22
] O#\ >K. #P. = #PX |Ç[6 K#_5u"L\O P. 3"OK#¼ L\O P:'6 X" K"Q$ #y["K }Ä 4 `Ä O O P-w!" #aOLE #zLW #p¼" #y["K K#_5u" 5\O P5wK OK =["K D D =W Pw WF LÇB 3"OK#¼ P. Lw!'6 #. K#_5u" L\O OK $ L\O 3"OK#¼ Zt #6 "L\w ~#t " OK 3"OK#¼ L\O Q" 4-9 Ã.#6 "Ä . R "O #PX |Ç[6 # Q$ "O 5pPm 5p Q" V2 KPz #=" [I.Pm [I. ,~#u OK w Ã~#d " OK K O"Pu >6 KO q Q" {L KO$P. "P. "P" OK #$,wP6 3"OK#¼ ÃX6 KP-"O Q" P_5I XOP. PX O#$ A "5W> KX 685 2/6 #Q KO$P. #YO =XK#_5u" "5J"KP2 "P" KO Ã~#d . 5qPz Ph OK "O #{#X #Q Lt . LXO "P. L# {#-K K#_5u" P w 4X" #nL }> Q" K#_5u" ÃX6 L\O K\ #X#\ L#. t~#. 3##Ç" Y6 " OK L# # "O Q Q L#. " 3O#=6 KPz O"Pu >6 KO L#. w #Q }> Q" L# L\O ,X#5 |Ç\ . #ZI. Q" 3"KO" Rz #> 3"OK#¼ ÃX6 3#p5 4X#X K # " Q" w 4X" >O#J 4X#X K P w 4X" K"K #[ o}5I #O[w +O#=6 L$ O#\ . Lp O#W. #O"R." ÃX6 KP-"O #O[w Q" O#W. » K Q" L"K. O"KOJP. Q $O#w Q" KJ #Q OK Downloaded from jpbud.ir at 19:13 +0330 on Monday February 3rd 2020

تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

  • Upload
    others

  • View
    10

  • Download
    0

Embed Size (px)

Citation preview

Page 1: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ �� �� � � ��� ������ ������ ����

���������� �������������������������

����� ���� �� �� ���� ���� ����

������� ���� ���������

����� �� �� ����� ��� !"�#� $ %� !�&� �� �

������� ����� ����

����

������� �� �� �� � ������� �� �� �� �� � ������ ��� �� �������� � !��" #�� ��

������ �� $� %&'" ()�� ���*+ ,�� �� ��"�- .�/0� � ����1� ��"$� �� (�2���3 � (�2�

$� 45 ����6(�" 7�8�� (09��3 � (09 :!�� �� � )!�;" #�� �� <��=� ���� >�� ���"

��*? $� @" ����� ��� ����� �� �A�� :���� � ������ B)-�� ��&=�� $� ����9" (-��

��- ��"� #�*C1= <��� �D> ��- ��� � ��� ���"$ �= ����� ��=E�� � (8*-������

<��� �F���5 ����� ����" B)!�;" � �?�6 �G� �� �� HIJKLHIKM ��=@�- (��"$

'( �)�� !�"( % )*� �� +, � !����� "� '# ��� �*�-)� '��. �� !����� �/��0 % )�

'�1� % ��1� �*�21� )*( �34( 5 6�� 78�0 9*� � :)*� ��� � ;�< �2��� )*( =�� 9*�

5 &10 7�"�> �"� '.�0 � �� )*( '# �*�'2��� '��. �� :)2*� )� ?�2�� @6� '( �AB(

�� 5�� �% �2*C1> !1. % 5� �� �/��0 5%��� % =�� ���� %� ��� 9*� �� '# ��� �. D

���� %� "� '# ��� ��� �� E��B� !� ��# F &0 :)2*��� �� '( )��� �G( !� �C(�

�/��10 �",1�� 7� �1�# �� ! �1G( 7HIJK �1�� �� :) ���( �� �D"( ;�< �*� # �� ��D ��� �

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 2: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

LB�� M�# !����� �/��0 % )� � 5� �� )� �*� "�NO0 7PQ �� �� :) )*C>"( � 5� ��

:��� !����� )� R"S� !%"� 5� �� '# ��� )�*O0 � ����� =�� ��)2�� �� '*"T % )*�">U

!� %� � �#V� !��",�� % ����Q � �0%��� !�?�� % ��"W � ��# � �. D 5 &0

�� 7��� 6 � @(� "�X �� �,G )� %��"*� ����� "( 5� �� "N� :��� '�W # '( E��B� � ��

�%)�!C* '� "( �S0 !�'2��( @6� '( % '�W"� �"� '.�0 � ��?�2� %)��� �Y'( '# . �� ��

'# ���2� :��� '���) "( � !����� �/��0 �W�� ���2� '( �(��Z� �&�� 7��� '���) �"�

7=��� �"� "T )� 5�)D %!� %�# 7�/2� E��B� !�AB( � � !����� )� %5� �� )�

:��">�� "0)*)� @6�� 9*�

!�"( ?�2� '2��� �&*� � ���� �G( "��� Q 7'*�"� @�6�0 %! �V>U'*�"� 7"�*� !�� ��

! �V>U'*�"� A*�CW� :)*� �� =��"W � "���( 5� �� '2��� %��� ��( ��D�� )�4�0 ���0 A*�CW�

� ���>"( @(� % @(3�� "�NO0 ) ��0�� [�2�� 5<��S� )�4�0 � ����� ��( % ���0 ��"( <( %

:)�( '���� 5� �� �/��0

���1G(�% 7��1 '1( 5� �1� ���1G(�% :��� �"16 �1Y � �0,N ( ) % ��"*� � 5� ��

'��1. �� 7�� �\"� % \30 7���� � ��� 7��� !�)�� � '( !����� !�! �V>����

��� �� �D"( � *� ����� �� ��� "�X 5� �� '( '.�0 7!% 9*)( :��� '��G� 9*� =�� @*<�

:�C�� ��� "( � ! �G( !��� "( %

����� !"��# $ %�&�' !()�# &����

5� �� '( ]�("� % ��">�� ^"Z� �. D 5 &0 � �">�%"( !����� ?4� � 5� �� �/��0

5 &0 �� !�*� �G( =�� ) ��0�� '# )�(�� )� '�D� %'�D� '�� 7'�4%� ��2�"�X !�<#U

�� %� =��"W 7��D��"Q ��"0 !"G# ( '�(3� 7%�� '( :� %� �"�� '( � � �. !� ��( % �. D

����� 7)�4�0 @���� ! %"�( A*�CW� % �*� # +��_ 7�0� �� 5<��S� )�4�0 � �,G �*C�

�� ����� 75<��S����# ��,�( 7�>)22#)�4�0 9�( �(� A*�CW� 7�34( % ��.��5 6�� �� '2��(

�� 7��D�� !� ��( 8"�G> %�. D ! �V>U'*�"� FV. 7! %� � � 7'�W"��Q ! %�9W !<( ^�Z�

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 3: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

:�% �� �� '( 5� �� �/��0 ���� !*�C� '��.

�1_�4 "1� 75�� �% �2*C>!1. ���1� `HabcdHabHe ;�1� �1 �"�1� �� "( � 7��"*� �

F�3 � !�%"�Q �� PQ :�W* '���� �� �� PQ !�+� 0 %���� �"� �. D 5 &0 !�����

�� :�W"> ��D '( ��T2� f�,G @6� % )*�"> +�S�� ��# �. D 5 &0 !����� 7�����

�2*C>!1. ���1� ) % :)*�"> �-)� g3S0 �� h � 7����S0 i2. '��. �� 7!�)/�� @����

% ����.� 7!����� �/��0 '� "( 9��GB [%"� 0 j*% !�5 T % �+"�2# ( �"�� 5�� �%

�"�� 5�� �% �2*C>!. ���� 7'� "( 9*� � :�W* '���� 7)*�"> �X� HaJk +� � '# ��2�"W

���0 A*�CW� 5,.�� �%)� !�!C* '� "( ( )� �/� % )*�"> lB0� 5� �� �/��0 ���� (

@(1� ��/21� )1� 7'� "1( 91*� � :��"1> =��"W �0� �� 5<��S� ���# ��,�( % ��D�� )�4�0

� �� ! %�9W �*�30 % ����D AB( ! �V>U'*�"� A*�CW� '# ) ��( '�W"> "T � !�'T_��

'( � ��/2� 5� �� j*% '( % ��� "�X 5� �� A*�CW� 7'� "( 9*� :��� �� �2�(A�Q � �����

@# )� � m �� '� "( �Y ��� "�X 5� �� =�� '# ! �Y '( 7�"#�� +, � ���� -)� ���2�

'� "( 9��%� :� %� �"�� '( � <� � ���� HHnm +�/� ��� � % )�� )� � kc =� '( 5� ��

+, � � 5� �� '/��0 ���� 7)*�"> �X� HaJb +� � '# ��2�"W %����.� 7!����� '/��0

�6* :���� ! �G( !���� 7'2��� 9*� � % �"6 @�_ ��3W�� ��)2o '2��� 9*� � �� 7���

lB0� '( '# �"( ; � � @*)/0 !����� � �4%� ��#U ���0�� � p��D9*� � =�� @*<� ��

'( 7)*�"� 8���"W C� '� "( 9*� � '# 5�� �% �2*C>!. ���� :)*�"> "&2� � � ��,q0 ����

!���� ;%� '� "( � ��� "�X 5� �� :� %� ��� '( �,G ���3W�� 7;�< !��*�_ EZ4

:��� ��( %� ;%� '� "( � "T � �� ��C�� �� % '���� !�*�

����� ������� ���

)*( % � �) ������ % 2/� '2��� 9*� � ! �V>U'*�"� % ��D�� )�4�0 ���0 '( '.�0 �%)( 5� ��

:��"> !����� '/��0 % )� R"S� 0 �"�> �"� '.�0 � �� !����� !���4/W "�*� ( �"��

mK �� A�1( ��> ���0�� '# ! �Y '( 7�"�>�� 2/� �� 5� �� ( ��"*� � 5� �� ;����

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 4: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

5� �� '# )� ?.�� �0�_ �� 9*� ����� :)���� @�6�0 �� � � ��# 5� �� �� )� �

'( :) C( =� ��"*� !�"( � �4��S�r0 �0� �� % )�( '���� �#) � R"S0 "�*� !�<# � ��"*�

!�<1# 5�� �% % �4%� !�)1�� � 7! %� � � � � ��1 5� �1� A31 ���0��1 7=�1G� �Y

�� "( :��� '�W "0�"W +�3/� )_ �� '.�0 9*� �� 7��� 6 � �W"�� ��_ %!�'Z��% 7!�'*�"�

=�1� ��"1*� !���1�� !���4/W � �� 5� �� % �� =�� '# )���� �� ��.�� !� ��

A*�> '�_"� � ����� �� ���� A*�CW� * % )�4�0 A*�CW� ( '# ! �Y '( 7��� '���� � *�

��4/1W ��1# 1o� ��"1*� ���1�� 7p��D 9*� � 5%��� !�2�20 ��.% ( % ��� '�W"> �"�

% !�'*�"� !�<# j*% '( 75�� �% A*�CW� ?.�� �� 5� �� '# . �� �� :��� )� !�����

:��� �3�0 ��� 5� �� =�3�G�"�X hW2� ���2� '( ) ��0�� 7����� !�'Z��%

�� ) ���� �� � �. ���� % \30 7'\"� 5�"��s0 ?,� '# ����4�9�( E��B� !���"S(

5� �� �� �)� t D %5� �� '/��0 !2,� "( '# ���"��4%� )� lB0� !����� % 7�� r*

0 )2o "� :��� )� ?.�� � ��� "�X 5� �� ����� 7"�*� !�� �� )*�"> ����� �4��S� r0

�� %���3W�� ( �"�� !�)2*� �� 7��� )�� ��� '( p��D9*� �!"�>=�o ��3W�� +_ '(

�Y ��# !����� !���4/W ) % � � 5� �� '/��0 ���� '# ' �> ��� :��( )���B T� �

���2 +, � � ! �)*Q �,G 5,N 7=*�"# )��� ��2�"W % ����.� 7!����� '/��0 '� "( %�

��D ��C�� 9*"0<( '( HaJa %HaJk !�+� � ��� "�X 5� �� '# )2���� �� � �� :���

��� �Y � !��/� ) % ��� "�X 5� �� 7'/��0 +%� '� "( � :) �'�W* A�# Pu� % )��

! �Y '( 7��� )� !�)/�� 5�"��s0 o� �#V� ) % 7'/��0 ;%� '� "( !�+� � 96�4 7���

HaJa +� '( �,G '# ��( <� � ���� ankk "( v4( ��� "�X 5� �� 8� � 7HaJb +� � '#U

ana �%)1_ ��� 7��� "�X 5� �� 7HaJw +� � :)���� �� � )� � aa ��C�� '( ���#U

5� �1� <� � ���1� wnw "1( v41( ��( )� �2�(A�Q '# �4_ � 7)���� �� � <� � ����

'( �,G '# ��� ��( <� � ���� a ?*"� ��� "�X 5� �� 7HaJc +� � :=��( '���� ��� "�X

��� L4D )�4�0 � ��� "�X 5� �� =�� 7"�*� !�� �� :��� )� % '( % A�# ( @,� +�

:)���� �� � ���. =� 5�"��s0 "�s�� %� 9*� �#"_ ) % �� 7�G� "�>=�o

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 5: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

����� �� ������ ����� ���

%�0� �� 5<��S� � [�20 ��.% % ;D ���� @6� '( j*% '( 7�4��S� r0 5� �� �� C*"> ;%C4

16�� M�1# � ��� "�1X 5� �� ����� 7����4�9�( !� ��( % � �. 5 &0 � =�� A*�CW�

!�"1( !�)/�� !*�C� % � �� !�j*% �*. !����� !���4/W � ��� "�X 5� �� :)*� ��

�� )�4�10 @1���1� +3�1 � 7'Y�("� !��D�"*� '/��0 % �*�30 :� %��� �"�� '( ��D�� �����

5�� �% !�"1( � � 9��O0 7��D�� % ����4�9�( �(� A*�CW� 75� �� AB( '( )�� #U !�AB(

[�\�� xG( '( r�# %�. D % ��D�� !�! �V>U'*�"� FV. 7!�'Z��% %!�'*�"� !�<#U

:�"�� "( ��G� 9*� !*�C� �� ���0�� � '/��0 % g�3S0

%��2� 5<��S� 7!� %�# 5<��S� 7��/2� 5� �� ?4� � ���0�� � ��� "�X 5� ��

7��� �"16 @�_ ���*. 5<��S� 5� �� 7�0�)D AB( � :��� !)2(=�G30 5�)D

� �1� � :�G�1 '.�10 �*1� ��)21o '# ������ % �2W 5�)D 5� �� !�%)/� � ��� � C&(

"�� C� <# 9*� 5� �� ) % '# �"�>��"( � 8"W !<# � 5� �� 9*"0=�� 7��2� 5<��S�

'( 7��� )� % '(% !�*� !���� ( � �. !� ��( � � ��# =�� :)*� �� �Y � �4%C

:��� '���� A�# )� � kHnw '( )� � bknJ �� =�� 9*� 7HacbdHawk !�+� �Y '# ! �Y

� )� � JanH �� 7��� ��# 8"W �)*"D 9*"0y C( '# ��4� ��( � ��"*� 8"W =�� 9�2z��

'( ���0�� �4%C ) % 9*� ���� @�� �� :��� )�� HaJw +� � )� � bKnH '( HabI +�

'( x("*l �<��G� '.�0 ;)� %8"W ����4�9�( '�"� � �(� A*�CW� 7��"*� 8"W ���� A�#U

:��� �� 7'�W A�Q % ��/2� @6� '( =� �� 78"W )�4�0 '2��( {Z� '( �(����

%?�2� !�� 7��� %F� [�20 :=��G� )�� ��# � � !�)/�� !��*C� 7!� %�# AB( �

'1# ��� AB( 9*� �,G !*�C� '��. �� 7��� � # !%"� % 9��� [�20 7!)�� �D �W# !|" �

��� L4D )�4�0 �� AB( 9*� =�� :� %� =��"W AB( 9*� !�"( � �,�2� �34( ���0 ) ��0��

=�1� 9�2z�1� :��� '�W">"1( � � ��� "�X 5� �� )�� � �� )� � aa % ��� )� � kw �%)_

:��� '���� A�# '/��0 +%� '� "( [%"� ( AB( 9*� �0�� �%

)1 ��0�� % )���� @�6�0 � ��� "�X 5� �� AB( 9*"0=�� 7��/2� 5<��S� 5� ��

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 6: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

�� '�W* '/��0 !� ��# �� ! �G( 5�("&0 :)�( !����� '/��0 % )� !�"( �,�2� R"S�

:��� ��( ��/2� 5<��S�5� �� A*�CW� %��/2� AB( )� � � '/��0 % )� )��# 7)����

5�16�� �� AB( 9*� '# ��� �� �� �#U_ 7��"*� �/2� AB( � ��.�� ;� � % 5��Y�

!%"� 8���� p��D � �%)� !�!C* '� "( ;)� 7! �D� 5�6�� :�"(�� } !�)/��

�/21� � � �) �1�� "�1X !�� �1D"1( % �'3��� ��.% % '�W A�Q ! %�9W '( �(���� 7� G �

?.�� '�G ��� C� ��� !�)�� � �� ����� :) ���� �&*� � !"*VQ �� ",. F��Z� 5�"�NO0

7'��D �Y '( :)*� @�_ AB( 9*� � � ! �)*Q % "��G� )� % )� AB( 9*� �*W�6�

:��� '/��0 ?�2� �",�� )�W ��"*� � �/2� AB( ��> ���0��

HJna �/2� �%CW� 8� � )� 7HawK +� �%)_ � '# )���� �� 5��Y� % �� �� "(

=� '( HacK +� � )� 9*� :��� '�W* A*�CW� )� � kK '( Haww +� � '# ��� ��( )� �

)1� � HHnk =� '( % '���� ;%�)0 A�# 9*� C� Hacw +� � :��� '�W* @��30 )� � Hkna

i2. %� � �/2� AB( '# ��� !�*� �G( !���� 7A�# 9*� )�� ��� :��� )��

5�1� �/21� AB1( 7'/��10 +%� '� "1( [%"� ( % ����S0 i2. �� PQ :��� '���� ����S0

�/2� AB( 7��� 9*� � '# ! �Y '( 7)�� HaJK +� � )� ~" 9*"0<( '( %�W"> !� (%�

:��� p��D� ��D '( � ��D�� L4D )�4�0 �� )� � Hw �%)_ %���V> "� ��Q � )� � Hm )�

�%)_ '( �� "( � ���*�� � +� � %��� ��� �Y �4%C "�� )� '( % ) % 7HaJK +� �� PQ

�%)_ '( HawK +� � )� � Inc �� ��D�� L4D )�4�0 �� �/2� =�� :��� )�� )� )� � J

)�4�0 � �/2� =�� =Y�0"Q "�G� ��.% ( :��� )�� �� "( � �� �*�� � +� � )� � Hc

�#V1� %� �1Y '# ��( ��D�� L4D )�4�0 � �/2� =�� 9*"0<( =� 9*� 7��D�� L4D

!���� �� "( � �� %� �Y ��� "�X 5� �� � ��/2� 5<��S� =�� :��� )� @�_

'( HacK +� � % ��( )� � ak �%)_ � HawK +� � =�� 9*� :��� '���V> "� ��Q � !�*�

+� � =�� 9*� 7 ��# �0� �� AB( x*�"� ��,�( % ��� ��V> ( :��� '�W* A�# )� � b

7'/��0 +%� '� "( �*Q � :)�� )� � kw =� '( HaJK +� � C� % )� � Hk �)3� '( Hacw

'���� '���� '/��0 ;%� '� "( !�+� �Y 7�� )� '( % ) % % )�� )� � ak '( �#V� =��

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 7: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

:���

% ��� ��,1 �� �D"( !�'2��( % �)*Q )� �� ��/2� 5� �� '# ��> ���0�� 7[��&� �

� ��� "�1X 5� �1� :)*�1 !�1( ��� "�1X 5� �1� !�1�� � � ��1D ���� A3 '�G ���

"�( ;�<5� 6�(� �� '�G ��� %��� '�G(�% ��2� 5<��S� % �<# '( ��2� C� "�*� !�AB(

:)*� ��_ � ��D � �. !� ��( =�� % '�W A�Q � �. 9*� ! %�9W ( ;��� % '�G.

������ ����� ������� �����

:��� �&�G. ��D�� )�4�0 ���0 A*�CW� � ���0�� � ! �V>U'*�"� % 5� �� ],0 � ��3�� '3�_

%! �V>U'*�"� '( !)�4�0 !<( ���0 '( �)�� !�"( % =* �� <( )�4�0 '( �� "���( 5� �� !�"(

!�'��1G� )�4�10 =&1_ A*�CW� !�"( ��%�"W ! �V>U'*�"� ��.% ;%C4 :=*)2��� '*�"� @�6�0

! �V>U'*�"� 7`�. D % ��D��e 5�)�4�0 % <# !�"( \30 A*�CW� ( '# �"o 7��� 6 � @(�"�X

@�16�0 % 5� �1� 9�1( '1# �W"1> '&�� ���0�� 79*�"(2( :��� �0�_ % ! %"\ !"�� )*).

:� �� ��.% �,q� 'Z(� 7'*�"�

% )�(�� "N�� M�# '*�"� @�6�0 ) % � ��D�� L4D )�4�0 )� '# )2���� �� ;� �

:��� '���� ��*�CW� ) % C� ! �V>U'*�"� 7��� 5� �� j*% '( 75� �� A*�CW� ( 9�2z��

��)2o �(N '*�"� @�6�0 %! �V>U'*�"� � 7��/2� 5� �� j*% '( % 7��� "�X 5� �� =��

:�G� "�>=�o

��*����&�� ��+ ��, $ -

!����1� "�NO0 �(*� � !�"( �&2������ !���4� '�� � p��D � ��.�� ���� '( '.�0 (

�)1� �*�1 1( }* )10 '1( % '�� � HImK '�� �� 5/4Z� 9*� ����� 'T_�� 75� �� '/��0

% )� "0@�# 7'2��� 9*� � �0/4Z� �W"��Q 9�2z�� % ��W !����� "���( !���3W��

�� �(*��� 5/4Z� '( �A�%jQ 9*� '2��� ��_ :��� )*�"> '�� � !"0)�z�Q ?0�"� '( !��4�

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 8: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

�� ��� �� ���� �� ������ � ������ � ������

% 5� �1� "�1NO0 )21�� �1� f0)�1� 5/4Z1� 9*� }*� :��� )��# H5� �� % )� ],0 �

:��� '/��0 +_ � !� ��# � !����� )� "( �">�%"( !�����

� �1� � 7"1�*� !�� �� % 7) "�>�� "( � � � ��# �� !�'���&� 7!�� r* �� 5/4Z� 9*�

)�1� !� �1�# 5/4Z1� �1D"1( � ��1_ % �"# � �D"( ]��_� ( �� )22# �� !� ��#U

'�� � +)� 7"T r* �� 7'43� 9*� � :)22#�� '/4Z� ' >U�). �Y'( % �"# 2q�G� � �� )22# ��

!����� x*�"� 7"�*� "T �� % 7)2#�� !%"�Q [�\�� 9*� '( ]�("� ���� � ��.�� '2��� �� )�

! �Y '( 7� �� �"� )� "( 5� �� "N� �� `HImke )W E*"/0 "( ��4� ��� :)2#�� ��S�� � pD

�%� �=1* �� �� 5� �1� !�"( )�4�0 % �! @D�� !�"( )�4�0 AB( %� '( ����� @# =�G30 ( '#U

�=* �� �2/* :)�(�� ��D�� )�4�0 AB( �� "0y C( 5� �� AB( � @���� �*� ! %"�(

""""" # � $ �%&

%& �

@���� !% "�( � %CW '# ��� ��,G � % )�(�� �#V� !�AB( )�4�0 � ;� )�4�0 @�� '#U

��3� �� @�_ !��*�.'W"� 7� �. ?4� �AB( 9*� ���( "�> � @*<� '( � 5� �� AB(

!�)��1Q !� �� �10� �1� AB( )�4�0 f� N :)���� �� "�*� AB( '( �,G @�G� "*� %

r* 5 �� '( �, . !�)��Q 9*� '# )�(�� ����� ��D�� !�AB( !�"( !��"�G> �, .

��*�"� "N� 7� G � !%"� ��("0 "�T e )���� A*�CW� � ��D�� !�AB( )�4�0 7"N�� !)�4�0 ��

:=����� �� � ( � �� '# `�2*� )2 � % "�*� !�AB( '( �0� �� AB( � ! %�9W �W"��Q

9*� `HImbe ��%%# :)���� �� � !����� )� � 5� �� )� ?*"\ 7"N� %� 9*� [��&�

�� ��1 e ��/2� 5� �� A*�CW� ( ?*"\ 9*� '# ��� )3�/� % ) ���� �(N "��� Q � ?*"\

C*�0 ��/2� 5� �� %��2� 5� �� 9�( 79*�"(2( 7)(*�� A*�CW� `5� �� '/��0 !�����

!�"( � )� �S( 5�"�NO0 =� ��0�� 7��.��!���/��% "(2( 7�� 5� �� � �� � :����� @*�

"*1� 1( �"�G> 9���Q % 9�GQ !�) ��Q ��.% )2��� ��W 5�"�NO0 ��.% �"*� 7=�*� �S4 ��

:��� E�/\ �G( ��� 5� �� AB( !�"( �) ��Q 9*� '# )�(�� 5� �� AB( !�"( �AB(

)1� �41� 9�1�O0 ?*"1\ 5 �1� '( x3W )��* 5�"�NO0 �� t D ��� 5� �� "�NO0 79*�"(2(

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 9: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

5� �� [�� � 9�( +)� 9*� � 7��W5T_�� ( 79*�"(2( :����� �3�0 '*�"� @�6�0 %!�����

:)� =����D @*� r�6�0

)� "( 5� �� )� "�NO0 �(*� � '( `'\"�e )�4�0 h(0 >)*� �� '43� 9*� � "T � �� !��4�

� �)�1(� '# ! �Y '( 7����"Q�� ��B( % ��B("�X {Z� %� � '*�"� @�6�0 )� % !�����

��D�� L4D )�4�0 ">U� 7��# {Z� � :����� '�D��"Q ��B( �� "( '( Pu� %��B("�X {Z�

�=�2# =�G30 @D�� !�"( )�4�0 % 5� �� AB( %� '( =� ��0�� 7=� �)( ?#"� +��S� r* �

' # ! $ �

�=* �� �2/* :)2�(�� !�'*�"� %!�'Z��% 5�� �% % '*�"� 7 # !%"� �� �/(0 ;�)# "� '#U

! # !���( )�( %� $ ��

� # ����( )�( %�

)1� 'Z1(� 7�*�1 � 7?�2�1� !�! �V>!. % ;X�� % ��W x(�% �� !"�>@�G �"�*� (

7��� "�X 5� �� )� 7��� 5� �� )� 7'*�"� )� 7 # !%"� )� �� �/(0 ���"( !�����

��2/* :����� '��� !�'*�"� %!�'Z��% 5�� �% )� % ��/2� 5� �� )�

��!& # �* $ ���� $ �+��� $ �,�-�� $ �.�/� $ �0�%

7 # !%"� )� ~" 7?�0"0 '( 7@3�G� !�"�s�� %��D�� L4D )�4�0 )� '�G(�% "�s�� �� � '#U

)1� ~"1 7��� "�1X 5� �1� )1� ~" 7�� 5� �� )� ~" 7�(N '*�"� @�6�0 )� ~"

:)2�(�� !�'*�"� %!�'Z��% 5�� �% )� ~" % ��/2� 5� ��

7!����� )� '( �"�s�� )� ~" @(3�� ���G(�% @�4� '( '# ����� %��* `HImwe ;� �0�

����� ��� =� 5<�/� �� 8 �0 9*� hW !�"( )*( '# )�(�� ��� =� 8 �0 !� �� �34( +)�

�� � '# '�D��"Q ��� =� +)� r* '�� � '( 7"#V0 9*� �� ��/,0 '( `HIIHe � ���� �S4� :���

� '# ����� '��� ��� =� 5 �� '( )22# 9��/0 @���� ?G_ "( )� �&2������ '4�/� '�

5�� �% )� ;�� '4�/� %��/2� 5� �� )� ;%� '4�/� 7��D�� L4D )�4�0 )� +%� '4�/� ��

7��(�� '/4Z� �Y `HImKe r��0 %�4���� 7��W '/4Z� �� @,� :)2�(�� !�'*�"� %!�'Z��%

�/(0 ���2� '( � �(N '*�"� @�6�0 7��W 5<�/� ���"( )� !�"( ��� =� +)� '�� � 9�\

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 10: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! �

!�"( !� �� 5 �� '( '# '/4Z� 9*� :) ��� '�� � ��� "�X % ��� 5� �� )� 7!����� )� ��

@�16�0 "( 5� �� =�� "�NO0 )*�� 7'�W"> 5 �� ��"*� '��. �� 7�� )22# �� =�� !� ��#U

. 9*� � 7��W 5�("&0 "(2( :��� )� � %�"( ���=� 5<�/� 5 �� '( '# )�(�� '*�"�

���">�� @�# % @*),0 "*� 5 �� '( ��� =� 5<�/� '���&� r* '( <( � )� '�� � '4�/�

��!& # �* $ ����� $ ��1�/ $ ��+�-�� $ ��,�/� $ ��.��� $ ��0�%

�/� # �1* $ �1���!& $ �11�/��2� $ �1+��� $ �1,�/

�% # �+* $ �+���!& $ �+1����2�

�/ # �,* $ �,���!& $ �,1����2� $ �,+�/� $ �,,�%

!�"�s�1� % ���% � !�"�s�11� �/3 �%3 �/�3 ��!& !�"�s�11� 7��11W 5<�/11� �

� %�"( ;�2� � '# !�'��% ( !�"�s�� 'W\� '(e )2�(�� ���%"( !�"�s�� ��3 �-��3 ���

8% �� 7��W ��� =� 5<�/� =�G�� !�"��� Q 9��B0 !�"( :`) "�>�� �"� ����� � �� +)�

�� �44� �5�� ���4��4� �45�4�� ��

� '# )*��� @�� '( ����� 8% 9*� "���( �*� # @�4� '( H���� x,0"� "�� '( ����">

� �?*"\ 9��B0 �� % ) ���� �� 9��B0 ��� !�'4�/� r0 g*"Y �� 5<�/� �)�(� 78% 9*�

� P*"0� 9*� FG�_� ( % )� ��� @�6�0 �) �GQ P * �%�# d P * �% P*"0� '�_"� 9*�

:����� ^��� �?*"\ 7;%� '�_"�

�� !�"( )� '�� � +)� % ��# !�AB( "( !"T !60� 7��B( +)� '�� � % �� "( � �� �

)� 7AB( # !%"� )� �� �/(0 5 �� '( AB( "� �%CW� 8� � )� '# ! �Y '( 7� �� ��.%

)� % AB( 5�� �% )� 7AB( 5� �� )� 7��!& !����� )� 7AB( � '*�"� @�6�0

h(21� L��B10 �*1. '1( 1. "N� ',�S� �T2� '(e ����� ��# ���� '( AB( ���� �,G

������ '��� `�,G !����� "��s0 �� �� ��B( 9�(

�� # 6* $ 6���� $ 61��/ $ 6+��!& $ 6,��� $ 6.�&� $ 60��%

)1� �� 5 ,1� 7?�0"10 '1( 7@3�G� !�"�s�� % AB( �%CW� 8� � )� �� ��W '4�/� � '#U

"��s0 7AB( # !%"� )� 7��D�� L4D )�4�0 )� 7AB( '*�"� @�6�0 )� 7AB( 5� ��

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 11: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

� � � � ��� ������ ������ ����

LD1� �� ��� 5 ,1� 7AB( �,G ����e )2�(�� AB( 5�� �% )� % AB( �,G ����

� 5� �� A3 '�\"W ����� '( '4�/� 9*� :`�-& �2�\ LD� "( =�G30 AB( �2�\ ����

:����"Q�� �AB( �%CW� 8� �

���� "T )� "*� '4�/� ��B( '*�"� @�6�0 "( 5� �� "N� � �� �

��/ # * $ ��� $ 1��� $ +��� $ ,��% $ .�&�

'1( 7����"Q�� AB( '*�"� @�6�0 "( 5� �� "N� '�\"W ����� '( 7'4�/� 9*� !�"��� Q

� :)2�G� "T )� ��#7� !� %�# % ��#/% �)/� %�/2� !�AB( 7=���> "���Q '# ! �Y

. 9*� � "�*� ( :)� )���D ����� ���� �ZD 5/("� @��)_ 8% �� 5<�/� 9*� 9��B0

� )� '�� � ��# >)*� �� ;�4� ( % )�4�0 h(0 ���"( �AB( +)� '�� � gZ2� '# =*���� %��*

:)�(�� @,�

.��+� $ - &$/�"

!���� '( �*2� ( �+)� 9*� 7)*�"> '�� � @,� ��G� � '# �&2������ !���4� '( '.�0 (

��.�� "�D� !�+� 0 �� � �� ! �� 5��Y� '# . �� �� :��� )� � %�"( ��"*� ����� ��.��

% HawK +� � %�"( � �� � �� %� [%"� :�"�>��"( � � HaJw +� 0 �+)� � %�"( "*C>U 7��,

��1.% @1�4� '1( f0)�1� FB� � 9*� :)� FB� � HabI * Habm !�+� 5<�/� �D"( !�"(

)*)1. %� [%"1� 7��"1*� ���1�� !���/1��% '1( '.�0 ( :��( 5<�/� 9*� � � �� !�'��%

�2/* 7�+� 9��� 7��� )� 6�� !����� !�"�s�� "( M�# ��� !�)�� � "N� '# !�����

)2o 7��� )� FB� � +)� 5<�/� � %�"( !�"( '# � �� �Y � :��� ��( HawK +� �%)_

����S0 i2. '4� ��� %� 7����� F�3 � '��. �� 7��� ��� ~ ��"*� � ���� % =�� '/��%

"N� 7!�&� !�"�s�� �� ����� ( 0 =*�)���# '# '/��0 '4� }2Q !�'� "( % !���( %� %

:=�*� � %�"( � h*�% 9*�

��# {Z� '( ]�("� �6* �) ��( ��# '��� %�@�� 7'43� ��,� ��G� � )� '�� � !�+)�

� %�"( :!� %�# % �)/� % �/2� !�AB( �2/* ?B�2� !�AB( "�*� % `��B("�Xe �����

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 12: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

'( % ���� x,0"� "�� '( ����"> g*"Y �� % ��� =� 5<�/� =�G�� 5 �� '( ��# +)�

�� /�4�� 84 ��

r0 �Z1D 5/("1� @1��)1_ 5 �� '( ��B( !�+)� % �W"> 5 �� H! �"60 x,0"� "��

� ��.�� ?�20 '( 2( ���G( =� ��D )2*�"W % R"S�� 9�� �� )2*�"W �� ����� ( % !�'4�/�

:=*���"Q�� ��B("�X ��# +)� }*� {*"�0 '( �)�(� :)� � %�"( 7�+)�

'1( ���� x,0"� "�� '( ����"> g*"Y �� )� � %�"( ��# +)� �� )�� ��� '( }*�

:)2�(�� "*� 5 ��

��!& # ��,0 $ *�,9�� $ *�1��/ 2 *�*� �-�� $ *�*,�/� 2 *�*+�%�2� $

:;�*�99 �1�9 �,�� �2*�.. �1�.< �2*�9

*�*,��� 2 ��1+!1

�+��9 �2*=0,

�1 # *�<+1 !�>� # ��<+0

�/� # 21�< $ +�� ��!& $ *�1� �/��2� $ 19�+0!1

�2*��? �1�. ���1+ ���++

�1 # *�1� !�>� # 1�*1

�% # ,�+? $ ��,< ��!& $ *�1+ ����2�

�*�? �1�. �+�*?

�1 # *�,< !�>� # 1�*?

�/ # 2��,<0 $ ��+? ��!& $ *��� ����2� 2 1�*�!1

�2*�,+ �,�+< �1�<1 �2*�,

�1 # *�0� !�>� # 1��0

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 13: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

%� !�&� "�s�� '( ]�("� !1 "�s�� )� � %�"( '4�/� �o �� ; �o % ;%� %+%� 5<�/� �

��# ����� "( ��2. x*�"� "N� 7��� LB�� ��Wx(�% �� '# �Y��� :)�(�� ����S0 i2.

� �4% 7'���� �(N ! �V>U'*�"� )� %��D�� L4D )�4�0 )� "( ��2� "N� '# ��(5 �� 9*)(

'1( 7)�(�� ��/2� 5� �� j*% '( 7��� "�X 5� �� '( '.�0 5 %"\ )2�� �� 7+_ 9��

{*"�0 �� @,� :��� )� ��� �� �,q� 5 �� '( ��/2� 5� �� )� "( "�s�� 9*� "N� '# ! �Y

!����� )� ( "�s�� 9*� ��6/� ) % )2���� ��# � +s��� �� '# ��> )*( +)� "���(

� %�"( ' �> "� ����� ?.�� '��G� 9*� :)�(�� i2. �*Q 0 % F�3 � �� PQ j*% '( 7 ��#U

# !%"� )� ( ],0 � � ��2� "N� 5 �� '( � ��D�� L4D )�4�0 )� 7'4�/� �� �&2������

5�/1��% �� '�16 91*�e )�� ;�< "�s�� 9*� @*)/0 % !"� �( 5 %"\ 7!% 9*)( :��� LB��

�� ��B( �)� ��� '( '.�0 ( 7;�)B��� % +s��� F�3 � �� PQ '# ��� ��*)( M�# ��"*� �����

79*�"(2( :��� '�W"> �"� �(�3 � 5�G_� �*". "�NO0 �S0 %! ���� !) % 7�/2� % �����

"N�� +s��� )� '# ��( 5 �� 9*)( '�W"> ;& � @*)/0 :`=*�'���� +s��� A*�CW� 7��# =X '(

�W"> �"� "T )� HacJdHawm !�+� � �� hZ3� !�"( ��D�� L4D )�4�0 )� ( "(�"( �2/*

:)� +��� %

)� 7�(N '*�"� @�6�0 )� 7 # !%"� )� !�"( )�� ��� '( !�?*"\ 7+%� '4�/� �

'( !�?*"\ �4% :��� ��2/� )� � II �� "0<( !)� � ��� 5� �� )� % ��/2� 5� ��

7r* ��0 ��. -�D !�'*�"� %!�'Z��% 5�� �% )� % ��� "�X 5� �� )� !�"( )�� ���

� :��� )�� ��� '( �2�*Q �2��Y� )_ � ! �� "T �� 7+_ 9�� � % )� @�_ ��2� �2/*

��"1*� ����� � !���� ��4� +�Y � !����� )� ( �� ��2� 'Z(� 7��� "�X 5� �� � ��

@�6�0 !� %�# %��2� !�<# � ��# ��� "�X 5� �� =T�� ��G� '# . �� �� :��� �����

7)�( '���� !����� )� "( �,q� "�NO0 '# 9*� "( ! T� � 7!% ��� '( 7!"T �S4 �� 7)����

!����� )� 7��� !�)�� � +�W� @�4� '( > "� ��"*� � �("&0 "T �� 9�2z�� :� �) ��.%

�"� ��� "�X 5� �� g*��0 !��� � �4%� ! �V>���� '.�0 7'�W">�� ��D '( ��2� !) %

�"u1� ���1��"W '( ��)&� !����� )� % ��� !�)�� � �)&� g % �� PQ % ��� '�W">��

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 14: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

)1� ],0 � '# ��> ���0�� @�4� 9*)( :��� )��� t D �*�4%� �� '# 9*� @��)_ * )���

:��� E�/\ M�# % =�,� �Y,0 � !����� )� ( ��� "�X 5� ��

�� � ��D �,q� % =�� "�NO0 )*( '# 9*� =X '( 7!�'*�"� %!�'Z��% 5�� �% )� � �� �

��� '( `r* ��0 ��. -�De ��2� % E�/\ 5 �� '( ��� =� +)� +%� '4�/� � 96�4 7)��

!���/��% '.�0 ( '# �"o 7���� )���B � 5%�� � �� � � �)2o ����� '&�� 9*� :��� )��

9*� 9�( �ZD =� +��_� �� ">U� 79*�"(2( :��� ��� !�)�� � =�G� h(0 5�� �% 7��"*� �����

��"*� !����� )� "( ��� 5� �� hY� %�,q� "�NO0 7=�2# "T -"� ��� 5� �� )� ( "�s��

:)�(�� !����� )� "( "�s�� 9*� =�� "�NO0 !*�> �(�D '(

)� ( ��/2� 5� �� )� @(3�� "�NO0 7=���> "���Q '# �Y ��� 7��� =� ;%� '4�/� �

@1�4� '1( ��� 5� �� )� % # !%"� )� !�"�s�� 7+%� '��% � :�"�>�� ��) � � !�����

'( 7@,� %� ��/2� 5� �� )� % ) )� '���V> 2# +)� �� �� ! �� E�/\ }*� % ���( 2/��(

)� "( !����� )� =�� "�NO0 �� �#U_ 7'4�/� 9*� '&�� :)� � �% +)� � 7� �� @*)/0 ?,�

�* !�"�s�� -V_ ��� '( 7+_ 9�� � :`)� � Im �� A�( �2��Y� (e )�(�� ��/2� 5� ��

:��� '�W* A�# '4�/� 9*� �1 7)�

"( 7� �� '��% r* ( =� �� 7��� 5� �� )� % ��D�� L4D )�4�0 )� "N� 7;�� '4�/� �

!�� %�"( 7+_ 9�� � :��� )� )�*O0 )� � II �� A�( �2��Y� ( !�'*�"� %!�'Z��% )�

)� % '*�"� @�6�0 "( ��� "�X 5� �� % ��/2� 5� �� )� =�,� % E�/\ �G( "�NO0 7'�4%�

9��� '( :�G� T� � -�D ��"*� ����� !���/��% '( '.�0 ( '&�� 9*� % )2���� �� � ��

5� �� )� hY� "�NO0 :) )� '���V> 2# +)� �� ��� "�X %��/2� 5� �� )� !�"�s�� 7�S4

5�� �% )� "�NO0 )2*� �(�D '( 7)�� ��� '( ;�� '4�/� � 5�� �% )� "( '# `'��% (e ���

7'43� 9*� !�'�\"W "(2( :��� ��# ����� � �(N '*�"� @�6�0 "( !�'Z��% % !�'*�"�

cH % )� � ma ( "(�"( ?�0"0 '( 75<�/� 9*� �1 % )2�(�� ���� 5<�/� ; �o %+%� 5<�/�

L4D1 )�4�10 )1� 5�"��s0 �� �> C( )� � '# ��� �� )2���� '# ��� )� � %�"( )� �

91*� j1*% '1( :��� )1� ��� {�\�10 �� '�G(�% !�"�s�� x��0 ! �V>U'*�"� )� % ��D��

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 15: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

)� % ��� ����� )� � !"N�� @�� ��� % ��/2� 5� �� )� '# ����� 5,N� �'�\"W

:��� ��# � ! �V>U'*�"� )� )22#9��/0 @�� 9*"0"N�� ��� 5� ��

"*� 5 �� '( 7! �"60 ?0"� "�� '( ����"> 8% '( +)� ��� =� 5<�/� � %�"( }*�

:���

�/�4�� 84 ��

��!& # *�.0 $ *�**? �� $ *�, �/ d *�**0 �-�� $ *�*0? �/� d *�**, �%�2� $

�2*��9 �.�10 �2*�1< �9�� �*�*. �*�+9

*�**. ��� d ��0? !1

�2*�0. �*�.,

�1 # *�,, !�> # 1�+,

�/� # 2*�<0 $ +�19 ��!& $ *�� �/��2� $ 19�.0!1

���+? �*�<� �2*�*. �1�?.

�1 # *��9 !�> # ��<

�% # ,�90 $ ��0+ ��!& $ *��< ����2�

�1�.+ �1�?9 �*�<.

�1 # *�,. !�> # 1�**,

�/ # 2��.9 $ ��< ��!& $ *�*�. 6���2� d *�<+ !1

�2*��? �*�?+ �0�0? �2*�..

�1 # *�. !�> # 1�1

� +)� }*� �!��,�( ��� ��W )� � %�"( ��� =� 5<�/� =�G�� 7)�2�(�� '# ' �> ���

)2o C&( 7 �)3� "T �� % �"6 !"��s0 ���� ��_ �� :��� '���) �"�� '( ��,� }*� ( 'G*3�

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 16: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

'#Ue +)� � %�"( � �*�">=� �2W "T �� 7+_ 9�� � :��� ) � �(N f,*"30 7!�)� A�# � ��

,��� '# ��� )� @�_ �"60 kK �� PQ `��� ?0"� "�� '( ! �"60 8% �� ���� �T2�

8% �� )1�� ��� '1( }*�1 ��> ���0�� 7[��&� � :�"(�� +��� "*� � )�� ��� '( }*�

��� '( '43� 9*� !�'�\"W �(*� � !�"( !"0?�2� �/� ���� x,0"� "�� '( ����">

��1�� RU�� '�\"W ����� � ��"*� ����� ��# {Z� !�"( �� �� )�� ��� '( }*� % )����

:)�(��

?B�21� !�AB1( !�"1( '�\"1W ��1��� ;&1 � !�"1( �&2������ !���4� � %�"( }*�

� "*� 56 7)�#UO0 !�"( }*� '�� � �� @,� :��">�� '�� � "*� 5 �� '( �)/� % �/2� % !� %�#U

r0 �Z1D 5/("1� @1��)1_ 8% '1( ��B1( 5<�/� � %�"( 8% �%� :=*���� %��* (%�

'�W"> 5 �� ZD 5��. R"S�� 9�� �� %���G( =� ��D {�S�0 ( ?�2�� �Y'( %!�'4�/�

"T1 �� E�/\ M�# % r* ��0 -�D }*� � %�"( � !� %�# AB( 5� �� '4�/� f� N :���

� )22#9��/0 !�"�s�� �� AB( 9*� 5� �� ��/(0 ;)� )2�� �� '# ��� ��� '�� � � ! ��

�� %� !�'&�� 7 �#V� 5� �� ���( ��2� '( '.�0 ( 7'&�� 9*� % ��� �� !�"( )� '�W"> "T

�� +�,� @(�"�X '&�� '�� � �� % ��� ��#U� ��W '��. '( � �� 9*� � 7��. 9��� '( :�G� T� �

% �AB( ���( 9��� �"W ( 7�AB( +s��� �� '( ��"��� ;)�@�4� '( fq4N :����� F2�.�

7AB1( � @X� � G � !%"� "T �� �AB( 9�( � ��3� '( �,G ����( �"W 9�2z��

�� &���� @� A�4

8� � =�� �,G � @# +s��� F"\@�_ 5 �� '( AB( "� +s��� !�"( H9*C>!. "�s��

� ��B( +s��� )� !�~" �� ���"( % )*�"> ',�S� ��D�� L4D )�4�0 � AB( �%CW�

��(AB( "� �%CW� 8� � )� h(0 7AB( "� � "T � �� '4�/� :�W"> �"� ����� � ��5<�/�

5� �� )� 7AB( � '*�"� @�6�0 )� 7��B( +s��� )� @3�G� !�"�s�� ���"( '#U

'(e ��D�� L4D )�4�0 �2�\ ���� LD� '( AB( ���� �,G % �� 5� �� )� 7AB(

'&�� %�W"> �"� ����� � �� `)���� {�\�0 � ��B( 9�( h(2� �*. '(. "N� '# !"�s�� ���2�

�)*�"> @�_ 7"*� 5 �� '( 7"T � �� AB( %� !�"(

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 17: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

�( $0(�'12"

�)*�"> � %�"( "*� '4�/� %� AB( 9*� !�"(

�/% # d10��0 $ *��+ �//% $ *�<, ��/% $ *�*0 �/� $ 1+�<, �&/%

�2+�.. �1�?� �,�+? �1�,9 �1�?9 �����

�1 # *�<1 !�> # ��?1 B # �.�.� `HaJkdHawK � �� $ %�e

�)*�"> '�� � "*� 5 �� '( '&�� �� 5� �� )� ��"# 'W\� (

�/% # d11��9 $ *��� �//% $ *�?1 ��/% $ *�*0 �/ $ 1*�� �&/% $ *�*+ ���

�21�9 �1��+ �+�9. �1�,. �1�,9 ���.9

�1 # *�<+. !�> # ��01 B # �+�.0

{�S�0 5���� '# )�(�� `H ',0"� ��e ZD 5��. R"S�� 9�� �� !� �� ��W '4�/� %� "�

II {Z� � 7�� 5� �� )� ?*"\ !2q��� '( 7'4�/� %�!�?*"\ ;�0 :��� )�� @�� '(

5� �1� )1� A3 '�\"W )22#)�*O0 ^�\% '( ��W }*� % )2�(�� ! �� ,��� !� �� )� �

:)�(�� AB( 9*� �%CW� 8� � )� � �)/� �/2� AB(

�3$�4� 12"

��W"> �"� � %�"( � �� '4�/� %� C� AB( 9*� !�"(

�7� # d��+< $ *�*1 �7� $ *�*0 �/7� $ *�?1 ��!& $ *�.9 ��7� $ *�,< �&7�

�*��+ �.�.+ �?�+ ���91 �1��+ ����� �*�+?

����� d *�**. �%

����� �2*�+�

�1 # *�<1 !�> # ��?, B # �*�<. `HaJkdHabm � �� $ %�e

AB( �%CW� 8� � )� "( !�'*�"� % !�'Z��% 5�� �% )� ?*"\ ���( E�/\ '( '.�0 (

:)�� ��� '( "*� '&�� % )*�"> -V_ +)� �� "�s�� 9*� !� %�#U

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 18: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

�7� # d 1�*, $ *�*1�7� $ *�*0�/7� $ *�?1��!& $ *�0��7� $ ��*+�&7�

�2*�0 �1��9 �1�.0 �?�,< �0�1+ �*�+

�1 # *�<1 !�> # ��?< B # �+�.1

:)*�"> {�S�0 '# ) ��( �� �D"( ZD 5��. +%� ',0"� R"S�� 9�� �� )2*�"W �� '4�/� %� "�

@1�4� '1( ��� 5� �� )� % )�� @�� '( ����� ��D�� L4D )�4�0 )� �� 5<�/� 9*� �

� !� %�# AB( 5� �� A3 ^�\%'( 75<�/� %� "� � :)� -V_ +�,� @(�"�X !�?*"\

)� � %�"( �)/� % �/2� % !� %�# !�AB( 5� �� )� h(0 ��B( !�+)� 7�� "( �*". � :H�� ��� � �� 7% 9*� �� 7)*�"> @�_ E�/\ �G( )� '�W"> "T � @���� "�NO0 7AB( %� "� � �� � '#U

:)*�"> ! ����D

H:`��� )�� ��� '( ro�# 'Y�("� ?*"\ )2o "�e )*�"> )�*O0 AB( 9*� )�

���� )*�"> � %�"( "*� 5<�/� 5 �� '( ��B( '*�"� @�6�0 "( 5� �� "N�

�( $0(�'12"

�//% # d?�,< $ *�<1 �/% $ *�< �/� $ *�*0 ���� d� $ *�. �%� d�

�2��9< ���9, ���1� �*�<. �+�+0

�1 # *�0< !�> # ��0< B # <�1< `HaJadHabI � �� %�e

�3$�4� 12"

�/7� # d,?�<1 $ *�+<�7� d *�+<��7� $ *�+�7� $ *��.���� d� $ ,<�1�&7�

�21��+ �*�,? �2*�9 �*�, �+�,9 �1�1.

�1 # *�.9 !�> # 1�*? B # 1�1, `HaJkdHabI � �� %�e

{�S�10 '1# ) ��1( �� �1D"1( ZD 5��. +%� ',0"� ���G(=� ��D )2*�"W �� '4�/� %� "�

@(�"�X '&�� @�4� '( 7AB( 9*� �,G ���� �)/� % �/2� AB( '( ]�("� '4�/� �� :) )*�">U

:)*�"> -V_ 7�� +�,�

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 19: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

�� � � � ��� ������ ������ ����

"( � ��# �2��Y� ( % E�/\ "�NO0 !� %�# AB( 5� �� )� "N� 7)�2�(�� '# ' �> ���

AB1( 91*� �% � '��� !���/��% )*�� ��D '# )���� �� AB( 9*� '*�"� @�6�0 )�

�� 5� �� )� "�NO0 @(3� � :� �� d �� ���( ��2� %AB( 9*� ��/2� '/��0 ;)� �� �#U_ d

:��� )� )�*O0 ��/Y� ( !� %�# AB( '*�"� @�6�0 )� "(

�2��Y� ( �� '*�"� @�6�0 )� "( AB( 9*� 5� �� )� "�NO0 �)/� %�/2� AB( !�"(

9*� '*�"� @�6�0 )� 7)���� �� +)� � %�"( '# ' �> ��� �4% :��� )� )�*O0 !"���(

:)�(�� AB( 9*� t D '( ���G(�% "( !)�*O0 ��D '# ��� 5�� �% )� "�NO0 �S0 "���( AB(

��������+�

'T_�� @(� !����� �/��0 % )� R"S� ���2� '( �">�%"( !����� %5� �� '/��0 �",��

�0%��� 5�("&0 % �"# �#"_ ��� 9*� � E��B� !� ��# '# )� ?,� ����� 9*� :)2�(��

� �&*� % '���V> A*��� �0�( '( � ��D '("&0 [�\�� 9*� � ��"*� :)2 �"( ����� ��_"� '( �

:��� ��� ?G#U

�"1*� 7��� ���1�� C*1_ �1G( 7)�(�1� ��1 �>)22# �� �� '# ��"*� � 5� �� �/��0

AB( '( !����� 5%��� !�AB( )*)� ���G(�% ?,� 7!�� r* �� �4��S� r0 5� ��

%� 7��/2� 5� �� j*% '( 7��� "�X 5� �� �� � ��# ����� '.�0 7"�*� !�� �� % 7)� ��

@�16�0 % !����� )� "( ��� "�X % ��� 5� �� "N� )*�"> �/� 7'/4Z� 9*� � :��� ���

�4�.� �� "( �� PQ :) "�> �"� '.�0 � �� C� ����� E��B� !�AB( % ��"> �� "( '*�"�

)� "( "�s�� 9*� "N� ����� !�"( �&2������ +)� �� ����� % ��"*� � ��� "�X % ��� 5� ��

% � �� '/�. � ��.�� !���/��% �� �� '# ��� @�_ � �&*� '*�"� @�6�0 % !�����

:)*� �� 9�% ��# ����� '("&0 �� � ���O0 @(� g*3_

5� �� % ��/2� 5� �� )� "N� 7��# {Z� � '# �"# t�2��� 9�2o ���0�� 7[��&� �

=� ��0�� � ��/2� 5� �� )� "N� '# ! �Y '( 7��� "N�� % ��2/� M�# !����� )� "( ���

'1( �,1G AB1( 91*� @1���1� ! %"�1( � %CW �2/*e 5� �� '/��0 !����� "�NO0 �S0

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 20: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! �

5� �� "�NO0 % =� �)( `�AB( "�*� "( 5� �� 9*� �, . !�)��Q 9�2z�� % "�*� !�AB(

)� 7+_ 9��� � :=� �)( !����� )� % ����� ����&� "( AB( 9*� �4� 9��O0 ?*"\ � ���

��2� !�<# @�� 7'���&� 9*� �"*� 7� �) !����� )� "( !"�NO0 ' �> ��� ��� "�X 5� ��

)� @(3�� "�NO0 :)2�G� @*� �� !�"( !"�NO0 ' �> ��� =� !"T �S4 �� '# )�(�� !� %�# %

:��� )� )�*O0 hY� �Y '( '# )�(�� '/4Z� 9*� "�*� '&�� ��/2� 5� �� )� "( !�����

% !�'Z��% 5�� �% )� "( ��� 5� �� )� % ��D�� L4D )�4�0 )� @(3�� "�NO0 9�2z��

�S0 ����� � '*�"� @�6�0 )� '# )*�"> LB�� 7�*� � % 7��� )� @�_ !�'*�"�

!"N� ' �> ��� ��� "�X %��/2� 5� �� )� % )�(�� ��� 5� �� )� %!����� )� "�NO0

:� �) ��# �Y '( "�s�� 9*� ) % "(

�)/� % �/2� % !� %�# !�AB( �%CW� 8� � )� "( 5� �� )� "N� 7��B( {Z� �

$)2���1� % )�(�1� "0y C1( ?0�"1� '( �)/� % �/2� AB( !�"( '&�� 9*� :����� )�*O0

!�AB1( � '*�"1� @�6�0 ) % � �� � :��� 5� �� �� AB( 9*� )� "���( !"*VQ"�NO0

� :��� AB( 9*� �*�"� @�6�0 )� "( ��/2� 5� �� )� "�NO0 $)2���� }*� ?B�2�

% +�S0 7AB( 9*� � '# ��� �� )*�� % )*�"� t�2��� !�'��G� 9�2o 7!� %�# AB( � ��

91*� � )21o "1� 7��� )1� �&*� "('*�"� % 9*� !�8% �� ����� ��� '( ;�< �#"_

:��� �� �D"( ! �"� !���)/��� �� p��D

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 21: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

� � � � ��� ������ ������ ����

5"��

�)�6 789�

�"��#$%& (�,�,-! ���� :��"*� ����� �� >%� %������ )� �� "( :`HacIe :��0"� 7!)��

:bk ��

�����.&�! "��#$%& / &01 :`E��B� !�+�e ��"*� ����� ! ���. !C#"� r (

��1�� �� ��. �23� '��4 � &'��$�& 5�6 7��8�6 97�:���#$%& :`HaJae :",#U� 7��#�0

:�����

�;��<! =���> ?�� �@A : ��# ��/2� �0� �� !<# !\30 A2#U�% :`HaJJe :",#U� 7��#�0

�0��B! 9 � C 7$D���E (& ��)

!��4� r* 7��"*� � !����� )� % �. D 5 &0 :`HaJae :\ )�S� 7!",#U� ����S� 7���D

��;��<! "0� �����<� F�&�D:<C ?���<� :��1 )22# �1� !� ��# !�"( �&2������

:��"�0 7'/��0 % !C* '� "( � A�%jQ �4� 'G���

:��# ����� "�W� �7G��$�& �"��#$%& 7���. "�>"�� ��H :`HaJwe :'.��( % '� "( ����

7 �1�# 5� �1� "1( �� "�NO0 % ! �V>U'*�"� % ��) �PQ :`HaJJe :9�G_ 7��*"# ����"W 7��*"#U

:C*",0 � ��# ��� "�X 5� �� '/��0 A*�� 9�� �o

)��� �� �� 5� �� � :=."�� 7 ��� F"� �,� �"��� �C 7�:���#$%& :`HaJKe :t:� 7P*�

:����(

�" ��H ���:I�� :`E��B� !�+�e :��"*� �� C#"�

�7��1 .�� ( &. �J&��& 7� �K 7��1 .�� ���:I�� :`E��B� !�+�e :� > �( 5 ��%

���:;�� 7<

� ���� ( C ��� ��99� � � ����� �( /����� � � ������ � ������ � /�� ��� � D4�

����� 4�� Journal of Development Economics. +.( 0+2��0�

B4�4�( �� ��9<1 � �� ������� � ������ � ������� Journal of Development Economics.

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020

Page 22: تأثیر رشد صادرات بر رشد اقتصادی و تشکیل سرمایهjpbud.ir/article-1-264-fa.pdf · lb m # ! / 0 %) 5 ) * " no0 7pq :))*c>"( 5 : ! ) r"s !%" 5 '#

������ ��� ! "��#$%& '� �� (& ��) '� ��*+! ��

�1( .92?+�

)8�� � �%� ��9<, � ����� � � ���� �� � � ����� � ������( B� ��4� �8 �4��4�

Journal of Development Economics. �,( 1,�21.*�

%4����� %�%� � :����E4 C �� � ��9<* � � � ������� � ������ � ������ � ��4

% ���4 ����� Kyklos. @��� ++2 B7�� +( ,992.11�

% ��4�� %� ��9?? � ������ � � ����� ( � ���4� � � /�84�� 5 � �� � Journal o f

Development Economics. ,( ,92.+�

� �( � � ��9<. � � ���� � � � � ����� � � ����� � ! 484��� �5 ���� � 4 �; ���4

7�� � ��� �8 �4��4� Economic Development & Cultural Change. ++( ,�.2,1.�

Dow

nloa

ded

from

jpbu

d.ir

at 1

9:13

+03

30 o

n M

onda

y F

ebru

ary

3rd

2020