#4 - septembre 2016 tendancÉco - CCI Rouen Métropole · 2016-09-30 · #4 - septembre 2016 tendancÉco baromètre des affaires bilan et perspectives bulletin N°15 Une accélération

#4 - septembre 2016

tendancÉco

baromètre des affaires bilan et perspectives bulletin N°15Une accélération de l’activité confirmée au 1er semestre 2016

Début 2016, le PIB français a enregistré une croissance de 0,6%, supérieure aux prévisions de l’Insee (+0,4%). L’activité s’est révélée soutenue dans le commerce (+1,4%) et les services marchands (+1%). A noter que cette accélération a également trouvé écho dans la construction avec une progression de +0,5%. Toutefois, la production ralentit dans l’industrie manufacturière, et s’établit à +0,1%.

La consommation des ménages a nettement rebondi (+1% après 0%) pour toutes ses composantes, notamment pour les biens d’équipement du logement et les services aux ménages. L’investissement repart également à la hausse, notamment pour les biens manufacturés et les services. Néanmoins, sur la période, les exportations demeurent en berne, le commerce extérieur agit ainsi négativement sur le PIB.

Après avoir été stimulée par des facteurs externes en 2015 (faible cours de l’Euro, prix du pétrole historiquement bas, etc.), l’économie nationale est aujourd’hui soutenue par la consommation des ménages et l’investissement des entreprises. L’accroissement de l’activité économique se diffuse à l’emploi et favorise ainsi la consolidation du pouvoir d’achat des ménages.

Cet impact positif sur l’emploi se traduit par une légère baisse du taux de chômage qui s’établit à 10,2% au 1er trimestre 2016.

Des perspectives favorables pour la fin d’année

Les dernières prévisions de l’Insee tablent sur une consolidation de la croissance au deuxième semestre 2016. Après un acquis de croissance de 1,1% au 1er semestre, est annoncée une croissance annuelle de 1,6%, principalement portée par les services marchands et la construction. Les créations d’emplois induites contribueraient ainsi à une diminution du taux de chômage, qui s’établirait à 9,8% à fin 2016.

Néanmoins ces prévisions sont à nuancer, celles-ci n’intégrant pas les effets du Brexit, ainsi que les attentats du mois de juillet.

Nous tenons à remercier vivement celles et ceux d’entre vous qui ont participé à cette enquête de conjoncture, dont nous vous souhaitons une bonne lecture.

sommaire

bilan 1er sem. 2016 :ensemble des entreprises . . . 2par secteur géographique . . . 3par secteur d’activité . . . . . . 4

perspectives 2nd sem. 2016 : ensemble des entreprises . . . 5par secteur géographique . . . 6par secteur d’activité . . . . . . 7

Questions d’actualité . . . . . 8

Chiffres Clés 1er trimestre 2016Taux de croissance : 0,6%(1er trim. 2015 : 0,6%)

PIB : 529 560 M €(1er trim. 2015 : 522 402 M €)

Taux de chômage : 10,2%(1er trim. 2015 : 10,4%)

Cours de l’euro/dollar US: 1,14(1er trim. 2015 : 1,08)

Cours du pétrole : 35,1€/baril(1er trim. 2015 : 51,6 €/baril)

Veille et analyse économique territoriale

Rouen

Dieppe

Le Havre

Rouen

Dieppe

Le Havre

ElbeufElbeuf

Périmètre de la CCI Seine Mer Normandie

Claude GUEZPrésident de la Chambre de Commerce et d’Industrie Seine Mer Normandie

2 - tendancÉco - #4 - septembre 2016

méthodologieRecueil des données : enquête téléphonique réa-lisée du 1er au 9 juin 2016 par le cabinet Prestance.Traitement des données : CCI SMN / DG / Pôle Etudes et Prospective.Taille de l’échantillon : 592 chefs d’établissement.Degré de certitude de l’échantillon : 95 %.Fourchette d’erreur de l’échantillon : 8 % (+/- 4 %).Représentativité de l’échantillon : par secteur d’ac-tivité et par territoire.Solde d’opinions : il s’agit de la différence entre la proportion de répondants ayant exprimé une opi-nion positive et la proportion de répondants ayant exprimé une opinion négative.

bilaN 1er semestre 2016 (eNsemble des eNtreprises)

Ensemble des entreprises

33 %

51 %

15 %

1 %

Ne se prononce pas

Meilleur

Comparable

Moins bon

-40

-30

-20

-10

0

10

Juin2016

Déc2015

Juin2015

Déc2014

Juin2014

Déc2013

Juin2013

Déc2012

Juin2012

Déc2011

Juin2011

Déc2010

Juin2010

Déc2009

-13%

3 %5 %

1 %

-29 %

-25 %

-31 %

-18 %

-9 %

-12 %-11 %

-4 %

Bilan solde opinions bilan CA SMN

-11 %

-15 %

Effectifs(CDI)

InvestissementTrésorerieMargesPanier moyendes clients

Chiffred'affaires

En hausse Stable

En baisse Ne se prononce pas

36 %

42 %

1 %

30 %

59 %

35 %

54 %

26 %

63 %

9 %

15 %

17 %

9 %

8 %1 %

21 % 7 % 10 % 10 %

59 %

82 %

4 % 1 % 1 %-15 6 -1-23 -25 -16

Solde d'opinions = % en hausse - % en baisse-15

les iNdiCateurs Cles de l’aCtiVite eCoNomiQue eVolutioN des soldes d’opiNioNs Chiffre d’affaires

Une reprise qui se fait attendre localement

Le regain d’activité observé à l’échelle nationale apparaît bien plus nuancé localement. Le poids des chefs d’entreprise déclarant un bilan d’activité moins bon sur ce semestre gagne 3 points, passant de 30% à 33%. Cette évolution a une conséquence mécanique sur le solde d’opinion, en recul de 6 points.De même, les indicateurs chiffre d’affaires (de -11 à -15 points) et panier moyen des clients (de -17 à -23 points) affichent des résultats en recul marqué. Les entreprises peinent ainsi à accroître leurs marges, dont les résultats sont ici stables, en dépit d’un solde d’opinion très négatif (-25 points).Toutefois, malgré un contexte difficile, les entreprises parviennent à reconstituer progressivement leur trésorerie et relancent l’investissement. En effet, ces thèmes affichent des soldes d’opinions en progression respectivement de 5 et 8 points par rapport à notre précédente enquête.

Ces résultats globaux sont ventilés par secteur géographique et par secteur d’activité dans les pages suivantes.

si vous faisiez un bilan de l’activité de votre entreprise sur ce 1er semestre par rapport au 1er semestre de l’année précédente, diriez-vous globalement que celui-ci a été :

Base répondants : 592


tendancÉco - #4 - septembre 2016 - 3

teNdaNCÉCo

bilaN 1er semestre 2016 (par seCteur geographiQue)

eVolutioN des soldes d’opiNioNs Chiffre d’affaires

bilaN des soldes d’opiNioNs 1er semestre 2016 par seCteur gÉographiQue

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

Juin 2016Déc 2015Juin 2015Déc 2014Juin 2014Déc 2013Juin 2013Déc 2012Juin 2012Déc 2011Juin 2011Déc 2010Juin 2010Déc 2009

Bilan solde opinions bilan CA CCI SMN Bilan solde opinions bilan CA territoire de Dieppe

Bilan solde opinions bilan CA territoire de Rouen Bilan solde opinions bilan CA territoire d’Elbeuf

-9 %

-18 %

-8 %

4 %

2 %

-5 %

-2 %

5 %

0 %

2 %

-29 %

- 28 %

-33 %

-39 %

-24 %

-18 %

-30 %

-16 %

-2 %-3 %

-15 %

-5 %

-10 %

-19 %

12 %

-28 %

-10 %

-14 %-13 %

-27 %

Soldesd’opinions

BILAN 1er semestre 2016

Territoire d’Elbeuf

Territoire de Dieppe

Territoire de Rouen

CCISeine Mer

Normandie

Chiffre d’affaires -13% -27% -14% -15%

Panier moyen des clients -10% -34% -22% -23%

Marges -15% -33% -25% -25%

Trésorerie -15% -27% -14% -16%

Investissement 10% 7% 5% 6%

Effectifs (CDI) 11% 2% -3% -1%

Supérieur à la tendance globale du territoireComparable à la tendance globale du territoireInférieur à la tendance globale du territoire

Les entreprises de la région elbeuvienne ont connu un retournement marqué de leurs chiffres d’affaires, avec le solde d’opinion dont le résultat est négatif à -13 points, en recul de 25 points. C’est l’une des plus fortes variations enregistrées depuis le début de nos enquêtes. Cet indicateur se révèle en retrait sur le territoire de Rouen (de -10 à -14 points), et stable, bien que très négatif, sur la région dieppoise (de -28 à -27 points). En synthèse, le territoire de Dieppe est actuellement le plus exposé aux difficultés sur le périmètre de la CCI Seine Mer Normandie.

28 %

23 %

47 %

11 %1 % 1 %

31 %

15 %1 %

-5 -36 -18-15

33 %

15 %

49 %

41 %

53 % 51 %

Meilleur Comparable

Moins bon Ne se prononce pas


Ensembledes entreprises

Territoire deRouen

Territoire deDieppe

Territoired'Elbeuf

si vous faisiez un bilan de l’activité de votre entreprise sur ce 1er semestre par rapport au 1er semestre de l’année précédente, diriez-vous globalement qu’il est :



bilaN 1er semestre 2016 (par seCteur d’aCtiVite)

eVolutioN des soldes d’opiNioNs Chiffre d’affaires par seCteur d’aCtiVite

bilaN des soldes d’opiNioNspar seCteur d’aCtiVite

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

20

Juin2016

Déc2015

Juin2015

Déc2014

Juin2014

Déc2013

Juin2013

Déc2012

Juin2012

Déc2011

Juin2011

Déc2010

Juin2010

Déc2009

Bilan solde opinions bilan CA CCI SMNBilan solde opinions bilan CA B to C

Bilan solde opinions bilan CA B to B

-1 %

-24 %

14 %

-7 %

10 %

-17 %

-3 %

14 %

-10 %

14 %

-37 %

-20 %-22 %

-40 %

-14 %

-10 %

-5 %

-21 %

-33 %

-4 % -1 %

-16 %

-9 %

-17 %

-26 %

-6 %-4 %

-39 %

Soldesd’opinions

BILAN 1er semestre 2016

B to B B to CCCI

Seine MerNormandie

Chiffre d’affaires -4% -26% -15%

Panier moyen des clients -13% -32% -23%

Marges -18% -31% -25%

Trésorerie -8% -24% -16%

Investissement 9% 2% 6%

Effectifs (CDI) 1% -4% -1%


En cohérence avec les observations des trimestres passés, les entreprises du B to B (professionnels à professionnels) enregistrent des résultats nettement plus positifs que leurs consœurs du B to C (professionnels à particuliers), et ce, malgré une augmentation de la consommation des ménages à échelle nationale. Ainsi, 20% des chefs d’entreprise du B to B déclarent un meilleur bilan d’activité pour le 1er semestre 2016, contre 11%, pour les chefs d’entreprise du B to C.De même, on constate sur le solde d’opinions de l’indicateur chiffre d’affaires une légère progression de 2 points pour les entreprises du B to B contre une dégradation de 9 points pour les entreprises du B to C.


B to CB to B

27 %

20 %

39 %

11 %

33 %

15 %1 % 1 % 1 %

52 %

49 %51 %

Meilleur Comparable

Moins bon Ne se prononce pas

-7 -28 -18


si vous faisiez un bilan de l’activité de votre entreprise sur ce 1er semestre par rapport au même semestre de l’année précédente, diriez-vous globalement qu’il est :



teNdaNCÉCo

le saviez-vous ?Du 20 octobre au 2 novembre 2016, les chefs d’entreprise sont appelés à voter pour leurs représentants au sein des CCI. Durant un mandat de 5 ans, les élus ont pour mission d’impulser des actions et des projets de développement économiques du territoire au service des entreprises. Pas besoin de se déplacer, les électeurs peuvent voter sur internet ou par courrier.

perspeCtiVes 2Nd semestre 2016 (eNsemble des eNtreprises)

Ensemble des entreprises

17 %

61 %

22 %

Ne peut se prononcer, fautede visibilité à court terme

Confiant

Pessimiste

-30

-20

-10

0

10

Juin2016

Déc2015

Juin2015

Déc2014

Juin2014

Déc2013

Juin2013

Déc2012

Juin2012

Déc2011

Juin2011

Déc2010

Juin2010

Déc2009

-6%

5 % 5 %

-15 %

-21 %

-25 %

-22 %

-12 %

-5 %

1 %

-15 %

8 %

Bilan solde opinions perspectives CA SMN

3 % 2 %

Effectifs(CDI)

InvestissementTrésorerieMargesPanier moyendes clients

Chiffred'affaires

14 %

16 %

28 %

12 %

6 %

12 %

9 %

11 %

10 %

6 %

58 %

5 %

8 %5 %

42 % 51 % 49 % 54 %

7 %

82 %

31 % 30 % 25 % 29 %

2 1 3-6 -3 -1

En hausse Stable

En baisse Ne se prononce pas

Solde d'opinions = % en hausse - % en baisse2

les iNdiCateurs Cles de l’aCtiVite eCoNomiQue eVolutioN des soldes d’opiNioNs sur les perspeCtiVes de Chiffre d’affaires

globalemeNt, pour le semestre à VeNir (2Nd semestre 2016), êtes-Vous :

Pour le 2nd semestre 2016, l’INSEE prévoit une consolidation de la croissance, en adéquation avec les perspectives locales. Les soldes d’opinions sur l’ensemble des indicateurs sont stables, voire en progression, notamment sur la trésorerie et les effectifs, après les prévisions, pourtant favorables du semestre dernier.De même, 61% des chefs d’entreprise interrogés se déclarent confiants pour le 2nd semestre 2016. Le solde de cet indicateur enregistre ainsi une progression de 2 points par rapport au semestre précédent. Le solde d’opinion de l’item chiffre d’affaires affiche également une valeur positive (+2 points) et ce, pour le troisième semestre consécutif.Toutefois, l’incertitude demeure importante. En témoigne la part des chefs d’entreprise qui ne peut s’exprimer, faute de visibilité, comprise entre 5% et 31% sur l’ensemble des indicateurs.Ces résultats globaux sont ventilés par secteur géographique et par secteur d’activité dans les pages suivantes.




perspeCtiVes 2Nd semestre 2016 (par seCteur geographiQue)

eVolutioN des soldes d’opiNioNs Chiffre d’affaires par seCteur gÉographiQue

bilaN des perspeCtiVes de soldes d’opiNioNs par seCteur gÉographiQue

-40

-30

-20

-10

0

10

20

Juin2016

Déc2015

Juin2015

Déc2014

Juin2014

Déc2013

Juin2013

Déc2012

Juin2012

Déc2011

Juin2011

Déc2010

Juin2010

Déc2009

3 %

18 %

2 %

Bilan solde opinions perspectives CA CCI SMNSoldes d’opinions perspectives CA territoire de DieppeSoldes d’opinions perspectives CA territoire de Rouen

0 %

-11 %

Soldes d’opinions perspectives CA territoire d’Elbeuf

7 %

5 %

14 %

2 %

9 %

2 %

-22 %

-7 %

- 24 %

-18 %-19 %

-20 %

-31 %

-24 %

-2 %

-8 %-9 %

-14 %

-23 %

1 %

0 %

-8 %

3 %

-1 %

4 %

-7 %

Soldesd’opinions

PERSPECTIVES 2nd semestre 2016

Territoire d’Elbeuf

Territoire de Dieppe

Territoire de Rouen

CCISeine Mer

Normandie

Chiffre d’affaires 2% -7% 4% 2%

Panier moyen des clients 6% -10% -6% -6%

Marges 5% -10% -1% -3%

Trésorerie 5% -6% 0% -1%

Investissement 10% -3% 0% 1%

Effectifs (CDI) 6% -3% 4% 3%


Les soldes d’opinion sur les perspectives de chiffre d’affaires sont très différents d’un territoire à l’autre. Il apparait stable sur Rouen, (+ 2 points) et en fort recul sur Elbeuf (-16 points) et Dieppe (-6 points). Malgré un recul marqué du solde de cet indicateur au regard du semestre précédent, le territoire elbeuvien affiche des valeurs nettement supérieures aux territoires de Rouen et de Dieppe sur les autres indicateurs et notamment en termes d’investissement, de panier moyen, de marges, etc.Le niveau de confiance des chefs d’entreprise apparaît une nouvelle fois très positif, avec de 53% à 63% de chefs d’entreprise confiants pour le 2nd semestre 2016. Toutefois, au regard du semestre précédent, les soldes d’opinions de cet indicateur accusent un recul marqué sur les territoires d’Elbeuf (-13 points) et de Dieppe (-11 points), à l’inverse du solde d’opinion sur Rouen, en progression de 8 points.

Confiant Pessimiste


20 %

26 %

28 %

19 %

15 %

22 %

17 %

22 %

54 %53 %

63 % 61 %


DélégationRouen

DélégationDieppe

DélégationElbeuf

Solde d'opinions = % en hausse - % en baisse

34 25 4448

34

globalement, pour le semestre à venir (2nd semestre 2016), êtes-vous :



teNdaNCÉCo

perspeCtiVes 2Nd semestre 2016 (par seCteur d’aCtiVite)

eVolutioN des soldes d’opiNioNs Chiffre d’affaires par seCteur d’aCtiVite

bilaN des perspeCtiVes de soldes d’opiNioNspar seCteur d’aCtiVite

-40

-30

-20

-10

0

10

20

Juin2016

Déc2015

Juin2015

Déc2014

Juin2014

Déc2013

Juin2013

Déc2012

Juin2012

Déc2011

Juin2011

Déc2010

Juin2010

Déc2009

Bilan solde opinions bilan CA SMNBilan solde opinions bilan CA B to CBilan solde opinions bilan CA B to B

-3 %

-9 %

11 %

1 %

15 %

0 % 0 %

10 %

-22 %

-6 %

-27 %

-13 %

-19 %

-25 %

-8 %

-16 %

-1 %

-18 %-17 %

-6 %

-13 %

0 %

3 %

-34 %

-2 %

7 %

12 %

-8 %

Soldesd’opinions

PERSPECTIVES 2nd semestre 2016

B to B B to CCCI

Seine MerNormandie

Chiffre d’affaires 12% -8% 2%

Panier moyen des clients 1% -13% -6%

Marges 4% -9% -3%

Trésorerie 7% -9% -1%

Investissement 4% -3% 1%

Effectifs (CDI) 4% 1% 2%


Les perspectives d’activité sont très contrastées, avec un net avantage aux entreprises du B to B, pour lesquelles l’ensemble des indicateurs affichent des soldes d’opinions positifs. Les perspectives de chiffre d’affaires sont en forte progression (+5 points) pour les entreprises du B to B et en fort recul pour les entreprises du B to C (-6 points).Ainsi, les chefs d’entreprise du secteur B to B apparaissent nettement plus confiants pour le semestre à venir (68%) que leurs homologues du B to C (54%). Toutefois, cet indicateur progresse pour le deuxième semestre consécutif et gagne 5 points dans le B to B et 1 point dans le B to C.

Ensemble des entreprisesB to CB to B

11 %

21 %

23 %

23 %

17 %

22 %

68 %54 % 61 %

56 32 44

Solde d'opinions = % en hausse - % en baisse56

Confiant Pessimiste


globalement, pour le semestre à venir (2nd semestre 2016), êtes-vous :



Editeur : CCI Seine Mer Normandie – 10 Quai de la Bourse-CS 40641 -76007 ROUEN Cedex 1 - Directeur de publication : Claude GUEZ - Rédacteur en chef : Jacques CHARRON - Rédacteurs en chef adjoints : Jean-Charles BRUGOT et Tristan CAPRON - Mise en page et cartographie : Emmanuel ROBERT - Secrétariat de rédaction : Isabelle GALLARDO - Création graphique et maquette : Perroquet Bleu et CCI Seine Mer Normandie, Pôle Etudes et Prospective - Réalisation : CCI Seine Mer Normandie, Pôle Etudes et Prospective - Impression : CCI Seine Mer Normandie - Dépôt légal : septembre 2016 - ISSN : en cours

QuestioN d’aCtualitÉ: le proJet de loi sur la reforme du traVail (loi el-Khomri)

La loi Travail, également désignée Projet de Loi El-Khomri engage une réforme du Code du Travail et vise à donner plus de place à la négociation collective dans le droit du travail pour renforcer la compétitivité de notre économie et développer l’emploi. Elle tend à protéger les salariés, favoriser l’embauche et à donner plus de marges de manœuvre à la négociation en entreprise. Elle a été définitivement adoptée le 20 juillet 2016.

Du fait d’une large couverture médiatique, la Loi Travail est connue par la quasi-totalité des chefs d’entreprise (97%). Ces derniers ont néanmoins une connaissance limitée de ses dispositions. 37% des chefs d’entreprise considèrent que cette loi va dans le « bon sens », mais plus de 40% des répondants ne se sont pas prononcés, faute de visibilité sur les mécanismes et les effets poursuivis.

Seulement 19% des chefs d’entreprise interrogés considèrent que cette loi va faciliter l’embauche dans leur entreprise, contre 51% d’opinion défavorable. La loi travail n’est clairement pas perçue comme un dispositif d’incitation à l’embauche à court terme, mais plutôt à moyen voire à long terme. En effet, 74% des chefs d’entreprise interrogés considèrent que cette loi ne leur permettra pas d’embaucher dès cette année une ou plusieurs personnes qui n’auraient, le cas échéant, pas été embauchées.

Parmi les mesures envisagées, la possibilité de fixer un taux de majoration des heures supplémentaires inférieur à celui prévu par l’accord de branche ne présente qu’un intérêt limité aux yeux des chefs d’entreprise interrogés. Cependant, les autres mesures présentées récoltent des avis nettement positifs, compris entre 50% et 63% d’opinion favorable.

avez-vous entendu parler de la «loi travail» qui a été adoptée jeudi 12 mai à l’assemblée Nationale suite à l’utilisation de l’article 49.3 de la Constitution par le gouvernement ?

plus précisément, pour chacune des mesures suivantes, si elles sont mises en place, dites-nous si vous pensez qu’elles vous permettraient d’embaucher plus facilement des salariés :

d’après ce que vous en savez, diriez-vous que cette «loi travail» :




Oui et je vois assezprécisément de quoi il s'agit

Oui mais je n'en ai entenduparler que vaguement

Non

Ne se prononce pas

18 % 79 %

1 % 2 %

Ne sait pasNoncertainement

pas

Nonprobablement

pas

Ouiprobablement

Ouicertainement

Facilitera l'embauche de salariés dans votre entreprise

Vous permettra d'embaucher dès cette année une ou plusieurspersonnes que vous n'auriez pas embauchées dans votre entreprise

16

Oui Non NSPP19 % 8 % 51 % 74 % 31 %18 %

7

1415

37

59

31

18

31

La possibilité pour les entreprises de fixer untaux de majoration des heures supplémentaires

inférieur à celui prévu par l'accord de branche

La possibilité de modifier le temps de travailen cas d'activité accrue ou pour des motifs

liés à l'organisation de l'entreprise

La possibilité pour les entreprises denégocier directement avec leurs salariés

l'organisation et le temps de travail

La clarification et l'assouplissementdes règles applicables en casde licenciement économique

Opinions favorables

15 %

63 %

61 %

50 %

Documents

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