Prevenirea și detectarea fraudelor în raportarea financiară din perspectiva auditorilor

Prevenirea și detectarea fraudelor în raportarea financiară din perspectiva auditorilor

Absolvent:David Petru-Cătălin

Academia de Studii Economice din BucureștiFacultatea de Contabilitate și Informatică de Gestiune

Coordonator științific:Conf. Univ. Dr. Dobroțeanu

Camelia

București2012

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloase: detectare şi prevenireIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloaseIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

Motive pentru care am ales tratarea subiectului fraudei în raportarea financiară

Interesul pentru piețele financiare

Semne de întrebare ridicate de prezența unor factori de risc semnificativi la companiile românești listate pe BVB

Viitoarea carieră în audit financiar

4

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloase: detectare şi prevenireIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

Definirea conceptului de “fraudă în raportarea financiară”

”Comiterea deliberat a unor acte care au scopul de a induce în eroare utilizatorii situațiilor financiare. Actele pot consta în prezentarea eronată sau în omiterea unor elemente de materialitate din cadrul situațiilor financiare ale entității economice.”

(ACFE)

”Un act intenționat și nesăbuit caracterizat prin fapt sau omisiune care conduce la întocmirea unor situații financiare ce induc în eroare utilizatorii informației contabile.”

(COSO)6

Gradul cunoașterii în domeniu

Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission (COSO)

Sarbanes-Oxley Act of 2002 European Anti-fraud Office Association of Certified Fraud Examiners (ACFE) Standardele asociațiilor profesionale: IIA 1210.A2 ISA 240 SAS No.99

7

Apariția fraudei în cadrul organizațiilor

OPORTUNITATE JUSTIFICARE

TRIUNGHIUL FRAUDEIControale

ineficiente

Guvernanţă defectuoasă

PRESIUNE

Abuz de autoritate

Previziuni nerealiste

Indeplinirea condiţiilor de

creditare

Condiţii tranzitorii

Valoare neglijabilă

Concurenţa procedează la

fel 8

Propagarea fraudei în interiorul organizațiilorNiv. 1 Niv. 2 Niv. 3 Niv. 4 Niv. 5

Frauda în raportare financiară

Frauda este prevenită

Frauda nu este

prevenită

Frauda este detectată și se fac corecturi

Frauda nu este detectată la acest nivel

Opinie favorabilă

Situații financiare cu erori materiale

Situații financiare relevante

Utilizatorii iau decizii bine

fundamentate

La un moment dat fie utilizatorii fie

reglementatorii se vor sesiza

CI şi Audit Intern

Audit Extern

Audit Extern

Utilizatori Utilizatori

Reglementatori

Mecanisme de prevenire

9

Consecințele fraudelor în raportarea financiară

• Reputația, prestigiul şi statutul companiei au de suferit• Persoanele vinovate răspund în fața legii

• Percepția asupra integrității şi obiectivității auditorilor devine negativă

• Investitorii vor îndura pierderi semnificative în portofolii

• Finanțarea pe piețele de capital se îngreunează din cauza credibilității diminuate față de emitenți

• Creşterea economică globală are se diminuează

10

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloase: detectare şi prevenireIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

Clasificarea factorilor de risc

1.Deficiențe de guvernanță corporativă

2.Natura activității companiei şi poziția sa pe piață

3.Presiuni exercitate asupra managementului

12

1.Deficiențe de guvernanță corporativă

Lipsa implementării şi promovării unor standarde de etică şi de conduită profesională

Întocmirea unui plan de remunerare ce leagă în mod excesiv bonusurile managementului de performanțele pe termen scurt

Existența unor antecedente de încălcare a regulamentelor care au fost muşamalizate

Implicarea managementului în constituirea comitetelor de audit,nominalizare,remunerare

13

2.Natura activității companiei și poziția sa pe piață

Activarea într-o industrie complexă care presupune multe estimări pentru realizarea situațiilor financiare

Deținerea unei poziții de piață dominante care permite dictarea termenilor şi condițiilor tranzacțiilor cu clienții şi furnizorii

Existența unor segmente operaționale în jurisdicții cu un mediu de afaceri netransparent şi slab regulat

Dificultatea identificării situației financiare reale a companiei din cauza existenței unor vehicule de finanțare neincluse în bilanț 14

3. Presiuni exercitate asupra managementului

Raportarea unor rezultate inferioare celor ale competitorilor

Întocmirea unor bugete optimiste la începutul exercițiului financiar pentru a mulțumi investitorii şi creditorii

Desfăşurarea unei oferte publice inițiale sau a unei majorări de capital, ceea ce presupune întocmirea unor previziuni în prospectul de emisiune

Dependența dintre averea conducerii şi valoarea de piață a companiei

15

Materializarea factorilor de risc

Denaturarea situațiilor financiare prin diferite tehnici

Nedetectarea riscurilor asociate raportării financiare frauduloase

Ivirea oportunității de comitere a

fraudelor

Venituri timpurii Tranzacții de tip barter

Leasing operațional

Venituri nemonetare

Capitalizări de cheltuieli 16

Detectarea denaturărilor situațiilor financiare

Alcătuirea unui index reprezentând raportul dintre fluxul de trezorerie operațional şi profit

Compararea structurii situațiilor financiare cu media sectorului de activitate

Chestionarea managementului pentru justificarea informațiilor din notele contabile

Obținerea de confirmări din mai multe surse în cazul unor tranzacții neobişnuite

Retratarea situațiilor financiare şi punctarea unor aspecte ce ar putea creşte riscul de apariție a fraudelor 17

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloase: detectare şi prevenireIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

Al doilea jucător de pe piața telecomunicațiilor din Statele Unite

Creștere a companiei determinată în principal de achiziții ale unor companii similare: peste 70 de achiziții

Necesitatea finanțării continue datorate concurenței și nevoilor de expansiune din industria telecom: 41 de mld. USD datorii în 2002 la 107 mld. USD active totale

Ocupantă a primului din punct de vedere al plângerilor depuse de clienți pentru nerespectarea obligațiilor contractuale

Aspecte de luat în considerare privind operațiunile companiei

19

Influență notabilă a CEO-ului în fața consiliului de administrație

Remunerarea mangementului strâns legată de valoarea de piață a companiei

Limitarea auditului intern la misiuni de audit operațional și statutar; comunicare limitată între auditul intern și cel extern

Cultură organizațională bazată pe o puternică delimitare a ierarhiilor

Aspecte de luat în considerare privind guvernanța corporativă

20

Tehnici de denaturare a situațiilor financiare descoperite în acest caz

Cauza Efect

Capitalizări frauduloase ale costurilor aferente serviciilor prestate

Costurile perioadei diminuate, EBITDA inflatat indirect

Cheltuieli cu amortizarea pe parcursul a mai multor exerciții financiare

Fluxul de trezorerie operațional crescut

Inversarea unor elemente nemonetare de cheltuieli înregistrate anterior

EBITDA inflatat direct O rată a costurilor la venituri

diminuată

TOTAL: 7,3 mld USD

TOTAL: 2 mld USD

21

Efectele fraudei asupra situațiilor financiare

22

Efectele fraudei asupra situațiilor financiare

23

Rolul auditorilor în cazul WorldComAuditul intern: A condus la descoperirea fraudei după ce a observat semnele unor capitalizări înregistrate necorespunzătorA dat dovadă de integritate deşi a fost supus la presiuni ale conducerii, ducându-şi misiunea până la final

Auditul extern:A aprobat politicile contabile folosite de companie deşi acestea nu reflectau realitatea economicăA refuzat în mod repetat să răspundă anumitor cerințe informaționale ale auditorilor interniS-a bazat în mod exlusiv pe proceduri analitice în detrimentul testelor de detalii şi a raționamentului profesional 24

Consecințele fraudei WorldCom

Retrogradarea rating-ului de credit

Insolvența și reorganizarea

Vânzarea companiei către Verizon

25

CuprinsI. Introducere în temăII. Despre conceptul “frauda în raportarea

financiară”III. Factori de risc asociați raportării financiare

frauduloase: detectare şi prevenireIV. Studiu de caz: Frauda WorldComV. Concluzii şi întrebări

Concluzii

Guvernanța corporativă este un factor deosebit de important de luat în considerare de către auditorii

financiari

Auditarea situațiilor financiare trebuie făcută în mod continuu, nu numai anual

Raționamentul profesional și bunul simț pot da rezultate mai bune decât metodele statistice de detectare a

denaturărilor

27

Vă mulțumesc pentru atenție!

28