成長の壁を打破する「ベンチャーエコシステム」の創出 · イノベーション・エンジン株式会社 2001年1月31日技術を活用した産業ニューフロンティアの創出を促すエンジンの役割を

成長の壁を打破する

「ベンチャーエコシステム」の創出

2019年10月30日

イノベーション･エンジン株式会社

代表取締役社長佐野睦典

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イノベーション・エンジン株式会社

2001年1月31日

技術を活用した産業ニューフロンティアの創出を促すエンジンの役割を

果たす。

佐野睦典

・技術の事業化に投資をする「ベンチャー企業向けファンド」を組成してい

る。これまでのファンド業の運用実績約230億円。

・また、未上場会社に加え新興の上場企業に対する投資事業も行う。

1億円

〒105-0014 東京都港区芝2-3-12 芝アビタシオンビル3F

TEL 03-5730-6721 / FAX 03-5730-6722

http://www.innovation-engine.co.jp/

設立年月日：

目的：

代表取締役

事業内容：

資本金：

所在地：

電話／FAX：

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IEの実現力

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技術系ベンチャーキャピタルのパイオニア

2001年創業以来、AI、ロボット、環境・エネルギー、ネットビジネス、

バイオ創薬、先端材料など、重要技術領域に投資を実行

/サービス

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IEの実現力

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卓越した投資パフォーマンス（1）

No. 段階社名業種出資年月 IPOor回収年月 IPOor回収期間回収倍率回収方法

1 P ㈱ｷｬﾋﾟﾀﾙ・ｱｾｯﾄ・ﾌﾟﾗﾝﾆﾝｸﾞ金融情報処理 2011/ 8 2016/10 5年2ヶ月 5.2倍ＩＰＯ

2 P Delta-Fly Pharma㈱モジュラー創薬 2011/12 2018/10 6年10ヶ月 5.9倍ＩＰＯ

3 L エンカレッジ・テクノロジ㈱セキュリティ 2012/ 5 2013/12 1年7ヶ月 8.4倍ＩＰＯ

4 L ㈱アイネットサポートコールセンター 2012/ 7 2016/ 7 4年 1.2倍トレードセール

5 L ㈱メドレックスドラッグデリバリー 2012/ 8 2013/ 2 6ヶ月 3.2倍ＩＰＯ

6 E インヴェンティット㈱遠隔監視システム 2012/10 2017/ 4 4年6ヶ月 0.02倍トレードセール

7 P CIVAX㈱超精密製造装置 2012/11 2016/ 9 3年10ヶ月 1.3倍トレードセール

8 L ㈱リボミック遺伝子創薬 2012/11 2014/ 9 1年10ヶ月 12.1倍ＩＰＯ

大震災（2011年3月）後の6年間で17社にファンド投資（4,000万円以上に限る）。既に、9社のIPO実現、4社が株価を上げて売却実現。

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IEの実現力

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卓越した投資パフォーマンス（2）

No. 段階社名業種出資年月 IPOor回収年月 IPOor回収期間回収倍率回収方法

9 E ㈱アルフレッドコア動画配信システム 2012/12 2014/11 1年11ヶ月 0.1倍会社清算

10 P ㈱ミュートス医療情報処理 2013/ 1 2017/ 6 4年5ヶ月 1.1倍トレードセール

11 L オンコリスバイオファーマ㈱ガン創薬 2013/ 7 2013/12 5ヶ月 1.1倍ＩＰＯ

12 L イーレックス㈱新電力 2013/12 2014/12 1年 1.9倍ＩＰＯ

13 P ブライトパス・バイオ㈱免疫医療 2014/ 7 2015/10 1年3ヶ月 11.4倍ＩＰＯ

14 P 北京視信源ＣＭＯＳセンサー 2015/ 4 2015/ 8 4ヶ月交渉中ＩＰＯ

15 L インディーメディカル再生医療 2016/ 5 2019/3 2年10ヶ月 1.7倍トレードセール

16 P パスイメージング遠隔病理診断 2016/ 8 2021/ 2（予） 5年6ヶ月（予） - ＩＰＯ

17 P ORTHOREBIRTH 人工骨 2016/ 9 2020/10（予） 4年2ヶ月（予） - ＩＰＯ

注） IPOを実現した企業。株価を上げて売却した企業。株価を下げて売却した企業。保有中の企業。2011年8月～2017年5月の投資分。Delta-Fly Pharma 公募価格で計算した。

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段階の「E」アーリー、「P」 POC、「L」レイター。

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ベンチャーエコシステムと

☆ ベンチャーエコシステム、第四次産業革命で、全く新しい産業構造を創出するべき時に必要とされるシステムである。

☆ ベンチャーエコシステム、三つの要素からなっている。

① 第一の要素、「ビジョンとエネルギーに溢れる起業家」であり、新産業創出の主役である。

② 第二の要素、起業家が成功して上場オーナー経営者になり、大企業となっていく「ダイナミックサイクル」である。

③ 第三要素、起業家の成長を支える「上場オーナー経営者」、「大企業」、「インフルエンサー」、「投資銀行・VC」、「行政・士業」の存在が挙げられる。

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ベンチャーエコシステムとダイナミックサイクル

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上場企業オーナー経営者

大企業新事業責任者

行政・士業投資銀行・ＶＣ

インフルエンサー

投資

フレームワーク提供

エンジェルとメンター

ビジョンとエネルギーに溢れる

起業家起業家の源泉

経営参加

プラットフォームと信用提供

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新産業・新事業の創出の起業家の役割

上場オーナー経営者のエンジェル力・メンター力大企業のプラットフォーム・ブランド力・財務力

新しい事業機会「第四次産業革命」

の出現

「新産業・新事業」の創出

「産業創出型起業家」の出現

ダイナミックな事業戦略の構築

CVCによるベンチャー投資


ベンチャーエコシステムの広がり

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バーチャルリアル

流通サービス

通信

放送

情報処理電子電機

機械

ネットビジネス

ＥＣ

ＳＡＡＳＩＯＴ

ロボット

ＭＡＡＳ

ＡＩ／ビッグデータ

素材

建設

従来今後

消費財


日本の課題：少子高齢化で需要減・供給減のスパイラル懸念

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豊かで幸せな長寿健康社会の実現

第四次産業革命働き方・インバウンド改革「モノの情報化」と「知恵の進化」で

生産性革命


五大成長エンジンと八大基盤技術

注）：五大成長エンジン：八大基盤技術

ロボット

生産

販売

ｻｰﾋﾞｽ

企業

生活

公共

ｲﾝﾌﾗ

ＩＯT

開発◀電子/光技術▶

◀高データ処理▶

◀高通信処理▶

◀ｾﾝｻ・ーﾊｯ゙ﾃﾘｰ技術▶

AI /ﾋﾞｯｸﾞﾃﾞｰﾀ

顧客企業

◀ ▶

第四次産業革命をリードする

◀機械学習等▶

◀機械・制御技術▶

◀新材料技術▶

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◀感覚/感性情報処理▶

AR/VR５G

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国境の垣根（全産業のグローバル化）

ﾌｨｼﾞｶﾙとｻｲﾊﾞｰの垣根

（現実世界と情報世界の融合）

企業と顧客の垣根

（企業が顧客を取り込み・顧客が供給者になる）

Ｒ＆Ｄと事業の垣根

（相互作用の活発化と短縮）

産業間の垣根（製造・流通・ｻｰﾋﾞｽ・金融の融合）

（各産業技術間の融合）

全てがつながる世界へ

第四次産業革命で５つの垣根がなくなる


第四次産業革命から生まれる新産業群兆円クラスの新産業が相次ぎ出現

ロボット

AR/ＶＲ

IOT

遠隔医療・デジタル医療情報

デジタルヘルス

生産・消費直結の

Ｄ２Ｃシステム

使用価値に基づく

シェアリング・Ｐ2Ｐ交換

ＡＩを駆使した

サイバーセキュリティ

ビッグデータのAI利用で

マーケティング・オートメーション

顧客データを活用した

ECと融合するフィンテック

AIによる

創薬・材料開発

介護、接客、施工、家事などを

適確に行うサービスロボット

自動車、建機、農機、ドローンなどの

自動運転

住生活、農業、酪農、インフラなどの

遠隔監視・コントロール

VR・パプティクスによる

臨場シミュレーション＆ゲーム

気候・作柄調査、宇宙旅行

宇宙産業

◀ 事業デザイン力でプラットホームハブの争奪 ▶

知識と感情を代替する

サイバーサービス

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AI /ﾋﾞｯｸﾞﾃﾞｰﾀ

５G


「大企業の大市場」を「ベンチャーの新市場」が乗っ取り始めた

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大企業の大市場ベンチャーの新市場（ユニコーン輩出）

・人的サービス業 ⇒ サイバーサービス（弁護士ﾄﾞｯﾄｺﾑ、ｴﾑｽﾘｰ、UUUM）

・店舗型流通業 ⇒ EC/Ｄ２Ｃ（ＺＯＺＯ、GA Tech）

・規制型金融業 ⇒ フィンテック（マネーフォワード、ラクス、LINE）

・仲介サービス ⇒ 直接マッチング（Indeed、メルカリ、M17ｴﾝﾀﾃｲﾒﾝﾄ）

・所有型産業 ⇒ シェアリング型産業（TKP、ラクスル、Uber（米））

・受託型 I ⇒ AI開発（PK HA、HEROZ、ﾌﾟﾘﾌｧｰﾄﾞ・ﾈｯﾄﾜｰｸｽ）

・産業用ロボット ⇒ ｻｰﾋﾞｽﾛﾎﾞｯﾄ（ｻｲﾊﾞｰﾀﾞｲﾝ、ＲＰＡﾎｰﾙﾃﾞｨﾝｸﾞｽ）

・自動車メーカー ⇒ 自動運転/ＭＡＡＳ（ZMP、自律制御ｼｽﾃﾑ研究所）

・情報機器 ⇒ ＩＯＴソリューション（オプティム、ブイキューブ）


第四次産業革命に関わるIEの投資先企業

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事業内容 IE投資状況 IPO予定

サイバーサービス

ＫＩＹＯラーニング eラーニング・プラットフォームのトップ企業主要株主 2020年

ＡＩＣＲＯＳＳＳＭＳによる情報および配信、ビジネスチャットサービスの提供

主要株主マザーズ上場

Ｕｎｃｏｖｅｒ Truth ヒートマップによりWebサイトの改善コンサル提供株主 2021年

フィンテック

ＴRＡＮＺＡＸ独立系唯一の電子記録債権事業者株主 2022年

直接マッチング（インタラクティブ化）

M17エンタテイメントアジア展開するインタラクティブ・ライブ配信大手。日本でトップ企業に

主要株主 2020年

tripla ＡＩを活用したホテル向け問合せ業界首位。各種予約システムを提供

リード株主 2020年

イオレ各種団体の運用システムによる670万人データベースを活用したネットリクルートサービス

主要株主マザーズ上場済

働き方改革

ママスクエア託児機能付ワーキングスペースを全国に展開。大手企業と相次ぎアライアンス


ＣＲＯＣＯ Webマーケティングのためのクラウド・ソーシング事業リード株主 2021年

Zenmu Tech 秘密分散により情報安全を実現。政府からの信認も厚い

主要株主 2021年


事業内容 IE投資状況 IPO予定

AI開発

BRAIN MAGIC クリエイター用操作デバイスとAIによる最適操作実現リード株主 2021年

ロゼッタ AI翻訳のトップ企業売却済マザーズ上場済

ハカルススパースモデリングによるAI開発リード株主 2021年

データミックスデータサイエンティスト教育で業界をリードリード株主 2021年

サービスロボット/自動運転

ZMP 乗用車や物流の自動運転およびドローンによる検査サービスのリーダー企業


テムザック介護用・施工用・シティモビリティ用などのｻｰﾋﾞｽロボットのパイオニア

株主 2021年

FCEホールディングス企業向け研修会社だが、RPA事業が急拡大中株主 2020年

IOTソリューション

ネッチネット活用のクレーンゲーム主要株主アイモバイルが買収

PicoCELA 多段ホップ無線通信システム。JR東日本からグランプリ授賞


BONX ヒアラブルデバイスでグループコミュニケーションを実現。リコーと資本提携


Live mart スマートホーム向けのシステム提供。大手不動産会社と資本提携

コ・リード株主 2021年

第四次産業革命に関わるIEの投資先企業

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キャピタリスト8名

出

資

企

業

投資候補企業

プロデューサー8名

イノベーション・エンジン

情報交流

人的交流

アライアンス

ＩＥ運営ファンド

大企業上場企業

行政・士業 IB･VC 新産業・新技術

新事業責任者約130名

オーナー経営者約180名

キーパーソン約150名

キーパーソン約150名

インフルエンサー約250名

IEベンチャーエコシステム

事業会社

投資先企業

事業会社

事業会社

金融機関

金融機関


IEベンチャーエコシステムの意義

◇ ＩＥ運営ファンドの成功にとって、ベンチャー企業が急成長できる事業環境の創出が最も重要である。

◇ IEで、そのための「IEベンチャーエコシステム（ＩＥＶＥ）」を構築しており、ベンチャー企業の成長にとって必要とされる人材、資金、事業会社などとの出会いと成約を促進する環境を創っている。

◇ ＩＥＶＥ、①起業家を中心に、②上場企業オーナー経営者、③大企業新事業責任者、④新産業・新技術インフルエンサー、⑤IB・VCキーパーソン、⑥行政・士業、の6つのサブシステムからなる。

◇ この900名近い（さらに現在拡大中）ＩＥＶＥネットワークの中で、IEのキャピタリストとプロデューサーが活発に仕掛けてゆくことにより、投資先企業その成長ポテンシャルを顕在化させていくことができる。

◇ また、ＩＥ運営ファンドの出資者にとっても、ＩＥＶＥを利用して投資（候補）先企業と相次いでアライアンスを実現して大きなビジネスチャンスを獲得することができる。

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成長の壁を打破する「ベンチャーエコシステム」の創出 · イノベーション・エンジン株式会社 2001年1月31日技術を活用した産業ニューフロンティアの創出を促すエンジンの役割を