1 PROYECTO INTEGRADO DE NEGOCIOS SUSTENTABLES Oportunidad de inversión en la producción y beneficio de tilapias en el Valle del São

1 www.codevasf.gov.br

PROYECTO INTEGRADO DE NEGOCIOS SUSTENTABLES

Oportunidad de inversión en la producción y beneficio de tilapias en el

Valle del São Francisco


Equipo del Proyecto

PRESIDENTE DE LA REPÚBLICA MINISTRO DE LA INTEGRACIÓN NACIONALLuiz Inácio Lula da Silva Geddel Vieira Lima

DIRETORIA CODEVASF

Presidente: Orlando Cezar da Costa Castro

Jefe de Gabinete: Manoel Geraldo Dayrell

Director de la Área de Desarrollo Integrado e Infra-Estructura: Clementino Souza Coelho

Secretario Ejecutivo: José Eduardo Borella

Director de la Área de Gestión de los Emprendimientos de Irrigación: Raimundo Deusdará Filho

Secretario Ejecutivo: Frederico Calazans Machado

Director da Área de Revitalización de las Bacías Hidrográficas: Jonas Paulo de Oliveira Neres

Secretario Ejecutivo: Silas Macedo

Gerente Ejecutivo de Gestión Estratégica: Alexandre Isaac Freire

Secretario Ejecutivo de Gestión Administrativa y Soporte Logístico: João Honório Carvalho Ramos


Estrutura de la Presentación

• Introducción

• Alcance del proyecto

• Mercado de tilapias

• Función de los agentes involucrados

• Premisas de la producción Acüícola y del beneficio

• Comparativo de Costos e Inversiones

• Flujo de caja del proyecto

• Beneficios para el desarrollo de la región

• Análisis de Sensibilidad

• Por qué invertir en la región


Introducción

• ¿Qué es el Proyecto PINS?

Iniciativa gubernamental que tiene como objetivo atraer inversiones en la agricultura y pecuaria para los vales del São Fransico y del Parnaíba, a través del PENSA y de CODEVASF.(accese: http://www.fundace.org.br/pins)

• PENSA

Centro de investigación responsable por el análisis de viabilidad económica y marketing del proyecto de inversión y por el contacto con los inversionistas de una empresa de apoyo, auxiliándolos en el análisis necesarios para tornar efectivo las inversiones. (accese: http://www.pensa.org.br)

• CODEVASF

Autarquía del gobierno federal que tiene por objetivo desarrollar económicamente y socialmente el Valle del São Fransico, a través de los proyectos de irrigación enfocados para la agricultura. (accese : http://www.codevasf.gov.br)


Alcance del proyecto

Beneficio del PescadoProducción

Acüícola de tilapias

Estudio de Mercado

(producción Acüícola y Mercado de tilapias)

• Maquinaria• Construcciones Civiles• Canales de Distribución• Línea de Productos

•Neptuno•Frigopeixe•Tilapia de Brasil

• Costo de producción • Productividad• Formas de Manejo• Alevinado• Insumos

• Consultoría Técnica• CERAcua• Bahía Pesca• Centros de investigación en piscicultura: UNESP y UNEB

• Principales Países Productores• Principales Importadores• Consumo Nacional

• POF - IBGE• FAO• Eurofish

Definiciones

Principales fuentes Consultadas

Fuente: Elaborado por PENSA


A tilapia

• Crecimiento en el consumo mundial de pescado;

• Prioridad para pescados provenientes de la piscicultura;

• Estados Unidos y Asia son los principales importadores;

• Entre los peces que pueden ser criados en cautiverio la tilapia posee mayor viabilidad mercadológica;

• La tilapia presenta rusticidad superior, fácil adaptación a los climas tropical, ecuatorial y semiárido;

• Producto final padronizado facilita la comercialización.


Mercado de tilapias

• Los Estados Unidos son responsables por 93% de la tilapia comercializada en el mundo.

Fuente: Elaborado por PENSA con base en Eurofish, 2008

Distribución de los tipos de tilapias importadas por los Estados Unidos

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007

Entera congelada Filés congelados Filés frescos


Mercado de tilapias

• La tilapia ya es el segundo pez de agua dulce más consumido en Brasil.

Fuente: Elaborado por PENSA con base en POF - IBGE, 2003

Consumo anual total de tilapias, tambaquis y surubins por región en 2003

0

5.000.000

10.000.000

15.000.000

20.000.000

25.000.000

Surubí fresco 9.170.495 6.517.748 1.300.820 579.618 39.880 910.576

Tambaqui fresco 26.200.862 21.150.537 5.424.910 128.031

tilapia fresca 16.090.550 156.733 9.013.237 5.497.404 1.360.592 34.225

BRASIL NORTE NORESTE SUDESTE SUR CENTRO-OESTE


Diseño de la Red de Negocios

Distribuidores

(Importadores)

Productor Integrado

Cooperativa de Productores

Cooperativa de Productores

Producción Propia

Empresa Ancla Acüícola

Mercado Interno

Mercado Europeo

Mercado Americano

Minoristas

Mercado Institucional

Patios de Comidas

Distribuidores

Nacionales

Distribuidores

Nacionales

25%

75%

En el modelo propuesto, la Empresa Ancla será responsable por 25% de la producción acüícola. El 75% restante es adquirido de una Cooperativa formada por productores de la región. De esta forma, la relación de compras para el ancla es facilitada, por tratar directamente con un único agente, y los productores consiguen deducir los costos y perfeccionar la gestión.


CONSUMIDOR


Flujograma del Proceso

CapturaCaptura DepuraciónDepuración MatanzaMatanza EvisceraciónEvisceración LavadoLavado Pescado Limpio

Pescado Limpio

DecapitaciónDecapitación DesolladoDesollado FileteadoFileteado LavadoLavado EmbalajeEmbalaje

Fuente: Elaborado por PENSA con base en SBRT – Servicio Brasileño de Respuestas Técnicas, 2006


Función de los agentes involucrados

Productores Cooperativa Empresa ancla

• Utilización adecuada de la ración indicada y de los alevinos comercializados por ancla;

• Adopción del manejo indicado por el ancla y entrega total de la producción;

• Vender la parte acordada a ancla.

• Auxiliar el acceso a la financiación para los productores;

• Centralización colectiva de la compra de ración;

• Intermediación del relacionamiento entre productores y empresa ancla;

• Capacitación y transferencia de tecnología a los productores miembros de la cooperativa;

• Selección de los productores para el proyecto;

• Planeamiento de la producción del área integrada;

• Organización del escalonamiento de la producción;

• Gestión de la entrega diaria de pescado vivo;

• Control de los indicadores de calidad establecidos en conjunto con el ancla.

•Compra y transporte de la producción acordada;

•Disponibilizar alevinos de calidad que la cooperativa pueda adquirir;

•Prácticas de precios justos pagados por kilo de pescado;

•Auxilio en la promoción de entrenamiento, capacitación y transferencia de capacitación.



Premisas de la producción Acüícola

• Área considerada de lotes para instalaciones: 4 hectáreas para ancla y 10 hectáreas área cooperativa

• 20 años de proyecto

• Período de cultivo: producción escalonada para todo el año

• Período del ciclo: 7 meses

• Sistema de Tanques-red

• Cantidad de Tanques-red: Intensificación de la producción, aprovechamiento de recursos ociosos

• Productividad: 160kg/m³/año.

• Conversión alimenticia: 1,69 (Peso final de 1Kg)

• Costo de la ración: 82%

• Costo de producción Total: R$ 1,86/kg


Premisas de la producción Acüícola

• Precio Pago al Productor Integrado: R$ 2,40

• Remuneración del productor: R$ 10.500,00 al año

• Remuneración fija: posibilidad de remuneración mínima para lo integrado en R$ 0,50/kg

• Inversiones: R$ 1,3 millones empresa ancla y R$ 32,4 mil productor integrado.

• Financiación: producción integrada 100% financiado, tasa de interés 5% a.a., 1 año de carencia, 8 cuotas fijas de R$ 5.268. Producción propia 100% fondo perdido.

• Régimen de tributación: Lucro presunto

• Impuestos y alícuotas considerados: FUNRURAL (2,85%), IRPJ (1,20% facturación hasta 240.000 a.a. y 2,00% que excediere), CPMF (exento), CSLL (1,08%), PIS (0,65%), COFINS (3,00%).


• Capacidad de procesamiento de pescado: 20 ton pescado vivo al día

• 260 días de operación al año

• Rendimientos sobre peso vivo: 36% filé y 31% subproductos: 15% pulpa, 12% cabeza, 4% piel)

• Salario mínimo: R$ 420,00

• Tasa de cambio considerada: 1US$ = R$ 1,85

1€ = R$ 2,58

• Transporte: Camiones refrigerados para ventas regionales. Exportaciones y ventas para otras regiones utilizan también transporte aéreo en container.

• Destino de las ventas: 100% mercado interno

Premisas de la Industria de beneficio


• Inversión en la Industria: R$ 10 millones

• Inversión laboratorio alevinado: R$ 1,5 millones

• Inversión total ancla (beneficio, laboratorio y área propia): R$ 12,8 millones

• Financiación: 100% capital propio

• Impuestos y alícuotas: Régimen de lucro presunto, IRPJ (1,20% facturación hasta 240.000 a.a. y 2,00% el que exceder), CPMF (Exento), CSLL (1,08%), PIS (0,0%), COFINS (0,00%). Consideró si la exención del PIS y COFINS por tratarse de una agroindustria.

• Número de empleados: 220

• Costo total del filé comercializado: R$ 12,55/Kg

Premisas de la Industria de beneficio


Producción Acüícola Inputs

PROYECTO PINS - CADENA DE PISCICULTURAANÁLISIS DE VIABILIDAD PARA LA PRODUCCIÓN EN EL

VALLE DEL SÃO FRANCISCO

Procesamiento

RESUMEN DE LA CADENA

INVERSIONES

Cadena

GRÁFICOS

INPUTS-RESUMEN

PREMISAS TÉCNICAS

INVERSIONESINTEGRADO

INVERSIONES EN ÁREA PROPIA

FLUJO DE CAJA

inversiones

FLUJO DE CAJA

RESUMEN DE LOS

TRIBUTOS

FLUJO DE CAJA DE LA CADEIA


Comparativo del Costo de la producción acüícola

R$ 0,09 R$ 0,09

R$ 1,52 R$ 1,62

R$ 0,24R$ 0,24

R$ 0,01

R$ 0,01

R$ 0,00

R$ 0,50

R$ 1,00

R$ 1,50

R$ 2,00

R$ 2,50

VSF SP

Otros costos (R$/Kg)

costo con mano de obra(R$/Kg)

costo con ración (R$/Kg)

costo con alevinos (R$/Kg)

R$ 1,85 inversión TotalR$ 1,95



R$ 780.000R$ 950.000

R$ 100.000

R$ 258.730

R$ 258.730R$ 164.624

R$ 200.503

R$ 50.000R$ 40.000

R$ 0,00

R$ 200.000,00

R$ 400.000,00

R$ 600.000,00

R$ 800.000,00

R$ 1.000.000,00

R$ 1.200.000,00

R$ 1.400.000,00

R$ 1.600.000,00

R$ 1.303.354

Equipamientos y accesorios

Vehículos

Adquisición de tierra

Construcción Civil

Inversión en TR o TE

Inversión Área propia

VSFSP

Comparativo del Valor de la inversión en el área propia acüícola

R$ 1.549.233



Distribución de los costos en la Cadena Productiva

R$ 3,88

R$ 1,83

R$ 3,75

R$ 2,04

R$ 1,21

R$ 2,50

R$ 0,004

R$ 0,38R$ 0,28

R$ 0,14

R$ 0,00

R$ 2,00

R$ 4,00

R$ 6,00

R$ 8,00

R$ 10,00

R$ 12,00

R$ 14,00

R$ 16,00

R$ 18,00

R$ 16,00

Remuneración bruta minorista

Lucro Frigorífico

Distribución

Tributos del beneficio

Costo de beneficio

Transporte hasta frigorífico

Otros costos acüícolas

Mano de Obra acüícola

Remuneración del Integrado

Ración + Alevinos



Flujo de caja de la Actividad acüícola para el productor Integrado

Año del proyecto



Flujo de caja de la Actividad acüícola de la Actividad Integrada

Año del proyecto



Flujo de caja de la Actividad acüícola Total

Año del proyecto



Flujo de caja de la Empresa ancla

Año del proyecto



Flujo de caja de la Cadena Productiva

Año del proyecto



Indicadores Financieros

Indicador Cadena Productiva

TIR 26,80%

VPL R$ 17.639.427

Indicador Actividad acüícola Total Integrada propia

TIR 29,95 % 30,57% 29,44%

VPL R$ 5.769.335 R$ 4.236.246 R$ 1.533.088

Indicador Actividad de beneficio

TIR 25,60 %

VPL R$ 11.870.091



Beneficios para el desarrollo de la región

• Recaudación de impuestos y contribuciones por añoTotal: R$ 5.584.736

Producción acüícola: R$ 1.157.558

Beneficio del Pescado: R$ 4.427.177

• Valor girado con insumos: R$ 8,9 millones/año• Desarrollo de la producción Integrada: 98 productores integrados• Generación de Empleo en la Cadena: 331

– acüicultura: 111 empleos y productores integrados

– Industria: 220 empleos


Análisis de Sensibilidad

TRI beneficioDólar

1,7 1,75 1,8 1,85 1,9 1,95 2

Precio de la Ración (R$/kg)

0,7 6,68% 7,73% 8,75% 9,74% 10,71% 11,66% 12,60%

0,75 5,42% 6,50% 7,55% 8,58% 9,57% 10,55% 11,50%

0,8 4,10% 5,23% 6,32% 7,38% 8,41% 9,41% 10,38%

0,85 2,71% 3,90% 5,04% 6,14% 7,20% 8,23% 9,24%

0,9 1,25% 2,50% 3,70% 4,85% 5,95% 7,02% 8,06%

0,95 -0,32% 1,02% 2,29% 3,50% 4,66% 5,77% 6,84%

1 -2,02% -0,56% 0,80% 2,08% 3,30% 4,46% 5,58%

1,05 -3,88% -2,27% -0,80% 0,58% 1,87% 3,10% 4,27%

1,1 #NÚM! -4,17% -2,54% -1,04% 0,35% 1,66% 2,89%

1,15 #NÚM! #NÚM! #NÚM! -2,80% -1,29% 0,12% 1,44%

1,2 #DIV/0! #DIV/0! #NÚM! #NÚM! -3,07% -1,54% -0,11%




TRI beneficioPrecio del Filé (R$/kg)

12 12,5 13 13,5 14 14,5 15 15,5

Precio Pago al

productor (R$/Kg)

2,1 11,44% 18,85% 25,71% 32,31% 38,75% 45,10% 51,39% 57,63%

2,15 9,43% 17,06% 24,03% 30,68% 37,15% 43,52% 49,82% 56,08%

2,2 7,32% 15,24% 22,33% 29,04% 35,54% 41,93% 48,25% 54,52%

2,25 5,08% 13,37% 20,60% 27,38% 33,93% 40,35% 46,68% 52,95%

2,3 2,66% 11,44% 18,85% 25,72% 32,31% 38,75% 45,10% 51,39%

2,35 -0,01% 9,43% 17,07% 24,04% 30,68% 37,15% 43,52% 49,82%

2,4 -3,08% 7,33% 15,25% 22,33% 29,04% 35,55% 41,94% 48,26%

2,45 #DIV/0! 5,09% 13,38% 20,61% 27,39% 33,94% 40,35% 46,68%

2,5 #DIV/0! 2,67% 11,45% 18,86% 25,72% 32,32% 38,76% 45,11%

2,55 #DIV/0! 0,00% 9,44% 17,08% 24,04% 30,69% 37,16% 43,53%

2,6 #DIV/0! -3,07% 7,33% 15,25% 22,34% 29,05% 35,55% 41,94%

2,65 #DIV/0! -6,78% 5,10% 13,38% 20,62% 27,39% 33,94% 40,36%

2,7 #DIV/0! #DIV/0! 2,68% 11,45% 18,86% 25,73% 32,32% 38,76%

Ese análisis considera ventas 100% en el mercado interno.




TRI beneficioDólar

1,7 1,75 1,8 1,85 1,9 1,95 2 2,05 2,1 2,15 2,2 2,25

Venta Internacional

0% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33% 22,33%

10% 14,84% 15,20% 15,56% 15,91% 16,26% 16,61% 16,96% 17,30% 17,65% 17,99% 18,34% 18,68%

20% 6,37% 7,22% 8,04% 8,85% 9,65% 10,43% 11,19% 11,95% 12,69% 13,43% 14,15% 14,87%

30% #NÚM! -3,34% -1,48% 0,21% 1,78% 3,25% 4,64% 5,97% 7,25% 8,48% 9,68% 10,84%

40% #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #NÚM! -3,95% -1,44% 0,79% 2,81% 4,68% 6,44%

50% #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #DIV/0! #NÚM! #NÚM! -1,39% 1,35%



¿ Por que investir en la producción en la producción y beneficio de tilapias en el Valle del São Francisco?

• Viabilidad técnica superior

•Recursos hídricos ociosos;

•Tiempo de cultivo menor;

•Conversión alimenticia mejor;

•Mayor nº de ciclos por año;

•Sanidad de la producción;

•Viabilidad organizacional superior

•Oportunidad de coordinación de la compra por medio de cooperativas;

•Popblación local con vocación para la actividad;

•Viabilidad económica superior

•Resultados financieros superiores;

•Región de mayor consumo nacional y más próxima a mercados externos para exportación.


Equipo Responsable

CODEVASFDirector de la Área de Desarrollo Integrado e InfraestructuraClementino de Souza Coelho

Asistente de la Directoria – Desarrollo Integrado e InfraestructuraAlvane Ribeiro Soares

Primero Secretario – Desarrollo Integrado e InfraestructuraGuilherme Almeida Gonçalves de Oliveira

PENSACordenador: Prof. Dr. Marcos Fava NevesGestor Ejecutivo del Proyecto: Luciano Thomé e CastroGestor Ejecutivo del Proyecto: Ricardo Messias RossiAsistente Ejecutivo del Proyecto: Vinicius Mazza da SilvaAsistente Ejecutivo del Proyecto: Marina Darahem Mafud

Equipo TécnicaInvestigador Responsable: Rafael Oliveira do AmaralInvestigador Asistente: Vinicius Mazza da SilvaColaborador: Flavio José Tenenbojm

Traducción: Central de las Traducciones


Contacto:E-mail: [email protected]

Av. Pres. Vargas, 2001- Conj. 143/144, Jardim AméricaRibeirão Preto - SP - CEP: 14.020-260Tel.: +55 (16) 3911 6088

PROYECTO INTEGRADO DE NEGOCIOS SUSTENTABLES

Documents

1 PROYECTO INTEGRADO DE NEGOCIOS SUSTENTABLES Oportunidad de inversión en la producción y beneficio de tilapias en el Valle del São