УЧЕБНА ПРАКТИКА

ПО

ИКОНОМИЧЕСКИ АНАЛИЗ НА ЗЕМЕДЕЛСКОТО ПРЕДПРИЯТИЕ

ЗА

11 КЛАС

1

РАЗДЕЛ ІОСНОВИ НА ИКОНОМИЧЕСКИЯ АНАЛИЗ

Икономическия анализ и ролята му в управлението на стопанската дейност

І.Същност на икономическия анализ.Икономическия анализ като част от анализа въобще е самостоятелна наука. Той

възниква в резултат на диференциацията на обществените науки.Анализът като наука изпълнява определени функции и това са:1.Изучаване на икономическите процеси, явления и показатели в тяхната връзка

и взаимозависимост.2.Разкриване на съществуващите резерви с цел повишаване на резултатите от

стопанската дейност, а от тук и на ефективността.3.Разкритите от икономическия анализ изменения и закономерности са основа

за вътрешнофирменото планиране.По същество икономическият анализ представлява система от методи и

средства, използвани за оценка на постигнатите резултати, за разкриване на факторите, които влияят върху тях, и по възможност за количествено измерване и отразяване на това влияние.

ІІ.Обект на икономическият анализ.Обект на икономическият анализ са отделните явления и процеси, които в

своята съвкупност изразяват отделните стопански дейности или общата дейност на стопанката единица. Обектите на икономическият анализ рефлектират в икономически показатели, с помощта на които се отразяват, наблюдават, изучават и отчитат явленията и процесите на всяка стопанска дейност. В този смисъл всяко икономическо явление или процес практически се изразява с определени възприети показатели. Ето защо по същество обект на икономическият анализ са отделните показатели.

ІІІ.Роля на икономическият анализ в управлението.В условията на пазарното стопанство развитието на всяка стопанска дейност до

голяма степен се предопределя от умението на ръководството да опознава изискванията на пазара. Пазарът като обективна икономическа категория изисква и налага определени съотношения между производство, реализация и потребление. Ако тези съотношения не се познават, управлението може да вземе решения, изпълненията на които ще предизвика негативни проявления в стопанската дейност. Обратно, ако обективните икономически изисквания са опознати и при вземането на решение субектът на управлението се съобразява с тях, стопанската единица ще просперира, ще разширява своето присъствие на пазара и финансово ще се стабилизира. А това е целта на всяко предприятие. Опознаването на изискванията на тази среда, връзките, взаимоотношенията и измененията в нея позволяват на субекта на управлението да очертава бъдещото развитие на дейността и на финансовите резултати от нея на управляваното стопанско звено. Именно в това се крие възможността за субективни стопански решения, с помощта на които се извършва всяка стопанска дейност. Вземането и обосноваването на тези субективни решения се базира на уменията в практическата управленска дейност да се прилагат познанията, които дават научните дисциплини икономически анализ, прогнозиране и планиране на стопанката дейност.

Принципи и методологически изисквания на икономическия анализ

2

І.Същност и принципи на икономическия анализ.В условията на пазарното стопанство пред стопанските единици възникват за

решаване на редица икономически проблеми. Те са свързани от една страна, с общите условия за организация и развитие на националната икономика, а от друга, със специфичните условия на дейност на самите стопански организации. Пазарното стопанство налага съществени изменения в подхода за осъществяване на стопанската дейност, в целите и задачите, които си поставя всяко стопанско звено.

Постигането на целите, свързани със стабилизирането и развитието на стопанските единици, налага добро познаване на икономическите условия, на изискванията на икономическите закони, които проявяват своето въздействие чрез пазара и пазарния механизъм. А анализът е основно средство, с помощта на което могат да се разкрият допуснатите слабости, погрешните стопански и управленски решения и произтичащите от тях негативни резултати.

Думата “анализ” буквално означава разчленяване, разлагане на цялото, сложното, на съставните му елементи и изследване и изучаване на всеки от тях като съставна част от цялото. Разчленяването позволява да се проникне в същността на изследвания обект, да се опознае неговата вътрешно природа, строеж, структура, свойства, вътрешни връзки. В този смисъл анализът предполага и синтез, т.е. не само разлагане и разчленяване, но и обединяване на свързаните помежду си елементи в единно цяло. Само анализът и синтезът, взети в своето неразделно единство, осигуряват реалното изследване и изучаване на процесите и явленията.

ІІ.Методологически изисквания.Обхватът и последователността на анализа се определят от основното

методологическо изискване на аналитичната дейност. То е подчинено на общата методология на анализа, т.е. на правилата, които задължително трябва да се спазват. Методологията на анализа формира основното изискване – най-напред се установяват най-общите изисквания, след това се разкриват и отразяват влиянията на отделните фактори, накрая се правят изводи и се дават препоръки за подобряване на постигнатите резултати. Или основното методологическо изискване на анализа е да се върви от общото към конкретното и по-нататък чрез синтез на резултатите да се правят обобщения и изводи. Общата методология съдържа отделни методики, а всяка методика включва методите за извършване на аналитична дейност.

Методите на икономическия анализ се основават на изискването за изследване и отразяване на дейността в нейната комплексност. Важно е също така стопанките и финансовите процеси да се определят в тяхната взаимна връзка и зависимост. При това да се използва възможността за установяване и количествено изразяване на общите изменения, както и на влиянието на факторите, които въздействат за постигането на определени резултати – обект на анализа.

Методиките и методите на икономическия анализ изискват изучаването на разностранната стопанска дейност на наблюдаваните единици да бъде във взаимна връзка и зависимост с явленията и процесите в националната икономика.

Методи на икономическия анализ

І.Метод на сравнението (сравнителен анализ).Икономическият анализ по принцип е изграден на базата на сравнението. В този

смисъл то е в основата на всеки от посочените по-долу методи.

3

По своята същност сравнителният метод представлява изследване на процесите, явленията и отделните показатели посредством тяхното сравняване с други аналогични процеси, явления или икономически показатели приети за еталон или база. Този метод позволява да се отразяват отклоненията от базата и върху тази основа да се изучат причините и факторите, които ги пораждат. От друга страна, това сравнение дава възможност да се определи икономическото равнище на стопанската единица, съотнесена към съответната база.

В зависимост от целта на анализа и неговото предназначение се правят едни или други сравнения. Сравняването на настоящите отчетни данни с данни от предшестващи периоди дава възможност за обща оценка на дейността на стопанската единица в динамика.

За целите на метода се препоръчва да се използват относителни величини. За разлика от абсолютните те са икономически сравними и по-добре разкриват действителните съотношения и изменения.

ІІ.Метод на аналитичните групировки.Този метод е статистически. При него данните, необходими за анализа, се

групират по определен признак. В случая признакът е и основен фактор. Така групирани данните позволяват да се определят икономическите зависимости между обекта на анализа и признака-фактор, по който е направена групировката. Този метод дава възможност да се установят общите отклонения и де се определят величините, които най-добре съответстват на действието на дадения признак-фактор. Например производителността на труда в зависимост от личните качества на работниците, равнището на разходите или на приходите според обема на дейността.

ІІІ.Графичен метод.Това е метод за нагледна илюстрация на измененията на обекта на анализа под

влиянието на определен фактор или във времето. Той се проявява под формата на графики или на диаграми. И в единия, и в другия случай могат да се използват данни, изразени в абсолютни или в относителни величини. Графиките се използват твърде широко в практиката на анализа. С тях обикновено се илюстрират измененията в обемни показатели за даден период, промените в резултативните показатели като производителност на труда, обращаемост на капитала и други.

ІV.Индексен метод.Индексният метод е един от най-широко използваните в икономическия анализ.

С негова помощ се отразяват общите изменения в дейността на стопанската единица, в резултативните и финансови показатели. По своята същност индексите са относителни величини и върху тази основа обединяват взаимосвързаните показатели. Като относителни величини те са сравними, което ги прави много удобни за икономическо сравнение и изводи. Умножени по 100, индексите се превръщат в проценти и се използват за всякакви сравнения, необходими за изясняване на икономическите и финансовите изменения.

В най-общ план тези индекси могат да се представят, така:а)индекс на променливия състав – отразява общото изменение на ОсК:

J ОсК = Х1 х100 Х0

б)индекс на постоянния състав – елиминира влиянието на структурата.

Отразява въздействието на останалите фактори, които пряко формират измененията в обема на капитала:

4

J пост. състав = ∑Х1 х Д0 х100 ∑Х0 х Д0

в)индекс на структурните изменения – изразява влиянието на структурните изменения върху обема но основния капитал:

J стр. изм. = ∑Х0 х Д1 х100, където: ∑Х0 х Д0

х – отделните видове на изследвания показател;Д – относителен дял на съответната група в общата величина на показателя.

V.Метод на верижното заместване.Този метод е универсален аналитичен метод и намира широко приложение,

когато се анализират общи показатели, измененията в които са се формирали под влиянието на редица фактори с различна степен и насока на въздействие. Същността на метода се изразява в елиминиране в последователен ред на влиянието на останалите фактори и определяне на влиянието на само на даден фактор. Това се постига, като последователно се заместват л.величините на факторите от приетата база с фактически постигнатите им величини в периода на изследването.

Пример за приложение на метода на верижното заместване – приема се, че анализираният общ показател се формира под влиянието на четири фактора:

Р = Х + У + М + НВръзката е от пряк тип. По същество се изразява съставът на анализирания

показател и всяка съставна част е и фактор, чиито изменения довеждат до съответни изменения и в резултата - анализирания показател – Р.

1.Всички данни за факторите са базисни.2.По-нататък в редовете се включват фактическите данни за всеки фактор, както

следва:1) Р0 = Х0 + У0 + М0 + Н0

2) Р = Х1 + У0 + М0 + Н0

3) Р = Х1 + У1 + М0 + Н0

4) Р = Х1 + У1 + М1 + Н0

5) Р1 = Х1 + У1 + М1 + Н1

VІ.Метод на разликите. При него от фактическите величини на данните се извеждат базисните.

Получава се количествен израз на влиянието на отделните фактори. Приложението му обаче има и недостатъци. Основният е, че в определени случаи математическият знак пред количествения израз на влиянието на факторите не винаги отговарят на икономическото значение на това влияние.

VІІ.Индексно-факториален анализ.Това е метод за количествено изразяване на влиянието на факторите в

абсолютни и относителни величини, когато връзката между тях и анализирания показател е пряка и представлява произведение от фактори.

Например анализираният общ показател Р се формира като произведение на два фактора Х и У или Р = Х . У. Целта на анализа е да се изрази количествено влиянието на тези фактори. Тук се прилагат адитивният индексно-факториален анализ, както следва:

1.Определя се самостоятелното влияние на всеки фактор:

∆хр = У0.(Х1 – Х0) и ∆у

р = Х0.(У1 – У0)

5

2.Определя се съвместното влияние на двата фактора. Когато факторите са два то е равно на произведението от величините в скобите или:

∆х,ур = (Х1 – Х0)х(У1 – У0)

3.Определя се величината на коефициента на пропорционалност за разпределението на съвместното влияние на факторите по отделните фактори. Най-напред се определя един междинен коефициент К, като отношение на величината на съвместното влияние на факторите към сумата на абсолютните стойности на влиянието на отделните фактори:

К = ∆ х,у р

ІХІ + ІУІ4.Определяне коефициента на пропорционалност:

К` = 1 ± К5.Разпределяне на съвместното влияние:

-на У= ∆ур х К`

-на Х = ∆хр х К`

Или общото отклонение (Р1 – Р0)Когато факторите са повече от два, съвместното им влияние може да се

определи като групират два по два, три по три и т.н. То може да се установи и като разлика между общото отклонение и самостоятелното влияние на всеки фактор, взети като сбор.

Ако резултата, който се анализира, се формира от четири фактора (Р = Х.У.М.Н), съвместното влияние на всички фактори ще е равно на:

∆х,у,м,нр = ∆Р – (∆х

р + ∆ур + ∆м

р + ∆нр)

Зад.1: Магазините са групирани по търговска площ и е посочено отражението й върху показателя стокооборот на един квадратен метър от търговската площ.: Интервал на групирането:

10 м2Брой случаи в групата Стокооборот на 1 м2

До 30 м2 5 3 200 лв.От 31 до 40 м2 14 3 460 лв. От 41 до 50 м2 9 3 570 лв.От 51 до 60 м2 18 3 900 лв.От 61до 70 м2 16 4 000 лв.От 71 до 80 м2 6 3 800 лв.От 81 до 90 м2 4 3 760 лв.Над 91 м2 6 3 580 лв.

Да се направят изводи при какъв обем на търговската площ е най-ефективно да се строят магазини и как обемът й влияе върху стокооборота.

Зад.2: Персонала е групиран според признака трудов стаж (квалификация) на работниците и влиянието на квалификацията върху производителността на труда.

6

Интервал на групирането:3 години

Брой случаи в групата Производителност на труда на един работник в групата

До 3 години 23 46 000От 3 до 6 години 42 48 000 От 6 до 9 години 62 52 000От 9 до 12 години 28 55 000От 12 до 15 години 44 56 000От 15 до 18 години 32 56 500От 18 до 21 години 18 54 000Над 21 години 12 52 000

Да се анализират измененията в производителността на труда под влияние на промени на квалификацията на работниците, като се използва посочената групировка и да се използва графичния метод за изобразяване на общите изменения на производителността на труда спрямо трудовия стаж.

Зад.3: Магазините са групирани по показателя стокооборот: Групи от магазини - хил.

лв.Брой магазини Среден

обем продажби –

хил. лв.

Равнище на разходите

Рентабилност на база

стокооборот

До 500 5 480 12,00 3,00От 500 до 1 000 15 850 11,20 3,60 От 1 000 до 1 500 25 1 450 10,80 3,80От 1 500 до 2 000 10 1 790 10,90 3,95От 2 000 до 2 500 35 2 460 9,30 4,20От 2 500 до 3 000 20 2 980 9,10 4,50

Да се направят изводи при какъв обем на търговската площ е най-ефективно да се строят магазини и как обемът й влияе върху стокооборота. Също така да се определи влиянието на обема на продажбите върху равнището на разходите и рентабилността, определена на база обем стокооборот.

Зад. 4 : В таблицата са изложени данни за изкупвателната дейност на потребителна кооперация “Студена” – с.Студена, община Перник, област Софийска:

Показател 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.1.Изкупена селскостопанска продукция

250 000 кг. 295 000 кг. 350 000 кг. 430 000 кг.

В това числоПшеница 180 000 кг. 197 000 кг. 320 000 кг. 360 000 кг. Овес 40 000 кг. 50 000 кг. 16 000 кг. 41 000 кг.Картофи 20 000 кг. 40 000 кг. 10 000 кг. 23 000 кг.Кожи 7 000 кг. 5 000 кг. 2 500 кг. 3 500 кг.Билки 3 000 кг. 3 000 кг. 1 500 кг. 2 500 кг.

Иска се:1.Да се представят общите изменения на изкупената земеделска продукция

(общо и по видове) в линейна графика.2.Да се определи състава и структурата на изкупената земеделска продукция и

да се представят в диаграми.3.Да се определят индексите на постоянния състав и на структурните изменения

7

Фактори, които въздействат и предизвикват изменения в обекта на анализа.

І.СъщностИкономическия анализ постига своите цели чрез оценка на влиянието на

факторите и причините, които въздействат положително или отрицателно върху резултатите в дадено стопанско звено. В този смисъл трябва да се изясни обстоятелството, че в реалното икономическа практика върху степента на използване на ресурсите, върху реализацията и върху резултативните показатели въздействат многобройни фактори. Това въздействие е разнопосочно, с различна сила и интензивност. Една част от факторите са свързани с управлението, организацията и технологиите в стопанската единица, с режима на работа, със степента на използване на живия и овеществения труд. Друга част от факторите въздействат върху резултатите от стопанските и финансовите дейности. В много случаи тези фактори са извън стопанската единица, не зависят от нея и не могат да бъдат регулирани от управлението й.

ІІ.Класификация на факторите.1.Според мястото на формиране на въздействието: а)външни фактори: Всички външни фактори формират своето въздействие извън стопанската

единица и нейното управление, т.е. тяхното проявление е независимо и в този смисъл въздействието им е обективно от гледна точка на стопанската единица. В анализа те заемат особено място на наблюдение и проучване, тъй като могат активно да влияят върху развитието на стопанското звено, в частност върху неговите дейности, а от тук върху икономическите и финансовите му резултати. Към тази група фактори се отнасят икономическите, демографските, инфраструктурата, измененията върху доходите и други.

б)вътрешни фактори:Проявяват се и определят насоката на въздействие според начина на

организацията и на управлението на стопанската единица. Те произтичат от управленските решения, юридическите връзки и взаимоотношения, възприетия режим на работа, както и от степента на пълноценното използване на живия труд и работното време. (усъвършенстване на материалната база, изменение в производителността на труда, заплащането на труда на управлението).

2.Според обема на засегнатите показатели: а)общи фактори:Тяхното влияние е общо и се изразява във въздействието им върху общите

показатели за отразяване на дейността (обемът на дейността е общ фактор за ресурсите, за разходите, за приходите и печалбата, всички външни фактори също).

б)специфични фактори:Те имат специфично проявление само при определени показатели. В повечето

случаи те могат да влияят пряко само върху отделни съставни части на общите показатели (броя на работниците – за определяне на изменението в производителността на труда, средната работна заплата за влиянието върху фонд “Работна заплата”).

3.Според продължителността на действието им: а)постоянно действащи фактори:Действието на такива фактори е непрекъснато за дълъг период от време. Чрез

своето въздействие те предизвикват тенденции в развитието и насоките на изменение на обекта на анализа (доходите на физическите лица – за обема на продажбите на

8

дребно; обемът на производството и вносът – за обема на продажбите в търговията на едро).

б)случайно проявяващи се:Този вид фактори въздействат в отделни подпериоди на изследвания период и

обикновено са със случаен характер (стихийни бедствия, аварии и други)4.Според степента на въздействие: а)основни фактори:Въздействат постоянно и с ясно изразена степен. Обикновено те предизвикват

основната част от измененията в обекта на анализа (производителността на труда – въздейства върху обема, трудовите разходи и печалбата; организация и технологии; инвестиции и финансиране).

б)допълнителни фактори:Те са със по-слабо изразено влияние и обикновено въздействат в определени

периоди (нормативните документи, увеличаване броя на работниците – благоприятно въздействие върху производителността, но не и върху трудовите разходи и печалбата).

5.Според обекта на въздействие: а)интензивни фактори:Свързани са с определени въздействия върху живия труд. Под тяхното влияние

може да се повиши или да се намали производителността на труда. б)екстензивни фактори:Изразяват нарастване в даден показател под въздействие на нарастването на

друг, свързан с него (нарастване на търговските площи в квадратни метри и въз основа на това нараства и обемът на продажбите).

Зад.1: Да се представи класификацията на факторите в схема

РАЗДЕЛ ІІАНАЛИЗ НА СТОПАНСКАТА ДЕЙНОСТ

Ред и последователност на провеждане на икономическия анализ на стопанската и финансовата дейност

І.Подготвителен етап – в този етап се събира и обработва необходимата информация. Тя се извлича от определени носители, свързани с оперативно-техническата, статистическата и счетоводната отчетност. При това обемът й се определя от целта и обхвата на анализа. Независимо от количеството на данните, които се използват, в този етап е задължително да се извършва проверка. По този начин се осигурява вярност на използваната информация, а от тук на изводите, направени от анализа.

Съществен момент при този етап на подготовка на информацията за анализ е привеждането на данните в съпоставими величини. Несъпоставимост обикновено е налице при стойностните абсолютни показатели. Те са подложени на силното влияние на ценовия фактор. Всяко изменение на цените може да отклони в значителна степен стойността спрямо тези, възприети като база за сравнение.

В подготвителния етап на анализа се изготвят необходимите таблици, прави се подготовка за графики или диаграми или се извършват други предхождащи работи.

ІІ.Етап на разкриване и изучаване на общите изменения – в този етап се изучават общите изменения на изследваните явления, процеси и показатели в дейностите на предприятието. В повечето случаи те се изразяват и количествено.

9

Върху тази основа впоследствие анализът се разширява по обхват и задълбоченост, за да се изяснят причините и факторите, довели до тези общи изменения. Последователността на работа на този етап протича в следния ред:

1.Разкриване на общите изменения спрямо приета база в абсолютни и в относителни величини, т.е. установява се разликата между фактическата величина на анализирания показател и тази от приетата база за сравнение.

2.Изследване динамиката на анализираните показатели – чрез нея се изразява развитието и закономерните тенденции на промяната, анализирания показател във времето.

3.Графично представяне на общите изменения.4.Определяне на средногодишния темп на изменение на анализирания

показател.5.Изучаване и отразяване на измененията, настъпили в състава и структурата

на изследвания показател – обект на анализа.6.Нагледна илюстрация на измененията в състава и структурата с помощта на

диаграми.ІІІ.Етап на пофакторен анализ – тук се разкрива и определя количественото

влияние на факторите, довели до настъпилите общи изменения. При това се разкрива и насоката на въздействие – положително или отрицателно. Количествения израз на влиянието на всеки фактор ни дава възможността за активна намеса с цел по-добри резултати.

При този етап на анализа трябва да се има предвид, че върху изследвания показател въздействат многобройни фактори с различна степен и насока на проявление. Ето защо, когато е възможно, тези фактори се разпределят в определени групи, но така че да не се пречи да се определи самостоятелното влияние на всеки от тях.

ІV.Етап на изготвяне на изводи и препоръки – след приключване на анализа се правят изводи за насоките и силата на общите изменения, очертаване на закономерностите или липсата на такива и изводи за влиянието на отделните фактори. На базата на направените изводи се правят препоръки за намаляване на отрицателните въздействия и засилване на положителните ефекти.

Информационна осигуреност на икономическия анализ

І.Определяне обхвата на информациятаЗа да се осъществи аналитичната дейност и анализът на постигане своите цели,

е необходимо използването на значителна по обем информация. В своята съвкупност тази информация формира информационната база на анализа.

Обхватът, видът и характера на информацията се предопределя от целта и задачите на анализа, от периода, за който той се извършва, от обхвата, обусловен от целта му.

ІІ. Източници на информация – носителите на информация за анализа, са:1.Статистическата отчетност – съдържа богата информация за различни

направления в дейността на предприятието. Чрез въведените форми и формуляри се отразяват данни за обема на дейността, за състава и структурата му, за запасите, приходите и разходите, за трудовите ресурси и т.н.

2.Оперативно-техническата отчетност – ориентирана е към отделно избрани събития. Целта е да се осигури информация за тези събития.

10

3.Счетоводната отчетност – счетоводната документация е носител на най-точната информация. Тук тя се черпи от счетоводния баланс, справките към него, отчетът за приходите и разходите и всички останали счетоводни справки и разчети.

4.План, планови разчети и показатели.5.Нормативните документи – те са носители на информация за норми и

нормативи. Те се използват за база за сравнение и за отразяване на получените отклонения.

6.Други носители на информация – това са данни от епизодично провежданите икономически, демографски и други изследвания, от доклади, анкети и проучвания, свързани със стопанската и финансовата дейност на предприятието.

За да се постигнат целите на анализа, се използват всички носители на информация.

Анализ на обемните показатели на стопанската дейност.

І.Обща характеристикаВ условията на пазарна икономика всяко предприятие е заинтересовано да

развива различни, отделни една от друга стопански дейности и да ги развива така, че да обхваща все по-голям дял от пазара, на който се проявява като субект. Всяка една дейност, с която се занимава предприятието, зависи от влиянието на външните и вътрешните фактори. Изменението и въздействието им се отразява в една или друга насока върху обема на дейността. Тук следва да се посочи, че обемът със своите изменения и проявления е основен фактор, който в значителна степен формира величините на останалите икономически и финансови показатели, които отразяват различните страни и проявления на всяка дейност.

По своите проявления и вътрешна същност показателите за изразяване на обема на дейността са количествени абсолютни показатели. Най-често те се отразяват като определен стойностен обем, т.е. те са парично определени, имат стойностно изражение. В практиката често обемът на дадена дейност се изразява и в натурални показатели, които са специфични за всяка отделно взета стопанска дейност. Независимо от това как се изразяват, във всички случаи обемните показатели сочат насоката на изменение, т.е. дали има развитие или свиване на дадена стопанска дейност. От тук и промените, които могат да се очертават в резултативните показатели и най-вече върху печалбата.

ІІ.Възможности за използване на обемните показатели в различните видове дейности – тези показатели могат да бъдат използвани:

1.За производствената дейност – използва се за обемът на общата промишлена продукция и стоково промишлената продукция.

2.За търговските дейности – използва се за обема на стокооборота в търговията на дребно, ресторантьорството и търговията на едро.

3.За изкупуване и реализация на земеделската продукция – в тази област се използват обем на “изкупена и обем на реализирана земеделска продукция”. В тази дейност обемът като изкупена и като реализирана земеделска продукция се отразява и в натурални показатели. При формирането на общия стопански оборот тази дейност може да участва само с обема на реализираната земеделска продукция.

4.В транспортната дейност – обемът се изразява с показателите превозени товари /в тонове/ и извършени работи в т/км. И двата показателя не са стойностни, поради което в общия оборот се включват приходите от транспортна дейност.

11

Това са обемни показатели, използвани в стопанските дейности. За други дейности, осъществявани от стопанските единици, също са налице специфични обемни показатели. Например за хотелиерството – приходите от нея и други.

Когато предприятието осъществява някоя от посочените дейности, в общия й стопански оборот се включват стойностните величини, които отразяват обема на дадената дейност – това обикновено са приходите от нея.

Общия стопански оборот е сумарна величина от обема на всяка една дейност, извършвана в предприятието, изразено стойностно. В този смисъл величината на общия стопански оборот ще представлява:

V=СОте + СОтм + СОрд + РССП + СПП + Пр тр + Пр фд + Пр дд, където:V – величината на общия стопански оборот;СОте – стокооборот в търговията на едро;СОтм – стокооборот в търговската мрежа на дребно;СОрд – стокооборот на дребно в ресторантьорската дейност;РССП – обем на реализация на селскостопанската продукция;СПП – обем на произведената промишлена продукция;Пр тр – приходи от транспортна дейност;Пр фд – приходи от финансова дейност;Пр дд – приходи от други дейности.

Анализ на общите изменения на обемните показатели

І.Общи изменения на обемните показателиАнализът на обемните показатели е втория етап от аналитичната дейност.

Определянето на общите изменения на обемните показатели спрямо базата се осъществява по различен начин или величини. Това се прави като общия стопански оборот се изчислява в:

1.Абсолютни величини /показатели/: а)за общия стопански оборот:∆V=V1-V0

б)за отделните стопански дейности: -търговската дейност: *търговията на едро: ∆ СОте = СОте1 – СОте0

*търговията на дребно: ∆СОтм = СОтм1 - СОтм0

*ресторантска дейност: ∆СОрд = СОрд 1 – СО рд0

-промишлена дейност:∆СПП = СПП1 – СПП0

Отразяването на изменението на обемните показатели спрямо базата показва абсолютното му изменение – прирастът или намалението спрямо възприетата база за сравнение. Анализът на това изменение разкрива насоката и силата на развитие на самата дейност. Но като стойностна /абсолютна/ величина, това изменение е икономически несравнимо, освен в количествен аспект.

Ето защо общото изменение спрямо възприетата база се отразява и в:2.Относителни величини /показатели/ - това е индексът на променливия състав,

умножен по 100, той дава процента на изменението. За общия стопански оборот този показател се изразява така:

%∆V = V1 х 100 V0

12

По аналогичен начин този показател се изчислява и за отделните видове дейности.

ІІ.Разкриване динамиката на обемните показатели.Динамиката на всеки обемен показател се изследва с помощта на динамичните

редове от базисни и от верижни индекси, превърнати в проценти. Тези динамични редове отразяват: на първо място измененията в обемните показатели, предизвикани от въздействието на основни постоянно действащи фактори. Поради това се сформира и определена тенденция на развитие. На второ място с помощта на верижните индекси се отразява въздействието на случайни фактори, появили се в отделни подпериоди на общо изследвания показател.

За да се определят базисните и верижните индекси, следва да се анализира даден обемен показател за определен период от време. - 5, 8, 10 години. Основното изискване в случая е данните, с помощта на които се изграждат динамичните редове, да са сравними.

1.Определяне на динамичен ред от базисни индекси – осъществява се като величината на обемния показател от всяка следваща година се отнася към първата година, която е прието за база.

V1; V2 х 100; V3 х 100; V4 х100 и т. н. V1 V1 V1 Базисните индекси превърнати в проценти, като динамичен ред безспорно

показват изразена тенденция на непрекъснато нарастване на дадения обем дейност. Тази тенденция е получена от въздействието на постоянни фактори /УР стр. 148-68/

2.Определяне динамичен ред от верижни индекси – осъществява се като първата година също е приета за база, но всяка следваща с отчетения обем дейност се отнася не към базата, а към предходната година.

V1; V2 х 100; V3 х 100; V4 х100 и т. н. V1 V2 V3 С този динамичен ред се отразява въздействието на някои случайни фактори,

проявили се в даден период от време.ІІІ.Нагледна илюстрация на динамиката на обемните показатели – динамиката

нагледна се изразява с помощта на графичен метод. По този начин субектът на управлението веднага може да обхване измененията, да определи в кои подпериоди са се проявили случайно въздействащите фактори и да изисква по-подробен анализ за причините на тяхното въздействие. Най-важното в случая е да се изясни дали този или тези случайни фактори няма да продължат свето въздействие и да се превърнат в циклично проявяващи се или в постоянно въздействащи в следващите периоди на развитие и проявление на дейността.

V.Определяне на средногодишния темп на изменение – той очертава промяната при осреднено влияние на всички въздействащи фактори през анализирания период. В този смисъл той няма голямо значение за анализа, не може да служи за изводи. Ето защо най-често се използва за изграждането на груба прогноза за изменението на обема в близките периоди.

V.Изследване и изразяване на измененията в състава и в структурата на обемните показатели.

13

Съставът и структурата на всеки обемен показател представляват значителен интерес за анализ. Настъпилите изменения в тези две проявления характеризират промените в търсенето на стоки на пазара. В този смисъл познаването на измененията на състава и структурата на реализацията по същество е изучаване на пазара. Едновременно с това тези изменения значително въздействат и върху общата величина на отчетния обем дейност. В този етап на анализ посочените въздействия не се изследват. Тук анализът разкрива само общите изменения настъпили в състава и в структурата на отделните обемни показатели.

Задачи за упражнение:Зад.1: Да се определи изменението на обема на общия стопански оборот на

фирма “Еделвайс”, като се има предвид, че в приетата за база година този оборот е достигнал 10 670 хил. лв., а в настоящата година е отчетен 12 560 хил. лв.

Зад.2: Измененията в обема на производството на стопанската единица по години са, както следва:

Стокова продукция

2001лв.

2002лв.

2003лв.

2004лв.

2005лв.

2006лв.

1.І цех 860 980 1230 1560 1580 16502. ІІ цех 5480 5460 5800 6230 6270 63203.ІІІ Цех 20 470 20 490 20 860 21 350 21 530 21580Общо:

Иска се:1.Да се определи общата стойност на стоковата продукция по години;2.Да се определи динамиката на стоковата промишлена продукция по отделните

цехове и общо;3.Да се илюстрира динамиката на обемните показатели;4.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.Зад.3: Измененията в обема на производството на стопанската единица по

години са, както следва:Стокова

продукция2001лв.

2002лв.

2003лв.

2004лв.

2005лв.

2006лв.

1.Производство А 1200 1280 1300 1350 1360 13802.Производство Б 800 850 910 930 960 9703.Производство В 3580 3620 3670 3710 3760 3790Общо:

Иска се:1.Да се определи общата стойност на стоковата продукция по години;2.Да се определи динамиката на стоковата промишлена продукция по отделните

цехове и общо;3.Да се илюстрира динамиката на обемните показатели;4.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.Зад.4: Стопанска организация осъществява следните дейности, отчетени със

своите обемни показатели в базисната и във фактическата година:Дейности Отчет Относителен дял

Базисна година Текуща година Базисна година Текуща година1.Търговия на дребно 545 641 812 738 27 38,12.Търговия на едро 593 136 574 319 29,4 273.Промишленост 831 266 679 644 41,2 31,94.Изкупуване 2 845 347 0,1 -5.Транспорт 46 058 63 840 2,3 3Общо: 2 018 946 2 130 888 100 100

14

Иска се:1.Да се изрази количествено влиянието на състава и структурата на общия

стопански оборот;2.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.

Методи и модели за прогнозиране и планиране на обемните показатели на стопанската дейност

І.Методи на прогнозиране1.Сравнителни методи – при тях се използва като основа на анализа

съпоставянето на сходствата и различията в сравняваните обекти. Анализират се не само показателите, но и техните елементи, т.е. състава и структурата им.

2.Експертни методи – при тези методи се използват знанията и уменията на специалисти. Те дават оценки за бъдещото състояние на прогнозирания обект. Такива методи са:

а)метод на комисията - събират се експерти от дадена област и всеки дава своето мнение за бъдещото развитие на прогнозирания показател;

б)метод на мозъчната атака – за определено време се дава, колкото се може повече идеи /предложения/. Те не се оценяват и критикуват, докато незавърши мозъчната атака. След това от общото количество се отделят предложенията, които могат да бъдат доразвити и приети;

в)метод “Делфи” – предложенията за прогнозата се правят писмено и анонимно. Направените предложения се разпращат до всички участници. Всеки един от тях преглежда идеите и описва /предоставя/ своите виждания за тях. Направените нови предложения и коментари се разпространяват между експертите и отново всеки трябва да направи оценка.

г)метод “Монте Карло” – по експертен път се изгражда прогнозата. След това се определят различните ограничения условия и прогнозата се пуска неограничен брой пъти на електронна машина, като се променят някои от параметрите. Така се получават n-броя прогнози, от които се избира тази с най-висока степен на надеждност.

3.Методи на екстраполацията – при тях се допуска, че разкритите в процеса на изследването тенденции в развитието на обекта ще се запазят и в бъдещия период. Въз основа на това допускане тенденциите и закономерностите от миналия период се пренасят в бъдещия.

4.Методи на моделирането – прилагат се логически, информационни, структурни и статистическо-математически модели. Моделът е теоретично обмислена абстракция, която може да бъде приложена в обективната действителност, т.е. на базата на анализа на показателя в миналия и настоящия период да се състави модел на изменението му в бъдещото.

ІІ. Методи на планирането 1.Метод на динамичния ред – осъществява се въз основа на проучването и

анализа на динамичния ред на плановия показател. Върху този показател въздействат множество фактори, които определят тенденциите в развитието му през отминалия период. На тази основа може да се предвиди и бъдещото изменение и да се формира планов показател.

2.Метод на очакването изпълнение през текущия период – анализира основните фактори, предопределили изпълнението на плана за даден период на текущата

15

година. На тази основа и на предположението, че те ще продължават да действат и в периода до края на година се определя възможностите за изпълнение на плана за текущата година. Това е база за определяне на измененията в следващата година.

3.Нормативен метод – използват се предварително изградени и обосновани нормативни, с помощта на които по-нататък се определя плановата величина на дадения показател.

4.Балансов метод – приложението му изисква балансови връзки между отделните показатели на плана. Определянето на плановата величина на един от тях става посредством връзката с другите.

Прогнозиране и планиране на обема на изкупената и реализираната селскостопанска продукция

І.Прогнозиране на обема на изкупената и реализираната продукция.Прогнозирането на изкупвателната дейност обхваща изкупуването като обем в

натура и стойност и реализацията на изкупените произведения. Тъй като това са обемни показатели, те могат да се прогнозират, като се използват почти всички методи на разработване на прогнозите. В този смисъл прогнозата за обема на изкупената и реализирана продукция – общо и по видове и групи, може да се изгради с експертните методи на прогнозиране. В случая основно се използват резултатите от анализа и оценките на експертите, включени в групите за разработване на прогнози. Тези методи не могат да осигурят надеждни прогнози за изкупвателната дейност поради обстоятелството, че обемът на селскостопанското производство зависи от много случайни фактори. Затова и обемът на изкупуваната продукция доста силно варира в отделните години на анализирания период. Когато се разработват прогнози за обема на продукцията, която евентуално ще есе изкупи, трябва да се използват и разработените прогнози за развитие на селското стопанство в двете му основни направления – растениевъдство и животновъдство.

При разработването на прогнозите за обема на изкупената селскостопанска продукция може да се използват и средногодишния темп на изменение, но ще се получи доста неточна и необоснована прогноза. В този смисъл и изградената прогноза се е с ниска степен на вероятност за сбъдване дори в близките бъдещи периоди.

Сравнително надеждни методи за прогнозиране на обема на изкупената и реализираната селскостопанска продукция /ССП/ са математико-статистическите модели. При това с тяхна помощ могат да се изграждат прогнози за общия обем на изкупуваната в натура и стойност, прогнози за отделните групи селскостопанска продукция или за отделните й видове.

ІІ.Планиране на обема на изкупената и реализираната ССП – изграждането на плана по основни групи на изкупувана земеделска продукция позволява обемът на групата да се определи в натура и след това да се остойностява със съответните изкупни цени или цени на реализация. На тази основа чрез сумиране да се определи и общия обем на изкупуваната продукция в натура и в стойност. Едновременно с обосноваването на плана за изкупената продукция трябва да се разработва и планът за нейната реализация, т.е. да се планира и обемът на реализираната селскостопанска продукция. Идеалното положение е равенството в натура на тези два обема. Когато се обосноват за плана обаче, трябва да се има предвид, че част от изкупената продукция удължава своя престой в стопанската единица за редица операции върху нея, за да може да се реализира и да запази своите качества (сушене, сортиране). При това могат да се получат загуби, с което в натурално изражение ще

16

се намали обемът на реализираната изкупена продукция. Всичко това дава отражение, когато се планира и обосновава обемът на реализираната земеделска продукция.

При разработването на плана за изкупуването трябва да се отчита и въздействието на някои обективни предпоставки. Например декарите от продуктивния поземлен фонд, засадени със съответната култура. За планирания период те могат да се увеличават или намаляват според търсенето на тази култура, поради преструктуриране на селскостопанско производство или по усмотрение на производителите в резултат на ниски или завишени изкупни цени. В първия случа ще се намалят, а във втория засадените площи ще се увеличат. Необходимо е също да се има предвид и средния добив от декар засадена плащ. Този показател е различен за различните райони на страната и естествено интерес представлява добивът за район на изкупуването. В тях са определени количествата, качеството и изкупните цени за отделните качества. Договорите обаче гарантират изкупуването на част от земеделската продукция.

Като цяло разчетът се състои в следното – засадените декари със съответната земеделска култура се умножават по средния добив за декар. Получава се обемът на ССП за тази култура, От него се намалява вътрешното потребление и се получава количеството, което ще се изкупува. Най-важното в разчета е да се определят измененията в относителния дял на участие на стопанската единица в изкупуването на тази продукция.

Раздел ІІІ АНАЛИЗ НА КАПИТАЛА НА СТОПАНСКОТО ПРЕДПРИЯТИЕ

Анализ на капитала на стопанската единица

І.Видове капитал според начина и продължителността на осъществяване на обслужването на стопанския процес.

1.Основен капитал – това е онази част от общия капитал, която участва многократно в процеса на производството или реализацията, без да изменя материално-веществения си вид. Той се изхабява на части, а изхабяването в стойностен вид се пренася в цената на стоката (т.нар. амортизация).

2.Оборотен капитал – другата част от капитала участва еднократно в стопанския процес, изцяло променя натурално-веществената си форма и вид. В един оборот той пренася цялата си стойност в произведената продукция.

Тези две проявления на капитала имат специфични характеристики. Затова методиката на анализа, прогнозирането и планирането им е обща само при определяне на измененията, връзките и зависимостите, но за да се отразят специфичните им проявления и да се предвидят бъдещите изменения, поотделно се планират и прогнозират основния и оборотния капитал.

ІІ.Анализ на основния капиталОсновния капитал на предприятието може да е насочен в две направления – да

обслужва стопанските дейности или дейностите, свързани с решаване на социалните проблеми на работещите в нея. В този смисъл основния капитал се дели на две групи:

1.Основен капитал с непроизводствено предназначение – представлява влагане на средства в строителството на жилища, спортни съоръжения, бази за отдих и почивка, обекти за медицинско обслужване на персонала. Тъй като тази част от основния капитал не е свързана със стопанката дейност, тя не е обект на настоящия анализ.

17

2.Основен капитал с производствено предназначение – той е пряко свързан със стопанските дейности и осигурява тяхното осъществяване, развитие и усъвършенстване. В своите икономически проявления този капитал не е еднороден. Само като стойност може да се формира обща сума. От гледна точка на счетоводството основния капитал като обща величина включва определени групи влагани средства със свои специфични особености, връзки и проявления при обслужването на стопанските дейности.

Според сега действащите нормативни документи в състава на основния капитал се включват следните групи и статии:

а)материални дълготрайни активи – сгради, машини и съоръжения, оборудване, транспортни средства и други;

б)нематериални дълготрайни активи – програмни продукти, патенти, лицензи, фирмен знак и други;

в)финансови дълготрайни активи – съучастие, ценни книжа, предоставени заеми;

г)амортизации – за ДМА и ДНМА.Посочването на състава, а от тук и на структурата на основния капитал е

необходимо за по-нататъшното изследване на насоките на изменения и за обхвата на анализа. Анализът на основния капитал, авансиран в стопанските дейности, обхваща направленията – анализ на измененията на общия обем на капитала, на състава и структурата му и отразяване влиянието на общо действащите фактори и други.

Анализ на общия обем на основния капитал

І.Значение на анализа – анализа на общия обем на основния капитал разкрива тенденциите в неговото развитие, темповете, с които той нараства или намалява. Като се сравнят темповете на изменение на капитала с тези на общия оборот от стопанките дейности, може да се направи в най-общ вид заключението дали през изтеклия период е подобрено или влошено използването на основния капитал. Когато темпът на нарастване на оборота изпреварва нарастването на основния капитал, е налице подобряване използването му и повишаване на ефективността му. Това е доказателство, че предприятието е съумяло да развива дейностите си в рамките на капитала, с който е разполагала, главно чрез интензификация на труда и създаване на условия за интензивно развитие на фирмата.

ІІ.Последователност на провеждане на анализа Анализът на обема на основния капитал се различава от анализа на обемните

показатели на стопанските дейности.1.Първи етап – Подготвителен етапНабира се необходимата за анализа информация и се извършва фактическа и

логическа проверка на данните. Ако е наложително, информацията се прави съпоставима. Изготвят се необходимите за анализа таблици и графики.

2.Втори етап - Анализ на общите изменения на основния капитал с производствено предназначение

В този етап се разкриват абсолютни и относителни величини на измененията на капитала спрямо приетата база – предшестваща година на планов разчет или друга година, както следва:

а)абсолютни величини - ∆ОсК = ОсК1 – ОсК0

б)относителни величини - ∆%ОсК = ОсК1 х100

18

ОсК0

3.Трети етап - Изследване динамиката на измененията на основния капитал: а)базисни индекси:ОсК0 ; ОсК1 х100; ОсК2 х100; ОсК3 х100; ОсК4 х100 и т.н. ОсК0 ОсК0 ОсК0 ОсК0

б)верижни индекси:ОсК0 ; ОсК1 х100; ОсК2 х100; ОсК3 х100; ОсК4 х100 и т.н. ОсК0 ОсК1 ОсК2 ОсК3

4.Четвърти етап – Нагледна илюстрация на динамиката – особено важно е да се съпоставят в едно графично поле графиките на динамиката на ОсК и на общия стопански оборот на икономическата единица.

5.Пети етап – Определяне на средногодишния темп на изменение:Този показател трябва да се съпостави със средногодишния темп на изменение

на общия оборот. С това се разкрива дали ОсК съответства или не на измененията на обема на дейността.

6.Шести етап – Анализ на измененията в структурата на ОсКТова са относителните дялове на отделните групи влагани средства, а също и

дяловете на средствата, влагани в различни обекти вътре в групата. Общия обем на ОсК се намира под влиянието на две основни групи фактори. Първата включва всички онези, които изменят обема на капитала, но не са свързани с промени в структурата му. Втората обхваща фактори, които изменят структурата и така предизвикват промени в общия обем. За количествено отразяване на влиянието на тези две групи фактори се използва индексния метод на анализ. Изчисляват се индексите:

а)индекс на променливия състав – отразява общото изменение на ОсК:

J ОсК = ОсК1 х100 ОсК0

б)индекс на постоянния състав – елиминира влиянието на структурата.

Отразява въздействието на останалите фактори, които пряко формират измененията в обема на капитала:

J пост. състав = ∑ОсК1 х Д0 х100 ∑ОсК0 х Д0

в)индекс на структурните изменения – изразява влиянието на структурните изменения върху обема но основния капитал:

J стр. изм. = ∑ОсК0 х Д1 х100, където: ∑ОсК0 х Д0

ОсК – отделните видове основен капитал;Д – относителен дял на съответната група в общата величина на капитала.

ІІІ.Основни коефициенти, използвани при анализа на ОсК.Когато се анализират измененията на ОсК – общо и по видове дейности, трябва

да се определят и следните коефициенти:

19

1.Коефициент на обновление – характеризира степента на обновление на ОсК:

К обн. = ОсК внедрен в периода х 100 ОсК в края на периода

2.Коефициент на износване – характеризира степента на износване ДМА и ДНМА:

К изн. = амортизация х 100 ОсК

Съответствието или несъответствието между основния капитал и общия оборот може да се определи като се коригира величината на ОсК с процента на изменение на обема на дейността.

3.Коригиране величината на основния капитал спрямо измененията на общия стопански оборот:

а)определяне коригираната величина на основния капитал с процента на изменение на обема на дейността.

ОсК кор. = ОсК0 х %V 100Получава се величина, която показва какъв обем капитал е трябвало да се

използва за постигането на фактическия обем дейност при запазване на степента на използване на основния капитал, достигната в базата за сравнение.

б)определяне съответствието или несъответствието между капитала и общия оборот:

∆ОсК = ОсК 1 - ОсК кор.

Задачи за упражнение:Зад.1: Да се разкрият настъпилите изменения в основния капитал на фирма

„Кокиче” и влиянието на обема, като се използват данните от баланса на фирмата в таблицата:

Стокова продукция

2001лв.

2002лв.

2003лв.

2004лв.

2005лв.

2006лв.

I.Основен капитал, в това число:

2785 4646 4690 5030 5680 5730

1.ДМА 2189 3650 3650 4520 4680 52002.ДНМА 6 12 10 14 14 183.ДФА 590 984 1030 496 986 512II.Обем дейност: 15174 16920 17 030 19 120 19 870 20 450

Иска се:1.Да се определят измененията в абсолютни и относителни величини;2.Да се илюстрира с помощта на графичния метод;3.Да се разкрият измененията в състава и структурата и те нагледно да се

илюстрират4.Да се изгради смесено графично поле, в което да се отрази изменението на

капитала и обема на дейността;5.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.

20

Анализ на използването на основния капитал – общо, по дейности и по видове групи на вложения

І.Особености на анализаИзползването на основния капитал е най-важното направление при

анализирането му. Това е така, защото степента на използването на този капитал в значителна степен предопределя крайните резултати – печалбата и рентабилността на всяко предприятие. При това степента на използването на ОсК е свързана с определени икономически изисквания – необходими съотношения между капитала, вложен в обществен труд и в жив труд, между обема на дейността и обема на капитала. На тази основа се създават или не се създават предпоставки за интензифициране на труда на работниците, а оттук и условия за интензивно или екстензивно развитие на отделните дейности и на стопанката дейност като цяло.

ІІ.Икономически показатели, изразяващи степента на използването на ОсК.Върху използването на ОсК оказват влияние многобройни фактори, обективно

действащи в условията на външната и вътрешната следа. Ето защо на практика е невъзможно степента на използване на ОсК да се изрази с един-единствен показател, т.е. няма обобщаващ показател. Поради това в практическата аналитична работа се използва система от взаимообвързани показатели. В тази система за оценяване се включват следните няколко показателя:

1.Отдаваемост на капитала – определя се като отношение на обема на дейността към обема на ОсК. Ясно е изразена връзката, “основен капитал-обем дейност”, която най-точно показва дали този капитал съответства или не на обема на извършената стопанска дейност. В практиката той най-общо изразява колко обем съответства на 1 или 100 лв основен капитал, вложен в конкретната дейност.

ОсК отд. = V х 100 ОсК Икономическия смисъл на оценката за използване на капитала е в това, че ако

обемът на дейността на 100 лв капитал нараства, самият капитал се използва по-добре и обратно.

2.Поглъщаемост на капитала (капиталоемкост) – отразява връзката “обем-капитал”, но като отношение на обема на ОсК към обема на дейността – обща и по отделни дейности.

ОсК погл. = ОсК х 100 VПодобрение на използването на ОсК е налице, когато величината на показателя

намалява. Това означава, че с по-малко средства е осъществен по-голям обем дейност.

3.Рентабилност, определена на база ОсК Този показател обвързва финансовия резултат с ОсК. Може да се определи

общо за цялостната стопанска дейност или за различните й проявления.

Рст ОсК = П х 100 ОсКСмисълът на този показател се състои в това, че колкото повече печалба се

пада на 100 лв ОсК, толкова по-добре се използва той.4.Капиталовъоръженост – чрез него се изразява колко основен капитал се пада

на един работник и в този смисъл нарастването му отразява внедряването на

21

технически и на технологични нововъведения при осъществяването на дейността. Определя се, като обемът на ОсК се раздели на средносписъчния брой на работниците (общо и по дейности)

ОсК на работ. = ОсК БрР

Задачи за упражнение:Зад.1: Да се анализират измененията на капитала на лаборатория за мицел - Негован:

Състав на основния капитал

Предходна годинаХил.лв.

Текуща годинаХил.лв.

Изменения Структура в %

в % в сума Предходна година

Текуща година

I.Основен капитал, в това число:

68 228 91 132 133,57 +22 904 100 100

1.ДМА 53 925 69 259 128,44 +15 334 79,03 76Сгради, земи, трайни насаждения

35 954 38 428 106,88 +2 474 66,67 55,48

Машини и съоръжения

10 805 17 657 163,42 +6 852 20,04 25,49

Други 7 170 13 174 183,74 +6 004 13,30 19,022.ДНМА 50 75 150 +25 0,07 0,08Програмни продукти

50 75 150 +25 0,07 0,08

3.Амортизации 14 253 21 798 152,94 +7 545 20,90 23,92На ДМА 14 230 21 760 152,92 +7 530 99,84 99,83На ДНМА 23 38 165,28 +15 0,16 0,17II.Обем дейност: 183 665 195 618 - - - -ІІІ. Печалба 2 733 -15 320 - - - -ІV.Брой работници

32 30 - - - -

Иска се:1.Да се определят влиянията на измененията на състава и структурата върху

общите изменения в основния капитал(верижното заместване);2.Да се изрази количествено и изследва влиянието на групи фактори, свързани

със състава и със структурата;3.Да се разкрият измененията измененията в основния капитал под влиянието

на измененията в обема на дейността;4.Да се определи степента на използване на основния капитал5.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.

Анализ на състоянието на материално-техническата база

І.Същност и значение на анализа.

22

Определянето на състоянието на материално-веществените обекти е от особено значение при изграждането на стратегията за инвестиционната политика на фирмата. Оценката на състоянието на материалните обекти се извършва по отделни групи на влагане на капитала. В случая най-голямо значение има групата на МДА. Тук влизат основните материално-веществени обекти на вложен основен капитал, които предопределят условията и възможностите за осъществяване на стопанките дейности. При това за всяка дейност тези обекти са в различни съотношения. Това налага чрез анализа да се разкрие състоянието им, за да се вземат мерки за нормализирането на условията за различните дейности.

Оценката на състоянието на материалната база се извършва въз основа на изследването на общия обем, на структурата, техническата съоръженост, специализацията и т.н. Състоянието на МДА на практика не може да се характеризира с един основен показател. За целта се използва система от обвързани показатели. Те характеризират състоянието на материалната база в количествен и в качествен аспект и на тази основа се определят измененията.

ІІ.Видове основен капитал вложен (авансиран) в ДМА – ОсК авансиран в ДМА се състои от две групи:

1.Активен капитал – включват се средствата на труда, т.е. онова, което стои между работника и предмета на труда, за да се осъществи въздействие върху последния в процеса на производството. Това са машините, съоръженията, предавателните устройства и други.

2.Пасивен капитал – това е онази част от ДМА, чрез която се създават условия за извършване на стопанската дейност – сгради, оборудване, инвентарен амбалаж и други.

Това разделяне на МДА е конкретно при всяка дейност. В търговията на дребно преобладава частта на пасивните обекти на влагане на ОсК, при промишлеността е обратно – преобладава активната част. В случая е важно да се отбележи, че съотношението между активната и пасивната част на ДМА показва техническото равнище на дадена дейност. Ето защо при анализа се следят и измененията в тези съотношения. Те са положителни, когато нараства относителния дял на активната част на активите. На практика това означава внедряване на научно-технически прогрес.

ІІІ.Определяне на състоянието на материалната база – осъществява се чрез общия обем на капитала, вложен в ДМА, степен на обновление; степен на износване, състав и структура на ДМА, брой обекти, брой работни места и други.

С помощта на тази система от показатели се анализира състоянието на материално-техническата база на предприятието. Самите показатели се анализират като се прави сравнения с аналогични от световната практика, със средните показатели за региони, за дадена икономическа система или от национален мащаб, с показатели, приети за база. Тези показатели също така могат да се сравняват и в динамика, т.е. според тяхното развитие във времето. При това се разкриват закономерни проявления и тенденции във всеки от тях и във факторите, които са ги породили. Търсят се и се изясняват връзките между самите изследвани показатели.

Задача за упражнение:Зад. Да се анализират общите изменения и влиянието на факторите върху

основния капитал:

Състав на основния капитал

Предходна

Текуща година

Изменения Структура в %в % в сума Предход Теку

23

година на година

ща година

Общ основен капитал 3220 3790 117,70 +570 100 100І.ДМА, в това число: 2830 3215 117,14 +385 87,89 84,831.Сгради, земи, трайни насаждения.

1860 2430 130,65 +570 65,73 75,58

2.Машини и съоръжения 310 425 137,10 +115 10,95 13,223.Други ДМА 660 360 54,55 -300 23,32 11,20ІІ.НМДА, в това число: 170 320 188,33 +150 5,28 8,441. Продукти от развойна дейност

50 80 160 +30 29,41 25,00

2.Програмни продукти 120 240 200 +120 70,59 75,00ІІІ.Финансови ДА 150 180 120 +30 4,66 4,751.Съучастие в дялове 150 180 120 +30 100 100ІV.Амортизации в дялове 70 75 107,14 +5 2,17 1,981.За ДМА 70 75 107,14 +5 100 100V.Обем дейност 58 351 68 311VІ.Печалба 1796 4140VІІ.Брой работници 260 231 При сравняване на данните от текущата и предходната година по отношение на обема на дейността е установено, че обемът е нараснал и това съотношение е 117,10 %.

Прогнозиране и планиране на измененията в основния капитал на предприятията

І.Планиране измененията в основния капитал.Да се планират измененията в основния капитал означава субектът на

управлението предварително да е изяснил необходимостта от количествено нарастване или от структурни изменения във величината на ОсК. По същество това е влагане на нови средства в отделните дейности и направления на ОсК в бъдещия период. При това тези изменения трябва да са продиктувани от обективна необходимост. Такава необходимост може да възникне в няколко случая:

1.Пазарът се развива и позволява значително нарастване на дейността на предприятието.

2.Управлението е решило да участва с капитал в сдружения, предприятия, акционерни дружества и други.

3.Влиянието на външните фактори е благоприятно и създава условия за нарастване на обема на дейността.

4.Предприятието е преценило, че може да развива нова или нови дейности и за целта трябва да вложи средства в ДМА, за да се осъществи.

В определени случаи, когато анализът е разкрил, че дадена част от капитала не се използва пълноценно, т.е. налице е повече от необходимия капитал, тази част от него се насочва към друга група. При това положение ОсК се преструктурира, без количествено да се изменя. За да се обоснове величината на изменението на капитала се разработват прогнози.

ІІ.Прогнозиране на измененията в основния капитал

24

Прогнозирането на ОсК се осъществява, като се използват различни методи на прогнозиране. По-особеното в случая е изискването тези прогнози да се изграждат поотделно за всяка стопанска дейност. Така е, защото във всяка от тях е различна необходимостта от изменения в общата величина на ОсК на предприятието още повече, че с тази величина той се отразява в баланса му. Във всички случаи обаче прогнозите, независимо от степента на тяхната надеждност, служат като ориентири за по-точното обосноваване на нарастването или намаляването на ОсК в бъдещи периоди. Те реално ще се осъществяват само ако стопанската единица разполага с финансови средства, т.е. може да извършва инвестиции. Така че всяка прогноза е добър ориентир за обосноваването на новите инвестиции, които предприятието възнамерява да осъществи.

Измененията в обема на ОсК като Прогноза могат да се обосноват с експертни методи, но в повечето случаи това не се налага. Използването на средногодишния темп на изменение способства за определяне на бъдещата величина на капитала, но с малка вероятност на сбъдване. Така е, защото факторите, които въздействат, могат да бъдат временни, но със силно изразено въздействие върху ОсК. За прогнозиране на измененията в ОсК най-добре е да се използват моделите на корелационно-регресионния анализ. Те са удобни поради обстоятелството, че влиянието на многобройните фактори върху капитала се пречупва през измененията на обема на дейността. В този смисъл обемът на стокооборота се явява основен фактор за измененията в ОсК. Връзката може да се изрази чрез уравнение на права линия, а именно у = а +в.х от израза ОсК = f (V), където:

У – обем ОсК;Х – обем на дейността (СОтм; СОрд и други)

Анализ на оборотния капитал на стопанското предприятие

Анализът на оборотния капитал обхваща няколко направления. Те са продиктувани от същността и ролята на тази част от капиталовата стойност.

І.Анализът на общите изменения на средните остатъци от оборотния капитал.Тъй като оборотния капитал (ОбК) е в непрекъснато движение, трудно може да

се каже в даден момент каква е неговата величина. Поради това се анализира средната аритметична от величината на капитала в началото на периода и тази в края му върху две или:

Средни остатъци за годината от ОбК = ОбК 01.01. + ОбК 31.01.

2Анализът на общите изменения обхваща:1.Настъпилите изменения спрямо възприета база за сравнение – предходна

година, друга година, планово определена величина на ОбК, в абсолютно и относително изражение.

2.Динамиката на оборотния капитал – с помощта на базисните и на верижните индекси.

3.Нагледна илюстрация на динамиката на ОбК с помощта на графики и диаграми.

4.Средногодишния темп на изменение на ОбК.5.Разкриване на измененията в състава и структурата на ОбК.ІІ.Анализ на обращаемостта на ОбК

25

По същество това е анализ на измененията в степента на използване на финансовите ресурси. Обращаемостта се анализира чрез показателите обращаемост на ОбК в дни и обращаемост на ОбК в брой обороти.

ІІІ.Анализ на финансовото състояние и финансовата стабилност на фирмите.Анализът на ОбК се извършва чрез изследване на измененията в степента на

използването му има и друга насоченост. Тя е свързана с оценката на ефективността от използването на краткотрайните активи на предприятието. Дейността му е толкова по-активна и ефективна, колкото по-бързо запасите и вземанията се превръщат в налични пари.

ІV.Планиране и прогнозиране на ОбК Те са средство субектът на управлението да се ориентира в необходимостта от

капитали за бъдещи периоди. От друга страна разработените прогнози подпомагат и планирането на оборотния капитал в нормируемата му част.

При прогнозирането на ОбК могат успешно да прилагат експертните методи, средногодишния темп на изменение. Но при това следва да се отчита и изменението на обема на дейността. Най-точни прогнози за ОбК могат да се разработват чрез моделите на корелационно-регресионния анализ. Това е така, защото връзката на ОбК с обема на дейността е много тясна и силно изразена.

Планирането на ОбК на практика означава въз основа на предварително изградени нормативи за обращаемост в дни и да се определи и сумата, която като обем капитал ще обслужва стопанската дейност. Става ясно, че планирането на този показател се осъществява чрез нормативния метод. Да се нормира тази част на капитала означава да се разработят предварително и икономически да се обосноват нормативите за обращаемостта на ОбК в дни, т.е. дните на един оборот.

Анализ на общите изменения на оборотния капитал

І.Обхват на анализа на общите изменения на ОбКАнализът на ОбК на фирмата има за цел да разкрие настъпилите изменения –

общи и по отделни направления на влагане на средства, а оттук и по видове във всяка от групите. Интерес представлява съотношението между собствения и заетия капитал. Обект на аналитичната работа също така са измененията в степента на използване на ОбК. Това е най-важното направление при анализа на тази категория. С него се дава оценка на използването на финансовите ресурси на фирмата, а оттук и на начина на управлението им, т.е. на вземането на управленско решение за измененията в обема, в състава и структурата на оборотния капитал. По-нататък обект на анализа стават източниците за формирането на ОбК. Тази насока на анализа е важна от гледна точка на възможността фирмата да увеличи използването на собствените източници. По този начин на практика се намалява необходимостта от кредити и относително се свиват финансовите разходи. Въз основа на тези направления на анализа се разкриват общите изменения, а също и причините и факторите, които са ги предизвикали.

Измененията на ОбК се разкриват като се извърши съпоставяне на данни от текущата година и годината определена за база. Това изменение се изразява в:

1)абсолютни величини - ∆ОбК = ОбК1 – ОбК0

2)относителни величини - ∆%ОбК = ОбК1 х100 ОбК0

ІІ.Изследване на динамиката на общите изменения на ОбК

26

Динамиката се изследва, като се използва базисни и верижни индекси. Тук е важно да се направят съпоставки на темповете на изменение на ОбК и на обема на дейността. Така става ясно дали през анализирания период е имало съответствие между обема на капитала и обема на дейността. Ако темпът на нарастване на обема на дейността изпреварва тези на оборотния капитал, веднага се прави изводът, че е подобрено използването на паричните ресурси на икономическата единица, ускорен е оборотът на капитала- Обратно, ако темповете на оборотния капитал изпреварват тези на обема на дейността е налице забавяне на обращаемостта, а оттук и влошаване на използването на ОбК. При такава констатация е ясно, че е нарушено съответствието между ОбК и обема на дейността, причината за което трябва да се разкрие и анализира.

Определянето на динамиката на ОбК позволява да се изградят графики за нагледното й илюстриране. Тук е особено наложително в едно графично поле да се изградят графиките на измененията на капитала и на обема на дейността. Три сравняването им веднага проличават общите за периода на изследването за отделните подпериоди отклоненията в съотношението “ОбК - обем дейност”.

ІІІ.Средногодишен темп на изменение но оборотния капитал.Средно годишния темп на изменение на капитала се сравнява със

средногодишния темп на изменение на обема на дейността. Въз основа на това се правят изводи за нарушаването на съотношението “ОбК - обем дейност”, но при осреднени въздействия на факторите, свързани с настъпилите изменения. Средногодишния темп на изменение може да се използва за груби прогнози на обема на ОбК за следващи периоди.

ІV.Изследване на състава и структурата на ОбК.Особен интерес за анализа представляват измененията в състава и в

структурата на оборотния капитал. Тези промени в значителна степен могат да ускорят или да забавят обращаемостта му. Най-напред се анализира съотношението “нормиран – не нормиран капитал”. При нарастване на относителния дял на вземанията (не нормирания капитал) е налице влошаване на използването на капитала.

1)индекс на постоянния състав – елиминира влиянието на структурата. Отразява въздействието на останалите фактори, които пряко формират измененията в обема на капитала:

J пост. състав = ∑ОбК1 х Д0 х100 ∑ОбК0 х Д0

2)индекс на структурните изменения – изразява влиянието на структурните изменения върху обема но оборотния капитал:

J стр. изм. = ∑ОбК0 х Д1 х100 ∑ОбК0 х Д0

Анализ на използването на оборотния капитал

І.Същност на анализа на използването на оборотния капитал

27

Основната цел на анализа на ОбК е да се разкрият измененията в степента на използването му. За това се използва система от взаимосвързани показатели. И при тази част от капиталовата стойност е невъзможно с един обобщаващ показател да се изрази подобрението или влошаването на използването на ОбК. Показателите включени в тази система на оценка, се свързват и изясняват промените в относителния показател за измерване на ОбК – обращаемостта му, а също отразяват и връзката между капитала, обема на дейността и печалбата от тази дейност. Така при всеобщото обвързване на тези показатели се обосновават по-точно измененията в степента на използването на ОбК.

ІІ.Показатели, използвани при анализа на обращаемостта на оборотния капитал.1.Обращаемост на ОбК в дни – показва за колко дни капиталът, преминавайки

през различните фази на оборота, се възвръща в първоначалната си стойностна форма

ОбК дни = ОбК средни остатъци или ОбК дни = ОбК средни остатъци х Д V средно дневен V

При анализа се сравняват показателите за обращаемост с предварително определени или с достигнатите в предходния период. На тази база се определя дали е допуснато забавяне, или е постигнато ускорение на обращаемостта. При забавяне на обращаемостта се увеличават дните на обращаемост. Това налага въвличане на нови средства в оборота, т.е. постигнато е ускорение, което води до освобождаване на парични средства. На практика се намаляват кредитите по оборота със сумата на освободените средства. Сумата на допълнително вложените или освободените средства се определя, както следва:

ОбК осв.(допълнително вложени) = ∆ОбК дни х V средно дневенПоказателите за обращаемост на ОбК са основни при оценяването на степента

на използването му. Всяко ускоряване на обращаемостта показва, че с по-малко средства се е постигнал по-голям обем дейност.

Тези показатели се допълват от следните:2.Отдаваемост на капитала

ОбК отд. = V х 100 ОбКТози показател отразява колко обем дейност се пада на един или на сто лева

ОбК. Колкото повече нараства обемът на дейността на един или на сто лева капитал, толкова по-добре се използва той. Това изменение е свързано с обращаемостта му. За отделните стопански дейности в числителя се отразяват показателите за обема: СОтд, СПП и други. В знаменателя се отразяват средните остатъци на ОбК, вложен в съответната дейност.

3.Поглъщаемост на оборотния капитал

ОбК = ОбК х 100 VКолкото стойността на единица обем намалява, толкова по-добро е

използването на капитала и обратно.4.Рентабилност, определена на база ОбК

Рст ОбК = П .

28

ОбККато показател тя изразява колко лева печалба се пада на един или на сто лева

оборотен капитал и обратно. По същество това е степента на натрупване към оборотния капитал. Колкото повече нараства този показател, толкова повече е в сила твърдението, че оборотния капитал се използва по-добре и се повишава неговата ефективност.

Печалбата, която се пада на единица основен и оборотен капитал се формира от всички части на вложените в стопанските дейности средства и от степента на тяхното използване. Ето защо правилни изводи за влиянието на този показател ще са налице, когато темповете на изменение на рентабилността на капитала, като основен и оборотен капитал и темпът на изменение на производителността на труда се приблизително еднакви. Ако е налице голяма разлика, печалбата се е увеличила за сметка на една част, а при останалите определят показател рентабилност може да заблуди и да направят неправилни изводи.

Задачи за упражнение:Зад.1: Стопанска единица осъществява дейността си със средни остатъци от

оборотен капитал 250 000 лв, а обемът на дейността е 1 000 000 лв. Да се определи дейността.

Зад.2: Ако средно дневния оборот е 20 000 лв, да се определи допълнително въвлечените в оборота средства поради забавянето на обращаемостта с +5 дни.

Зад.3: Да се разкрият настъпилите изменения в оборотния капитал, като се използват данните от баланса на фирмата, както следва:

Състав на оборотния капитал 2001 г.лв.

2002 г.лв.

2003 г.лв.

Оборотен капитал, в това число: 2378 9914 12599І.Материални запаси: 2004 8691 112981.Материали 1354 1402 18232.Незавършено производство 316 1 23.Продукция 334 7277 94604.Стоки и амбалаж 0 11 13II.Вземания: 301 20 261.Вземания от продажби: 216 12 152.Вземания по липси и начети 0 8 103.Съдебни и присъдени спорове 4 0 24.Други вземания 81 0 111ІІІ.Финансови средства 65 1195 12651.Парични средства във левове 35 1165 12352.Движими ценности 30 30 30ІV.Разходи за бъдещи периоди 8 8 10V.Обем дейност 8594 67668 85196

Иска се:1.Да се определят измененията в абсолютни и относителни величини;2.Да се илюстрира с помощта на графичния метод;3.Да се изследва динамиката на измененията на оборотния капитал и обема;4.Да се илюстрира динамиката с помощта на графичния метод;5.Да се разкрият измененията в състава и структурата и те нагледно да се

илюстрират6.Да се определи обращаемостта на оборотния капитал;

29

7.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.Зад.4: Да се разкрият настъпилите изменения в оборотния капитал, като се

използват данните от баланса на фирмата, както следва:Състав на оборотния капитал 2001 г.

лв.2002 г.

лв.2003 г.

лв.Оборотен капитал, в това число: 21464 21687 22047І.Материални запаси: 7820 8059 8140II.Вземания: 3200 3282 3302ІІІ.Финансови средства 10428 10526 10810ІV.Разходи за бъдещи периоди 20 26 28V.Обем дейност 142820 143950 144210

Иска се:1.Да се определят измененията в абсолютни и относителни величини;2.Да се илюстрира с помощта на графичния метод;3.Да се изследва динамиката на измененията на оборотния капитал и обема;4.Да се илюстрира динамиката с помощта на графичния метод;5.Да се разкрият измененията в състава и структурата и те нагледно да се

илюстрират6.Да се определи обращаемостта на оборотния капитал;7.Получените резултати да се коментират със съответните изводи.

Анализ на финансовото състояние и на финансовата стабилност на стопанското предприятие

І.СъщностАнализът на финансовото състояние и финансовата стабилност е свързана с

оценката на ефективността от използването на краткотрайните активи на стопанската единица. Тази ефективност се оценява и чрез използването на различни коефициенти. Общо взето тези коефициенти характеризират скоростта, с която при необходимост в стопанската единица могат да постъпят парични средства. В такъв случай стопанската единица се насочва на първо място към материалните запаси и вземанията. Дейността й е толкова по-активна и ефективна, колкото по-бързо запасите и вземанията се превръщат в налични пари.

ІІ.Видове показатели, използвани при анализа на финансовото състояние и финансовата стабилност.

При този анализ се използват следните показатели:1.Среден срок на събиране на вземанията – този показател показва за колко дни

следно вземанията на стопанската единица могат да се превърнат в налични пари. За определянето му се използва информация от счетоводния баланс, свързани с размера на вземанията и от отчета за приходите и разходите за продажби на кредит.

Т вземания = вземания . Обем на среднодневни продажби на стоки, купени на кредит

Колкото по-висока по величина е този показател, толкова по-малък е срокът на трансформиране на вземанията в налични пари, т.е. подобрени са използването и ефективността на краткотрайните активи (вземанията).

30

2.Обращаемост на запасите – по същество това е броят на оборотите за даден период. Това е най-трудно ликвидния вид краткотрайни активи. Колкото по-висока е стойността на показателя, толкова по-ефективно се използват запасите.

АКТ обр. = общ стопанки оборот или V . обща стойност на активите К

3.Среден срок на плащанията

Т ср. = . обем задължения към доставчиците . среднодневен обем продажби на стоките, купени с кредити

Този показател е реципрочен на средния срок на вземанията. Той показва следния, срок изразен в дни, необходим на стопанската единица, за да осъществи плащанията си. Необходимата информация за задълженията към доставчиците се извлича от счетоводния баланс. По-трудно е осигуряването на информация за годишния обем на продажбите на купените на кредит стоки. Тази информация може да се получи, като общия обем на продажби се умножи по относителния дял на количествата стоки, купени с кредити, от общо купените стоки.

4.Коефициент на текуща платежоспособност (текуща ликвидност) К тек. ликв. = текущи (краткосрочни) активи текущи (краткосрочни) пасиви

Този коефициент показва дали краткосрочните задължения на стопанската единица могат да бъдат покрити с помощта на наличните краткосрочни източници на финансовите средства. Размерът на краткосрочните активи се определя на базата на данни от раздел Б на актива на баланса, а размерът на краткосрочните пасиви – чрез сумиране на всички задължения на фирмата, които трябва да се погасяват в едногодишен срок.

Коефициентът на текуща платежоспособност трябва най-малко да е равен на единица.

5.Коефициент на ликвидност

К ликв. = . ликвидни активи . текущи пасиви (задължения)

Този коефициент показва дали фирмата може да покрие своите задължения към кредиторите в случай, че обемът на продажбите намалява рязко. Препоръчителните стойности на този коефициент са между 1,5 и 2. Когато стойността му е по-ниска от препоръчителната, това най-вероятно се дължи на неизпълнение на задълженията към кредиторите; недостиг на средства за плащане на труда; влошено търсене и обновяване на ДМА. Когато са по-високи от препоръчителните, трябва да се има в предвид, че е възможно наличието на влошаване на използване на капитала на фирмата; твърде голям размер на запасите, неиздължаване на капитала на фирмата; твърде голям размер на запасите; неиздължаване на клиентите в определения срок.

Прогнозиране и планиране на оборотния капитал

31

І.Планиране на оборотния капитал.Планирането на оборотния капитал отговаря на изискването стопанското

ръководство предварително да определя финансовите средства, които ще обслужват оборота и ще позволяват нормално да се осъществяват дейностите и финансовите взаимоотношения с доставчиците и другите контрагенти в работата на съответната стопанска единица. За да се определи с каква сума трябва да се разполага в следващия период, се извършват редица разчети. Освен това се разработват и прогнози, с които се подпомага уточняването на обема на оборотния капитал като планов показател. И при прогнозите, и при разчетите за плана стремежът е да се постигне обосновано икономическо съответствие между обема на дейността и оборотния капитал, който следа да я обслужва и то така, че да се постигне висока степен на използване на финансовите ресурси. При планирането това съответствие се постига въз основа на предварително изградени и обосновани нормативи за обращаемостта му. Става ясно, че планирането на този показател се осъществява чрез прилагането на нормативния метод.

По същество се планира неговото относително намаление или премахване. Това са управленски решения за подобряване на финансовата дисциплина, за спазване на изискванията на разчетите и за приемането на доставените стоки, суровини, материали и други, а също и за навременното събиране на присъдени или други вземания с изтекъл срок.

ІІ.Прогнозиране на оборотния капитал.Прогнозирането на ОбК са средство, както за подпомагане на плановата

дейност, така и служат за ориентиране на субекта на управлението за възможностите за набавяне на необходимите средства, за източниците на формирането им. Въз основа на това по-нататък се изгражда тактическата и стратегическата политика в областта на краткосрочното кредитиране на фирмата. При прогнозирането могат да се прилагат всички методи. При това разработването може да бъде свързано пряко с обема на средните остатъци от капитала или поотделно да се изграждат прогнози за обема и за обращаемостта му в следващите периоди. Двете прогнози могат да бъдат обвързани по между си, но могат и да не се обвързват, т.е. поотделно и независимо една от друга се обосновават и разработват. В прогностичната дейност, свързана с оборотния капитал, могат успешно да се прилага експертните методи за прогнозиране. Също така за не много точни прогнози и за по-кратки периоди може да се използва средногодишният темп на изменение. При това обаче трябва да се отчита и изменението на обема на дейността. Защото при резки промени, а в пазарните условия такива могат да настъпят, ще се наруши изискването за съответствие на обема на дейността и оборотния капитал.

Най-точни прогнози за оборотния капитал могат да се разработват на базата на моделите на корелационно-регресионния анализ. Така е поради обстоятелството, че измененията в тази категория са много тясно свързани с измененията в обема на дейността, която се обслужва от капитала. Почти всички фактори, които въздействат върху оборотния капитал или го променят в една или друга насока, пречупват своето въздействие чрез измененията на обема на дейността.

Раздел ІVАнализ на трудовите ресурси

Анализ на производителността на труда.

32

І.Същност на анализаПроизводителността на труда е основен показател за изразяване на

използването и ефективността на живия труд, влаган в стопанките дейности на дадена икономическа единица. От измененията на този показател до голяма степен се предопределят промените в обема на съответната дейност, в резултатите от осъществяването й. От друга страна, измененията в производителността на труда предопределят количеството, а до голяма степен и качеството на необходимия труд, използван от фирмата. Това показва, че всяко увеличение на този показател по същество представлява по-добро използване на трудовите ресурси и относително намаление на труда, влаган в стопанския процес. Въз основа на това се ограничават трудовите разходи, нараства обемът на дейността. Подобряват се приходите и печалбата.

ІІ.Измерване на производителността на труда.Производителността на труда представлява количеството продукция, която

средно се произвежда от един работник за единица време. При осъществяването на дейността този показател се изменя.

ПТ = . V . БрРВъзприетия начин на отразяване на производителността на труда разкрива

пряката връзка между обема на дейността и количеството труд за постигането му.При анализа обаче винаги трябва да се има предвид, че в числителя се

отразява влиянието на цените. То може да бъде значително и да деформира резултата в изменението на производителността на труда.

Също така трябва да се има в предвид, че при определени условия средносписъчния брой също може да деформира производителността й.

ІІІ.Показатели, използвани при анализа на измененията на производителността на труда.

Този анализ обхваща всички етапи на отразяване на общите изменения и на тези които са свързани с действието на отделните фактори. Аналитичната работа преминава през:

1.Измерване на общите изменения на производителността на труда:

а)абсолютни величини - ∆ПТ = ПТ1 – ПТ0

б)относителни величини - ∆% ПТ = ПТ 1 х100 ПТ0

2.Отразяване динамиката на производителността на трудаДинамиката се отразява с помощта на базисни и верижни индекси, а се

илюстрира чрез графики и диаграми. Производителността на труда във фирмата се анализира като общ показател за всички стопански дейности, но относителния дял на работниците може в значителна степен да измени външното проявление на този показател, така че да се проявят основателни съмнения за верността му.

За да се избегне влиянието на относителния дял на работниците в отделните дейности, процентът на изменението на общата производителност на труда не се определя като съотношение на общия стопански оборот към общия брой на работниците. Използва се формула, която включва процента на производителността на всяка дейност и броя на работниците в нея, както следва:

∆%ПТ общо = ∑ n i-1 % ПТ i х БрРi х100 ∑БрР

33

По този начин се определя действителния процент на изменение на производителността на труда.

3.Индекс на постоянния съставС него се отчита изменението на производителността на труда, породена от

промените в равнището на индивидуалната производителност на труда.

J пост. състав = ∑ n i-1 ПТ 1 х Д0 х100 ∑n

i-1 ПТ0 х Д0

За да се отрази влиянието на равнището на индивидуалната производителност върху следния показател в абсолютни единици от числителя се изважда знаменателят, както следва:

∆ПТ = ∑ni-1 ПТ1 х Д0 х100 - ∑n

i-1 ПТ0 х Д0

4.Индекс на структурните измененияТози индекс отразява влиянието на структурните изменения в работната сила.

J стр. изм. = ∑ n i-1 ПТ 0 х Д1 х100 ∑n

i-1 ПТ0 х Д0

Задачи за упражнение:Зад.1: Да се разкрият общите изменения в производителността на труда във

фирма “Дъб” и количествено да се изрази влиянието на факторите, които са ги предизвикали. Да се използва следната информация:

Показатели мярка 2007 г. 2008 г.

1.Производителност на труда Хил. лв 13 000 11 0602.Обем дейност Хил. лв 1 560 890 1 990 8703.Брой работници брой 120 180

Зад.2: Да се определи производителността на труда във фирма “Стол” и да се разкрият общите изменения спрямо предходната година. Също така да се определи влиянието на факторите в абсолютни и в относителни величини. Да се използва следната информация:

Показатели 2007 г. 2008 г.

1.Обем дейност 1 000 000 1 350 0002.Брой работници 10 12

Зад.3: Персонала е групиран според признака трудов стаж (квалификация) на работниците и за всяка е определена средна производителността на труда, както следва: Интервал на групирането:

3 годиниБрой случаи в групата Производителност на труда

средно на работник в групата

До 3 години 20 70 500От 4 до 7 години 26 75 680 От 8 до 11 години 36 80 560От 12 до 15 години 40 98 230От 16 до 19 години 34 95 680От 20 до 23 години 18 90 560Над 23 години 8 88 790

Иска се: Да се направят изводи за влиянието на трудовия стаж, приет като квалификация на работниците, върху производителността на труда.

34

Анализ на трудовите ресурси и планиране числеността на персонала

І.Анализ на трудовите ресурси1.Състав и структура на персонала.Персоналът на предприятието е съвкупност то всички работещи в него по списък

за даден период. В този смисъл персоналът е сборно понятие и в него се отразяват различните категории работници. Това се проявява особено силно в стопанската единица с разнородни дейности. Обобщената категория персонал може да бъде особена в две подразделения – административен и стопански. От своя страна стопанския персонал обхваща този, който обслужва отделните дейности – търговски персонал, персонал в промишлените дейности, в изкупуването и т.н. Във всяка от тези видове се очертават отделни категории. Това налага при анализа да се разкрият измененията в състава на персонала и да се изяснят причините, които са ги породили. Нарастването на дела на една категория от персонала може да се дължи на обективни причини – увеличение на обема на дейността и други, но може да е резултат от чисто субективни, и то необосновани решения. За да се определят измененията, се извършва изчисляване на структурата на отделните категории персонал. Въз основа на това се дава оценка на измененията.

2.Движение на работната силаВажен аспект на анализа на персонала е отразяване движението на работната

сила. Анализът се провежда върху основата на информацията заимствана от баланса за движението на работната сила. Той отразява наличността на работещите в началото на периода, на постъпилите на работа през периода, на напуснали по различни причини и наличността по списъка в края на периода. При това се посочват причините за приемането на нови работници, както и причините за напускането – преместване на работа в друго предприятие, завършване срока на договора и други. Въз основа на информацията от баланса на движението на персонала се изчисляват показателите, характеризиращи интензивността на оборота на работната сила.

3.Показателите, характеризиращи интензивността на оборота на работната сила.

а)коефициент на приемането – изразява отношението на новоприетите през анализирания период към средносписъчния брой.

К пр. = БрПрР СрСпБрР

СрСпБрР = БрР 01.01. + БрР 31.12.

2 б)коефициент на напусканетоПредставлява отношение на общия брой напуснали (независимо от причините)

към средносписъчния брой:К нап. = БрНР СрСпБрР

Когато коефициентът на напускането се осмисля, е необходимо да се отчете, че оборотът на напусналите се дели на две части:

-необходим оборот на напускането и -излишен оборот на напускането.Необходимия оборот включва уволнените по обективни причини, а излишният

оборот включва дисциплинарно уволнените и напусналите по собствено желание. Този оборот характеризира т.нар. текучество на работната сили.

35

в)коефициент на текучество на работната сила:К текучеството = излишен оборот СрСпБрР

При неблагоприятни изменения в този коефициент се изясняват причините за увеличаването на излишния оборот, а оттук и за текучеството. Те могат да бъдат от различен характер – влошаване условията на работа в дадена дейност, лоша организация на заплащането на труда на стопанския процес, лош микроклимат в колективите. Тези причини трябва внимателно да се анализират. Познаването им е условие за премахването им, а оттук за намаляване на текучеството на работниците.

ІІ.Планиране числеността на персонала.1.Цел и значение на анализа.Анализът на числеността на персонала (общо и по видове дейности(, има за цел

да разкрие съответствието или нарушеното съотношение между количеството жив труд и обема на дейността. При това могат да се изразяват абсолютни изменения – нарастване или намаление, които обаче не са с икономическо значение, защото не са обвързани с промените в обема на дейността. Ето защо при анализа на трудовите ресурси от гледна точка на съответствието им с обема на дейността най-важното е да се определи наличието на относителна икономия или на относителен преразход на работна сила. При това основен фактор, който предизвиква изменения в броя на работниците, са промените в обема на стопанската дейност. Логично е да се предположи, че всяко нарастване на обема на дейността при запазване на производителността или при нейното намаление ще води до съответното увеличение на броя на работниците. Ето защо при анализът като основен фактор за тези изменения се приема обемът на дейността. В определени случаи върху броя на работниците влияние могат да окажат и промените в структурата на производството и реализацията.

2.Изчисляване на плановите величини на числеността на персонала: а)определяне на коригираната величина на броя на работниците с процента на

изменение:БрР кор. = БрР0 х %∆V 100

б)определяне на относителната икономия или преразход на работната сила:Когато от фактическата численост на персонала през анализирания период се

извади коригираната величина, се получава относителната икономия или относителния преразход на работната сила.

БрР отн. ик.(преразход) =БрР1 – БрР кор.За всяка стопанска единица не е без значение дали правилно ще се определи

количеството жив труд, с което следващите периоди ще трябва да осъществява дейността си. Затова броя на работниците се планира предварително и се явява един от показателите на бизнес плана. По принцип броят на работниците се лимитира от производителността на труда и в случая плановият показател изразява връзката между производителността и обема на дейността. В този смисъл броя на работниците ще представлява:

БрР пл. = . V план ПТ планВ практическата работа тази формула се видоизменя като относителни

показатели, както следва: БрР пл. = .БрР0 х %∆V

36

%∆ПТ Когато се използват норми за изработка, броят на работниците за отделни

изделия или вид работи може да се определи въз основа на нормата. При това се използва информация за обема на дейността от плана за структурата му

БрР изд. А = . V изд. А . Норма на изработка за изделие АЗадачи за упражнение:Зад.1: Дадени са следните данни:

БалансЗа движението на персонала на стопанска единица

1.Наличност по списъка към 01.01. 20 бр. 2.Постъпили на работа (оборот на постъпването) 10 бр.3.Напуснали (оборот на напускането): 6 бр. а)необходим оборот 4 бр. б)излишен оборот 2 бр.4.Наличност по списъка към 31.12. 24 бр.Иска се: Да се определи средно списъчния брой на работниците, коефициентът

на приемането, коефициентът на напускането и коефициента на текучеството на работната сила.

Зад.2:Стопанска единица е осъществила обем на дейност за 120 млн. лв при приета база (предшестващата година) 100 млн. лв. През отчетната година общия брой на работниците е 12 души, а в базата – 8 души. Да се определи дали е налице икономия или преразход.

Зад.3: По списък в началото на годината са се водили 12 души персонал. През годината са постъпили на работа 20 души, а са напуснали 18. От напусналите 6 души са по собствено желание. Да се определят коефициентите на постъпването и на напускането на работниците и коефициентът на текучество на работната сила.

Зад. 4: Средносписъчния брой работници във фирма “Бор” е 255 души. През годината са напуснали поради пенсиониране и други обективни причини 10 души Също така 5 души са били дисциплинарно уволнени.

Да се определи дали във фирмата има текучество, колко е то в абсолютно изражение и ако има такова, каква е стойността на коефициента на текучеството на работната сила.

Зад.5: Броят на работниците във фирма “Ясен” по години, както следва:Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Обем дейност 450 576 775 1050 1090 14002.Брой работници 15 18 25 30 32 40

Иска се:1.Да се анализират общите изменения на броя на работниците;2.Да се определи относителния преразход или икономия общо за периода и за

всяка година спрямо предходната;3.Да се отразят измененията в производителността на труда.

Анализ на използването на работното време

І.Същност на анализа

37

Рационалното използване на работното време е едно от главните условия за по-добро използване на трудовите ресурси, а оттук и за повишаване на ефективността на живия труд. То определя възможността за ускорено развитие на стопанските дейности, както и за повишаване на резултатите от тях. Анализът трябва да установи дали фондът от работно време се разходва ефективно, да разкрие загубите на време и причините, които са ги породили. Въз основа на това се определят резервите за по-доброто използване на работното време.

ІІ.Коефициенти, използвани при анализа на работното време.1.Коефициент на календарен фонд работно време Календарния фонд работно време включва всички дни на годината или на

съответния период. Коефициентът за използване на календарния фонд работно време е отношението между фактически отработеното време и календарния фонд, или това е коефициентът на непрекъснатост.

2.Коефициент за използване на номиналния фонд работно времеНоминалният фонд работно време представлява календарния фонд работно

време, намален с определените по Кодекса на труда почивни дни и с официалните празници.

3.Режимен фонд работно времеТова е номиналният фонд работно време, намален с дните на редовния

годишен отпуск. Този показател включва анализа на: а)фактически отработено време – това време се дели на редовно и

извънредно и се измерва в човекодни или само дни; б)целодневни или вътрешно сменни не явявания на работа по уважителни

причини, престои – включват се отпуските (трудови, по майчинство, болест) и неплатен отпуск;

в) целодневни или вътрешно сменни не явявания на работа по неуважителни причини.

Въз основа на последните показатели се определят следните коефициенти:4.Коефициент на сменност (използване на дневния фонд работно време):

К см. = . средна продължителност на работния ден . Продължителност на работния ден по Кодекса на труда

Средната продължителност на работния ден се намира като среднопретеглена от дните и часовете на работа.

5.Коефициент на непрекъснатост – характеризира използването на годишния фонд работно време:

К непр. = отработено време Календарен фонд

Същият коефициент умножен по 100, представлява процента на използването на годишния фонд работно време.

6.Коефициент на използване на средносписъчния брой на работниците:К СрСпБрР = СрСпБрР – фактически работили СрСпБрР

Увеличението на коефициентите на сменност и непрекъснатост е израз на стремежа към увеличаване на реалното работно време в отделните стопански дейности. Тук анализът на работното време трябва да даден отговор при кои дейности и за какъв период е възможно това. Общо взето повишаване на използването на

38

работното време е свързано с допълнително заплащане, с въвеждане на непрекъснатост или удължен цикъл на производство и реализация. Ето защо трябва много добре да се преценяват резултатите от удължаването на работното време. Във всички случаи това трябва да е придружено от увеличаване на обема на дейността и нарастване на финансовите резултати.

Задачи за упражнение:Зад. 1/296-202/: Да се определи степента на използването на работното време в

рамките на годината за фирма “Минзухар”, ако е отчетено, че работните дни са 300. Зад.2/296-203/: Отделните търговски обекти на фирма “Орион” работят с

различен режим на работно време. Пет обекта работят на една смяна, 8 – на смяна и половина и 4 – на двусменен режим, 1 магазин работи денонощно – на 3 смени. Да се определи средният коефициент на сменност на тази фирма.

Зад.3/296-204/: Във фирма “Вега” работят 50 души, 40 от тях са работили 280 дни в годината, а останалите 10 по 340 дни. Да се определи степента на използване на календарния фонд от работно време, като се използват отработените и календарните човекодни.

Зад.4/296-206/: Броят на работниците и средната работна заплата във фирма “Скорпион” са се изменяли по години на изследвания период, както следва:

Показатели 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Средна работна заплата 68 86 117 130 1552.Брой работници 72 71 78 72 773.Обем на дейност 35 780 38 260 51 570 50 730 56 645

Иска се:1.Да се разкрият общите изменения, настъпили в следната работна заплата и

във фонда на работната заплата;2.Да се определи влиянието на факторите, предизвикали изменения във фонда

на работната заплата;3.Да се определи колко е относителната икономия или преразход и4.Да се направят изводи.Зад.5/296-207/: Използвайте следната информация на “Наркооп”:

Показатели 2006 г. хил. лв.

2007 г. хил. лв.

2008 г. хил. лв.

1.Фонд работна заплата - ФРЗ 6 697 9 055 14 9802.Брой работници - БрР 175 138 1103.Обем на дейност - V 59 605 64 367 96 074

Иска се:1.Да се направи анализ на измененията на ФРЗ и количествено да се изрази

влиянието на факторите, предизвикали изменението /динамиката/;2.Да се определи влиянието на факторите, предизвикали изменения във фонда

на работната заплата и3. Да се направят изводи.

Анализ на заплащането на труда

І.Същност и значение на анализа

39

Заплащането на труда е от особено значение за стимулиране на производителността, за икономия на разходи и за по-добро използване на материалните ресурси и работно време. Ето защо при анализа на живия труд влияние оказват главно начинът на заплащането, измененията в размера на следната заплата и на общия фонд на работната заплата.

Анализът на системата на заплащане на труда е сравнителен. Правят се сравнения с анализи, за да се разкрият пропуски в заплащането на труда. Анализът следва да отговори и на въпроса - използват ли се възможностите за допълнително стимулиране чрез заплащане на допълнителни работи или осъществяване на действия, които водят до разширяване на дейността и подобряване на резултатите от нея.

Важно направление на анализа е разкриването на измененията, настъпили във фонда на работната заплата. В него се включват заплащанията във всички дейности, независимо от относителния им дял в общия оборот и от финансовите резултати. В този смисъл може да се приеме, че ФРЗ (фонд работна заплата) изразява изплатената част на стойността на наетата работна сила. Като стойностен показател ФРЗ може лесно да се обвързва с други стойностни показатели, при което най-важна е връзката с обема на дейността. Въз основа на това при анализа се прави оценка за съответствието или несъответствието между използвания жив труд и резултата, изразен чрез обема на стопанската дейност.

ІІ.Етапи на аналитичната дейност.1.Първи етап – Анализ на общия фонд на работната заплата – този показател

преминава през следните няколко стъпки: а)определяне измененията във ФРЗ: 1)абсолютни величини - ∆ФРЗ = ФРЗ1 – ФРЗ0

2)относителни величини - ∆% ФРЗ = ФРЗ 1 х100 ФРЗ 0

б)изследване на динамиката на ФРЗ:Осъществява се с помощта на базисни и верижни индекси, при което се

очертават тенденциите в измененията на фонда. Тези изменения се илюстрират нагледно с графики и диаграми. При това особено важно е сравнението на относителните изменения на ФРЗ с тези на обема на дейността. Тук проличава дали фондът съответства или не на промените на самата дейност. Изяснява се и обстоятелството дали е допуснат относителен преразход или относителна икономия. Ако темпът на изменение на фонда е по-висок от този на оборота, е налице относителен преразход на средства. Изплатени са по-високи възнаграждения, без да е отчетена ефективността на живия труд.

в)анализ на измененията в състава и структурата на ФРЗ:Тук се отразява изплатеният фонд по отделни стопански дейности. По този

начин се оценяват участието на живия труд и начинът на разплащането му при всяка дейност, осъществявана в стопанската единица. Естествено е при тези сравнения да се държи сметка за специфичните особености на всяка дейност, за изискванията от по-квалифициран или по-ниско квалифициран труд, чрез които се осмислят и оценяват отклоненията във ФРЗ в една или друга дейност:

-индекс на постоянния състав

J пост. състав = ∑ n i-1 ФРЗ 1 х Д0 х100 ∑n

i-1 ФРЗ 0 х Д0

-индекс на структурните изменения

J стр. изм. = ∑ n i-1 ФРЗ 0 х Д1 х100

40

∑ni-1 ФРЗ 0 х Д0

г)установяване на наличието на относителна икономия или относителен преразход:

Определянето на относителната икономия или преразход на ФРЗ се прави спрямо приетата база чрез преизчисляване на базисния фонд на работната заплата, така че той да съответства на настъпилите изменения в обема на дейността. Това се осъществява чрез намиране на:

-определяне на коригираната величина:ФРЗ кор. = = ФРЗ0 х %∆V 100ФРЗ отн. икон. (преразход) = ФРЗ1 - ФРЗ кор.

2.Втори етап – Анализ на ФРЗ по дейностиИ при този анализ подходът и начинът на осъществяване са същите, както при

първия етап.

Анализ на средната работна заплата

І.Същност и значениеТози анализ отразява заинтересоваността от повишаване на

производителността на труда, от развитието и усъвършенстване на организацията на труда и на използваните на технологии. В крайна сметка средната работна заплата е и разход и чрез измененията, настъпващи в нея, въздейства върху крайния финансов резултат.

ІІ.Етапи на аналитичната дейност1.Анализ на общите изменения в средната работна заплата (СРЗ): а)абсолютни величини - ∆СРЗ = СРЗ 1 – СРЗ 0

б)относителни величини - ∆% СРЗ = СРЗ 1 х100 СРЗ 0

2.Изследване динамиката на средната работна заплата (базисни и верижни индекси):

С помощта на базисните индекси се очертава тенденцията на изменение на средната величина на заплатата. Тя се сравнява с тази на обема на дейността, с динамиката на производителността на труда, на общите разходи и т.н. На тази основа могат да се направят съществени изводи за заплащането на труда и използването на стимулиращата му роля. Динамиката на СРЗ се илюстрира чрез графики. В едно графично поле може да се изрази динамиката на посочените сравнения.

3.Анализ на измененията в състава и структурата на средната работна заплата:В структурата на СРЗ се изразява прякото заплащане на вложения труд и

допълнителните заплащания, свързани с Кодекса на труда. В този смисъл при анализа се изследват вътрешните съотношения. Не е без значение за сметка на коя част на заплатата е осъществено нарастването й. По-нататък анализът се стреми да установи влиянието на основните фактори, довели до разкритите изменения. Така средната работна заплата може да се обвърже с влиянието на средносписъчния брой на персонала и на фонд работна заплата, както следва:

СРЗ = ФРЗ БрР

41

С помощта на верижното заместване количествено се определя влиянието на тези два фактора, а оттам и влиянието върху финансовия резултат.

Горната връзка може да се разшири, тъй като е известно, че средносписъчния брой на персонала е отношението между обема на дейността и производителността на труда, както следва:

СРЗ = ФРЗ х ПТ VПо този начин чрез метода на верижното заместване се определя влиянието на

два много важни фактора – обем на дейността и производителността на труда.4.Съпоставяне на темповете на изменение на средната работна заплата с тези

на производителността на труда .Изискването е темповете на нарастване на производителността да изпреварват

тези на средната работна заплата. Най-подходящо за сравнение за двата показателя са базисните темпове. Със съответните диаграми се илюстрира съотношението в изменението на средната работна заплата и на производителността на труда.

5.Анализ на средната работна заплата по отделни стопански дейностиТук най-ясно проличава дали измененията съответстват на развитието на

дейността или са допуснати отклонения, породени от заплащане на труда. В условията на пазарна икономика въпросите, свързани със заплащането на труда, с размера на заплатите са в компетенцията на фирмите. Това дава възможност бързо да се реагира с цел заплащането на труда да отговаря на икономическите условия, в които се развива стопанската дейност. Във връзка с това трябва много добре да се определят очакваните изменения в средната работна заплата и оттук в общия фонд на работната заплата. Постига се чрез планово определяне на размера на заплатата и на средносписъчния брой на работниците. Това са двата основни фактора, които в крайна сметка предопределят развитието и изменението на фонд работна заплата.

Задачи за упражнение:Зад.1/296-206/: Броят на работниците и средната работна заплата във фирма

“Скорпион” са се изменяли по години на изследвания период, както следва:Показатели 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Средна работна заплата 68 86 117 130 1552.Брой работници 72 71 78 72 773.Обем на дейност 35 780 38 260 51 570 50 730 56 645

Иска се:1.Да се разкрият общите изменения, настъпили в следната работна заплата и

във фонда на работната заплата;2.Да се определи влиянието на факторите, предизвикали изменения във фонда

на работната заплата;3.Да се определи колко е относителната икономия или преразход и4.Да се направят изводи.

Зад.2/296-207/: Използвайте следната информация на “Наркооп”:Показатели 2006 г.

хил. лв.2007 г. хил. лв.

2008 г. хил. лв.

1.Фонд работна заплата - ФРЗ 6 697 9 055 14 9802.Брой работници - БрР 175 138 110

42

3.Обем на дейност - V 59 605 64 367 96 074Иска се:1.Да се направи анализ на измененията на ФРЗ и количествено да се изрази

влиянието на факторите, предизвикали изменението /динамиката/;2.Да се определи влиянието на факторите, предизвикали изменения във фонда

на работната заплата и3. Да се направят изводи.

УЧЕБНА ПРАКТИКА

ПО

ИКОНОМИЧЕСКИ АНАЛИЗ НА ЗЕМЕДЕЛСКОТО ПРЕДПРИЯТИЕ

ЗА

12 КЛАС

Раздел VАнализ на разходите на стопанското предприятие

Анализ на обобщаващия показател - разходи на стопанското предприятие.

І.Основни проявления на разходите.При всяка дейност освен използването на различните ресурси в стопанската

единица се осъществяват и редица разходи. Те са различни по своята икономическа същност и проявления. Една част е свързана с използването на овеществен труд, друга – на жив труд, трета – с ползването на външни услуги и т.н. Независимо от своето разнообразие разходите имат едно общо свойство и то е, че се изразяват стойностно. Това обстоятелство дава възможност да се формира сумарната стойностна величина от всички разходи, извършени за осъществяването на дейността или дейностите на предприятието. Това са разходи, свързани със заплащането на труда, доставката и съхранението на запасите, използването и поддържането на материалната база, рекламата, управлението, изплащането на лихви и осъществяването на валутни и финансови операции и т.н. Но тази обобщена категория, отразена в Отчета за приходите и разходите, има и други проявления. Освен като обща Категория разходите се отразяват и по дейности. По този начин се проследяват не само разходите за всяка дейност, но и резултатите от

43

осъществяването й (печалбата). По-нататък разходите като обща категория и по дейности се отразяват в отделни групи разходи. Това позволява те да се класифицират по различни признаци. Освен по групи разходите се проявяват и като отделни видове разходи. Независимо от това как ще се разглеждат, разходите се измерват с абсолютни и относителни показатели. Основни са сумата и равнището на разходите.

ІІ.Същност и значение на анализа на разходите.Посочените проявления на категорията разходи очертава насоките и обхвата на

анализа им. При това следва да се подчертае, че всяко изменение на разходите в показаните вече техни проявления дава отговор на много други глобални процеси, извършени в предприятието. И в най-малкия разход могат да се разкрият правилно обосновани или необосновани управленски решения, нарушение на договорна, на финансова или трудова дисциплина или липса на контрол върху изпълнителите – неправилно съхранение на запасите, неспазване на условията по приемане на стоките и т.н. Всичко това показва, че анализът на разходите има две страни и възможности:

1.Изясняване на измененията и факторите, които са ги предизвикали;2.Поставяне на глобални оценки на решенията на стопанското ръководство,

също така и на процесите, свързани с контрола и спазването на дисциплината в различните й проявления, включително и на законовия разпоредител.

Анализът позволява чрез разходите да се разкриват всички проявления в начина и осъществяването на дейността или дейностите на стопанската единица. В това отношение разходите се явяват особено икономическо огледало и средство за глобални оценки. От друга страна разходите са главен фактор за формиране на печалбата. Посочените проявления на общата категория разходи и на отделните й особености до голяма степен определят и насоките на анализа на тази категория.

Анализ на измененията на отделните видове разходи

І.Класификация на разходите по групи и видове.Различията при отделните видове разходи и сходството на проявленията на

някои от тях са основата за формиране на определени групи или отделни видове в общата категория. В практическата дейност е изградена унифицирана групировка на разходите, която се използва за отчитането им във всички стопански единици. Според сега действащите в България нормативни документи разходите се наблюдават и се отчитат във всяка икономическа единица на счетоводния баланс в следните основни групи и статии:

1.Разходи по икономически елементи – това са разходите за материали, външни услуги, амортизация, заплати, социални осигуровки и други разходи.

2.Разходи по дейности – за основна дейност, спомагателна дейност, за организация и управление и за продажба на продукцията.

3.Финансови разходи – разходи за лихви, за операции с финансови инструменти, валутни операции и други финансови разходи.

4.Извънредни разходи – разходи за отписани вземания, за платени глоби и неустойки, липса на материални запаси и други активи и други извънредни разходи.

Този начин на групиране и изразяване на разходите позволява при анализа им да се използва разностранна информация.

ІІ.Същност и значение на анализа на измененията на отделните видове разходи.Анализът на разходите – общо, по групи и по отделни видове, дава богата

възможност за оценка на измененията в тях. Въз основа на това се определя и влиянието им върху печалбата. От друга страна този анализ е в състояние да разкрие

44

редица слабости, допуснати в управлението, в организацията на отделните дейности, в степента на използване на ресурсите и на финансовите средства, влагани в дейностите на стопанската единица. Особено значение има анализът на разходите по отделни стопански дейности. Именно тук се разкриват реалните възможности за относителното им намаление. Изводите и препоръките от анализа на разходите са средство за увеличаване на финансовата стабилност и на платежоспособността на стопанката единица.

Анализ на факторите, определящи динамиката на разходите

Особен интерес тук представлява влиянието на специфично проявяващите се фактори при различните разходи в отделните дейности. В случая се търси начин да се изрази връзката между тези фактори и вида разход, в който се проявяват.

І.Анализ на факторите, определящи динамиката на разходите по икономически елементи.

1.Разходи за материали Тези разходи са в пряка зависимост от два фактора – количеството на

материалите (стоките) и средната стойност (цена) на единица от тях, или:

Рмат = Кт х Ц ср/тон

Това са два фактора, които, променяйки се, довеждат до изменения в сумата на разходите, а оттук и в равнището им. Връзката е пряка, защото произведението от тези фактори формира измененията в обекта на анализа. За количественото изразяване на влиянието на тези фактори се използва индексно-факториалният анализ като адиктивен и мултипликативен.

2.Разходи за транспорт – факторите, които влияят върху тях са различни. Това зависи от възприетия начин на тарифиране на превозите:

а)тарифиране на тон/километър – връзката се изразява, както следва:

Ртр = Кт х Ркм х Тт/км + ЗТРО

Или превозените количества товари (Кт) се умножават по разстоянието в километри (Ркм) и по тарифата за тон/километър (Т т/км). Към тях се добавят заплащанията за товаро-разтоварни операции (ЗТРО).

Използва се метода на верижното заместване. б)заплащане кола-час (използва се индексно-факториален анализ)

Ртр = Ч х ТчИли часовете (Ч), през които транспортното средство е било на разположение

на стопанската единица, се умножава по тарифата за заплащане на един час (Тч). в)заплащане на километър пробег

Ртр = Пркм х Ткм.проб.

Или общия пробег в километри (Пркм) се умножава по тарифата за един километър пробег (Ткм.проб.). С метод на индексно-факториалния анализ се прави изследването на тези разходи.

3.Разходи за амортизация

45

Определят се от следната стойност на материалните и нематериалните дълготрайни активи и възприетата норма на амортизация, или:

Рам. = (СрСтДМА х Н аморт.дма.) + (СрСтДНМА х Н аморт.днма)

Тук може да се дава оценка на амортизационната политика, т.е. ускорена ли е или не амортизацията, до колко тя влияе върху печалбата, финансовата стабилност и платежоспособността и т.н.

4.Разходи за заплатиР запл. =СРЗ х БрР Или средната работна заплата се умножава по броя на работниците. Тъй като

връзката се изразява като произведение от два фактора, които могат свободно да си разменят местата, се използва индексно-факториалният метод на анализ в двете му разновидности – адиктивен и мултипликативен.

Другите видове разходи се анализират основно чрез сравнителен анализ.ІІ.Анализ на факторите, влияещи върху финансовите разходиТези разходи са свързани основно с кредитите, които се ползват от стопанската

единица, или с участието й на фондовите борси. Финансовите разходи трябва внимателно да се проучват и изследват като се разкриват мотивите на управлението, което ги е направило. Това е необходимо, защото ефектът от тях може да се прояви значително по-късно.

ІІІ.Анализ на факторите, оказващи влияние върху извънредните разходи.При този анализ трябва да се отдели внимание и на платените глоби и

неустойки, да се изяснят не само измененията в тези разходи, но и причините, които са ги породили. Това са разходи, свързани с нарушения в договорната дисциплина от страна на предприятието. Затова трябва да се изясни дали са породени от обективни обстоятелства или от субективни причини.

Анализ на структурата на разходите

І.Същност.При анализа на състава и структурата на разходите се обръща внимание на

измененията в дела на отделните групи разходи в общата им величина. Използват се класификациите на разходите. Чрез този анализ се обясняват изменения в разходите и в равнището им. С негова помощ се обосновават бъдещи изменения в сумата и в равнището на разходите. Определя се дали допуснатия относителен преразход или икономия се дължи на работещите в предприятието или са обективно предопределени от външно въздействия и т.н.

Групировките на разходите могат да се представят, както следва:1.Нормативна класификация – разходите се групират съобразно Закона за

счетоводството и се отразяват в Отчета за приходите и разходите.2.Икономическа класификация – групирането на разходите се извършва по

определен икономически признак.ІІ.Нормативна групировка.Тази класификация на разходите е задължителна за всички предприятия на

счетоводния баланс. Тя обхваща следните групи:1.Разходи по икономически елементи;2.Разходи по дейности;3.Финансови разходи;

46

4.Извънредни разходи.Структурните изменения на разходите по дейности и във всяка дейност могат да

се илюстрират с анализът в търговските дейности. Този анализ ще разкрие изменения в състава и в структурата на разходите, свързани с обръщението на стоките. В промишлените дейности тези изменения могат да бъдат свързани с производството и реализацията му и т.н.

ІІ.Икономическа групировка.1.Чисти и допълнителни разходи Ако нараства относителния дял на допълнителните разходи, са налице излишни

разходи от гледна точка на дейността. Нарушена е основната функция на дадената дейност. В търговията на дребно например нарастват разходите, свързани с опаковката, сортировката, дообработката, разфасовката на стоките, което показва изместване на търговската функция от производствената. Налице са разходи, неприсъщи на тази дейност. Това води до оскъпяване на предлаганите стоки, които може да станат неконкурентоспособни на пазара.

2.Преки и общи разходи.При този анализ се отчитат измененията в относителния дял на двете групи.

Това позволява да се прецени дали не са допуснати повече разходи за управлението и какви са причините за това. Така, ако нараства относителния дял на общите разходи, е налице увеличение на администрацията. В повечето случаи това изменение става не по обективни причини, а е плод на субективни решения.

3.Трудови и материални разходи.При нарастването на относителния дял на материалните разходи се очертава

вероятност за увеличение на разходите в следващия период. Тя трябва да се има предвид при очертаване на стратегията за развитие на дейността и за повишаване на резултатите от нея.

4.Заплащане на услуги на други дейности и отрасли.Ако нараства сумата на тези разходи и това е довело до общо нарастване на

тези разходи, причината в повечето случаи е извън стопанската единица. Такива причини са промяна в тарифите за плащане на услугите, на таксите и т.н. В този случай за нарастване на разходите не може да се обвинява ръководството на предприятието.

Анализ на сумата и на равнището на разходите

І.Анализ на сумата на разходите.1.Същност.От сумата на разходите се определя величината на абсолютната икономия или

преразход. Тези величини се изчисляват като разлика между сумата на разходите в текущия период и сумата на разходите в базисния период. Тези изменения, въпреки че оказват известно влияние на величината на печалбата, за анализа нямат голямо значение. Те са откъснати от обема на дейността и по този начин не могат да служат за икономическа оценка по отношение на измененията на разходите. Например може да е налице абсолютен преразход, но всъщност на 100 лв обем да е осъществена относителна икономия и обратно.

2.Насоки на анализа на общите изменение на сумата на разходите.Този анализ протича при следната последователност: а)изменение спрямо базата:

47

-абсолютни изменения: ∆Р = Р 1 – Р 0

-относителни изменения: ∆% Р = Р 1 х100 Р 0

б)динамиката на разходите – използва се базисни и верижни индекси. в)нагледна илюстрация на динамиката на измененията на сумата на

разходите- с графики и диаграми. г)средногодишен темп

д)анализ на състава и структурата на разходите:С този анализ се постига разкриване на абсолютни изменения и на изменения в

относителния дял на отделните видове разходи (състав и структура), разкриване на изменения в участието на разходите от отделните дейности, разкриване на изменения по групи разходи.

-индекс на постоянния състав

J пост. състав = ∑ n i-1 Р 1 х Д0 х100 ∑n

i-1 Р 0 х Д0

-индекс на структурните изменения

J стр. изм. = ∑ n i-1 Р 0 х Д1 х100 ∑n

i-1 Р 0 х Д0

е)нагледна илюстрация на измененията в състава и структурата на разходите – диаграми за изменения в състава и диаграми за измененията в структурата

ж)отразяване на относителни изменения – абсолютна икономия или преразход (Р1 – Р0)

ІІ.Анализ на равнището на разходите (РР)1.Същност.Равнището на разходите отразява колко разходи са направени за постигане на 1

лв или на 100 лв обем дейност. В практиката равнището се определя на 100 лв обем дейност, както следва:

РР = Р х100 V2.Насоки на анализа на общите изменения на равнището на разходите: а)изменение спрямо базата: -абсолютни изменения: ∆РР = РР 1 – РР 0

-относителни изменения: ∆% РР = РР 1 х100 РР 0

б)динамиката на разходите – използва се базисни и верижни индекси. в)нагледна илюстрация на динамиката на измененията на равнището на

разходите- с графики и диаграми. г)средногодишен темп на измененията (средно геометрична)

48

д)отразяване на относителните изменения на равнището на разходите: -размера на: =намаление на разходите: Р нам. р = РР 1 – РР 0 < 0 =увеличение на разходите: Р увел. р = РР 1 – РР 0 > 0 -сума на относителна икономия или преразход:От ик р = Р нам. х V1 и От ик р = Р увел. х V1

100 100 -темп на намаление или на увеличение на разходите:Т нам. р = Р нам. х 100 и Т увел. р = Р увел. х 100

РР 0 РР 0

ІІІ.Влияние на общия стопански оборот върху сумата на разходите.Определянето на влиянието на основни фактори върху разходите е силно

ограничено. На практика може да се отрази влиянието на обема на дейността (или общия стопански оборот) върху сумата на извънредните разходи. Обемът на дейността пречупва в себе си влиянието на почти всички фактори, въздействащи върху разходите. Изменението на сумата на разходите чрез т.нар. коригиращи разходи. Т.е. сумата на разходите, която съответства на обема на дейността при икономическо обосноваване и недопускане да се извършват ненужни разходи. Влиянието на обема се определя като разлика между фактическата и коригираната сума на разходите, както следва:

-определяне на коригираната величина:

Р кор. = = Р0 х %∆V 100-определяне на относителната икономия или преразход:∆V

р= Р1 - Р кор.

Задачи за упражнение:Зад.1/323-209/: Да се разкрият общите изменения в сумата и в равнището на

фирма “Сириус”, като се използва следната информация:Показатели 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Разходи - сума 6 011 6 275 9 076 9 487 10 3662.Равнище на разходите 16,80 16,40 17,60 18,70 18,303.Общ стопански оборот 35 780 38 260 51 570 50 730 56 645

Иска се:1.Да се определи още влиянието на общия стопански оборот върху разходите;2.Да се направят изводи.Зад.2/323-210/: Потребителна кооперация “Успех” е направила следните разходи

за период от 4 години:Показатели 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

І.Производствени разходи:1.Разходи за материали 1732 1613 2753 109342.Разходи за външни услуги 800 626 549 16083.Разходи за амортизация 190 177 197 2564.Разходи за заплати 1978 1744 2558 61375.Разходи за социални осигуровки 703 615 892 23426.Други разходи 851 783 1036 1717

49

ІІ.Финансови разходи1.Лихви 522 556 337 717ІІІ.Извънредни разходи1.От операции на управление 72 43 53 172.Други извънредни 168 314 691 170Всичко: 7016 6471 9066 23898Равнище на разходите 19,25 18,64 18,35 18,05

Иска се:1.Да се разкрият настъпилите изменения в сумата и равнището на разходите;2.Да се илюстрират настъпилите изменения с помощта на графичния метод;3.Да се направят изводи.Зад.3/328-212/: Фирма “Титан” е осъществила своята дейност със следните

разходи:Показатели 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

І.Разходи за дейността: 384 3472 4918 7392 62992ІІ.Финансови разходи 146 230 75 280 290ІІІ.Извънредни разходи 44 152 79 139 380Всичко: 574 3854 5072 7811 63662Равнище на разходите 17 16.80 16.35 16.04 15.56

Иска се:1.Да се разкрият настъпилите изменения в сумата и равнището на разходите;2.Да се илюстрират настъпилите изменения с помощта на графичния метод;3.Да се направят изводи.Зад.4/328-214/: Фирма за транспортна дейност е извършила превози, както

следва:Показатели 2007 г. 2008 г.

1.Превозени товари в тонове 560 9852.Среднопревозно разстояние в км 24 203.Тарифи за заплащане на изработен тон/км

1,20 2,50

4.Разходи за товаро-разтоварни операции

50 65

Иска се:1.Да се направи анализ на изменението на разходите и количествено да се

изрази влиянието на специфичните фактори, въздействащи на транспортните разходи;2.Да се определи дали е налице относителна икономия или преразход.Зад.5/328-215/: Фирма за търговия на дребно е извършила дообработка,

сортировка и разфасовка на стоки. Извършените за това разходи са, както следва:Показатели Количество стоки

в тоновеРазценка на 1 тон

2007 г. 2008 г. 2007 г. 2008 г.1.Дообработени стоки 50 35 20 342.Сортирани стоки 150 220 15 253.Разфасовани стоки 230 150 25 15

Иска се:1.Да се направи анализ на изменението на разходите и количествено да се

изрази влиянието на специфичните фактори, въздействащи на транспортните разходи;

50

2.Да се определи дали е налице относителна икономия или преразход.

Раздел VІАнализ на приходите

Анализ на паричните потоци

І.Информационна осигуреност на анализа на паричните потоциОтчетът за паричните потоци съдържа информация, необходима за оценка на

способността на дружеството да генерира парични средства и парични еквиваленти и тяхното оползотворяване. Той включва паричните потоци формирани по три направления:

1.Парични потоци от основната дейност;2.Парични потоци от инвестиционната дейност;3.Парични потоци от финансовата дейност.ІІ.Методи за извършване на анализа на Отчета за паричните потоциТози отчет се съставя в съответствие със счетоводен стандарт и може да се

представи по два метода:1.Анализ на Отчета за паричните потоци по прекия метод а)характерни особености на метода: -прекият метод отразява паричните потоци от различните сделки по основни

класове брутни парични постъпления и брутни плащания за отчетния период; -при прекия метод информация за основните класове брутни постъпления и

плащания може да бъде получена от: =счетоводните регистри на дружеството за движението на паричните му

средства; =размера на статиите в отчета за приходите и разходите, коригиран с

промените през отчетния период в размера на статиите на счетоводния баланс.Паричните потоци по прекия метод се изразяват по подобие на баланса и отчета

за приходите и разходите за текущ и за предходен период. Това помага при извършване на сравнителния анализ. И за двата периода са посочени поотделно постъпленията, плащанията и нетния поток.

б)последователност на провеждане на сравнителния анализ на паричните потоци:

-определяне на относителния дял на паричните потоци от отделните дейности към Изменение на паричните средства през периода – изчисляването на относителните дялове на разделите се осъществява в три аспекта: постъпления, плащания и нетен поток. Относителния дял се намира като отношение между данни за текущата и базисната година в аспект постъпления, плащания и нетен поток.

-динамика на паричния потокНППкр.п. = НППнач.п. – НППосн.д. + НППинв.д. + НППфин.д.

НППкр.п. – нетен паричен поток в края на периода;НППнач.п. – нетен паричен поток в началото на годината;НППосн.д. – нетен паричен поток в основната дейност;НППинв.д. - нетен паричен поток в инвестиционната дейност;НППфин.д. – нетен паричен поток във финансовата дейност. -извеждане на показатели за ликвидност и рентабилност на паричните

потоци:

51

=ликвидност на паричния поток за основната дейност(ЛППосн.д):ЛППосн.д. = Парични средства–Блокирани пари+Нетен паричен поток Краткосрочни пасиви

Показателят за ликвидност на паричния поток от финансовата дейност се изчислява по същата формула.

=рентабилност на паричния поток от основната дейност(РППосн.д):РППосн.д.=Нетен паричен поток от основната дейност Нетна печалба2.Анализ на Отчета за паричните потоци по косвения метод: а)характеристика: -косвения метод отразява паричните потоци в отделните дейности по

основните класове като нетни парични потоци – това става чрез коригиране на нетната печалба или загуба за отчетния период със съвкупните ефекти от различните видове сделки, осъществени от дружеството.

-при косвения метод нетната печалба или загуба се коригира с: =промените през отчетния период в размер на статиите на счетоводния

баланс; =всички статии на счетоводния баланс, отчета за приходите и разходите и

отчета за собствения капитал, които не кореспондират с паричните потоци.Отчетът за паричните потоци по косвения метод съдържа идентични потоци от

основна, инвестиционна и финансова дейност и периоди за сравнение, както при първия. Разликите между Отчета за паричните потоци по прекия и косвения метод се състои в различното наименование на отделните статии.

б)последователност на провеждане на анализа – анализът по отчета може да се извърши като се изчисляват и сравняват:

-относителните дялове на отделните Парични потоци последователно от раздели А, Б и В към раздел Г;

-относителните дялове на отделните елементи от раздел А Парични потоци от основната дейност към раздел Г Изменение на паричните средства през периода или към самия раздел А Парични потоци от основната дейност;

-относителните дялове на отделните елементи от раздел Б-Парични потоци от инвестиционна дейност или отделни елементи от раздел В-Парични потоци от финансова дейност съответно към раздел Г- Изменение на паричните средства или към самите раздели Б и В;

-относителни дялове на Паричните средства в началото на периода(раздел Д) към Паричните средства в края на периода (раздел Е);

-относителни дялове на Паричните потоци от основната дейност, финансовата дейност и инвестиционната дейност (раздели А, Б и В) към Паричните средства в началото на периода (раздел Д) или към Паричните средства в края на периода (раздел Е).

Отчетът за паричните потоци по косвения метод дава също възможност да се изчисляват и редица други икономически показатели освен упоменатите при отчета по прекия метод. Те могат да бъдат обект на друго изследване.

Като цяло резултатите от направените изследване и анализи се подлагат на оценка, очертават тенденциите, правят се изводи и са основания за приемането на оптимални управленски решения от страна на ръководните и контролни органи на търговските дружества.

Анализ на приходите от дейността

52

І.Същност и информационна осигуреност на анализа на приходите от дейността Приходите са важен резултативен показател, който се формира в процеса на

реализацията. В този смисъл се различават брутни приходи (реализираният обем дейност) и нетни приходи (разликата между покупната стойност и осъществените продажби в търговската дейност, както и разликата между стойността на изкупената земеделска продукция и обема на стоковата продукция).

Като икономическа категория приходите се проявяват като обобщен показател. Те са сумарна величина от всички дейности на предприятието, като приходи във всяка отделна дейност и като приход, обединени в определени групи (според класификацията на приходите). Освен това приходите се измерват с абсолютен и относителен показател. Това са съответно сумата приходите и равнището им.

Информация за анализа на приходите се извлича от отчета за приходите и разходите, който задължително се попълва от всички предприятия на счетоводен баланс.

Анализът на приходите разкрива и количествено изразява, първо, общите изменения в сумата и равнището им и след това влиянието на факторите, които са предизвикали тези изменения.

ІІ.Анализ на сумата на приходите – сумата изразява стойностния обем на приходите и в този смисъл може да служи за количествени, но не и за икономически сравнения и оценки. Анализът на сумата на приходите може да се изрази по следния начин:

1.Определяне на общите изменения: а)в абсолютни величини: ∆Пр =Пр1 – Пр0

б)в относителни величини: %∆Пр = Пр1 . 100

Пр0 2.Определяне динамиката на изменение на сумата на приходите – в базисни и

верижни индекси.3.Нагледна илюстрация на динамиката на приходите – графики и диаграми.4.Средногодишен темп на изменение: Тиз пр= Прn

Пр0

5.Определяне на измененията в състава и структурата на сумата на приходите: а)индекс на структурните изменения: n

∑( Пр0. Д1) Jстр.изм. = i=1_______ .100 n

∑( Пр0. Д0) i=1

б)индекс на постоянния състав: n

∑( Пр1. Д0) Jпост.съст. = i=1_______ .100 n

∑( Пр0. Д0) i=1

53

Тези два индекса се изчисляват за: *приходите от продажби – на продукция, стоки, от услуги, бъдещи периоди,

субсидии и други приходи; *финансови приходи – от лихви, дялово участие, операции с движими

ценности, валутни операции и други финансови приходи; *извънредни приходи – отписани задължения, глоби и неустойки, излишъци от

СМЗ и други., други извънредни приходи.6.Нагледна илюстрация на измененията в състава и структурата на приходите –

диаграми.ІІІ.Анализ на равнището на приходите – изразява колко приходи се падат на

единица или на 100 лв обем дейност, т.е. изразява връзката на приходите с обема на дейността. Анализът на равнището на приходите може да се изрази по следния начин:

1.Определяне на общите изменения: а)в абсолютни величини: ∆РПр =РПр1 – РПр0

б)в относителни величини: %∆РПр = РПр1 . 100

РПр0 2.Определяне динамиката на изменение на равнището на приходите – в базисни

и верижни индекси.3.Нагледна илюстрация на динамиката на равнището на приходите – графики и

диаграми.4.Средногодишен темп на изменение: Тиз пр= Р Пр n

РПр0 ІV.Задачи за упражнение Зад.1/340-222/: Формираните приходи са, както следва:

Показатели 2007 г. 2008 г.

І.Общо приходи, в това число: 57630 587151.Приходи от дейността 55342 563832.Финансови приходи 2288 23283.Извънредни приходи 0 44.Равнище на приходите 22 21

Иска се:1.Да се разкрият измененията в приходите;2.Да се разкрият измененията в състава и структурата им;3.Да се разкрият измененията в равнището на приходите.Зад.2/341-224/: Фирма за “Незабравка” е получила приходи, както следва:

Показатели 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

І.Общо приходи, в това число: 194193 994734 1 051 628 1 256 6401.Приходи от дейността 191 869 973 401 1 042 247 1 254 8702.Финансови приходи 1477 2033 42 5203.Извънредни приходи 847 19300 9339 12504.Равнище на приходите 24 21 23 25ІІ.Обем дейност 809 138 4 736 829 4 572 296 5 026 560

Иска се:

54

1.Да се анализират общите изменения и влиянието на факторите върху приходите;

2.Да се разкрие динамиката в измененията на приходите и обема на дейността;3.Да се изрази с графики4.Да се разкрият измененията в състава и структурата им5.Да се направят изводи.

Зад.3(341-225) – Формирането на приходите в отделните дейности е, както следва:Дейности І ІІ ІІІ ІV V

1.Търговия на дребно – общо приходи 8 520 10 169 22 062 112 354 211198 -от дейността 8 199 9 789 21 580 110347 211156 -финансови приходи 258 214 339 452 15 -извънредни приходи 63 166 153 1555 272.Промишленост – общо приходи 5288 5979 7312 10621 38458 -от дейността 5100 5750 7150 10413 38450 -финансови приходи 149 128 112 53 3 -извънредни приходи 39 101 50 155 53.Изкупуване на земеделска продукция 7156 7480 10656 12969 60582 -от дейността 6900 7200 10420 12720 60571 -финансови приходи 202 157 160 62 4 -извънредни приходи 54 123 76 187 7Всичко приходи 29438 32903 52607 218675 442408 -от дейностите 28359 31669 51452 214650 442320 -финансови приходи 861 692 790 903 32 -извънредни приходи 218 542 365 3042 565.Равнище на приходите 17 21 19 22 246.Обем дейност (V) 173 165 156 681 276879 993977 1843367

Иска се: Да се разкрият измененията в сумата на приходите (общо и по видове дейности), равнището на приходите, динамиката на измененията, състава и структурата на сумата на приходите.

Анализ на печалбата

І.Особености на анализа на печалбата

55

Като показател печалбата е стойностна величина. По същество тя се формира като разлика между приходите и разходите. Разглеждана в този смисъл, печалбата е част от приходите и се проявява като брутна и чиста. По този начин на формирането си печалбата е брутна, включва в себе си данък добавена стойност, данък върху печалбата и печалбата, която остава в стопанската единица. Под чиста се разбира остатъчната печалба след разплащанията от формираната брутна печалба. Анализът на печалбата следва методиката на анализа на приходите и на всички стойностни показатели.

Тъй като П = Пр – Р анализът на приходите може да се разшири, като приходите могат да се изразят по състав, а разходите – по групи или видове. Връзката е пряка и с метода на верижното заместване влиянието на посочените фактори се изразява количествено.

ІІ.Последователност на провеждане на анализа1.Отразяване се измененията в печалбата а)абсолютни величини ∆П=П1 – П0 б)относителни величини %П=П1 . 100 П0 2.Определяне динамиката на печалбата – с помощта на базисни и верижни

индекси. Особено важно е тя да се сравнява с динамиката на обема, на приходите и на разходите. Така изпъкват положителните или негативните отклонения в пропорциите между измененията на тези взаимообвързани показатели. При изпреварващ темп на печалбата спрямо обема е налице увеличение на рентабилността. При по-високи темпове на нарастване на печалбата в сравнение с тези на приходите и разходите е налице увеличение на относителния дял на печалбата в приходите, а оттук и финансово стабилизиране на фирмата.

3.Нагледна илюстрация на динамиката 4.Определяне на средно годишния темп на изменение на печалбата –

величината на този темп може да се използва за изграждане на краткосрочна прогноза за развитието на показателя в следващия период. Така прогнозираната печалба може да служи за основа при разработване на плана за печалбата или за сравнение с други разчети на фирмата.

Тп= Пn

П0 5.Изследване измененията в състава и структурата на печалбата6.Графично представяне на измененията в състава и структурата на печалбатаВърху печалбата оказват влияние многобройни фактори. Тяхното въздействие

се пречупва основно през обема на дейността – общия оборот или оборота по дейности и през структурата на обема. Тези два фактора влияят върху печалбата посредством предизвиканите от тях изменения в приходите и в разходите, свързани с изпълнението на съответния обем при формирана структура. Освен това всяко относително изменение на разходите влияе пряко и променя печалбата. При относителен преразход тя бележи намаление, отразено в неговата сума, при относителна икономия обратно – печалбата се увеличава със сумата на икономията. Влиянието на тези три основни фактора, отразяващи и пречупващи въздействието на всички останали, може да се определи направо, като се използват зависимостта и връзката между фактори и резултат:

∆VП= (V1 – V0) . Рст0V

100 или изменението на обема се умножава по базисната рентабилност,

определена на обем дейност.

56

∆Vстр.П= (Рст1 – Рст0) . V1

100или изменението на рентабилността, определена на база обем дейност се

умножава по фактическия обем и се разделя на 100

∆ррП= (РР1 – РР0) . V1

100

Чрез тези изчисления ръководството на фирмата може веднага да се ориентира, когато определя влиянието на основните фактори върху печалбата.

Посочените по-горе формули за влиянието на обема се изменят по дейности, както следва:

За търговските дейности:∆СО

П= (СО1 – СО0) . РстСО0

100 За другите дейности по аналогичен начин.За отразяване на влиянието на структурата чрез рентабилността по дейности се

използва:∆СОстр.

П= (РстСО1 – РстСО0) . СО1 100Освен влиянието на обема и структурата върху печалбата съществено

въздействие оказват и измененията в равнището на разходите. Това влияние се определя под формата на относителна икономия или на преразход във всяка дейност.

Задачи за упражнение:Зад.1/353-231/: Да се разкрият и оценят общите изменения, настъпили в печалбата на

фирма “Орион”, при наличие на следните данни:Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

І.Печалба 278 1008 2054 1713 2358 11229Зад.2/353-232/: Да се разкрият общите изменения и количествено да се изрази

влиянието на факторите, които са ги предизвикали, за печалбата на фирма “Славей”, при наличие на следните данни:

Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Печалба 278 1008 2054 1713 2358 112292.Приходи 21361 28412 35541 59928 422062 6924563.Разходи 21083 22404 33487 58215 419704 681227

Зад.3/354-234/: Фирма “Вега” отчита следната печалба по дейности:Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

І.Печалба, в това число: 278 1008 2054 1923 4349 156161.От търговска дейност 5 10 12 12 52 522.От изкупуване 10 15 25 18 1328 66503.От промишленост 100 98 130 105 1624 29684.От наеми 120 800 1780 1603 1825 108155.От други дейности 43 85 107 185 -480 -4869

Иска се:1.Да се анализират общите изменения в печалбата – общо и по дейности;

57

2.Да се изрази влиянието на измененията на състава и на структурата на обобщената величина на печалбата;

3.Да се направят изводи.

Анализ на рентабилността

І. Характерни особености на анализаОтносителния израз на печалбата се нарича рентабилност. Рентабилността

представлява отношението на печалбата към определена база. В практическата дейност за бази са определени обемът на дейността, капиталът (общо, основен и оборотен) и разходите. Може да се възприеме и друга база, ако това е необходимо за анализа. Във всички случай рентабилността изразява степента на натрупване спрямо базата. Като показател рентабилността е икономически сравнима и рефлектира в резултата от стопанската дейност. Например в дадена фирма печалбата като стойностен обем нараства. Това се оценява положително. Но в същото време рентабилността намалява. Очертава се неблагоприятно развитие на финансовите резултати. Всяка единица обем носи по-малко печалба. Ето защо рентабилността е в центъра на вниманието на анализа на финансовите резултати.

Когато се анализира влиянието на факторите върху рентабилността, изследването обикновено се свеждат до начина на измерването й. Това са измененията в печалбата и в приетата база за определянето на рентабилността. Изследването позволява влиянието им да се определи количествено с помощта на метода на верижното заместване.

ІІ. Определяне на рентабилносттаСпоред приетите в практиката бази рентабилността се изразява, както следва:1.При база обем дейностРстV= П . 100 или печалбата върху обема на дейността по 100 V 2.При база капитал а)общо за капиталаРстК= П . 100 К б)на база основен капиталРстК= П . 100 Косн. в)на база допълнителен капиталРстК= П . 100 Коб.

3.При база разходиРстР= П . 100 Р Рентабилността и тук се определя по дейности. Налице е възможност за

количественото изразяване на влиянието на два фактора – печалбата и база, които със своите изменения могат да предизвикат положителни или негативни промени в рентабилността

58

Осъществяването на анализа на рентабилността се прави по същата схема, както при печалбата.

Задачи за упражнение:Зад.1/354-235/: Да се разкрият общите изменения, настъпили в печалбата на

фирма “Кокиче”, и в рентабилността й, да се отрази влиянието на факторите, които са ги предизвикали, като за целта се използва следната информация:

Показатели 2003 г. 2004 г. 2005 г. 2006 г. 2007 г. 2008 г.

1.Печалба 278 1008 2054 1713 2358 112292.Рентабилност на V 1,4 3,77 6,39 3,21 0,64 2,123.Обем дейност 19824 26710 32300 53405 369200 5284214.Равнище на разходите 15,45 14,32 14,28 15,10 14,12 13,96

Иска се:1.Да се анализират общите изменения в печалбата и рентабилността;2.Да се изрази динамиката на измененията на печалбата;3.Да се направят изводи.

Анализ на финансовото състояние

І.Анализ на активитеА: Обща оценка на величината, структурата и динамиката на активите1.Величина структура и динамика на активите2.Финансиране на активите а)финансиране със собствен капиталАск=∑А – (∑ДП+∑КП), където:Аск – активи, придобити със собствен капитал;∑А – сума на актива;∑ДП – сума на дългосрочните пасиви;∑КП – сума на краткосрочните пасиви; б)финансиране със постоянен капитал -Іначин:ПК= ∑СК+∑ДП, Където:ПК – постоянен капитал;∑СК – сума на собствения капитал;∑ДП – сума на дългосрочни пасиви; -ІІ начин:ПК=∑А - ∑КП, където:ПК – постоянен капитал;∑А - сума актив;∑КП – сума краткосрочни пасиви.Б: Анализ на дълготрайните активи:1.Величина структура и динамика на дълготрайните активи2.Финансиране на дълготрайните активи а)финансиране със собствен капиталСОснК=∑ДА - ∑ДП, където:СОснК – собствен основен капитал(показва ДА, финансирани със собствен

капитал);

59

∑ДА – сума на дълготрайните активи;∑ДП – сума на дългосрочните пасиви; б)финансиране с постоянен капитал (ПК)Кфда= ПК ∑ДАКфда – коефициент на финансиране на ДА.Б:Анализ на краткотрайните активи1.Величина структура и динамика на краткотрайните активи2.Финансиране на краткотрайните активи а)финансиране със собствен оборотен и дългосрочен заемен капитал -І начин:НОбК=∑КА - ∑КП, където:НОбК – нетен оборотен капитал (показва каква част от КА е финансирана със

собствен оборотни и дългосрочни заемни средства);∑КА – сума краткотрайни активи;∑КП – сума краткосрочни пасиви. -ІІ начин:НОбК=ПК- ∑ДА б)финансиране със собствен оборотен капиталКфка=СОбК ∑КАКфка-коефициент на финансиране на краткотрайните активи ( показва каква

част от КА е финансирана със собствени оборотни средства) в)финансиране със собствен капиталКфм=СОбК ∑СККфм – коефициент на финансова маневреност (показва каква част от

собствения капитал е използвана за придобиване на КА.3.Скорост на събиране на вземанията . . Твзем =∑Взем* (Д) ∑НППД – продължителност на периода в дни.4.Динамичност на краткотрайните активи:КДни= ∑ПС ∑КАКДни – коефициент на динамичност,∑ПС - сума парични средства.5.Обращаемост на краткотрайните активи: а)Продължителност на 1 Оборот: . .Т = ∑КА * (Д) ∑НПП б)Брой обороти през даден период:КО = ∑НПП . . ∑КА в)ангажираност на краткотрайните активи: . .А = ∑КА

60

∑НППІ.Анализ на пасивитеА: Обща оценка на величината, структурата и динамиката на пасивите1.Величина структура и динамика на пасивите

Пасивите Край на периода Начало на периода

Отклонениекрай спрямо

начало

Отклонение в

структуратаСума % Сума % Сума % %

1 2 3 4 5 6 7 81.Собствен капитал2.Дългосрочни пасиви3.Краткосрочни пасивиОбщо пасиви

2.Капиталова структура:∑(СК +ДП) ≥∑ДА

3.Автономност Кавт. = ∑СК ∑К∑К = (СК+ДП+КП)4.Финансова автономностК фин. авт. = ∑СК . ∑(ДП+КП)5.Задлъжнялост К задлъжнялост = ∑(ДП+КП) ∑СК6.Финансов лост а)Модел на финансовия лостФЛ = ∑(ДП+КП) ∑К б)Ефект на финансовия лостРТск = -,+ Финансов резултат × 100 (∑К)×(1-ФЛ)Б: Анализ на собствения капитал1.Величина, структура и динамика на собствения капитал2.Функционална структура на собствения капитал∑СК=∑СОснК + ∑СОбКВ:Анализ на дългосрочните пасиви - величина, структура и динамика на

дългосрочните пасивиГ: Анализ на краткосрочните пасиви1.Величина, структура и динамика на краткосрочните пасиви2.Скорост на погасяване на задълженията към доставчиците . .Тзадълж =∑Задълж* (Д) ∑Дост

61

Анализ на общата ефективност

І.Същност на анализаЕфективността от стопанските дейности, осъществени от стопанската единица,

се изразява чрез съотношението между ефекта, получен от тях, и обема на съвкупните разходи, извършени в процеса на осъществяването им. В този смисъл може да се говори за обща ефективност и ефективност при отделните дейности. Ефективността има и частични проявления, свързани с използването на капитала, на живия труд или общо на ресурсите – материални и трудови, а също и свързани с обосноваността или необосноваността на разходите. Ето защо анализът на ефективността се изразява в изследване на измененията, настъпили в общата ефективност, на промените в частичните й проявления и в отделните дейности.

В този смисъл от гледна точка на икономическата оценка главен ефект от стопанската дейност е печалбата. Това се отнася за общо за предприятието и за всяка негова дейност. Но като ефект могат да се възприемат и други показатели. Такива са обемът на приходите и обемът на дейността. Първият е ефект от гледна точка на оценката на обществото за това колко струва осъществяваната дейност. В условията на пазарна икономика пазарът предопределя величината на този ефект. Обемът на стопанската дейност – общо и по видове, също е обективно обусловено от изискванията на пазара, от степента на задоволяване на потребностите и от възможностите за развитие на общественото производство. От гледна точка на задоволяване на определени потребности обемът на дейността е ефект.

Възможностите за стойностно изразяване на ефекта предопределят и обхвата, и направленията на аналитичната работа, свързана с изследване и отразяване на измененията в него. Като стойностни, абсолютни показатели (печалба, приход, обем дейност) така очертаните ефекти са икономически несъпоставими. Те могат да се съпоставят само количествено, което не позволява де се правят икономически изводи. Ето защо практиката е възприела ефективността. Относителността на показателите ефективност – обща и частична, ги прави сравними. Така всяко предприятие може да прави сравнения за развитието на ефективността с предварително определена база, със средни показатели за регионалната система, с ефективността на други възприети икономически структури или еталони. Начинът за изразяване на ефективността показва и възможностите за анализ, за разкриване на влиянието на основните фактори, довели до съответните резултати.

ІІ.Измерване на ефективността на предприятието1.Ефективност на база печалба - ефективността отразява колко лева печалба се

пада на един или на сто лева съвкупни разходи (авансираната стойност и текущите разходи).

Ефп= П . 100 К + рТази формула може да се разшири по отделни видове капитал или по отделни

групи или видове разходи, както следва:Ефп= П . 100 Кос + Коб + Рмат. + Ртр.+ Рфин. + Ризв.

Съвкупните разходи са посочени в знаменателя като основен капитал, оборотен капитал, материални разходи, трудови разходи, финансови и извънредни разходи.

2.Ефективност на база приходиЕфпр= ПР . 100 или Ефп= ПРпр + ПРфин. + ПРизв. . 100 К + Р Кос + Коб + Рмат. + Ртр.

62

3.Ефективност на база обем дейностЕфV= V . 100 К + Р ЕфV= СОтм + СОрд + СОе + СПП + ОбРССП + Пртр +Vдр.д. .100 Ктм + Ртм + Крд + Ррд + Кпр + Рпр+ Киз.+ Риз.+ Ктр.+ Ртр. +Кдр.р.+ Рдр.р.

Анализ на частичните проявления на ефективността

І.Значение на анализаИкономическото осмисляне на измененията в общата ефективност се

осъществява чрез допълнителни показатели, обединени в обща система. Те се свързани със степента на използване и оттук с частичните проявления на ефективността на отделните й носители. За допълването на изследването на ефективността в икономическата практика успешно се използват различни показатели, обвързани в обща система на ресурсоотдаване, в която те се разграничават общо и по видове дейности:

Ротд.= V .100 Кос + Коб + Ртр.

Или рентабилност, определена на база общи ресурси:Рст рес.= П .100 Кос + Коб + Ртр. ІІ.Ефективност на основния капитал (общо и по видове дейности)1.Отдаване на капитала:Кос отд.= V . 100 Косн.

2.Поглъщаемост на капитала:Кос погл.= Косн. . 100 V3.Рентабилност на база основен капитал:РстК= П . 100 Косн. 4.Приходи на 100 лв на основен капитал:Пр ос.к. = Пр . 100 Косн. 5.Капиталовъоръженост:Кос въор. = Косн. БрРІІІ.Ефективност на оборотен капитал (общо и по видове дейности):1.Обращаемост в дни и в брой обороти (общо и по видове дейности): а)обращаемост в дни:Коб дни= Коб. средни остатъци или Коб дни= Коб. средни остатъци . Д V среднодневни V б)обращаемост в брой обороти:Коб бр.об= V или Дните (Д) Коб. средни остатъци Коб дни 2.Рентабилност на база оборотен капитал:Рстоб.К= П . 100

63

Коб.ср.ост. 3.Приходи на 100 лв оборотен капитал: Проб.К= Пр . 100 Коб.ср.ост. ІV.Ефективност от използването на живия труд:1.Производителност на труда: ПТ = V . БрР2.Рентабилност на база фонд работна заплата: Рст фрз = П . ФРЗ3.Отдаваемост на ФРЗ: ФРЗотд. = V .100 ФРЗV.Други показатели за характеризиране на частичните проявления на

ефективността – обращаемост на запасите в дни и в брой обороти, равнище на разходите, равнище на приходите и др.

64