View
2
Download
0
Category
Preview:
Citation preview
Financial Reporting Update 2016
FRU2016
ผลกระทบของ Brexit
ผบรรยาย:
•อณากร พฤฒธาดา•ไพบล ตนกล
PwCPwC
หวขอในการบรรยาย
• Brexit คออะไร
• ผลกระทบทวไป
• ผลกระทบตองบการเงน
Financial Reporting Update 2016
2
PwCPwC
EEng
Brexit คออะไร
Financial Reporting Update 2016
3
วนท 24 มถนายน 2559
สหราชอาณาจกร (UK) ม
มตโหวตเพอแยก UK ออก
จากสหภาพยโรป (EU)
หรอทเรยกวา “Brexit”
EU ม 28 ประเทศสมาชก
GDP $16.229 ลานลาน*
* ทมา: world bank ขอมลป 2558
GDP ของไทย
$0.395 ลานลาน*
GDP ของโลก
$73.434 ลานลาน*
GDP ของ UK
$2.849 ลานลาน*
องกฤษ เวลส สกอตแลนด
และไอรแลนดเหนอ
PwCPwC
เปรยบเทยบขนาดเศรษฐกจของ UK ตอ EU และประเทศไทย
ผลตภณฑมวลรวมประชาชาต (GDP) : ลานลานเหรยญสหรฐฯ
Financial Reporting Update 2016
4
ทมา: data.worldbank.org
PwCPwC
เปรยบเทยบมลคาการคาระหวางประเทศไทย กบตปท. UK และ EU
Financial Reporting Update 2016
5
ทมา: http://ditp.go.th/ ส านกงานสงเสรมการคาในตางประเทศ
มลคาการคา : ลานเหรยญสหรฐฯ
PwCPwC
เสนทางการออกจากสหภาพยโรปของสหราชอาณาจกร
Financial Reporting Update 2016
6
23-24 มถนายน
2559
วนลงประชามตและ
ประกาศผลประชามต
ป 2560 ป 2560 – 2561 ป 2562 เปนตนไป
52% มมตสนบสนน
ตลาดหนทวโลกผนผวน
ตนเดอนตลาคม
2559 นายกฯของ
องกฤษประกาศจะยน
แจง EU ภายใน
เดอนมนาคม 2560
เพอเรมกระบวนการ
ภายใต Article 50
ใหสตยาบนโดยรฐสภายโรป
**Article 50 เปนกฎหมายวาดวยการลาออกจากการ
เปนสมาชกของสหภาพยโรป
• ขอตกลงทางการคา
(Trade)
• ขอตกลงดานการ
เคลอนยายพลเมอง
(Immigration)
UK และ EU เจรจาเกยวกบ
ขอตกลงหลงออกจาก EU
เรอง
ส าคญ
ยนรางขอตกลงให European
Council (ผน าของ 27
ประเทศสมาชก) พจารณา
ขอบเขต
ระยะเวลา 2 ป
ขยายไดถาทง
27 ประเทศ
สมาชกยนยอม
ยตการใชสนธสญญา
EU กบ UK
UK ออกจากการ
เปนสมาชก EU
UK ยนออกจากกลม
EU ภายใต Article
50**
UK ท าขอตกลงเกยวกบ
การออกจาก EU ภายใน
2 ป
UK และ EU ด าเนนการ
รวมกนในการออกจาก
EU
เกดความผนผวนของ
ตลาดเงน
ราคาทองปรบเพมขน
PwCPwC
ผลกระทบตอคาเงน
Financial Reporting Update 2016
7
GBP ตอ USD£ ออนคาลง 8%
Source: www.bloomberg.com
EUR ตอ USD € ออนคาลง 2%USD ตอ THB
THB ออนคาลงเพยง
เลกนอย (0.55%)
PwCPwC
ตลาดหน ณ วนประกาศผลประชามตใหออกจาก EU
Financial Reporting Update 2016
8
FTSE 100
(UK)FTSE 250
(UK)S&P 500
NASDAQ Composite IndexDow Jones Industrial
Average
Source: www.bloomberg.com
Financial Reporting Update 2016
FRU2016
Brexit
ผลกระทบทวไป
PwCPwC
ผลกระทบ
Financial Reporting Update 2016
10
ประเทศไทย
ทวโลก
• กระทบทางออมจากตลาดเงนและตลาดทนทงโลก
• ความผนผวนของราคาสนทรพยและเงนทน
• หดตวของการสงออก (และยงมความไมแนนอน)
• ผลกระทบตอระบบสถาบนการเงนของไทย (ยงม
ในวงจ ากด)
กจการ
• กระทบโดยตรงตอกจการคคาของ UK และ EU
• ราคาสนทรพยและหนสนในสกลเงนปอนดและยโร
ผนผวน
• กระทบทางออมจาก supply chain ทเกยวกบ UK
• แนวโนมทจะใชเครองมอทางการเงนปองกนความ
เสยง
ระยะสน
ระยะกลาง - ระยะยาว
ระยะสน
ระยะกลาง - ระยะยาว
• ปรบแผนธรกจกจการคคา UK และ EU (ลดขนาด
ธรกจ เปลยนฐานการผลต ขยายหรอยายฐาน
ลกคาออกจาก UK และ EU กระจายความเสยง)
ระยะสน
ระยะกลาง - ระยะยาว
• ความผนผวนในตลาดการเงนและตลาดทน
• การหดตวของการสงออก
• มความไมแนนอนทางเศรษฐกจ
• เงนปอนดและยโร ออนคาอยางรวดเรว
• ความไมมนคงทางการเมองของ UK และสมาชกใน
EU
• การชะลอตวของเศรษฐกจ
• ฐานะความแขงแกรงของสถาบนการเงนใน UK
และ EU
สหราชอาณาจกรและสหภาพยโรประยะสน
• ขนอยกบขอตกลงทางการคาระหวาง UK และ EU
ระยะกลาง - ระยะยาว
• นกลงทน กองทน ปรบสดสวนการลงทน - ขาย
สนทรพยเสยง (หน) เปลยนน าหนกไปสสนทรพยท
เสยงต า (ทองค า)
• ตลาดการเงนและตลาดทนผนผวน
• การรวมกลมเศรษฐกจระหวางประเทศมแนวโนม
ลดลง
• นโยบายอตราดอกเบยของธนาคารกลางUS
ยโรป และญปน ไมแนนอน
• การคาและการลงทนระหวางประเทศ - ไมแนนอน
Financial Reporting Update 2016
FRU2016
Brexit
ผลกระทบตองบการเงน
PwCPwC
ผลกระทบตองบการเงน
• ทดสอบการดอยคาของสนทรพยทไมเปนตวเงน เชน PPE
• มลคาปจจบน (PV) ของกระแสเงนสดรบทเปนสกลเงนตรา
ตางประเทศ จะตองแปลงคาโดยใชอตราแลกเปลยน ณ
วนทท าการทดสอบการดอยคา
• อาจตองทบทวนประมาณการกระแสเงนสด (รายไดและ
ตนทน) ใหสะทอนผลกระทบทมตออปสงคและอปทานของ
สนคาและบรการ
• ผลกระทบตออตราคดลดทใช ตองปรบปรงใหสะทอนความ
เสยง เชน UK country risk
• ส าหรบสนทรพยทเปนตวเงน เชน เงนลงทนในตราสารทน ตรา
สารหน – ตองพจารณาวามการลดลงอยางเปนสาระส าคญใน
มลคายตธรรม (FV) ของเงนลงทนทต ากวาราคาทนหรอไม
Financial Reporting Update 2016
12
การดอยคาของสนทรพย
PwC
ผลกระทบตองบการเงน
Financial Reporting Update 2016
13
อตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ
• เงนปอนดลดมลคาลงอยางมสาระส าคญและ
ยงคงมความผนผวน
• การแปลงคารายการ/งบการเงนทเปนเงนตรา
ตางประเทศ – อาจไมสามารถใชอตราถวเฉลย
ได (อาจตองพจารณา ณ วนทเกดรายการ
หร อใ ชรอบระยะ เวลา ทถ ข นในการหา
คาเฉลย)
ประมาณการหนสน และแผนปรบ
โครงสราง
• ประมาณการหนสน เชนเดยวกบการดอยคา
ประมาณการกระแสเงนสดในอนาคตและขอ
ส ม ม ต ฐ า น ท เ ก ย ว ข อ ง ต อ ง ส ะ ท อ น
สถานการณทเปลยนแปลงไป
• แผนในการปรบโครงสรางกจการ – ตองม
การประเมนและตดตามความคบหนา ในการ
พจารณารบรประมาณการหนสนการปรบ
โครงสราง เชน คาใชจายเลกจางพนกงาน
เปนตน
PwC
ผลกระทบตองบการเงน
• เปดเผยขอมลเกยวกบความเสยงดานการด าเนนงานและ
ดานการเงน (ตามTAS 107) และผลกระทบทเกดจาก
ความผนผวนของตลาดเงน ใหขอมลในการประเมน
ลกษณะ ระดบความเสยง และการใชเครองมอการเงนท
เปนสาระส าคญ
• เปดเผยขอมลเกยวกบดลยพนจของผบรหาร โดยเฉพาะ
ขอมลประมาณการเกยวกบอนาคต และความไมแนนอน
ของประมาณการทใช รวมทงการวเคราะหความ
ออนไหว (กรณทเปนขอสมมตฐานทไมใชขอมลตลาด)
(ตาม TAS 1 และ TFRS 13)
Financial Reporting Update 2016
14
ความเสยงและความไมแนนอน
PwCPwC
ผลกระทบตองบการเงน
Financial Reporting Update 2016
15
พจารณาการดอยคา
ทบทวนประมาณการ
ก าไรขาดทน (TAS 12)
ทบทวนประมาณการ
หนสน
พจารณาการดอยคา
อตราแลกเปลยนทใช
ในการแปลงคารายการ
และงบการเงน
PwCPwC
Financial Reporting Update 2016
16
ผลกระทบตองบการเงน
อตราแลกเปลยนทใช
ในการแปลงคารายการ
และงบการเงน
ขอบคณ
© 2016 PricewaterhouseCoopers ABAS Ltd. PwC refers to the Thailand member firm, and
may sometimes refer to the PwC network. Each member firm is a separate legal entity. Please
see www.pwc.com/structure for further details.
Recommended