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Monthly Agricultural Update
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農產品交易要點
2015 年 12月
2015年 12月谷物和油籽期货的日均成交量为 746,372口合约，去年同期为 669,549口合，
同比增长 11.47%。
2015年 12月谷物和油籽期权的日均成交量为 151,706口合约，去年同期为 154,686口合
约，同比降低 1.93%。
2015年 12月油籽类期货的日均成交量为 454,492口合约，去年同期为 370,334口合约，同
比增长 22.72%。
2015年 12月油籽类期权的日均成交量为 87,131口合约，去年同期为 66,941口合约，同比
增长 30.16%。
2015年 12月电子谷物油籽期权的日均成交量为 103,928口合约，去年同期为 85,080口合
约，同比增长 22.15%。
2015年 12月活牛和瘦肉猪期货与期权的日均成交量为 111,127口合约，去年同期为
108,700口合约，同比增长 2.23%。
2015年 12月活牛和瘦肉猪电子期权的日均成交量为 21,417口合约，去年同期为 17,429口
合约，同比增长 22.88%。
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現貨月
名義額 名義額 現貨月 月底結算價 20 天
電子交易 公開競價 合約 百萬美元 合約 百萬美元 月底結算價 美元/噸 歷史波動率
玉米 期貨 CornZC C 198,887 $3,568 1,334,192 $23,932 358 3/4 $141.23 17.09%
小型期貨 XC YC 331 $1 5,702 $20
期貨合計 199,218 $3,569 1,339,894 $23,953
期權 45,434 803,846
小麥 期貨 WheatZW W 73,229 $1,721 367,911 $8,646 470 $172.70 18.27%
小型期貨 XW YW 203 $1 1,202 $6
期貨合計 73,432 $1,722 369,113 $8,652
期權 18,289 253,552
KC硬紅冬麥 期貨 WheatKE KW 17,444 $409 193,313 $4,528 468 1/2 $172.14 20.10%
期權 OKE H 678 28,195
大豆 期貨 SoybeansZS S 225,790 $9,757 647,229 $27,968 864 1/4 $317.56 16.35%
小型期貨 XB YK 710 $6 6,025 $52
期貨合計 226,500 $9,763 653,254 $28,020
期權 63,167 610,744
豆油 期貨 Soybean OilZL BO 132,910 $2,452 383,672 $7,079 30.75 $677.92 25.72%
期權 14,726 130,731
豆粕 期貨 Soybean MealZM SM 95,792 $2,543 401,996 $10,673 265.50 $292.66 18.12%
期權 9,238 155,486
糙米 期貨 Rough RiceZR RR 1,762 $42 13,801 $327 11.835 $260.92 26.80%
期權 118 2,050
燕麥 期貨 OatsZO O 558 $6 9,249 $100 217 1/4 $126.04 24.41%
期權 57 3,399
活牛 期貨 Live CattleLE LC 53,358 $2,920 265,164 $14,510 136.800 25.88%
期權 21,569 288,778
瘦肉豬 期貨 Lean HogHE LH 25,804 $617 165,666 $3,963 59.800 26.23%
期權 10,396 180,486
飼牛 期貨 GF FC 25,804 $2,111 35,159 $2,877 163.650 30.51%
期權 GF KF/JF 10,396 37,575
三級牛奶 期貨 DC DA 1,146 $32 30,131 $829 13.750 18.89%
期權 DC DA 1,027 53,139
日均成交量與持倉量 - 2015年12月日均成交量 持倉量
合約代碼
Monthly Agricultural Update
3
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400,000
600,000
800,000
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1,200,000
1,400,000
1,600,000
1,800,000
口合約
穀物、油籽期貨與期權 -日均成交量期權 期貨
0
100,000
200,000
300,000
400,000
500,000
600,000
700,000
800,000
口合約
玉米、小麥、KC硬紅冬麥期貨 -日均成交量KC硬紅冬麥 小麥 玉米
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4
0
100,000
200,000
300,000
400,000
500,000
600,000
口合約
大豆類期貨 -日均成交量豆油 豆粕 大豆
0
1,000
2,000
3,000
4,000
5,000
6,000
7,000
8,000
口合約
燕麥、糙米期貨 -日均成交量糙米 燕麥
Monthly Agricultural Update
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0
1,000
2,000
3,000
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5,000
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口合約
小型穀物、油籽期貨 -日均成交量小型小麥 小型玉米 小型大豆
0
50,000
100,000
150,000
200,000
250,000
300,000
350,000
口合約
期權 -日均成交量
KC硬紅冬麥 小麥 大豆類 玉米
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40,000
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80,000
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160,000
口合約
活牛、瘦肉豬、飼牛期貨 -日均成交量
飼牛 瘦肉豬 活牛
0
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10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
35,000
40,000
45,000
口合約
活牛、瘦肉豬、飼牛期權 -日均成交量飼牛 瘦肉豬 活牛
Monthly Agricultural Update
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40,000
60,000
80,000
100,000
120,000
口合約
玉米、小麥電子期權 -日均成交量
電子玉米日均成交量 電子小麥日均成交量
電子玉米日均成交量% 電子小麥日均成交量%
0%
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20,000
30,000
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50,000
60,000
70,000
80,000
口合約
大豆類電子期權 -日均成交量
電子大豆日均成交量 電子豆粕日均成交量 電子豆油日均成交量
電子豆油日均成交量% 電子大豆日均成交量% 電子豆粕日均成交量%
www.cmegroup.com
8
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100%
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
口合約
活牛、瘦肉豬電子期權 -日均成交量電子活牛日均成交量 電子瘦肉豬日均成交量
電子瘦肉豬日均成交量% 電子活牛日均成交量%
Butterfly4% Condor
1%
Conversion/ Reversal21%
Diagonal3%
General Spread5%
Horizontal Option5%
Horizontal Straddle5%
Risk reversal2%
Straddle15%
Strangle3%
Vertical35%
電子穀物油籽期權價差套利百分比 (1%以上) - 2015年12月
Monthly Agricultural Update
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Butterfly2%
Conversion/ Reversal7%
Diagonal6%
General Spread6%
Horizontal Option2%
Horizontal Straddle2%
Jelly Roll15%
Risk reversal2%
Straddle1%
Strangle57%
電子牲畜期權價差套利百分比 (1%以上) - 2015年12月
0%
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玉米、小麥、KC硬紅冬麥期貨 - 現貨月20天歷史波動率
小麥 玉米 KC硬紅冬麥
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大豆類期貨 - 現貨月20天歷史波動率
大豆 豆粕 豆油
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糙米、燕麥期貨 - 現貨月20天歷史波動率
糙米 燕麥
Monthly Agricultural Update
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30%
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活牛、瘦肉豬、飼牛期貨 - 現貨月20天歷史波動率
活牛 瘦肉豬 飼牛
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40,000
60,000
80,000
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120,000
140,000
160,000
口合約
芝加哥时间
電子期貨平均小時成交量 - 全部交易時段 - 2015年12月
瘦肉豬 活牛 豆油 豆粕 大豆 小麥 玉米
www.cmegroup.com
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0
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10,000
15,000
20,000
25,000
口合約
芝加哥时间
電子期貨平均小時成交量 - 非美國日間交易時段 - 2015年12月
瘦肉豬 活牛 豆油 豆粕 大豆 小麥 玉米
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口合約
CFTC 持倉報告 - 玉米期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉% 管理型基金多頭持倉%
Source: CFTC
Monthly Agricultural Update
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200,000
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300,000
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口合約
CFTC 持倉報告 -小麥期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉 % 管理型基金多頭持倉 %
Source: CFTC
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0
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80,000
90,000
100,000
口合約
CFTC 持倉報告 - KC硬紅冬麥期貨多頭持倉
掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉% 管理型基金多頭持倉 %
Source: CFTCSource: CFTC
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口合約
CFTC 持倉報告 - 大豆期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉% 管理型基金多頭持倉%
Source: CFTC
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口合約
CFTC 持倉報告 - 豆粕期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉% 管理型基金多頭持倉%
Source: CFTC
Monthly Agricultural Update
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200,000
口合約
CFTC 持倉報告 - 豆油期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉 % 管理型基金多頭持倉 %
Source: CFTC
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口合約
CFTC 持倉報告 - 活牛期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉 % 管理型基金多頭持倉 %
Source: CFTC
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口合約
CFTC 持倉報告 - 瘦肉豬期貨多頭持倉掉期交易商多頭持倉 管理型基金多頭持倉
掉期交易商多頭持倉 % 管理型基金多頭持倉%
Source: CFTC
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PM712/0/0113
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![4 参考 ブロック別懇談会資料4 参考 ブロック別懇談会資料 （1） ブロック別の現状について [盛岡ブロック] 26年3月27年3月28年3月29年3月30年3月31年3月32年3月33年3月34年3月35年3月36年3月37年3月38年3月39年3月40年3月](https://img.dokumen.tips/doc/110x75/5e9f039381f46b79b416878f/4-ef-ffffee-4-ef-ffffee.jpg)
