DDr. Helmut RaffelsbergerGLOBE INVEST AG

Die Covered-Call-StrategieEin MUSS für jeden Berater

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Internet: www.globeinvest.at

Spengergasse 37-39

A-1050 Wien, AUSTRIA

o Corporate Bonds 2006

o Genussrechte (ONE, CC, GM 2005)

o GLOBE CC AMI (Ampega + Baader)

( Deutscher Investmentfonds, Bafin-geprüft, mit EU-Pass )

- in Deutschland zugelassen, in Österreich in Bearbeitung

und voraussichtlich ab Mai für österr. Anleger zeichenbar.

GLOBE Produktpalette

Langfristig ist der Aktienmarktimmer gestiegen.

1933 - 2006 Rendite 9 % p.a.

… aber es gab auch immer wieder längere Seitwärtsphasen.

Mit der Covered-Call-Strategie ist auch dann Rendite möglich!

18 Jahre lang nur seitwärts

Einstieg 1930:25 Jahre um das eingesetzte Kapital an der Börse wieder zurück zu verdienen

18 Jahreseitwärts

1/3 in Immobilien

oder Anleihen

1/3 inAktien oder ähnliche

Anlageprodukte

1/3 in Alternative Investments

Je nach Anlagezielen und -wünschen sowie Bonität des Kunden

Diversifikation als wichtiges Thema

Das Prinzip der Covered-Call-Strategie ist am einfachsten mit zwei Töpfen erklärt. In

das Aktienportfolio werden fundamental bewertete europäische Value-Aktien gekauft.

Auf diese Titel werden - grundsätzlich auf monatlicher Basis - gedeckte Call-Optionen

verkauft. Dadurch erhält man Prämien-einnahmen, unabhängig davon, wie sich die

Aktientitel im Portfolio entwickeln. Und das Monat für Monat für Monat (rechter Topf).

„Aktientopf“ „Prämientopf“

Aktienportfolio:

Fundamental

bewertete

europäische Value-

Aktien

Monatliche

Prämieneinnahmen aus

dem Verkauf von

gedeckten

Call-Optionen

Aktien bleiben gleich

„Aktientopf“ „Prämientopf“

100 % 100 % 100 %

Bei Seitwärtsmärkten ist auf der Aktienseite grundsätzlich nichts zu verdienen. Durch

die laufenden Prämieneinnahmen ergeben sich aber dank der Covered-Call-Strategie

auch hier Renditemöglichkeiten.

Aktien fallen - Airbagfunktion

„Aktientopf“ „Prämientopf“

100 % 100 % 100 %

Bei fallenden Märkten ergibt sich aufgrund der Prämieneinnahmen ein gewisser Puffer

(„Airbagfunktion“). Durch die laufenden Prämien ist auch bei leicht fallenden Kursen ein

Aufholen auf der Aktienseite oder Rendite möglich.

Aktien steigen - Zusatzertrag

„Aktientopf“ „Prämientopf“

100 % 100 % 100 %

Bei steigenden Märkten können zusätzlich auch auf der Aktienseite Erträge lukriert

werden. Nur bei stark steigenden Aktienmärkten kommt es durch den Optionsverkauf

zu entgangenen Gewinnen, nicht aber zu Verlusten.

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Zeit (1 Monat)

Ak

tien

ku

rsInnerhalb dieses Monats können 3 Szenarien eintreten:

Beispiel: (Februar 2006)

Kauf 1000 Aktien Daimler-ChryslerEinsatz (€ 49 x 1000) € 49.000,--

Verkauf Call-Option Basis € 49(Prämie € 1,09 x 1000 = € 1.090,--)

Prämieneinnahme von 2,25%für ein Monat

Aktie steigt – d.h. wir müssen die Aktie mit 49 verkaufen: Gewinn von 2,25 %

Aktie unverändert bei 49 – d.h. wir behalten die Aktie im Depot: Gewinn von 2,25 %

Aktie fällt – wenn die Aktie unter 47,9 fällt verkaufen wir sie: kein Gewinn aber

auch kein Verlust

Factsheet GLOBE Covered Call

+ 61,30 % in 3 Jahren

Factsheet GLOBE Covered Call

75 % aller Monate positiv

Factsheet GLOBE Covered Call

Volatilität 6,1 %

Erster Platz bei den

AI-Awards 2004

für GLOBE ONE

mit unserer

Covered-Call-

Strategie als

Ertragsbringer.

Hervorragendes

Risiko-Ertrags-

Verhältnis als

entscheidender

Vorteil in allen

Marktphasen.

Kontinuierliche Erfolge für GLOBE INVESTmit GLOBE ONE und GLOBE Covered Call

Zulassung zum öffentlichen Vertrieb derzeit in Bearbeitung.

Der Fonds ist voraussichtlich ab Mai 2006 für österreichische Anleger ab € 500,- (€ 50,- Monatssparplan)

zeichenbar!

Die Covered-Call-Strategie ist bei GLOBE INVEST schon seit einigen Jahren erfolgreich

im Einsatz. Am 15. Dez. 2005 wurde der Strategieansatz in Kooperation mit Ampega

und der BaaderServiceBank als Fonds aufgelegt.

Investmentansatz GLOBE CC AMI

Das Ziel einer wertorientierten Anlage ist langfristiger Wertzuwachs und Kapitalerhalt.

Ziel: Absolute Return Ansatz

keine Benchmarkorientierung

Investmentstil: langfristige Investition in europäische Value-Werte

Kaufentscheidung aufgrund fundamentaler Daten

Anlageuniversum: Europäische Value Werte

Dynamischer Investmentprozess

Monitoring

Allokation

Screening

Research

o Anlageuniversum: Europäsche Value-Aktien

o Dynamische Betrachtung

o Eliminierung nicht in Frage kommender Werte

(Optionen der entsprechenden Werte müssen an der Eurex gehandelt werden)

o Reduzierung der in Frage kommenden Aktien

auf ca. 50 - 100 Werte

Screening Investmentprozess

o Fundamentaldaten:

- Dividendenrendite

- Kurs-Buchwert-Verhältnis (KBV)

- Kurs-Umsatz-Verhältnis (KUV)

- Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV)

o Handelbares Volumen

o Reduzierung der in Frage kommenden Aktien

auf rund 30 - 50 Werte

Research Investmentprozess

o Diversifikation

o Korrelation (Portfoliooptimierung)

o Sektoren

o Reduzierung der in Frage kommenden Aktien

auf rund 20 – 30 Werte

Allokation Investmentprozess

o laufende Überwachung der Werte (Fundamentaldaten)

o Bei Bedarf Verkauf einzelner Werte

Monitoring Investmentprozess

Partner des Fonds GLOBE CC AMI

Kapitalanlagegesellschaft: Depotbank:

Portfoliomanager: Produktinitiator:

o BAFIN als Aufsichtsbehörde

o modernstes Risk-Controlling

(gem. § 51 Abs. 3 InvG und der deutschen Derivate-Verordnung

für Risikomanagement und Risikomessung in Sondervermögen)

o Mitglied der Talanx-Gruppe (vormals HDI)

Ampega Investment AG, Hannover (KAG)

 

Laufzeit ca. 360 Tage

EinzahlungAuszahlung

an den Kunden

100 % Kapitaltilgung am Ende der Laufzeit

3 % Mindestverzinsung

3 % Mindestverzinsung am Laufzeitende

Variable Verzinsung auf Basis

des GLOBE CB-IndexMöglicher Chartverlauf

Emissionsdaten GCB 2006/2:Emission: GLOBE Corporate Bond 2006/2

Zeichnungsfrist: 1. März 2005 bis 15. Mai 2006

Zuteilungstag: 16. Mai 2006

Fälligkeitstag: 27. April 2007

Laufzeit: 346 Tage

Zeichnung: ab € 1.000,-

Ausgabekurs: 100 %

Ausgabeaufschlag: 0 %, kein Agio

Zuteilung am 16. Mai, wenn spätestens am 15. Mai. derZeichnungsantrag (zuletzt auch per Fax) und auch derZeichnungsbetrag auf unserem Konto eingelangt ist.

Eigener Antrag für GLOBE Corporate Bond

Bankverbindung für die Auszahlung am Ende der Laufzeit

VerdienstmöglichkeitenFaire Provisionierung ohne Stornos

Finanzdienstleister

Kunden

unkomplizierteAbwicklung

Beratung undBetreuung

Unterstützungmit absolutem Kundenschutz

Einfach, ertragreich und jederzeit verfügbar

Win – Win – Win Situation

0 % Agio für den Kunden

Abschlussprovision:

2,0 % für Finanzdienstleister

2,5 % für konzessionierte WPDLU

Performanceprovision:

3 % der indexabhängigen Verzinsung

(3 % von max. 9 % = 0, 27%)

Wir stehen gerne zu Ihrer Verfügung:

GLOBE INVEST AG

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A-1050 Wien

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