รายงานประจำปี กองทุนรวมอสังหาริมทรัพย์ สมุยบุรี ประจำปี 2558 Site/th_MONTRI...รายงานประจําปี

รายงานประจาป 2561

กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ


กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ

ต "งแตวนท# 1 มกราคม 2561 ถงวนท# 31 ธนวาคม 2561


กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ หนา 1

สาสนจากบรษทจดการ

วนท" 29 มนาคม 2562

เรยน ทานผ ถอหนวยลงทน

บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด ขอนาสงรายงานประจาป 2561 ของกองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ ต #งแตวนท" 1 มกราคม 2561 ถงวนท" 31 ธนวาคม 2561

โดยผลประกอบการของกองทนรวมในปท"ผานมา กองทนรวมมผลประกอบการขาดทน โดยมลคาทรพยสนสทธของกองทนรวม ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 เทากบ 501.31 ลานบาท คดเปนมลคาสนทรพยสทธตอหนวยเทากบ 8.3136 บาท ลดลงจาก 578.99 ลานบาท หรอคดเปนมลคาสนทรพยสทธตอหนวยเทากบ 9.6019 บาท ในป 2559

โดยในรอบการดาเนนงานระหวางวนท" 1 มกราคม 2561 ถงวนท" 31 ธนวาคม 2561 กองทนรวมมรายไดจากคาเชา จานวน 30.79 ลานบาท และมรายไดจากดอกเบ #ยและอ"น ๆ รวมท #งส #น 30.81 ลานบาท โดยมคาใชจายรวมท #งส #น 10.02 ลานบาท ทาใหกองทนรวมมรายไดจากการลงทนสทธ 20.79 ลานบาท อยางไรกตาม กองทนรวมมรายการขาดทนสทธท"ยงไมเกดข #นจากเงนลงทนจานวน 83.09 ลานบาท กองทนรวมไดมการจายเงนปนผล จานวน 15.38 ลานบาท ดงน #น สนทรพยสทธของกองทนรวม ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 จงเทากบ 501.31 ลานบาท ลดลงจาก 578.99 ลานบาท อนเน"องมากจากการลดลงของราคาประเมนทรพยสน

จากรายงานภาวะเศรษฐกจไทยไตรมาสท"สาม ป 2561 และแนวโนมป 2561 – 2562 ของสานกยทธศาสตรและการวางแผนเศรษฐกจมหภาค สานกงานคณะกรรมการพฒนาเศรษฐกจและสงคมแหงชาต เศรษฐกจไทยในไตรมาสท"สามของป 2561 ขยายตวรอยละ 3.3 ชะลอตวลงจากการขยายตวรอยละ 4.6 ในไตรมาสกอนหนา ทาใหคาดวาเศรษฐกจไทยในป 2561 จะขยายตวรอยละ 4.2 โดยมลคาการสงออกขยายตวรอยละ 7.2 การบรโภคภาคเอกชนและการลงทนขยายตวรอยละ 4.7 และ 3.6 ตามลาดบ อตราเงนเฟอท"วไปเฉล"ยอยท" รอยละ 1.1 และบญชเดนสะพดเกนดลรอยละ 6.4 ของ GDP แนวโนมเศรษฐกจไทยป 2562 คาดวาจะขยายตวรอยละ 3.5 – 4.5 โดยมแรงสนบสนนท"สาคญประกอบดวย (1) การใชจายภาคครวเรอนยงมแนวโนมขยายตวในเกณฑดและสนบสนนการขยายตวทางเศรษฐกจไดอยางตอเน"อง (2) การปรบตวดข #นของการลงทนรวม โดยการลงทนภาครฐมแนวโนมเรงตวข #น และการลงทน



ภาคเอกชนขยายตวในเกณฑดตอเน"อง (3) การปรบตวดข #นของการทองเท"ยว (4) การขยายตวของเศรษฐกจและปรมาณการคาโลกท"สามารถสนบสนนการขยายตวของการสงออกไดอยางตอเน"อง และ (5)

การเปล"ยนแปลงทศทางการคา การผลต และการลงทนระหวางประเทศ ท #งน #คาดวามลคาสงออกสนคาจะขยายตวรอยละ 4.6 การบรโภคภาคเอกชน และการลงทนรวมขยายตวรอยละ 4.2 และ 5.1 ตามลาดบ อตราเงนเฟอท"วไปเฉล"ยอยในชวงรอยละ 0.7 – 1.7 และบญชเดนสะพดเกนดลรอยละ 5.8 ของ GDP

จากรายงานคาดการณสภาวะตลาดอสงหารมทรพย 2562 โดยบรษท ซบอารอ จากด ซ"งเปนบรษทท"ปรกษาดานอสงหารมทรพยช #นนา ไดใหความเหน เก"ยวกบตลาดอสงหารมทรพยในกลมอตสาหกรรมและโลจสตกส ดงน #

อปสงคในอสงหารมทรพยประเภทโลจสตกสในประเทศไทยสวนใหญ มการคาทางออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวนเปนปจจยผลกดน ณ ส #นไตรมาสท" 2 ของป 2561 อปสงคของอสงหารมทรพยประเภทโลจสตกสท" ซบอารอ สารวจยงคงไมเปล"ยนแปลงท"ประมาณ 3.4 ลานตารางเมตร โดยมอตราการใชพ #นท"ลดลงเลกนอยจากรอยละ 80.4 เหลอรอยละ 79.6 ซ"ง ซบอารอ เช"อวาการลดลงน #เปนเพยงเหตการณช"วคราวไมใชแนวโนมท"จะลดลง และอปทานในพ #นท"กจะเจรญเตบโตอยางตอเน"องเปนไปในแนวโนมเดยวกนกบการคาออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวน

สาหรบการคาดการณในป 2562 น #น จากขอจากดเร"องท"ดนในเขตพ #นท"สมวง (พ #นท"อตสาหกรรม) ในบรเวณบานา-ตราด โดยเฉพาะชวงกโลเมตรท" 18 และกโลเมตรท" 23 ซ"งเปนพ #นท"ท"มความตองการจากการคาทางออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวนสง จะทาใหอตราคาเชาของพ #นท"โลจสตกสสมยใหมปรบตวสงข #น

จากการรวมทนระหวางกลมอาลบาบาและดบเบ #ลยเอชเอ ในโครงการไชเหน"ยว โลจสตกส เซนเตอร (Cainniao) ซ"งต #งอยบรเวณกโลเมตรท" 35 ถนนบางนา-ตราด ขณะน #โครงไดเร"มดาเนนการพฒนาโดยมพ #นท"เกอบ 300 ไร ซ"งเปนสญญาณท"ดในการเตบโตของธรกจคาขายออนไลนและภาพรวมของธรกจคาปลก

สดทายน # บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด ขอขอบพระคณผ ถอหนวยลงทนทกทานท"ไดมอบความไววางใจบรษทในการบรหารเงนลงทนในกองทนรวมของทาน โดยบรษทจะบรหารจดการกองทนรวม โดยคานงถงผลประโยชนสงสดของผ ถอหนวยลงทนเปนสาคญภายใตหลก ธรรมาภบาล เพ"อสรางความพงพอใจใหกบผ ถอหนวยลงทนตลอดไป

บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด



สารบญ

สวนท# 1 การดาเนนกจการของกองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ

ขอมลกองทนรวม 5

นโยบาย ภาพรวมการประกอบธรกจ และการจดหาประโยชน 7

ภาพรวมอตสาหกรรมคลงสนคา ป 2561 15

ปจจยความเส"ยง 17

ขอพพาททางกฎหมาย 26

ขอมลสาคญอ"น 26

สวนท# 2 การจดการและการกากบดแลกจการ

ขอมลหนวยลงทน หลกทรพย ตราสารท"กองทนรวมเปนผออก 28

โครงสรางการจดการ 33

การกากบดแลกจการ 50

ความรบผดชอบตอสงคม 50

การควบคมภายในและการบรหารจดการความเส"ยง 50

การปองกนความขดแยงทางผลประโยชน 51

สวนท# 3 ฐานะทางการเงนและผลการดาเนนการ

ขอมลทางการเงนท"สาคญ 53

เอกสารแนบ

เอกสารแนบ 1 รายงานของผสอบบญชรบอนญาต งบการเงนท"ไดรบการตรวจสอบโดยผสอบบญช

เอกสารแนบ 2 ความเหนของผดแลผลประโยชนเก"ยวกบการดาเนนงานของกองทนรวมในรอบระยะเวลา

หน"งปท"ผานมา



สวนท# 1

การดาเนนกจการของกองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ



ขอมลกองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ

ช"อกองทน (ไทย) กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! 101 มนตร สโตรเรจ

ช"อกองทน (องกฤษ) 101 MONTRI STORAGE PROPERTY FUND

ช"อยอ MONTRI

ประเภทโครงการ กองทนรวมอสงหารมทรพย ประเภทไมรบซ #อคนหนวยลงทน โดยบรษทจดการจะย"นคาขอตอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยเพ"อใหรบหนวยลงทนเปนหลกทรพยจดทะเบยน

ประเภทการลงทน อสงหารมทรพย

อายโครงการ ไมกาหนดอายโครงการ

วนท"เปนหลกทรพยจดทะเบยน วนท" 14 สงหาคม 2552

จานวนเงนทน 603,000,000 บาท

จานวนเงนทน 587,925,000 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 1) 575,865,000 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 2)

จานวนหนวยลงทน 60,300,000 หนวย

บรษทจดการกองทน บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด

นายทะเบยนหนวยลงทน บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด

ผดแลผลประโยชน ธนาคารซต #แบงก เอนเอ จากด สาขากรงเทพ



วตถประสงคการลงทน

เพ"อระดมเงนจากนกลงทนท"วไป โดยนาเงนท"ไดไปซ #ออสงหารมทรพย และจดหาผลประโยชนจากอสงหารมทรพยดงกลาว ตลอดจนทาการปรบปรง เปล"ยนแปลง พฒนาศกยภาพ และ/หรอจาหนายทรพยสนตาง ๆ ท"กองทนไดลงทนไวหรอมไว ไมวาจะเปนการใหเชา ใหเชาชวง และ/หรอขาย หรอดาเนนการอ"นใดเพ"อประโยชนของทรพยสน เพ"อมงกอใหเกดรายได และการเพ"มมลคาผลตอบแทนแกกองทนและผ ถอหนวยลงทน รวมถงการลงทนในทรพยสนอ"นและ/หรอหลกทรพยอ"นและ/หรอการหาดอกผลอ"นโดยวธอ"นใด ตามกฎหมายหลกทรพยและ/หรอกฎหมายอ"นใดท"เก"ยวของกาหนด



นโยบาย ภาพรวมการประกอบธรกจ และการจดหาประโยชน

ลกษณะทรพยสนและรายละเอยดท ต!ง

ต #งอย ณ เลขท" 4976 และ 4984 - 86 ถนนโพธ!แกว (ซอยลาดพราว 101) แขวงคลองจ"น เขตบางกะป กรงเทพมหานคร ดาเนนธรกจรบฝากสนคา ท"ต #งของอาคารรบฝากสนคา ต #งอยซอยโพธ!แกว (ถนนสาธารณะ) แยกจากถนนโพธ!แกวมาประมาณ 200 เมตร เปนถนนขนาดกวาง 2 ชองทางจราจร สาหรบถนนโพธ!แกวเปนถนนขนาด 4 ชองทางจราจร การเดนทางเขาออกอาคารรบฝากสนคา รถขนสงสนคาขนาดใหญสามารถเขาไดออกสะดวก ปจจบนมอาคารรบฝากสนคา 11 อาคาร และอาคารอ"น ๆ ท"เปนสวนประกอบของโครงการ ไดแก อาคารท"พกคนงาน 1 อาคาร โดยมพ #นท"รวมประมาณ 44,501 ตารางเมตร อาคารท #งหมดของโครงการต #งอยบนพ #นท"ในโครงการซ"งมอยประมาณ 39 ไร โดยพ #นท"รอบขางเปนชมชนท" เจรญแลวมโครงการบานจดสรรหลายโครงการ ใกลยานธรกจการคาพาณชยกรรมของกรงเทพมหานคร คอ ยานลาดพราว ยานรามคาแหง และยานรชดาภเษก ซ"งเปนท"ต #งของหางสรรพสนคา รานอาหาร ธนาคาร ป$มน #ามน สถานศกษา อาคารพาณชย อาคารชดพกอาศย โรงพยาบาล เปนตน ท"ดนโดยรอบบรเวณท"ต #งโครงการ เหมาะสาหรบการพฒนาโครงการ โดยเฉพาะท"อยอาศย และดานพาณชย กรรมเปนหลก นบวาเปนทาเลท"มศกยภาพดานการเพ"มมลคาของราคาท"ดน

อาคารรบฝากสนคาท"กองทนรวมจะไปลงทน ประกอบดวย อาคารรบฝากสนคา อาคารเกบฉาก อาคารสตดโอ และอาคารท"พกคนงาน รวมท #งส #น 12 อาคาร รายละเอยดดงน #

1. อาคารรบฝากสนคา จานวน 9 อาคาร 39,832 ตร.ม

2. อาคารเกบฉาก จานวน 1 อาคาร 748 ตร.ม

3. อาคารสตดโอ จานวน 1 อาคาร 3,084 ตร.ม

4. อาคารบานพกคนงาน จานวน 1 อาคาร 837 ตร.ม

รวม 12 อาคาร 44,501 ตร.ม



ท" ด น จ า น วน 79 แ ป ล ง ต #งอ ย ท" เล ข ท" 4976,4984 - 86 แ ข วง ค ล อ งจ" น เข ต บ า ง ก ะ ป กรงเทพมหานคร ระวางท"ดนเลขท" 5136 IV 7626-15 และ 5136 I 7626-15 จานวนเน #อท"โดยรวมประมาณ 39 (สามสบเกา) ไร 1 (หน"ง) งาน 56 (หาสกหก) ตารางวา ซ"งท"ดนมรายละเอยดดงน #

ลาดบท# โฉนดเลขท# เลขท#ดน เน "อท#

ไร งาน ตารางวา

1 75572 2951 - 2 04

2 75573 2952 - 2 04

3 75574 2953 - 2 04

4 75591 2958 - 2 04

5 75592 2986 - 2 04

6 75593 2987 - 2 04

7 2679 2995 2 1 20

8 75566 2945 - 2 04

9 75567 2946 - 2 04

10 75568 2947 - 2 04

11 75569 2948 - 2 04

12 75570 2949 - 2 04

13 75571 2950 - 2 04

14 75594 2988 - 2 04

15 75595 2989 - 2 04

16 75596 2990 - 2 04

17 75597 2991 - 2 04

18 75598 2992 - 2 04

19 75599 2993 - 2 04

20 75608 2996 - 1 41

21 75609 2997 - 2 32

22 75610 2998 - 2 23

23 75611 2999 - 2 14

24 75612 3000 - 2 04

25 75613 3001 - 2 05

26 75614 3002 - 2 05

27 75615 3003 - 2 04





28 75616 3004 - 2 04

29 75617 3005 - 2 04

30 75618 3006 - 2 04

31 75619 3007 - 2 04

32 75649 682 - 2 04

33 75650 681 - 2 37

34 75651 680 - 2 30

35 75652 679 - 2 37

36 75667 3156 - 1 99

37 75668 3155 - 1 99

38 75669 3154 - 1 99

39 75670 3153 - 1 99

40 75671 3152 - 1 99

41 75672 677 - 1 99

42 75673 676 - 1 99

43 75674 675 - 1 99

44 75675 674 - 2 4

45 75680 3475 - 2 21

46 75681 3138 - 2 17

47 75682 3139 - 2 16

48 75683 3140 - 2 13

49 75684 3141 - 2 11

50 75685 3142 - 2 9

51 75686 3143 - 2 6

52 75687 3144 - 1 1

53 75688 3145 - 1 99

54 75689 3146 - 1 99

55 75690 3147 - 1 99

56 75691 3148 - 1 99

57 75692 3149 - 1 99

58 75693 3150 - 1 99





59 75694 3151 - 1 99

60 75696 441 - 2 02

61 75700 3473 - 1 17

62 75701 3474 - 1 82

63 75702 3137 - - 97

64 75703 3136 - - 99

65 75704 3135 - 1 03

66 75705 3134 - 1 02

67 75706 3133 - 1 01

68 75707 3132 - 1 05

69 75708 3131 - 1 04

70 75709 3130 - 1 02

71 75710 3129 - 1 64

72 75711 3128 - 1 62

73 75712 3127 - 1 53

74 75713 3126 - 1 51

75 75714 3125 - - 92

76 75715 3124 - - 87

77 75716 3123 - - 81

78 243977 3965 - 1 39

79 244054 3966 1 2 75

รวม 39 1 56



มลคาทรพยสนของกองทนรวม (ขอมล ณ วนท 31 ธนวาคม 2561)

ประเภททรพยสน ท"ดนพรอมส"งปลกสราง

ท"ต #งทรพยสน เลขท" 4976 และ 4984 - 86 ซอยโพธ!แกว 3 ถนนโพธ!แกว (ซอยลาดพราว 101) แขวงคลองจ"น เขตบางกะป กรงเทพฯ

ช"อบรษทประเมนคาทรพยสน บรษท โกลบอล แอสเซท แวลเออร จากด

มลคาทรพยสนจากการประเมน 478,000,000 บาท

วนท"ประเมน/สอบทานมลคา 7 ธนวาคม 2561

ระยะเวลาการประเมนมลคา 9 ธนวาคม 2560 – 6 ธนวาคม 2561

วธการประเมนมลคา วธประเมนมลคาโดยวธคดลดกระแสเงนสด (Discounted Cash

Flow) (วธคดจากรายได (Income Approach)) ซ"งไดมาจากผลรวมของมลคาปจจบนของรายไดสทธ โดยพจารณาจากขอกาหนดและเง"อนไขในสญญาเชาทรพยสนระยะส #นปจจบนระหวางกองทนรวมกบคสญญา และพจารณาตามคาเชาตลาดปรบแกตามขอมลท"เก"ยวของและปจจยของตลาดอสงหารมทรพยในปจจบนมากาหนดเปนสมมตฐานในการประเมนคา ในระยะเวลาประมาณการ 10 ป และมลคาปจจบนของทรพยสน ณ ปลายปท" 10

รายละเอยดเก ยวกบการลงทนในอสงหารมทรพยหรอสทธการเชาอสงหารมทรพยแตละรายการสาหรบรอบระยะเวลาต!งแตวนท 1 มกราคม 2561 ถง 31 ธนวาคม 2561

ในรอบปบญชท"ผานมา กองทนรวมไมมการลงทนในอสงหารมทรพยเพ"มเตม

รายละเอยดเก ยวกบการจาหนายหรอการโอนสทธการเชาอสงหารมทรพยแตละรายการสาหรบรอบระยะเวลาต!งแตวนท 1 มกราคม 2561 ถง 31 ธนวาคม 2561

ในรอบปบญชท"ผานมา ไมมการจาหนายหรอการโอนสทธการเชาอสงหารมทรพย



การจดหาผลประโยชนจากอสงหารมทรพย

กองทนรวมจดหาผลประโยชนจากอสงหารมทรพย โดยการนาท"ดน อาคาร อปกรณและงานระบบออกใหเชาแกผประกอบการ โดยสญญาเชามกาหนดระยะเวลาการเชา 3 ป โดยผ เชามสทธขอตอสญญาเชาตอไปอกคร #งละ 3 ป สรปรายละเอยดดงน #

ปท" 1 ถง ปท" 3 (ระหวางวนท" 13 ตลาคม 2552 – 12 ตลาคม 2555) รายไดคาเชาคงท"ตอปของกองทนรวมกอนหกคาใชจายในอตรา 51 ลานบาท ค #าประกนดวยหนงสอค #า

ประกนออกโดยธนาคารพาณชย ระยะเวลา 1 ป ตออายทกป เปนระยะเวลา 3 ป โดยมลคาหนงสอค #าประกนแตละปจะมมลคาไมต"ากวา 51 ลานบาท และหางหนสวนจากด มนตรการชาง บรษทมนตร สตดโอ จากด นายเนต ตนตมนตร นางพงษลดดา ตนตมนตร และนางสาวสชาดา โลหบญทรพย ค #าประกนตามสญญาเชาในระยะเวลาปท" 1 ถง ปท" 3 ป ในวงเงน 306 ลานบาท

ปท" 4 ถง ปท" 6 (ระหวางวนท" 13 ตลาคม 2555 – 12 ตลาคม 2558) รายไดคาเชาคงท"ตอปของกองทนรวมกอนหกคาใชจายในอตรา 48 ลานบาท ค #าประกนดวยหนงสอค #า

ประกนออกโดยธนาคารพาณชย มลคา 24 ลานบาท ระยะเวลา 6 เดอน ตออายทก 6 เดอน เปนระยะเวลา 3 ป โดยมลคาหนงสอค #าประกนแตละปจะมมลคาไมต"ากวา 48 ลานบาท

ปท" 7 ถง ปท" 9 (ระหวางวนท" 13 ตลาคม 2558 – 12 ตลาคม 2561) การประชมผ ถอหนวยลงทนของกองทนรวม คร #งท" 1/2558 ซ"งจดประชมในวนท" 11 กนยายน 2558 ม

มตอนมตใหตออายสญญาเชากบ บรษท มนตรธรกจ จากด ตามเง"อนไขดงน #

เง อนไขท ไดรบอนมต

คาเชา ปท" 7 30 ลานบาท (ไมมคาเชาแปรผน) ปท" 8 32 ลานบาท (ไมมคาเชาแปรผน) ปท" 9 34 ลานบาท (ไมมคาเชาแปรผน)

หนงสอสญญาค !าประกน มลคาเทากบคาเชาคร งป ตออายทก 6 เดอน

ประกนภยในทรพยสน กองทนรวมเปนผ ชาระ

ภาษโรงเรอนและท ดน ผ เชาและกองทนรบภาระฝายละคร ง



บรษท มนตรธรกจ จากด ซ"งเปนผ เชาทรพยสนไดมหนงสอลงวนท" 3 กรกฎาคม 2560 แจงความประสงคขอเสนอซ #อทรพยสนจากกองทนรวม ในราคา 362,000,000 บาท (สามรอยหกสบสองลานบาทถวน) ซ"งบรษทจดการไดเจรจาเง"อนไขตาง ๆ กบผ เสนอซ #อจนไดขอสรปขอเสนอซ #อทรพยสนท #งหมดของกองทนรวมในราคา 410,000,000 บาท (ส"รอยสบลานบาทถวน) และเน"องจากสญญาเชาทรพยสนเดมจะส #นสดลงในวนท" 13 ตลาคม 2561 บรษทจดการและผ เชาจงไดตกลงขยายระยะเวลาการเชาในสญญาเชา

ฉบบปจจบนออกไปจนถงวนท" 31 ตลาคม 2561 ในอตราคาเชาปจจบน

เม"อวนท" 26 ตลาคม 2561 กองทนรวมไดจดประชมผ ถอหนวยลงทน เพ"อพจารณาขอเสนอซ #อทรพยสนตามท"ไดรบจากบรษท มนตรธรกจ จากด ณ หองประชมสรศกด! 1 ช #น 11 โรงแรม อสตน แกรนด สาทร กรงเทพฯ ซ"ง ท"ประชมมมตไมอนมตใหขายทรพยสนของกองทนรวมใหแกบรษท มนตรธรกจ จากด ในราคาซ #อขาย 410,000,000 บาท ตามรายละเอยดท"เสนอ เน"องจากมคะแนนเสยงเหนดวยนอยกวาสามในส"ของจานวนหนวยลงทนท #งหมดท"มาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนน โดยในวาระน #มผ ถอหนวยลงทนเขารวมประชมเพ"ม 12 ราย คดเปนจานวน 329,001 หนวย มจานวนหนวยลงทนของผ ถอหนวยลงทนท"เขารวมประชมท #งส #น 21,199,841 หนวย ท #งน # ดวยคะแนนเสยง ดงน #

เหนดวย จานวน 9,779,619 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 69.5447

ไมเหนดวย จานวน 4,282,722 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 30.4553

งดออกเสยง จานวน 0 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 0.00

บตรเสย จานวน 0 หนวย หรอ คดเปนรอยละ 0.00

*รอยละของจานวนหนวยลงทนท งหมดท!มาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนน

นอกจากน # ท"ประชมไดมมตเหนชอบแนวทางการหาประโยชนจากทรพยสนของกองทนรวม โดยการเปดประมลเพ"อสรรหาผ ซ #อทรพยสนรายใหม ในราคาไมนอยกวา 430,000,000 บาท (ส"รอยสามสบลานบาทถวน) และใหนาเสนอตอผ ถอหนวยลงทนเพ"อพจารณาอนมตตอไป ดงน #

เหนดวย จานวน 21,199,841 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 100.00

ไมเหนดวย จานวน 0 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 0.00

งดออกเสยง จานวน 0 หนวย หรอ คดเปนรอยละ* 0.00

บตรเสย จานวน 0 หนวย หรอ คดเปนรอยละ 0.00

*รอยละของจานวนหนวยลงทนท งหมดท!มาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนน



เน"องจากท"ท"ประชมผ ถอหนวยลงทนมมตใหบรษทจดการดาเนนการเปดประมลเพ"อสรรหาผ ซ #อทรพยรายใหม ในราคาไมนอยกวา 430,000,000 บาทน #น บรษทจดการจงไดทาสญญาเชาช"วคราวกบบรษท มนตรธรกจ จากด เปนระยะเวลา 12 เดอน (ต #งแตวนท" 1 พฤศจกายน 2561 จนถงวนท" 31 ตลาคม 2562) ในอตราคาเชารวมท #งส #นเดอนละ 2,000,000 บาท ในระหวางบรษทจดการท"ดาเนนการสรรหาดงกลาว เพ"อมใหกองทนรวมขาดรายได

บรษทจดการไดกาหนดวนย"นขอเสนอซ #อในวนท" 22 มนาคม 2562 และคาดวาจะสามารถจดประชมผ ถอหนวยลงทนเพ"อพจารณาขอเสนอซ #อในชวงเดอนพฤษภาคมหรอมถนายน 2562



ภาพรวมอตสาหกรรมของธรกจคลงสนคา ป 2561

จากรายงานภาวะเศรษฐกจไทยไตรมาสท"สาม ป 2561 และแนวโนมป 2561 – 2562 ของสานกยทธศาสตรและการวางแผนเศรษฐกจมหภาค สานกงานคณะกรรมการพฒนาเศรษฐกจและสงคมแหงชาต เศรษฐกจไทยในไตรมาสท"สามของป 2561 ขยายตวรอยละ 3.3 ชะลอตวลงจากการขยายตวรอยละ 4.6 ในไตรมาสกอนหนา ทาใหคาดวาเศรษฐกจไทยในป 2561 จะขยายตวรอยละ 4.2 โดยมลคาการสงออกขยายตวรอยละ 7.2 การบรโภคภาคเอกชนและการลงทนขยายตวรอยละ 4.7 และ 3.6 ตามลาดบ อตราเงนเฟอท"วไปเฉล"ยอยท" รอยละ 1.1 และบญชเดนสะพดเกนดลรอยละ 6.4 ของ GDP แนวโนมเศรษฐกจไทยป 2562 คาดวาจะขยายตวรอยละ 3.5 – 4.5 โดยมแรงสนบสนนท"สาคญประกอบดวย (1) การใชจายภาคครวเรอนยงมแนวโนมขยายตวในเกณฑดและสนบสนนการขยายตวทางเศรษฐกจไดอยางตอเน"อง (2) การปรบตวดข #นของการลงทนรวม โดยการลงทนภาครฐมแนวโนมเรงตวข #น และการลงทนภาคเอกชนขยายตวในเกณฑดตอเน"อง (3) การปรบตวดข #นของการทองเท"ยว (4) การขยายตวของเศรษฐกจและปรมาณการคาโลกท"สามารถสนบสนนการขยายตวของการสงออกไดอยางตอเน"อง และ (5)

การเปล"ยนแปลงทศทางการคา การผลต และการลงทนระหวางประเทศ ท #งน #คาดวามลคาสงออกสนคาจะขยายตวรอยละ 4.6 การบรโภคภาคเอกชน และการลงทนรวมขยายตวรอยละ 4.2 และ 5.1 ตามลาดบ อตราเงนเฟอท"วไปเฉล"ยอยในชวงรอยละ 0.7 – 1.7 และบญชเดนสะพดเกนดลรอยละ 5.8 ของ GDP

จากรายงานคาดการณสภาวะตลาดอสงหารมทรพย 2562 โดยบรษท ซบอารอ จากด ซ"งเปนบรษทท"ปรกษาดานอสงหารมทรพยช #นนา ไดใหความเหนเก"ยวกบตลาดอสงหารมทรพยในกลมอตสาหกรรมและโลจสตกส ดงน #

อปสงคในอสงหารมทรพยประเภทโลจสตกสในประเทศไทยสวนใหญ มการคาทางออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวนเปนปจจยผลกดน ณ ส #นไตรมาสท" 2 ของป 2561 อปสงคของอสงหารมทรพยประเภทโลจสตกสท" ซบอารอ สารวจยงคงไมเปล"ยนแปลงท"ประมาณ 3.4 ลานตารางเมตร โดยมอตราการใชพ #นท"ลดลงเลกนอยจากรอยละ 80.4 เหลอรอยละ 79.6 ซ"ง ซบอารอ เช"อวาการลดลงน #เปนเพยงเหตการณช"วคราวไมใชแนวโนมท"จะลดลง และอปทานในพ #นท"กจะเจรญเตบโตอยางตอเน"องเปนไปในแนวโนมเดยวกนกบการคาออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวน

สาหรบการคาดการณในป 2562 น #น จากขอจากดเร"องท"ดนในเขตพ #นท"สมวง (พ #นท"อตสาหกรรม) ในบรเวณบานา-ตราด โดยเฉพาะชวงกโลเมตรท" 18 และกโลเมตรท" 23 ซ"งเปนพ #นท"ท"มความตองการจาก



การคาทางออนไลนและกลมสนคาอปโภคบรโภคในชวตประจาวนสง จะทาใหอตราคาเชาของพ #นท"โลจสตกสสมยใหมปรบตวสงข #น

จากการรวมทนระหวางกลมอาลบาบาและดบเบ #ลยเอชเอ ในโครงการไชเหน"ยว โลจสตกส เซนเตอร (Cainniao) ซ"งต #งอยบรเวณกโลเมตรท" 35 ถนนบางนา-ตราด ขณะน #โครงไดเร"มดาเนนการพฒนาโดยมพ #นท"เกอบ 300 ไร ซ"งเปนสญญาณท"ดในการเตบโตของธรกจคาขายออนไลนและภาพรวมของธรกจคาปลก



ปจจยความเส#ยง

ความเส ยงเก ยวกบอสงหารมทรพยท กองทนรวมลงทน

1) ความเส!ยงจากความผนผวนของระบบเศรษฐกจในประเทศ หรอปจจยมหภาคอ!น ๆ

โครงการท"กองทนรวมลงทน มความเส"ยงจากความผนผวนของระบบเศรษฐกจท #งในและตางประเทศ เน"องจากธรกจคลงสนคาอาจไดรบผลกระทบจากการเปล"ยนแปลงจากปจจยมหภาคอ"น ๆ เชน การเปล"ยนแปลงในทางลบของสภาวะทางเศรษฐกจระหวางประเทศ การเพ"มคาเงนบาท มมมองในทางลบของชาวตางประเทศเก"ยวกบประเทศไทย ผลกระทบจากการกอวนาศกรรม สงคราม การจลาจล การประทวง หรอการปดลอม รวมถงผลกระทบจากความไมแนนอนทางการเมองของประเทศไทยในปจจบน หรอในอนาคต หรอการเปล"ยนแปลงของนโยบายทางการเมองของรฐบาลซ"งอาจจะมผลกระทบรายแรงตอการดาเนนกจการ สภาวะทางการเงน ผลการดาเนนกจการ และการเตบโตของกองทนรวม

2) ความเส!ยงในการชาระคาเชาแกกองทนรวมของผเชา

โดยท"กองทนรวมมโครงสรางการหาผลประโยชนแบบเชาเหมา ดงน #นกองทนรวมจงมความเส"ยงจากการท"ผ เชาไมชาระคาเชา อนเน"องมาจากสภาพธรกจท"ไมเปนไปตามแผนธรกจ หรอแมแตสภาพธรกจจะเปนไปตามแผนธรกจ

3) ความเส!ยงจากการค าประกน

แมวากองทนรวมจะไดกาหนดใหผ เชาจดหาหนงสอค #าประกนธนาคาร แตในกรณท"บรษทจดการเรยกบงคบหลกประกน ธนาคารพาณชย อาจจะใชขออางทางกฎหมายปฏเสธการชาระ ทาใหกองทนรวมตองใชสทธทางกฎหมาย ฟองรองบงคบใหธนาคารผออกหนงสอค #าประกนดงกลาวชาระตามขอผกพนท"มตามหนงสอค #าประกน



4) ความเส!ยงทางการเมอง

ผลกระทบทางดานการเมองอนเน"องมาจากเสถยรภาพของรฐบาล จากการมการรวมตวประทวงรฐบาลของประชาชนบางสวน อาจสงผลกระทบตอสภาวะเศรษฐกจ รวมถงตลาดหนในประเทศไทย ซ"งอาจจะกอใหเกดผลกระทบรนแรงตอการดาเนนงานของธรกจคลงสนคา สภาวะทางการเงนและผลการดาเนนงานของกจการของผ เชา ซ"งยอมจะสงผลกระทบตอการดาเนนงานกองทนรวมดวย ท #งน # จงไมสามารถรบรองไดวา สภาวะทางการเมองของประเทศไทยในปจจบน หรอในอนาคตหรอการเปล"ยนแปลงของนโยบายทางการเมองของรฐบาลจะไมมผลกระทบตอการดาเนนงานของธรกจคลงสนคา สภาวะทางการเงนและผลการดาเนนงานของกจการของผ เชาและการเตบโตของกองทนรวม

5) ความเส!ยงทางธรกจของกจการคลงสนคา

แมวาการประกอบกจการธรกจคลงสนคานบเปนธรกจอสงหารมทรพยท"มความเส"ยงคอนขางต"ากวาเม"อเปรยบเทยบกบธรกจอสงหารมทรพยประเภทอ"น ๆ เชน ธรกจศนยการคา อาคารสานกงานใหเชา เปนตน แตเน"องจากการประกอบกจการคลงสนคาน #นข #นอยกบปจจยแวดลอมหลายดาน รวมถงภาวะเศรษฐกจและอตสาหกรรมของประเทศไทย ดงน #น การท"กองทนรวมมการใหเชาทรพยสนของกองทนรวม เพ"อใหผ เชานาทรพยสนไปประกอบกจการคลงสนคาและหากผ เชาตามสญญาเชาไดรบผลกระทบในทางลบจากการประกอบกจการและผ เชาไมสามารถชาระคาเชาไดตามท"กาหนดหรอคาเชาผนแปรท"ไดไมเปนไปตามท"กองทนรวมคาดการณไว อาจสงผลกระทบแกผลประกอบการของกองทนรวมได

6) ความเส!ยงจากการแขงขนท!สงข น

ผลประกอบการของกองทนรวมอาจไดรบผลกระทบจากสภาวะตลาดของธรกจคลงสนคา การเพ"มข #นของจานวนคลงสนคา การท"มจานวนคลงสนคาเพ"มข #นจะสงผลทาใหอปทานเพ"มข #น ทาใหการแขงขนในการจดหาผ เชาคลงสนคาเพ"มข #น

7) ความเส!ยงจากการเปล!ยนแปลงรปแบบของธรกจ

อสงหารมทรพย ท"กองทนรวมลงทน อาจจะไดรบผลกระทบจากการเปล"ยนแปลงรปแบบของธรกจ เพราะหากพฤตกรรมของผบรโภคลกษณะมงเนนการบรการ การบรหารจดการพ #นท"คลงสนคา และตนทน



ในการใหบรการท"ต"า อาจสงผลกระทบตอจานวนผ เชาและระดบราคา หากโครงการไมสามารถปรบปรงเปล"ยนแปลงรปแบบ หรอการใหบรการของโครงการไดทนตอการเปล"ยนแปลงดงกลาว

8) ความเส!ยงจากภยธรรมชาต เชน แผนดนไหว หรอเหตการณสนาม อบตภย และการกอวนาศกรรม

การเกดภยธรรมชาต เชน แผนดนไหว หรอเหตการณสนาม อบตภย และการกอวนาศกรรม แมจะมโอกาสเกดข #นไมบอยนก แตหากเกดข #นในบรเวณท"ต #งอสงหารมทรพยของกองทนรวม นอกจากจะสรางความเสยหายตอทรพยสนของกองทนรวมแลว จะยงความสญเสยแกชวตและทรพยสนของผ เชาและผมาใชบรการในโครงการของกองทนรวมอยางประเมนคาไมได อยางไรกตามกองทนรวมไดทาประกนภยท"ครอบคลมความเสยหายในทรพยสนของโครงการท"เกดจากภยธรรมชาต เชน แผนดนไหว หรอเหตการณสนาม อบตภย และการกอวนาศกรรมไวสาหรบอสงหารมทรพยของกองทนรวม

นอกจากน # การซอมแซมท"จาเปนใด ๆ เพ"อแกไขความเสยหายของอสงหารมทรพยอาจมคาใชจายสงและตองใชเวลานาน รวมถงอาจทาใหกองทนรวมสญเสยรายไดในชวงระยะเวลาดงกลาว ดงน #นเหตการณรายแรงและ/หรอความเสยหายท"เกดข #นตออสงหารมทรพยอาจสงผลกระทบอยางมนยสาคญตอผลการดาเนนงานและสถานะทางการเงนของกองทนรวม

อยางไรกด กองทนรวมไดจดใหมการประกนภยในอสงหารมทรพยของกองทนรวม โดยมความคมครองและวงเงนประกนภยท"สอดคลองกบมาตรฐานการประกนภยของอสงหารมทรพยท"มลกษณะการใชงานสอดคลองกบการใชงานของอสงหารมทรพยของกองทนรวม

ความเส ยงท เกดข!นจากการดาเนนงานของกองทนรวม

1) ความเส!ยงจากการเปล!ยนแปลงของมาตรฐานการบญช

รายงานฐานะทางการเงนของกองทนรวมอาจถกกระทบจากการออกมาตรฐานการบญชฉบบใหม หรอมการปรบปรงมาตรฐานการบญช เน #อหาสาระท"จะมการเปล"ยนแปลงในมาตรฐานการบญชไมอาจคาดหมายได หรอมการเปล"ยนแปลงกฎเกณฑตาง ๆ ของสานกงานคณะกรรมการ กลต. หรอหนวยงานท"เก"ยวของในเร"องการบนทกบญชของกองทนรวมอสงหารมทรพย ผ จดการกองทนรวมไมสามารถประเมนผลกระทบจากการเปล"ยนแปลงดงกลาวได อกท #งไมสามารถประกนไดวาการเปล"ยนแปลงดงกลาว



จะไมสงผลกระทบตอการเสนอรายงานฐานะทางการเงน หรอผลการดาเนนงานของกองทนรวม นอกจากน #มลคาของทรพยสนทางบญชของกองทนรวม อาจจะมการเปล"ยนแปลงไดในอนาคตหากมมมองของผประเมนราคาทรพยสนมการเปล"ยนแปลงไปซ"งจะมผลกระทบตอมลคาทางบญชของทรพยสน ท #งน # กองทนรวมจะตองดาเนนการใหมการประเมนมลคาทรพยสนและมการเปล"ยนบรษทประเมนคาทรพยสนตามรายละเอยดท"กาหนดโครงการ

2) ความเส!ยงเร!องความสามารถในการจายเงนปนผลของกองทนรวม

การจายเงนปนผลของกองทนรวมน #นจะถกกาหนดจากผลการดาเนนงาน โดยผลการดาเ นนงานของกองทนรวมน #นข #นอยกบปจจยตาง ๆ เชน สภาวะเศรษฐกจท #งในและตางประเทศ ความสามารถในการบรหารจดการของผบรหารอสงหารมทรพย ตนทนคาใชจายในการบรหารอสงหารมทรพย คาใชจายในการดาเนนงาน การแขงขนจากโครงการอ"น การเปล"ยนแปลงของขอบงคบและกฎหมายท"เก"ยวของกบอสงหารมทรพย เปนตน การจายเงนปนผลของกองทนจะถกพจารณาจากผลการดาเนนงานของกองทนรวม โดยคาเชาดงกลาวข #นอยกบความสามารถของผ เชาในการชาระคาเชาตามสญญาเชา และความสามารถของกองทนรวมในการบงคบหลกประกนตามข #นตอนและในเวลาอนควรตามรายละเอยดท"ระบไวขางตนเม"อเกดเหตเลกสญญา ดงน #น ความผนผวนของคาเชาแปรผนอาจสงผลใหผลงทนมความเส"ยงท"จะไมไดรบเงนปนผลตามท"ไดประมาณการเอาไว ณ ท"น # หรอกองทนรวมจะไมสามารถท"จะรกษาระดบการจายเงนปนผลหรอเพ"มการจายเงนปนผลในปตอ ๆ ไป

3) ความเส!ยงจากเงนชดเชยท!ไดจากการทาประกนภยอสงหารมทรพยอาจไดไมครบตามคาเสยหายท!เกดข นจรง

ภายใตขอกาหนดของสญญาเชาท"ดนและอาคาร กองทนรวมจะจดใหมการทาประกนวนาศภยท"ครอบคลมความเส"ยงท #งหมด (All Risks Insurance) และจะใหผ เชาทาประกนภยธรกจหยดชะงก (Business Interruption Insurance) โดยผ เชาเปนผ รบภาระคาใชจายท #งหมดตลอดระยะเวลาเชา โดยระบใหกองทนรวมเปนผ รบผลประโยชนตามกรมธรรมประกนภย นอกจากน # กองทนรวมจะใหผ เชาจดใหมการทาประกนภยบคคลภายนอกท"อาจไดรบความเสยหายจากความชารดบกพรองของทรพยสนท"ลงทนอกดวย



อยางไรกดหากเกดเหตการณท"มไดอยภายใตการคมครองของกรมธรรมประกนภย หรอความเสยหายน #นเกนกวาวงเงนท"ครอบคลมตามกรมธรรมประกนภย หรอกองทนไมสามารถเรยกเงนประกนไดครบถวนตามกรมธรรม ซ"งในกรณดงกลาวอาจมผลกระทบในทางลบตอสถานะทางการเงนของกองทนรวม ทาใหรายไดในอนาคตของอสงหารมทรพยน #นไมเปนไปตามประมาณการ ในกรณดงกลาวกองทนรวมอาจไดรบความเสยหายทางการเงนเน"องจากเงนชดเชยท"ไดจากการประกนภยอาจชดเชยความเสยหายไดไมท #งหมด

นอกจากน #ความเส"ยงบางอยางอาจไมสามารถทาประกนภยคมครองได หรอคาเบ #ยประกนอาจจะสงมากจนไมมความคมคาทางเศรษฐกจท"จะทาการประกนเพ"อคมครองความเส"ยงในกรณดงกลาว ในกรณท"เกดความเสยหายในสวนท"ไมไดรบความคมครองหรอความเสยหายดงกลาวมมลคามากกวาวงเงนประกน หรอกองทนรวมไมสามารถเรยกเงนประกนไดครบถวนตามกรมธรรมกองทนรวมอาจจะตองมคาใชจายเพ"มมากข #น ทาใหรายไดในอนาคตของอสงหารมทรพยน #นไมเปนตามประมาณการ

4) ความเส!ยงจากการท!ผลการดาเนนงานท!แทจรงและทรพยสนของกองทนรวมอาจแตกตางจากประมาณการท!ไดระบไว

รายงานทางการเงนตาง ๆ ท"ปรากฏอยในรายละเอยดโครงการฉบบน # ซ"งไมใชขอมลในอดตท"เกดข #นจรง (รวมถงรายงานใด ๆ ท"เก"ยวของกบวตถประสงคในการลงทน แผนงานอ"น ๆ และวตถประสงคของผบรหารสาหรบการดาเนนการในอนาคต หรอสภาวะทางเศรษฐกจ หรอสมมตฐานหรอการคาดการณท"เก"ยวของใด ๆ) แตเปนการประมาณการและไมมการรบประกนวาจะเปนจรงตามน #น เชน การประมาณการรายได คาใชจายของกองทนรวมข #นอยกบขอสมมตฐานหลายขอซ"งอาจเปล"ยนแปลงได ซ"งสมมตฐานเหลาน #มความไมแนนอนและอยเหนอการควบคมของกองทนรวมเชนการลดลงของนกทองเท"ยว และอตราคาเชาท"ลดลง เปนตน ซ"งปจจยเหลาน #อาจกอใหเกดผลกระทบตอการดาเนนงานของกองทนรวม ซ"งเหตการณท"เกดข #นจรง หรอการลงทนและผลการดาเนนงานของกองทนรวมอาจจะแตกตางอยางมนยสาคญจากส"งท"ไดคาดการณไว ณ ท"น #

ประมาณการดงกลาวเปนการคาดการณเก"ยวกบผลประกอบการธรกจ แผนการขยายธรกจ การเปล"ยนแปลงของกฎหมาย กฎระเบยบ ขอบงคบของทางราชการท"เก"ยวของกบการประกอบธรกจของกองทนรวม นโยบายรฐและอ"น ๆ ซ"งเปนการคาดการณในอนาคต อนเปนความเหนของบรษทจดการในปจจบน และมไดเปนการรบรองผลประกอบการหรอเหตการณในอนาคตดงกลาวและการประมาณการ



ดงกลาวต #งอยบนขอสมมตฐานหลายประการซ"งมความไมแนนอน โดยอาจเกดข #นหรอไมกได และเปนปจจยท"อยนอกเหนอการควบคมของกองทนรวม หากสมมตฐานดงกลาวไมไดเกดข #นจรง การดาเนนการบางประการของกองทนรวมยอมไมเปนไปตามประมาณการท"ระบไว และอาจสงผลใหผลการดาเนนงานของกองทนรวมท"เกดข #นจรง หรอการลงทนและผลการดาเนนงานของกองทนรวมอาจจะแตกตางอยางมนยสาคญจากส"งท"ไดคาดการณไว ณ ท"น #

5) ความเส!ยงดานภาษและการเปล!ยนแปลงของกฎหมายท!เก!ยวของในอนาคต

ในการขาย โอนหรอรบโอนสทธการเชา หรอการขาย โอนหรอรบโอนอสงหารมทรพย (ในกรณท"กองทนรวมลงทนในอสงหารมทรพย) ในอนาคตน #น อาจมภาระภาษและคาธรรมเนยมท"เกดจากการซ #อหรอขายหรอโอนกรรมสทธ!ในสทธการเชาหรออสงหารมทรพย ซ"งกองทนรวมอาจตองรบภาระท #งหมดหรอบางสวน และอตราคาธรรมเนยมและอตราภาษท"กองทนรวมจะตองชาระดงกลาว อาจแตกตางจากอตราท"เปนอยในปจจบน หรออาจมการเปล"ยนแปลงในกฎเกณฑตาง ๆ ในเร"องภาษจากผลการดาเนนงาน ในเร"องภาระภาษอ"น ๆ ของกองทนรวมอสงหารมทรพย หรอเก"ยวกบภาระภาษของเงนปนผลท"ผ ถอหนวยไดรบจากกองทนรวม หรออาจมการแกไขกฎหมาย ประกาศ ขอกาหนด ระเบยบ ขอบงคบ บทบญญต แนวนโยบาย และ/หรอคาส"งของหนวยงานราชการ หรอหนวยงานท"มอานาจตามกฎหมายในอนาคต อนเปนเหตการณท"ไมอาจคาดหมายได ซ"งหากมการเปล"ยนแปลงดงกลาว อาจจะสงผลกระทบทางดานลบตอผลประกอบการและมลคาหนวยลงทนของกองทนรวมและผลงทนได รวมถงอาจทาใหภาระภาษของผ ถอหนวยเปล"ยนแปลงไปจากเดม

6) ความเส!ยงท!เกดข นเม!อตองมการปรบปรงซอมแซมอาคาร

โดยปกต อสงหารมทรพยจะตองมการซอมแซมและปรบปรงใหอยในสภาพพรอมใช และสอดคลองกบรปแบบความตองการของผ เชาอยเสมอ เพ"อดงดดผ เชาใหเขามาใชบรการอยางตอเน"อง โดยปกตการปรบปรง หรอการซอมแซมบารงรกษาประจาปจะไมกอใหเกดผลกระทบตอผลการดาเนนงานของกองทนรวม ยกเวนในกรณท"เปนการปรบปรงซอมแซมใหญ การปรบปรงเพ"อเปล"ยนแปลงภาพลกษณภายนอกและภายในของอสงหารมทรพย ซ"งปกตจะดาเนนการทก ๆ 5 - 7 ป หรอเปนการเปล"ยนงานระบบสาคญของโครงการ ซ"งปกตจะดาเนนการทก ๆ %& – 20 ป โดยประมาณการปรบปรงดงกลาวจะดาเนนการเปนสวน ๆ เฉพาะพ #นท"ท"ตองการปรบปรงเทาน #น ดงน #น ผลกระทบตอรายไดของกองทนรวมจะเกดข #นเฉพาะบรเวณพ #นท"ท"มการปรบปรง หรอพ #นท"ใกลเคยงท"ไดรบการรบกวนจากการปรบปรง



อยางไรกตาม การปรบปรงซอมแซมใหญในแตละคร #ง ผบรหารโครงการจะมการวางแผนเพ"อใหเกดผลกระทบนอยท"สดและจะตองศกษาผลกระทบตอรายได และผลตอบแทนท"ไดรบทกคร #งกอนดาเนนการ นอกจากน # ในระหวางระยะเวลาท"มการปรบปรงซอมแซมใหญในแตละคร #ง ผ เชายงคงตองชาระคาเชาอตราคงท"ใหแกกองทนรวม เวนแตการปรบปรงซอมแซมใหญดงกลาวเกดข #นจากเหตการณท"เปนเหตสดวสย สงผลใหการชาระคาเชาไมเปนไปตามสญญา ทางกองทนรวมจะใชดลยพนจในการพจารณาปญหา และทางแกไขเพ"อรกษาผลประโยชนของผ ถอหนวยไวใหดท"สด หรอกระทบนอยท"สด

7) ความเส!ยงเก!ยวกบใบอนญาต

ตามกฎหมายแลวการเกบสนคาบางประเภทอาจจะตองไดรบใบอนญาตเปนการเฉพาะ หากใบอนญาตของผ เชาถกยกเลกหรอไมมการตออาย หรอผ เชาไมสามารถดาเนนการเพ"อใหไดรบใบอนญาต (บางสวน หรอ ท #งหมด) อาจจะทาใหมผลกระทบในทางลบตอผ เชา กลาวคอจะทาใหผ เชาไมสามารถประกอบกจการบางสวนหรอท #งหมด ตอไปได และอาจทาใหผ เชาไมสามารถชาระคาเชาใหแกกองทนรวม และ/หรอ ทาใหรายไดของกองทนรวมไมเปนไปตามท"คาดการณ และอาจเปนผลใหผ เชาไมสามารถปฏบตตามขอกาหนดและหนาท"ภายใตสญญาเชาได ท #งน # กฎเกณฑ หรอ ขอบงคบตาง ๆ และแนวทางการพจารณาอนญาตของเจาหนาท"ของหนวยงานท"เก"ยวของกบการขอตอใบอนญาตอาจจะมการเปล"ยนแปลงไดในอนาคตซ"งอาจจะทาใหการขอตอใบอนญาตลาชา หรออาจจะไมสามารถตอใบอนญาตได ซ"งในกรณดงกลาวกองทนรวมอาจพจารณายกเลกสญญาเชาโดยนาอสงหารมทรพยบางสวนหรอท #งหมดในโครงการมาดาเนนการหาผลประโยชนในรปแบบอ"น ๆ หรอขายออกไป

8) ความเส!ยงจากการไมสามารถตกลงในเง!อนไขการตอสญญาเชาหลงจากพนระยะเวลาสญญา

ในการท"กองทนรวมและผ เชาไมสามารถตกลงในเง"อนไขการตอสญญาเชาท"จะตองมการตอสญญาเชาเม"อสญญาส #นสด และ/หรอ ทก ๆ 3 ปหลงจากน #น ในกรณดงกลาวอาจจะมผลใหกองทนรวมตองดาเนนการเลกสญญาเชากบผ เชา ดงน #นเพ"อเปนการลดผลกระทบดงกลาว จะจดใหมผ บรหารอสงหารมทรพย ท"กองทนรวมเหนวาเหมาะสม และแตงต #งเขาบรหารอสงหารมทรพยทดแทนผ เชารายเดม ภายใตขอตกลงและเง"อนไขซ"งอาจไมเหมอนเดมในสญญาเชา แตตองเปนประโยชนตอกองทนรวม



9) ความเส!ยงจากการไมปฏบตตามสญญาเชาของผเชา

การท"ผ เชาไมสามารถปฏบตตามขอกาหนดและหนาท"ภายใตสญญาเชาได จะเปนเหตเลกสญญาและกองทนรวมจะมสทธท"จะเลกสญญาเชาได ท #งน #กองทนรวมอาจจะตองดาเนนการหาผ เชารายใหม ถาหากกองทนรวมไมสามารถหาผ เชารายใหมไดภายในเวลาอนควร หรอไมสามารถเจรจาตกลงกบคสญญารายใหมในสญญาเชาฉบบใหมโดยมขอกาหนดท"เปนประโยชนตอกองทนรวมได กระแสรายไดของกองทนรวมอาจหยดชะงกหรอลดลง ซ"งอาจมผลกระทบในทางลบอยางมนยสาคญตอผลประกอบการของกองทนรวม

10) ราคาของหนวยลงทนอาจจะเปล!ยนแปลงภายหลงจากการเสนอขายคร งแรก

หนวยลงทนจะจดทะเบยนเปนหลกทรพยจดทะเบยนและซ #อขายท"ตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ซ"งอาจจะมการซ #อขายในราคาท"ต"ากวาหรอสงกวาราคาท"เสนอขายคร #งแรก ท #งน # ข #นอยกบหลายปจจย เชน ผลการดาเนนงานของกองทนรวม ความผนผวนของตลาดหลกทรพย ความตองการซ #อหรอขายหนวยลงทนของนกลงทนในตลาด เปนตน

11) มลคาสนทรพยสทธของกองทนรวมอาจมไดเปนมลคาท!แทจรงซ!งกองทนรวมจะไดรบ หากมการจาหนายทรพยสนออกไปท งหมด หรอมการเลกกองทนรวม

มลคาสนทรพยสทธของกองทนรวมซ"งไดกลาวไว ณ ท"น # ไดคานวณโดยใชขอมลจากรายงานการประเมนคาทรพยสนท"ลงทนเปนขอมลพ #นฐาน และมลคาดงกลาวอาจมไดเปนมลคาท"แทจรงซ"งกองทนรวมจะไดรบหากมการจาหนายทรพยสนออกไปท #งหมด หรอมการเลกกองทนรวม

12) ความเส!ยงจากการขาดสภาพคลอง

เน"องจากกองทนรวมเปนกองทนประเภทกองทนปดซ"งจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย สภาพคลองในการซ #อขายหนวยลงทนจะประเมนจากความถ"และปรมาณการซ #อขายหนวยลงทนน #นในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ซ"งอยบนพ #นฐานของปรมาณความตองการของผ ซ #อ -ผ ขาย (Bid-

Offer) ซ"งปรมาณความตองการของผ ซ #อ-ผขาย (Bid-Offer) ข #นอยกบปจจยหลายประการท"กองทนรวมไมสามารถควบคมได อาทเชน สภาวะการซ #อขายหลกทรพย ปรมาณความตองการของตลาด ดงน #น จงม



ความเส"ยงท"หนวยลงทนน #จะขาดสภาพคลองในการซ #อขายในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และราคาเสนอซ #อ-ราคาเสนอขายของหนวยลงทนของกองทนรวมอาจจะแตกตางมลคาทรพยส นสทธตอหนวย (NAV) อยางมนยสาคญ

13) ความเส!ยงท!เก!ยวของกบความสามารถในการจดหาผลประโยชนในทรพยสนท!เชาของผเชาซ!งจะสงผลกระทบตอการจดหาผลประโยชนของกองทนรวม

(1) ความเส!ยงท!เกดจากความผนผวนของรายได นบจากวนท"กองทนรวมเขาลงทนคร #งแรก กองทนรวมไดนาอสงหารมทรพย ออกหา

ประโยชนโดยการนาออกใหเชาท #งโครงการภายใตสญญาเชาท"มสาระสาคญเก"ยวกบคาเชาท"กองทนรวมจะไดรบดงตอไปน #

(ก) กองทนรวมจะไดรบคาตอบแทนในรปแบบคาเชาคงท" ตามท"กาหนดไวในสรปสาระสาคญของสญญาเชาทรพยสนท"กองทนรวมลงทนคร #งแรก และ คาเชาแปรผน ท"จะไดจากผ เชา ภายใตสตรการคานวณท"กาหนดในสญญาดงกลาว

(ข) ในกรณท"เกดเหตสดวสย เปนเหตใหคสญญาฝายใดฝายหน"งไมสามารถปฏบตตามสญญาได หรอเปนเหตใหคสญญาฝายใดฝายหน"งไมไดรบประโยชนตามสญญา คสญญาท #งสองฝายตกลงท"จะทบทวนขอดาหนดของสญญาน #โดยสจรต เพ"อใหคสญญาท #งสองฝายสามารถดาเนนการใด ๆ เพ"อประโยชนของคสญญา และ/หรอกลบคนสสถานะเดม

(2) ความเส!ยงจากการแขงขนท!สงข นซ!งอาจสงผลใหผใชบรการคลงสนคาลดลงอยางมนยสาคญ

ผ เชามรายไดหลกจากการใหบรการคลงสนคา และบรการอ"นท"เก"ยวของแกผ ใชบรการ และรายไดท"ผ เชาไดรบจากการใหบรการดงกลาวยอมสงผลโดยตรงตอคาเชาท"กองทนรวมจะไดรบภายใตสญญาเชาทรพยสน โดยเฉพาะคาเชาแปรผนซ"งคานวณตามสดสวนของรายไดท"ผ เชาไดรบ

หากในอนาคตการใหบรการคลงสนคามการแขงขนท"สงข #นโดยผประกอบการรายอ"น อาจสงผลใหผ ใชบรการ มจานวนเปล"ยนแปลงลดลงซ"งจะสงผลกระทบตอผลประกอบการของผ เชา และตอผลการดาเนนงานและสถานะทางการเงนของกองทนรวมในทายท"สด



ขอพพาททางกฎหมาย

เม"อวนท" 6 พฤศจกายน 2560 สานกงานเขตบางกะป ไดแจงประเมนภาษโรงเรอนและท"ดนป 2555 – 2556 ของกองทนรวม โดยมภาษท"ตองชาระจานวน 6,696,016.14 บาท ซ"งกองทนรวมไดชาระเม"อวนท" 1 ธนวาคม 2560 และตอมา เม"อวนท" 12 กนยายน 2561 สานกงานเขตบางกะป ไดแจงประเมนภาษโรงเรอนและท"ดนป 2556 – 2557 ของกองทนรวม โดยมภาษท" ตองชาระจานวน 6,400,000 บาท ซ"งกองทนรวมไดชาระเม"อวนท" 12 ตลาคม 2561 เพ"อใหกองทนรวมสามารถใชสทธในการรองขอใหพจารณาประเมนภาษใหมเชนกน

ในการน # กองทนรวมไดมอบหมายใหท"ปรกษากฎหมายย"นคารองขอใหพจารณาประเมนภาษใหม และย"นคารองอทธรณตอผ วาราชการกรงเทพมหานครแลว ในปจจบน เร"องดงกลาวยงอยในระหวางการพจารณาของคณะกรรมการอทธรณและผวาราชการกรงเทพมหานคร

ขอมลสาคญอ#น

ไมม



สวนท# 2

การจดการและการกากบดแลกจการ



ขอมลหนวยลงทน หลกทรพย ตราสารท#กองทนรวมเปนผออก

ขอมลหนวยลงทน

จานวนเงนทนของโครงการ 603,000,000 บาท

จานวนเงนทนของโครงการ 587,925,000 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 1)

575,865,000 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 2)

มลคาท"ตราไวตอหนวยลงทน 10.00 บาท

มลคาท"ตราไวตอหนวยลงทน 9.75 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 1)

9.55 บาท (ภายหลงการลดทน คร #งท" 2)

จานวนหนวยลงทน 60,300,000 หนวย

ประเภทหนวยลงทน ระบช"อผ ถอ

ราคาของหนวยลงทนท"เสนอขาย 10.00 บาท

จานวนเงนทนจดทะเบยนในปจจบน 575,865,000 บาท

ขอมลราคาหลกทรพย

ราคาปด ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 หนวยละ 6.00 บาท

มลคาตามราคาตลาด ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 361,800,000 บาท

มลคาการซ #อขาย ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 1,200 บาทตอวน

มลคาหนวยลงทน ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 หนวยละ 8.3136 บาท

มลคาทรพยสนสทธ (NAV) ณ วนท" 31 ธนวาคม 2561 501,314,245.28 บาท



ขอมลผถอหนวย

ภาพรวมขอมลผ ถอหน ณ วนท" 5 ตลาคม 2561 ประเภทการปดสมดทะเบยน : XM

กลมผ ถอหนวยท"ถอหนวยสงสด 10 รายแรก

ลาดบ ผถอหนรายใหญ จานวนหน (หน) % หน

1. นายเนต ตนตมนตร 3,617,200 6.00

2. บรษท มนตรธรกจ จากด 2,820,300 4.68

3. MR. PETER ERIC DENNIS 2,632,700 4.37

4. นายฐปนท ตนตมนตร 2,598,100 4.31

5. นายปฐมนทร นาททอง 2,000,000 3.32

6. นางสาวณชนนทน ตนตมนตร 1,389,000 2.30

7. นางสาวสชาดา โลหบญทรพย 1,385,100 2.30

8. นายนรพล ตนตมนตร 700,000 1.16

9. นางพงศลดดา ตนตมนตร 700,000 1.16

10. นางสาวปณญาดา ตนตมนตร 700,000 1.16

ผถอหนวยรายใหญ (ถอหนวยลงทนต!งแตรอยละ 10 ข!น ไป โดยรวมกลมบคคลเดยวกน)

ไมม

กลมผถอหนวยรายใหญของกองทนท โดยพฤตการณมอทธพลตอการกาหนดนโยบายการจดการหรอการดาเนนงานของบรษทจดการอยางมนยสาคญ

ไมม



ประวตการลดทนจดทะเบยน

คร #งท" วนปดสมดทะเบยนพก

การโอนหนวย

วนท"เฉล"ยเงนคนจากการลดมลคา

หนวยลงทน

เงนทนจดทะเบยน

กอนลดมลคาหนวยลงทน มลคาท"ลดลง

เงนทนจดทะเบยน

หลงลดมลคาหนวยลงทน

เงนทน

จดทะเบยน (บาท)

มลคาตอ

หนวย (บาท)

เงนทน

จดทะเบยน (บาท)

มลคาตอ


เงนทน

จดทะเบยน

(บาท)

มลคาตอ


1 12 ก.ย. 59 22 ก.ย. 59 603,000,000 10.00 15,075,000 0.25 587,925,000 9.75

2 20 ม.ค. 60 29 ม.ค. 60 587,925,000 9.75 12,060,000 0.20 575,865,000 9.55

ประวตการจายเงนปนผล

คร #งท" งวดผลการดาเนนงาน

ท"จายเงนปนผล วนท"จายเงนปนผล

อตราการจายเงนปนผล

(ตอหนวยลงทน) คร #งท" 1 วนท" 30 ม.ย. - 31 ธ.ค. 2552 วนท" 18 ม.ค. 2553 0.3500

คร #งท" 2 วนท" 1 ม.ค. - 30 ม.ย. 2553 วนท" 15 ก.ย. 2553 0.3500

คร #งท" 3 วนท" 1 ก.ค. - 31 ธ.ค. 2553 วนท" 15 ม.ค. 2554 0.3500










คร #งท" 13 วนท" 1 ม.ค. – 30 ม.ย. 2559 วนท" 22 ก.ย. 2559 0.1900






นโยบายการจายเงนปนผล

1. ขอกาหนด นโยบายและวธการจายเงนปนผลแกผ ถอหนวยลงทน

กองทนรวมมนโยบายการจายเงนปนผลใหแกผ ถอหนวยลงทนไมเกนปละ 2 คร #ง

(1) ในกรณท กองทนรวม มกาไรสทธในแตละป บรษทจดการกองทนจะจายเงนปนผลใหผ ถอ

หนวยลงทนไมนอยกวารอยละ 90 ของกาไรสทธท ปรบปรงแลวของรอบปบญช กาไรท ปรบปรงแลวหมายความวา กาไรสทธท หกกาไรท ยงไมเกดข !นจากการประเมนคาหรอการสอบทานการประเมนคา

อสงหารมทรพย หรอสทธการเชาอสงหารมทรพยรวมท !งปรบปรงดวยรายการอ นตามแนวทางท สานกงาน

คณะกรรมการหลกทรพยและตลาดหลกทรพยกาหนด เพ อใหสอดคลองกบสถานะเงนสดของกองทนรวม

(2) ในกรณท กองทนรวมมกาไรสะสม บรษทจดการกองทนอาจจายเงนปนผลใหผ ถอหนวยลงทน

จากกาไรสะสมได โดยการจายเงนปนผลตาม (1) ตองไมทาใหกองทนรวมเกดยอดขาดทนสะสมเพ มข !นใน

รอบระยะเวลาบญชท มการจายเงนปนผลน !น

ในการพจารณาจายเงนปนผล ถาเงนปนผลระหวางกาลท จะประกาศจายตอหนวยลงทนระหวางป

บญชมมลคาต ากวาหรอเทากบ 0.10 บาท บรษทจดการกองทนสงวนสทธท จะไมจายเงนปนผลในคร !งน !น

และใหสะสมเงนปนผลดงกลาวเพ อนาไปจายรวมกบเงนปนผลท จะใหมการจายในงวดส !นปบญช

บรษทจดการจะดาเนนการจายเงนปนผลดงกลาวใหแกผ ถอหนวยลงทนภายใน 90 วนนบแตวนส #นรอบระยะเวลาบญชประจาป อน"ง กรณท"บรษทจดการไมสามารถจายเงนปนผลไดในระยะเวลาดงกลาว บรษทจดการจะแจงใหผ ถอหนวยลงทน และสานกงาน ก.ล.ต. ทราบเปนลายลกษณอกษร

ท #งน # หลกเกณฑในการจายปนผล บรษทจดการจะดาเนนการใหเปนไปตามท"ระบไว เวนแตกรณท"คณะกรรมการกากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย สานกงานคณะกรรมการกากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย และ/หรอหนวยงานอ"นใดท"มอานาจตามกฎหมาย ไดแกไขเปล"ยนแปลง เพ"มเตม ประกาศ กาหนด ส"งการ เหนชอบ และ/หรอผอนผนเปนอยางอ"น บรษทจดการจะดาเนนการใหเปนไปตามน #นโดยถอวาไดรบความเหนชอบจากผ ถอหนวยลงทนแลว

2. เง"อนไข และวธการจายเงนปนผลแกผ ถอหนวยลงทน

(1) ในกรณท"มบคคลใดหรอกลมบคคลเดยวกนใดถอหนวยลงทนของกองทนรวมเกนกวาหน"งในสามของจานวนหนวยลงทนท"จาหนายไดแลวท #งหมด บรษทจดการกองทนรวมไมจายเงนปนผลใหแกบคคล หรอกลมบคคลเดยวกนน #นเฉพาะหนวยลงทนในสวนท"เกนกวาหน"งในสามของจานวนหนวยลงทนท"



จาหนายไดแลวท #งหมด เวนแตเปนกรณท"เขาขอยกเวนตามท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกาหนด

ท #งน # บรษทจดการกองทนรวมจะตรวจสอบหรอดาเนนการใหมการตรวจสอบการถอหนวยลงทนของผ ท" เคยเปนเจาของหรอผ โอนสทธการเชาในอสงหารมทรพย ผ ให เชาหรอผ ใหสทธในอสงหารมทรพย และกลมบคคลเดยวกน หากปรากฏวาบคคลดงกลาวถอหนวยลงทนรวมกนเกนอตราสวนดงกลาวแลว บรษทจดการกองทนรวมจะปฏบตตามวรรคหน"ง

(2) บรษทจดการจะประกาศการจายเงนปนผล วนปดสมดทะเบยน และอตราเงนปนผล โดย 1. ประกาศในหนงสอพมพรายวนอยางนอย 1 ฉบบ 2. ปดประกาศไวในท"เปดเผย ณ ท"ทาการทกแหงของบรษทจดการ และจดใหม

ประกาศดงกลาวไวท"ตวแทน 3. สงหนงสอแจง ผ ถอหนวยท"มช"ออยในทะเบยนผ ถอหนวย ณ วนปดสมดทะเบยน

และผดแลผลประโยชน และตลาดหลกทรพย

(3) บรษทจดการจะจายเงนปนผลเปนเงนโอนเขาบญชเงนฝากของผ ถอหนวยลงทน หรอ เปนเชคขดครอมเฉพาะส"งจายในนามผ ถอหนวยลงทนตามช"อและท"อยท"ปรากฏในสมดทะเบยนผ ถอหนวยลงทน

(4) ในกรณท"ผ ถอหนวยลงทนไมใชสทธขอรบเงนปนผลจานวนใดภายในอายความใชสทธ เรยกรองตามประมวลกฎหมายแพงและพาณชย บรษทจดการจะไมนาเงนปนผลจานวนดงกลาวไปใชเพ"อการอ"นใดนอกจากเพ"อประโยชนของกองทน

3. เง"อนไขเพ"มเตม

ในการพจารณาจายเงนปนผล ถาเงนปนผลท"จะประกาศจายตอหนวยลงทนระหวางปบญชมมลคาต"ากวาหรอเทากบ 0.10 บาท บรษทจดการสงวนสทธท"จะไมจายเงนปนผลในคร #งน #นและใหยกไปจายเงนปนผลพรอมกนในงวดส #นปบญช

สาหรบหลกเกณฑในการจายปนผล บรษทจดการจะดาเนนการใหเปนไปตามท"ระบไว เวนแตกรณท"คณะกรรมการกากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย สานกงานคณะกรรมการกากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย และ/หรอหนวยงานอ"นใดท"มอานาจตามกฎหมาย ไดแกไขเปล"ยนแปลง เพ"มเตม ประกาศ กาหนด ส"งการ เหนชอบ และ/หรอผอนผนเปนอยางอ"น บรษทจดการจะดาเนนการใหเปนไปตามน #นโดยถอวาไดรบความเหนชอบจากผ ถอหนวยลงทนแลว



โครงสรางการจดการ

บรษทจดการ


เลขท" 44 อาคารซไอเอมบ ไทย ช #น 16 ถนนหลงสวน แขวงลมพน เขตปทมวน กรงเทพฯ 10330

โทรศพท 0-2686-9500 โทรสาร 0-2657-3167

เวบไซต http://www.cimb-principal.co.th

บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด หน"งในบรษทเครอบรษท ซไอเอมบ-

พรนซเพล แอสเซท แมเนจเมนท เบอรหาด ประเทศมาเลเซย เพ"อใหบรการดานการจดการกองทนครบวงจร ท #ง กองทนรวม กองทนสวนบคคล กองทนสารองเล #ยงชพ และกองทนรวมอสงหารมทรพย

บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด ประเทศไทย ถอห น 99.99% โดยบรษท ซไอเอมบ-พรนซเพล แอสเซท แมเนจเมนท เบอรหาด และเปนผ ถอหนในบรษท ซไอเอมบ-พรนซเพล แอสเซท แมเนจเมนท ในประเทศสงคโปรและอนโดนเซย โดยบรษท ซไอเอมบ-พรนซเพล แอสเซท แมเนจเมนท เบอรหาด ประเทศมาเลเซย เกดจากความรวมมอของสองสถาบนการเงนช #นนาท #งในระดบภมภาคและระดบโลก ไดแก

กลมพรนซเพล ไฟแนนซเชยล ถอหน 60%

กลมซไอเอมบ ประเทศมาเลเซย ถอหน 40%

ดงน #น จงทาใหเรามความพรอมในการใหบรการการบรหารสนทรพยดวยมาตรฐานระดบโลก

ภายใตการสนบสนนจากกลมผ ถอหนท #งกลมพรนซเพลไฟแนนซเชยลและกลมซไอเอมบ

ในปจจบน บรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล ประเทศไทย เปนบรษทจดการท"มความพรอมท"จะใหบรการครอบคลมแกลกคาทกกลม ท #งบคคลท"วไป ธรกจขนาดกลางและขนาดยอม ธรกจขนาดใหญ องคกรภาคเอกชน รวมถงองคกรภาครฐภายใตความแขงแกรงดานเครอขายการลงทนท"เช"อมโยงการลงทนในทกภมภาคท"วโลก ทาใหเรามความไดเปรยบในดานขอมลการลงทน ดวยระบบการบรหารจดการลงทนท"เปนเอกลกษณเฉพาะ ผานกระบวนการคดสรรหลกทรพยคณภาพ โดยคดสรรท #งเชง



คณ ภ าพ (Qualitative) เชงป รม าณ (Quantitative) การวเคราะห ปจจยพ #นฐานของแตละบรษ ท (Fundamental analysis) และมการวางกรอบวนยการลงทนอยางเครงครด ระบบเทคโนโลยท"ทนสมย

เพ"อใหเราสามารถท"จะพฒนานวตกรรมการลงทนและการสรรสรางผลตภณฑท"เหมาะสม

ภายใตการกากบดแลการบรหารความเส"ยงและธรรมาภบาลสาหรบการบรหารการลงทนภายใตหลกการและแนวคด TRUST เราจงใหความสาคญอนท"จะทาใหนกลงทนบรรลเปาหมายทางการเงนและสรางผลตอบแทนท"ดในระยะยาว ดวยการลงทนอยางรอบคอบ ภายใตการบรหารจดการความเส"ยงอยางเหมาะสม

หลกการและแนวคด

Think = คดบวกเพ"อหาทางแกปญหา และมงม"นท"จะแกปญหา

Respect = เคารพความคดผ อ"นอยางซ"อสตย

Unleash = ไมหยดท"จะเรยนรและพฒนาตนเอง

Show = แสดงถงความกลาหาญและความคดรเร"มและตอบสนองอยางรวดเรว

Teamwork = ทางานกนเปนทมเพ"อใหไดผลลพธท"ดท"สด

รายช อกรรมการ และเจาหนาท บรหารบรษทหลกทรพยจดการกองทน ซไอเอมบ-พรนซเพล จากด

รายช!อกรรมการ 1. คณเปโดร เอสเตอบน บอรดา ประธานกรรมการบรษท

2. คณอเลฮานโดร เอลเรยส เอทกกอร โรดรเกซ กรรมการบรษท

3. คณเอฟเฟนด # ชาฮล ฮามด กรรมการบรษท

4. คณอดศร เสรมชยวงศ กรรมการบรษท

5. คณจมพล สายมาลา กรรมการบรษท

6. คณวไลพร ล"วเกษมศานต กรรมการตรวจสอบ และกรรมการอสระ

7. คณบญศกด! เจยมปรชา กรรมการอสระ



รายช!อเจาหนาท!บรหาร 1. คณจมพล สายมาลา ประธานเจาหนาท"บรหาร

2. คณโช ซ ฮน ประธานเจาหนาท"สายวางแผนและปฏบตการ

3. คณวน พรหมแพทย ประธานเจาหนาท"การลงทน

4. คณตอ อนทววฒน ประธานเจาหนาท"สายงานพฒนาธรกจ

รายช!อผจดการกองทน

1. คณสทธพนธ กรมหา

2. คณวน พรหมแพทย

สทธ หนาท และความรบผดชอบของบรษทจดการ

สทธของบรษทจดการ

1) สทธในการดาเนนการบรหารจดการกองทนเพ"อใหเปนไปตามวตถประสงค หลกเกณฑการลงทน และขอจากดการลงทน ตลอดจนโครงการท"ไดรบอนมต ท #งน #รวมถงขอผกพนระหวางผ ถอหนวยลงทนของกองทนกบบรษทจดการ และสญญาตาง ๆ ไดทาข #น

2) สงวนสทธท"จะไมอนญาตใหมการโอนหนวยลงทน ในกรณท"การโอนหนวยลงทนน #นเปนการขดตอกฎหมาย ระเบยบ ประกาศ ขอบงคบ คาส"ง หนงสอเวยนท"หนวยงานท"มอานาจตามกฎหมายไดประกาศ กาหนด และ/หรอกรณท"เปนการขดตอขอกาหนดท"ไดระบไวในโครงการน #

3) สทธในการลาออกจากการทาหนาท" เปนบรษทจดการกองทนรวมใหกบกองทนรวมรายละเอยดตามท"กาหนดในเร"องเง"อนไขในการเปล"ยนบรษทจดการ และ/หรอเลกโครงการ

4) สทธในการดาเนนการจดการ โดยถอวาไดรบความเหนชอบจากผ ถอหนวยลงทนและคณะกรรมการลงทนแลว ในกรณตาง ๆ ดงตอไปน #

- สทธท"จะเลกโครงการ/ยตโครงการและ/หรอกองทน เฉพาะในกรณท"บรษทจดการบอกกลาวการลาออกจากการเปนบรษทจดการกองทนรวมใหแกกองทนตามกาหนด และเง"อนไขท"ไดตกลงไวจนครบถวน แตกองทนไมสามารถจดหาบรษทจดการอ"นใดมารบหนาท" ไดภายในกาหนดเวลา



- สทธในการดาเนนการใหเปนไปตามท" กาหนดไวในโครงการ และ/หรอ ตามท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. คณะกรรมการ ก.ล.ต. และ/หรอหนวยงานอ"นใดท"ม อานาจตามกฎหมายประกาศ กาหนด อนมต เหนชอบ ผอนผน หรอส"งการ

- สทธในการแกไข เพ"มเตม เปล"ยนแปลงโครงการ กรณท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. คณะกรรมการ ก.ล.ต. และ/หรอ หนวยงานอ"นใดท"มอานาจตามกฎหมาย ไดมการเปล"ยนแปลง แกไข เพ"มเตม ประกาศ กาหนด อนมต เหนชอบ ผอนผน และ/หรอส"งการเปนอยางอ"น

- สทธท"จะดาเนนการขาย/จาหนาย/จาย/โอน ทรพยสนบางสวน หรอท #งหมดของกองทนตามท"เหนสมควร ในกรณท"กองทนเกดปญหาขาดสภาพคลองและการเพ"มทนไมไดรบความสนใจจากผ ถอหนวยลงทน จนทาใหไมสามารถเพ"มเงนทนไดตามจานวนท"ตองการ

- สทธในการจดการกองทน เพ"อใหบรรลซ"งวตถประสงคของกองทน และรกษาไวซ" งผลประโยชนของผ ถอหนวยลงทน ท #งน # จะตองไมขดตอกฎหมายหลกทรพย และ/หรอกฎหมายอ"นใดท"เก"ยวของ

5) สทธในการส"งใหผดแลผลประโยชน และ/หรอผบรหารอสงหารมทรพย แกไขคณสมบตของผดแลผลประโยชนและ/หรอผบรหารอสงหารมทรพย เพ"อใหเปนไปตามท"กฎหมายประกาศกาหนด

6) สทธในการรบคาธรรมเนยมในการจดการกองทน และคาธรรมเนยม คาใชจาย และหรอเงนตอบแทนอ"นใด ตามท"กาหนดไวในโครงการ

7) สทธอ"นใดตามพระราชบญญต หลกทรพยและตลาดหลกทรพย ประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต.ประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. และ/หรอ กฎหมายอ"น ๆ ท"เก"ยวของ

หนาท"และความรบผดชอบของบรษทจดการ

ในการจดการกองทน บรษทจดการมหนาท" และความรบผดชอบในการดาเนนการ และบรหารกองทนใหเปนไปตามท"กฎหมายหลกทรพย รวมถงหนาท"และความรบผดชอบดงตอไปน #

1) การบรหารกองทน

1.1) จดการกองทนรวมใหเปนไปตามท"ระบไวในโครงการท"ไดรบอนมตจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. และขอผกพนระหวางบรษทจดการและผ ถอหนวยลงทน ตลอดจนปฏบตหนาท"ตาม



บทบญญตในมาตรา 125 และขอกาหนดอ"น ๆ ท"เก"ยวของแหงพระราชบญญตหลกทรพยและตลาดหลกทรพย พ.ศ. 2535 อยางเครงครด

1.2) จดใหมขอผกพนระหวาง ผ ถอหนวยลงทนกบบรษทจดการสญญาแตงต #งผ ดแลผลประโยชน และหนงสอช #ชวน โดยมสาระสาคญไมตางจากรางขอผกพน รางสญญา และรางหนงสอช #ชวน ท"ผานการพจารณาจากสานกงาน

1.3) จดสง แจกจาย และจดใหมหนงสอช #ชวนท"เปนปจจบนและรายละเอยดของโครงการตามหลกเกณฑและวธการดงตอไปน #

(ก) กอนการเสนอขายหนวยลงทนของกองทนรวมตอประชาชน ใหบรษทจดการจดสงหนงสอช #ชวนใหสานกงานไมนอยกวา 1 วนทาการ กอนการเร"มจดสงหรอแจกจายหนงสอช #ชวนใหแกประชาชน

(ข) ในการเสนอขายหนวยลงทนของกองทนรวม บรษทจดการจะจดสงและดาเนนการใหผจดจาหนาย และผสนบสนนการขายหนวยลงทน (ถาม) จดสงหนงสอช #ชวนสวนสรปขอมลสาคญพรอมกบใบจองซ #อหนวยลงทนใหผ ท"สนใจจะลงทน และจดใหมหนงสอช #ชวนสวนขอมลโครงการไว ณ ท"ทาการทกแหงของบรษทจดการและ ณ สถานท"ตดตอของผ จดจาหนาย และผสนบสนนการขายหนวยลงทน (ถาม) แลวแตกรณ เพ"อประโยชนในการแจกจายแกผ ท"สนใจจะลงทนไดตลอดเวลาท"เสนอขายหนวยลงทน

(ค) เม"อระยะเวลาการเสนอขายหนวยลงทนส #นสดลงแลวบรษทจดการ จะจดใหมหนงสอ ช #ชวนสวนขอมลโครงการไว ณ ท"ทาการทกแหงของบรษทจดการ เพ"อใหประชาชนสามารถตรวจดไดและจดสาเนาใหเม"อผ ถอหนวยลงทน รองขอ ในกรณท"หนวยลงทนของกองทนรวมเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพย หากมการแกไขเพ"มเตมโครงการบรษทจดการจะดาเนนการแจงการแกไขเพ"มเตมดงกลาวใหตลาดหลกทรพยทราบภายใน 10 วนทาการ นบต #งแตวนถดจากวนท"ไดรบความเหนชอบจากสานกงานใหแกไขเพ"มเตมโครงการ หรอวนท"ไดมมตใหแกไขเพ"มเตมโครงการ แลวแตกรณ ท #งน # จนกวาจะเลกกองทนรวม

(ง) จดใหมใบจองซ #อหนวยลงทนซ"งตองมคาเตอน ตามท"กาหนดไวในประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. รวมถงประกาศอ"น ๆ ท"เก"ยวของ

1.4) นาเงนของกองทนไปลงทนในอสงหารมทรพยหรอทรพยสนอ"น รวมท #งการหาผลประโยชน การซ #อ เชา จาหนาย โอนสทธการเชา ขาย ส"งโอน และเปล"ยนแปลงเพ"มเตมปรบปรงอสงหารมทรพย หรอ ทรพยสนอ"นท"ลงทนไวตามนโยบาย วตถประสงค หลกเกณฑ เง"อนไข วธการท"กาหนดไวในโครงการ โดย



จะตองเปนไปตามขอกาหนดและหลกเกณฑของประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต. และประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.ดวย

1.5) ดาเนนการเพ"มหรอลดจานวนเงนทนของกองทนตามวธการท"ระบไวภายใต หวขอ “การเพ"มเงนทนจดทะเบยนของกองทนรวม” และ “การลดเงนทนจดทะเบยนของกองทนรวม” และ/หรอดาเนนการตามท"คณะกรรมการ ก.ล.ต. หรอสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกาหนด

1.6) จดสรรผลกาไรของกองทนเพ"อจายเงนปนผลใหแก ผ ถอหนวยลงทนตามหลกเกณฑและวธการท"กาหนดไวในโครงการ และเปนไปตามท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กาหนด

1.7) จดให มการประเม นคาท รพ ย สนตามขอกาหนด และหลกเกณ ฑ ของประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต.

1.8) จดให มการประกน วนาศภยอสงหารม ท รพ ยของกองทนรวมตาม ท" ส านกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กาหนด

1.9) จดใหมการตรวจตราสภาพอสงหารมทรพย ตามขอกาหนดและหลกเกณฑของประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต.

1.10) สงมอบเอกสารหลกฐานและขอมลตาง ๆ ท"เก"ยวของและจาเปนตองใชในการประเมนคาหรอสอบทานการประเมนคาตามท"บรษทประเมนคาทรพยสนรองขอ รวมถงการอานวยความสะดวกใหกบบรษทประเมนคาทรพยสนหรอบคคลท"ไดรบมอบหมายจากบรษทประเมนคาทรพยสน ในการสารวจอสงหารมทรพยของกองทนรวมเพ"อการประเมนคา และ/หรอผ ดแลผ ลประโยชนหรอบคคลท"ไดรบมอบหมายจากผดแลผลประโยชน ในการเขาตรวจสภาพอสงหารมทรพยของกองทนรวมตามท"กาหนดไวในสญญาแตงต #งผดแลผลประโยชน

1.11) เปล"ยนแปลง หรอแกไขเพ"มเตมโครงการหรอ วธจดการกองทน ตามขอกาหนด เง"อนไขหลกเกณฑท"ระบไวในโครงการ

1.12) กระทานตกรรมสญญาใด ๆ ในนามของกองทน ซ"งบรษทจดการมอานาจกระทาไดภายในขอบเขตของกฎหมาย

1.13) ปฏบตการอ"น ๆ เพ"อใหบรรลซ"งวตถประสงคของกองทนและรกษาไวซ"งผลประโยชนของผ ถอหนวยลงทนภายใตขอบเขต หนาท" และความรบผดชอบของบรษทจดการ ท #งน # จะตองไมขดตอกฎหมายหลกทรพย และ/หรอกฎหมายอ"นใดท"เก"ยวของ

1.14) ดาเนนการเลกกองทน ตามท"กาหนดไวในโครงการ



2) การรบและจายเงนของกองทน

จดใหมการรบจายคาธรรมเนยมและคาใชจายตาง ๆ และ/หรอ เงนตอบแทนอ"นใด ตามท"กาหนดไวในโครงการ

3) การแตงต #งบคคลท"เก"ยวของเพ"อการจดการกองทน

3.1) จดใหมคณะกรรมการลงทน (ถาม)

3.2) แตงต #งผจดการกองทนรวม ซ"งมคณสมบต ตามประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. เพ"อรบผดชอบเก"ยวกบการจดการลงทนของกองทนรวม และบรษทจดการจะประกาศรายช"อผ จดการกองทนรวมไวในท" เปดเผย ณ ท"ทาการของบรษทจดการ ท #งน # โดยไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

3.3) แตงต #งผ บรหารสนทรพยสภาพคลอง ท #งน # โดยไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

3.4) แตงต #งผดแลผลประโยชนกองทน ซ"งมคณสมบตตามประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. วาดวยคณสมบตผดแลผลประโยชนของกองทนรวมอสงหารมทรพย รวมถงการเปล"ยนตวผดแลผลประโยชนของกองทน และแตงต #งผ ดแลผลประโยชนอ"นแทนตามเง"อนไขในการเปล"ยนตวผ ดแลผลประโยชนท"กาหนดไวในโครงการ ท #งน # โดยไดรบอนญาตจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

3.5) แตงต #งนายทะเบยนหนวยลงทน รวมถงการเปล"ยนตวนายทะเบยนหนวยลงทนของกองทน และแตงต #งนายทะเบยนหนวยลงทนอ"นท"มคณสมบตตามท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.กาหนดแทนและแจงการแตงต #งดงกลาวใหสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ทราบ

3.6) แตงต #งบรษทประเมนคาทรพยสน ท #งน # บรษทประเมนคาทรพยสนดงกลาวน #น จะตองอยในบญชรายช"อท"ไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

3.7) แตงต #งผบรหารอสงหารมทรพย (ถาม) ท #งน # ผบรหารอสงหารมทรพยดงกลาวจะตองมคณสมบตและไมมลกษณะตองหามตามท"ประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต. กาหนด

3.8) แตงต #งท"ปรกษา (ถาม) ท"ทาหนาท"เปนท"ปรกษาของบรษทจดการและ/หรอกองทน

3.9) แตงต #งผ สอบบญชของกองทน ท #งน # ผ สอบบญชดงกลาวจะต องมคณสมบต และไมมลกษณะตองหามตามประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. เร"องหลกเกณฑการใหความเหนชอบผสอบบญช รวมถงการเปล"ยนตวผสอบบญชของกองทน และแตงต #งผสอบบญชอ"นท"มคณสมบตครบถวน



ตามท" สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.กาหนดแทน และแจ งการแตงต #งดงกลาวใหสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ทราบ

3.10) แตงต #งผ ชาระบญชกองทนเพ"อทาหนาท"รวบรวม แจกจายทรพยสนใหแกผ ถอหนวยลงทน และหนาท"อ"น ๆ ท" จาเปนเพ"อใหการชาระบญชเสรจส #นเม"อยตหรอเลกกองทนท #งน # โดยไดรบความเหนชอบจากคณะกรรมการ ก.ล.ต.

3.11) แตงต #งบคคลอ"นใด เพ"อทาหนาท"ตาง ๆ ท" เก"ยวกบกองทน อาท เชน ผ ควบคมงานกอสราง ผ เช"ยวชาญตาง ๆ ผ จดทาประมาณการ ผ ตรวจรบอาคาร ผ ดแลรกษาความสะอาดสถานท" ผ รบเหมากอสรางเปนตน

4) การดาเนนการอ"น ๆ

4.1) ย"นคาขอจดทะเบยนทรพยสนซ"งเปนเงนไดจากการขายหนวยลงทนของโครงการเปนกองทนตอสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ภายใน 15 วนทาการนบต #งแต วนถดจากวนปดการเสนอขายหนวยลงทน

4.2) ย"นคาขอตอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย เพ"อขอใหพจารณารบหนวยลงทนข องกองทนรวมเปนหลกทรพยจดทะเบยนภายใน 30 วนนบแตวนจดทะเบยนกองทนรวม

4.3) ขอรบใบแทนหลกฐานการรบจดทะเบยนกองทรพยสนเปนกองทนตอสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. โดยเสยคาธรรมเนยมตามอตราท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กาหนดในกรณท"หลกฐานดงกลาวสญหายหรอถกทาลาย

4.4) ดาเนนการแยกทรพยสนของกองทนรวมไวตางหากจากทรพยสนของบรษทจดการและนาทรพยสนของกองทนรวมไปฝากไวกบผดแลผลประโยชน และ/หรอ บรษทศนยรบฝากหลกทรพย (ประเทศไทย) จากด

4.5) จดใหมทะเบยนผ ถอหนวยลงทนตามหลกเกณฑและวธการท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.ประกาศกาหนด และเกบรกษาไวซ"งทะเบยนของผ ถอหนวยลงทน

4.6) จดทาบญชแสดงการลงทนของกองทนรวมไวโดยถกตอง และจดทารายงานการลงทนของกองทนรวมใหผ ดแลผลประโยชนของกองทนรวมทราบ ตามหลกเกณฑและวธการท" สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกาหนด



4.7) คานวณมลคาทรพยสน มลคาทรพยสนสทธ และมลคาหนวยลงทนของกองทนรวม ใหเปนไปตามประกาศ วาดวยหลกเกณฑเง"อนไขและวธการจดต #งและจดการกองทนรวมอสงหารมทรพย หรอหลกเกณฑและวธการท"สานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกาหนด

4.8) แจงใหผ ถอหนวยลงทนทราบ ในกรณท"มเหตการณหรอการเปล"ยนแปลงใด ๆ เกดข #นภายหลงจากวนท"คานวณมลคาทรพยสนมลคาทรพยสนสทธ และมลคาหนวยลงทนตามขอ 4.7) อนมผลกระทบตอทรพยสนของกองทนรวมอยางมนยสาคญ

4.9) จดทางบการเงนของกองทนรวม ใหเปนไปตามมาตรฐานการบญชสาหรบกจการท"มธรกจเฉพาะดานการลงทน รวมท #งจดทารายงานของกองทนรวมทกส #นปการเงน และสงรายงานดงกลาวใหแกผถอหนวยลงทนท"มช"ออยในทะเบยนผ ถอหนวยลงทน และสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ภายใน 4 เดอนนบแตวนส #นปการเงน

4.10) จดสงสาเนารายงานการประเมนคา และรายงานการสอบทานการประเมนคาพรอมดวยสาเนาเอกสารหลกฐานท"เก"ยวของใหผดแลผลประโยชนโดยพลน และใหสานกงานภายใน 15 วนนบแตวนท"ไดรบรายงานการประเมนคา

4.11) จดสงเอกสารดงตอไปน #ใหผดแลผลประโยชนโดยพลน เม"อมการซ #อ เชา จาหนาย หรอโอนสทธการเชาอสงหารมทรพยของกองทนรวม

- โฉนดท"ดนหรอหนงสอรบรองการทาประโยชน และสญญาซ #อขายอสงหารมทรพย กรณซ #ออสงหารมทรพย

- สญญาซ #อขายอสงหารมทรพย กรณจาหนายอสงหารมทรพย

- สญญาเชาหรอสญญาโอนสทธการเชา กรณเชาหรอโอนสทธการเชาแลวแตกรณ

ในกรณท"เปนการซ #อหรอเชาอสงหารมทรพย บรษทจดการจะมหนงสอแจงการเขาครอบครองอสงหารมทรพยแกผดแลผลประโยชนภายใน 5 วนทาการ นบต #งแตวนท"เขาครอบครองอสงหารมทรพยดงกลาว

4.12) จดสงสาเนาสญญาแตงต #งบรษทประเมนคาทรพยสน สาเนาสญญาแตงต #งผ บรหารอสงหารมทรพย (ถาม) และสาเนาสญญาแตงต #งท"ปรกษา (ถาม) ใหผดแลผลประโยชนภายใน & วนทาการนบแตวนทาสญญาดงกลาว เวนแตในกรณเสนอขายหนวยลงทนคร #งแรกของกองทนซ"งมการแตงต #งบรษทประเมนคาทรพยสนกอน การแตงต #งผ ดแลผลประโยชนใหบรษทจดการสงสาเนาสญญาแตงต #ง บรษทประเมนคาทรพยสน ใหผดแลผลประโยชนภายใน 5 วนทาการนบแตวนแตงต #งผดแลผลประโยชน



4.13) รวบรวม ตดตาม ดาเนนการ ส"งใหผ มหนาท"ตาง ๆ ตามสญญาแตงต #ง อาท เชน ผบรหารอสงหารมทรพย ท"ปรกษา ผ คมงานกอสราง เปนตน จดเตรยม จดสง จดทารายงานตาง ๆ และ/หรอดาเนนการตาง ๆ ตามท"ระบไวในสญญาแตงต #ง และ/หรอ ตามท"คณะกรรมการลงทน และ/หรอผ ถอหนวยลงทน และ/หรอผ มอานาจตามกฎหมายรองขอ

4.14) จดสงหนงสอสรปขอมลท"เปนสาระสาคญ เก"ยวกบการซ #อ เชา จาหนาย หรอโอนสทธการเชาอสงหารมทรพยของกองทนรวมใหผ ถอหนวยลงทน และสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ภายใน 15 วนนบแตวนท"ซ #อ เชา จาหนาย หรอโอนสทธการเชา รวมท #งจดใหมขอมลท" เปนสาระสาคญดงกลาวไวในท"เปดเผย ณ บรษทจดการ และสานกงานใหญของผ ดแลผลประโยชน ภายใน 15 วนนบแตวนท"ซ #อ เชา จาหนาย หรอโอนสทธการเชา โดยหนงสอสรปขอมลจะมสาระสาคญตามประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต.กาหนด

ในกรณท"หนวยลงทนของกองทนรวมไดรบอนมตใหเปนหลกทรพยจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแลว บรษทจดการจะจดสงหนงสอสรปขอมลท"เปนสาระสาคญตามวรรคหน"งใหตลาดหลกทรพยแทนการจดสงใหผ ถอหนวยลงทน ภายในวนทาการถดจากวนท"ซ #อ เชา จาหน าย หรอโอนสทธ การเชาอสงหารมทรพยของกองทนรวม หรอภายในกาหนดเวลาอ"นตามท"ตลาดหลกทรพยกาหนด ท #งน # บรษทจดการจะยงคงจดสงหนงสอสรปขอมลดงกลาวใหกบสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

4.15) ดาเนนการขาย/จาหนาย/จาย/โอน ทรพยสนบางสวน หรอท #งหมดของกองทน ตามท"เหนสมควร

4.16) ปฏบตหนาท"อ"น ๆ ตามกฎหมายหลกทรพยกาหนดใหเปนหนาท"ของบรษทจดการ

เง"อนไขการเปล"ยนบรษทจดการ

กองทนรวมอาจเปล"ยนบรษทจดการได เม"อเกดกรณใดกรณหน"งดงตอไปน # และเม"อไดรบการอนมตเหนชอบจากสานกงาน ก.ล.ต.

1) เม"อผ ถอหนวยลงทนของกองทนรวมมมตของผ ถอหนวยลงทนซ"งถอหนวยลงทนรวมกนเกนก"งหน"งของจานวนหนวยลงทนท"จาหนายไดแลวท #งหมดใหเปล"ยนบรษทจดการ และมการแตงต #งบรษทจดการรายใหมข #นในเวลาใด ๆ ระหวางอายของกองทนรวมโดยบอกกลาวลวงหนาเปน ลายลกษณอกษรใหบรษทจดการทราบลวงหนาไมนอยกวา 90 วน โดยท"หากสาเหต การเปล"ยนบรษทจดการน #น มไดเกดจากความผดหรอการประกอบหนาท"บกพรองอยาง รายแรงอนเกดจากบรษทจดการโดยตรงแลว กองทนจะตองจายชดเชยคาธรรมเนยมการจดการไมเกน 10 ลานบาท ท #งน # หากเหตดงกลาวเกดหลงท"บรษท



จดการจะบรหารกองทนมาครบระยะเวลา 6 ปนบจากวนจดทะเบยนกองทรพยสนเปนกองทนรวม กองทนไมตองจายชดเชยคาธรรมเนยมการจดการใหกบบรษทจดการ

2) ในกรณท"มการเปล"ยนแปลงแกไขนโยบายในการจดการโครงการตามมตท"ประชมผ ถอหนวยลงทน หรอมการแกไขพระราชบญญตหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ประกาศคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. และหรอกฎหมายอ"น ๆ ท"เก"ยวของอนจะมผลใหบรษทจดการไมสามารถดาเนนการใหสอดคลองกบประกาศ คาส"ง ระเบยบ และ ขอบงคบดงกลาว ท #งน # เน"องจากการเปล"ยนแปลงดงกลาวมผลใหเปนการเพ"มภาระหนาท"แกบรษทจดการ และบรษทจดการไมประสงคจะรบหนาท"ตอไป บรษทจดการขอสงวนสทธในการไมรบหนาท"ในการจดการกองทนตอไป ท #งน # บรษทจดการจะตองแจงตอผ ถอหนวยลงทน ลวงหนาเปนลายลกษณอกษรวาไมประสงคท"จะรบหนาท"ตอไป โดยบรษทจดการจะเปนผ ดาเนนการหาบรษทจดการใหมท"มคณสมบตครบถวนตามกฎหมายหลกทรพยและไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.ใหกบท"ประชมผ ถอหนวยลงมต เพ"อคดเลอกบรษทจดการท"จะมาทาหนาท"จดการกองทนตามท"ระบไวในโครงการ แทนบรษทจดการเดม ภายใน 120 วนนบจากวนท"ไดรบแจงจากบรษทจดการ

3) ในกรณท"มการเปล"ยนแปลงนโยบาย วธการในการจดการ การดาเนนงานการบรหารจดการกองทน หรอมการเปล"ยนแปลงโครงสรางผ ถอหนวยลงทน หรอกรณอ"นใดอนจะมผลใหบรษทจดการไมประสงคท"จะปฏบตหนาท"ตอไป บรษทจดการขอสงวนสทธในการไมรบหนาท"ในการจดการกองทนตอไป ท #งน # บรษทจดการจะตองแจงตอผ ถอหนวยลงทนลวงหนาเปนลายลกษณอกษรวาไมประสงคท"จะรบหนาท"ตอไป (ลาออก) โดยบรษทจดการจะตองเปนผ ดาเนนการหาบรษทจดการใหมท"มคณสมบตครบถวนตามกฎหมายหลกทรพย และไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ใหกบท"ประชมผ ถอหนวยลงมตเพ"อคดเลอกบรษทจดการท"จะมาทาหนาท"จดการกองทนตามท"ระบไวในโครงการแทนบรษทจดการเดมภายใน 120 วนนบจากวนท"ไดรบแจงจากบรษทจดการ

4) ในกรณท"บรษทจดการถกเพกถอนใบอนญาตการประกอบธรกจหลกทรพยประเภทจดการกองทนรวม ซ"งมผลใหไมสามารถปฏบตหนาท"บรษทจดการไดตอไป

อยางไรกด บรษทจดการจะยงคงได รบคาธรรมเนยมการจดการตามอตราท"ระบไวในโครงการ จนถงวนสดทายของการปฏบตหนาท"บรษทจดการ

ในการเปล"ยนตวบรษทจดการ หากเปนกรณท"กฎหมายกาหนดใหตองไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กใหดาเนนการขอความเหนชอบดงกลาวกอน โดยบรษทจดการจะปฏบตหนาท"ตอไปจนกวาจะมการแตงต #งบรษทจดการรายใหม อยางไรกดหากเปนกรณท"บรษทจดการไดทาการ



บอกกลาวการลาออกจากการเปนบรษทจดการตามขอ 2) หรอ ขอ 3) ขางตนน #จนครบถวน แตกองทน และ/หรอผ ถอหนวยลงทน และ/หรอคณะกรรมการลงทนไมสามารถจดหาบรษทจดการกองทนรวมอ"นใดมารบหนาท"ไดภายใน 120 วนนบแตวนท"บรษทจดการไดทาการบอกกลาว บรษทจดการสงวนสทธท"จะเลกโครงการ โดยถอ วาการดาเนนการดงกลาวไดรบความเหนชอบจากผ ถอหนวยลงทนทกรายแลว

ผดแลผลประโยชน

ธนาคาร ซต #แบงก เอนเอ จากด

เลขท" 339 ถนนสขมวท อาคารอนเตอรเชนจ 21 แขวงคลองเตยเหนอ เขตวฒนา กรงเทพฯ 10500

โทร. 02-788-2000

สทธ หนาท และความรบผดชอบของผดแลผลประโยชน

ผดแลผลประโยชนมสทธ หนาท" และความรบผดชอบในโครงการดงตอไปน #

1) ไดรบคาตอบแทนจากการทาหนาท"เปนผ ดแลผลประโยชนตามอตราท"กาหนดไวในสญญาแตงต #งผดแลผลประโยชนท"ทาข #นกบบรษทจดการ

2) ดแลใหบรษทจดการปฏบตหนาท"ตามบทบญญตในมาตรา 125 และขอกาหนดอ"น ๆ ท"เก"ยวของแหง พระราชบญญตหลกทรพย และตลาดหลกทรพย พ.ศ. 2535 และขอกาหนดของโครงการจดการกองทนรวมท"ไดรบอนมต ตลอดจนขอผกพนท"ทาไวกบผ ถอหนวยลงทนโดยเครงครด หากบรษทจดการมได ปฏบตตามใหแจงบรษทจดการโดยทนท

ในกรณท"บรษทจดการกระทาการจนกอใหเกดความเสยหายแกกองทนรวม หรอไมปฏบตตามหนาท"ตามมาตรา 125 และขอกาหนดอ"น ๆ ท"เก"ยวของแหงพระราชบญญตหลกทรพย และตลาดหลกทรพย พ.ศ. 2535 ผดแลผลประโยชนจะทารายงานเก"ยวกบเร"องดงกลาวโดยละเอยด และสงใหสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ภายใน 5 วน นบต #งแตวนท"ผดแลผลประโยชนรหรอมเหตอนควรท"จะรถงเหตการณดงกลาว

3) ดาเนนการฟองรองบงคบคด ใหบรษทจดการปฏบตตามหนาท"ของตน หรอฟองรองเรยกคาสนไหมทดแทนความเสยหายจากบรษทจดการ ท #งน # เพ"อประโยชนของผ ถอหนวยท #งปวง หรอเม"อไดรบคาส"งจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

4) ดาเนนการตรวจตราอสงหารมทรพยของกองทนใหแลวเสรจตามกาหนดเวลาดงตอไปน # (ก) ภายใน 30 วน นบแตวนท"ไดรบแจงการเขาครอบครองอสงหารมทรพยจากบรษทจดการ



(ข) ทกหน"งป นบแตวนท"ผ ดแลผลประโยชนตรวจตราคร #งกอนแลวเสรจ ท #งน # คาใชจายท"เกดจากการตรวจสอบทรพยสนจะถอเปนคาใชจายของกองทน

5) บนทกสภาพอสงหารมทรพยท"ผดแลผลประโยชนไดตรวจตราใหถกตอง และครบถวนตามความเปนจรงใหแลวเสรจภายใน 30 วน นบแตวนท"เร"มดาเนนการตรวจตราสภาพอสงหารมทรพยน #น

6) แจงใหบรษ ทจดการทราบภายใน 5 วนทาการนบแตวนท" ผ ดแลผลประโยชนพบวาอสงหารมทรพยของกองทนรวมชารดบกพรองอยางเปนนยสาคญ

7) แจงใหบรษทจดการจดใหมการประเมนคาใหมโดยพลน เม"อผ ดแลผลประโยชนเห นวามเหตการณหรอการเปล"ยนแปลงใด ๆ เกดข #น อนมผลกระทบตอมลคาอสงหารมทรพยของกองทนรวมอยางมนยสาคญ

8) ตรวจสอบการซ #อ เชา จาหนาย หรอโอนสทธการเชาอสงหารมทรพยของกองทนใหเปนไปตามโครงการและหลกเกณฑท"คณะกรรมการ ก.ล.ต. กาหนด

9) จดทาบญชและรบรองความถกตองของทรพยสนของกองทนท"รบฝากไว รวมท #งจดทาบญชแสดงการรบจายทรพยสนของกองทน

10) รบรองวาการคานวณมลคาทรพยสน มลคาทรพยสนสทธ มลคาหนวยลงทนท"บรษทจดการไดคานวณไวแลวตามท"กาหนดไวในหวขอ “วธคานวณ กาหนดเวลาในการคานวณ และประกาศมลคาทรพยสนมลคาทรพยสนสทธ มลคาหนวยลงทน” ของโครงการจดการกองทน โดยผดแลผลประโยชนสามารถใชขอมลท"ไดรบจากบรษทจดการ ซ"งอาจเปนขอมลจากรายงานท"บรษทจดการจดทาและไดรบรองรายงานดงกลาวเอง หรอท"บรษทจดการไดรบจากผบรหารอสงหารมทรพยท"บรษทจดการวาจาง และผบรหารอสงหารมทรพยไดลงนามรบรองความถกตองของรายงานดงกลาว มาใชประกอบการคานวณมลคา ทรพยสนสทธได

11) ใหความเหนเก"ยวกบการดาเนนงานของกองทนในรายงานของกองทน

12) มสทธ หนาท" และความรบผดชอบอ"นตามท"กาหนดในสญญาแตงต #งผดแลผลประโยชน

13) ปฏบตหนาท"อ"นตามท"คณะกรรมการ ก.ล.ต. หรอสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกาหนดใหเปนหนาท"ของผดแลผลประโยชน

เง"อนไขการเปล"ยนผดแลผลประโยชน

บรษทจดการจะเปล"ยนตวผดแลผลประโยชนเม"อปรากฏเหตขอใดขอหน"งหรอหลายขอ ดงตอไปน # ท #งน #โดยไดรบความเหนชอบจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.



1) เม"อบรษทจดการหรอผดแลผลประโยชนฝายใดฝายหน"ง มความประสงคจะบอกเลกสญญาแตงต #งผดแลผลประโยชน โดยบอกกลาวใหอกฝายหน"งทราบลวงหนาเปนลายลกษณอกษรเปนเวลาไมนอยกวา 90 วน

2) ในกรณท"บรษทจดการหรอผดแลผลประโยชนไมปฏบตตามหนาท"และความรบผดชอบท"ไดตกลงไว ผดแลผลประโยชนหรอบรษทจดการอาจบอกเลกสญญาแตงต #งผดแลผลประโยชน โดยบอกกลาวใหอกฝายหน"งทราบลวงหนาเปนลายลกษณอกษรเปนเวลาไมนอยกวา 30 วน

3) ในกรณท"มการเปล"ยนแปลงเง"อนไขในโครงการจดการกองทน หรอมการแกไขเปล"ยนแปลงกฎหมายวาดวยหลกทรพยและตลาดหลกทรพย หรอประกาศของคณะกรรมการ ก.ล.ต. หรอประกาศของสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. หรอกฎหมายหรอกรณอ"นใด อนจะมผลเปนการเพ"มภาระหนาท"แกผดแลผลประโยชน และผ ดแลผลประโยชนไมประสงคจะรบหนาท"ดงกลาว ผ ดแลผลประโยชนมสทธบอกเลกสญญาจดต #งผดแลผลประโยชนได โดยบอกกลาวใหบรษทจดการทราบลวงหนาเปนลายลกษณอกษรเปนเวลาไมนอยกวา 90 วน

4) ในกรณท"ผ ถอหนวยลงทนมมตโดยเสยงขางมากซ"งคดตามจานวนหนวยลงทนรวมกนเกนก"งหน"งของจานวนหนวยลงทนท"ขายไดแลวท #งหมดของกองทนเรยกรองใหมการเปล"ยนแปลงผดแลผลประโยชน

5) ในกรณท"ผ ดแลผลประโยชนนาขอมลตาง ๆ ท"เก"ยวของกบการจดการกองทนหรอขอมลอ"นท"เก"ยวของกบกองทนไปเปดเผย หรอใชในทางท"กอหรออาจกอใหเกดความเสยหายตอกองทนหรอกอใหเกดประโยชนแกผดแลผลประโยชนเอง บรษทจดการสามารถบอกเลกสญญาจดต #งผ ดแลผลประโยชนได ท #งน # การบอกเลกสญญาจะตองบอกกลาวลวงหนาเปนลายลกษณอกษรไมนอยกวา 15 วน ความในขอน #ไมใหบงคบใชกบการเปดเผยขอมลตามกฎหมาย หรอคาส"งศาล เจาพนกงานบงคบคด หรอโดยคาส"งท"ชอบดวยกฎหมาย แมวากองทนอาจไดรบความเสยหายจากการเปดเผยขอมลดงกลาวกตาม

6) ในกรณท"ผดแลผลประโยชนมคณสมบตไมเปนไปตามประกาศสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.วาดวยคณสมบตของผ ดแลผลประโยชนของกองทนรวมในภายหลง บรษทจดการจะดาเนนการใหผ ดแลผลประโยชนแกไขคณสมบตใหถกตองภายในสบหาวน นบแตวนท"บรษทจดการทราบเหตดงกลาว และแจงการแกไขดงกลาวใหสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ทราบภายในสามวนทาการนบแตวนท"แกไขเสรจส #น

ในกรณท"ผ ดแลผลประโยชนมไดแกไขคณสมบตใหถกตองภายในกาหนดเวลาตามวรรคหน"ง บรษทจดการจะขออนญาตเปล"ยนตวผดแลผลประโยชนตอสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ภายในสบหาวนนบแตวนท"ครบกาหนดเวลาดงกลาว และเม"อไดรบอนญาตแลว บรษทจดการจะแตงต #งผ ดแลผลประโยชนรายใหมแทนโดยพลน



7) เม"อผดแลผลประโยชนเปนผ ลมละลายตามคาส"งศาล

8) ในกรณ ท" ม เหตใหตองเปล"ยนตวผ ดแลผลประโยชนของกองทน และตองแตงต #งผ ดแลผลประโยชนอ"นแทน ใหกระทาไดตอเม"อบรษทจดการไดรบอนญาตจากสานกงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. แลว

สถานท เกบรกษาทรพยสนของกองทนรวม

ธนาคารซต #แบงก เอน เอ สาขากรงเทพฯ

เลขท" 339 ถนนสขมวท อาคารอนเตอรเชนจ 21 แขวงคลองเตยเหนอ เขตวฒนา กรงเทพฯ 10500

โทรศพท 02-788-2000

หรอในกรณท"มการเปล"ยนแปลงผดแลผลประโยชนรายใหม บรษทจดการจะจดเกบทรพยสนและเอกสารสาคญของกองทนไวท"สานกงานของผดแลผลประโยชนของกองทนรวมรายใหม

อยางไรกตาม ในกรณทรพยสนท"ลงทนเปนอสงหารมทรพย บรษทจดการจะทาการเกบรกษาเอกสารสทธในอสงหารมทรพยท"กองทนลงทน ไดแก โฉนดท"ดน หรอหนงสอรบรองการทาประโยชน และสญญาซ #อขายอสงหารมทรพย สญญาเชา หรอสญญาโอนสทธการเชาอสงหารมทรพย หนงสอกรมธรรมประกนภยไวท"สานกงานของผดแลผลประโยชนของกองทนรวม ยกเวนในการเกบทรพยสนท"โดยสภาพไมสามารถเกบรกษาไวท"ผดแลผลประโยชนได

ผสอบบญช

นายสงา โชคนตสวสด! ผสอบบญชรบอนญาต เลขท" 11251

นางอโนทย ลกจวฒนะ ผสอบบญชรบอนญาต เลขท" 3442

นางอนทย ภมสรกล ผสอบบญชรบอนญาต เลขท" 3873

บรษท ไพรซวอเตอรเฮาสคเปอร เอบเอเอส จากด

เลขท" 179/74-80 อาคารบางกอกซต #ทาวเวอร ช #น 15 ถนนสาทรใต แขวงทงมหาเมฆ เขตสาทร กรงเทพฯ โทรศพท 0-2344-1000 และ 0-2824-5000

โทรสาร 0-2286-5050



นายทะเบยนหนวยลงทน


เลขท" 44 อาคารซไอเอมบ ไทย ช #น 16 ถนนหลงสวน แขวงลมพน เขตปทมวน กรงเทพฯ 10330

โทร. 02-686-9500

ประวตการถกลงโทษและการเปรยบเทยบปรบ

เม"อวนท" 19 กมภาพนธ 2556 สานกงานคณะกรรมการกากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ไดมหนงสอ ท" กลต.ฝค.298/2556 เร"อง การเปรยบเทยบกรณปฏบตไมชอบดวยกฎหมาย แจงวาบรษทจดการ มการดาเนนการท"เขาขายเปนการปฎบตไมชอบดวยมาตรา 117 และมาตรา 125 (1) แหงพระราชบญญตหลกทรพยและตลาดหลกทรพย พ.ศ. 2535 โดยสรปดงน #

1. ระหวางวนท" 27 กมภาพนธ 2555 ถงวนท" 17 กรกฎาคม 2555 บรษทจดการ มไดปฏบตใหเปนไปตามหลกเกณฑ เง"อนไข และวธการท"คณะกรรมการกากบตลาดทนประกาศกาหนด กลาวคอ มไดจดใหมระบบงานการจดการลงทนท"มการกากบดแลการปฏบตงานท"เหมาะสม เพ"อใหการจดการลงทนเปนไปดวยความรอบคอบ ระมดระวง โดยคานงถงและรกษาผลประโยชนสงสดใหแกลกคา โดยมไดตรวจสอบและสอบทานอสงหารมทรพยกอนการลงทน (Due Diligence)

2. ระหวางวนท" 17 พฤษภาคม 2555 ถงวนท" 27 กมภาพนธ 2556 บรษทจดการในฐานะบรษทท"รบจดการกองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ! เมอรเคยว สมย (กองทนรวมเมอรเคยว) มไดจดการกองทนใหเปนไปตามหลกเกณฑ เง"อนไข และวธการท"คณะกรรมการกากบตลาดทนประกาศกาหนด และมไดจดการกองทนรวมใหเปนไปตามโครงการท"ไดรบอนมตจากสานกงาน กลาวคอ มไดควบคมดแลใหผค #าประกนรายไดปฏบตตามสญญาค #าประกนรายไดตามเง"อนไขของโครงการ

3. ระหวางวนท" 27 กมภาพนธ 2555 ถงวนท" 25 ธนวาคม 2555 บรษทจดการ มไดปฏบตใหเปนไปตามหลกเกณฑ เง"อนไข และวธการท"คณะกรรมการกากบตลาดทนประกาศกาหนด กลาวคอ (1)

มไดควบคมและตรวจสอบการเบกจายเงนของกองทนรวมอสงหา รมทรพย (2) มไดตรวจตราสภาพอสงหารมทรพยท"กองทนรวมลงทนทก ๆ หน"งป โดยจดทาทะเบยนรายการทรพยสนท"กองทนรวมอสงหารมทรพยเขาไปลงทนใหถกตองและครบถวนตามความเปนจรง (3) มไดจดทาสญญาค #าประกน



รายไดและมไดตดตามควบคมดแลใหผ ค #าประกนรายไดปฏบตตามสญญาค #าประกนรายได (4) มไดเปดเผยขอมลในโครงการจดการกองทนและหนงสอช #ชวนใหถกตอง

โดยบรษทจดการไดยนยอมรบการเปรยบเทยบตามท"คณะกรรมการเปรยบเทยบพจารณาตามการประชมเปรยบเทยบคร #งท" 1/2556 วนท"ประชมเปรยบเทยบ 27 กมภาพนธ 2556 คาส"งเปรยบเทยบท" 12/2556



การกากบดแลกจการ

บรษทจดการปฏบตตามกฎหมายหลกทรพย ประกาศ กฎเกณฑ กฎ คาส"ง หรอหนงสอเวยนตามท"ไดแกไขหรอออกโดย ก.ล.ต. คณะกรรมการกากบตลาดทน สานกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพย อยางเครงครด และมการจดต #งคณะกรรมการการลงทนในอสงหารมทรพย เพ"อพจารณาในรายละเอ ยดท"เก"ยวของกบการลงทน และมผดแลผลประโยชนคอยสอบทานการทางานของบรษทจดการอกดวย

โดยทางบรษทจดการ ไดกาหนดใหมนโยบายการกากบดแลทางดานตาง ๆ เชน การจดทารายงานความขดแยงทางผลประโยชน นโยบายในการปฏบตงานดานธรกจจดการลงทน จรรยาบรรณในการประกอบธรกจจดการลงทน เปนตน

ความรบผดชอบตอสงคม

บรษทจดการปฏบตตามกฎหมายหลกทรพย ประกาศ กฎเกณฑ กฎ คาส"ง หรอหนงสอเวยนตามท"ไดแกไขหรอออกโดย ก.ล.ต. คณะกรรมการกากบตลาดทน สานกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพย อยางเครงครด

การควบคมภายในและการบรหารจดการความเส#ยง

บรษทจดการปฏบตตามกฎหมายหลกทรพย ประกาศ กฎเกณฑ กฎ คาส"ง หรอหนงสอเวยนตามท"ไดแกไขหรอออกโดย ก.ล.ต. คณะกรรมการกากบตลาดทน สานกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพย อยางเครงครด นอกเหนอจากคณะกรรมการการลงทนในอสงหารมทรพย บรษทจดการไดกาหนดใหมฝายกากบดแลและฝายบรหารความเส"ยง ท"สายการรายงานและกากบดแลท"แยกออกจากคณะกรรมการการลงทนในอสงหารมทรพย แตข #นตรงตอคณะกรรมการบรษท และของกลมบรษท ซไอเอมบ



การปองกนความขดแยงทางผลประโยชน

รายการระหวางกน

รายช!อบคคลท!เก!ยวของท!มการทาธรกรรมกบกองทนรวม

ไมมบคคลท"เก"ยวของท"มการทาธรกรรมกบกองทนรวม

หมายเหต : ผ ลงทนสามารถตรวจสอบการทาธรกรรมกบบคคลท"เก"ยวของกบกองทนรวมไดท" บรษทจดการโดยตรง หรอท" website ของบรษทจดการ (www.cimb-principal.com) และสานกงาน ก.ล.ต.(www.sec.or.th)

รายงานการรบผลประโยชนตอบแทน เน!องจากการท!กองทนใชบรการบคคลอ!น (Soft Commission)

ไมมการรบผลประโยชนตอบแทนจากการใชบรการบคคลอ"น

คานายหนาท งหมดจากการท!บรษทส!งซ อขายหลกทรพยฯ

ไมมการรบคานายหนาจากการท"บรษทส"งซ #อขายหลกทรพยฯ

แนวทางในการใชสทธออกเสยงและการดาเนนการใชสทธออกเสยง

ผลงทนสามารถตรวจดแนวทางในการใชสทธออกเสยงและการดาเนนการใชสทธออกเสยงในการประชมผ ถอห นของบรษทตาง ๆ ในรอบปปฏทน ไดจาก web site ของบรษทจดการ (www.cimb-

principal.com)



สวนท# 3

ฐานะทางการเงนและผลการดาเนนการ



ขอมลทางการเงนท#สาคญ

สรปมลคาทรพยสนสทธ และมลคาหนวยลงทนกองทนรวม ณ วนท! 31 ธนวาคม 2561

มลคาสนทรพยสทธ 501,314,245 บาท

จานวนหนวย 60,300,000 หนวย

มลคาตอหนวยลงทน 8.3136 บาท

ขอมลเก!ยวกบการกยมเงนของกองทนรวม ณ วนท! 31 ธนวาคม 2561

มลคาตามราคาตลาด (บาท)*1

% NAV

หลกทรพยหรอทรพยสนในประเทศ

เงนลงทนในอสงหารมทรพย

ท"ดน คลงสนคา และอ"นๆ 478,000,000 95.35

เงนฝากธนาคาร 23,289,184 4.65

อ#น ๆ

สนทรพยอ"น 14,726,638 2.94

หน #สนอ"น (14,701,577) (2.94)

มลคาทรพยสนสทธ 501,314,245 100.00

หมายเหต : *1 มลคาตามราคาตลาดท"รวมดอกเบ #ยคางรบแลว



รายงานสรปจานวนเงนลงทนในตราสารแหงหน เงนฝากหรอตราสารก!งหน ก!งทน ของกองทนรวม

กลมของตราสาร

มลคาตาม

ราคาตลาด

(บาท)*

%

NAV

(ก) ตราสารภาครฐไทยและตราสารภาครฐตางประเทศ

- ตราสารภาครฐไทย - ไมม - - ไมม - - ตราสารภาครฐตางประเทศ - ไมม - - ไมม - (ข) ตราสารท"ธนาคารท"มกฎหมายเฉพาะจดต #งข #น ธนาคารพาณชย หรอบรษทเงนทน

เปนผออก ผส"งจาย ผ รบรอง ผ รบอาวล ผสลกหลง หรอ ผ ค #าประกน 23,289,184 4.65

(ค) ตราสารท"มอนดบความนาเช"อถออยในอนดบท"สามารถลงทนได (investment grade) - ไมม - - ไมม - (ง) ตราสารท"มอนดบความนาเช"อถออยในอนดบต"ากวาอนดบท"สามารถลงทนได

(investment grade) หรอตราสารท"ไมไดรบการจดอนดบความนาเช"อถอ 478,000,000 95.35

หมายเหต :* มลคาตามราคาตลาดท"รวมดอกเบ #ยคางรบแลว

รายละเอยดตวตราสารและอนดบความนาเช!อถอของตราสารทกตวใน Port

ประเภท ผออก

ผ ค #า/ ผ รบรอง/ ผสลกหลง

วนครบกาหนด

อนดบ

ความ

นาเช"อถอ

จานวนเงนตน/

มลคาหนาต'ว

มลคาตาม

ราคาตลาด *1

1 เงนลงทนในอสงหารมทรพย

หจก. มนตรการชาง

บจก. มนตรสตดโอ - - N/A 592,092,335 478,000,000

2 เงนฝากธนาคาร

ธนาคารซต #แบงก เอน.เอ. - - N/A 23,282,315 23,289,184

หมายเหต : *1 มลคาตามราคาตลาดท"รวมดอกเบ #ยคางรบแลว



คาใชจายท!บรษทจดการเรยกเกบจากกองทนรวม

สาหรบระยะเวลาต งแตวนท! 1 มกราคม 2561 ถงวนท! 31 ธนวาคม 2561

คาใชจายท#เรยกเกบจากกองทน * จานวนเงน รอยละของ

(Fund's Direct Expenses) หนวย : พนบาท มลคาทรพยสนสทธ

คาธรรมเนยมจดการกองทน 3,594.75 0.626

คาธรรมเนยมผดแลผลประโยชน 718.95 0.125

คาธรรมเนยมนายทะเบยน 599.13 0.104

คาธรรมเนยมท"ปรกษา - -

คาท"ปรกษาทางกฏหมาย 839.41 0.146

คาโฆษณา ประชาสมพนธและสงเสรมการขาย

- ในชวงเสนอขายหนวยลงทนคร #งแรก

- ภายหลงเสนอขายหนวยลงทนคร #งแรก 24.10 0.004

ภาษโรงเรอน 2,663.68 0.464

คาสอบบญช 633.50 0.110

คาธรรมเนยมจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยฯ - รายป 104.20 0.018

คาประเมนทรพย 254.71 0.044

คาเบ #ยประกนภย 370.86 0.065

คาจดประชมผ ถอหนวย 172.16 0.030

คาวารสารส"งพมพ 26.34 0.005

คาใชจายอ"นๆ 18.31 0.003

รวมคาใชจายท "งหมด ** 10,020.10 1.744

หมายเหต * คาธรรมเนยมและคาใชจายตาง ๆ จะบวกดวยภาษมลคาเพ"ม ภาษธรกจเฉพาะหรอภาษอ"นใดในทานองเดยวกน (ถาม)

** ไมรวมคานายหนาซ #อขายหลกทรพยและคาธรรมเนยมตาง ๆ ท"เกดข #นจากการซ #อขายหลกทรพย


กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ 101 มนตร สโตรเรจ

เอกสารแนบ 1

รายงานของผสอบบญชรบอนญาต งบการเงนท!ไดรบการตรวจสอบโดยผสอบบญช

•

•

•

•

•

11251

5, 7 478,000,000 555,000,000

8 23,282,315 28,181,990

12 - 1,569,893

12 14,447,712 11,784,033

235,637 268,152

50,158 4,565

516,015,822 596,808,633

12 773,845 2,727,383

13,927,732 15,086,445

14,701,577 17,813,828

501,314,245 578,994,805

:

9

(60,300,000 575,865,000 575,865,000

9 (74,550,755) 3,129,805

501,314,245 578,994,805

8.3136 9.6019

( ) 60,300,000 60,300,000

6

( 7)

1) 79 39

2)

586,000,000 586,000,000

3) 6,092,335 -

592,092,335 586,000,000 478,000,000 555,000,000 100 100

7

12 30,794,990 32,000,000

13,380 110,721

30,808,370 32,110,721

11,12 3,594,752 3,671,413

11 718,950 735,886

11,12 599,125 611,902

475,064 522,632

1,472,906 558,639

2,663,678 1,482,321

495,620 183,846

10,020,095 7,766,639

20,788,275 24,344,082

7 (83,092,335) (6,000,000)

(83,092,335) (6,000,000)

(62,304,060) 18,344,082

8

20,788,275 24,344,082

7 (83,092,335) (6,000,000)

(62,304,060) 18,344,082

9 - (12,060,000)

10 (15,376,500) (11,155,500)

(77,680,560) (4,871,418)

578,994,805 583,866,223

501,314,245 578,994,805

9

(62,304,060) 18,344,082

- (100,886)

(13,380) (9,835)

7 83,092,335 6,000,000

1,569,893 430,107

) (2,663,679) (1,697,844)

32,515 20,281

) (43,291) -

(1,953,538) 1,136,055

(1,158,713) (3,379,293)

16,558,082 20,742,667

11,078 13,458

7 (6,092,335) -

- (21,899,114)

- 22,000,000

10,476,825 20,857,011

9 - (12,060,000)

10 (15,376,500) (11,155,500)

(15,376,500) (23,215,500)

(4,899,675) (2,358,489)

28,181,990 30,540,479

23,282,315 28,181,990

10

101

. . 2561 . . 2560 . . 2559 . . 2558 . . 2557 . . 2556

9.6019 9.6826 9.9450 10.3723 10.4792 10.6046

( )

0.3447 0.4038 0.4277 0.6014 0.6445 0.6111

(1.3780) (0.0995) (0.2501) (0.3287) (0.0514) (0.0365)

( ) (1.0333) 0.3043 0.1776 0.2727 0.5931 0.5746

- (0.2000) (0.2500) - - -

(0.2550) (0.1850) (0.1900) (0.7000) (0.7000) (0.7000)

8.3136 9.6019 9.6826 9.9450 10.3723 10.4792

) (10.8437) 3.1468 1.7742 2.6513 5.6969 5.4597

501,314,245 578,994,805 583,866,223 599,687,915 625,450,596 631,900,148

1.7439 1.3331 1.2465 1.3407 1.4607 1.7619

5.3620 5.5083 5.5187 7.1869 7.6514 7.5683

- 7.5300 - - - -

574,566,658 582,946,591 603,680,781 620,357,388 627,717,859 634,611,179

11

12

1

2543

106 “

13

5

14

2.2.2

15

15

18 ( 2560)

1)

2)

3)

4)

5)

15

2.2.2

15

-

-

- :

-

-

16

2.2

40 ( 2561)

40

2.2.2.3

32

7

9

17

2.2

2.2.2

2.2.2.3

101

105

106

107

32

7

18

2.2

2.2.2.3

9

-

-

-

-

19

2.2

2.2.2.3

15

simplified approach)

-

20

2.3

2

2.5

21

2.7

3

1

1

2

2

3

22

3

2561 2560

3 3

478,000,000 555,000,000

478,000,000 555,000,000

1)

2)

0.10

23

5

6

7

2561 2560

555,000,000 561,000,000

6,092,335 -

(83,092,335) (6,000,000)

478,000,000 555,000,000

24

7

1)

39 13

4976

(Income Approach)

10

3 13

20

25

7

3

2561

17.12

0.50 (16.87)

0.50 17.31

0.50 (15.76)

0.50 (6.16)

0.50 5.72

26

- 23,282,315 20,665,430 0.05 0.05

- 7,516,560

23,282,315 28,181,990

9

60,300,000

60,300,000 575,865,000 60,300,000 587,925,000

- - - (12,060,000)

60,300,000 575,865,000 60,300,000 575,865,000

60,300,000 575,865,000 60,300,000 587,925,000

- - - (12,060,000)

60,300,000 575,865,000 60,300,000 575,865,000

2

27

(

2561 2560

3,129,805 (4,058,778)

20,788,275 24,344,083

(83,092,335) (6,000,000)

10) (15,376,500) (11,155,500)

(74,550,755) 3,129,805

10

1 0.110 6.63

2 2561 0.145 8.74

15.38

1 2560 0.185 11.16

11.16

28

11

12

29

12

30,794,990 32,000,000

3,594,752 3,671,413

599,125 611,902

30

12

2561 2560

- 1,569,893

14,447,712 11,784,033

-

273,545 1,887,945

45,591 314,658

13

13.1

31

13

13.1

14


กองทนรวมอสงหารมทรพยแบบมกรรมสทธ 101 มนตร สโตรเรจ

เอกสารแนบ 2

ความเหนของผดแลผลประโยชนเก!ยวกบการดาเนนงานของกองทนรวม ในรอบระยะเวลาหน!งปท!ผานมา

Documents

รายงานประจำปี กองทุนรวมอสังหาริมทรัพย์ สมุยบุรี ประจำปี 2558 Site/th_MONTRI...รายงานประจําปี