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La gestion des risques nouveau moteur de performance
L’allocation d’actifs de votre portefeuille a pour objectif unique de vous permettre d’atteindre vos objectifs en respectant vos contraintes. Elle doit donc être approchée de manière globale en intégrant des paramètres de risque qui vont au delà de l’espérance de rendement, de la volatilité ou de la VaR du portefeuille.
Les experts d’Active Asset Allocation auditent votre situation, tant à l’actif qu’au passif, définissent avec vous vos véritables risques, les objectifs à atteindre et les contraintes à respecter. Ils construisent ensuite votre stratégie d’allocation afin de répondre aux objectifs fixés.
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Active Asset Allocation approche de manière globale la gestion des risques de votre portefeuille. Nous auditions l’actif et le passif de vos investissements et designons des stratégies sur-mesure que nous surveillons quotidiennement pour vous permettre de respecter vos objectifs.
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Chez Active Asset Allocation, l’allocation
d’actifs est construite autour d’une
définition du risque qui vous est propre.
Elle est dynamique pour s’adapter à la
manière dont les marchés impactent votre
portefeuille.
Notre expérience de l’Asset Management nous a montré que l’approche de l’allocation d’actifs, telle qu’elle est habituellement pratiquée, peut être complétée pour devenir un nouveau moteur de performance pour vos actifs.
Nous mettons à votre disposition nos outils, notre savoir-faire et nos équipes de recherche pour que vous puissiez performer en toute sérénité.
Adina Grigoriu Directeur Général
Nous sommes une FinTech
indépendante, composée d’experts
en gestion d’actifs, actuariat, recherche
académique et numérique.
Notre méthodologie unique, qui combine diversification, couverture et assurance de portefeuille, place vos objectifs et vos contraintes au coeur du processus d’investissement à tout instant.
Olivier Hiezely Président
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Ils nous accordent leur confiance…
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Nos expertises…Analyse de portefeuille Un nouveau regard sur les risques de votre portefeuille
Conception et optimisation de stratégies d’investissement Vos objectifs au coeur du processus d’investissement et l’allocation d’actifs comme nouveau moteur de performance
Allocations dynamiques, Monitoring et Reporting sur plateforme digitale Votre portefeuille à portée de doigt
Aide à la Distribution Rafa le robo allocator for advisors
Analyse de portefeuille
Conception et optimisation de stratégies d’investissement
Votre portefeuille
Quels sont les véritables risques de votre
portefeuille? Vous aident-ils à vous rapprocher de
votre objectif ou vous en éloignent-ils?
Nous effectuons un diagnostic sur-mesure pour
mettre en perspective les facteurs de risque, leurs
évolutions possibles sur des milliers de scénarios
et leurs impacts sur les risques et les rendements
attendus de votre portefeuille.
Nous utilisons nos outils propriétaires pour
analyser les risques avec une vision à la fois
historique et prospective et nous vous fournissons:
Une présentation détaillée
et chiffrée de notre analyse
Une liste des points de vigilance
Des suggestions d’amélioration
Notre indépendance vous garantit des
conclusions non biaisées.
Génération de scénarios prospectifs
La meilleure manière d’appréhender le futur et
l’effet qu’il peut avoir sur votre portefeuille est de
simuler un grand nombre de scénarios prospectifs
sur chaque classe d’actifs et d’en analyser l’impact.
Notre méthodologie de simulations revêt de
nombreux intérêts parmi lesquels l’absence
d’hypothèses sur la distribution des rendements et
la préservation des queues épaisses.
Afin de vous permettre d’atteindre vos
objectifs de performance tout en
respectant vos contraintes, nous
concevons pour vous des:
Allocations stratégiques de moyen et long terme
Allocations stratégiques en présence d’un passif (ALM)
Moteurs d’allocations dynamiques
Moteurs d’allocations dynamiques en présence d’un passif (ALM dynamique)
Moteurs d’allocations pour des gestions « Horizon »
Portefeuilles modèles
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Allocations dynamiques, Monitoring et Reporting des stratégies d’investissement
Aide à la Distribution, RAFA le Robo Allocator For Advisors
Nous travaillons main dans la main avec
les groupes bancaires et les assureurs
pour permettre à leur distribution de faire
face aux défis d’aujourd’hui : rendements
des fonds € en chute libre, règlementation
de + en + contraignante.
RAFA, c’est LA plateforme digitale des
conseillers « augmentés » !
Nous implémentons votre stratégie sur
notre plateforme digitale.
Nous la surveillons quotidiennement pour
nous assurer du respect de vos objectifs
et contraintes.
Nous vous proposons des ré-allocations
périodiques et exceptionnelles en cas de crise
sur les marchés.
Nous mettons à votre disposition des
reportings périodiques afin que vous puissiez
mesurer le chemin accompli et ce qu’il reste à
faire pour atteindre vos objectifs.
Votre stratégie bénéficie des dernières
avancées obtenues par notre investissement
continu en recherche et développement
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Zoom sur le contrôle de la perte maximaleLe maximum drawdown, qui représente la pire
perte subie par un portefeuille depuis son plus
haut historique, permet à l’investisseur de
prendre la mesure du risque encouru sur le
capital. Il peut être utilisé à la place ou en
complément des mesures de risque habituelles,
telles que la volatilité ou la VaR.
La gestion par le drawdown entraîne de nombreux
avantages pour l’investisseur et son gérant,
notamment un parfait alignement d’intérêts. En
effet, qui dit préservation du capital pour
l’investisseur, dit préservation du chiffre
d’affaires du gérant.
La recherche d’Active Asset Allocation a permis
d’aboutir à une méthodologie unique de gestion
du drawdown, qui combine diversification,
couverture et une forme généralisée
d’assurance de portefeuille.
Loin de sacrifier les rendements, la gestion du
risque par le drawdown constitue un réel moteur
de performance pour les portefeuilles.
Gestion de différents types de protection
Gestion de plusieurs classes d’actifs
Réduction du risque de monétisation
Protection d’un niveau progressif de richesse
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6080
100120140160180200220240260280300320
2001
2002
2003
2003
2004
2005
2005
2006
2007
2007
2008
2009
2009
2010
2011
2011
2012
2013
2013
2014
2015
2015
2016
2017
Stratégie DARMPlancher de protectionPortefeuille à allocation fixeEuroStoxx
0 %20 %40 %60 %80 %
100 %
MonétaireOblig. EUR Gouv.Oblig. US Gouv.Crédit EUR IGCrédit US IGCrédit EUR HYCrédit US HYActions EURActions USActions EM
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Une équipe de recherche
Expérimentée notamment en
actuariat, finance, économétrie,
études quantitatives, programmation
et services aux institutionnels et
distributeurs
Dynamique, réactive et agile
Stable et formée à assurer la continuité du service
Respectant scrupuleusement la confidentialité des données et les problématiques clients
Active Asset Allocation est dirigée par
Adina Grigoriu,
Fondatrice et Directrice Générale, actuaire et spécialiste de l’allocation d’actifs.
Olivier Hiezely,
Fondateur et Président, MBA EDHEC et expert en organisation, stratégie et systèmes d ‘information.
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[email protected] @ActivAssetAlloc linkedin.com/company/active-asset-allocation facebook.com/activeassetallocation www.youtube.com/user/ActiveAssetAlloc
www.active-asset-allocation.com www.aaa-institutional.com www.aaa-rafa.com
4, rue Dante 06000 Nice (Siège social) +33 (0) 4 93 18 02 97
Société indépendante d’ingénierie financière, inscrite à l’ORIAS sous le n°13000765 et membre de l’ACIFTE, association agréée par l’Autorité des Marchés Financiers (AMF)