Relanzar la inversión en Castilla La Mancha Juncker/3... · Relanzar la inversión en Castilla – La Mancha 12 Despliegue de fibra de banda ancha de alta velocidad en las zonas

21 Abril 2016

Relanzar la inversión en

Castilla – La Mancha El Plan de Inversiones para Europa

César Cantalapiedra, Socio-Consejero Delegado Afi, Consultores de las Administraciones Públicas

Relanzar la inversión en Castilla – La Mancha

19.69218.354

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

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0

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0

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1

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2

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3

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4

201

5

2

La crisis ha erosionado la convergencia con la UE…

Fuente: Afi, INE

PIB per cápita de Castilla-La Mancha

(euros), 2000-2015

PIB per cápita de Castilla-La Mancha (índice

base 100=media española y media UE-28),

2000-2015

Fuente: Afi, INE, Eurostat

81,178,8

75,9

63,9

50

55

60

65

70

75

80

85

200

0

200

1

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3

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6

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0

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1

201

2

201

3

201

4

201

5

ESP=100 UE-28=100


3

… y restringido el acceso a la financiación bancaria, de la

que son dependientes las pymes

Fuente: CECAM, Afi, CEPYME

Canales de las pymes para obtener la

financiación y compensar las

consecuencias de la morosidad, 2T15

Evolución de los tipos de interés de las

nuevas operaciones de crédito bancario a

pymes en los principales países europeos

(%)

Fuente: CECAM, Afi, BCE

46,9%

34,2%

10,6%

4,4%

2,3%0,8%

0,7%

0,0%

Canales para obtener financiación y compensar las consecuencias de la morosidad, Junio 2015

Fondos propios

Financiación bancaria

Financiación del Instituto deCrédito Oficial (ICO)

Programa de Pago aProveedores

Otros

Préstamos de entidades nobancarias (shadow banking)

Aval de una Sociedad deGarantía Recíproca

Titulizar derechos de cobro enmercados alternativos (MARF)

0,00

1,00

2,00

3,00

4,00

5,00

6,00

7,00

8,00

9,00

ma

r.-0

0

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1

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2

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3

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06

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1

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3

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r.-1

4

nov.-

14

jul.-1

5

Alemania España Francia Italia Área Euro


4

El Fondo Europeo de Inversiones Estratégicas (FEIE)

puede relanzar la inversión y el progreso económico…

Impulso de la inversión en proyectos

estratégicos y el acceso a la financiación

a través del FEIE dentro del BEI/FEI

Cooperación con los bancos nacionales

de fomento y el BEI.

Portal Europeo de Proyectos de

Inversión

Centro Europeo de Asesoramiento

para la Inversión: asistencia

técnica

Previsibilidad y calidad de la normativa

Eliminación de obstáculos normativos no financieros en sectores

clave del mercado único

Reformas estructurales a escala nacional

Movilizar la financiación

para la inversión

Mejorar el marco de inversión

Hacer que la financiación llegue a la

economía real


5

… gracias a la movilización de los recursos

financieros que pretende reunir…

3 Años 315.000 mil. € de inversión

Infraestructuras y

proyectos de inversión: Pymes

FEIE: 21.000 mill. €

Garantía del

presupuesto de

la UE: 16.000

mil. €

Banco Europeo

de Inversiones:

5.000 mil. €

240.000 mill. € 75.000 mill. €

3X5=15 Efecto multiplicador

1:15 (explicación):

Según estimaciones de la

CE y del BEI por cada

euro de riesgo asumido

por el FEIE en cada

proyecto, 3 euros podrían

ser proporcionados en

forma de deuda

subordinada creando un

colchón de protección.

Este colchón permitiría

atraer inversión privada

en los tramos senior de

cada proyecto de forma

que cada euro de deuda

subordinada catalice 5

euros en inversión total

(1 subordinado, 4 senior)

3x

5x


6

… si las regiones europeas y su tejido empresarial

cuentan con proyectos subvencionables

• Investigación, desarrollo e innovación.

• Energía (ref. prioridades de la Unión de la Energía).

• Infraestructura de transportes.

• Tecnologías de la información y la comunicación.

• Medio ambiente y eficiencia de los recursos.

• Capital humano, cultura y sanidad.

• Apoyo a las pymes y empresas de mediana

capitalización.

1. Sectores subvencionables 2. Beneficiarios

• Entidades o empresas (incluyendo vehículos) de

cualquier tamaño, prioritariamente de menos de 3.000

empleados:

• Para proyectos de más de 25 millones €

financiación directa a través del FEIE

• Proyectos de menos de 25 millones € a través de

intermediarios financieros

• Entidades públicas (excepto los propios Estados) con

participación privada.

• Entidades financieras que proporcionen financiación

intermediada a pymes.

• Fondos y otros vehículos de inversión colectiva.

• Plataformas de inversión diseñadas específicamente.

Relanzar la inversión en Castilla – La Mancha 7

¿Qué proyectos podrían impulsarse en Castilla-La

Mancha?

Digitalización

empresarial

Eficiencia y

optimizar costes

1 Internacionaliza-

ción e I+D+i

Aumento

facturación

2 Infraestructuras

público-privadas

Atracción de

FBKF, eficiencia

energética,

capital humano

3


1 Digitalización empresarial

Eficiencia y optimizar costes


3,2%2,7%

2,1% 2,2%

5,6%5,2%

5,4% 5,4%

0,0%

1,0%

2,0%

3,0%

4,0%

5,0%

6,0%

2010 2011 2012 2013

CLM ESP

3,9%

3,1%

1,3% 1,2%

8,9%

7,8% 7,6% 7,7%

0%

1%

2%

3%

4%

5%

6%

7%

8%

9%

10%

2010 2011 2012 2013

CLM ESP

9

Diagnóstico: baja rentabilidad financiera y económica

Fuente: CECAM, Afi, SABI

Rentabilidad de los RR.PP. o ROE,

2010-2013

Rentabilidad del activo o ROA,

2010-2013



10

Acción 1: aumentar el grado de digitalización empresarial

Fuente: CECAM, Afi, INE

Comparativa CLM-ESP variables del indicador

sintético de digitalización, 2014-2015

0

10

20

30

40

50

60

70

80

Información web sobre cadenasde suministro

Personalización de la web

Cloud computing -almacenamiento ficheros

Envío de facturas electrónicas

Redes sociales - desarrollo deproductos atendiendo a clienes

Recepción de facturaselectrónicas

Declaración electrónica deimpuestos

Firma digital

Acceso remoto de los empleados

Formación en TIC

Cloud computing - proveedoresde servicios

Redes Sociales - contenidomultimedia

Penetración pc con acceso ainternet

ESP CLM


11

Acción 2: aumentar la cobertura de banda ancha,

especialmente, en las áreas rurales

Fuente: Jacques Delors Institute

Cobertura de la banda ancha (tecnología NGA) en las

áreas rurales de los países europeos, 2014

Fuente: Jacques Delors Institute

Inversión prevista en Fondos

Estructurales (% PIB) e índice de carencia

de conectividad por países europeos, 2014


Despliegue de fibra de banda ancha de

alta velocidad en las zonas rurales y

remotas

Despliegue de fibra de banda ancha de

alta velocidad en las zonas rurales y

remotas

¿Qué puede hacer el FEIE?

Productos ofrecidos por el FEIE

Deuda senior a largo plazo.

Préstamos subordinados.

Capital.

Otros inversores

pueden sumarse a

financiar otra parte de

la inversión.

Digitalización de procesos

productivos (fabricación avanzada, 5G,

computación en la nube, internet de las

cosas, tecnologías de datos,

ciberseguridad, etc.), para contribuir a

mejorar la competitividad de las

empresas

Digitalización de procesos

productivos (fabricación avanzada, 5G,

computación en la nube, internet de las

cosas, tecnologías de datos,

ciberseguridad, etc.), para contribuir a

mejorar la competitividad de las

empresas

Algunos ejemplos de proyectos susceptibles de financiación FEIE

FR IT

Ideas: Desarrolladas en:

La Comisión Europea ha

anunciado que movilizará

unas inversiones públicas

y privadas superiores a

50.000 millones de

euros en apoyo de la

digitalización de la

industria.


2 Recapitalización,

internacionalización e I+D+i

aumento facturación


14

Diagnóstico: predominio de empresas de reducido

tamaño Densidad empresarial por CC.AA.

(empresas por cada 1.000 habitantes), 2015


0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

MA

D

CA

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BA

L

RIO

GA

L

CV

A

PV

A

ES

P

NA

V

AR

A

CY

L

AS

T

CN

T

CA

N

MU

R

CLM

EX

T

AN

D


Tejido empresarial por estrato de

asalariados (% sobre total), 2000-2015

95,8%

96,5% 96,6% 96,6%96,9% 96,8%

96,3%

3,5%

3,1% 3,1% 3,1%2,8%

2,6%3,3%

0,55%0,33% 0,29% 0,29% 0,28%

0,45% 0,37%0,16% 0,06% 0,06% 0,05% 0,04% 0,14% 0,06%

España CLM Albacete Ciudad Real Cuenca Guadalajara Toledo

Menos de 10 De 10 a 50 De 50 a 200 Más de 200


15

Diagnóstico: alto apalancamiento y baja proporción

de RR.PP.


Estructura de balance de las empresas (% total), 2013

Castilla-La Mancha España

Activo corriente;

54,4%

Activo no corriente;

45,6%

Activo

FFPP; 36,7%

Pasivo a largo plazo; 19,6%

Deuda financiera corriente;

13,6%

Deuda comercial corriente;

30,1%

Pasivo

Activo corriente; 52,2%

Activo no

corriente; 47,8%

Activo

FFPP; 45,6%

Pasivo a largo plazo;

17,8%

Deuda financiera corriente;

9,9%

Deuda comercial corriente;

26,7%

Pasivo


16

Diagnóstico: dificultad de generación de ingresos

recurrentes y de cobertura de la deuda


Cobertura del endeudamiento (veces),

2010-2013

EBITDA (variación interanual), 2009-2013


4,7

5,35,7 5,7

3,1 3,1 3,0 2,8

0,0

1,0

2,0

3,0

4,0

5,0

6,0

2010 2011 2012 2013

CLM ESP

-16%

-14%

-12%

-10%

-8%

-6%

-4%

-2%

0%

2%

2010 2011 2012 2013

CLM ESP


17

Acción 1: apoyar la ampliación y diversificación de

mercados Tasa de apertura comercio internacional

(exportaciones e importaciones de mercancías

sobre PIB)

Fuente: CECAM, Afi, ICEX, INE

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

20

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01

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20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

CLM ESP

Empresas exportadoras regulares (% sobre

total de empresas)

Fuente: CECAM, Afi, ICEX

0,0%

0,2%

0,4%

0,6%

0,8%

1,0%

1,2%

1,4%

1,6%

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014

CLM ESP


18

Acción 2: impulso del gasto en I+D+i (público + privado) Rol que desempeñan las regiones europeas

en materia de innovación, 2014

Fuente: Innovation Union Scoreboard 2014 Fuente: Innovation Union Scoreboard 2014

Análisis comparado de Castilla-La

Mancha respecto a las regiones europeas

líderes en innovación (indicadores

normalizados), 2014

0

0,2

0,4

0,6

0,8

1

PYMES que innovan enproductos y procesos

Solicitud de patentes a la EPO(Oficina Europea de Patentes)

PYMES que han internalizado elgasto en innovación

PYMES que innovan enmarketing y organización

PYMES innovadoras quecolaboran con otras empresas en

act. de innovación

Gasto empresarial en I+D

Ocupados en sectores intensivosen conocimiento y tecnología

Gasto público en I+D

Gasto empresarial en innovación

Población con educaciónsuperior

CLM Regiones europeas líderes en innovación




Otros inversores

pueden sumarse a


la inversión.


La Comisión Europea ha

anunciado que invertirá

500 millones de euros

en esta red panaeuropea.

Ideas: Referencias: Préstamos para un proyecto de I+D+i.

Micro-créditos a pymes.

Capital en una start-up.

Venture capital.

Desarrollo de centros de innovación

digital o de excelencia en tecnología,

donde las empresas obtengan

asesoramiento y pongan a prueba las

innovaciones digitales que se generan en

los mismos.

Desarrollo de centros de innovación

digital o de excelencia en tecnología,

donde las empresas obtengan

asesoramiento y pongan a prueba las

innovaciones digitales que se generan en

los mismos.

El Plan estratégico de la

PYME de CLM 2016-

2020 incluye entre sus

acciones la creación de

un único sistema de

innovación regional, en

el que participe el tejido

productivo.


3 Infraestructuras público-privadas

Atraer Inversiones, eficiencia

energética, capital humano…


21

Diagnóstico: baja inversión directa extranjera Peso de la inversión directa extranjera y

del VAB de Castilla-La Mancha en el total

nacional (%)

Fuente: CECAM, Afi, Datainvex

Distribución regional de la IED por inversión

en planta y bienes de equipo (% del total),

2013

Fuente: CECAM, Afi, Datainvex

0,0%

0,5%

1,0%

1,5%

2,0%

2,5%

3,0%

3,5%

4,0%

20

00

20

02

20

04

20

06

20

08

20

10

20

12

20

14

IED VAB


22

Diagnóstico: baja proporción de población que ha

completado educación superior


Población total con alto nivel de

formación (% sobre total), 2T15

Empresas que detectaron necesidades

formativas por CC.AA. (% total empresas), 2013

Fuente: CECAM, Afi, MEYSS

25%

30%

35%

40%

45%

2015

CLM

ESP

21,8

23,9

24,5

25,9

26,4

26,7

26,8

27,7

27,9

28,1

28,6

29,1

29,4

29,5

29,6

29,7

31,1

37,2

10 15 20 25 30 35 40

CLM

AND

CAN

BAL

EXT

ARA

CNT

MUR

CVA

ESP

RIO

GAL

CYL

AST

CAT

MAD

NAV

PVA


23

Acción 1: modernización de las infraestructuras

público-privadas

Fuente: CECAM, Afi, MEYSS

Afiliados a la Seguridad Social por municipio

de Castilla-La Mancha (personas), 2015

Detalle de la ubicación geográfica del

suelo industrial disponible en Castilla-La

Mancha, 2015

Fuente: JCCM


24

Acción 2: mejora de infraestructuras educativas,

adecuar formación a oferta de empleo


Tasa de paro Productividad laboral a precios constantes en

Castilla-La Mancha VAB, 2014 (Índice 100)


0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

sep-0

0

sep-0

1

sep-0

2

sep-0

3

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4

sep-0

5

sep-0

6

sep-0

7

sep-0

8

sep-0

9

sep-1

0

sep-1

1

sep-1

2

sep-1

3

sep-1

4

sep-1

5

CLM ESP


Desarrolladas en:

25

Modernización de los accesos a centros

logísticos y polígonos industriales

Modernización de los accesos a centros

logísticos y polígonos industriales



Deuda senior a largo plazo.

Préstamos subordinados.

Capital.

Otros inversores

pueden sumarse a


la inversión.

Planificación de centros educativos

público-privados, en los que participe

el tejido productivo

Planificación de centros educativos

público-privados, en los que participe

el tejido productivo


FR IT

Ideas:

Modernización del sector industrial para

hacerlo más eficiente

energéticamente, más seguro y

respetuoso con el medio ambiente

Modernización del sector industrial para

hacerlo más eficiente

energéticamente, más seguro y

respetuoso con el medio ambiente

El Plan estratégico de la PYME de

CLM 2016-2020 incluye entre sus

acciones la reindustrialización

de áreas maduras y el el fomento

de las prácticas y la formación

en las empresas.

RU

Diseño y construcción de parques

eólicos y otras fuentes de energía

renovable

Diseño y construcción de parques

eólicos y otras fuentes de energía

renovable

RU SU BE

FR IT HO


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