Rakentaminen välttää tänä vuonna pahimman skenaarion ...€¦ · Oma perustajaurakointi Vuokra-asunnot (neuvottelu-urakka, ml. välimalli)-25 %-19 %-120 -100 -80 -60 -40 -20

Rakennusteollisuus RT

Rakentaminen välttää tänä vuonna pahimman skenaarion

Talous toipuu toisen korona-aallon pelossa Betoniteollisuuden eKesäkokous

Pääekonomisti Jouni Vihmo 28.8.2020


28.8.2020Rakennusteollisuus RT 2

Maailmantalous

Maailmantalous toipuu toisen korona-aallon pelossa Talouden ennusteet eivät sisällä toista aaltoa

Lähde: IHS Markit

10

15

20

25

30

35

40

45

50

55

60

2019 2020

Ostopäällikköindeksi

Kiina Yhdysvallat Euroalue

60

80

100

120

140

160

180

200

1.1.2014 1.1.2015 1.1.2016 1.1.2017 1.1.2018 1.1.2019 1.1.2020

Pörssit indeksi 1.1.2014=100

S&P 500 Nikkei FTSE DAX


Maailmantalous

Maailman taloudet ja kauppa supistuvat voimakkaastiNykyiset talouden ennusteet eivät sisällä toista aaltoa

-20

-15

-10

-5

0

5

10

15

20BKT:n vuosimuutos (%)

Euroalue Yhdysvallat Japani Kiina

70

80

90

100

110

120

130

140

Maailmankaupan määrä (indeksi)


Suhdannenäkymät

Suomen talouden toipuminen alkanut palveluistaTeollisuuden ja rakentamisen näkymät edelleen alamaissa

Lähde: EK

-100

-80

-60

-40

-20

0

20

40

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Suhdannnäkymät (indeksi)

Teollisuus Rakentaminen Palvelut


Kuluttajien luottamus

Kuluttajien usko talouteen palautui kesällä Luottamus edelleen haurasta – takapakkia elokuussa toisen aallon pelossa

70

75

80

85

90

95

100

105

110

115

120

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Suomen reaalinenBKT (3kk lka)

Luottamusindikaattori (yritykset+kuluttajat, t-3)

BKT Saldoluku

Lähde: Tilastokeskus


Suomen talous

Suomen bkt putosi toisella kvartaalilla muuta Eurooppaa ja ennakoitua vähemmän Bkt putoaa tänä vuonna -4 % mikäli talous ei toivu loppuvuonna yhtään


80

85

90

95

100

105

110

115

120

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Indeksi 2010=100

Tuotannon suhdannekuvaaja (kausitasoitettu) Alkuperäinen indeksisarja

-1,1 % Q1/2020

-4,9 % Q2/2020

(ennakko)

BKT Q2/2020, q/q (%)

Suomi -3,2 %

Tanska -7,4 %

Hollanti -8,5 %

Ruotsi -8,6 %

Yhdysvallat -9,5 %

Saksa -10,1 %

EU -12,1 %

Italia -12,4 %

Ranska -13,8 %

Espanja -18,5 %

Iso-Britannia -20,4 %


Kuluttajien luottamus

Asunnon ostoaikomukset ja peruskorjausaikomukset edelleen hyvällä tasolla

0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Osuus kuluttajista (%)

Asunnon ostoaikomus Vuosikeskiarvo


0

5

10

15

20

25

30

00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Osuus kuluttajista (%)

Asunnon peruskorjausaikomus Vuosikeskiarvo


Asuntojen hinnat ja vuokrat

Koronakriisi ei ole näkynyt asuntojen hinnoissa eikä vuokrissaHintojen alueellinen eriytyminen jatkui asuntokaupan piristyessä kesällä

100

150

200

250

300

350

400

450

88/07/18 89/08/19 90/09/20 91/10/21 92/11/22 93/12/23 94/13/24 95/14/25 96/15/26 97/16/27

1988- 2007- 2018-

Osake-asuntojen hintojen kehitys vuosista 1988, 2007 ja 2018 alkaen (indeksi 1983=100)

90-luvun lama 1990-1993

Finanssikriisi 2008-2009

Koronakriisi 2020-



Rakentaminen Euroopassa

Suomi hoiti asiansa hyvinTyömaiden pysäytyksistä Euroopan pahimmilla korona-alueilla kovat menetykset

2 2

-1

-2 -2

-4 -4

-5

-7

-8

-9-10

-8

-6

-4

-2

0

2

4

Työmaat aukiRakentamisen tuotannon vuosimuutos 2020 (%)

-2

-8 -8

-11

-15

-18

-33

-38-40

-35

-30

-25

-20

-15

-10

-5

0

Työmaita kiinniRakentamisen tuotannon vuosimuutos 2020 (%)

Lähde: Euroconstruct


Rakentamisen aktiviteetti

Alkuvuoden aktiviteetti tasolla – luvat jyrkässä laskussa Työmaat kesällä täydessä vauhdissa – luvat ennakoivat laskua

Lähde: Tilastokeskus, EK

25

30

35

40

45

50

55

60

19

96

19

97

19

98

19

99

20

00

20

01

20

02

20

03

20

04

20

05

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

20

19

20

20

Kuutiota (miljoonaa)

Luvat Aloitetukset Valmistuneet

15000

20000

25000

30000

35000

40000

45000

50000

55000

19

96

19

97

19

98

19

99

20

00

20

01

20

02

20

03

20

04

20

05

20

06

20

07

20

08

20

09

20

10

20

11

20

12

20

13

20

14

20

15

20

16

20

17

20

18

20

19

20

20

Asuntoa (kpl)

Luvat Aloitukset Valmistuneet


Rakentamisen lupakehitys

Luvat laskussa kaikissa rakentamisen lajeissaLuvat ennakoivat varmuudella rakentamisen hidastumista


0

2

4

6

8

10

12

14

16

18

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Rakennusluvat, miljoonaa kuutiota

Asuinrakennukset

Teollisuus- ja varastorakennukset

Liike- ja toimistorakennukset

Julkiset palvelurakennukset

Maatalousrakennukset

0

500

1000

1500

2000

2500

3000

3500

4000

4500

5000

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12

Kuukausi

Kerrostalojen aloitukset vuosina 2015-2020 (kpl)

2015 2016 2017 2018 2019 2020

RT:n asuntotuotantokysely

Vapaarahoitteiselle asuntotuotannolle ennakoidaan edelleen

pudotusta – alkuvuosi tilastoissa vahvaa

28.8.2020

Lähde: RT:n asuntotuotantokysely toukokuu Lähde: Tilastokeskus, rakennus- ja asuntotuotanto


56426935

7956

104339577

69057852

8877

60936795

8810

3515

3543

4563

35704536

64296038

7314

5959

6377

6262

0

2 000

4 000

6 000

8 000

10 000

12 000

14 000

16 000

18 000

2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020Arvio

syyskuu2019

2020Arvio

tammikuu2020

2020Arvio

toukokuu2020

2020Arvioelokuu2020

2021Arvioelokuu2020

Asuntoa (kpl)

Oma perustajaurakointi Vuokra-asunnot (neuvottelu-urakka, ml. välimalli)

-25 %-19 %

-120 -100 -80 -60 -40 -20 0 20 40 60

Rakentaminen

TEVA-teollisuus

Teknologiateollisuus

Matkailu- ja ravintolapalvelut

Liikenne

Metsäteollisuus

Rakennustuoteteollisuus

Kauppa

Elintarviketeollisuus

Painaminen

Kemianteollisuus

Muut palvelut

Tieto- ja viestintäpalvelut

Rahoitus- ja vakuutus

Kiinteistöala

Saldoluku

Näkymät Suhdannetilanne nyt


Rakentamisen suhdanne

Rakentamisessa ja teollisuudessa pahin vielä edessäRakentaminen näkymien suhteen pahnan pohjimmaisena – heikoin skenaario vältetään

Lähde: EK

1.1.2011

1.4.2011

1.7.2011

1.10.2011

1.1.2012

1.4.2012

1.7.2012

1.10.2012

1.1.2013

1.4.2013

1.7.2013

1.10.2013

1.1.2014

1.4.2014

1.7.2014

1.10.2014

1.1.2015

1.4.2015 1.7.2015

1.10.2015

1.1.2016

1.4.2016

1.7.2016

1.10.2016 1.1.20171.4.2017

1.7.2017

1.10.2017

1.1.2018

1.4.2018

1.7.2018

1.10.20181.1.2019

1.4.2019

-70

-60

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

20

30

40

-50 -40 -30 -20 -10 0 10 20 30 40

LaskuPohja

HuippuNousu

Suh

dan

net

ilan

ne

3 k

k ku

lutt

ua

Suhdannetilanne nyt

Heinäkuu2020


-100

-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

80

100

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Indeksi

Suhdannetilanne Suhdannenäkymät

Rakennustuoteteollisuuden suhdanne

Rakennustuoteteollisuus välttää heikoimman skenaarion? - hankalin aika edessä

Lähde: EK, suhdannebarometri


RT:n koronakysely

Koronakriisin seuraukset näkyvät viiveellä Kuinka paljon koronakriisi haittaa yrityksenne liiketoimintaa?

35%

47%

14%

4%

19%

54%

22%

5%

15%

59%

19%

7%

0%

20%

40%

60%

80%

Ei haittaa Haittaa jonkin verran Haittaa melko paljon Haittaa erittäin paljon

Vastausten osuus (%)

Tilanne juuri nyt (Q3/2020) () Tilanne Q4/2020 Tilanne Q1/2021 Tilanne Q2/2021

Koko rakentaminen (n=391) Betoniteollisuus (n=15)

60

33

7

0

33

40

20

7

20

47

20

13

20

47

20

13

0

10

20

30

40

50

60

70

Ei haittaa Haittaa jonkin verran Haittaa melko paljon Haittaa erittäin paljon


Tilanne juuri nyt (Q3/2020) Tilanne Q4/2020 Tilanne Q1/2021 Tilanne Q2/2021


RT:n koronakysely

Tilaajat siirtävät suunniteltuja hankkeitaArvioi seuraavien uhkakuvien todennäköisyyttä yrityksesi kannalta

0%

20%

40%

60%

Eitodennäköistä

Melkotodennäköistä

Erittäintodennäköistä

Uhkarealisoitunut


Kysely 1 (vko 14) Kysely 2 (vko 17) Kysely 3 (vko 34)

0%

20%

40%

60%

Eitodennäköistä

Melkotodennäköistä

Erittäintodennäköistä

Uhkarealisoitunut



Koko rakentaminen (n=391) Betoniteollisuus (n=15)


RT:n koronakysely

Hankerahoituksen, sijoittajakysynnän, kotimaisen työvoiman ja julkisen kysynnän tilanne heikkeneeArvioi mitkä tekijät haittaavat tuotantoa tällä hetkellä

0%

20%

40%

60%

Eihaittaa

Haittaajonkin verran

Haittaamelko paljon

Haittaaerittäin paljon

Hankerahoituksen ehtyminen

Kysely 1 (vko 14) Kysely 2 (vko 17)

0%

20%

40%

60%

80%

Eihaittaa


Haittaamelko paljon


Pula kotimaisista työntekijöistä

Kysely 1 (vko 14) Kysely 2 (vko 17)

0%

20%

40%

60%

Eihaittaa


Haittaamelko paljon


Sijoittakysynnän heikentyminen


0%

20%

40%

60%

Eihaittaa


Haittaamelko paljon


Julkisen kysynnän heikentyminen



Rakentamisen aktiviteetti

Nykyisen tason ylläpitäminen ei onnistu – Rakentaminen seuraa muuta taloutta

-80

-60

-40

-20

0

20

40

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Suomen reaalinenBKT (3kk lka)

Rakentamisen volyymi (3kk lka)

Rakentamisenluottamusindikaattori (t-5)

BKT, rakentamisen volyymi Saldoluku


Rakentamisen työllisyys

Työllisyys laskee ja työttömyys kasvaaRakentamisen työttömyys nousee helposti muita toimialoja korkeammalle

Lähde: Tilastokeskus, EK

4

5

6

7

8

9

10

11

12

06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Työttömyysaste (%)

Koko talous Rakentaminen

-70

-60

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

20

30

140

150

160

170

180

190

200

210

05 06 07 08 09 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21

Työlliset (x1000)

Työlliset Henkilökuntaodotus

Rakennusteollisuus RT ennuste 2020-2021*

Uudistalonrakentaminen Korjausrakentaminen Maa- ja vesirakentaminen

= Rakentaminen yhteensä*: 2019e: -1,2 % 2020e: -5,0 % 2021e: -4,0 %

Asunnot Toimitilat

2018: 8,8 %

2019: -2,3 %

2020: -20,0 %

2021: -11,0 %

Asuntorakentaminen hidastuminen kiihtyy.

Matala korkotaso tukee, mutta rs-

rahoituksen saanti voi muodostua

ongelmaksi. Kysynnän perusta ei poistu.

Toimitilojen muuta rakentamista

vahvempi kasvu hyytyy kaikissa

pääluokissa. Volyymi putoaa eniten

vuonna 2021.

15,4MRD. €

14,0MRD. €

6,8MRD. €

2018: 6,1 %

2019: 2,6 %

2020: -5,0 %

2021: -7,0%

2018: 1,0 %

2019: 1,0 %

2020: 0,5 %

2021: 1,5 %

2018: 3,9 %

2019: -2,5 %

2020: 3,0 %

2021: -3,0 %

7,0MRD. €

8,4MRD. €

++

*määrän muutos

Ilman uusi julkisia hankkeita maa-

ja vesirakentaminen kääntyy taas

ensi vuonna laskuun.

Korjausrakentaminen

hidastuu kuluva vuonna kun

taloyhtiöiden remonttipäätöksiä ei

päästä tekemään. Kuntien

taloustilanne vaikeuttaa julkisia

korjaushankkeita.

36,2MRD. €

Rakentaminen

2019 yhteensä

Rakennusteollisuus RT 28.8.2020 20

16 17 18 19 20 21 16 17 18 19 20 2116 17 18 19 20 21 16 17 18 19 20 21


Rakentamisen suhdanne

Yhteenveto• Koronavirus kiihdyttää maailmalla - maailmantalous toipuu samaan aikaan toisen korona-aallon pelossa

• Suomen talous on sinnitellyt muita Euroopan maita ja ennusteita paremmin

• Suomen talouden toipuminen on alkanut palvelusektorilta ja kuluttajien luottamus nousemassa historiallisen synkistä lukemista. Kuluttajien asunnonosto- ja peruskorjausaikomukset ovat korkealla

• Työmaat kesällä hyvässä vauhdissa - alkuvuoden kovat aloituslukemat tukevat alaa pitkälle ensi vuoteen

• Lupakehitys on kuitenkin edelleen selvässä laskussa ja ennakoi rakentamisen hidastumista

• Asuntokaupan määrä lähestyy viime vuoden tasoa

• RT:n syksyn asuntotuotantokyselyn mukaan asuntoaloitusaikomukset edelleen 20 prosenttia miinuksella korona kriisiä edeltävään aikaan verrattuna. Myynnissä olevien asuntojen määrä matalalla tasolla.

• Yritykset arvioivat EK:n suhdannebarometrissä suhdannetilanteen heikentyneen entisestään

• RT:n syksyn koronakyselyn mukaan tilanne kesän kyselyyn verrattuna suurin piirtein ennallaan. Yritykset arvioivat koronakriisin seurausten näkyvän rakentamisessa viiveellä. Hankerahoituksen, sijoittajakysynnän, kotimaisen työvoiman ja julkisen kysynnän tilanne heikkenee kesän kyselyyn verrattuna

• Henkilöstön vähenemisen odotetaan jatkuvan

• Suomen taloutta uhkaa taas monen vuoden korpivaellus

• Rakentaminen seuraa tiiviisti muuta taloutta

• Rakentamisen arvonlisäyksen lasku jatkui alkuvuonna ja veti Suomen taloutta pakkaselle

• Rakentamisen pitkäaikainen hidastuminen olisi riski koko Suomen taloudelle

• EU:n 3,2 miljardin euron elvytysraha vuosille 2021-23 on Suomelle mahdollisuus investoida muutenkin pakollisiin tulevaisuuden hankkeisiin sekä pienentää kasvavaa korjausvelkaa

Rakennusteollisuus RT21

28.8.2020


Lisätietoja:

[email protected], puh. 050 520 1636

19.8.2020

Documents

Rakentaminen välttää tänä vuonna pahimman skenaarion ...€¦ · Oma perustajaurakointi Vuokra-asunnot (neuvottelu-urakka, ml. välimalli)-25 %-19 %-120 -100 -80 -60 -40 -20