Мира Ерић ЈовићМира Ерић Јовић Палић, Палић, мај 200мај 20088..

Национална стратегија према Базелском споразуму II

2

Садржај:

• Основни ризици у банкарском сектору Србије

• Стратешке активности НБС на унапређењу супервизије и

пруденцијалне регулативе

• Промене у регулативи

• Стратегија, временски оквир и циљеви имплементације Базела 2

• Динамички план на увођењу Базела 2

• Резултати анкете 1

3

Показатељи експанзије банкарског пословања у 2007.

Раст кредитне активности 49%

Раст кредита становништву 54%

Преко 80% свих кредита стан. индексирано и дугорочно, и већина са варијабилном каматном стопом

ВА већа од БС

Раст издатих плативих гаранција 93%

Пресељење дела корпоративног портфеља у ванбиланс

Каматни коридор 7,1%

Макроекономско окружење

Раст БДП-а 7,5%

Инфлација – 10,1%

Дефицит текућег биланса 16,1% БДП-а уз негативне тенденције у капитално финансијским трансакцијама

Апресијација динара – просек 5,2%

уз дневне осцилације курса од 0,35%

Показатељ рапидне кредитне експанзије

Кредити приватном сектору у БДП-у 29,4%

испод просека у региону и ЕУ, АЛИ

Прираст кредита у БДП-у 11%!

критична зона преко 7%

Квалитет портфеља

У условима кредитне експанзије –индикатор квалитета кредитног портфеља -однос стопе раста кредитне активности и стопе расте лоших кредита(NPL)

У 2007. години раст NPL-a становништву био је за 33% бржи од раста кредита становништву!

Тренд се наставља и у 2008. години – по подацима УБС-а кредити физ. лицима у прва четири месеца расту знатно спорије од лоших кредита физ. лицима (5% према 26%), док је овај однос код готовинских кредита још драстичнији (пад стока кредита 0,5%, раст стока лоших кредита преко 40%)

Основни ризици-банке

• кредитни ризик •неадекватна процена кредитне способности дужника-физ. Лица•релаксација стандарда одобравања кредита• индиректни девизни ризик услед високе индексације• каматни ризик, висока волатилност на светским финансијским тржиштима • ризик концентрације индексираних дугорочних кредита са варијабилном к.с. код кредита становништву

Оперативни ризик

Рефинансирање

Повећано је учешће кредита за рефинансирање, посебно кредита становништву у укупним кредитима

Привидно краткорочно побољшање кредитне способности и стварање “прикривених” NPL-ова

Основни ризици у банкарском сектору Србије

4

Стратешке активности НБС на унапређењу супервизије и пруденцијалне регулативе

Сет нове регулативе

(адекватност капитала, класификација активе, управљање ризицима и управљање ризиком ликвидности)

Тржишна дисциплина, KYC и финансијска едукација (брошуре, инсертери, изјаве...)

Подршка банкама да едукују своје клијенте

(презентације, округли столови,...)

Закон о банкама

Примена

Финансијска стабилност + функција

Унапређење КА (увођење интервала у оквиру категорија)

Б а з е л II

Стратегија Регулатива

Припрема

смерница,

упутстава

Стрес тестинг (кредитни, девизни, каматни, ликвидност, Monte Carlo, домино ефекат)

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

5

Корак ближе Базел II стандардима

Одлуке објављене у “Службеном гласнику РС” 129/2007

• Кредитни ризик – статус неизмирења обавеза (default)– обавеза свих банака да успоставе и врше тестирање

квалитета интерних модела за процену кредитног ризика утврђивање PD

– праћење одређених категорија дужника на групној основи• Тржишни ризици

– књига трговања– капитални захтеви за девизни ризик, ценовне ризике, ризик

измирења/испоруке, ризик друге уговорне стране– третман финансијских деривата

• Оперативни ризик– стандардизација база података – обавеза редовног извештавања НБС

• ICAAP – успостављање процеса интерне процене адекватности капитала банке

6

април 2004.

јун 2006.

до краја2006.

од јануара2007.

Базел II стандарди (International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards), Базелски комитет за супервизију банака, BIS

крајeм2007.

Увођење Базел II стандарда у Директиве ЕУ 48/2006 и 49/2006

Транспоновање Директива ЕУ у националне прописе земаља чланица ЕУ

Ступање на снагу нових прописа у земљама Европске Уније

Започет процес увођења Базел II стандарда у Србији

Базел II стандарди – временски оквир

крајeм2009.

од јануара2011.

Објављивање регулативе у складу са Базел II стандардима

Примена Базел II стандарда у Србији

7

Напуштање принципа “one-size-fits-all”

СТУБ 1 Минимални капитални

захтеви

СТУБ 2Процес супервизије

Банке: управљање ризицима који нису

обухваћени Стубом 1НБС: улога супервизора

СТУБ 3 Тржишна дисциплина

Обелодањивање информација о ризицима

и капиталу банкеПондери ризика Дефиниција капитала

Кредитни ризик Оперативни ризик Тржишни ризик

Стандардизованиприступ

Приступзаснован наинтерном

рејтингу (IRB)

Приступ основног

индикатора

Стандардизованиприступ

Приступнапредног

мерења(AMA)

FIRB AIRB

Алтернативнистандардизовани

приступ

Балансирају флексибилност и

слободу дату банкама Стубом 1

Стандардизованиприступ

Приступинтернихмодела

8

Имплементација Базел II стандарда у свету

Различити приступи

• ЕУ (директиве 48/2006 и 49/2006)– примена на све банке:

од 1.1.`07. – стандардизовани приступи

од 1.1.`08. – напредни приступи– доступност свих приступа

• САД – могућност паралелне примене од 1.7.`08.

– примeна само на мањи број међународно активних банака

– напредни приступи

Financial Stability Institute, BISOccasional Paper No 6- Implementation of the new capital adequacy framework in non-Basel Committee member countries, IX/`06.

Од 115 земаља којима је упитник послат одговорило је 98

Резултати: 95 земаља намерава да имплементира Базел II

Највећи изазови у свету

• Стуб 1– Кредитни ризик: FIRB и AIRB– Оперативни ризик: АМА

Стуб 2– ICAAP– Процес супервизије (SREP)– Валидација модела

Стуб 3– Усклађивање регулаторних,

међународних и локалних рачуноводствених стандарда и стандарда обелодањивања

9

Циљеви увођења Базел II стандарда у Србији

НБС• Снажнији банкарски сектор и финансијска стабилност• Супервизорски приступ уз уважавање индивидуалних карактеристика

банака• Јачање управљања ризицима, транспарентности и тржишне дисциплине• Хармонизација са Директивама ЕУ

Банке• Унапређење процеса управљања ризицимаo Стварање јаче везе између капиталних захтева и изложености ризицима

на нивоу банке o Могућност коришћења интерних модела за управљање ризицима и

израчунавање капиталних захтева

потенцијално нижи капитални захтеви• Усклађивање са условима пословања на међународном финансијском

тржишту

10

Промене у регулативи- поступност увођења Базел II стандарда

20062006

Закон о банкама,Пратећи пакет

одлука

Закон о банкама,Пратећи пакет

одлука

20082008

Радна група заимплементацију

Базел II стандарда

Радна група заимплементацију

Базел II стандарда

Нов пакет одлука

→ Корак ближе Базел II

стандардима

Нов пакет одлука

→ Корак ближе Базел II

стандардима

20072007

Базел IБазел I Управљање ризицимаУправљање ризицима Базел IIБазел II

20092009

Регулатива заснована на Базел II

стандардима

Регулатива заснована на Базел II

стандардима

11

Досадашње активности у процесу имплементације Базел II стандарда

Стратегија – усвојена

• Израда и објављивање регулативе до краја 2009.

• Израда смерница и упутства током 2010. године

• Планирана примена од 2011. године за све банке

• Истовремена примена Стуба 1, 2 и 3

• Истовремена доступност свих приступа за израчунавање капиталних захтева у оквиру Стуба 1

• Транспарентност процеса имплементације

• Континуирана сарадња са банкама, УБС

• Сарадња са CEBS, BCBS

Динамички план - од 2008. до 2012.-нацрт

• Могуће измене у складу са променама околности:

– домаћих – спремност банака– међународних – измене Базел II

стандарда и Директива ЕУ• Досадашње активности:• Формирана Радна група за увођење

Базел II стандарда у оквиру Сектора за контролу пословања банака

• Извршена геп анализа између Базел II стандарда и важеће домаће регулативе и праксе из области супервизије банака

• Извршена компаративна анализа примене Базел II стандарда од стране држава чланица Европске Уније, као и земаља из окружења

• Реализована Анкета 1– Упитник о примени Базел II стандарда

12

Динамички план – наредне активности и планирани рокови – НБС

• 31.05.2009. – 1. нацрт комплетне регулативе:

31.08. – Одлука о:o управљању ризицимаo адекватности капиталаo управљању ризиком ликвидностиo обелодањивању

31.10. – Одлука о:• тржишним ризицима• оперативном ризику• великим изложеностима

31.12. – Одлука о:• Стандардизованом приступу• Екстерним кредит рејтинг агенцијама• Техникама ублажавања КР

31.05.`09. – Одлука о:• ИРБ приступу• Секјуритизацији• Консолидованој супервизији• COREP

• 31.08.2009. - објављивање 2. нацрта регулативе• 30.11.2009. - коначан нацрт регулативе• 31.12.2009. - објављивање регулативе у Сл. Гласнику• Јуни - па надаље - иницијално формирање базе

података за подршку имплементацији Базела 2• Јануар 2009. - формирање тимова за развијање

интерних модела НБС и за признавање ECAI• Јули 2009 - формирање тимова за валидацију

модела за КР, ТР, ОР• 2010. - припрема за банке• 2010. - НБС Упутства и смернице за примену• 2011. - прелазак на Базел II - све банке на СП – банке

које желе и имају капацитет за примену напредних приступа – истовремена примена стандардизованих и напредних приступа заснованих на интерним моделима

• Примена корективних фактора (који према супервизорској процени могу бити коришћени и на појединачној основи) – ради успостављања што поузданије примене напредних приступа

28.02.

`09.

сајт

31.07

`09.

сајт

• Интензивна сарадња са УБС и банкама (радни састанци – по потреби, мин квартално, посебно интензивно током процеса израде нацрта регулативе, а континуирано током процеса имплементације, QIS)

• Сарадња са другим супервизорима (размена искустава, сарадња са CEBS, BCBS)• Транспарентност процеса имплементације и објављивање на сајту НБС свих релевантних информација

13

Динамички план – наредне активности и планирани рокови – банке

• Формирање тима за увођење Базел II стандарда- крај јуна `08.

• Одређивање координатора за сарадњу са НБС током процеса имплементације

• Сачињавање плана примене Базел II стандарда - крај јула `08.

• Прикупљање података ради припреме централизоване базе података - од банака које су већ формирале базе података ради извештавања своје матичне банке (ради анализе )-октобар `08.

• Учешће у изради QIS и формирању база података за подршку имплементације стуба 1 Базел II стандарда

• Интензивна сарадња са НБС на изради нових прописа

• Одговоран приступ свим анкетама које ће НБС спровести током процеса увођења Базел II стандарда

Анкете: • 1. анкета – циљ: процена

спремности банака за примену Базела 2, обезбеђивање основних информација о плановима банака, идентификовање области које би могле представљати потешкоће за увођење Базела 2, процена стања улоге РМ -окончана

• 2. анкета – март 2009. процена прогреса које су банке оствариле у процесу припреме за имплементацију Базела 2

• 3.анкета – по потреби (процена припремљености банака за имплементацију Базела 2)

• ...

14

Изазови (искуства земаља из региона из поступка предвалидације)

• Акценат на рејтинг системима који одражавају ризик defaulta дужника – неразвијен рејтинг који одражава ризик производа (facility dimension)

• Најчешће локално развијени модели за изложености према становништву, а за остале категорије углавном централно развијени модели

• Рејтинг није укључен у целокупан кредитни процес (незадовољавање критеријума рејтинг културе (“experience requirement”)

• Често не постоје целовити планови имплементације• Проблем са подацима (квалитативно и квантитативно)

потребним за моделирање и управљањем подацима (data quality management)

• Укљученост интерне ревизије – неадекватна• Кадрови, кадрови...

15

Резултати Анкете 1

16

Циљ Упитника - процена тренутног стања банкарског сектора у вези са питањима релевантним за имплементацију Базел II стандарда

• Крајем марта достављен свим банкама (укупно 34)

• Током априла све банке упутиле одговор

• одговоран приступ свих банака

• добра основа за даљу сарадњу

• свест о значају Базел II стандарда

Структура Упитника:• Посебна пажња посвећена:

– значају које банке придају Базел II стандардима

– организационој, техничкој и кадровској оспособљености, као и стратешкој опредељености банака за имплементацију Базел II стандарда

• Акценат -на имплементацији стуба 1 Базел II стандарда

• Питања (укупно 30) - груписана у две целине:

1. Значај увођења Базел II стандарда и

2. Стуб 1: минимални капитални захтеви

• Резултати и анализа Упитника: o збирно за све банке, према власништву и по peer групамаo биће објављени на сајту НБС

17

Резиме резултата Упитника:

Значај Базела II:

• Значај висок код 85% свих банака (29)

• Приоритет који менаџмент банака придаје имплементацији -мањи: у 65% банака приоритет је висок, у 29% средњи, код две банке приоритет низак, односно не постоји

• Више од 90% свих банака увођење Базел II стандарда види као могућност за унапређење процеса управљања ризицима

Предности и проблеми у имплементацији:

• Најзначајније предности:

– примена интерних модела за управљање ризицима и израчунавање капиталних захтева (76%)

– већа флексибилност – индивидуални приступ банкама (40%)

– нижи капитални захтеви (33%)

• Најзначајнији проблеми:

– унапређење информационе технологије - развој модела и база података (62%)

– недостатак кадрова (56%)

– трошкови изградње информационих система и обуке кадрова (53%)

18

Резиме резултата Упитника:

Организација процеса имплементације

• Готово све банке (32)- већ формирале или до краја 2009. године намеравају да формирају тим за увођење Базел-а II

• Више од половине банака за сада нема план за увођење Базел II стандарда; 12 банака има план чија је реализација у току, док код 4 банке план постоји али реализација није започета

• 20 банака су чланице банкарске групе, од којих 14 за интерне потребе врши извештавање матичног друштва у складу са Базел-ом II, док 6 банака још увек не спроводи такво извештавање

Кадровска опремљеност• Само 1 банка оцењује знање

својих запослених о Базел-у II као одлично, док око 90% банака оцењује знање својих запослених као солидно (11 банака), односно као основно (чак 20 банака)

• Око 20% банака још увек не спроводи никакву едукацију запослених у областима релевантним за Базел II

• Највећи број банака (40%, односно 14 банака) оценио је компетентност својих запослених који раде на пословима УР као врло добру, 7 банака као одличну, 8 као добру, док је 5 банака сматра задовољавајућом

19

Резиме резултата Упитника:

Информациона инфраструктура (ИИ)

• 20 банака - ИИ подржава Базел II захтеве за кредитни ризик

• Само 13 сматра да поседује ИИ која подржава Базел II захтеве за тржишни ризик

• 18 банака - оценило да има ИИ која подржава Базел II захтеве за оперативни ризик

• Потешкоће у прилагођавању ИИ Базел II захтевима у оквиру стуба 1:

1. могућности интеграције у постојећи ИС (56%)

2. дизајн база података и интерних модела (47%)

3. расположиви буџет (26%)

Кредитни ризик (КР)• Половина банака ангажује 1 или 2

запослена на пословима управљања КР на нивоу портфолија; чак 5 банака - мање од једног запосленог,а само 6 банака - више од 3 запослена

• Моделе за утврђивање економског капитала за кредитни ризик не користи чак 85% банака

• 13 банака још увек не зна који приступ за мерење кредитног ризика ће користити; 13 банака планира SA (укључујући SSA); 3 банке - FIRB; 6 банака – комбинацију стандардизованих и напредних приступа (FIRB и АIRB)

• Четвртина банака још увек није формирало временске серије за default

• Трећина банака још увек није формирало временске серије за recovery rate

20

Резиме резултата Упитника:

Тржишни ризик (ТР)• На пословима управљања ТР 15

банака (44%) ангажује само једног или мање запослених; ниједна банка не ангажује више од 4 запослена

• Већина банака, чак 85%, не користи моделе за утврђивање економског капитала за ТР

• Највећи број банака (53%) је још увек неопредељен по питању приступа за мерење ТР; 10 банака планира коришћење СП; 5 банака – напредне приступе; 1 банка – комбинацију СП и напредног приступа

• Више од 60% банака још увек није формирало временске серије за процену ТР, а око 18% има временске серије краће од једне године

Оперативни ризик (ОР)• Већина банака (22 банке, односно 65%)

ангажује само једног или мање запослених на пословима управљања ОР; ниједна банка не ангажује у то сврху више од 3 запослена

• Само шест банака, односно 18% свих банака, користи моделе за утврђивање економског капитала за ОР

• Више од половине банака намерава да користи BIA или SA приступе за мерење ОР; 12 банака је још увек неопредељено; 12 банака намерава да користи АМА, док 1 банка планира комбинацију приступа

• 62% банака има формиране временске серије за процену ОР, али оне у највећем броју случајева обухватају 1 односно 2 године

21

Упитник – закључци:

• Висока оцена значаја увођења Базела II од стране већине банака

• Управљање ризицима у банкама недовољно развијено:

– Неадекватан третман и значај РМ функције у банкама

– Оскудност кадрова одговарајућег знања и компетентности

• Информациона технологија:

– Очекивани проблеми у унапређењу ИТ

– Велики трошкови у области ИТ

• Недостатак адекватних временских серија

• Неопходност едукације кадрова и развоја процеса управљања ризицима у банкама у циљу: што ефикаснијег спровођења регулативе која ступа на снагу 1. јула 2008. године и припреме за Базел II

• Потребна интензивна сарадња НБС и банака током процеса имплементације

Хвала на пажњи!