturista iznosila je 543 milijuna kn, odnosno ukupna aktiva je iznosila 710 milijuna
kn, a ukupne obveze 167 milijuna kn.
Tijekom 2001. godine Istraturist je imao gotovinske priljeve iz poslovnih aktivnosti od 45 milijuna kn, gotovinske odljeve iz
ulagaËkih aktivnosti od 38 milijuna kn, te gotovinske odljeve od financijskih aktivnosti u iznosu od 8 milijuna kn.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6464646464 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa 2001. 2000.
Ukupno Kuna Strana Ukupno Kuna Strana
valuta valuta
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Gotovina u blagajni 3.266 124 3.142 510 151 359
Instrumenti u postupku naplate 13 1 12 19 1 18
TekuÊi raËuni kod
drugih banaka 985 16 969 506 5 501
TekuÊi raËun
kod HNB-a 535 535 - 64 64 -
4.799 676 4.123 1.099 221 878
9 Gotovinske rezerve
Banka 2001. 2000.
Ukupno Kuna Strana Ukupno Kuna Strana
valuta valuta
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Gotovina u blagajni 2.779 99 2.680 377 130 247
Instrumenti u postupku naplate 10 1 9 15 1 14
TekuÊi raËuni kod
drugih banaka 128 3 125 174 2 172
TekuÊi raËun
kod HNB-a 489 489 - 62 62 -
3.406 592 2.814 628 195 433
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6565656565Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Obvezna rezerva
- u kunama 2.310 1.355 2.144 1.258
- u stranoj valuti 1.812 2.089 1.681 1.903
4.122 3.444 3.825 3.161
10 Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke
Obvezna rezerva predstavlja iznos koji banke moraju deponirati kod Hrvatske narodne banke.
Na dan 31. prosinca 2001. kunska obvezna rezerva predstavljala je 19% odgovarajuÊih kunskih depozita (2000.: 23,5%).
Najmanje 40% (2000.: 50%) ukupne kunske obvezne rezerve mora biti deponirano na posebnom raËunu kod HNB-a, a
ostatak se moæe odræavati gotovinom u blagajni i/ili sredstvima na tekuÊem raËunu kod HNB-a. Na dan 31. prosinca 2001.
postotak ukupno izdvojene obvezne rezerve Grupe i Banke na posebnom raËunu kod HNB-a iznosio je 87% (2000.: 94%).
Na dan 31. prosinca 2001. devizna obvezna rezerva predstavljala je 19% ukupnih πtednih uloga stanovniπtva i pravnih osoba
u stranoj valuti, te uzetih zajmova u stranoj valuti, bez refinanciranih uzetih zajmova (2000.: 23,5% deviznih πtednih uloga
stanovniπtva i pravnih osoba).
Krajem godine, u skladu s novom regulativom HNB-a donesenom u studenom 2001., 25% (2000.: bez obveze) ukupne
devizne obvezne rezerve ukljuËeno je u propisanu kunsku obveznu rezervu.
Krajem godine Banka i Grupa imale su 50% i 49% (2000.: 50% za Banku i Grupu) devizne obvezne rezerve deponirano kod
HNB-a u skladu sa zahtjevima HNB-a. Preostali iznos odræavan je u stranoj valuti u gotovini, blagajniËkim zapisima, duæniËkim
vrijednosnicama, plasmanima i zajmovima stranim bankama i/ili na tekuÊim raËunima kod stranih banaka, u skladu s
kriterijima HNB-a.
Kamata na kunsku i deviznu obveznu rezervu naplaÊuje se mjeseËno.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6666666666 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Plasmani bankama 8.024 6.551 6.800 5.578
Zajmovi bankama 444 402 382 353
Plasmani i zajmovi podruænicama - - 69 -
8.468 6.953 7.251 5.931
Rezervacije za umanjenje vrijednosti
- plasmani (36) (36) (25) (24)
- zajmovi (274) (295) (242) (265)
8.158 6.622 6.984 5.642
11 Plasmani i zajmovi drugim bankama
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6767676767Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
DuæniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju
Obveznice stranih izdavatelja 1.176 441 1.176 441
Trezorski zapisi Ministarstva financija 1.150 526 1.110 527
Obveznice Republike Hrvatske 973 241 920 241
Obveznice ostalih domaÊih izdavatelja 106 35 97 21
Obveznice DAB-a 86 155 71 154
Obveznice HZZO-a 47 99 30 99
Euro zapisi Ministarstva financija 22 - - -
3.560 1.497 3.404 1.483
DuæniËke vrijednosnice koje se dræe do dospijeÊa
Obveznice stranih izdavatelja 500 151 500 151
Obveznice DAB-a 496 470 357 367
Obveznice HZZO-a 469 480 376 388
Trezorski zapisi Ministarstva financija 159 148 - -
Euro zapisi Ministarstva financija 156 31 - -
Obveznice Republike Hrvatske 32 37 - 37
Mjenice ostalih domaÊih izdavatelja 9 17 2 17
Ostale dræavne vrijednosnice 3 19 3 17
1.824 1.353 1.238 977
5.384 2.850 4.642 2.460
Vrijednosnice koje kotiraju 3.778 2.074 3.430 1.878
Vrijednosnice koje ne kotiraju 1.606 776 1.212 582
5.384 2.850 4.642 2.460
12 DuæniËke vrijednosnice
Obveznice HZZO-a izdao je Hrvatski zavod za zdravstveno osiguranje. Obveznice DAB-a izdala je Dræavna agencija za
osiguranje πtednih uloga i sanaciju banaka. Republika Hrvatska izdala je jamstvo za te obveznice.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6868686868 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Pravne osobe
- u kunama 7.149 6.454 6.252 5.635
- u stranoj valuti 3.276 3.007 2.262 2.323
Zajmovi podruænicama - - 334 577
Ukupno pravne osobe 10.425 9.461 8.848 8.535
Stanovniπtvo
- u kunama 8.259 7.518 7.551 6.915
- u stranoj valuti 518 268 23 21
Ukupno stanovniπtvo 8.777 7.786 7.574 6.936
Ukupno zajmovi 19.202 17.247 16.422 15.471
Rezervacije za umanjenja vrijednosti (2.485) (2.649) (2.035) (2.310)
16.717 14.598 14.387 13.161
Postotni udio rezervacija za umanjenje
vrijednosti u bruto zajmovima komitentima 12,94% 15,36% 12,39% 14,93%
13 Zajmovi komitentima
Kunski zajmovi Grupe ukljuËuju i zajmove s valutnom klauzulom, vezane uz teËaj EUR-a i USD-a, u visini 13.382 milijuna kn
(2000.: 10.434 milijuna kn). Kunski zajmovi Banke ukljuËuju i zajmove s valutnom klauzulom, vezane uz teËaj EUR-a i USD-a,
u visini 11.716 milijuna kn (2000.: 9.971 milijuna kn). Otplata glavnice i kamate iskazuje se u stranoj valuti, a plaÊanje se
obavlja u kunskoj protuvrijednosti po teËaju na dan plaÊanja.
Procijenjeni nadoknadivi iznos zajmova komitentima kojima je umanjena vrijednost, koji se obraËunavaju u skladu s MRS-om
39 od 1. sijeËnja 2001. naveden je u nastavku:
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Procijenjeni nadoknadivi iznos 828 854 653 712
a) Analiza po proizvodima
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
6969696969Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Rezerviranja za umanjenja vrijednosti zajmova objavljena u raËunu dobiti i gubitka rezultat su sljedeÊih kretanja u rezervaciji za
umanjenje vrijednosti nenaplativih zajmova komitentima, te plasmana i zajmova drugim bankama:
b) Rezervacije za umanjenje vrijednosti za zajmove
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 31. prosinca sastoji se od
rezervacija za umanjenja vrijednosti:
Zajmova komitentima 2.485 2.649
Plasmana i zajmova drugim bankama 310 331
2.795 2.980
Grupa 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 1. sijeËnja 2.980 2.586
Reklasifikacija iz rezervacija za umanjenje
vrijednosti ostale aktive - 9
Kupnja podruænice - 230
Preuzeta umanjenja po zajmovima 34 -
Neto rashod u raËunu dobiti i gubitka 160 206
Otpisi (281) (58)
(Dobit)/gubitak od teËajnih razlika (40) 7
Amortizacija u prihod od kamata (58) -
Stanje na dan 31. prosinca 2.795 2.980
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7070707070 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 1. sijeËnja 2.599 2.451
Reklasifikacija iz rezervacija za umanjenja
vrijednosti ostale aktive - 9
Neto (prihod)/rashod u
raËunu dobiti i gubitka (26) 188
Otpisi (184) (57)
(Dobit)/gubitak od teËajnih razlika (33) 8
Amortizacija u prihod od kamata (54) -
Stanje na dan 31. prosinca 2.302 2.599
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 31. prosinca sastoji se od
rezervacija za umanjenja vrijednosti:
Zajmova komitentima 2.035 2.310
Plasmana i zajmova drugim bankama 267 289
2.302 2.599
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7171717171Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2001.
u milijunima u milijunima
kn kn
Zajmovi pravnim osobama
Proizvodnja hrane i piÊa 549 404
Proizvodnja duhanskih proizvoda 40 40
Proizvodnja tekstila i koæe 255 157
Prerada drva i proizvodnja papira 241 122
Proizvodnja naftnih derivata 244 244
Proizvodnja kemikalija i kemijskih proizvoda 164 92
Metalna industrija i proizvodnja strojeva 270 238
Proizvodnja elektriËne i optiËke opreme 250 240
Opskrba elektriËnom energijom, plinom i vodom 235 220
Ostala proizvodnja 335 181
Proizvodnja 2.583 1.938
Poljoprivreda, πumarstvo, lov i ribolov 527 496
Graevinarstvo 623 469
Maloprodaja i veleprodaja 1.656 1.233
Hoteli i restorani 418 358
Prijevoz i komunikacije 619 573
Nekretnine 301 284
Zdravstvena zaπtita i socijalna skrb 53 23
Obrazovanje i ostale javne usluge 191 175
Centralna i lokalna uprava i obrana 1.390 1.377
Financijski posrednici 59 42
Podruænice - 334
Ostalo 117 44
Ukupni zajmovi pravnim osobama 8.537 7.346
Zajmovi stanovniπtvu
Stambeni zajmovi 4.069 3.838
Ostali zajmovi stanovniπtvu
i obrtnicima 4.111 3.203
Ukupni zajmovi stanovniπtvu 8.180 7.041
Ukupni zajmovi 16.717 14.387
Komercijalni zajmovi odobreni su prvenstveno pravnim osobama sa sjediπtem u Hrvatskoj. Banka i Grupa imaju u Hrvatskoj i
Bosni i Hercegovini diverzificirani portfelj zajmova koji obuhvaÊa sve grane gospodarstva.
Kreditni portfelj Banke i Grupe na dan 31. prosinca 2001., smanjen za umanjenja vrijednosti, prikazan je u sljedeÊoj tablici po
industrijskim granama:
c) Koncentracija kreditnog rizika po industrijskim granama
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7272727272 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
TekuÊi raËun kod Hrvatske narodne banke 9 535 64
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 4.122 3.444
Ostali obvezni depoziti kod Hrvatske narodne banke 1 -
BlagajniËki zapisi 1.667 1.081
Trezorski zapisi Ministarstva financija 12 1.309 674
Euro zapisi Ministarstva financija 12 178 31
Obveznice Republike Hrvatske 12 1.005 278
Obveznice DAB-a 12 582 625
Ostale dræavne vrijednosnice 12 3 19
ObraËunana kamata i ostala aktiva 94 95
Dani zajmovi 289 807
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 1.153 1.520
Zamjenske obveznice 1.133 1.171
Obveze prema Ministarstvu financija -
refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 25 (540) (601)
Obveze za kamate prema Ministarstvu financija
po refinanciranim zajmovima uzetim od stranih banaka (10) (18)
KratkoroËni depoziti Republike Hrvatske (168) (413)
DugoroËni depoziti Republike Hrvatske (22) -
Ostale obveze - (1)
11.331 8.776
U aktivi i pasivi Grupe i Banke znaËajna je koncentracija plasmana i obveza prema Republici Hrvatskoj, kao πto je navedeno u
nastavku:
14 Koncentracija aktive i pasive
Nadalje, indirektna izloæenost Grupe prema Republici Hrvatskoj, na dan 31. prosinca 2001. po osnovu odobrenih zajmova,
garancija i ostalih potraæivanja od pravnih osoba i republiËkih fondova prikazana je u nastavku:
Grupa Biljeπka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Obveznice HZZO-a 12 516 579
Dani zajmovi 872 748
ObraËunana kamata i ostala aktiva 15 33
IzvanbilanËna izloæenost 487 479
1.890 1.839
Ukupna direktna i indirektna izloæenost Grupe prema Republici Hrvatskoj iznosila je 28% ukupne aktive Grupe (2000.: 29%).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7373737373Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka Biljeπke 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
TekuÊi raËun kod Hrvatske narodne banke 9 489 62
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 3.825 3.161
Ostali obvezni depoziti kod Hrvatske narodne banke 1 -
BlagajniËki zapisi 1.504 971
Trezorski zapisi Ministarstva financija 12 1.110 527
Obveznice Republike Hrvatske 12 920 278
Obveznice DAB-a 12 428 521
Ostale dræavne vrijednosnice 12 3 17
ObraËunana kamata i ostala aktiva 88 87
Dani zajmovi 289 808
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 1.104 1.455
Zamjenske obveznice 1.114 1.151
Obveze prema Ministarstvu financija -
refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 25 (540) (601)
Obveze za kamate prema Ministarstvu financija
po refinanciranim zajmovima uzetim od stranih banaka (10) (18)
KratkoroËni depoziti Republike Hrvatske (167) (413)
DugoroËni depoziti Republike Hrvatske (22) -
Ostale obveze - (1)
10.136 8.005
Nadalje, indirektna izloæenost Banke prema Republici Hrvatskoj, na dan 31. prosinca 2001. po osnovu odobrenih zajmova,
garancija i ostalih potraæivanja od pravnih osoba i republiËkih fondova prikazana je u nastavku:
Banka Biljeπka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Obveznice HZZO-a 12 406 487
Dani zajmovi 872 708
ObraËunana kamata 11 33
IzvanbilanËna izloæenost 487 479
1.776 1.707
Ukupna direktna i indirektna izloæenost Banke prema Republici Hrvatskoj iznosila je 29% ukupne aktive Banke (2000.: 30%).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7474747474 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Djelatnost Zemlja registracije Vlasniπtvo Grupe
31. prosinca 2001.
Varaædinska banka d.d., Varaædin Bankarstvo Hrvatska 93,8%
Prva stambena πtedionica d.d., Zagreb Bankarstvo Hrvatska 100,0%
Hrvatska stambena πtedionica d.d., Varaædin Bankarstvo Hrvatska 55,0%
ZagrebaËka banka BH d.d., Mostar Bankarstvo Bosna i Hercegovina 73,6%
Universal banka d.d., Sarajevo Bankarstvo Bosna i Hercegovina 98,9%
ZB Brokeri d.o.o., Zagreb Trgovanje vrijednosnicama Hrvatska 100,0%
Zagreb nekretnine d.o.o., Zagreb Nekretnine Hrvatska 100,0%
ZB Invest d.o.o., Zagreb Upravljanje fondovima Hrvatska 100,0%
ZABA turizam d.o.o., Zagreb Ulaganja Hrvatska 100,0%
Istraturist Holding d.d., Umag Turizam Hrvatska 71,8%
Centar Kaptol d.o.o., Zagreb Ulaganja u nekretnine Hrvatska 100,0%
Centar gradski podrum d.o.o., Zagreb Upravljanje nekretninama Hrvatska 100,0%
17 Ulaganja u podruænice
Podruænice Banke konsolidirane u financijskim izvjeπÊima Grupe su sljedeÊe:
15 Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu
Republika Hrvatska izdala je obveznice javnog duga, plative u 20 jednakih polugodiπnjih obroka, s tim da je isplata prvog
obroka dospjela 30. lipnja 1995., a zadnji obrok dospijeva 31. prosinca 2004. Javni dug je denominiran u EUR (prvotno u
DEM) i nosi kamatu od 5% godiπnje.
16 Zamjenske obveznice
Zamjenske obveznice izdala je Vlada Republike Hrvatske radi zamjene obveznica za restrukturiranje gospodarstva Republike
Hrvatske. Zamjenske obveznice indeksiraju se indeksom proizvoaËkih cijena industrijskih proizvoda i denominirane su u
kunama uz godiπnju kamatu 5%, koja se naplaÊuje polugodiπnje. Glavnica dospijeva na naplatu 2011. Nerealizirana dobit ili
gubitak od indeksacije ovih obveznica, odreen stopom inflacije, ukljuËuje se u ostale prihode od poslovanja u raËunu dobiti i
gubitka.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7575757575Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Prodaja Kupnja
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Gotovina i ekvivalenti gotovine (1) 650
Plasmani i zajmovi drugim bankama - 734
DuæniËke vrijednosnice - 99
Zajmovi komitentima - 1.485
Ostala aktiva (44) 74
VlasniËke vrijednosnice (13) 24
Zemljiπta, zgrade, oprema i nematerijalna imovina (599) 306
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata - (2.421)
Uzeti zajmovi 204 (442)
Ostale obveze 32 (28)
Rezervacije za obveze i troπkove - (18)
(421) 463
Interesi manjinskih dioniËara 207 (161)
Neto aktiva i pasiva (214) 302
Gubici od prodaje 50 -
Goodwill nastao prilikom kupnje - 69
(Primljeni)/plaÊeni iznos (164) 371
Gotovina i ekvivalenti gotovine - smanjenje/(poveÊanje) 1 (650)
Prodaja udjela u podruænici, umanjena za
gotovinu i ekvivalente gotovine prodane podruænice (163) -
Kupnja udjela u podruænicama, umanjena za
gotovinu i ekvivalente gotovine kupljenih podruænica - (279)
Efekti prodaje Jadranturista u oæujku 2001. i kupnje Varaædinske banke i Universal banke 2000. godine, imali su
sljedeÊi utjecaj na imovinu i obveze Grupe:
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7676767676 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Ostale vlasniËke vrijednosnice
raspoloæive za prodaju
Vrijednosnice koje kotiraju 514 516 514 504
Vrijednosnice koje ne kotiraju 115 221 94 174
629 737 608 678
Ulaganja u pridruæena druπtva 66 5 88 10
695 742 696 688
18 Ostale vlasniËke vrijednosnice
Vrijednosnice koje ne kotiraju sadræe veÊi broj manjih individualnih ulaganja prikazanih po troπku. Za ta ulaganja ne postoji
træiπte, a nedavno je prodano samo jedno ulaganje iz portfelja s neznatnom razlikom izmeu fer vrijednosti i troπka. Uz to,
tehnikom diskontiranja novËanih tokova dobivaju se nedovoljno pouzdane procjene obzirom na veliku nesigurnost vezanu uz
predvianja buduÊih novËanih primitaka i izdataka. Uprava Banke smatra da fer vrijednost ulaganja nije manja od njihove
knjigovodstvene vrijednosti.
Glavna ulaganja Grupe su:
Djelatnost Zemlja Efektivni udio
registracije 31. prosinca 2001.
Pliva d.d., Zagreb Farmaceutska industrija Hrvatska 6,7%
Tehnika d.d., Zagreb Graevinarstvo Hrvatska 19,9%
LHB Internationale Handelsbank AG, Frankfurt Bankarstvo NjemaËka 4,3%
Franck d.d., Zagreb Prehrambena industrija Hrvatska 8,2%
Allianz Zagreb d.d., Zagreb (pridruæeno druπtvo) Osiguranje Hrvatska 48,0%
Allianz ZB d.o.o., Zagreb (pridruæeno druπtvo) Upravljanje obveznim
mirovinski fondovima Hrvatska 49,0%
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7777777777Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Ukupno Ulaganja Ulaganja
u nekretnine u nekretnine
u pripremi
u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn
Troπak nabave ili procijenjena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 266 246 20
PoveÊanja 1 1 -
Prijenosi (30) (30) -
Otpisi i prodaje (12) - (12)
Na dan 31. prosinca 2001. 225 217 8
Amortizacija i gubici od umanjenja vrijednosti:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 10 10 -
Prijenosi (3) (3) -
Troπak za godinu 8 8 -
Na dan 31. prosinca 2001. 15 15 -
Neto knjigovodstvena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 256 236 20
Na dan 31. prosinca 2001. 210 202 8
19 Ulaganja u nekretnine
Procijenjena fer vrijednost ulaganja u nekretnine koje je Grupa dræala po knjigovodstvenoj vrijednosti od 202 milijuna kn, na
dan 31. prosinca 2001., iznosila je 226 milijuna kn. Fer vrijednost je procijenjena diskontiranjem oËekivanih novËanih tokova
zahtijevanom stopom povrata na kapital Grupe. Nezavisna procjena nije koriπtena.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7878787878 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Ukupno Zemljiπta i RaËunala, Imovina
graevinski oprema i u pripremi
objekti motorna
vozila
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Troπak nabave ili procijenjena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 3.620 2.375 1.057 188
PoveÊanja 298 24 23 251
Prijenosi 30 111 171 (252)
Otpisi i prodaje (121) (43) (78) -
Neto teËajne razlike pri konsolidaciji
podruænica u inozemstvu (5) (2) (2) (1)
Prodana podruænica (998) (781) (219) 2
Na dan 31. prosinca 2001. 2.824 1.684 952 188
Amortizacija i gubici od umanjenja vrijednosti:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 1.366 673 693 -
Prijenosi 3 - 3 -
Otpisi i prodaje (78) (4) (74) -
TeËajne razlike (1) - (1) -
Prodana podruænica (403) (253) (150) -
Troπak za godinu 141 34 107 -
Na dan 31. prosinca 2001. 1.028 450 578 -
Neto knjigovodstvena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 2.254 1.702 364 188
Na dan 31. prosinca 2001. 1.796 1.234 374 188
20 Zemljiπta, zgrade i oprema
Neto knjigovodstvena vrijednost zemljiπta koje se ne amortizira, u okviru stavke Zemljiπta i graevinski objekti, iznosi 118
milijuna kn (2000.: 156 milijuna kn).
Stavka Zemljiπta i graevinski objekti ukljuËuje i imovinu preuzetu radi naplate sumnjivih i spornih potraæivanja u iznosu od 79
milijuna kn (2000.: 75 milijuna kn).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
7979797979Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka Ukupno Zemljiπta i RaËunala, Imovina
graevinski oprema i u pripremi
objekti motorna
vozila
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Troπak nabave ili procijenjena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 1.234 584 483 167
PoveÊanja 166 18 - 148
Prijenosi - 56 98 (154)
Otpisi i prodaje (65) (27) (38) -
Na dan 31. prosinca 2001. 1.335 631 543 161
Amortizacija i gubici od umanjenja vrijednosti:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 547 226 321 -
Otpisi i prodaje (38) (2) (36) -
Troπak za godinu 83 11 72 -
Na dan 31. prosinca 2001. 592 235 357 -
Neto knjigovodstvena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 687 358 162 167
Na dan 31. prosinca 2001. 743 396 186 161
Neto knjigovodstvena vrijednost zemljiπta koje se ne amortizira, u okviru stavke Zemljiπta i graevinski objekti, iznosi 2
milijuna kn (2000.: 2 milijuna kn).
Stavka Zemljiπta i graevinski objekti ukljuËuje i imovinu preuzetu radi naplate sumnjivih i spornih potraæivanja u iznosu od 64
milijuna kn (2000.: 69 milijuna kn).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8080808080 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Ukupno Software Goodwill Imovina
u pripremi
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Troπak nabave ili procijenjena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 187 59 106 22
PoveÊanja 18 1 5 12
Prijenosi - 29 - (29)
Otpisi i prodaje (5) (5) - -
Na dan 31. prosinca 2001. 200 84 111 5
Amortizacija i gubici od umanjenja vrijednosti:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 36 31 5 -
Otpisi i prodaje (5) (5) - -
Troπak za godinu 26 16 10 -
Na dan 31. prosinca 2001. 57 42 15 -
Neto knjigovodstvena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 151 28 101 22
Na dan 31. prosinca 2001. 143 42 96 5
Software je za Grupu i Banku ili klasificiran kao nematerijalna imovina i ukljuËen u ovu biljeπku, ili kao materijalna imovina i
ukljuËen u biljeπku 20 Zemljiπta, zgrade i oprema u skladu sa zahtjevima MRS-a 38 “Nematerijalna imovina”.
GoodwillGoodwill proizlazi iz konsolidacije ZagrebaËke banke BH d.d., Mostar, Varaædinske banke d.d., Varaædin i Universal banke d.d.,
Sarajevo. Amortizacija goodwill-a ukljuËena je u RaËun dobiti i gubitka u stavku “Troπkovi poslovanja”.
21 Nematerijalna imovina
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8181818181Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka Ukupno Software Imovina
u pripremi
u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn
Troπak nabave ili procijenjena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 42 21 21
PoveÊanja 10 - 10
Prijenosi - 27 (27)
Otpisi i prodaje - - -
Na dan 31. prosinca 2001. 52 48 4
Amortizacija i gubici od umanjenja vrijednosti:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 7 7 -
Otpisi i prodaje - - -
Troπak za godinu 9 9 -
Na dan 31. prosinca 2001. 16 16 -
Neto knjigovodstvena vrijednost:
Na dan 1. sijeËnja 2001. 35 14 21
Na dan 31. prosinca 2001. 36 32 4
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8282828282 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Preostala roËnost ugovorenog iznosa: Fer vrijednost
Do 3 Od 3 do 12 Ukupno Aktiva Obveze
mjeseca mjeseci
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn
Valutni terminski ugovori:
OTC - Valutni terminski ugovori - forward-i 344 - 344 1 1
Terminski ugovori po osnovu vlasniËkih
vrijednosnica:
OTC - Terminski ugovori po osnovu
vlasniËkih vrijednosnica - forward-i - 652 652 172 169
Ukupno OTC proizvodi 344 652 996 173 170
22 Ostala aktiva
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
ObraËunana dospjela kamata 208 204 187 179
ObraËunana nedospjela kamata 234 223 210 211
ObraËunana naknada 5 12 3 11
Potraæivanja u postupku naplate 23 25 20 13
Potraæivanja po osnovu
kartiËnog poslovanja 334 298 313 290
Predujmovi za porez na dobit 6 14 - -
Odgoena porezna imovina 30 - 14 -
Fer vrijednost terminskih ugovora 173 - 173 -
Ostala aktiva 261 263 178 108
1.274 1.039 1.098 812
Rezervacije za umanjenje vrijednosti ostale aktive (49) (41) (22) (22)
1.225 998 1.076 790
Terminski ugovoriBanka koristi valutne terminske ugovore kako bi zatvorila deviznu poziciju i smanjila izloæenost valutnom riziku, svojstvenom
bankarskom poslovanju. Ostali terminski ugovori su inicirani od strane komitenata i uglavnom ukljuËuju valutne terminske
ugovore i nekoliko terminskih ugovora po osnovu vlasniËkih vrijednosnica. Banka nije sklapala druge vrste terminskih
ugovora. Ugovorne strane u ovim terminskim transakcijama su financijske institucije i pravne osobe s visokim kreditnim
rating-om.
Svi terminski ugovori su klasificirani kao financijski instrumenti koji se dræe radi trgovanja i iskazuju po fer vrijednosti.
Terminski ugovori koje je sklopila Banka navedeni su u nastavku:
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8383838383Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
23 TekuÊi raËuni i depoziti banaka
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Depoziti po vienju
- u kunama 15 11 15 11
- u stranoj valuti 224 194 198 187
OroËeni depoziti
- u kunama 34 64 34 64
- u stranoj valuti 308 84 300 68
Depoziti podruænica - - 131 128
581 353 678 458
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8484848484 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Stanovniπtvo
Devizna πtednja i oroËeni depoziti 24.566 17.370 20.965 15.264
Kunska πtednja i oroËeni depoziti 3.107 2.045 2.401 1.718
27.673 19.415 23.366 16.982
Pravne osobe
Depoziti po vienju
- u kunama 3.851 2.956 3.575 2.713
- u stranoj valuti 2.233 2.347 1.196 1.537
OroËeni depoziti
- u kunama 1.649 1.317 1.594 1.276
- u stranoj valuti 1.916 1.272 1.686 1.093
Depoziti podruænica - - 38 27
9.649 7.892 8.089 6.646
37.322 27.307 31.455 23.628
24 TekuÊi raËuni i depoziti komitenata
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8585858585Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
25 Uzeti zajmovi
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Obveze prema Ministarstvu financija -
refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 540 601 540 601
Ostali domaÊi izvori 216 233 85 112
Ostale strane banke 2.971 3.395 2.616 2.993
Zajmovi od podruænica - - - 10
3.727 4.229 3.241 3.716
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8686868686 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
26 Rezervacije za obveze i troπkove
Grupa Ukupno Rezervacije za Rezervacije za Rezervacije za
izvanbilanËne troπkove ostale stavke
stavke restrukturiranja
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Stanje na dan 1. sijeËnja 2001. 186 111 9 66
Neto prihodi/(troπkovi) u raËunu dobiti i gubitka 26 (8) 19 15
Rezervacije iskoriπtene tijekom godine (77) - (14) (63)
Prijenos iz ostalih obveza 4 3 - 1
Stanje na dan 31. prosinca 2001. 139 106 14 19
Banka Ukupno Rezervacije za Rezervacije za Rezervacije za
izvanbilanËne troπkove ostale stavke
stavke restrukturiranja
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
Stanje na dan 1. sijeËnja 2001. 104 91 9 4
Neto prihodi/(troπkovi) u raËunu dobiti i gubitka 23 (11) 19 15
Rezervacije iskoriπtene tijekom godine (14) - (14) -
Prijenos (u)/iz ostalih obveza (1) - - (1)
Stanje na dan 31. prosinca 2001. 112 80 14 18
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8787878787Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
27 Ostale obveze
Grupa Banka
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Obveze po kamatama - dospjele 39 47 34 43
Obveze po kamatama - nedospjele 553 509 545 496
Obveze u postupku podmirivanja 18 9 14 11
Obveze po kartiËnom poslovanju 51 51 46 49
Dividenda 6 3 5 2
Obveze za plaÊe 183 193 151 166
Obveze za poreze 108 5 98 1
Fer vrijednost terminskih ugovora (biljeπka 22) 170 - 170 -
Obveze za primljene EURO valute zbog
konverzije u EUR 609 - 670 -
Ostale obveze 261 244 193 165
1.998 1.061 1.926 933
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8888888888 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
28 DioniËki kapital
Grupa i Banka
Autorizirane i izdane dionice Serija I A Serija II B Serija II C Serija III D Serija III E Ukupno
Redovne Redovne Povlaπtene Redovne Redovne
dionice dionice dionice dionice dionice
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Stanje na dan 31. prosinca 2001. 1.009 14 6 6 61 1.096
Rezerve od revalorizacije dionica (7) - - - - (7)
1.002 14 6 6 61 1.089
Nominalna vrijednost (EUR) 51,13 51,13 73,11 51,13 51,13
Broj dionica 2.661.196 35.722 11.325 17.082 159.603 2.884.928
DioniËki kapital Banke bio je prvotno denominiran u DEM. U skladu s odlukom glavne skupπtine Banke u veljaËi 2002.,
dioniËki kapital Banke pretvoren je u EUR. Konverzija Êe biti dovrπena nakon πto TrgovaËki sud provede promjene u
registraciji dioniËkog kapitala.
U svibnju 2001. na glavnoj skupπtini, povlaπtene dionice serije III E pretvorene su u odgovarajuÊi broj redovnih dionica serije III E.
Uprava Banke je predloæila izvanrednu dividendu za 2000. godinu od 8,1 EUR po dionici i dividendu iz zadræane dobiti
ostvarene do 31. prosinca 2000., od 10,9 EUR po dionici za sve serije dionica, ukljuËujuÊi povlaπtene dionice (2000.: 15,34
EUR po dionici).
Sve dionice nose jednaka prava sudjelovanja u raspodjeli neto imovine Banke u sluËaju likvidacije.
S izuzetkom dionica serije II C i drugih serija dionica u posjedu Grupe, koje ne nose pravo glasa, sve ostale serije dionica
nose ista prava glasa na glavnoj skupπtini, s tim da za dionice serije III D i III E dioniËari moraju imati najmanje 5 dionica da
steknu pravo glasa.
Dionice serije II C nose pravo na zajamËenu dividendu po dionici koja je jednaka kamatnoj stopi na odreene oroËene
depozite. Na kraju 2001. kamatna stopa na te oroËene depozite iznosila je 8%. Dividenda se isplaÊuje u kunama, prema
teËaju vaæeÊem na dan isplate.
Na dan 31. prosinca Banka je Ëlanovima Uprave i viπem poslovodstvu izdala sljedeÊe opcije na redovne dionice:
Broj izdanih opcija Izvrπna cijena opcije Razdoblje u kojem se opcije mogu realizirati
po dionici u kn
21.800 1.306 od 1. sijeËnja 2001. do 31. prosinca 2002.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
8989898989Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
U svibnju 2001. opcije odobrene u 1999. (24.300 opcija) i 2000. (30.300 opcija) ukinuo je Nadzorni odbor. U veljaËi 2002.
izvanredna skupπtina Banke odobrila je Ëlanovima Uprave i visokom poslovodstvu 26.651 dionicu Ëija je vrijednost jednaka
vrijednosti gore navedenih ukinutih opcija. Na dan 31. prosinca 2001. godine istekao je rok koriπtenja za 18.000 opcija
odobrenih u 1998. godini po izvrπnoj cijeni od 2.022 kune po dionici.
Na dan 31. prosinca 2001. træiπna cijena iznosila je 1.850 kn po dionici.
Rezerve od revalorizacije dionicaDioniËki kapital je denominiran u stranoj valuti (originalno DEM). Rezerve od revalorizacije dionica odnose se na revalorizaciju
dioniËkog kapitala prema teËaju vaæeÊem na dan sastavljanja bilance, u skladu s raËunovodstvenim politikama Banke.
Trezorske dioniceNa dan 31. prosinca 2001. Grupa i Banka imale su 92.611 trezorskih dionica, πto u pravnom smislu predstavlja 3,20% (2000.:
Grupa 2,64%, Banka 2,62%) ukupno izdanih dionica. Banka je, prema tome, bila usklaena sa zahtjevima Zakona o
trgovaËkim druπtvima.
Trezorske dionice u zaloguBanka ima odreeni broj trezorskih dionica primljenih u zalog po osnovu zajmova komitentima koji su postali dioniËari
prilikom privatizacije Banke 1989. godine. Broj ovih dionica znaËajno je smanjen, a Banka ga namjerava i dalje smanjivati.
29 Rezerve
Ostale rezerveOstale rezerve ukljuËuju rezerve po osnovi predenominacije kapitala, kapitalne rezerve, zakonske rezerve i rezerve za teËajne
razlike kod konsolidacije. Rezerve po osnovu predenominacije kapitala nastale su kao rezultat predenominacije dioniËkog
kapitala na dan 1. sijeËnja 1994., i djelomiËno su alocirane obzirom na zakonsku obvezu izdvajanja rezervi za trezorske
dionice. Na dan 1. sijeËnja 1994. dionice nominalne vrijednosti 148 milijuna EUR (prvotno 289 milijuna DEM), πto je jednako
vrijednosti od 1.096 milijuna kn, izdane su u zamjenu za dionice nominalne vrijednosti 1.490 milijuna kn na dan 31. prosinca
1993. Nastala razlika prikazana je kao rezerve po osnovi predenominacije kapitala.
Kapitalne rezerve predstavljaju kapitalne dobitke ili gubitke nastale prilikom prodaje trezorskih dionica. Rezerve za teËajne
razlike kod konsolidacije odnose se na teËajne razlike nastale prilikom konsolidacije podruænica iz inozemstva.
Rezerve za dionice iz plana lojalnosti i opcijeRezerve za dionice iz plana lojalnosti i opcije odnose se na dohodak iz kapitala, odnosno dodjelu vlastitih dionica
zaposlenicima u skladu su s raËunovodstvenim politikama Banke. Rezerve Êe biti iskoriπtene prilikom realizacije dionica,
dodjelom vlastitih dionica zaposlenicima (vezano uz dohodak iz kapitala).
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9090909090 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
30 Interesi manjinskih dioniËara
Grupa 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 1. sijeËnja 419 391
Udio u neto dobiti tekuÊe godine 11 29
Prodaja podruænice (207) -
Inicijalna kupnja podruænica - 161
Naknadne kupnje podruænica 12 (160)
Dividenda isplaÊena manjinskim dioniËarima (1) (2)
Ostalo 5 -
Stanje na dan 31. prosinca 239 419
Banka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Stanje na dan 1. sijeËnja - 11
IsplaÊeno manjinskim dioniËarima - (11)
Stanje na dan 31. prosinca - -
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9191919191Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
31 Gotovina i ekvivalenti gotovine
Banka Biljeπke Promjena
2001. 2000. tijekom godine
u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn
Gotovina u blagajni 9 2.779 377 2.402
Instrumenti u postupku naplate 9 10 15 (5)
TekuÊi raËuni kod drugih banaka 9 128 174 (46)
TekuÊi raËun kod Hrvatske narodne banke 9 489 62 427
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 3.825 3.161 664
BlagajniËki zapisi 1.257 854 403
8.488 4.643 3.845
Grupa Biljeπke Promjena
2001. 2000. tijekom godine
u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn
Gotovina u blagajni 9 3.266 510 2.756
Instrumenti u postupku naplate 9 13 19 (6)
TekuÊi raËuni kod drugih banaka 9 985 506 479
TekuÊi raËun kod Hrvatske narodne banke 9 535 64 471
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 10 4.122 3.444 678
BlagajniËki zapisi 1.420 964 456
10.341 5.507 4.834
32 Sredstva kojima se upravlja u ime i za raËun treÊih osoba
Banka i GrupaBanka upravlja znatnim sredstvima u ime i za raËun treÊih osoba i stanovniπtva. To su uglavnom stambeni zajmovi odobreni
od strane druπtava njihovim zaposlenicima preko Banke kao agenta. Sredstva kojima se upravlja iskazuju se odvojeno od
sredstava Banke te u redovnom poslovanju Banka nema nikakvih obveza u vezi s tim transakcijama. Za svoje usluge Banka
zaraËunava naknadu. Na dan 31. prosinca 2001. sredstva kojima Banka upravlja u ime i za raËun treÊih osoba iznosila su 542
milijuna kn (2000.: 568 milijuna kn).
Sredstva kojima upravlja Grupa na dan 31. prosinca 2001. iznosila su 582 milijuna kn (2000.: 668 milijuna kn) i ukljuËuju
zajmove koje su pravne osobe odobrile stanovniπtvu i drugim pravnim osobama po kojima Grupa nema nikakvih obveza.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9292929292 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
33 IzvanbilanËna evidencijaa) Ukupni iznos garancija, akreditiva i neiskoriπtenih okvirnih zajmova na kraju godine iznosio je:
Grupa 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Garancije u stranoj valuti 1.745 1.857
Garancije u kunama 738 626
Akreditivi u stranoj valuti 364 363
Neiskoriπteni okvirni zajmovi 3.325 2.235
Ostale izvanbilanËne stavke 16 7
6.188 5.088
b) Obveze za buduÊa kapitalna ulaganjaNa dan 31. prosinca 2001. Banka se obvezala da Êe dokapitalizirati Universal banku Sarajevo, svoju bankarsku podruænicu u
Bosni i Hercegovini, u iznosu do 25 milijuna EUR.
c) Sporazumi o solidarnoj odgovornosti u pogledu inozemnog duga bivπe JugoslavijeBanka je, kao i ostale poslovne banke iz bivπe Jugoslavije, bila ugovorna strana u nekoliko sporazuma prema kojima sve te
banke solidarno odgovaraju za dijelove inozemnog duga bivπe Jugoslavije. Nakon raspada bivπe Jugoslavije na pojedine
republike, nastavljeni su pregovori o sukcesiji radi razrjeπavanja inozemnih obveza.
Dovrπeni su pregovori o nekoliko sporazuma, 31. srpnja 1996. o Novom financijskom sporazumu (Londonskom klubu), a
1995. o Pariπkom klubu. Banka je osloboena obveza koje proizlaze iz solidarnih garancija vezanih uz te sporazume. Jedini
dug oko kojeg joπ nije postignut sporazum je dug pokriven garancijama talijanske vlade, o kojem se joπ vode pregovori. Tek
po njihovom okonËanju moÊi Êe se precizno odrediti krajnji iznos eventualne obveze Banke.
Banka 2001. 2000.
u milijunima u milijunima
kn kn
Garancije u stranoj valuti 1.399 1.504
Garancije u kunama 696 533
Akreditivi u stranoj valuti 259 250
Neiskoriπteni okvirni zajmovi 3.133 2.178
5.487 4.465
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9393939393Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
34 Transakcije s povezanim osobama
Nekoliko komitenata Banke, kojima Banka nudi svoje usluge po træiπnim uvjetima, zastupljeno je u Nadzornom odboru Banke.
Na dan 31. prosinca 2001. ukupna vrijednost zajmova odobrenih takvim komitentima iznosila je 240 milijuna kn (2000.: 238
milijuna kn). Ukupna vrijednost potencijalnih izvanbilanËnih obveza u vezi s ovim pravnim osobama iznosila je 242 milijuna kn
(2000.: 107 milijuna kn).
35 Upravljanje rizicima
U ovoj biljeπci izneseni su detalji o izloæenosti Grupe rizicima i opisane su metode koje poslovodstvo koristi za kontrolu rizika.
NajznaËajnije vrste financijskih rizika kojima je Grupa izloæena su kreditni rizik, rizik likvidnosti i træiπni rizik. Træiπni rizik ukljuËuje
rizik promjene teËaja, rizik promjene kamatnih stopa i rizik promjene træiπne cijene vlasniËkih vrijednosnica.
Na nivou Grupe razvija se cjeloviti sustav upravljanja rizicima uvoenjem politika i procedura te uspostavljanjem limita za razine
rizika koje su prihvatljive Grupi.
U odnosu na jamstveni kapital utvreni su limiti, te se odnose na sve vrste rizika. Uz to, Grupa utvruje limite za potencijalne
godiπnje gubitke mjerene tehnikom Value-at-Risk za izloæenost riziku promjene teËaja. Razvijaju se metode i modeli upravljanja
operativnim rizicima.
Usvojeni principi upravljanja rizicima uvode se u poslovanje svih podruænica.
a) Kreditni rizikGrupa je izloæena kreditnom riziku kroz aktivnosti kreditiranja i investiranja, te u sluËajevima u kojima Grupa nastupa kao
posrednik zastupajuÊi interese komitenata ili treÊe strane.
Rizik prestanka otplaÊivanja obveza, koji postoji kod pojedinih strana u transakcijama s financijskim instrumentima, stalno se
prati. Za upravljanje razinom kreditnog rizika, Grupa nastoji poslovati s komitentima dobre kreditne sposobnosti, a tamo gdje je
to potrebno, traæi se osiguranje.
Na dan bilance, izloæenost Grupe kreditnom riziku kod financijskih instrumenata koji su klasificirani u kategoriju koja se dræi radi
trgovanja ili dostupnu za prodaju, predstavljaju pozitivnu fer vrijednost tih instrumenata, prikazanu u bilanci. Nominalni iznosi koji
su prikazani u biljeπkama uz financijska izvjeπÊa ne predstavljaju iznose koji Êe biti izmijenjeni izmeu stranaka u derivativnoj
transakciji i njima se ne mjeri izloæenost kreditnom ili træiπnim rizicima. Iznosi koji Êe biti razmijenjeni temeljeni su na uvjetima
derivativnih ugovora.
Primarna izloæenost Grupe kreditnom riziku temeljena je na zajmovima komitentima. Iznos izloæenosti kreditnom riziku
predstavlja knjigovodstvenu vrijednost imovine u bilanci. Uz to, Grupa je izloæena i kreditnom riziku po izvanbilanËnim stavkama,
kroz obveze po neiskoriπtenim zajmovima i izdanim garancijama, πto je prikazano u biljeπci 33.
IzloæenoπÊu kreditnom riziku upravlja se u skladu s politikama Grupe. Kreditna izloæenost po portfeljima i pojedinim grupama
redovito se provjerava u skladu s postavljenim limitima. O prekoraËenjima se izvjeπtavaju odgovarajuÊa tijela i autorizirano
osoblje Banke koje ih moæe odobriti. Kreditni odbor autorizira svako znatno poveÊanje u kreditnoj izloæenosti. Odbor prati
promjene u kreditnom statusu izloæenosti i pregledava gubitke po umanjenju vrijednosti. Procjena kreditnog rizika kontinuirano
se prati i izvjeπtava, kako bi se omoguÊila rana identifikacija umanjenja vrijednosti u portfelju zajmova. Grupa kontinuirano
primjenjuje razborite metode i modele koji se koriste u procesu procjene kreditnih rizika.
Kreditni rizik osigurava se instrumentima osiguranja i to uglavnom hipotekama nad nekretninama adekvatne vrijednosti,
depozitima, garancijama, vrijednosnicama i drugim vrstama osiguranja.
b) Rizik likvidnostiRizik likvidnosti pojavljuje se u financiranju aktivnosti Grupe i u upravljanju pozicijama. UkljuËuje i rizik nesposobnosti financiranja
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9494949494 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
imovine u prikladnim rokovima i kamatama i rizik nesposobnosti likvidacije imovine po razumnoj cijeni i u prikladnom
vremenskom okviru.
Grupa ima pristup raznolikim izvorima financiranja. Sredstva se prikupljaju putem velikog broja instrumenata ukljuËujuÊi razliËite
vrste depozita graana i pravnih osoba, uzete zajmove i dioniËki kapital. To poveÊava fleksibilnost izvora financiranja, umanjuje
ovisnost o jednom izvoru i opÊenito troπak financiranja.
Grupa nastoji odræavati ravnoteæu izmeu kontinuiteta financiranja i fleksibilnosti kroz upotrebu obveza s razliËitim dospijeÊima.
Grupa kontinuirano procjenjuje rizik likvidnosti identificirajuÊi i prateÊi promjene u financiranju koje su potrebne za dostizanje
poslovnih ciljeva koji su postavljeni u skladu sa strategijom Grupe. Uz to, Grupa ima portfelj likvidne imovine kao dio svoje
strategije upravljanja rizikom likvidnosti.
Grupa usklauje svoje poslovanje obzirom na rizik likvidnosti sukladno zakonskim odredbama i internim politikama odræavanja
rezervi likvidnosti, usklaenosti aktive i pasive te limitima i ciljanim pokazateljima likvidnosti. Potrebe za kratkoroËnom
likvidnoπÊu planiraju se svaki mjesec za razdoblje od πest mjeseci, a prate se i usklauju dnevno. Riznica dnevno upravlja
rezervama likvidnosti osiguravajuÊi Grupi zadovoljenje potreba njenih klijenata.
c) Træiπni rizikRizik promjene teËajaGrupa je izloæena riziku promjene teËaja kroz transakcije u stranim valutama i kroz ulaganja u operacije u inozemstvu.
Izloæenost valutnom riziku proizlazi iz kreditnih, depozitnih i investicijskih aktivnosti i aktivnosti trgovanja, a kontrolira se dnevno
prema zakonskim i interno utvrenim limitima po pojedinim valutama, te za aktivu i pasivu denominiranu u stranim valutama ili
uz valutnu klauzulu.
Glavne operacije Grupe u inozemstvu su u Bosni i Hercegovini. Valuta u kojoj se mjere te operacije je bosanska marka, vezana
uz EUR. Obzirom da je valuta u kojoj Grupa prikazuje svoja konsolidirana financijska izvjeπÊa kuna, financijska izvjeπÊa Grupe
izloæena su promjenama u teËaju izmeu kune i bosanske marke.
Grupa upravlja rizikom promjene teËaja kroz postavljanje limita i praÊenje izloæenosti u odnosu na limite. Svoje poslovne
aktivnosti Grupa usmjerava primarno nastojeÊi minimizirati neusklaenost izmeu stavki aktive i pasive denominiranih u stranoj
valuti ili uz valutnu klauzulu, odræavajuÊi dnevno poslovanje u granicama maksimalnog potencijalnog gubitka mjerenog Value-at-
Risk metodama. Postavke metoda redovito se testiraju sukladno kretanjima teËaja i korelaciji valuta.
Kamatni rizikOperacije Grupe su pod utjecajem rizika promjene kamatnih stopa u onoj mjeri u kojoj kamatonosna aktiva i obveze dospijevaju
ili im se mijenjaju kamatne stope u razliËitim trenucima ili u razliËitim iznosima.
Kod varijabilnih kamatnih stopa, imovina i obveze Grupe podloæni su i baznom riziku, koji predstavlja razliku u naËinu odreivanja
cijena raznih indeksa varijabilnih kamatnih stopa, kao πto je stopa πtednje i πestomjeseËni EURIBOR i razliËite vrste kamata.
Aktivnosti upravljanja rizicima usmjerene su na optimiziranje neto kamatnog prihoda u skladu s poslovnom strategijom Grupe,
uz dane træiπne kamatne stope.
Izloæenost riziku promjene kamatnih stopa nadzire se primjenom analize neusklaenosti aktive i pasive obzirom na moguÊnost
promjene kamatnih stopa, modelima simulacije utjecaja promjene kamatnih stopa na neto prihode i procjene ekonomskog
vrednovanja bilance.
Cjenovni rizik za vlasniËke vrijednosniceCjenovni rizik je rizik fluktuacije træiπnih cijena vlasniËkih vrijednosnica, koje Êe utjecati na fer vrijednost ulaganja i ostalih
izvedenih financijskih instrumenata.
Primarna izloæenost Grupe cjenovnom riziku, proizlazi iz portfelja vlasniËkih vrijednosnica koje su dostupne za prodaju. Grupa u
suπtini nije aktivna u trgovanju vlasniËkim vrijednosnicama.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9595959595Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
36 Analiza roËnosti
Grupa Manje od Od 1 do Od 3 mjeseca Od 1 godine Preko Ukupno
1 mjeseca 3 mjeseca do 1 godine do 5 godina 5 godina
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 4.799 - - - - 4.799
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 4.122 - - - - 4.122
BlagajniËki zapisi 457 963 247 - - 1.667
Plasmani i zajmovi
drugim bankama 7.788 39 255 57 19 8.158
Ulaganja u fondove 570 - - - - 570
DuæniËke vrijednosnice 3.618 264 500 971 31 5.384
Zajmovi komitentima 1.437 1.198 4.127 6.366 3.589 16.717
Potraæivanja od Republike
Hrvatske po javnom dugu 164 - 164 825 - 1.153
Zamjenske obveznice - - - - 1.133 1.133
VlasniËke vrijednosnice 164 - 366 71 94 695
Ulaganja u nekretnine - - - - 210 210
Zemljiπta, zgrade i oprema - - 13 66 1.717 1.796
Nematerijalna imovina - - - - 143 143
Ostala aktiva 761 239 199 26 - 1.225
Ukupna aktiva 23.880 2.703 5.871 8.382 6.936 47.772
Pasiva
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 576 2 1 2 - 581
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 20.682 6.114 6.700 3.150 676 37.322
Uzeti zajmovi 153 30 475 2.520 549 3.727
Rezervacije za obveze i troπkove 17 9 66 24 23 139
Ostale obveze 1.620 29 338 11 - 1.998
DioniËki kapital i rezerve - - - - 3.766 3.766
Interesi manjinskih dioniËara - - - - 239 239
Ukupne obveze, interesi manjinskih
dioniËara i dioniËki kapital i rezerve 23.048 6.184 7.580 5.707 5.253 47.772
Neusklaenost roËne strukture 832 (3.481) (1.709) 2.675 1.683 -
Ugovorna roËnost aktive i pasive Grupe i Banke na dan 31. prosinca 2001. na osnovi preostalog dospijeÊa prikazana je u
tablicama u nastavku.
DuæniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju razvrstane su u skladu s njihovom sekundarnom likvidnoπÊu u razdoblje do 1
mjeseca. Njihova prosjeËna ugovorna roËnost je dvije godine.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9696969696 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka Manje od Od 1 do Od 3 mjeseca Od 1 godine Preko Ukupno
1 mjeseca 3 mjeseca do 1 godine do 5 godina 5 godina
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 3.406 - - - - 3.406
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 3.825 - - - - 3.825
BlagajniËki zapisi 351 906 247 - - 1.504
Plasmani i zajmovi drugim bankama 6.656 24 230 55 19 6.984
Ulaganja u fondove 570 - - - - 570
DuæniËke vrijednosnice 3.404 147 356 735 - 4.642
Zajmovi komitentima 1.025 877 3.521 5.329 3.635 14.387
Potraæivanja od Republike
Hrvatske po javnom dugu 158 - 158 788 - 1.104
Zamjenske obveznice - - - - 1.114 1.114
Ulaganja u podruænice - - - 337 655 992
Ostale vlasniËke vrijednosnice 164 - 349 71 112 696
Zemljiπta, zgrade i oprema - - - 64 679 743
Nematerijalna imovina - - - - 36 36
Ostala aktiva 651 231 194 - - 1.076
Ukupna aktiva 20.210 2.185 5.055 7.379 6.250 41.079
Pasiva
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 673 2 1 2 - 678
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 17.364 5.371 5.780 2.314 626 31.455
Uzeti zajmovi 155 15 383 2.220 468 3.241
Rezervacije za obveze i troπkove 3 9 55 23 22 112
Ostale obveze 1.581 16 321 8 - 1.926
DioniËki kapital i rezerve - - - - 3.667 3.667
Ukupne obveze i dioniËki
kapital i rezerve 19.776 5.413 6.540 4.567 4.783 41.079
Neusklaenost roËne strukture 434 (3.228) (1.485) 2.812 1.467 -
DuæniËke vrijednosnice raspoloæive za prodaju razvrstane su u skladu s njihovom sekundarnom likvidnoπÊu u razdoblje do 1
mjeseca. Njihova prosjeËna ugovorna roËnost je dvije godine.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9797979797Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa Manje Od 1 Od 3 Od 1 Preko Beskamatno Ukupno Fiksna
od 1 do 3 mjeseca godine 5 godina kamatna
mjeseca mjeseca do 1 godine do 5 godina stopa
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 1.132 - - - - 3.667 4.799 -
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 4.122 - - - - - 4.122 -
BlagajniËki zapisi 457 963 247 - - - 1.667 1.667
Plasmani i zajmovi
drugim bankama 7.855 39 250 8 6 - 8.158 8.054
Ulaganja u fondove - - - - - 570 570 -
DuæniËke vrijednosnice 3.563 264 449 971 31 106 5.384 4.541
Zajmovi komitentima 14.375 147 563 1.074 469 89 16.717 2.217
Potraæivanja od RH
po javnom dugu 164 - 164 825 - - 1.153 1.153
Zamjenske obveznice - - - - 1.133 - 1.133 1.133
VlasniËke vrijednosnice - - - - - 695 695 -
Ulaganja u nekretnine - - - - - 210 210 -
Zemljiπta, zgrade i oprema - - - - - 1.796 1.796 -
Nematerijalna imovina - - - - - 143 143 -
Ostala aktiva - - - - - 1.225 1.225 -
Ukupna aktiva 31.668 1.413 1.673 2.878 1.639 8.501 47.772 18.765
Pasiva
Depoziti banaka i komitenata 32.864 725 1.092 1.288 100 1.834 37.903 4.257
Uzeti zajmovi 1.099 1.272 548 569 239 - 3.727 860
Rezervacije za obveze i troπkove - - - - - 139 139 -
Ostale obveze - - - - - 1.998 1.998 -
DioniËki kapital i rezerve - - - - - 3.766 3.766 -
Interesi manjinskih dioniËara - - - - - 239 239 -
Ukupne obveze, interesi manjinskih
dioniËara i dioniËki kapital i rezerve 33.963 1.997 1.640 1.857 339 7.976 47.772 5.117
Kamatni rizik (2.295) (584) 33 1.021 1.300 525 - 13.648
Tablice u nastavku prikazuju aktivu i pasivu Banke analiziranu prema razdobljima promjena kamatnih stopa koja se odreuju
na osnovi preostale roËnosti i ugovornog razdoblja promjena kamatnih stopa, ovisno o tome πto je kraÊe.
Tablice u nastavku prikazuju procjenu poslovodstva o izloæenosti kamatnom riziku za Grupu i Banku na dan 31. prosinca
2001. te nisu nuæno indikativne za poziciju u drugom razdoblju. Tablice pokazuju izvjesnu osjetljivost dobiti Grupe i Banke na
kretanja kamatnih stopa. Na dobit Êe uz to utjecati i valutna struktura aktive i pasive. Grupa i Banka imaju znaËajan udio
aktive koja nosi kamatu i pasive na koju se plaÊa kamata u stranoj valuti.
37 Analiza kamatnog rizika
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9898989898 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
BankaBankaBankaBankaBanka Manje Od 1 Od 3 Od 1 Preko Beskamatno Ukupno Fiksna
od 1 do 3 mjeseca godine 5 godina kamatna
mjeseca mjeseca do 1 godine do 5 godina stopa
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 614 - - - - 2.792 3.406 -
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 3.825 - - - - - 3.825 -
BlagajniËki zapisi 351 906 247 - - - 1.504 1.504
Plasmani i zajmovi
drugim bankama 6.722 24 224 9 5 - 6.984 6.881
Ulaganja u fondove - - - - - 570 570 -
DuæniËke vrijednosnice 3.360 147 304 735 - 96 4.642 3.809
Zajmovi komitentima 12.699 104 441 749 394 - 14.387 1.629
Potraæivanja od RH
po javnom dugu 158 - 158 788 - - 1.104 1.104
Zamjenske obveznice - - - - 1.114 - 1.114 1.114
Ulaganja u podruænice - - - - - 992 992 -
Ostale vlasniËke vrijednosnice - - - - - 696 696 -
Zemljiπta, zgrade i oprema - - - - - 743 743 -
Nematerijalna imovina - - - - - 36 36 -
Ostala aktiva - - - - - 1.076 1.076 -
Ukupna aktiva 27.729 1.181 1.374 2.281 1.513 7.001 41.079 16.041
Pasiva
Depoziti banaka i komitenata 28.701 380 779 843 62 1.368 32.133 2.818
Uzeti zajmovi 989 1.173 405 534 140 - 3.241 707
Rezervacije za obveze i troπkove - - - - - 112 112 -
Ostale obveze - - - - - 1.926 1.926 -
DioniËki kapital i rezerve - - - - - 3.667 3.667 -
Ukupne obveze i dioniËki
kapital i rezerve 29.690 1.553 1.184 1.377 202 7.073 41.079 3.525
Kamatni rizik (1.961) (372) 190 904 1.311 (72) - 12.516
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
9999999999Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
2001. 2001.
Grupa Banka
Ukupno ProsjeËna Ukupno ProsjeËna
prosjeËno kamatna stopa prosjeËno kamatna stopa
stanje stanje
u milijunima % u milijunima %
kn kn
Gotovinske rezerve 619 0,68% 108 1,49%
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 3.901 3,77% 3.628 3,77%
BlagajniËki zapisi 1.472 5,82% 1.307 5,93%
Plasmani i zajmovi drugim bankama 6.133 4,28% 5.039 4,34%
DuæniËke vrijednosnice 4.013 6,69% 3.506 6,63%
Zajmovi komitentima 16.315 11,11% 14.204 10,74%
Potraæivanja od Republike Hrvatske
po javnom dugu 1.289 5,00% 1.234 5,00%
Zamjenske obveznice 1.154 5,00% 1.134 5,00%
34.896 7,75% 30.160 7,67%
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 449 2,82% 522 2,77%
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 29.901 3,12% 25.688 3,17%
Uzeti zajmovi 4.045 5,74% 3.583 5,70%
34.395 3,42% 29.793 3,46%
38 ProsjeËna stanja i prosjeËne efektivne kamatne stope
Odabrana prosjeËna stanja aktive i pasive Grupe i Banke prikazana su u tablici u nastavku. Ovi iznosi izraËunani su kao
jednostavni prosjeci nekoliko bilanci tijekom godine. Objavljene efektivne prosjeËne kamatne stope predstavljaju ponderirani
efektivni prosjeËni prinos na financijske instrumente za izvjeπtajno razdoblje.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
100100100100100 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Grupa EURO EURO EURO USD Ostale Kune Ukupno
valute vezane valute strane
valute Ukupno valute
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 3.153 743 3.896 131 96 676 4.799
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 1.308 - 1.308 504 - 2.310 4.122
BlagajniËki zapisi 88 - 88 - - 1.579 1.667
Plasmani i zajmovi
drugim bankama 4.649 62 4.711 2.198 1.163 86 8.158
Ulaganja u fondove 570 - 570 - - - 570
DuæniËke vrijednosnice 1.345 1.909 3.254 769 65 1.296 5.384
Zajmovi komitentima 1.548 13.276 14.824 656 142 1.095 16.717
Potraæivanja od Republike
Hrvatske po javnom dugu - 1.153 1.153 - - - 1.153
Zamjenske obveznice - - - - - 1.133 1.133
VlasniËke vrijednosnice - 8 8 - - 687 695
Ulaganja u nekretnine - - - - - 210 210
Zemljiπta, zgrade i oprema - 137 137 - - 1.659 1.796
Nematerijalna imovina - 3 3 - - 140 143
Ostala aktiva 233 265 498 208 11 508 1.225
Ukupno aktiva 12.894 17.556 30.450 4.466 1.477 11.379 47.772
Pasiva
Depoziti banaka i komitenata 23.685 1.538 25.223 3.515 1.227 7.938 37.903
Uzeti zajmovi 2.718 182 2.900 738 39 50 3.727
Rezervacije za obveze i troπkove 28 11 39 31 11 58 139
Ostale obveze 998 32 1.030 307 51 610 1.998
DioniËki kapital 1.089 - 1.089 - - - 1.089
Trezorske dionice (65) - (65) - - (177) (242)
Rezerve - (104) (104) - - 3.023 2.919
Interesi manjinskih dioniËara - 41 41 - - 198 239
Ukupne obveze, interesi manjinskih
dioniËara i dioniËki kapital i rezerve 28.453 1.700 30.153 4.591 1.328 11.700 47.772
Neto devizna pozicija (15.559) 15.856 297 (125) 149 (321) -
39 Devizne pozicije
Na dan 31. prosinca 2001. Grupa i Banka imale su sljedeÊe devizne pozicije. Grupa ima veliki broj kunskih ugovora s
valutnom klauzulom Ëija je kunska vrijednost (glavnice i kamate) odreena kretanjem teËaja strane valute uz koju su vezani.
Stanja takvih glavnica i kamata koje nose rizik promjene teËaja ukljuËena su u sljedeÊu tablicu. BuduÊi da je najveÊi dio takvih
ugovora vezan uz EURO valute, oni su posebno prikazani u tablicama u nastavku.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
101101101101101Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Banka EURO EURO EURO USD Ostale Kune Ukupno
valute vezane valute strane
valute Ukupno valute
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn kn kn kn
Aktiva
Gotovinske rezerve 2.685 - 2.685 72 57 592 3.406
Obvezna rezerva kod
Hrvatske narodne banke 1.177 - 1.177 504 - 2.144 3.825
BlagajniËki zapisi - - - - - 1.504 1.504
Plasmani i zajmovi
drugim bankama 3.916 39 3.955 1.956 1.018 55 6.984
Ulaganja u fondove 570 - 570 - - - 570
DuæniËke vrijednosnice 1.345 1.375 2.720 769 65 1.088 4.642
Zajmovi komitentima 1.190 11.614 12.804 647 139 797 14.387
Potraæivanja od Republike
Hrvatske po javnom dugu - 1.104 1.104 - - - 1.104
Zamjenske obveznice - - - - - 1.114 1.114
Ulaganja u podruænice - - - - - 992 992
Ostale vlasniËke vrijednosnice - - - - - 696 696
Zemljiπta, zgrade i oprema - - - - - 743 743
Nematerijalna imovina - - - - - 36 36
Ostala aktiva 213 207 420 207 6 443 1.076
Ukupno aktiva 11.096 14.339 25.435 4.155 1.285 10.204 41.079
Pasiva
Depoziti banaka i komitenata 20.201 234 20.435 3.213 1.049 7.436 32.133
Uzeti zajmovi 2.380 52 2.432 736 40 33 3.241
Rezervacije za obveze i troπkove 13 5 18 28 10 56 112
Ostale obveze 1.047 8 1.055 304 50 517 1.926
DioniËki kapital 1.089 - 1.089 - - - 1.089
Trezorske dionice (65) - (65) - - (177) (242)
Rezerve - - - - - 2.820 2.820
Ukupne obveze i dioniËki
kapital i rezerve 24.665 299 24.964 4.281 1.149 10.685 41.079
Neto devizna pozicija (13.569) 14.040 471 (126) 136 (481) -
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
102102102102102 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
40 Fer vrijednosti financijskih instrumenata
Fer vrijednost predstavlja iznos za koji se neka imovina moæe razmijeniti ili obveza izmiriti izmeu obavijeπtenih i voljnih
stranaka u uobiËajenim træiπnim uvjetima.
Financijski instrumenti koji se dræe radi trgovanja i koji su raspoloæivi za prodaju iskazuju se po fer vrijednosti. Zajmovi i
potraæivanja koje je kreirala Grupa i imovina koja se dræi do dospijeÊa mjere se po amortiziranom troπku, a poslovodstvo
ocjenjuje da se knjigovodstvena vrijednost tih instrumenata ne razlikuje znaËajno od njihove fer vrijednosti.
U nastavku slijedi saæetak glavnih metoda i pretpostavki koriπtenih u procjeni fer vrijednosti financijskih instrumenata.
ZajmoviFer vrijednost zajmova izraËunava se temeljem diskontiranih oËekivanih buduÊih gotovinskih tokova temeljem glavnice i
kamate. Otplate zajmova su predviene po ugovornim datumima, u sluËajevima u kojima je to primjenjivo. Za zajmove koji
nemaju fiksni datum otplate, otplata se procjenjuje temeljem iskustva u prijaπnjim razdobljima u sluËajevima u kojima su
kamatne stope bile sliËne kao πto su sadaπnje, usklaene za sve razlike u oËekivanim kretanjima kamatnih stopa. OËekivani
buduÊi gotovinski tokovi procjenjuju se uzimajuÊi u obzir kreditne rizike i sve pokazatelje umanjenja vrijednosti. OËekivani
buduÊi novËani tokovi za homogene kategorije zajmova, kao πto su hipotekarni zajmovi stanovniπtvu, procjenjuju se na bazi
portfelja i diskontiraju se po trenutnim stopama koje su vaæeÊe za sliËne zajmove novim komitentima sa sliËnim kreditnim
profilom. Procijenjene fer vrijednosti zajmova odraæavaju promjene u kreditnom statusu od kad su zajmovi odobreni,
odnosno promjene kamatnih stopa u sluËaju zajmova koji imaju fiksnu kamatnu stopu. Obzirom na to da Grupa ima vrlo
ograniËeni portfelj zajmova s fiksnom kamatnom stopom i duæim dospijeÊem, fer vrijednost zajmova ne razlikuje se znaËajno
od njihove knjigovodstvene vrijednosti.
Ulaganja koja se iskazuju po troπkuZa veÊinu ulaganja koja se iskazuju po troπku ne postoji træiπna cijena, a fer vrijednost se procjenjuje koriπtenjem tehnika
diskontiranja novËanog toka gdje je moguÊe. Procijenjeni gotovinski tokovi temelje se na procjenama poslovodstva, a
diskontna stopa je træiπna stopa za sliËne instrumente na dan bilance.
Depoziti banaka i komitenataZa depozite po vienju i depozite koji nemaju definirano dospijeÊe, fer vrijednost je iznos plativ po vienju na dan bilance.
Procijenjena fer vrijednost depozita s fiksnim dospijeÊem temelji se na oËekivanim gotovinskim tokovima diskontiranim
trenutaËno vaæeÊim kamatnim stopama za depozite sliËnog preostalog dospijeÊa. Vrijednost dugoroËnih odnosa s
depozitarima ne uzima se u obzir kod procjene fer vrijednosti. Obzirom na to da veÊina depozita Grupe ima promjenljivu
stopu, ne postoji znatna razlika izmeu fer vrijednosti tih depozita i njihove knjigovodstvene vrijednosti.
Uzeti zajmoviVeÊi dio dugoroËnih uzetih zajmova Grupe nema træiπnu cijenu, te se fer vrijednost procjenjuje kao sadaπnja vrijednost
buduÊih novËanih tokova, diskontiranih kamatnim stopama na datum bilance za Grupu, za novi zajam sliËnog tipa i preostale
roËnosti. Obzirom da veÊina dugoroËnih uzetih zajmova Grupe ima promjenjivu kamatu, ne postoji znatna razlika izmeu
knjigovodstvene i fer vrijednosti.
Refinancirani uzeti zajmoviGrupa i Banka imaju odreenu financijsku imovinu i financijske obveze za koje su dospijeÊa i kamatne stope imovine jednake
dospijeÊima i kamatnim stopama obveza ili za koje su aktivne kamatne stope obraËunane kao maræa na pasivne kamatne
stope. Utjecaj promjene kamatnih stopa na fer vrijednost tako povezane financijske imovine poniπtava se putem promjena
fer vrijednosti povezanih financijskih obveza.
Povezani plasirani devizni zajmovi su aranæmani prema kojima je zaduæenje kod inozemnih zajmodavaca plasirano bankama i
komitentima u istoj valuti i uz identiËne rokove dospijeÊa i uvjete otplate. Kamatna stopa na plasmane komitentima
obraËunava se kao maræa na kamatne stope na primljene inozemne zajmove.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
103103103103103Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
U okviru uzetih inozemnih zajmova su i iznosi koji Ëine dio reprogramiranog inozemnog duga bivπe Jugoslavije. Dio tih
inozemnih zaduæenja bio je plasiran komitentima i bankama izvan Hrvatske. Uz izuzetak Slovenije i Makedonije, pravne osobe
i banke izvan Republike Hrvatske prestale su otplaÊivati glavnicu i plaÊati kamate po tim zajmovima. U skladu s najboljom
raËunovodstvenom praksom, politika Banke je formiranje rezervacija u punom iznosu za takvu imovinu, uz istovremeno
priznavanje obveze, sve do trenutka kada Êe se pregovori usuglasiti i ratificirati od strane svih zainteresiranih strana. Ukoliko
se pregovori ratificiraju, nestat Êe i obveza Banke u iznosu koji se odnosi na pravne osobe i banke izvan Republike Hrvatske
te bi u tom sluËaju fer vrijednost uzetih zajmova trenutno iskazanih u bilanci u iznosu od 273 milijuna kn bila jednaka nuli. Fer
vrijednost tih zajmova diskontirana po træiπnoj kamatnoj stopi vaæeÊoj zadnjeg dana u godini za sliËne aranæmane aproksimira
knjigovodstvenu vrijednost.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
104104104104104 Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Za potrebe izraËunavanja zarade po dionici, zarada se raËuna kao neto dobit ili gubitak tekuÊe godine namijenjen redovnim
dioniËarima umanjen za dividende na povlaπtene dionice. Usklaivanje dobiti ili gubitka namijenjenog dioniËarima za potrebe
izraËunavanja zarade po dionici navedeno je u sljedeÊoj tablici. Broj redovnih dionica je ponderirani prosjeËni broj redovnih
dionica u opticaju tijekom godine umanjen za broj redovnih trezorskih dionica. Ponderirani prosjeËni broj redovnih dionica
koriπten prilikom izraËunavanja zarade po dionici bio je 2.698.090 (2000.: 2.719.036 ). ProsjeËan broj redovnih dionica za
izraËun smanjene zarade po dionici bio je 2.766.002 (2000.: 2.739.263), a razlika od broja koji je koriπten za izraËun osnovne
zarade po dionici proizlazi iz efekta poveÊanja broja dionica zbog opcija i dionica odobrenih poslovodstvu i zaposlenicima.
41 Zarada po dionici
Grupa Banka
Prepravljeno
2001. 2000. 2001. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
kn kn kn kn
Dobit namijenjena dioniËarima 464 977 387 939
Dividenda na povlaπtene dionice (2) (1) (2) (1)
Dobit namijenjena dioniËarima
za izraËun zarade po dionici 462 976 385 938
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
105105105105105Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
42 Promjene raËunovodstvenih politika
Grupa je od 1. sijeËnja 2001. godine poËela s primjenom MRS-a 39: Financijski instrumenti - priznavanje i mjerenje.
Primjenom MRS-a 39 Grupa je priznala imovinu raspoloæivu za prodaju po fer vrijednosti, s tim da se promjene u fer
vrijednosti priznaju u raËunu dobiti i gubitka. U prijaπnjim godinama, vlasniËke vrijednosnice trenutaËno ukljuËene u imovinu
raspoloæivu za prodaju bile su prikazane po revaloriziranom troπku, a revalorizacija je bila iskazana u revalorizacijskim
rezervama.
Ova promjena provedena je usklaivanjem poËetnog stanja revalorizacijskih rezervi i zadræane dobiti. Usporedni podaci nisu
prepravljeni.
Tijekom 2001., Grupa je promijenila raËunovodstvenu politiku vezanu uz tretman plana lojalnosti (kao πto je objaπnjeno u
raËunovodstvenim politikama u biljeπci 15 - Dohodak iz kapitala - dodjela vlastitih dionica zaposlenicima i plan opcija). Banka
je koristila preporuËeni tretman MRS-a 8 i prepravila raËun dobiti za 2000. i kretanja u rezervama u 2000. Ta promjena nije
imala utjecaja na poËetno stanje zadræane dobiti i rezervi po osnovi dionica iz plana lojalnosti i opcija na dan 1. sijeËnja 2001.
prema prethodnom izvjeπÊu.
Za 2001. godinu, neto dobit poveÊana je za 23 milijuna kn (2000.: 31 milijun kn) kao rezultat promjenjene raËunovodstvene
politike vezane uz plan lojalnosti.
43 Dogaaji nakon datuma bilance
Na dan 8. oæujka 2002., Konzorcij UniCredito Italiano S.p.A. i Allianz AG kontroliraju preko 80% dioniËkog kapitala s pravom
glasa Banke. Kao rezultat toga, Banka Êe postati Ëlan UniCredito Grupe.
44 Sudski postupci
Tvrtka Tekstil d.d., jedna od Ëlanica i osnivaËa Banke, pokrenula je 1992. sudski postupak protiv Banke. U svojoj tuæbi Tekstil
navodi da je protupravno postao dioniËarem ZagrebaËke banke tijekom njene pretvorbe u dioniËko druπtvo 1989., odnosno
da mu je bez njegove volje osnivaËki ulog pretvoren u dionice te zahtijeva povrat svog osnivaËkog uloga u gotovini (1.100 kn
uveÊano za kamate od 15. rujna 1986.). TrgovaËki sud u Zagrebu i Visoki trgovaËki sud RH usvojili su zahtjev Tekstila te je 12.
veljaËe 1996., na temelju sudske odluke, sa æiro raËuna Banke preneseno 5,4 milijuna kn na ime ukupno dosuene glavnice,
kamate i troπka.
Tekstil je zahtijevao prijenos daljnjih 56 milijuna kn na ime kamate tvrdeÊi da prvobitno kamata nije bila ispravno izraËunana.
TrgovaËki sud presudio je u korist Tekstila. Banka je uloæila reviziju Vrhovnom sudu koji prihvaÊa zahtjev Banke, ukida
protuzakonitu odluku TrgovaËkog suda u Zagrebu i predmet vraÊa na ponovno odluËivanje.
TrgovaËki sud u Zagrebu je 11. veljaËe 2000. ponovno sudio na πtetu Banke i naloæio prijenos 263 milijuna kn s raËuna
Banke, s iste navodne osnove nedostatno obraËunate kamate. Banka je, izmeu ostalih pravnih lijekova, podnijela i ustavnu
tuæbu Ustavnom sudu RH, nalazeÊi da je prethodni sudski postupak do te mjere protuzakonit da su u njemu povrijeena i
temeljna ustavna prava na praviËno odluËivanje i na jednakost pred zakonom.
Ustavni sud RH je usvojio ustavnu tuæbu i ukinuo protuustavno donesene odluke TrgovaËkog suda u Zagrebu i Visokog
trgovaËkog suda RH, te vratio predmet na ponovni postupak.
Na osnovu ËinjeniËnog stanja i pribavljenih pravnih miπljenja, Uprava smatra da Êe Banka dobiti ovaj sluËaj, te u skladu s tim
nisu formirane rezervacije u financijskim izvjeπÊima.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
106106106106106 Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
Osnova za izradu dopunskih financijskih izvjeπÊa iskazanih u EUR-ima
Dopunska financijska izvjeπÊa dana su samo radi ilustracije te ne predstavljaju dio revidiranih financijskih izvjeπÊa.
RaËun dobiti i gubitka, te bilanca Grupe i Banke, izraæeni u EUR-ima, sastavljeni su na sljedeÊim osnovama:
Iznosi u bilanci Grupe i Banke na dan 31. prosinca 2001., iskazani u revidiranim financijskim izvjeπÊima pretvoreni su u EUR-e, prema
teËajevima vaæeÊim na taj dan, tj. 1 EUR = 7,370 kn. Iznosi u raËunu dobiti i gubitka za 2001. godinu, iskazani u revidiranim
financijskim izvjeπÊima, pretvoreni su u EUR-e, prema prosjeËnim teËajevima za 2001. godinu.
Usporedni podaci su prepravljeni.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
107107107107107Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
Prepravljeno Prepravljeno Prepravljeno
Ukupno Poslovne Poslovne Ukupno Poslovne Poslovne
aktivnosti aktivnosti aktivnosti aktivnosti
Grupe koje s kojima Grupe koje s kojima
Êe se nastaviti Grupa neÊe Êe se nastaviti Grupa neÊe
nastaviti nastaviti
2001. 2001. 2001. 2000. 2000. 2000.
u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima u milijunima
EUR EUR EUR EUR EUR EUR
Prihod od kamata i sliËni prihodi 358 358 - 310 310 -
Rashod od kamata i sliËni rashodi (157) (156) (1) (146) (145) (1)
Neto prihod od kamata 201 202 (1) 164 165 (1)
Prihod od naknada i provizija 91 91 - 73 73 -
Rashod od naknada i provizija (14) (14) - (14) (14) -
Neto prihod od naknada i provizija 77 77 - 59 59 -
Ostali poslovni prihodi 79 47 32 189 124 65
Ukupan prihod 357 326 31 412 348 64
Troπkovi poslovanja (244) (214) (30) (229) (170) (59)
Dobit prije umanjenja vrijednosti
i ostalih rezerviranja 113 112 1 183 178 5
Gubici od umanjenja vrijednosti
zajmova (21) (21) - (27) (27) -
Ostali gubici od umanjenja
vrijednosti i rezerviranja (11) (11) - (2) (2) -
Umanjenje gubitka/(gubitak) od
poslovnih aktivnosti koje se
neÊe nastaviti 2 - 2 (8) - (8)
Dobit iz poslovnih aktivnosti 83 80 3 146 149 (3)
Gubitak pridruæenih druπtava (2) (2) - (4) (4) -
Dobit prije poreza 81 78 3 142 145 (3)
Porez (17) (19) 2 (10) (10) -
Dobit poslije poreza 64 59 5 132 135 (3)
Interesi manjinskih dioniËara (2) (2) - (4) (3) (1)
Neto dobit/(gubitak)
tekuÊe godine 62 57 5 128 132 (4)
RaËun dobiti i gubitka Grupe za 2001. godinu
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
108108108108108 Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
EUR EUR
Gotovinske rezerve 651 145
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 559 453
BlagajniËki zapisi 226 142
Plasmani i zajmovi drugim bankama 1.107 871
Ulaganja u fondove 77 54
DuæniËke vrijednosnice 731 375
Zajmovi komitentima 2.268 1.921
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 157 200
Zamjenske obveznice 154 154
VlasniËke vrijednosnice 94 98
Ulaganja u nekretnine 29 34
Zemljiπta, zgrade i oprema 244 297
Nematerijalna imovina 19 20
Ostala aktiva 166 131
Ukupna aktiva 6.482 4.895
Bilanca Grupe na dan 31. prosinca 2001.
Aktiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
109109109109109Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
EUR EUR
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 79 46
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 5.064 3.594
Uzeti zajmovi 506 557
Rezervacije za obveze i troπkove 19 24
Ostale obveze 271 140
Ukupne obveze 5.939 4.361
DioniËki kapital i rezerve
DioniËki kapital 148 148
Rezerve od revalorizacije dionica - -
148 148
Trezorske dionice (33) (36)
Rezerve za dionice iz plana lojalnosti i opcije 9 5
Revalorizacijske rezerve - 46
Ostale rezerve 68 64
Zadræana dobit 264 208
Predloæena dividenda 55 44
DioniËki kapital i rezerve 511 479
Interesi manjinskih dioniËara 32 55
Ukupne obveze, interesi manjinskih dioniËara i dioniËki kapital i rezerve 6.482 4.895
Pasiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
110110110110110 Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
Prepravljeno
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
EUR EUR
Prihod od kamata i sliËni prihodi 307 286
Rashod od kamata i sliËni rashodi (136) (133)
Neto prihod od kamata 171 153
Prihod od naknada i provizija 66 60
Rashod od naknada i provizija (11) (11)
Neto prihod od naknada i provizija 55 49
Ostali poslovni prihodi 32 112
Ukupan prihod 258 314
Troπkovi poslovanja (166) (144)
Dobit prije umanjenja vrijednosti
i ostalih rezerviranja 92 170
Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova 3 (25)
Ostali gubici zbog umanjenja vrijednosti
i rezerviranja (26) (13)
Dobit prije poreza 69 132
Porez (17) (9)
Neto dobit tekuÊe godine 52 123
RaËun dobiti i gubitka Banke za 2001. godinu
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
111111111111111Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
EUR EUR
Gotovinske rezerve 462 83
Obvezna rezerva kod Hrvatske narodne banke 519 416
BlagajniËki zapisi 204 128
Plasmani i zajmovi drugim bankama 948 742
Ulaganja u fondove 77 54
DuæniËke vrijednosnice 630 324
Zajmovi komitentima 1.952 1.732
Potraæivanja od Republike Hrvatske po javnom dugu 150 191
Zamjenske obveznice 151 151
Ulaganja u podruænice 135 160
Ostale vlasniËke vrijednosnice 94 91
Zemljiπta, zgrade i oprema 101 90
Nematerijalna imovina 5 5
Ostala aktiva 146 104
Ukupna aktiva 5.574 4.271
Bilanca Banke na dan 31. prosinca 2001.
Aktiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
112112112112112 Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
2001. 2000.
u milijunima u milijunima
EUR EUR
TekuÊi raËuni i depoziti banaka 92 60
TekuÊi raËuni i depoziti komitenata 4.268 3.110
Uzeti zajmovi 440 489
Rezervacije za obveze i troπkove 15 14
Ostale obveze 261 123
Ukupne obveze 5.076 3.796
DioniËki kapital i rezerve
DioniËki kapital 148 148
Rezerve po osnovi revalorizacije dionica - -
148 148
Trezorske dionice (33) (36)
Rezerve za dionice iz plana lojalnosti i opcije 9 5
Revalorizacijske rezerve - 46
Ostale rezerve 69 64
Zadræana dobit 250 204
Predloæena dividenda 55 44
DioniËki kapital i rezerve 498 475
Ukupne obveze i dioniËki kapital i rezerve 5.574 4.271
Pasiva
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
113113113113113Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
2001. godina
ZagrebaËka burza Londonska burza
Najviπa 1.875 kn/redovna dionica 22,975 USD/GDR
Najniæa 1.370 kn/redovna dionica 16,425 USD/GDR
Zadnja 1.850 kn/redovna dionica 22,925 USD/GDR
ZagrebaËka burza
Londonska burza
Informacije dioniËarima
Porez po odbitkuPredloæene dividende rasporeuju se iz zadræane dobiti ostvarene do 31. prosinca 2000. godine te ne podlijeæu oporezivanju
u Republici Hrvatskoj.
Kretanje cijene dionica i GDR-ova
0
500,000
1,000,000
1,500,000
2,000,000
2,500,000
Ko
liËin
a G
DR
a
USD
Cije
na p
o G
DR
u
15
16
17
18
19
20
21
22
23
Sije
Ëanj
velja
Ëa
Oæu
jak
Tra
vanj
Svib
anj
Lip
anj
Srp
anj
Kolo
voz
Ruajn
Lis
topad
Stu
deni
Pro
sin
ac
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
35,000
KoliË
ina d
ionic
a
kn
Cije
na p
o d
ionic
i
Sije
Ëanj
velja
Ëa
Oæu
jak
Tra
vanj
Svib
anj
Lip
anj
Srp
anj
Kolo
voz
Ruajn
Lis
topad
Stu
deni
Pro
sin
ac
1,300
1,400
1,500
1,600
1,700
1,800
1,900
Informacije dioniËarima
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
114114114114114 Dopunska financijska izvjeπÊa iskazana u EUR-ima
Dionice (serija) Oznaka ISIN πifra
Redovne dionice (serija IA, IIB, IIID, IIIE) ZABA-R-A HRZABARA0009
Povlaπtene dionice (serija IIC) ZABA-P-B HRZABAPB0000
GDR-ovima se trguje pod sljedeÊim oznakama:
Global Depositary Receipts ZajedniËka πifra ISIN πifra
GDR-ovi denominirani u EUR 9118411 US9888493031
GDR-ovi denominirani u USD 6763642 US9888492041
CUSIP πifra ISIN πifra
Rule 144 GDRs 988849105 US9888491050
Redovitim i povlaπtenim dionicama trguje se pod sljedeÊim burzovnim oznakama:
Informacije dioniËarima
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
115115115115115Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
URED UPRAVEParomlinska 210000 ZagrebHrvatskaTelefon: (++ 385 1) 6110 571Faks: (++ 385 1) 6110 533
SEKTOR TRÆI©TA KAPITALAI POSLOVANJA S BANKAMA Savska 60
10000 ZagrebHrvatskaTelefon: (++ 385 1) 6176 264Telex: 21211 zaba rhFaks: (++ 385 1) 6176 274
Træiπte kapitala Telefon: (++ 385 1) 6305 412Faks: (++ 385 1) 6176 308
Korespondentno bankarstvo Telefon: (++ 385 1) 6305 410Faks: (++ 385 1) 6176 275
Financiranje meunarodne trgovinei inozemno kreditiranje Telefon: (++ 385 1) 6305 448
Faks: (++ 385 1) 6176 270S.W.I.F.T. adresa: ZABA HR 2X
SEKTOR RIZNICEParomlinska 210000 ZagrebHrvatskaTelefon: (++ 385 1) 6104 196Telefon: (++ 385 1) 6110 543Faks: (++ 385 1) 6104 859
Trgovanje rizniËnim instrumentima Telefon: (++ 385 1) 6104 725Upravljanje likvidnoπÊu Banke Telefon: (++ 385 1) 6104 248Analize rizika u Riznici Telefon: (++ 385 1) 6110 377
Telefon: (++ 385 1) 6104 710Nadzor i administriranje poslova Riznice Telefon: (++ 385 1) 6104 377Trezor i upravljanje gotovinom Telefon: (++ 385 1) 6104 144NovËano træiπte Telefon: (++ 385 1) 6113 622
S.W.I.F.T. adresa: ZABA HR 2XReuters: ZBZH
DIREKCIJA KORPORATIVNIHKOMUNIKACIJA Savska 62
10000 ZagrebHrvatska
Odnosi s investitorima: [email protected] Telefon: (++ 385 1) 6305 281Faks: (++ 385 1) 6305 274
Odnosi s javnoπÊu: [email protected] Telefon: (++ 385 1) 6305 369Faks: (++ 385 1) 6305 274
PREDSTAVNI©TVOD-60313 FRANKFURT/MBronnerstrasse 17Telefon: (++49 69) 28 47 42Faks: (++49 69) 29 34 89
ZagrebaËka banka d. d.
www.zaba.hr
HRVATSKA
Varaædinska banka d.d. Kapucinski trg 542000 VaraædinTelefon: (++385 42) 400 111Fax: (++385 42) 400 742www.banka.hr
Prva stambena ¹tedionica d.d. Nova Ves 1110000 ZagrebTelefon: (++385 1) 4628 888Fax: (++385 1) 4628 899www.prva-stambena.hr
ZB Brokeri d.o.o. Paromlinska 210000 ZagrebTelefon: (++385 1) 6104 770Fax: (++385 1) 6104 875www.zbb.hr
ZB Invest d.o.o. Gr¹koviÊeva 3110000 ZagrebTelefon: (++385 1) 4699 647Fax: (++385 1) 4699 649www.zbi.hr
Zagreb nekretnine d.o.o. Nova ves 1710000 ZagrebTelefon: (++385 1) 4860 111Fax: (++385 1) 4860 222www.zane.hr
BOSNA I HERCEGOVINA
ZagrebaËka banka BH d.d. Kardinala Stepinca bb88000 MostarTelefon: (++387 36) 312 123Fax: (++387 36) 312 121www.zaba.ba
Universal banka d.d. Branilaca Sarajeva 2071000 SarajevoTelefon: (++387 33) 214 594Fax: (++387 33) 204 104www.universalbanka.ba
»lanice Grupe
116
Godi¹nje izvje¹Êe za 2001.
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
117117117117117Biljeπke uz financijska izvjeπÊa
Nagrade Banke u 2001.
Finance Central Europe
Najbolja banka u Hrvatskoj
The Banker
Banka godine
Emerging Markets Investor
Najbolja domaÊa banka u Hrvatskoj
Global Finance
Najbolja domaÊa banka u Hrvatskoj
Hrvatska gospodarska komora
Kristalna kuna
Financijski forum, Zagreb
Najlikvidnija dionica
Financijski forum, Zagreb
Zlatna bankarska dionica
Financijski forum, Zagreb
DioniËko druπtvo s najboljim odnosom prema javnosti
Obiteljski radio
Donator 2001.
Vlada Republike Hrvatske - Ured za udruge
Posebno priznanje za doprinos razvoju volonterstva u RH
Godiπnje izvjeπÊe za 2001.
118118118118118
IzdavaËZagrebaËka banka d.d.
ProdukcijaMZB d.o.o.
DizajnNela MaruπiÊ
FotografMare Milin
TisakTiskara Puljko
Tiskano u Hrvatskoj 2002.