Пермский венчурный фонд октябрь 2008

Пермский венчурный фонд

октябрь 2008

2

Где предпринимателю взять деньги?

Личные средства закончились…

Друзья уже дали…Банк без залога не кредитует… Венчурный фонд

ЕСТЬ ИДЕЯ, но не хватает средств…

3

Зачем предпринимателю нужен венчурный капиталист?

Дает деньги веря в идею и людей, а не под залог Вносит вклад в уставной капитал Помогает развивать бизнес

Это самый дорогой капитал для компании, но:

ЭТО РЕАЛЬНЫЙ ПУТЬ К УСПЕХУ

Google, ICQ, A4Vision, mail.ru, Spirit DSP, Hardide и тысячи других

примеры

4

Стратегия венчурных фондов

Высокорисковая венчурная инвестиционная стратегия, связанная с инвестированием на ранних этапах развития

Поиск предприятий, имеющих права интеллектуальной собственности на перспективные разработки

Большой и растущий рынок, либо возможность его создания

Инвестирование в уставной капитал на ранней стадии развития компании

Помощь в развитии с целью увеличения капитализации компании и, как следствие, рост стоимости принадлежащей фонду доли

Наличие мотивированной на успех командыНаличие четкой, простой и надежной стратегии выхода

из инвестиций через заданный промежуток времени с фиксированием прибыли

5

выход венчурного фонда из проектов

Прямая продажа стратегическим инвесторам в соответствующей отрасли (дружественное поглощение)

Выкуп проекта MBO/LBO (предприниматель получает первоочередное право выкупить долю фонда)

В перспективе, возможна реализация через IPO на российских и иностранных торговых площадках (уже есть примеры)

Основные пути выхода венчурных фондов из проекта:

Срок выхода фондов из проектов – в среднем не позднее 4-5 лет

6

Кто мы?

ОАО «Альянс РОСНО Управление Активами»

Принадлежит Allianz Group (с 1890 г., 60 млн.клиентов, 70 стран)

На рынке с 2002 г. Входит в 10 крупнейших управляющих компаний на

российском рынке управления активами Уставной капитал компании – 245 млн. рублей Активы под управлением – 18 млрд. рублей Под управлением 10 паевых фондов, из них 3

венчурных ЗПИФВИ (г.Москвы, Пермского края и Республики Мордовия)

Рейтинг НРА «АА», Эксперт - «А++»

7

Как мы работаем

Приоритет инвестиций

Участие в капитале

Участие в управлении

Партнёрство

Инвестиции в молодые быстрорастущие инновационные компании, уже осуществляющие операционную деятельность

Инвестиции в «стартапы» Инвестиции в идеиВкладываем средства в развитие компании только через покупку доли в акционерном (уставном) капитале за счет доп. эмиссии акций (увеличения уставного капитала) Участие в разработке стратегии компании Участие в совете директоров Консультирование компаний по общим

вопросам бизнеса Помощь в подборе ключевых сотрудников Контроль исполнения бюджета

Формирование атмосферы партнерства и следование принципам построения прозрачного бизнеса

8

Наши IT проекты

www.ideawidgets.ru

www.tvigle.ru

9

Формальные требования к проектам

Форма ООО или ЗАО Малое предприятие, зарегистрированное на территории

Пермского края Готовность продать не менее блокирующего пакета в

капитале фонду Наличие научно-технической составляющей Возможность выхода фонда из проекта не позднее чем

через 3-4 лет

10

Критерии отбора инвестиционных проектов

уникальность технологии наличие спроса на внутреннем и/или внешнем рынке наличие защищенных прав интеллектуальной

собственности внедрение и начало производства в относительно

короткие сроки – не более 2 лет возможность разбить финансирование проекта на

этапы с определением вех, в которых принимаются решения о последующем финансировании

потенциальный объем рынка не менее 1 млрд. руб. в год.

возможность выхода из проекта в течение жизни фонда

объем инвестиций от 10 до 30 млн.рублей

11

Что нужно, что бы инвестор обратил на вас внимание

Кроме идеи, должны быть:

NB! Инвестору интересен не разработчик, а предприниматель

Команда План Преимущество Первые продажи (хотя бы

прототипа)

12

Спасибо за внимание!

www.allianzrosno.ru

www.permventure.ru

Балашов Илья Анатольевич balashov@allianzrosno.ru

Контактный телефон: +7 495 231-3120

Факс: +7 495 231-3123