Gerencia de SARC Vicepresidencia de Compliance 1 SISTEMA DE ADMINISTRACION DE RIESGO CREDITICIO SARC 2010 Gerencia SARC Vicepresidencia Financiera

Gerencia de SARCVicepresidencia de Compliance1

2010

Gerencia SARCVicepresidencia Financiera



TEMAS






INTRODUCCION





El Nuevo Acuerdo de Capital de Basilea

En Diciembre de 1974 los G-10 crearon el Comité de Supervisión Bancaria de de Basilea con el fin de mejorar la colaboración entre las autoridades de supervisión bancaria. El Comité de Supervisión Bancaria Internacional, establece parámetros, para la estandarización y regulación del riesgo con la suficiente profundidad.








PILAR 1PILAR 1RequerimientosRequerimientos

Mínimos de CapitalMínimos de Capital

PILAR 3PILAR 3RevelaciónRevelación

Mayor divulgación del perfil de riesgo, la estructura de capital y las prácticas de riesgo de las instituciones:

• Mayor Transparencia•Estándares convergentes

Basilea IIAcuerdo de Capital

PILAR 2PILAR 2Examen SupervisorExamen Supervisor

Los Bancos deben calcular la solvencia en relación con su perfil de riesgo

Revisión del supervisor de las prácticas de riesgos y capital

Riesgo de Crédito:Reconocimiento de Ratings, definición de default, exposición y estimativos para mitigar la exposición.

Riesgo Operacional:Tratamiento explícito de este riesgo, con incidencia directa en el requerimiento de capital

El Nuevo Acuerdo de Capital de Basilea se soporta en tres pilares fundamentales:





CALCULO DE LO REQUERIMIENTOS MÍNIMOS DE CAPITAL



NIVEL DE SOLVENCIA Patrimonio Técnico (Capital Regulatorio)

RC + RM*(100/8) + RO*(100/8)

NIVEL DE SOLVENCIAPatrimonio Técnico (Capital Regulatorio)

RC + RM*(100/9)

>=8%

>=9%

RC= Riesgo de crédito RM= Riesgo de Mercado. PT =Patrimonio técnico (su cálculo se definió en el Decreto 1720 de 2001)


TEMAS




RiesgoVariación de los resultados financieros a consecuencia de cambios internos y

externos que afecten la entidad.

RiesgoVariación de los resultados financieros a consecuencia de cambios internos y

externos que afecten la entidad.

Sistema de Administración de Riesgos

SAR




Lavado de activosY financiación terrorismo

Lavado de activosY financiación terrorismo

Crédito Incumplimiento de la contraparteCrédito Incumplimiento de la contraparte

Liquidez RecursosLiquidez Recursos

Mercado Precio - Cambio - TasasMercado Precio - Cambio - Tasas

Legal Situaciones de orden legalLegal Situaciones de orden legal

Operativo Deficiencias - Fallas - ErroresOperativo Deficiencias - Fallas - Errores

RIESGOS




Riesgo Crediticio (RC):

El RC es la posibilidad de que una entidad incurra en pérdidas y se disminuya el valor de sus activos, como consecuencia de que

un deudor o contraparte incumpla sus obligaciones.

Riesgo Crediticio (RC):

El RC es la posibilidad de que una entidad incurra en pérdidas y se disminuya el valor de sus activos, como consecuencia de que

un deudor o contraparte incumpla sus obligaciones.

Definición Superintendencia Financiera Circular Externa 052/04




PLANEACION DEL

PRODUCTO

INICIACIONDE CREDITO

MANTENIMIENTODE CLIENTES

PERDIDAS

COBRANZAS ADMINISTRACION DEL RIESGO

SISTEMAS DE

INFORMACION GERENCIAL

CREDITICIO

CICLO DE CREDITO




Procesos de crédito con uso intensivo de analistas.

Énfasis en originación y seguimiento reactivo.

Préstamos se mantienen en balance.

Gestión intuitiva. Organización

geográfica. Informatización estática. Competencia

indiscriminada en precios.

Plazos cortos. Función alineada con

tipos de riesgos.

MODELOMODELO

OBJETIVOOBJETIVO

CARACTERI-CARACTERI-ZACIÓNZACIÓN

MODELO YMODELO Y

MERCADOSMERCADOS

Minimizarpérdidas

Rentabilidad ajustadaa riesgo

Rentabilizarcapital

Antiguo /Tradicional

ActualNuevo

paradigma

F Incrementos de liquidez y volatilidad.

F Desarrollo derivados de crédito.

F Titularización.F Portafolio management.F Capacidad de

almacenamiento de datosF Reducción márgenes.F Modelos internos de

riesgos.F VaR.F Cambios regulatorios y

legales.F Capital ajustado.

F Gestión activa de las carteras.

F Dispersión geográfica y complejidad.

F Gestión basada en consumo de capital.

F Creación de valor.F Análisis proactivo.F Cuadro de mandos de

Grupo.F Análisis de escenarios y

stress testing.F Procesos de gestión de

riesgo diferenciados por importe y tipo de riesgo y apoyados en herramientas analíticas.

F Reingeniería de procesosF Riesgo Operativo.F Medición integrada de

todos los riesgos. Gerencia SARCVicepresidencia Financiera


TEMAS



SARC


EL SARC

Es el Sistema de Administración del Riesgo Crediticio (SARC), que tiene por objeto mantener adecuadamente evaluado y controlado el riesgo de crédito implícito en los activos de las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera de Colombia (SFC), quienes estan obligadas a diseñarlo, desarrollarlo y aplicarlo




Contenido de los elementos que Componen el SARC

QU

E D

EB

O A

DM

INIS

TR

AR

DE

L

RIE

SG

O C

RE

DIT

ICIO

Estructura organizacional Límites de exposición crediticia y de

pérdida tolerada

Otorgamiento de crédito

Garantías

Seguimiento y control

Constitución de provisiones

Capital económico

Recuperación de cartera

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones

Procesos de Control Interno De la base de datos




QU

IEN

AD

MIN

IST

RA

EL

RIE

SG

O C

RE

DIT

ICIO

• Responsabilidades indelegables de la Junta Directiva:

• Aprobar las Políticas de administración del RC

• Aprobar los Procedimientos y Metodologías• Exigir y evaluar los reportes periodicos de

exposición al RC• Aprobar los recursos, señalar las

Responsabilidades y las Atribuciones• Aprobar Sistema de Control

• Responsabilidades de la Administración:• Implementar la Estrategia definida por la

Junta Directiva• Realizar seguimiento permanente al RC• Adoptar Correctivos

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones

Procesos de Control Interno

Contenido de los elementos que Componen el SARC...




QU

E P

RO

CE

SO

S D

EB

O A

DM

INIS

TR

AR

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones


Información previa al otorgamiento de un crédito

Tasa de interésLa base de capital sobre la cual se aplicará la tasa de interés. Tasa de interés de mora.Las comisiones y recargos que se aplicarán.El plazo del préstamo (períodos muertos, de gracia, etc.).Condiciones de prepago.Los derechos de la entidad acreedora en caso de incumplimiento.Los derechos del deudor.

Selección de variables y segmentación de portafolios

Capacidad de pago del deudor

Garantías que respaldan la operación y criterios para estimar su valor y eficacia

Información previa al otorgamiento de un crédito

Tasa de interésLa base de capital sobre la cual se aplicará la tasa de interés. Tasa de interés de mora.Las comisiones y recargos que se aplicarán.El plazo del préstamo (períodos muertos, de gracia, etc.).Condiciones de prepago.Los derechos de la entidad acreedora en caso de incumplimiento.Los derechos del deudor.

Selección de variables y segmentación de portafolios

Capacidad de pago del deudor

Garantías que respaldan la operación y criterios para estimar su valor y eficacia

OT

OR

GA

MIE

NT

O

SE

GU

IMIE

NT

O Y

CO

NT

RO

L

RE

CU

PE

RA

CIO

N





QU

E P

RO

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SO

S D

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O A

DM

INIS

TR

AR

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones


Continuo monitoreo y calificación de las operaciones crediticias.

Mediante metodologías y técnicas analíticas que permitan medir el RC inherente a una operación crediticia y los futuros cambios potenciales.

Estas metodologías deben ser evaluadas como mínimo dos (2) veces al año, a más tardar en mayo y en noviembre.

Deben ser probadas en escenarios y condiciones extremas (Pruebas de estrés).

Debe medir la suficiencia del nivel de provisiones estimadas frente a las pérdidas efectivamente observadas.

Los resultados de estas evaluaciones y pruebas deben ser presentados por el representante legal principal a la junta directiva.

Continuo monitoreo y calificación de las operaciones crediticias.

Mediante metodologías y técnicas analíticas que permitan medir el RC inherente a una operación crediticia y los futuros cambios potenciales.

Estas metodologías deben ser evaluadas como mínimo dos (2) veces al año, a más tardar en mayo y en noviembre.

Deben ser probadas en escenarios y condiciones extremas (Pruebas de estrés).

Debe medir la suficiencia del nivel de provisiones estimadas frente a las pérdidas efectivamente observadas.

Los resultados de estas evaluaciones y pruebas deben ser presentados por el representante legal principal a la junta directiva.

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TR

AR

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones


La entidad debe contar con procedimientos aprobados por la junta directiva y ejecutados por la administración de la entidad:

tendientes a maximizar la recuperación de créditos no atendidos normalmente.

Tales procesos deben identificar claramente los responsables de su desarrollo, así como los criterios con base en los cuales se ejecutan las labores de cobranza, se evalúan y deciden reestructuraciones, se administra el proceso de recepción y realización de bienes recibidos a título de dación en pago y se decide el castigo de los créditos. Las reestructuraciones deben ser un recurso excepcional para regularizar el comportamiento de la cartera de créditos y no pueden convertirse en una práctica generalizada.

La entidad debe contar con procedimientos aprobados por la junta directiva y ejecutados por la administración de la entidad:

tendientes a maximizar la recuperación de créditos no atendidos normalmente.

Tales procesos deben identificar claramente los responsables de su desarrollo, así como los criterios con base en los cuales se ejecutan las labores de cobranza, se evalúan y deciden reestructuraciones, se administra el proceso de recepción y realización de bienes recibidos a título de dación en pago y se decide el castigo de los créditos. Las reestructuraciones deben ser un recurso excepcional para regularizar el comportamiento de la cartera de créditos y no pueden convertirse en una práctica generalizada.

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PE

RD

IDA

S E

SP

ER

AD

AS

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones


MODELOS DE REFERENCIA

MODELOS INTERNOS

Elementos de los modelos de medición de riesgo:

.PI- La probabilidad de incumplimiento de los deudores. Corresponde a la probabilidad de que en un lapso de doce (12) meses éstos incurran en incumplimiento.

E- El valor expuesto del activo, entendido como el saldo de la obligación al momento del cálculo de la pérdida esperada.

PDI- La pérdida dado el incumplimiento se define como el deterioro económico en que incurriría la entidad en caso de que se materialice alguna de las situaciones de incumplimiento


Las entidades deben contar con bases de datos que incorporen información histórica y soporten los modelos de otorgamiento, gestión y medición de riesgo.|




PROVISIONES = PERDIDAS ESPERADAS

PE

RD

IDA

S E

SP

ER

AD

AS

Políticas

Procesos

Modelos Perdidas

Esperadas

Sistema Provisiones


PÉRDIDA ESPERADA = PI * E * PDI


Donde,

PI = Probabilidad de Incumplimiento = Probabilidad de Default

E = Exposición, Saldo, Monto adeudado.

PDI = Pérdida dado el Incumplimiento = Severidad




PE = [ PI x E x PDI ]

Cálculo de Provisiones

149 359 419 509 569 689 869 1229 >=1230

Sin Garantía 55.0% 55.0% 55.0% 70.0% 70.0% 70.0% 100.0% 100.0% 100.0%No Admisible 55.0% 55.0% 55.0% 70.0% 70.0% 70.0% 100.0% 100.0% 100.0%Admisible - Contratos Hipo 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 70.0% 70.0% 100.0%Admisible - Contratos Prenda 50.0% 50.0% 50.0% 50.0% 80.0% 80.0% 80.0% 100.0% 100.0%Admisible - Depósito de dinero 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0% 0.0%Admisible - Pignoración Renta Nación 45.0% 45.0% 45.0% 45.0% 80.0% 80.0% 80.0% 100.0% 100.0%Admisible - Contrato Irrevoc. Fiducia mercantil 45.0% 45.0% 45.0% 45.0% 80.0% 80.0% 80.0% 100.0% 100.0%Aportes Cooperativas 50.0% 50.0% 50.0% 50.0% 80.0% 80.0% 80.0% 100.0% 100.0%Personal 55.0% 55.0% 55.0% 70.0% 70.0% 70.0% 100.0% 100.0% 100.0%Fondo de Garantías 12.0% 12.0% 12.0% 12.0% 12.0% 12.0% 12.0% 12.0% 12.0%Admisible - Otras Gtías 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 40.0% 70.0% 70.0% 100.0%Admisible - Otras Gtías 55.0% 55.0% 55.0% 70.0% 70.0% 70.0% 100.0% 100.0% 100.0%

% DE SEVERIDAD POR MORAPDI hasta rango días mora (inclusive)

GASTOS

PAGOS

NEGOCIACIONES

VENTA DACIONES

GASTOS

PAGOS

NEGOCIACIONES

VENTA DACIONES

DEL COLATERALTABLAS DE P.I. CIRC 035/2006

RECESIONUniper Pequeña Mediana Grande

AA 0 5.56% 6.69% 5.37% 4.98%A 30 6.02% 7.96% 6.94% 6.14%

BB 60 10.75% 16.22% 18.49% 17.52%B 90 14.99% 20.86% 22.25% 21.12%

CC 120 30.48% 33.53% 32.17% 30.15%DEFAULT 150 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

RF

RI

Q

CP

DEL DEUDOR

CLASIFICACION DE LAS EMPRESAS POR TAMAÑO DE ACTIVOS

circular 020/2005

Pequeña 5000 0 2,169Mediana 5001 15000 2,169 6,506Grandes(1)

15001 6,506

NRO SMLMV EQUIV/2007 ($Mlls)ACTIVOS

PE = [ 18.49% x $100 x 40% ] = $7.40

Ejemplo: La PE para una empresa mediana calificada en BB, con Garantía Hipotecaria, es:




Pérdidas potenciales por riesgo de crédito

-

0.05

0.10

0.15

0.20

0.25

0.30

0.35

0.40

0.45

Pro

ba

bilid

ad

Pérdidas cero

Nivel esperado de pérdidas

Nivel de confianza definido

Pérdidas potenciales imprevistas no

cubiertas con capital

cubiertas con capital

Pérdidas potenciales imprevistas

cubiertas con provisiones

SARCSARC

BASILEA IIBASILEA II

Aproximación colombiana a Basilea II en Riesgo de Crédito




PR

IMER

NIV

EL

SEG

UN

DO

NIV

EL

TER

CER

NIV

EL

CU

AR

TO

NIV

EL

FISICOS

APLICATIVOS

BASE DE DATOS

MODELOS

Niveles de la Información

Vectores de información

Características que deben cumplir las Bases de Datos SARC:

Información exacta y de calidad

Validación en la fuenteReglas de Negocio

IntegridadCompleta y válida

Estándares internacionales de COBIT

Longitud : 7 años




1. Introducción2. Basilea II3. Gestión Riesgo4. SARC5. Administración de Sarc

1. Introducción2. Basilea II3. Gestión Riesgo4. SARC5. Administración de Sarc

TEMAS




MonitoreoModelos

Personas

Empresas

Modelos de Iniciación y Comportamiento:

•Hipotecario•Tarjetas de Crédito•ConsumoRating de Iniciación y Comportamiento

RIESGO DE MERCADO

ADMINISTRACIONDEL RIESGO

CO

MIT

É I

NTEG

RA

L

DE R

IES

GO

RIESGO LIQUIDEZ

RIESGO LEGAL

RIESGO OPERATIVO

RIESGO CREDITICIO

•Paneles de control•Modelos•Gestión

•Calidad Información

•Discriminación Variables

Usos

• Venta Cruzada• “Retanqueos”• Aumento de Líneas• Cobro por nivel de Riesgo•Calificación de riesgo para endeudamiento

•Apoyo decisiones de otorgamiento

•Decisiones Comité de Crédito.

• Prima de Riesgo

•Provisiones BRDP

ESTADO ACTUAL ADMINISTRACION RIESGO CREDITICIO

TodosModelos de SeveridadModelo BRPEsquema de alertas




Vicepresidencia deFinanciera

Gerencia de SARC

Vicepresidencia deRiesgo Banca de Personas

Gerencia Análisis de Portafolio

- Orientación, Seguimiento y Monitoreo Riesgo Crediticio

- Cumplimiento SARC- Construcción Modelos Empresas (*)

- Construcción de modelos de Severidad

- Construcción de modelos de BRDP

- Análisis del Riesgo Crediticio en la Banca de Personas.

- Sistema de Información- Construcción Modelos Personas. C

RED

ITO

CO

BR

AN

ZA

S

RES

TO

DEL B

AN

CO

Areas Involucradas

Gerencia de Crédito de Empresas

Presidencia

Auditoria




GRACIAS POR SU ATENCION



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