BMV/MBMV
Bürgschaftsbank Mecklenburg VorpommernMittelständische Beteiligungsgesellschaft
„Wir fördern den Mittelstand“
BMV/MBMV
Fördermöglichkeiten für den Mittelstand
durch Ausfallbürgschaften und Beteiligungen
in Mecklenburg-Vorpommern
Vortrag
„Unternehmerstammtisch der Hochschule Wismar“
Wismar
06.05.2004Johann Lankenau
BMV/MBMV
Agenda
- Finanzierung im Mittelstand (KMU)
- Beispiele aus der Finanzierungspraxis
- Fördermöglichkeiten der BMV / MBMV
BMV/MBMV
Umfeld für Unternehmensfinanzierungen
- Schwache Innenfinanzierung
- Schwierige Fremdfinanzierung
- Konjunkturelle Situation
- Rentabilitätssorgen
- Spezifische Branchenprobleme
- Strukturschwäche in Mecklenburg-Vorpommern
BMV/MBMV
Finanzierungenim Fokus von Unternehmen und Banken
Damoklesschwert über der Mittelstandsfinanzierung?
- Rating
- Basel II Politik
Medien
BMV/MBMV
Wandelder Märkte von Unternehmen und Banken
- Informationstechnologien
Auswirkungen auf Verhalten Kapital- und Kreditgeber
- EU-Erweiterung
- Internationalisierung
BMV/MBMV
Gläubigerverhaltenunterliegt einer drastischen Veränderung
- Renditeorientierung
- weiter wachsende Ausfälle
- Kundenvernetzung / Technologie
- Wettbewerb (auch international)
- Ertragsschwäche
BMV/MBMV
Strukturender Unternehmensfinanzierungen bewirken
hohe Anfälligkeit
- geringe Eigenkapitalbasis
- starke Fremdkapitalorientierung
- Belastungen aus EKH-Krediten
Innenfinanzierung!
BMV/MBMV
Finanzierung über Haftkapital
Finanzierung über
Ausfallbürgschaft
Unternehmenssicherung aus einer Hand
durch typisch stille Einlagen bei Unternehmen der
gewerblichen Wirtschaft in Mecklenburg-Vorpommern
gegenüber Kreditinstituten,Leasinggesellschaften,
Bausparkassen undVersicherungsunternehmen
BMVBürgschaftsbank M-V GmbH
MBMVMittelständische Beteiligungs-
gesellschaft M-V mbH
BMV/MBMV
gegründet: 03. Dezember 1990
Gesellschafter: KreditinstituteUnternehmen der VersicherungswirtschaftHandwerkskammernIndustrie- und Handelskammern
Stammkapital: EUR 8,1 Mio.
BMV Bürgschaftsbank Mecklenburg-Vorpommern GmbH
BMV/MBMV
Zielsetzung B M V
Keine Finanzierung darf an fehlenden Sicherheiten scheitern!
• Ersatz für fehlende oder nicht ausreichende Sicherheiten
• Betriebsgerechte Gründungs- bzw. Unternehmensfinanzierung Ausreichende mittel- oder langfristige Investitionsfinanzierung Ausreichender Rahmen für die Betriebsmittelfinanzierung
• Finanzielle Abdeckung in der Anlaufphase, Hilfe bei Auf- tragsfinanzierungen, Vermeidung teurer Überziehungen
• Ausreichender Avalkreditrahmen für Anzahlungs-, Erfüllungs- oder Gewährleistungsbürgschaften
BMV/MBMV
gegründet: 23. März 1993
Gesellschafter: KreditinstituteUnternehmen der VersicherungswirtschaftHandwerkskammernIndustrie- und Handelskammern
Stammkapital: EUR 5,113 Mio.
MBMV Mittelständische Beteiligungsgesellschaft Mecklenburg-Vorpommern mbH
BMV/MBMV
Zielsetzungen MBMV
Kein Erfolg versprechendes Vorhaben sollte aufgrundfehlenden Eigenkapitals nicht zur Umsetzung gelangen!
• Ersatz für fehlendes oder nicht ausreichend vorhandenes Eigenkapital
• bonitätsstärkende Unternehmensfinanzierung
• Vermeidung früher Überschuldungen durch Finanzierung von Einmalkosten (Gründung, Kooperation, F&E, Markteinführung)
• optimale Gesamtfinanzierung der Unternehmen durch vertrauensvolle Partnerschaft zu den Banken
BMV/MBMV
Voraussetzungen für Engagement BMV/MBMV
• betriebswirtschaftlich sinnvolles Vorhaben
• realistische Zukunftschancen
• unternehmerische Qualifikation/ überzeugendes Management
• angemessene, echte Eigenbeteiligung an den Finanzierungskosten
BMV/MBMV
Wann kann die BMV/MBMV nicht helfen?
• bei Umschuldungen Ablösung bereits eingeräumter Darlehen/Kredite durch die Hausbank, keine Nachfinanzierung (Ausnahme: Betriebsgerechte Finanzierung)
• bei Betriebsmittelbedarf keine Beteiligung
• bei Verlustfinanzierung Betriebliche Rentabilität muss gegeben sein
• bei bilanzieller Überschuldung Beseitigung durch Testat WP / Stb.
• bei Sanierungen Sanierung muss abgeschlossen sein
• bei Sanktionen durch die EU-Leitlinien für staatliche Beihilfen u. a. sektorale Ausschüsse/Unternehmen in Schwierigkeiten
BMV/MBMV
Unsere Beteiligung kann helfen bei:
• baulichen Investitionen
• Investitionen in den Maschinenpark
• Innovationen
• Rationalisierungen
• Ablösungen im Zusammenhang mit Gesellschafterveränderungen • Management-Buy-Out, Management-Buy-In
• Kooperationen
BMV/MBMV
Die stille Beteiligungsform der MBMV
ist mittelstandsfreundlich, denn
- sie erwirbt keine Gesellschaftsanteile
- erhält damit keine Stimmrechte
- und ist von der Mitwirkung bei der Geschäftsführung ausgeschlossen
Fazit: Der Unternehmer bleibt „Herr im eigenen Haus“.
BMV/MBMV
Partnerschaftliche Verpflichtungen bei Beteiligungen
• Veränderung des Kreises der Gesellschafter oder Teilhaber
• Änderungen in der Geschäftsführung
• wesentliche Änderungen des Geschäftszweiges
• wesentliche Beteiligung an anderen Unternehmen
• Abschluss von Verträgen, die über den üblichen Geschäftsbetrieb hinausgehen
Wir erwarten bei folgenden unternehmerischen Maßnahmen die Einholung unserer Zustimmung:
BMV/MBMV
Die Konditionen Beteiligungskapital für mittelständische Unternehmen
Festentgelt: 8 – 9 % p. a. *)Gewinnabhängiges Entgelt: 2 % p. a.
Innovationsbeteiligungsprogramme
Bearbeitungsgebühr: 0,5 % des vorgesehenen Beteiligungsbetrages bei Antrag- Stellung und bei positiver Entscheidung weitere 0,5 % + 1 % Gebühr bei Auszahlung für den Sonderhaftungsfonds
Festentgelt: 9,25 –10,25 % p. a. für Markteinführungsvorhaben *) 9,5 – 10,5 % p. a. für FuE-Vorhaben *)
Gewinnabhängiges Entgelt: ab dem 3. Jahr 1,25 % p. a. für Markteinführungsvorhaben ab dem 5. Jahr 1,25 % p. a. für FuE-Vorhaben
Sowie einmalig
Beteiligung KooperationsvorhabenFestentgelt: 8,5 – 9,5 % p. a. *)Gewinnabhängiges Entgelt: 2 % p. a.
*) bonitäts- und risikoabhängig
BMV/MBMV
Der Weg zur Ausfallbürgschaft der BMV:
Antragstellung über Hausbank
Bürgschaft ohne Bank (BoB) bis ca. 125 T € direkt bei BMV
Die Konditionen
Bearbeitungsgebühr: 1,5 % (einmalig) aus der genehmigten / beantragten Bürgschaft
Bürgschaftsprovision: 1 % (p.a.) lfd. Bürgschaftsprovision aus dem valutierenden Bürgschaftsbetrag
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 1: Vorhaben: Finanzierung einer Ersatzinvestition
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
13 Betriebsausstattung/ 50 Beteiligung Geschäftseinrichtung 48 Eigenmittel-Kapitalerhöhung
37 Fuhrpark 50 48 Betriebsmittel
98 Gesamtvorhaben 98 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 2:
Vorhaben: Finanzierung einer Erweiterungsinvestition im Medienbereich in spezielle Technik
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR) 80 Kamera- und Schnitttechnik 80 Beteiligung 80 20 Kredit - Eigenobligo - 20 Betriebsmittel 100 Gesamtvorhaben 100 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 3:
Vorhaben: Finanzierung einer nachträglichen Grundstücksinvestition für ein Unternehmen, welches 3 Autohäuser betreibt
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR) 150 Grundstücksinvestitionen 100 Beteiligung 25 Kredit - Eigenobligo Hausbank - 25 Eigenmittel 150 Gesamtvorhaben 150 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 4:
Vorhaben: Finanzierung eines Kooperationsvorhabens
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR) 14 Betriebsausstattung 125 Beteiligung 131 Personalkosten/ 75 Hausbank Qualitätsmanagement (Kapital für Arbeit) 108 Anlaufkosten 53 Eigenmittel Produktionserweiterung 253 Gesamtvorhaben 253 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 5:
Vorhaben: Finanzierung eines Firmenkaufs im Handwerksbereich
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
250 Grund und Boden 150 Beteiligung 100 Betriebsausstattung/ 265 Kredite - Eigenobligo Hausbank -
Geschäftseinrichtung 35 Eigenmittel 25 Warenlager
375 75 Betriebsmittel/Aval
450 Gesamtvorhaben 450 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 6: Vorhaben: Finanzierung einer Warenlageraufstockung
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
250 Warenlager 250 Beteiligung 200 Avale 200 Avalkreditlinie -
Versicherungen - 450 Gesamtvorhaben 450 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 7: Vorhaben: Finanzierung eines Markteinführungsvorhabens im Co-
Investment mit einer anderen Beteiligungsgesellschaft Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
60 Betriebsausstattung/ 250 Beteiligung Geschäftseinrichtung 250 Beteiligung Genius-VC
80 sonst. Anlagevermögen 120 Entwicklungskosten 190 Kosten des lfd.
Geschäftsbetriebes
50 Warenlager 500 Gesamtvorhaben 500 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 8:
Vorhaben: Finanzierung einer Warenlageraufstockung bei einem Anlagenbauer
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
250 Warenlager 250 Beteiligung 500 Avale 500 Avalkreditlinie -
Versicherungen - 750 Gesamtvorhaben 750 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Finanzierungsbeispiel 9:
Vorhaben: Mitfinanzierung des Aufbaus einer neuen Betriebsstätte
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR) 52 Grund und Boden 160 Beteiligung 892 bauliche Investitionen 379 Kredit - Eigenobligo Hausbank - 64 Außenanlagen 480 EKH Darlehen 185 Betriebsausstattung/ 274 Zuschüsse/Zulagen Geschäftseinrichtung 1.193 100 Betriebsmittel 1.293 Gesamtvorhaben 1.293 Gesamtfinanzierung
BMV/MBMV
Vorhaben : Stärkung der Eigenkapitalbasis zur Mitfinanzierung der Existenzfestigungsinvestitionen inkl. Mietkauf
Investitionsplan (TEUR) Finanzierungsplan (TEUR)
130 Kauf Grundstück 420 Beteiligung 699 Bauliche Investitionen 280 Maschinenfinanzierung 354 Brennofen 760 Kredite Hausbank –verbürgt - 712 Betriebs-/Geschäftsausstattung 860 Zuschüsse/Zulagen 275 Warenlager/Beschichtungspulver 150 Eigenmittel
2.170 300
Betriebsmittel
2.470 Gesamtvorhaben 2.470 Gesamtfinanzierung
Finanzierungsbeispiel: 10
BMV/MBMV
BMV/MBMV eine starke Kombination Finanzierung über Haftkapital Typisch stille Beteiligung, max. EUR 1 Mio Erhöhung der Eigenkapitalquote im Unternehmen Sicherung der Beteiligung über Ausfallgarantie der Bürgschaftsbank Schonung der Liquidität Schaffung von Betriebsvermögen und damit freie Sicherheiten
Finanzierung über Ausfallbürgschaft
Besicherung der Kredite der Hausbank zu 80 Prozent, max. EUR 1,25 Mio. Kreditvolumen Reduzierung des Risikos für die Hausbank Langfristige Sicherung der Betriebsmittel- und Avalversorgung durch Verbürgung bis zu 15 Jahren Betriebsvermögen aus Beteiligungsfinan- zierung kann zur Absicherung herangezogen werden
BMV/MBMV
Bürgschaft Stille Beteiligung
BMV MBMV
Besseres Ratingergebnis
Wettbewerbsvorteilhinsichtlich des Preises
Einfluss von Bürgschaft und stiller Beteiligung im Ratingprozess der Banken auf das Unternehmen
BMV/MBMV
Fazit
- Die stillen Beteiligungen erhöhen die Bonität des Unternehmens, so dass durch sie im Einzelfall erst eine Kreditwürdigkeit erreicht wird.
- Mit Hilfe der Bürgschaften und der Beteiligungen kann die Liquidität der Unternehmen gestärkt werden.
- Gesellschafterauszahlungen und Unternehmensnachfolge- regelungen mit einer Eigenkapitalfinanzierung der MBMV erhöht die vorhandene Bonität des Unternehmens.
BMV/MBMV
BMV/MBMV WiMi / LFI Berater Unternehmen
VertrauensvolleBeratung
NachhaltigeFinanzierung
Gestärktes Unternehmen
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