Upload
suomen-pankki
View
81
Download
1
Embed Size (px)
Citation preview
Julkinen
Suomen Pankki
Rahoitusmarkkinoiden digitalisaatio ja liiketoimintamallien muutosNäkemykset ovat esittäjän omia eivätkä välttämättä edusta Suomen Pankin virallista kantaa.
18.2.2017
Otso Manninen
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 2Julkinen
Johdanto
Digitalisaatio toimii katalyyttinä rahoitusmarkkinoiden voimakkaalle muutokselle.
Toistaiseksi ns. Fintech-toimijoiden merkitys rahoitusmarkkinoiden muutoksessa (rahassa mitaten) on mitätön verrattuna olemassa olevien finanssitoimijoiden omiin muutoksiin.
Perusoletus tulevaisuuden skenaarioissa on, että muutos pienentää rahoitusalan toimijoiden liikevaihtoa ja tulosta. Tähän reagoiminen vaatii liiketoimintamallien täydellistä uudistamista.
8.2.2017
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 3Julkinen
Digitaalinen murros pankkitoiminnassa
8.2.2017
Lähde: CBInsights, 2016
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 4Julkinen
Skenaario: uuden ajan pankki
Globaali, auki 24/7/365, taseeton, konttoriton ja (lähes) henkilöstötön.
Mobiili käyttöliittymä, välttämättömät järjestelmät pilvessä ja kaikki mahdollinen ”ulkoistettu” muille toimijoille.
Keskeistä on datan analysoiminen ja jalostaminen. Tuotto pienten siivujen ottamisesta rahavirroista ja/tai
datan myymisestä. Voi olla kokonaan perinteisen finanssisektorin
ulkopuolelta.
8.2.2017
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 5Julkinen
IoT tuo muutoksen vakuutustoimintaan
8.2.2017
Lähde: IBM, 2016
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 6Julkinen
Skenaario: kaikkitietävä vakuutusyhtiö
Sensorien määrä kasvaa eksponentiaalisesti (IoT, wearables, jne.) ja ne keräävät dataa niin ihmisistä, esineistä ja kiinteistöistä kuin erilaisista järjestelmistä.
Eri lähteiden tuottaman informaation pohjalta voidaan kehittyneillä algoritmeilla luoda malleja erilaisille alttiuksille.
Näitä hyödyntämällä voidaan luoda vakuutuksia, jotka ovat puhtaasti yksittäiselle vakuutuksen kohteelle räätälöityjä, niin ajallisesti, kattavuudelta kuin hinnoittelultaankin.
Koska esineet pystyvät tekemään maksuja itsenäisesti, tarkoittaa se sitä, että koko vakuutusprosessi automatisoituu.
8.2.2017
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 7Julkinen
Lohkoketju muuttaa kaiken, aikanaan…
8.2.2017
Lähde: World FinTech Report 2017. Capgemini, LinkedIn & Efma, 2016
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 8Julkinen
Skenaario: välikädetön finanssisektori
Lohkoketjujen päälle rakennettu reaaliaikainen ja automatisoitu rahoitusmarkkina.
Sopimukset ovat älysopimuksia, jotka toteuttavat itsensä automaattisesti ennalta sovittujen ehtojen puitteissa.
Tarve kolmansille osapuolille katoaa, sillä ”koodi on laki”.
Ne toimijat, joiden liiketoimintamalli perustuu luotettavana osapuolena olemiseen, katoavat. Muut joutuvat miettimään oman roolinsa arvoketjussa uudestaan.
8.2.2017
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandAleksi Grym 9Julkinen
Kryptovaluutat vs. muun tyyppinen keskuspankkiraha
9.9.2016
Keskuspankkiraha
fyysinen sähköinen
(keskus)pankkitili (RTGS)kryptovaluutta
• Anonyymi• Ei-vaihdettavissa• Virtuaalinen• DLT-pohjainen
• Vaihdettavissa• Virtuaalinen
• Anonyymi• haltijakohtainen
Suomen Pankki – Finlands Bank – Bank of FinlandOtso Manninen 10Julkinen
Skenaario: tulevaisuuden keskuspankki
Keskuspankki on laskenut liikkeelle elektronisen valuutan ja ylläpitää jokaisen kansalaisen perustilejä omissa järjestelmissään, muut palvelutarjoajat toimivat rajapintana kansalaisiin ja yrityksiin.
Korkojen alaraja ei rajoita keskuspankin rahapolitiikkaa, toisaalta rahan määrää voidaan täsmällisemmin hallita ja helikopterirahoitus suoraan kansalaisille on helppo toteuttaa.
Rahoitusmarkkinoiden läpinäkyvyys helpottaa toimijoiden valvontaa, vaikeuksiin joutuneet toimijat voidaan ajaa alas, ja rahapolitiikkaa ja rahoitusvakautta tukeva makrovakauspolitiikka on yksinkertaisempaa toteuttaa.
8.2.2017