Presentación Corporativa 2019

Productor de vinos líder en Chile

A nivel global, Viña Concha y Toro ha alcanzado una

posición de liderazgo entre las compañías de la

industria vitivinícola gracias a su trabajo de excelencia

desde el viñedo llegando a consumidores en más de

130 países. Sus marcas están orientadas al desarrollo

de vinos premium, ofreciendo productos de alta

calidad elogiados en todo el mundo.

2

• Compañía fundada en 1883 y abierta a la bolsa desde 1933.

• Sus principales accionistas son dos familias con una visión a largo plazo y pasión por el vino.

Productor de vinos líder en Chile

F u n d a d a e n P i r q u e

3

Top 5 – en volumen de venta a nivel global

• Ventas ~ US$ 950 millones

• 33 millones de cajas

• Market cap. ~ US$ 1,6 billones

Viña Concha y Toro en una mirada

#1 en exportación en Chile

• 33,8% por volumen

#3 en exportación en Argentina

• 5% por volumen

#6 en exportación en Estados Unidos

• 3,4% por volumen

Marca de vino altamente reconocida

TOP 5 – The World’s Most Admired Wine Brand 2019

4

Presencia Internacional5

Ventas consolidadas6

(millones de pesos)

322.166

354.419374.019

422.735450.545

475.622

583.313

636.194 628.572613.515 614.129

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

La adopción de la norma contable IFRS 15 generó un impacto que disminuye el reconocimiento de

ventas en $29.900 millones en 2016, $30.300 millones en 2017 y $26.600 millones en 2018.

Volumen de ventas -vino

(millones de cajas de 9 litros)

27,528,8

29,7 30,1 30,6 30,7

33,234,3

36,234,8

33,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

Tasa de crecimiento

anual prom. 2%

7

Ventas por origen

CHILE

ARGENTINA

EEUU

81,4%

6,3%

12,3%

CHILE

ARGENTINA

EEUU

88,2%

5,9%

5,9%

Volumen Valor

8

Apertura de ventas por región

4,87,6 11,1 5,2 3,8 0,4

*Chile incluye ventas de “Productos diferentes al vino”

% del valor

de venta34,0%

Europa

20,4%

EEUU & Canadá

14,5%

Latinoamérica

10,4%

Asia & Oceanía

1,0%

África &

M. Oriente

19,7%

Chile*

Vino: 13%

No-vino: 7%

9

(Volumen de vino en millones de cajas)

10

Viñas y marcas claves del grupo

Ebitda & Utilidad neta11

33.174

43.051

49.79747.931 49.575 49.111

2013 2014 2015 2016 2017 2018

Utilidad neta

US$124 mmUS$71 mm

Tipo de cambio a fin de año: Ch$/US$ 694,77

( millones de pesos)

54,973

83,425

93,432 92,70186,267 86.025

2013 2014 2015 2016 2017 2018

Ebitda

Top 5 – marca de vinos más admiradas12

Ranking Empresa

1 ° Penfolds, Australia

2 ° Torres, España

3 ° Villa Maria, Nueva Zelanda

4 ° Viña Concha y Toro

5 ° M. Chapoutier, Francia

6 ° Sassicaia, Italia

7 ° E. Guigal, Francia

8 ° Marqués de Riscal, España

9 ° Errázuriz, Chile

10 ° Ridge, Estados Unidos

#4 Most Admired Wine BrandsFuente: Drinks International-2019

Exportador líder de vino chileno13

Top 10 mercados del vino chileno

País Posición% Sobre el valor exportado

de vino embotellado

China #1 9,2%

EEUU #1 31,2 %

Japón #1 29,2%

UK* #1 53,5 %

Brasil #1 16,3 %

Holanda #1 22,4 %

Canadá #1 35,5 %

Irlanda #2 30,2 %

Corea del Sur #1 24,3 %

México #1 56,1 %

Total

vino embotellado #1 28,1%

28,1% de exportaciones

chilenas en valor

*Incluye exportaciones de granel de Viña Concha y Toro a UK.

Visión Estratégica

De una empresa

de vinos líder a

nivel mundial,

a una empresa

de vinos premium

centrada en los

consumidores

14

Modelo de Negocios

• Modelo de integración vertical.

• Participación en todo el proceso de

producción y cadena de suministro,

garantiza la producción de vinos de

calidad.

Viñedos ElaboraciónCadena de

SuministroDistribución

Desde el viñedo hasta las marcas

15

55 Viñedos 9.918 hectáreas

Viñedos propios - 3 orígenes del Nuevo Mundo

10 Valles 10 Viñedos 1.244 hectáreas3 Valles 14 Viñedos 462 hectáreas2 Valles

16

Top 2 mundialen superficie de viñedos plantados

E&J Gallo (EEUU)

Viña Concha y Toro (CHI/ARG/EEUU)

Treasury Wine Estates(AUS/EEUU/NZ/IT)

Constellation(EEUU/CAD/NZ/IT)

0 2.000 4.000 6.000 8.000 10.000 12.000 14.000 (Hectáreas)

11.624

13.141

Pernod Ricard(FR/AUS/ARG)

5.913

9.312

8.623

Peñaflor(ARG)

3.400

17

Cadena de Suministro

• Operación eficiente y rentable para entregar

productos de clase mundial y con altos

estándares de calidad a nuestros clientes.

CHILE

3 Plantas de envasado13 Bodegas

ARGENTINA

1 Planta de envasado3 Bodegas

CALIFORNIA

1 Planta de envasado1 Bodega

18

Mercados clave para desarrollar marcas de alto desempeño

17,0%

3,4%

3,8%

5,0%

2,5%

5,0%

19,8%

5,3%

19,7%

19

% del valor

de venta

Construcción de marca – Foco en valor20

Estrategia comercial foco en vinos premium21

• Foco en el segmento de alto crecimiento y mayor margen de la industria del vino.(>US$10 precio retail).

• Matriz de Marcas: Identifica Potencial / Relevancia de las marcas y alinea objetivos de ventas e inversiones de marketing.

• Especial foco en Casillero del Diablo: marca Principal.

• Inversión en marcas de mayor potencial de los 3 orígenes (INVEST).

• Matriz de Mercados: Focalización en los mercados de mayor relevancia y potencial.

• Matriz de marcas: representa el 78% de la venta del holding.

22

• Anthony's Hill

• CdD Super Premium

• Sunrise

• Tocornal

• Tocornal Trivento

• Tocornal CS

• Trio

Bajo Alto

Po

ten

cial

Relevancia

• Casillero del Diablo

• Clos de Pirque

• Exportación

• Fetzer

• Frontera

• Isla Negra

• Maipo Entry Level

(Mi Pueblo y Classic)

• Reservado

Alto

• Don Melchor

• MCC

• Diablo

• CdD Reserva Especial

• Trivento Golden

• Trivento Reserve

• 1,000 Stories

• Bonterra

• Cono Sur Orgánico

• Cono Sur Bicicleta

Matriz de Marcas: Foco en marcas Principal e Invest

Casillero del Diablo Brand23

Posicionamiento exitoso de una marca global en la categoría premium.

13x

USD 207 mmUSD 15,3 mm

2001 2018

Casillero del Diablo Brand24

Nueva estrategia de portafolioNuevos consumidores / ocasiones

TRADITIONAL

Casillero del DiabloExtensiones y nuevos productos

25

US$ 19 mm

+34% yoy

Representan un 9%

de la venta de CDD

Diablo, un exitoso lanzamiento26

• Exitoso lanzamiento de Diablo en

Europa, América Central y Chile.

• 50.000 cajas en 2018.

• FOB price: US$ 60 por caja.

Foco en las categorías de marca Principal e Invest27

1,318

36,2 (0%)

678

27,1 (+9%)

509

39,8 (-6%)

142

15,0 (+29%)2018 US$MM Ventas

2018 miles de cajas

Matriz de Marcas: Foco en marcas Principal e Invest

28

• Estructura comercial especializada.

• Foco en la estrategia comercial de mercados prioritarios:

los que tienen alto valor hoy y los que tienen futuro potencial.

• Definir y ejecutar la mejor RTM para cada mercado prioritario.

• Desarrollo y mantención de fuertes relaciones con clientes y distribuidores clave.

Reconocimientos de marca29

Wine Intelligence#2

Marca de Vino Más Poderosa del Mundo

Reconocimientos de marca30

Casillero del Diablo

Cabernet Sauvignon 2018

James Suckling

90PUNTOS

Reconocimientos de marca31

Marques de Casa Concha

Malbec 2017

Descorchados – Patricio Tapia

92PUNTOS

Reconocimientos de marca32

Don Melchor 2017

James Suckling99

PUNTOS

Reconocimientos de marca33

TOP

100

Gran Reserva Serie Riberas

Carmenere 2016

#70 en Top 100

Wine Spectator

Reconocimientos de marca34

Ocio

Pinot Noir 2015

The Wine Advocate

94+PUNTOS

Reconocimientos de marca35

Trivento

Reserve Malbec 2017

Highly Recommended

Decanter Magazine

91PUNTOS

Reconocimientos de marca36

Bonterra

Biodynamic

The Butler 2016

Wine & Spirits

93PUNTOS

Reconocimientos de marca37

Fetzer

Merlot 2016

Wine Enthusiast

90PUNTOS

A través de 6 pilares nuestra Estrategia

2020 incorpora iniciativas que contribuyen

a la gestión equilibrada de factores

ambientales y sociales.

Nuestro Objetivo: Retribuir en cada

botella lo que la tierra nos ha dado.

Desde el año 2012 la compañía cuenta con

una Estrategia de Sustentabilidad 2020, la

que se encuentra alineada con los Objetivos

de Desarrollo Sostenible de Naciones Unidas,

aportando a la sustentabilidad global.

Visión de Sustentabilidad

6 Pilares

Estratégicos

38

Hitos de Sustentabilidad

Dow Jones

Sustainability Index

Empresa Top 10 Categoría Bebestibles por desempeño

sustentabilidad global.

Certificación de

Sustentabilidad

Vinos de Chile

Certificación desde 2013, con 98 puntos.

Estrategia de

Sustentabilidad 2020

Elaborada incorporando los Objetivos de Desarrollo Sostenible de

Naciones Unidas.

Energías Renovables

75% de suministro de energía limpia, avanzando hacia la

certificación de la huella de energía y con el objetivo de alcanzar

el 100% en 2020.

Gestión Hídrica

• 100% riego por goteo en viñedos propios.

• Huella de agua, 48% más baja que el promedio de la

industria global.

Programa Bosque NativoConservación de 3.372 hectáreas de bosque, el 100% con

inventarios de biodiversidad y planes de conservación.

Gestión de carbono20% reducción Huella de Carbono desde 2015 y 15% reducción

Huella de Carbono en transporte a clientes.

559 Proveedores en programa

de Abastecimiento Responsable.

Programas Comunitarios en

zonas locales.

Atributos Sustentables en 100%

de los productos.

39

Concha y Toro

En su camino hacia Cero Residuos al 2020, recicla o reutiliza el

97% de sus residuos. En 2018 realizó la instalación de 5 plantas

fotovoltaicas, alcanzando un 67% de abastecimiento de electricidad

de fuentes renovables a nivel global. A través del uso de riego

tecnificado en e 100% de sus viñedos, disminuyen el uso de

recursos hídricos. En cuanto a la gestión de la huella de carbono, la

compañía tiene como meta reducir en 30% sus emisiones al año

2020.

Fetzer Vineyards

Desde su fundación en 1968 ha desarrollado prácticas amigables

con el medio ambiente, socialmente responsables y, en última

instancia, regenerativas. Fue la primera bodega de EE. UU. en

cambiarse a energía verde en 1999, la primera viña norteamericana

certificada como carbono neutral y la primera viña de California en

funcionar completamente con energías renovables.

Cono Sur

Se ha enfocado en la producción orgánica de vinos y cuenta con

certificación de manejo orgánico en gran parte de sus viñedos

(Kiwa BCS Oko Garantie GMBH). Actualmente, cuenta con más

de 300 hectáreas certificadas por la empresa alemana, BCS Oeko

Garantie GMBH y es pionera en agricultura sustentable en Chile,

manejo integrado del viñedo y varios proyectos eco amigables.

Trivento

Destacó como la primera bodega argentina en adherir a los diez

principios del Pacto Global de Naciones Unidas. En 2018 asumió

metas concretas en tres Objetivos de Desarrollo Sustentable: ODS

4 – Educación de calidad, ODS 6 – Agua limpia y saneamiento y

ODS 13 – Acción por el clima.

40

Sustentabilidad en nuestras filiales

Centro de Investigación e Innovación

Inversión total en I+D+i

USD 6 millones

• Centro I+D+i de

investigación sobre el vino

único en Latinoamérica.

• Innovación científica –

tecnológica para enfrentar

los desafíos de la industria.

• Desarrollo tecnológico y

transferencia de

conocimientos para una

industria más competitiva.

• Desarrollo de más de 80 proyectos de I+D+i.

• 67 actividades de extensión durante 2018.

• 1.500m2 de moderna edificación modular.

• Equipamiento de

última generación.

41

Centro de Investigación e Innovación

Programas Estratégicos De I+D

• Sanidad de la producción vegetal

• Calidad de uvas y vinos

• Recursos hídricos y cambio climático

• Diseño de nuevos productos

• Industria inteligente del vino

Alianzas Estratégicas

42

Presentación Corporativa 2019