Pasqyrat Financiare dhe Raporti i Auditorit të Pavarur · Ne nuk ishim në gjendje, duke aplikuar procedurat standarde dhe alternative të auditimit, të vërtetojmë validitetin

Pasqyrat Financiare dhe Raporti i Auditorit të Pavarur

Korporata Energjetike e Kosovës SH.A.

31 Dhjetor 2007

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A.

_________________________________________________________________________________________________

Këto pasqyra financiare parqesin përkthim jo-zyrtar të pasqyrave financiare origjinale të përgatitura në gjuhën Angleze. Në rast të ndonjë ndryshimi, referohuni verzionit origjinal.

Përmbajtja

Faqe

Raporti i Auditorit të Pavarur 1

Bilanci i Gjendjes 4

Pasqyra e të Ardhurave 5

Pasqyra e Ndryshimeve në Ekuitet 6

Pasqyra e Rrjedhës së Parasë 7

Shënimet e Pasqyrave Financiare 8

Chartered Accountants Macedonian member firm of Grant Thornton International Ltd

Grant Thornton DOO M.H.Jasmin 52 v-1/7 1000 Skopje Macedonia

T +389 (2) 3214 700 F +389 (2) 3214 710 www.grant-thornton.com.mk


Raporti i Auditorit të Pavarur

Për Menaxhmentin dhe Aksionaret e

Korporatës Energjetike të Kosovës SH.A.

Ne kemi audituar pasqyrat financiare përcjellëse të Korporatës Energjetike të Kosovës SH.A (tutje referohet si “Kompania”) që përbëhen prej Bilancit të gjendjes deri më 31 Dhjetor 2007, Pasqyra e të ardhurave, Pasqyra e ndyshimeve në ekuitet dhe Pasqyra e rrjedhës së parasë për vitin që ka përfunduar, dhe përmbledhjen e politikave kryesore të kontabilitetit dhe shënimet tjera sqaruese, të përfshira ne faqet 5 deri 26. Përgjegjësit e menaxhmentit për pasqyrat financiare Menaxhmenti ёshtё pёrgjegjёs pёr përgaditjen dhe prezantimin e drejtё tё kёtyre pasqyrave financiare nё pёrputhje me Standardet Ndёrkombёtare tё Raportimit Financiar (SNRF). Kjo pёrgjegjёsi pёrfshinё: dizajnimin, implementimin dhe mirёmbajtjen e kontrollit tё brendshёm qё ёshtё i rёndёsishёm pёr përgatitjen dhe prezentimin e drejtё tё kёtyre pasqyrave financiare qё janё tё liruara nga gabimet materiale, qoftë nga mashtrimi apo gabimi; zgjedhjen dhe aplikimin e politikave të duhura të kontabilitetit; dhe bёrja e vlerësimeve kontabël qё janë të arsyeshme pёr rrethanat. Përgjegjësia e Auditorit Pёrgjegjёsi e jona ёshtё tё shprehim njё mendim mbi kёto pasqyra financiare bazuar nё auditimin tonё. Përveç diskutimeve në paragrafët në vijim, ne zhvilluam auditimin nё pёrputhje me Standardet Ndёrkombёtare tё Auditimit. Kёto standarde kёrkojnё qё ne të përmbushim kёrkesat etike dhe planifikojmë dhe zhvillojmë auditimin pёr tё arritur siguri tё arsyeshme mbi atë se a janë pasqyrat financiare tё liruara nga gabimet materiale. Auditimi pёrfshinё zbatimin e procedurave qё tё arrijmё dëshmi audituese rreth shumave dhe shpalosjeve nё pasqyrat financiare. Procedurat e zgjedhura varen nga gjykimi i auditorit, pёrfshirё vlerёsimin e riskut të gabimeve materiale tё pasqyrave financiare, qoftё nga gabimi apo mashtrimi. Nё bёrjen e kёtyre vlerёsimeve tё riskut, auditori merr në konsiderim kontrollin e brendshёm relevant pёr pregaditjen dhe prezentimin e drejtё tё pasqyrave financiare tё entitetit nё mёnyrё qё tё dizajnoj procedurat e auditimit qё janё tё duhura për rrethanat, por jo pёr qёllim tё dhënies sё njё mendimi nё efikasitetin e kontrollit tё brendshëm të etnitetit. Auditimi gjithashtu pёrfshinё vlerёsimin e përshtatshmërisë sё politikave të kontabilitetit tё pёrdorura dhe arsyeshmëria e vlerёsimeve kontabël tё bёra nga menaxhmenti, si dhe vlerёsimi i prezentimit tё pёrgjithshёm tё pasqyrave financiare.

2

Ne besojmё qё dëshmia audituese qё kemi siguruar ёshtё e mjaftueshme dhe e duhur që tё ofrojё bazë pёr mendimin tonё tё auditorit. Bazat për mendimin e kualifikuar Siq është shpalosur në Shënimin 4 ta pasqyrave financiare përcjellëse, më 31 Dhjetor 2007, vlera bartëse neto e pronës, impianteve dhe paisjeve të Kompanisë është 212,652 mijë Euro. Prona, impiantet dhe paisjet e Kompanisë janë bartur në koston e tyre ose vlersim minus zhvlersimi i akumuluar dhe humbjet e akumuluara të dëmit. Bilanci i llogarisë së provisionit të dëmit më 31 Dhjetor 2007 është 134,281 mijë Euro. Siq është shpalosur në Shënimin 2.5 në pasqyrat financiare shoqëruese, politika e kontabilitetit e pranuar në lidhje me provisionin e dëmit në asetet që janë subjekte të zhvlersimit, kërkon nga menaxhmenti të egzekutojë testimin e “dëmit” në baza vjetore. Ne nuk ishim në gjendje të sigurojmë vetëveten se këto teste janë kryer mbi artikujt e rëndësishëm të pronës, impianteve dhe paisjeve të Kompanisë në datën e bilancit të gjendjes. Prandaj, ne nuk ishim në gjendje të sigurojmë vetveten mbi vlerën bartëse neto të pronës, impianteve dhe paisjeve të Kompanisë më 31 Dhjetor 2007.

Për më tepër në datën e bilancit të gjendjes, statusi pronësor mbi shumicën e pronës, impianteve dhe paisjeve të Kompanisë është ende i pazgjidhur dhe egzistojnë pasiguri në lidhje me pretendimet e mundshme pronësore në të ardhmen.

Siq është shpalosur më tej në Shënimin 6 të pasqyrave financiare shoqëruese, më 31 dhjetor 2007, stoqet e Kompanisë janë 11,357 mijë Euro, neto e provisionit për artikujt me lëvizje të ngadalshme dhe të vjetëruar është 26,461 mijë Euro. Ky provision fillimisht është njohur në llogaritë e Kompanisë më 01 Janar 2005 dhe ka mbetur i pandryshuar deri në datën e këtij raporti. Nuk ka analiza të azhurnuara për stoqet me lëvizje të ngadalshme dhe të vjetruara të Kompanisë deri më 31 Dhjetor 2007. Prandaj, ne nuk ishim në gjendje të arrijmë siguri të arsyeshme mbi përshtatshmërinë e bilancit të provisionit të stoqeve më 31 Dhjetor 2007.

Siq është shpalosur më tej ne Shënimin 7 të pasqyrave financiare shoqëruese, më 31 dhjetor 2007, përfshirë në totalin e të arkëtueshmeve tregtare dhe të tjera të Kompanisë, bilanci i të arkëtueshmeve tregtare është 17,241 mijë Euro, neto e provisionit për dëm është 265,937 mijë Euro. Ne nuk ishim në gjendje, duke aplikuar procedurat standarde dhe alternative të auditimit, të vërtetojmë validitetin e këtij bilanci deri në datën e bilancit të gjendjes.

Siq është shpalosur më tej në Shënimi 12 të pasqyrave financiare përcjellëse, më 31 Dhjetor 2007, bilanci i provisioneve për deponitë e hirit është 30,000 mijë Euro. Provisioni fillimisht është caktuar më 01 Janar 2005 bazuar në rezultatet prej Studimit Financiar të kryera nga kontabilistë të pavarur. Për shkak të mungesës të analizave të përshtatshme që do të mbështesnin shumat e llogaritura, ne nuk ishim në gjendje të arrijmë siguri të arsyeshme mbi përshtatshmërinë dhe saktësinë e bilancit të provisioneve më 31 Dhjetor 2007.

Siq është shpalosur më tej në Shënimin 2.4 dhe 2.15 të pasqyrave financiare, një pjesë e madhe e zhvlersimit total të njohur në fitimet & humbjet rrjedhëse të Kompanisë ndërlidhet me artikujt e pronës, impianteve dhe paisjeve egzistuese më 01 Janar 2005 (data e bilancit hyrës) të cilat janë bartur në llogaritë e Kompanisë në vlerën e tyre të përcaktuar nga vlersues të pavarur dhe profesional.



3

Për qëllim tatimi, rregullacioni kosovar për tatimin në të ardhura kërkon përdorimin e kostos historike si bazë për llogaritjen e zhvlersimit. Sipas kornizave punuese të kontabilitetit, ndryshimi ndërmjet vlerës bartëse të artikujve të pronës, impianteve dhe paisjeve dhe bazës së tyre tatimore paraqet ndryshime të përkohshme të tatueshme apo të deduktuara, dhe kështu duke krijuar detyrime të shtyra tatimore/ asete dhe në të njëjtën kohë shpenzime të shtyra tatimore/fitim.

Kompania nuk ka njohur ndonjë detyrim të shtyrë tatimor apo asset dhe në të njëjtën kohë as shpenzim të shtyrë tatimor apo fitim në pasqyrat e saj financiare për vitin që përfundon më 31 Dhjetor 2007 dhe për shkak të mungesës së dëshmive të mjaftueshme dhe të besueshme ne nuk ishim në gjendje të bëjmë vlersimet tona.

Mendimi Për mendimin tonë, përveqë çështjeve të diskutuara në paragrafët më lart, pasqyrat financiare tё Kompanisё prezentojnё nё mёnyrё tё drejtё, nё tё gjitha aspektet materiale, pozicionin financiar tw Kompanisw më 31 Dhjetor 2007, dhe performancёn financiare të saj, ndryshimet nё ekuitet dhe rrjedhёn e parasё së saj nё pёrputhje me Standardet Ndёrkombёtare Raportimit Financiar.

Çështjet e theksuara

Duke mos e kualifikuar më tej mendim tone, ne tërheqim vëmendjes si më poshtë:

Siq është shpalosur në Shënimin 2.1 të pasqyrave financiare përcjellëse, këto pasqyra financiare janë pregatitur mbi supozimin se Kompania do të vazhdojë të egzistojë si entitet (going concern). Momentalisht, operimet e kompanisë janë gjërësisht të varura dhe të mbështetura nga grante të ndryshme. Manaxhmenti konsideron se fonde të mjaftueshme nga jashtë do të jenë dispozicion në të ardhmen e parashikueshme ashtu që ti mundësojnë Kompanisë të vazhdojë me operimet e saj biznesore.

Grant Thornton,

Shkup, 03 Shkurt 2009

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Pasqyrat Financiare

4

31 Dhjetor 2007

Bilanci i gjendjes

(000 EUR) Shënimet Më 31 Dhjetor Më 31 Dhjetor

2007 2006 Asetet Asetet jo qarkulluese Prona, impiantet dhe pajisjet 4 212,652 210,922Asetet tjera të patrupëzuara 4 109 56 212,761 210,978Asetet qarkulluese Stoqet 6 11,357 11,623Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera neto 7 34,879 23,422Paraja dhe ekuivalentet e parasë 8 4,903 9,901 51,139 44,946Gjithsej asetet 263,900 255,924 Ekuiteti dhe detyrimet Ekuiteti 9 Kapitali aksionar 25 25Rezervat 687,794 687,794Humbjet e akumuluara (601,435) (565,266)Gjithsej ekuiteti 86,384 122,553 Detyrimet Detyrimet jo qarkulluese Huatë 10 10,000 10,000Grantet e shtyra 11 54,724 32,565Provisionet 12 30,000 30,000 94,724 72,565Detyrimet qarkulluese Huatë 10 10,340 -Detyrimet tregtare dhe të tjera 13 54,169 47,699Shpenzimet akruale 14 18,283 13,107 82,792 60,806Gjithsej Detyrimet 177,516 133,371Gjithsej detyrimet dhe ekuiteti 263,900 255,924

Këto pasqyra financiare janë aprovuar nga Bordi i Manaxhmentit të Kompanisë më 23 Janar 2009 dhe janë nënshkruar në respekt të tij nga,

Arben Gjukaj Salih Bytyqi Drejtor Menaxhues Drejtor Financiar

Shiko shënimet përcjellëse të pasqyrave financiare

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Pasqyrat Financiare 31 Dhjetor 2007

5

Pasqyra e të ardhurave

(000 EUR) Shënimet Viti që përfundon më 31 Dhjetor 2007 2006 Të hyrat operative Shitjet 15 133,292 117,632Të hyrat tjera operative 16 5,512 20,011Të hyrat nga grantet 17 16,982 16,977 155,786 154,620Minus: Shpenzimet operative Zhvlerësimi 4 (26,228) (26,854)Kostoja e stafit 18 (41,687) (41,171)Rryma dhe komunalitë tjera 19 (69,802) (43,020)Kostoja e mirëmbajtjes 20 (5,221) (6,214)Materialet dhe paisjet (11,921) (15,009)Humbjet nga dëmi i të arkëtueshmeve 7 (21,725) (30,101)Shpenzimet tjera operative 21 (15,390) (18,501)(Humbja) prej operacioneve (36,188) (26,250) Të hyrat financiare 22 249 280Shpenzimet financiare 22 (325) (4)(Humbja) para tatimit (36,264) (25,974) Shpenzimet e tatimit në fitim 23 - -(Humbja) për vitin (36,264) (25,974)



6

Pasqyra e ndryshimeve në ekuitet

(000 EUR) Kapitali

aksionar Rezervat Humbjet e

akumuluara Totali

Më 01 Janar 2006 25 738,337 (568,855) 169,507(Humbja) për vitin - - (25,974) (25,974)Transferët e aseteve te KOSTT (shiko Shënimet 4, 5 dhe 8) - (50,915) 29,345 (21,570)Heqja e Aseteve (shiko Shënimin4) - (18) 218 200Asetete e identifikuara shtesë (shiko Shënimin 4 dhe 8) - 390 - 390Më 31 Dhjetor 2006 25 687,794 (565,266) 122,553 Më 01 Janar 2007 25 687,794 (565,266) 122,553(Humbja) për vitin - - (36,264) (36,264)Lirimet e dëmit në asete e hequra (shiko Shënimin 4) - - 95 95Më 31 Dhjetor 2007 25 687,794 (601,435) 86,384




7

Pasqyra e rrjedhës së parasë

(000 EUR) Shëni

met Viti që përfundon me 31 Dhjetor

2007 2006 Operative Humbja neto para tatimit ne fitim (36,264) (25,974)Përshtatur për: Zhvlerësimi 26,228 26,854Të hyrat nga grantet (16,982) (16,977)Lejimet për borgjet e këqia dhe të dyshimta 21,437 29,756Të hyrat shlyerjet e detyrimeve ndaj fondit pensional - (18,220)Vlera bartëse neto e aseteve të hequra 163 303Fitimi operativ para ndryshimeve të kapitalit punues: (5,418) (4,258)Ndryshimet në kapital punues: Stoqet 266 (4,211)Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera (32,894) (39,576)Detyrimet tregtare dhe të tjera 11,646 7,263 (26,400) (40,782) Investuese Blerja e pronës, impiantit dhe pajisjeve (28,079) (25,252) (28,079) (25,252) Financuese Grantet e pranuara 39,141 37,566Huatë e pranuara 10,340 - 49,481 37,566 Ndryshimi neto në para dhe ekuivalente të parasë (4,998) (28,468)Paraja dhe ekuivalentet e parasë në fillim siq është pasqyruar

9,901 38,369

Paraja dhe ekuivalentet e parasë në fund 8 4,903 9,901

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. 8

Shënimet e pasqyrave financiare

1 Gjenerale Korporata Energjetike e Kosovës (“Kompania” ose “KEK”) është shoqëri aksionare e inkorporuar në Kosovë dhe e regjistruar në Regjistrin e Bizneseve me nr. të regjistrimit 70325399 më datë 27 dhjetor 2005. Kompania është themeluar pas transformimit nga Kompania Publike “Korporata Energjetike e Kosovës” (KEK) dhe nën kushtet e rregullores së UNMIK-ut nr. 2001/6 prej 8 Shkurt 2001. Adresa e zyrës qendrore të regjistruar është: Nëna Terezë nr.36, 10000 Prishtinë, Kosovë. Numri total i të punësuarve të Kompanisë më 31 Dhjetor 2007 është 7,499 (2006: 7,404 persona).

Kapitali fillestar i regjistruar i Kompanisë është 25 mijë Euro. Librat e Kompanisë janë hapur më 01 Janar 2005 bazuar në Raportin e Studimit Financiar më 01 Janar 2005 të lëshuar nga konsortiumi që përbëhet prej of Deloitte Central Europe Limited, Ëolf Theiss dhe American Appraisal Hungary (Konsortiumi), si dhe rezultatet nga vlersimi i kryer prej vlerësuesve të pavarur të kulifikuar - American Appraisal Hungary.

Kompanija është 100% vartëse e Korporatës Energjetike të Kosovës Holding Sh.A. Aktivitetet primare të Komapnisë janë gjenerimi dhe shpërndarja e energjisë elektrike, po ashtu edhe aktiviteti i mihjeve në nxjerrjen e thëngjillit që përdoret në termocentralet e saj. Struktura operacionale e KEK-ut përbëhet nga zyrja qendrore e korporatës dhe divizionet vijuese: − Divizioni i Prodhimit të Thëngjillit; − Divizioni i Prodhimit të Energjisë; − Divizioni i Rrjetit; − Division i Furnizimit; − Divizioni i Burimeve Njerzore; − Divizioni i Mbështetjes së Biznesit; − Shërbimet e Korporatës; − Zyra e Auditorit të Brendshëm, dhe − Divizioni Financiar.

Korporata Energjetike e Kosovës SH.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim)

9

Politikat e kontabilitetit (vazhdim) 2 Politikat e kontabilitetit Në vijim janë politikat themelore të kontabilitetit të adoptuara në përgatitjen e këtyre pasqyrave financiare: 2.1 Baza e përgatitjes Këto pasqyra janë përgatitur në përputhje me Standardet Ndërkombëtare të Raportimit Financiar (SNRF). Pasqyrat financiare janë përgatitur nën marrëveshjen e kostos historike, të modifikuara për prezantimin e pronës, impianteve dhe paisjeve në vlersimin e tyre.

Përgatitja e këtyra pasqyrave financiare kërkon përdorimin e vlersimeve dhe supozimeve qa kanë efekt në vlerat e shpalosura të aseteve dhe detyrimeve, në shpalosjet në lidhje me asetet kontingjente dhe detyrimet në datën e pasqyrave financiare, si dhe në vlerat e shpalosura të të ardhurave dhe kostove gjatë periudhës raportuese. Edhe pse këto vlersime janë bazuar në gjykimin më të mirë të ngjarjeve në vazhdimësi dhe aktiviteteve të kryera nga manaxhmenti i Kompanisë, rezultatet e arritura mundet të ndryshojnë nga këto vlersime. Vlersimet e bëra janë vlerësuar vazhdimisht dhe janë bazuar në përvojën historike dhe faktorë tjerë, përfshirë pritshmëritë për të ardhmen që besohet të jenë të arsyeshme përbrenda rrethanave të dhëna.

Këto pasqyra financiare janë pregatitur për vitet që përfundojnë më 31 dhjetor 2007 dhe 2006. Të dhënat aktuale dhe krahasuese janë shprehur në mijë Euro (000 Eur) përveq se kur është theksuar ndryshe.

Këto pasqyra finaciare janë pregaditur mbi supozimin se Kompani do të vazjdojë së egzistuari si entitet. Operacionet e Kompanisë janë gjërësisht të varura dhe të mbështetura nga grante të ndryshme. Menaxhmenti konsideron faktin se fonde të mjaftueshme nga jashtë do ti mundësohen në të ardhmen ashtu që ti mundësohet Kompanisë pagimi i borgjeve gjatë kohës që duhet paguar dhe kjo nuk reflekton me rregullime, të cilat, nëse nuk do të ngjante kështu ,do të kërkoheshin për vlerën e aeteve dhe maturimin e detyrimeve.

2.2 Adoptimi i standardeve të reja dhe të reviduara Nё vitin aktual, Kompania ka adaptuar tё gjitha Standardet e reja dhe tё reviduara dhe Interpretimet e lёshuara nga Bordi i Standardeve Ndёrkombёtare tё Kontabilitetit (BSNK) dhe tё Komitetit Interpretues Ndёrkombёtar tё Raportimit Financiar (KINRF) tё BSNK tё cilat janё relevante nё aktivitetet e saj dhe efektive pёr periudhat raportuese vjetore duke filluar prej 1 Janarit 2007. Standarded, amandamentet dhe interpretimet efektive në vitin 2007 por që nuk janë relevante Standarded, amandamentet dhe interpretimet në vazhdim janë të detyrueshme për periudhat kontabël që fillojnë pas 1 Janarit 2007 por ato nuk janë relevante për operimet e Kompanisë: SNRF 4 - Kontratat e sigurimit, SNRF 7 - Aplikimi i çasjes së ripasqyrimit nën SNK 29, Raportimi financiar në ekonomitë

hiperinflacioniste. KINRF 9 – Rivlersimi i derivativave të pranuara.


10

Politikat e kontabilitetit (vazhdim)

Adoptimi i standardeve të reja dhe të rishikuara (vazhdim) Standarded, amendamentet dhe interpretimet e standardeve egzistuese që ende nuk janë efektive dhe që nuk janë adoptuar më herët nga Kompania Standarded, amendamentet dhe interpretimet në vazhdim janë publikuar dhe janë të detyrueshme për periudhat kontabël të Kompansë që fillojnë mw ose pas 1 Janarit 2007, por Kompania nuk i ka adoptuar më herët ato: SNK 23 (Amendament) – Kostot e huazimit (effective prej 1 Janar 2009). Kompania do të

aplikojë SNK 23 (Amendament) prej 1 Janarit 2009 por që aktualisht nuk është e aplikueshme për Kompaninë pasi nuk ka asete kualifikuese.

SNRF 8 – Segmentet operative (efektive prej 1 Janarit 2009). Kompania do të aplikojë SNRF 8

prej 1 Janarit 2009. Ndikimi i mundshëm ende është duke u vlersuar në detaje nga menaxhmenti, por duket se numri i segmenteve të raportueshëm, ashtu sikurse mënyra me të cilën segmentet do të raportohen, do të ndryshojë në mënyrë të tillë që të jetë konsistente me raportimin e brendshëm të ofruar nga vendimarrësi udhëheqës operativ.

KINRF 11 - SNRF 2 – Transaksionet e aksioneve grupore dhe të thesarit (efektive prej 1 Marsit

2007). KINR F12 nuk është relevante për operimet e Kompanisë pasi që Kompania nuk ka transaksione të aksioneve.

KINRF 12 – Marrëveshjet mbi shërbimet me koncesion (efektive prej 1 Janarit 2008). KINRF 12

nuk është relevante për operimet e Kompanisë pasi që Kompani nuk ofron për shërbime të sektorit publik.

KINRF 13 – Programet e besnikërisë së konsumatorit (efektive prej 1 Korrikut 2008). KINRF 13

nuk është relevante për operimet e Kompanisë pasi që Kompania nuk operon me ndonjë program për besnikërinë.

KINRF 14- SNK 19 – Limiti në asetin të fitimit të definuar , kërkesat minimale të depozitimit dhe

bashkveprimet e tyre (efektive prej 1 Janarit 2008). Kompania do të aplikojë KINRF 14 prej 1 Janarit 2008, por nuk pritet të ketë ndonjë ndikim në llogaritë e Kompanisë.

2.3 Transaksionet e valutave të huaja Transaksionet e valutave të huaja janë të shëndruara në vlerën monetare raportuese duke përdorur shkallën aktuale të këmbimit të transaksionit. Fitimi dhe humbja e rezultuar nga vendosja e transaksioneve si dhe nga shëndrrimi në normat këmbimit të fund viti të mjeteve monetare dhe detyrimeve të emëruara në valutat e huaja janë të njohura në pasqyrën e të arrdhurave. 2.4 Prona, impiantet dhe paisjet Prona, impiantet dhe paisjet egzistuese më 01 Janar 2005 - datë efektive e vlersimit, janë bartur në vlersim, të përcaktuar nga vlersues të jashtëm të pavarur, minus zhvlersimi pasues i akumuluar dhe provision i akumuluar për dëm. E gjithë prona,impiantet dhe paisjet tjera janë paraqitur në koston historike minus zhvlersimi i akumuluar. Kostoja historike përfshin shpenzimet që janë direkt të atribuara në blerjen e artikujve.


11

Politikat e kontabilitetit (vazhdim)

Prona, impiantet dhe paisjet (vazhdim) Kostot pasuese janë përfshirë në vlerën bartëse të aseteve ose janë njohur si asete të ndara, kur është e përshtatshme, vetem kur është e mundshme se fitimet e ardhshme ekonomike të lidhura me artikullin do të rrjedhin në Kompani dhe kostoja e artikullit mund të matet me besueshmëri. Të gjitha riparimet dhe mirëmbajtjet tjera janë ngarkuar në pasqyrën e të ardhurave gjatë periudhës financiare në të cilën kanë ndodhur. Rritja në vlerën bartëse që del në rivlersimin e artikujve të pronës, impianteve dhe paisjeve janë kredituar në rezerva përbrenda ekuitetit të aksionarëve. Zbritjet që mënjanojnë rritjet e mëhershme të të njëjtit asset janë ngarkuar kundër rezervave tjera direkt në ekuitet; të gjitha zbritjet tjera janë ngarkuar ne pasqyrën e të ardhurave. Çdo vit ndryshimi ndërmjet zhvlersimit të bazuar në vlerën bartëse të rivlersuar të asetit të ngarkuar në pasqyrën e të ardhurave dhe zhvlersimit të bazuar në koston origjinale të asetit është transferuar nga ‘rezervat tjera’ në ‘fitime të mbajtura’.

Toka nuk është zhvlersuar. Zhvlersimi në pasuritë tjera është bërë me metodën drejtevizore për të alokuar kostot e tyre ose shumat e rivlersuara të vlerave të mbetura mbi jetën e përdorimit të parashikuar, siq vijon:

Toka në minierë 6 – 50 years Ndërtesat 10 – 50 years Paisjet e rënda industriale 10 – 15 years Veturat 6 – 7 years Mobiljet, montimi dhe paisjet 5 – 7 years

Vlerat e mbetura të aseteve dhe jeta e përdorimit janë rishikuar, dhe rregulluar nëse është e nevojshme, në secilën datë të bilancit të gjendjes. Vlera bartëse e një aseti është e shënuar menjëhere në vlerën e saj të rikuperueshme nëse vlera bartëse e pasurisë është më e madhe se sa është parashikuar vlera e rikuperueshme. Humbjet ose fitimet nga heqjet janë përcaktuar nga rrjedha e krahasimit me vlerën bartëse. Këto janë të përfshira në pasqyrën e të ardhurave. Kur pasuritë e rivlersuara janë shitur, vlerat e përfshira në rezervat tjera janë transferuar në fitime të mbajtura. 2.5 Dëmet e pasurive jo-financiare Asetet të cilat kanë jetë përdorimi të padefinuar nuk janë subjekt i zhvlersimit dhe testohen çdo vit për dëmet e tyre. Asetet të cilat janë subjekt zhvlersimi janë rishikuar për dëmet kurdo që ngjarjet ose ndryshimet në rrethanat tregojnë që vlera bartëse nuk mund te rikuperohet. Humbja në dëm është njohur për shumën me të cilën vlera bartëse e asetite tejkalon vlerën e rikuperueshme të saj. Vlera e rikuperueshme është më e lartë se vlera reale e asetit zbritur kostot e shitjes dhe vlerës në përdorim. Për qëllime të vlerësimit të dëmeve, pasuritë janë të grupuara në nivelin më të ulët prej nga janë ndaras të identifikuara rrjedhat e parasë (njësitë e gjenerimit të parasë). Pasuritë jo financiare të cilat janë dëmtuar janë rishikuar për mundësi pezullimi të dëmeve në secilën datë raportimi.

2.6 Mjetet financiare dhe detyrimet Mjetet financiare dhe detyrimet janë bartur në bilanc të gjendjes përfshirë paranë, ekuivalentet e parasë, të arkëtueshmet dhe detyrimet. Politikat e kontabilitetit mbi njohjen dhe matjen e këtyre artikujve janë shpalosur në politikat respektive të kontabilitetit të përfshira në këtë shënim. Kompania i klasifikon instrumentet e saj financiare si asete, detyrme apo ekuitet në pajtueshmëri me lëndën e marrëveshjes së kontraktuar. Interesi, fitimet apo humbjet që ndërlidhen me instrumentët e klasifikuar financiar si asete ose detyrimet janë raportuar si të hyra ose shpenzime.


12

Politikat e kontabilitetit (vazhdim) Instrumentet financiare janë mënjanuar kur Kompania ka të drejtë të imponueshme legale për të mënjanuar dhe ka ndërmend të vendoset ose në një bazë neto ose të realizojë asetin dhe të mwnjanojw në të njëjtën kohë detyrimin.

2.7 Vlera reale e aseteve financiare dhe detyrimeve Vlera bartëse e reflektuar në bilancin përcjellës të parasë dhe ekuivalenteve të parasë, të të arkëtueshmeve dhe detyrimeve aktuale përafron vlerën e tyre reale për shkak të maturimit relativisht të shkurtë të këtyre instrumenteve financiare.

2.8 Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera Të arkëtueshmet tregtare njihen në fillim në vlerën e tyre reale dhe pastaj të matura me koston e amortizimit duke përdorur metoden efektive të interesit, minus provizionin për dëme. Provizioni për dëmet e të arkëtueshmeve tregtare është vendosur aty ku ka dëshmi të mjaftushme që Kompania nuk do të jetë në gjendje ti mbledh të gjitha shumat sipas kushteve origjinale të të arkëtueshmeve. Vështirësitë e mëdha financiare të debitorit, me gjasë që debitori të bankrotoj apo të riorganizohet finaciarisht, gabimet apo shkeljet në pagesa (që vonohen më shumë se 30 ditë) konsiderohen si indikator që të arkëtushmet tregtare janë dëmtuar. Shuma e provisionit është ndryshimi ndërmjet vlerës bartëse të asetit dhe vlerës aktuale të rrjedhjës së parasë që vlersohet për të ardhmen, zbritur në normën origjinale të interesit. Asetet me maturim të shkurtë nuk janë zbritur.

Vlera bartëse e aseteve zvoglohet përmes përdorimit të një kontoje për lejim, dhe shuma e humbjes njihet në pasqyren e të ardhurave në koston e ‘shitjeve dhe të marketingut’. Kur një e arkëtueshme tregtare është e pambledhshme, shlyhet kundër kontos për lejimet e të arkëtushmeve tregtare. Kthimi i pastajshëm i shumave, më parë të shlyera kreditohen kundër ‘kostos së shitjes dhe marketingut’ në pasqyrën e të ardhurave. 2.9 Stoqet Materialet dhe pjesët rezervë kryesisht të lidhura me impiantin e rrymës, transmisionit dhe mirëmbajtjes së rrjetit të shpërndarjes janë vlersuar më koston më të ulët dhe vlerën e realizueshme neto, kosto e përcaktuar duke përdorur metodën e matjes mesatare. Vlera e realizueshme neto është çmimi i vlersuar i shitjes në rrjedhën normale të biznesit, minus shpenzimet variuese të aplikueshme të shitjes. Materialet dhe pjesët rezervë janë harxhuar ose të kapitalizuara në impiant, ku janë përshtatur, kur janë instaluar. Provisioni për materialet me lëvizje të ngadalshme dhe pjesë rezervë është llogaritur për pasqyrat financiare.

Linjiti. Kompani nxjerr qymyrin e saj, i cili përdoret në procesin e prodhimit për gjenerimin e rrymës dhe për impiantet termale të rrymës, prej dy minierave që operojnë. Stoqet e linjitit janë paraqitur në kosto, që përfshin koston direkte të nxjerrjes dhe një pjesë të përshtatshme të shpenzimeve që janë shkaktuar gjatë nxjerrjes.

2.10 Paraja dhe ekuivalentet e parasë Paraja dhe ekuivalentet e parasë përfshijën paranë në banka dhe në dorë. Për qëllime të pasqyrës së rrjedhës së parasë, paraja dhe ekuivalentet e parasë përbëhet nga paraja dhe ekuivalentet e parasë të definuara si më lartë.

2.11 Ekuiteti Kapitali aksionar Kapitali aksionar është përcaktuar duke përdorur vlerën nominale të aksioneve që janë lëshuar.


13

Politikat e kontabilitetit (vazhdim) Rezervat Rezervat paraqesin ndryshimet ndërmjet kapitalit aksionar të regjistruar dhe vlerës neto të aseteve siq është përcaktuar nga vlersimi i pavarur në datën e inkorporimit të Kompanisë.

2.12 Huatë Huatë, që përbëhen nga kredi afatgjata që nuk bartin interes të dhuruara nga Bugjeti i Konsoliduar i Kosovës, janë bartur në shumat e pranuara, neto e kostos së transaksionit.

2.13 Kostot e beneficioneve të pensionimit Kompania nuk ka provisione dhe nuk ka obligime për pensionet e të punësuarve përtej kontributeve të paguara në planin pensional shtetëror, Trusti i Kursimeve Pensionale të Kosvës(TKPK).

2.14 Të pagueshmet tregtare dhe të tjera Të pageshmet tregtare janë njohur fillimisht në vlerën reale dhe më pas janë matur në koston e amortizimit duke përdorur metodën e interesit efektiv.

2.15 Tatimi në fitim rrjedhës dhe i shtyrë Tatimi në fitim rrjedhës kalkulohet në bazë të ligjit për tatime në fuqi deri në datën e bilancit të gjendjes. Tatimi në fitim i shtyrë është dhënë në tërësi, duke përdorën metodën e detyrimeve, në ndryshime të përkohshme që dalin ndërmjet bazës tatimore të aseteve e detyrime dhe vlerave të tyre bartëse në pasqyrat financiare. Tatimi i shtyrë përcaktohet duke përdorur normën e tatimit që është në fuqi në datën e bilancit të gjendjes dhe pritet të aplikohet kur pasuria prej tatimit të shtyrë të realizohet apo detyrimi i tatimi të shtyrë është përcaktuar. Asetet nga tatimi i shtyrë në të ardhura janë njohur deri në atë masë kur fitimi i tatueshëm në të ardhmen është i mundshem kundër së cilës diferencat e përkohshme mund të përdoren.

Kompania nuk ka njohur asnjë detyrim të shtyrë tatimor apo asete më 31 Dhjetor 2007.

2.16 Njohja e të hyrave dhe shpenzimeve Të hyrat nga shitja e rrymës përfshijnë vlerën e faturuar të rrymës më të cilën ka furnizuar. Faturimi për rrymën e shitur bëhet çdo muaj brenda pesë (5) ditëve të para të muajit pasues në të cilin harxhimi ka ndodhur.

Shpenzimet operative janë njohur në pasqyrën e të ardhurave nën përdorim e shërbimit ose në datën e origjinës.

2.17 Grantet qeveritare Grantet nga qeveria janë njohur me vlerën reale ku është një siguri e arsyeshme që grantet do të mirren dhe Kompania do të përmbush me kushtet e bashkangjitura. Grantet qeveritare në lidhje me koston janë të shtyera dhe njihen në pasqyrën e të ardhurave mbi periudhën e domosdoshme që të përshtaten ato me koston të cilat janë menduar të kompensohen. Grantet qeveritare në lidhje me blerjen e pronës, impianteve dhe pajisjeve janë të përfshira në detyrime jo qarkulluese si grant qeveritar i shtyrë dhe janë kredituar në pasqyrën e të ardhurave në baza drejt-vizore sipër jetës së pritur për pasuritë e ndërlidhura.

Korporata Energjetike e Kosovës SH.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim) Politikat e kontabilitetit (vazhdim)

14

2.18 Provisionet Provisioni njihet kur Kompania ka nje obligim të tanishëm si rezultat i ngjarjeve të kaluara dhe mundesia është që një rrjedhje e burimeve të mishëroj beneficionet ekonomike do të jenë të kërkuara që të shlyhet obligimi dhe një vlerësim i besueshëm mund të bëhet në shumën e obligimit. Provisionet janë rishikuar në çdo datë të bilancit të gjendjes dhe rregulluar të reflektoj vlersimet me të mira të tanishme. Kur ndikimi i vlerës në kohë të parasë është materiale, shuma e provisionit është vlera e tanishme e shpenzimeve të pritura që do kërkohen në shlyerjen e obligimit. 2.19 Kontingjentet dhe detyrimet Detyrimet kontigjente nuk janë njohur në pasqyrat financiare. Ato shpalosen veq nëse mundësia e rrjedhës së burimeve që mishëron beneficioneve ekonomike është e largët. Aseti kontigjente nuk njihet në pasqyrat financiare por shpaloset kur ardhja e beneficioneve ekonomike është e mundshme. Shuma e humbjeve kontigjente njihet si provision nëse është e mundshme që ngjarjet e ardhshme do ta konfirmojnë atë, detyrim i shfaqur në datën e bilancit të gjendjes dhe parashikimi i arsyeshëm i shumës së rezultuar të humbjes do të mund të bëhet. 2.20 Ngjarjet pasuese Ngjarjet pas përfundimit të vitit të cilat japin informacione shtesë për pozitën e kompanisë në datën e bilancit të gjendjes (ngjarjet rregulluese) janë të reflektuara në pasqyrat financiare. Ngjarjet pas përfundimit të vitit të cilat nuk janë të rregulluara janë shpalosura në shënime kur janë materiale.

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim)

15

3 Manaxhmenti i riskut financiar Manaxhmenti i riskut i Kompanisë bartet nga Bordi i Drejtorëve. Menaxhimi i riskut është fokusuar në paparashikushmërin e tregjeve dhe mundohet të minimizoj efektet e kundërta mbi përformancen biznesore të Kompanisë.

3.1 Risku kreditor Kompania nuk ka koncentrime domethënëse të riskut kreditor me asnjë palë të kundërt. Maksimumi i ekspozimit ndaj riskut kreditor është paraqitur nga vlera bartëse e secilit aset në bilancin e gjendjes. 3.2 Risku i likuiditetit Menaxhmenti i matur i riskut të likuiditetit nënkupton mbajtjen e keshit të mjaftueshëm, pastaj gadishmëri e fondeve përmes lehtësive adekuate kreditore dhe aftësisë për të mbledhur në kohë, përbrenda afateve të përcaktuara, shumat përkatëse nga konsumatorët. Për shkak të natyrës dinamike të biznesit të Kompanisë, menaxhmenti synon të mbajë fonde fleksibile duke i mbajtur të vlefshme linjat e parashtruara kreditore. 3.3 Rrjedha e parasë dhe vlera reale e riskut të normës së interest Kompania pranon efektet e ekspozimit ndaj luhatjeve në nivelet e normës së interesit të tregut në pozicionin financiar të saj dhe rrjedhën e parasë. Menaxhmenti i Kompanisë është kryesisht përgjegjës për monitorimin e përditshëm të pozicioni të riskut të normës së interesit neto dhe cakton limite për të reduktuar potencialin e keqpërshtatjes së normës së interesit. Ka koncentrim të konsiderueshëm të fondeve që bartin interest ë huazuara nga institucionet financiare vendore në datën e bilancit të gjendjes. Lëkundjet në tregun e normave të interesit nën të cilat janë huazuar fondet mund të kenë kundërefekt në performancën financiarë të Kompanisë. Në të njëjtën kohë, Kompania nuk ka vendosje të rëndësishme të aseteve në depozita me afat dhe letra me vlerë likuide, që bartin të hyra shtesë të interesit. 3.4 Risku i tregut Kompani nuk ka hyrë në ndonjë transaksion pengues për të mbuluar ekspozimin e saj ndaj lëvizjeve të çmimit që dalin nga blerja e rrymës. 3.5 Risku i interesit kreditor Kompania nuk ka hyrë në ndonjë kontratë për shkëmbimin e normave të interesit të valutave pasi që nuk ka ndonjë kredi me interes në valutën e huaj. 3.6 Menaxhmenti i riskut kapital Kur menaxhon me capital, objektivat e Kompanisë janë të ruajë aftësinë e saj që të vazhdojë si entitet në manure që të ofrojë kthime për aksionarët dhe benefite për udhëheqësit tjerë dhe të ruajë structure optimale të kapiltait për të reduktuar koston e kapitalit.

Në mënyrë që të mbajë ose rregullojë strukturën e kapitalit, Kompani mund të rrisë ose kthejë kapitalin aksionarëve apo të shesë asete për të reduktuar botxhin.

3.7 Vlersimi i vlerës reale Të arkëtueshmet si dhe të pagueshmet tregtare dhe të tjera Vlera nominale, minus provisioni për dëm i të arkëtueshmeve tregtare dhe financiare, si dhe gjithashtu vlera nominale e detyrimeve tregtare supozohen të përafrojnë vlerën e tyre reale ne sajë të natyrës afatshkurtër të tyre.

Vlera reale e detyrimeve financiare për qëllime të shpalosjes është llogaritur duke e zbritur rrjedhjen e parasë së kontraktuar në të ardhmen në normen e interesit në treg në datën e raportimit.


16

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim) Për vitet e përfunduara më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro, përveq kur është theksuar ndryshe)

17

4 Prona, impiantet dhe paisjet dhe asetet tjera të patrupëzuara

Toka dhe

pyjet Toka në minierë

Ndërtesat Paisjet e rënda

industriale

Paisjet tjera Ndërtimi në vazhdim

Totali Të patrupëzuara

t tjera (Softëare)

Më 01 Janar 2006 Kostoja ose Vlersimi 64,206 12,557 151,325 265,138 3,602 9,245 506,073 818 Zhvlersimi i akumuluar - (2,363) (34,775) (69,118) (1,047) - (107,303) (122) Dëmi i akumuluar (45,232) (2,344) (39,076) (72,522) (1,137) (3,005) (163,316) (623) Vlera bartëse neto 18,974 7,850 77,474 123,498 1,418 6,240 235,454 73 Më 31 Dhjetor 2006 Kostoja ose Vlersimi 61,702 15,512 113,225 267,352 4,093 4,962 466,846 818 Zhvlersimi i akumuluar - (3,950) (33,719) (83,159) (1,343) - (122,171) (139) Dëmi i akumuluar (44,452) (2,344) (21,455) (63,097) (1,044) (1,361) (133,753) (623) Vlera bartëse neto 17,250 9,218 58,051 121,096 1,706 3,601 210,922 56 Më 31 Dhjetor 2007 Kostoja ose Vlersimi 63,102 15,512 116,029 281,602 4,801 13,545 494,591 892 Zhvlersimi i akumuluar - (5,722) (39,197) (101,455) (1,907) - (148,281) (160) Dëmi i akumuluar (44,452) (2,344) (21,455) (63,030) (1,018) (1,359) (133,658) (623) Vlera bartëse neto 18,650 7,446 55,377 117,117 1,876 12,186 212,652 109

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim) Për vitet e përfunduara më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro, përveq kur është theksuar ndryshe)

18

Prona, impiantet dhe paisjet dhe asetet tjera të patrupëzuara (vazhdim) Lëvizjet gjatë vitit 2006

Toka dhe pyjet

Toka në minierë

Ndërtesat Paisjet e rënda

industriale

Paisjet tjera Ndërtimi në vazhdim

Totali Të patrupëzuara

t (Softëare)

Vlera bartëse hyrëse neto – e ripasqyruar 18,974 7,850 77,474 123,626 1,418 5,900 235,242 73 Shtesat - - 797 2,247 670 362 4,076 - Donacionet - 2,955 2,065 14,980 308 1,258 21,566 - Transferet në KOSTT SHA (1,724) - (14,948) (5,243) (293) (814) (23,022) - Heqjet - - (8) (81) (14) - (103) - Transferet e brendshme - - - 3,095 10 (3,105) - - Zhvlersimi për vitin - (1,587) (7,329) (17,528) (393) - (26,837) (17) Vlera bartëse mbyllëse neto 17,250 9,218 58,051 121,096 1,706 3,601 210,922 56 Lëvizjet gjatë vitit 2007 Vlera bartëse hyrëse neto – e ripasqyruar 17,250 9,218 58,051 121,096 1,706 3,601 210,922 56 Shtesat - - 322 637 716 1,141 2,816 74 Donacionet 1,400 - 2,484 13,391 26 7,888 25,189 - Heqjet - - (6) (10) (11) (41) (68) - Transferet e brendshme - - 5 367 31 (403) - - Zhvlersimi për vitin - (1,772) (5,479) (18,364) (592) - (26,207) (21) Vlera bartëse mbyllëse neto 18,650 7,446 55,377 117,117 1,876 12,186 212,652 109


19

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) Prona, impiantet dhe paisjet dhe asetet tjera të patrupëzuara (vazhdim) Heqjet e aseteve Gjatë vitit 2007, Kompania ka hequr pjesë nga prona, impiantet dhe paisjet jashtë përdorimit të saj, vlera bartëse neto e të cilavë është 68 mijë Euro. Për shumën 159 mijë Euro, në lidhje me koston e aseteve minus zhvlersimi i akumuluar, kompania ka ngarkuar fitimin&humbjen e saj rrjedhëse (shiko Shënimin 21) dhe për dëmin e akumuluar që është liruar, në shumën 95 mijë Euro, Kompania ka rritur fitimet e saj të mbajtura. Për mbetjen prej 4 mijë Euro ka ngarkuar llogarinë e të arkëtueshmeve të punëtoreve të saj.

Donacionet në lloje tjera (jo në para) Gjatë vitit 2007, Kompania ka pranuar donacione në lloje tjera në total 25,189 mijë Euro (2006: 21,566 mijë Euro) të llogaritura përmes llogarisë së granteve të shtyra. Zhvlersimi i ndërlidhur me këto asete për vitin 2007 i ngarkuar në fitimin dhe humbjen aktuale në shumën 3,030 mijë Euro (2006: 977 mijë Euro) ka shkaktuar lirim të shumës së njëjtë prej bilancit të granteve të shtyra (shiko Shënimet 11 dhe 17).

Asetet e paqyruara në lizingu operativ Përfshirë në bilancin e pronës, impianteve dhe paisjeve më 31 Dhjetor 2007, shuma 1,559 mijë Euro (2006: 1,940 mijë Euro) paraqet asetet e pasqyruar në terme të lizingut operativ te disa njësi organizative të ndara nga kompania gjatë viti 2006, sikurse edhe disa entitete tjera. Në vazhdim janë detajet e vlerës bartëse neto të aseteve të lizingut:

Përshkrimi Vlera bartëse neto 2007 2006 Ndërtesat 1,113 1,282Paisjet e Rënda Industriale 421 620Paisjet tjera 24 37Ndërtimi në vazhdim 1 1 1,559 1,940

Më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006, nuk ka artikuj të pronës, impianteve dhe paisjeve të vëna si garanci në ndonjë detyrim.

Lëvizjet e demit të akumuluar

2007 2006

Bilanci, 01 Janar 134,376 163,939Lirimet e provisionit për asetet e transferuara te KOSTT - (29,345)Lirimi i provisionit për asetet e hequra (95) (218)Balanci, 31 Dhjetor 134,281 134,376


20

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe)

5 Instrumentet financiare sipas kategorive Vlera bartëse e aseteve financiare dhe detyrimeve të Kompanisë siq është njohur në datën e bilancit të gjendjes në periudhat raportuese nën rishikim mund të kategorizohet si në vazhdim:

31 Dhjetor 2007 Huatë dhe të arkëtueshmet

Totali

Asetet Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera 34,879 34,879 Paraja dhe ekuivalentet e parasë 4,903 4,903 39,782 39,782 Detyrimet tjera

financiare Totali

Detyrimet Huazimet 20,340 20,340 Detyrimet tregtare dhe të tjera 72,452 72,452 92,792 92,792 31 Dhjetor 2006 Huatë dhe të

arkëtueshmet Totali

Asetet Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera 23,422 23,422 Paraja dhe ekuivalentet e parasë 9,901 9,901 33,323 33,323 Detyrimet tjera

financiare Totali

Detyrimet Huazimet 10,000 10,000 Detyrimet tregtare dhe të tjera 60,806 60,806 70,806 70,806

6 Stoqet

2007 2006

Materialet dhe të konsumueshmet 25,226 25,610Linjiti 547 547Derivatet 922 1,336Pjesët rezervë 5,419 5,912Të tjera 5,704 4,679 37,818 38,084Minus : Provisioni për stoqet me lëvizje të ngadalshme dhe të vjetëruara (26,461) (26,461) 11,357 11,623


21

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) Gjatë vitit 2006, pjesë të stoqeve, në shumën 452 mijë Euro, janë transferuar në KOSTT SHA. Rezervat e Kompanisë janë reduktuar në përputhshmëri (shiko Shënimin 9).

Provisionet për stoqet me lëvizje të ngadalshme dhe të vjetëruara Provisione për artikuj të stoqeve me levizje të ngadalshme dhe të vjetëruara fillimisht është vënë në nivel 80% prej bilancit të stoqeve më 31 Dhjetor 2003 (duke përjashtuar linjitin dhe stoqet e derivative) dhe është bazuar në vlersimet e manaxhmentit për atë datë. Më 31 Dhjetor 2007 provizioni për stoqe me lëvizje të ngadalshme dhe të vjetëruara nuk ka ndryshuar në krahasim me vitin 2006.

7 Të arkëtueshmet tregtare dhe të tjera 2007 2006

Të arkëtueshmet tregtare Konsumatorët lokal 279,273 252,898Konsumatorët e huaj 3,905 3,842 283,178 256,740Minus : Provisioni për dëm (265,937) (244,500) 17,241 12,240Të arkëtueshmet tjera Avanset ndaj furnizuesve 15,969 9,664Huatë që nuk bartin interes 1,151 1,151Avanset ndaj të punësuarve 517 366Tatimi i kthyeshëm i akcizës 1 1 17,638 11,182 34,879 23,422

Lëvizja në provizionin për dëm është si në vazhdim:

2007 2006

Bilanci, 01 Janar 244,500 214,745Ngarkesa për vitin 21,437 29,755Bilanci, 31 Dhjetor 265,937 244,500

Përveq ngarkesës totale të dëmit për 2007 dhe për shkak të mos-rikuperimit total të tyre, Kompania ka shlyer pjesë nga huatë që nuk batin interes në shumën 288 mijë Euro (2006: 346 mijë Euro).

8 Paraja dhe ekuivalentet e parasë 2007 2006

Llogaritë rrjedhëse në banka 4,872 9,871Paraja në dorë 31 30 4,903 9,901

Llogaritë rrjedhëse në banka janë llogari që nuk bartin interes.


22

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) 9 Ekuiteti Kapitali aksionar Më 31 Dhjetor 2007 sipas Regjistrit të Bizneseve të lëshuar nga administrate e UNMIK-u me datë 27 Dhjetor 2005 nën nr e regjistrimit 70325399, kapitali total i regjistruar është 25,000 Euro në datën e regjistrimit. Përfshin 25,000 aksionet ordinere me 1 (një) Euro për aksion. Aksionari i vetëm i Kompanisë është Korporata Energjetike e Kosovës Holding SH.A.

Rezervat Rezervat të cilat më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 janë 687,794 mijë Euro fillimisht janë llogaritur për librat e Kompanisë si ndryshime ndërmjet kapitali aksionar të regjistruar dhe vlerës neto të aseteve siq është përcaktuar nga vlersues të pavarur në datën i inkorporimit si SHA. Përfshirë në rezervat totale shuma 60,304 mijë Euro (2006: njejtë) paraqet tepricën lidhur me vlersimin e pronës, impianteve dhe paisjeve më 01 Janar 2005 (data e bilancit hyrës). Komponentët e llogarisë së rezervave për periudhat e konsideruara janë si në vazhdim:

Teprica e rivlersimit

Rezervat tjera Totali

Më 01 Janar 2006 62,512 675,825 738,337Transferet e aseteve te KOSTT SHA: - Prona, impiantet dhe paisjet (Shënimi 4) (2,208) (48,273) (50,481) - Stoqet (Shënimi 5) - (452) (452) Asetet e identifikuara shtesë (Shënimi 4) - 390 390 Më 31 Dhjetor 2006 dhe 2007 60,304 627,490 687,794

10 Huatë

2007 2006Jo- qarkulluese Fondet që nuk bartin interes të huazuara nga autoritetet shtetërore - Buxheti i Konsoliduar i Kosovës (vlera nominale: 10,000 Euro; Maturiteti: 31 Dhjetor 2008) 10,000 10,000

10,000 10,000Qarkulluese Overdraftet në llogaritë rrjedhëse bankare - Raiffeisen Bank (ST limit i huasë në 10,000 Euro; Maturimi më 31Korrik 2008; Interesi në 6m Euribor+5.5%) 10,340 - 10,340 -Gjithsej huatë 20,340 10,000

11 Grantet e shtyra Lëvizjet në llogarinë e granteve të shtyra janë si në vazhdim:

2007 2006 Më 01 Janar 2006-siq është pasqyruar 32,565 14,704


23

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe)

Ripasqyrim - (824)Më 01 Janar 2006-e ripasqyruar 32,565 13,880Shtesat në pronë, impiante dhe paisje (Shënimi 4) 25,189 21,566Të amortizuara gjatë vitit (Shënimi 4 dhe 17) (3,030) (977)Transferet e aseteve të dhuruara te KOSTT - (1,904)Balanci, 31 Dhjetor 54,724 32,565

Në vazhdim janë përbërësit e grantit të pranura gjatë viteve të përmendura:

2007 2006 Prona, impiantet dhe paisjet (Shënimi 4) 25,189 21,566Të hyrat prej shpenzimeve të rikuperuara operative (Sh. 17) 13,952 16,000 39,141 37,566

12 Provisionet Bilanci i provisioneve të Kompanisë i cili më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 që është 30,000 mijë Euro tërësisht lidhet me provisionin për deponitë e hirit. Kjo shumë fillimisht është njohur më 01 Janar 2005 bazuar në rezultatet prej Studimit Financiar (Financial Due Diligence) të kryera prej kontabilistëve të pavarur - Deloitte Central Europe Limited.

13 Detyrimet tregtare dhe të tjera 2007 2006

Kreditrët tregtarë Furnizuesit lokal 28,657 18,484Furnizuesit e huaj 9,496 14,997 38,153 33,481Detyrimet tjera rrjedhëse Të pagueshmet TVSH 57 99Tatimi i transmetimit 2,107 1,241Të pagueshmet e tatimit në të ardhura 7,881 7,881Pagat e të punësuarve 3,031 2,863Detyrimet e akcizës 1,440 1,440Avanset e konsumatorëve 622 370Të pagueshmet tjera 878 324 16,016 14,218 54,169 47,699

Pjesë të të pagueshmeve tregtare të Kompanisë janë të siguruara me garanci të lëshuar nga Raiffeisen Banklimiti limiti i të cilave më 31 Dhjetor 2007 është 1,550 mijë Euro. Banka ngarkon një pagesë mujore prej 4% p.a. për instrumentet e lëshuara (shiko shënimi 24).


24

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) 14 Shpenzimet akruale

2007 2006 Tarifa e lëshimit akrual 2,678 5,816Obligimet prej mjeteve për Investim A3 12,555 4,391Humbjet nga konfliktet gjyqsore 2,900 2,900Detyrimet tjera akruale 150 -

18,283 13,107

Deyrimet nga mjetet për Investim A3 Ky bilanc paraqet paranë e pashpenzuar të pranuar përmes mjeteve të grantit prej Bugjetit të Konsoliduar të Kosovës. Gjatë vitit që përfundon më 31 Dhjetor 2007 Kompania ka pranuar grant shtesë në gjithsej shumën 38,079 mijë Euro (2006: 21,276 mijë Euro) dhe ka bërë pagesa prej këtyre fondeve ndaj furnizuesve të saj për asetet e blera, në total shumën 29,915 mijë Euro (2006: 26,625 mijë Euro).

15 Shitjet 2007 2006Shitjet e rrymës Konsumuesit (10 kV, 35 kV dhe 0,4kV) 39,152 34,256Konsumatorët industrial 11,244 3,140Amvisëria 66,474 63,418Eksporti i rrymës 10,307 6,778 127,177 107,592Shitjet tjera Të hyrat nga shërbimet e rikyqjes 4,075 7,135Shitjet e qymyrit 218 896Të tjera 1,822 2,009 6,115 10,040 133,292 117,632

16 Të hyrat tjera operative 2007 2006 Vendimet gjyqsore në emër të KEK-ut 3,651 -Detyrimet e fondit pensional 1,407 18,220Të tjera 454 1,791 5,512 20,011


25

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) 17 Të hyrat nga grantet

2007 2006Të hyrat nga shpenzimet operative rikuperuese (Shënimi 11) Rryma e importuar 11,451 11,600Riparimet dhe mirëmbajtja 730 1,278Të tjera 1,771 3,122 13,952 16,000Lirimet prej të hyrave të shtyra nga grantet (Shënimi 4 & 11) 3,030 977 16,982 16,977

18 Kostoja e stafit

2007 2006 Pagat neto 31,517 31,090Kontributet dhe tatimet 6,178 6,217Të tjera 3,992 3,864 41,687 41,171

19 Rryma dhe komunalitë tjera

2007 2006 Rryma 47,860 24,820Derivatet 7,400 9,491Gazi dhe uji 1,146 1,141Transmisioni dhe këmbimi i rrymës 13,396 7,568 69,802 43,020

20 Kostot e mirëmbajtjes

2007 2006 Riparimet 4,841 5,432Mirëmbajtjet rrjedhëse 380 782 5,221 6,214


26

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) 21 Shpenzimet tjera operative

2007 2006 Shërbimet e transportit 2,935 2,635Shpenzimet e sigurimit 2,372 2,273Tarifa e koncesionit 1,754 1,703Konfliktet e humbura gjyqsore 1,610 -Licensat 1,004 -Shërbimet e burimeve të jashtme (gërmimet sipërfaqsore) 432 1,412Dëmet 178 878Tarifa e manaxhmentit - 3,055Analizat e qymyrit - 735Vlera bartëse neto e aseteve të hequra (Shënimi 4) 159 303Shpenzimet tjera 4,946 5,507 15,390 18,501

22 Rezultati financiar, neto

2007 2006Të hyrat financiare Të hyrat me interes në bilancet e vonuara 249 280 Kostot financiare Shpenzimet me interes në pagesat e vonuara (325) (4)(Kostot) financiare / të hyrat , neto (76) 276

23 Shpenzimet e tatimit në të ardhura Ngarkesa për vitin mund të harmonizohet ndaj profitit për pasqyrën e të ardhurave për vitin 2007 si në vazhdim:

2007 2006

Humbja përpara tatimin në të ardhura (36,264) (25,974)Tatimi me normë 20% (7,253) (5,195)Shpenzimet e palejueshme për qëllimet e tatimit në fitim - -Të hyrat e patatueshme për qëllime të tatimit në të ardhura - -Humbjet e panjohura tatimore të bartura 7,253 5,195 - -


27

Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe) Bazuar në Rregulloren e UNMIKUT Nr. 2004/51 e hyrë në fuqi më 1 January 2005, nga Kompania kërkohet të paguajë normë tatimore prej 20% të fitimit të tatueshëm, e llogaritur si në Deklaratën e Tatimit në të Ardhurat e Korporatave. Kompania ka pasur humbje nga operacionet e saj për 2007 dhe 2006 dhe nuk ka detyrim tatimor për periudhën referuese. Humbjet tatimore mund të barten përpara deri në pesë vitet e ardhshme duke filluar prej vitit kur humbja është realizuar. Gjatë vitit 2007 dhe viteve të mëparshme është realizuar humbje. S’ka provizion për tatim të shtyer në humbjet e kaluara apo diferenca kohore për shkak të paqartësisë se kur Kompania do të startoj të realizoj firim të tatueshëm. 24 Kontingjentet dhe detyrimet Qështjet gjyqsore Më 31 Dhjetor 2007, procedimet legale kundër kompanisë janë 6,278 mijë Euro (2006: 5,745 mijë Euro). Asnjë provision nuk është bërë në datën e bilancit, siq indikon departamenti legal i Kompanisë nuk ka gjasa se do të dalë ndonjë humbje e rëndësishme.

Garancitë bankare Gjatë Korrikut 2007 Kompania ka hyrë në Marrëveshje të Linjës së Kredisë për Financa Tregtare me Raiffeisen Bank për dhënien e garancive ku limiti fillestar i të cilave është vendosur në 5,000 mijë Euro. Më 31 dhjetor 2007 limiti i garancisë është 1,550 mijë Euro dhe shuma e garancisë së lëshuar është1,532 mijë Euro.

Të drejtat mbi mineralet Kompania ka pranuar një liçencë të eksploatimit mbi sipërfaqet e tanishme të minierave dhe liçenca për eksploatim në miniera të reja është ende në procedurë. Është e pritshme që me dhënien e liçencës për eksploatim të minierave të reja do të përcjellet me kushtet që kërkojnë rehabilitimin dhe largimin e materialeve të kontaminuara. Puna do të ndërrmirret gjatë viteve të ardhshme mbi vlerësimin dhe madhësin e këtij problemi megjithatë e përfaqson një detyrim potencial i cili nuk është llogaritur në këto pasqyra financiare. Zhvendosjet KEK-u planifikon të zhvillojë një minierë të re qymyri, që kërkon zhvendosjen e përafërsisht 400 shtëpive në fshatin Hade. Shuma e vlersuar që duhet të paguhet për këtë zhvendosje është përafërsisht 36 milion Euro.

25 Rezervat minerale Kompania e ka bërë vlerësimin e rezervave dhe burimeve në sipërfaqet më license historike në fund të 2003. Autoriteti qeveritar përgjegjës, Drejtorati për Miniera dhe Minerale, e ka konfirmuar këtë. Kompania ka aplikuar për licensë të eksploatimit për një sipërfaqe të re prej 834 hektarë që zgjatet në veri të minierave egzistuse. Kjo nuk është aprovuar ende por aplikimi i siguron Kompanisë të drejtat në rezervat në atë sipërfaqe, që mendohet të jenë përafërsisht 700 milion tonë të thëngjillit të

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim) Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe)

28

eksploatueshëm. Studimi i fizibilitetit do të bëhet për të demonstruar realizushmërin ekonomike të nxjerrjes të këtyre rezervave dhe do të përdoret për aplikim për license të eksploatimit. 26 Humbjet teknologjike Në aktivitetet e saj Kompania pëson humbje substanciale teknike dhe tregtare të energjisë elektrike. Humbjet teknike ndodhin gjatë transmisionit së energisë elektrike po ashtu edhe prej një voltazhe në tjetrën.

Humbja tregtare përfaqëson energijnë e konsumuar nga konsumatoret, të cilën Kompania dështon ta identifikoj dhe ta faturoj. Menaxhmenti vlerëson humbjet totale teknologjike të energjisë elektrike, për vitin që përfundon më 31 Dhjetor 2007, të këtë shumë 48% (2006: 48%) të totalit të energjisë të furnizuar.

Korporata Energjetike e Kosovës Sh.A. Shënimet e pasqyrave financiare (vazhdim) Për vitet që përfundojnë më 31 Dhjetor 2007 dhe 2006 (Të gjitha shumat janë shprehur në mijë Euro ( përveq kur është theksuar ndryshe)

29

ëëë.grant-thornton.com.mk

Documents

Pasqyrat Financiare dhe Raporti i Auditorit të Pavarur · Ne nuk ishim në gjendje, duke aplikuar procedurat standarde dhe alternative të auditimit, të vërtetojmë validitetin